AI transcript
0:00:02 We have to get over these money mitts
0:00:05 that you can’t build wealth if you rent where you live.
0:00:08 You can’t build wealth if you don’t have access to millions of dollars.
0:00:09 That’s not true.
0:00:11 And there’s one key thing that’s given much better returns
0:00:15 than any real estate, than any stock, than even any cryptocurrencies.
0:00:18 So let’s talk about the real way to build true wealth.
0:00:21 Jaspreet Singh is the no-nonsense financial guru,
0:00:23 realtor and entrepreneur,
0:00:26 whose methods have helped millions of people solve their crippling money problems
0:00:28 and unlock financial freedom.
0:00:29 People don’t like when I say this,
0:00:31 but I don’t say what I say to make friends.
0:00:33 I say what I say to help people be better with money.
0:00:36 There’s a lot of people that are lacking financial education.
0:00:38 And we’re taught, study hard, get a good job.
0:00:40 And if you continue working down that path,
0:00:41 you’re going to become successful.
0:00:43 Yet most people buy a house they can’t afford,
0:00:46 and statistically, I’m living paycheck to paycheck.
0:00:49 In fact, that’s 78% of Americans.
0:00:52 Because ironically, the key thing that keeps so many people poor
0:00:55 for the rest of their lives is their scared to look broke.
0:00:56 So what do they do?
0:00:58 They drive them around in nicer cars,
0:00:59 going on better vacations,
0:01:00 and to the nicer restaurants.
0:01:02 But they no longer have money to save,
0:01:04 they no longer have money to invest.
0:01:04 And the problem is,
0:01:07 we need about $1.8 million to retire comfortably.
0:01:08 Wow.
0:01:10 So if you are in the financial danger zone,
0:01:13 which is you don’t have $2,000 saved up for an emergency,
0:01:14 and you have credit card debt,
0:01:15 you have to make drastic changes.
0:01:17 Today, so what do I do?
0:01:18 Well, the first thing you gotta understand
0:01:21 is a 75-15-10 plan, which is…
0:01:24 But now let’s dig this a little bit deeper.
0:01:25 And let’s talk about making money.
0:01:27 I put my money in five places.
0:01:28 That has been proven to win, number one.
0:01:33 I find it incredibly fascinating
0:01:34 that when we look at the back end
0:01:37 of Spotify and Apple and our audio channels,
0:01:39 the majority of people that watch this podcast
0:01:41 haven’t yet hit the follow button
0:01:42 or the subscribe button,
0:01:43 wherever you’re listening to this.
0:01:45 I would like to make a deal with you.
0:01:46 If you could do me a huge favor
0:01:47 and hit that subscribe button,
0:01:50 I will work tirelessly from now until forever
0:01:52 to make the show better and better and better and better.
0:01:54 I can’t tell you how much it helps
0:01:55 when you hit that subscribe button.
0:01:58 The show gets bigger, which means we can expand the production,
0:02:00 bring in all the guests you want to see,
0:02:01 and continue to do in this thing we love.
0:02:02 If you could do me that small favor
0:02:04 and hit the follow button,
0:02:05 wherever you’re listening to this,
0:02:06 that would mean the world to me.
0:02:08 That is the only favor I will ever ask you.
0:02:09 Thank you so much for your time.
0:02:10 Back to this episode.
0:02:17 Jaspreet, who should care about your message?
0:02:19 And why should they care?
0:02:23 Anybody who uses money, which is everybody.
0:02:25 The interesting thing about money
0:02:28 is we use money every single day.
0:02:30 It costs money to eat,
0:02:32 and it costs money to feed other people.
0:02:34 Yet most of us are never taught about money.
0:02:38 So most people say money doesn’t matter.
0:02:39 I shouldn’t think about money.
0:02:41 I shouldn’t have to worry about money.
0:02:42 Money’s bad, money’s evil.
0:02:45 When in reality, it costs money to eat,
0:02:47 and it costs money to feed other people.
0:02:48 And when you don’t understand that,
0:02:54 now you’re the one that’s gonna be paying the highest tax.
0:02:57 You’re the one that’s gonna be struggling to pay your bills.
0:03:00 You’re the one that’s not gonna be able to go to Disney World.
0:03:03 You’re the one that can’t pay for that amazing gift
0:03:04 for your wife, for your husband,
0:03:06 and you’re the one that can’t pay
0:03:07 for the healthcare for your parents.
0:03:09 And you wonder why.
0:03:12 And in this economic system that we all live in,
0:03:17 money talks, and unless you understand that,
0:03:20 you’re never gonna be able to win in this system.
0:03:22 What is the difference between people
0:03:25 who figure out how to make themselves wealthy,
0:03:27 and those that don’t?
0:03:30 If we put all objective advantages aside,
0:03:32 rich parents, inherited lots of money,
0:03:33 all these kinds of things,
0:03:36 what is the fundamental difference that you’ve seen
0:03:38 from the many, many hundreds of thousands of people
0:03:39 that you’ve worked with and taught
0:03:40 and that have consumed your content?
0:03:42 What is the fundamental?
0:03:46 There’s one difference, one key difference.
0:03:50 People that become wealthy understand how money works.
0:03:53 And everybody else does not.
0:03:55 And I’ll tell you where I came to this conclusion.
0:03:59 I checked all the boxes.
0:04:00 I studied hard in school.
0:04:02 I went through high school.
0:04:03 I went to college.
0:04:06 I spent one year in graduate school.
0:04:08 And then I went through law school.
0:04:11 But I never once learned to think about money.
0:04:13 I never once learned to think about building wealth.
0:04:16 I never once learned to think about investing.
0:04:19 I never once learned to think about passive income.
0:04:23 But if you look at the wealthiest people in the world,
0:04:28 they don’t get there by working a job and getting a raise.
0:04:31 They don’t get there by working to climb the corporate ladder.
0:04:34 They get there because they understand how money works
0:04:39 and they understand how to win in the economic system.
0:04:44 And the crazy thing about that is we’re all taught to trust the system.
0:04:47 My parents are immigrants from a state in India called Punjab.
0:04:51 And like many other traditional Indian immigrants,
0:04:53 they wanted me to become successful.
0:04:58 Now, in my house, that definition of success was very simple.
0:04:59 They gave me two options.
0:05:00 I can guess.
0:05:04 Well, option number one was just believe you can be a doctor.
0:05:07 Option two was just believe you can be a failure.
0:05:10 And they say they get to pick which one.
0:05:12 And this is me when I’m like one year old.
0:05:14 That since the day I could start talking,
0:05:17 my parents told everybody, not just people around us.
0:05:20 They call my family in India, my family all around the country.
0:05:22 They just believe there’s going to grow up and become a doctor
0:05:24 because he’s going to become successful.
0:05:29 Now, I had nothing against that because I wanted to become successful too.
0:05:30 I saw how hard my parents worked.
0:05:33 My dad, if he got a Saturday and a Sunday off,
0:05:35 he was considered a long weekend.
0:05:38 I mean, my parents bust their butt and I wanted to become successful
0:05:40 so I could give back to them.
0:05:42 And they told me that if I wanted to become successful,
0:05:44 the way I do that is by becoming a doctor,
0:05:46 which makes sense because when you’re in school,
0:05:49 you get those like pamphlets, those career pamphlets,
0:05:52 and they show you the different career options you have.
0:05:54 And anytime you look at that,
0:05:56 the top of the list is always doctor.
0:06:00 And so they said, just believe if you want to become successful,
0:06:01 you have to become a doctor.
0:06:02 And because we came to this country,
0:06:04 you have to become successful.
0:06:06 So you have to become a doctor.
0:06:07 Now, I don’t think anything wrong with it
0:06:10 because I liked the idea of becoming successful.
0:06:11 So went down that path.
0:06:15 Now, along the way, I realized I didn’t want to be a doctor.
0:06:18 I told my parents that I’m not going to be a doctor.
0:06:20 My mom almost had a heart attack.
0:06:23 My dad couldn’t believe it.
0:06:27 And so my dad essentially told me that just breathe,
0:06:29 if you want to keep any pride in the family,
0:06:30 you have to at least become an attorney.
0:06:34 So I said, okay, I went to law school part-time,
0:06:35 worked on my business full-time.
0:06:38 Now, today I am a licensed attorney,
0:06:40 but I’ve never worked a day as attorney.
0:06:42 And the reason why I’ve never worked as an attorney
0:06:45 is because it’s just not worth my time
0:06:46 and it’s not where my passion is.
0:06:48 And along that way,
0:06:52 that’s when I learned that we’re taught this is how you win.
0:06:57 Go to school, study hard, get good grades, get a good job.
0:07:00 And if you continue working down that path,
0:07:01 you’re going to become successful.
0:07:03 But if you look at the successful people,
0:07:06 that’s not the path that they followed.
0:07:09 And if we take a look at the three things
0:07:10 that have built more wealth
0:07:13 than anything else over the last century,
0:07:17 it’s starting a business, investing in real estate,
0:07:19 and investing in stocks.
0:07:24 Yet along my entire educational path,
0:07:25 I was never taught that.
0:07:28 We’re focused on how do you get a good job,
0:07:30 but our wealthy people are focused on
0:07:31 is how do I grow my assets.
0:07:34 And that’s the key difference here.
0:07:37 As wealthy people are working to own the corporate ladder,
0:07:40 everybody else is working to climb the corporate ladder.
0:07:41 And then the next thing,
0:07:43 I’m going to go back to what you said,
0:07:45 assuming that you don’t have rich parents,
0:07:47 because most people assume that you have to be rich
0:07:48 in order to do this.
0:07:49 You need millions of dollars.
0:07:51 You need access to all this money.
0:07:53 But that’s not true.
0:07:57 You can start now with $100, $10,
0:07:59 but you have to get started.
0:08:02 The problem is most of us are never taught how to do this.
0:08:05 But unless you start doing this,
0:08:06 you’re never going to build wealth.
0:08:09 And that’s the way that you win in this economic system.
0:08:12 So I want to go through all of those three things
0:08:12 you’ve just said.
0:08:14 I want to talk about starting businesses.
0:08:15 I want to talk about investing in stocks
0:08:17 and also want to talk about real estate.
0:08:20 But I’m curious in your own personal story there,
0:08:21 when did the penny drop?
0:08:23 Because it’s so interesting.
0:08:24 In my life, there’s key moments
0:08:26 where I got to see behind the curtain.
0:08:28 And when I say see behind the curtain,
0:08:31 I’ll refer to my friends when we’re speaking privately.
0:08:34 I’ll say, I’ll refer to it as money games.
0:08:37 Like the day where I saw these billionaires playing money games
0:08:39 that I didn’t know existed.
0:08:40 And I was there working my butt off,
0:08:42 working in call centers or building whatever.
0:08:44 And then I got to meet a billionaire.
0:08:45 I got to spend time with them,
0:08:46 got to see behind the curtain.
0:08:48 And I was like, oh, they just play these money games
0:08:51 which nobody else has been told about.
0:08:51 Right.
0:08:54 When was the penny drop moment for you?
0:08:55 You qualified as a lawyer.
0:08:57 Why didn’t you end up pursuing that?
0:08:58 Something happened.
0:09:01 Yeah. So when I was in grade school,
0:09:03 I began working at Indian weddings.
0:09:06 I played a drum called the dole.
0:09:07 It’s a Punjabi drum.
0:09:09 That’s where my family is from in India.
0:09:10 And I used to play this drum at weddings.
0:09:12 Now my parents didn’t like that I did this
0:09:15 because anything that was not math or science was like,
0:09:16 you don’t do this.
0:09:18 So I had to play this drum in secret.
0:09:20 But I played at weddings
0:09:22 and I started to make a little bit of money.
0:09:23 And by a little bit of money,
0:09:25 I mean $50 per wedding
0:09:26 when I was in middle school,
0:09:29 then maybe $100, $200 in high school.
0:09:32 And one of the DJs that I was working with
0:09:34 said, you know, a lot of kids in high school.
0:09:38 How about we host a teen party
0:09:40 for some of these kids in your school?
0:09:42 I was like, okay, why not?
0:09:44 So we hosted this teen party
0:09:46 and it was a big success.
0:09:47 And at the end of the night,
0:09:49 the DJ then starts paying out all the costs
0:09:51 because we were going to go on 50/50
0:09:52 on this business venture.
0:09:56 And then we pay out the money for the security,
0:09:58 for the venue, for the marketing.
0:10:00 And then he says, all right, let’s count our profits.
0:10:02 And he has four bills in his hand.
0:10:05 One, two, three, four.
0:10:06 There’s four singles left.
0:10:09 $2 for him, $2 for me.
0:10:11 And I saw that we put in so much work
0:10:12 into this business venture,
0:10:15 into this idea, into this first party.
0:10:19 And we made $4 a profit, which we split 50/50.
0:10:22 And at that moment, he was really upset,
0:10:24 but I was really not upset at all
0:10:26 because I was like, this was fun.
0:10:29 You know, it was a lot of fun putting this together.
0:10:32 But in my mind, it was just one of those hobbies
0:10:34 that I was doing because I needed to become a doctor.
0:10:37 Well, I did a few of those teen parties
0:10:39 when I was in high school.
0:10:41 And now it was time for me to go to college.
0:10:44 I was 17 years old, and I get there.
0:10:49 And I see everybody partying, drinking,
0:10:51 blowing money they don’t have.
0:10:53 And I was shocked.
0:10:57 I had no idea that people went to college to party.
0:10:59 And I had no idea people got the money
0:11:01 to spend money on all this alcohol.
0:11:03 I don’t drink.
0:11:04 I’m not into partying.
0:11:07 But now I needed something to do on Friday nights.
0:11:10 And so now I’m thinking, what do I do?
0:11:13 How about I take this teen party business concept
0:11:16 that I had in high school and do it in college?
0:11:19 So I was 17, and I started knocking on the doors
0:11:22 of all the bars, venues, restaurants,
0:11:25 trying to see if anybody would let me host a party there.
0:11:28 And in the beginning, some said,
0:11:30 sure, you can host a party here.
0:11:32 We just need a $10,000 deposit.
0:11:35 I don’t have $10,000.
0:11:36 I was 17 years old.
0:11:37 So I kept going.
0:11:40 Some said I needed a $20,000 deposit.
0:11:42 But eventually I found this one club
0:11:43 that said, yeah, you can host a party here.
0:11:45 You don’t got to pay us anything.
0:11:48 Just pay us half of the cover charge that you generate.
0:11:50 Pay us 50% of whatever revenue you generate.
0:11:51 Now I’m in business.
0:11:54 I made the same arrangement with my DJ.
0:11:56 I said, look, how about you DJ for me for free?
0:11:58 And I’ll split whatever profits I make with you.
0:12:03 And that was the beginning of my first real business.
0:12:05 It was this party promotion company,
0:12:07 which then became an event planning company.
0:12:12 And it grew pretty big in college.
0:12:15 I mean, I started off by hosting these one-off parties.
0:12:18 Then I was contracted by one of the largest clubs on campus
0:12:21 to host their weekly college night.
0:12:22 So I was hosting their parties every week.
0:12:25 We were hosting official shows and after parties.
0:12:27 And it grew pretty large.
0:12:32 And now as this business starts to make money,
0:12:34 the first thing that I realized is
0:12:39 I don’t need a license or degree to make money.
0:12:40 I thought that was something that I needed
0:12:42 because I thought I needed these good grades
0:12:44 to qualify for this thing to make money.
0:12:46 So that was the first kind of shock and realization.
0:12:51 The second realization that I had was I knew nothing about money.
0:12:54 I was making a little bit of money and I was very fortunate
0:12:58 that I started reading books about money and business.
0:13:01 And I started reading these books.
0:13:05 And the first thing I learned was the difference
0:13:08 between an asset and a liability,
0:13:10 which were things I had never heard of before.
0:13:13 An asset is something that puts money in your pocket.
0:13:16 A liability is something that takes money out of your pocket.
0:13:19 Wealthy people want to own assets.
0:13:22 I was buying a whole lot of liabilities
0:13:24 because I was working in this party promotion business
0:13:25 and I wanted to look the part.
0:13:28 So I would make a little bit of money, buy a nice watch,
0:13:31 make a little bit more money, put some new rims on my car,
0:13:33 put a new sound system in my car,
0:13:35 put a new subwoofer in my car.
0:13:37 I mean, I was blowing money and all these dumb things
0:13:39 to look like I was rich.
0:13:42 But in reality, I was just making a lot of other people rich.
0:13:46 And then I learned about this thing called investing,
0:13:50 which really started to upset me
0:13:52 because I thought I was doing everything right.
0:13:55 And I’m reading these books that are talking
0:13:59 about how every wealthy person invests in real estate.
0:14:02 I have no idea what that means.
0:14:04 Nobody in my family is a real estate investor.
0:14:08 I had never heard of this concept of real estate investing before.
0:14:10 I don’t know what it is,
0:14:12 but if wealthy people are real estate investors
0:14:14 and I want to become wealthy,
0:14:15 maybe I should invest in real estate.
0:14:20 So when I was 19, I’m now studying to get into medical school
0:14:22 because I still think that I’m going to become a doctor.
0:14:26 And I was bored out of my mind
0:14:27 because I would spend all day,
0:14:29 10 to 12 hours a day in the library studying.
0:14:34 And this was around 2011.
0:14:38 And the reason why I say the year is because,
0:14:41 if you remember, 2008 was the great financial crisis.
0:14:45 That was when we had the real estate collapse in America.
0:14:48 So real estate prices were decimated
0:14:50 and they didn’t hit rock bottom until 2012.
0:14:51 That’s why I’m saying this.
0:14:56 So in 2011, I’m studying to take the medical college admission test,
0:14:57 the MCAT.
0:14:59 And I’m reading these books talking about
0:15:01 how wealthy people invest in real estate.
0:15:03 And now we’re making a little bit of money
0:15:04 from this party business
0:15:06 and have a little bit of cash in the bank.
0:15:07 So during my breaks,
0:15:08 when I’m studying for the test,
0:15:14 I start looking on the internet websites of finance.
0:15:17 And they all talk about how real estate prices have hit rock bottom,
0:15:20 how real estate is being decimated in America.
0:15:24 And so I was like, well, maybe I start looking to buy real estate.
0:15:27 And so on August 22nd,
0:15:30 I took the medical college admission test.
0:15:32 And then on August 23rd,
0:15:35 I purchased my first real estate investment property.
0:15:39 It was a small condo that I purchased out of foreclosure.
0:15:41 A few years prior,
0:15:45 it had sold for a little bit over $150,000.
0:15:48 And then like many properties,
0:15:49 it went through foreclosure.
0:15:50 The banks couldn’t sell it.
0:15:55 And it was listed on sale for $8,400.
0:15:57 That was the total price of the condo.
0:16:01 So I came in with an offer of $4,000.
0:16:05 Because I don’t know how this real estate investing stuff works.
0:16:08 And we were banked forth with the bank.
0:16:12 The bank said, we’ll sell it to you for $7,000.
0:16:14 I tried to negotiate them even lower.
0:16:17 And then the bank said that they had another offer on the table.
0:16:19 So now it’s a bidding war.
0:16:21 And I had to pay, offer my highest and best price.
0:16:26 So I said, I’m willing to offer $8,000 to buy the condo.
0:16:26 No more.
0:16:28 And they accepted my bid.
0:16:31 So I purchased this condo for $8,000.
0:16:34 I put in a few thousand dollars for the work.
0:16:37 And then I rented it out for $600 a month.
0:16:41 And now I start to question things.
0:16:44 Why did nobody tell me about this?
0:16:49 This condo is putting money into my pocket without me having to do something
0:16:51 because I own this asset.
0:16:55 We’re all taught to trade our time for dollars.
0:16:58 We’re all taught to work to get paid because that’s what we’re taught to do.
0:17:03 But wealthy people are not working for a bigger salary.
0:17:06 They’re working for more assets because that can continue to pay you
0:17:07 even when you’re not working.
0:17:15 And that’s that shift when I saw that, that really sparked a fire under me
0:17:16 and really made me angry.
0:17:19 And I don’t know why I got so angry, but I got angry
0:17:22 because I felt like I was checking all the boxes.
0:17:23 I was doing good in school.
0:17:25 I bust my butt in school.
0:17:27 I was going to do all the right things, become a doctor,
0:17:29 and do everything that I was told.
0:17:35 But what I didn’t realize is those boxes weren’t my boxes.
0:17:36 Who created these boxes?
0:17:40 And why is there this whole world of financial education that we’re never taught?
0:17:44 Because if this is how wealthy people build and grow their wealth,
0:17:47 why is everybody else not taught this?
0:17:50 So I want to make a distinction here.
0:17:54 Are you saying that in order to build wealth, people should buy a house?
0:17:59 No. If you want to build wealth, you have to buy assets.
0:18:02 When people say buy a house, what does that mean to most people’s eyes?
0:18:04 It means buy my home.
0:18:05 Yeah.
0:18:07 I want to buy this nice place for me to live.
0:18:09 Which is what most people do when they get a bit of money.
0:18:14 They take their salary from work, and then they go and buy a house to live in,
0:18:15 and then they pay into the mortgage,
0:18:19 which means that they are now building an asset, right?
0:18:22 They’re building what many people call generational wealth,
0:18:25 which is one of the biggest lies when it comes to money.
0:18:32 The reason why is because your house is actually a money pit.
0:18:36 And that’s why I want you to think of your house as a liability.
0:18:38 But I want you to hear me clearly.
0:18:40 I’m not saying you shouldn’t buy a house.
0:18:42 I’m not saying it’s bad to buy a house.
0:18:45 You have to treat your house like a liability.
0:18:47 This suit that I’m wearing is a liability.
0:18:49 This watch is a liability.
0:18:51 My shoes are liabilities.
0:18:52 Should I not buy them?
0:18:53 No.
0:18:54 I got to make sure I can afford them.
0:18:58 So when people think about buying a house, what do they think of?
0:19:00 They think I’m going to build generational wealth.
0:19:01 I’m going to build wealth.
0:19:02 I’m going to pay it off.
0:19:05 And I’m going to be able to have more freedom in my life
0:19:06 because I can own this house.
0:19:09 Let’s go with the best case scenario.
0:19:13 You buy a home for let’s call it $300,000.
0:19:15 You pay it off.
0:19:18 And throughout your lifetime,
0:19:21 this $300,000 home grows in value to a million dollars.
0:19:23 And now you’re going to say, just breathe.
0:19:24 I showed you this is an asset.
0:19:28 My house tripled in value, more than tripled in value.
0:19:29 And now I’m going to pass it down to my kids.
0:19:33 So now, yeah, your kids got a million dollar house,
0:19:34 but unless they have the income
0:19:36 to support paying for a million dollar house,
0:19:39 they might have to find some more cash.
0:19:40 Now what do they do?
0:19:43 Because you can’t just pull cash out of this house, right?
0:19:46 I mean, it’s not an ATM unless you go to the bank.
0:19:49 The bank will give you the cash because the bank says,
0:19:51 oh, you have a million dollar house.
0:19:53 How about we loan you $800,000?
0:19:55 But that’s not an ATM
0:19:58 because you have to pay that money back plus interest.
0:20:00 And now unless your kids have the income
0:20:02 to pay for the property tax,
0:20:03 to pay for the insurance,
0:20:04 to pay for the upgrades,
0:20:06 to pay for the maintenance and the mortgage,
0:20:08 they can’t afford that house.
0:20:10 So maybe now they have to sell.
0:20:12 Okay, now you sell it.
0:20:14 You got a million dollars.
0:20:14 Great.
0:20:16 We’re not even going to talk about taxes right now,
0:20:17 but you got a million dollars.
0:20:18 You’re rich.
0:20:22 But if they don’t have any financial education
0:20:24 and you have a million dollars,
0:20:25 what’s going to happen?
0:20:28 Well, let’s think about this.
0:20:29 If you had a million dollars,
0:20:30 what would you do with it?
0:20:32 If I went down the street and I asked the average person,
0:20:34 if I wrote you a check for a million dollars today,
0:20:35 what would you do?
0:20:37 What are people going to say?
0:20:38 I’m going to go to the Bahamas.
0:20:40 I’m going to buy myself a nice house.
0:20:41 I’m going to buy myself a nice car,
0:20:42 buy myself some nice clothes,
0:20:43 go to the Gucci store,
0:20:44 go to the Louis Vuitton store,
0:20:46 and buy myself the extra guac at Chipotle.
0:20:48 That’s what the average person will do.
0:20:51 Now, maybe you’re a little bit more financially smart.
0:20:53 You say, I’m just going to live off of $50,000 a year.
0:20:57 But after 20 years, you have nothing left.
0:21:01 Not to mention the fact that 10 years from now,
0:21:04 that $50,000 a year lifestyle
0:21:06 is going to buy you half of what it can today.
0:21:09 So now let’s go back to the situation.
0:21:11 You thought you built generational wealth.
0:21:14 You did a good thing about paying off the mortgage
0:21:15 because you don’t have to pay the mortgage payment.
0:21:19 But is that really the type of generational wealth that you want?
0:21:23 And now to fully hammer this home,
0:21:26 I’m not saying it’s bad to own a house.
0:21:27 It’s actually very great.
0:21:30 It’s an amazing thing to own a house free and clear
0:21:32 because now you can rest assured,
0:21:34 you don’t have to worry about the mortgage payments.
0:21:36 If you have the financial education, that’s great.
0:21:39 But let’s talk about now the real way to do this
0:21:41 and build true wealth.
0:21:44 When I buy my real estate investment properties
0:21:45 and my property values go up,
0:21:47 the rental values also go up.
0:21:51 The rent is what pays for the maintenance.
0:21:53 The rent is what pays for the upgrades.
0:21:56 The rent is what’s paying for the property taxes and the insurance.
0:21:58 The rent is putting money in my pocket.
0:22:01 And this is cash flow that I can use.
0:22:05 I can use this cash flow to buy a vacation.
0:22:07 I can use this cash flow to buy food.
0:22:09 I can use this cash for the pay for my lifestyle.
0:22:13 But your house doesn’t do that.
0:22:15 You have to pay to live in your house.
0:22:18 But people think they’re getting their mortgage payments.
0:22:20 They’re spending whatever they are spending
0:22:21 on their mortgage payments.
0:22:22 They think they’re…
0:22:25 Well, we’re kind of told that that mortgage payment
0:22:27 is an investment into an asset.
0:22:33 Your mortgage payment is a payment to your bank.
0:22:36 Banks are not stupid.
0:22:37 In fact, they’re very smart.
0:22:40 Banks do something called front loading your mortgage.
0:22:44 What that means is if you go out and get a 30-year mortgage,
0:22:46 which is what many people do in America,
0:22:50 and you pay $3,000 a month on your mortgage,
0:22:55 you’re not paying $1,500 to your interest, your bank,
0:22:58 and $1,500 to your principal, your equity.
0:23:02 The way it works is banks front load your mortgage,
0:23:04 which means for the first almost 15 years.
0:23:08 It’s about 14 years and eight months or so.
0:23:10 But for almost 15 years of your mortgage,
0:23:15 the first 15 years, the majority of your mortgage payment
0:23:17 is going directly into your banker’s pocket
0:23:18 in the form of interest,
0:23:22 which means if you’re paying $3,000 a month on your mortgage,
0:23:25 for the first part of your mortgage,
0:23:30 maybe $100 is going out of the $3,000 into your equity.
0:23:35 The other $2,900 is going right into your banker’s pocket with interest.
0:23:38 And now, yeah, after 15 years,
0:23:43 now half of your mortgage payment is going to your equity
0:23:44 and half is going to interest.
0:23:49 But if you refinance before that 15-year mark,
0:23:50 that starts over.
0:23:53 And so this is where banks understand the game.
0:23:56 Again, I’m not against buying a house,
0:23:59 but you got to understand the game of money.
0:24:01 And most people don’t understand that.
0:24:02 And so the mistake that people make
0:24:04 is they buy a house they can’t afford,
0:24:07 and now they’re paying all this money into their mortgage,
0:24:08 thinking that I’m building wealth,
0:24:10 they no longer have money to save,
0:24:13 they no longer have money to invest into other real assets.
0:24:16 And their money is just going to pay down their mortgage,
0:24:18 thinking that this is going to build my wealth.
0:24:20 But you’ve been sold a lie.
0:24:22 This term, opportunity cost.
0:24:26 Most people don’t know what this term opportunity cost means,
0:24:28 but it appears to be very pertinent to what you’re saying,
0:24:29 especially when you just said,
0:24:32 this is money that you can’t then invest in assets.
0:24:34 Can you explain what opportunity cost is
0:24:37 and how it’s impacted if you buy a house?
0:24:41 Sure. If you have, let’s make the numbers very simple.
0:24:43 You want about $100,000 home.
0:24:48 And let’s say the banks require a 20% down payment, $20,000.
0:24:51 You could do a few things.
0:24:55 Number one, you can take that $20,000 and go out and buy this house.
0:24:58 And now that’s how that money has been used.
0:25:00 But if you use that money to buy the house,
0:25:02 you lose the opportunity to take that $20,000
0:25:05 and say use it to buy a rental property.
0:25:09 You lose the opportunity to use that $20,000
0:25:11 to invest in the stock market.
0:25:13 You lose the opportunity to take that $20,000
0:25:14 and maybe build a business.
0:25:21 Now, the question is, what is going to give you the best and most growth?
0:25:23 Now, hopefully this house that you buy will go up in value.
0:25:24 It’s not guaranteed.
0:25:27 We know that houses don’t always go up in value,
0:25:28 no matter what your banker says,
0:25:30 no matter what your real estate agent says,
0:25:33 because we saw what happened after the 2008 crash,
0:25:36 where real estate prices were slashed in half.
0:25:42 It was as much as 93% real estate values
0:25:44 dropping in the state of Michigan, where I am.
0:25:47 So we know real estate prices don’t always go up.
0:25:49 Stock prices don’t always go up.
0:25:50 Businesses don’t always work.
0:25:52 Everything has a risk.
0:25:56 But now the question is, which risk do you want to take?
0:25:58 And which risk do you want to take first?
0:26:02 Are you in a situation now where you’re ready to go out and buy a house?
0:26:06 Or do you want to build your wealth first a little bit more?
0:26:09 And that’s the question that I want people to start thinking
0:26:11 is, am I ready to buy a house?
0:26:13 And then people say, well, if I go out and invest my money,
0:26:15 the problem is housing prices keep going up.
0:26:18 I’m chasing this housing market.
0:26:21 It keeps getting more and more and more expensive.
0:26:24 And you’re 100% right.
0:26:24 It’s a risk.
0:26:27 But there’s also risk that housing prices could fall.
0:26:31 I think one of the biases that makes people want to buy a house
0:26:32 is that they’re currently renting,
0:26:35 and they see that as just giving money away.
0:26:38 So they think, listen, I could spend this money on a mortgage,
0:26:40 and I’ll own this thing one day,
0:26:43 or I could spend this same $2,000, whatever it is,
0:26:45 on rent, and I’m never going to own this thing.
0:26:48 Well, I’m here in Los Angeles right now.
0:26:50 I had to stay in a hotel.
0:26:53 That hotel payment is paying somebody’s mortgage.
0:26:56 It’s paying somebody’s college tuition.
0:26:58 It’s paying for somebody’s stuff.
0:27:00 When I go to a restaurant and I eat out,
0:27:02 I’m paying for somebody’s mortgage.
0:27:04 I’m paying for somebody’s college tuition.
0:27:06 I’m paying for somebody’s bills.
0:27:07 Because when you go out and you rent,
0:27:08 that’s what everybody sells.
0:27:10 I am making my landlord rich.
0:27:11 Well, when you eat at a restaurant,
0:27:13 you’re making that restaurant owner rich.
0:27:16 When you go to a hotel, you’re making the hotel owner rich.
0:27:17 When I go and buy a mug,
0:27:19 I’m making the mug owner rich.
0:27:25 And the reality is, yeah, it’s good for you to own a house.
0:27:28 But are you ready to own a house?
0:27:29 Can you afford to own a house?
0:27:32 And what do you want to own first?
0:27:33 I rent where I live right now.
0:27:35 I am making my landlord rich today.
0:27:37 I also rent where my office is.
0:27:41 I am making my office landlord very rich,
0:27:43 because my office rent is very expensive.
0:27:45 Do you feel bad for me?
0:27:46 I hope not.
0:27:52 And this is where we have to get over these money myths
0:27:53 that many people keep selling you,
0:27:56 that you can’t build wealth if you rent where you live.
0:27:59 You can’t build wealth if you don’t get a good degree.
0:28:01 That’s not the way that the system works.
0:28:04 See, there’s the traditional rules,
0:28:06 and then there’s the real financial education money rules.
0:28:09 And again, I’m not saying it’s bad to own a house,
0:28:12 but it’s bad to own a house you can’t afford.
0:28:14 How do you know if you can afford one?
0:28:16 Well, there’s three parts to afford in a house.
0:28:18 You have to afford the down payment,
0:28:20 you have to afford the monthly payment,
0:28:22 and you have to afford the moving costs.
0:28:24 I’m going to go start from the simplest one,
0:28:26 which is the moving costs,
0:28:27 because many people don’t factor this in.
0:28:30 When you buy a house, you got to move in.
0:28:33 And I’m not talking about the clothes and costs.
0:28:36 You might have to hire movers, which are expensive.
0:28:40 You might have to upgrade your furniture, which is expensive.
0:28:42 You might have to upgrade the house, which is expensive.
0:28:44 Factor that in.
0:28:46 Then I want to talk about your down payment.
0:28:49 People don’t like when I say this,
0:28:51 but I don’t say what I say to make friends.
0:28:52 I say what I say to help people be better with money.
0:28:55 If you want to afford the house,
0:28:57 you have to have at least a 20% down payment.
0:29:00 That way you actually have some equity,
0:29:01 some skin in the game.
0:29:03 That way you can actually afford the house.
0:29:07 The third part is you have to afford the monthly payments.
0:29:10 Now, every bank is going to have a different rule
0:29:13 for you banks to have like the 28% rule and these other rules.
0:29:15 I have-
0:29:16 Sorry, just on that last point.
0:29:18 Why do people not like it when you say that?
0:29:20 Because it’s very hard to pay a 20% down payment.
0:29:22 Housing is expensive.
0:29:24 You want to buy a $500,000 house?
0:29:28 You have to have $100,000 as a minimum for your down payment.
0:29:29 And there’s extra cash.
0:29:32 Now, if we talk about the monthly costs,
0:29:36 the simple way that I like to follow it is,
0:29:39 you have to have a system for yourself.
0:29:42 You have to know how much money you are allowed to spend,
0:29:44 how much money you need to be investing,
0:29:47 and how much money you have to be saving every single month.
0:29:50 Then just factor it in.
0:29:52 So the way I like to look at it,
0:29:57 a simple rule of thumb is something like a 75-15-10 plan,
0:30:00 which says for every dollar that you earn from here on out,
0:30:05 $0.75 is the maximum that you can spend.
0:30:08 $0.15 is the minimum that you invest.
0:30:11 $0.10 is the minimum that you save.
0:30:13 Now, let’s do the math.
0:30:17 If you know that you make, let’s call it $100,000 a year,
0:30:22 that means the max you can spend out of the $100,000 is $75,000.
0:30:26 So if out of that $75,000,
0:30:28 you can afford your mortgage costs.
0:30:30 You can afford your food.
0:30:33 You can afford your vacations and lifestyle.
0:30:35 Then sure, you can afford it.
0:30:37 But if you can’t afford that,
0:30:39 then you can’t afford that mortgage.
0:30:41 And the reason why I like to go by this rule
0:30:42 is because some people are going to say,
0:30:44 “I can live in a small house.
0:30:47 I just want an expensive car and some nice vacations.”
0:30:49 All the people are going to say,
0:30:50 “I want a beautiful home.
0:30:52 I don’t care about the car and vacations.”
0:30:54 So now you can factor it all in there.
0:30:58 How much can you afford out of that 75% of what you make?
0:31:02 Do you think people even know how much money they spend?
0:31:03 No.
0:31:04 I was thinking,
0:31:07 “I wonder how many people listening right now know,
0:31:08 over the last six months,
0:31:12 the exact figure that they spend every single month?”
0:31:18 Most people statistically are living paycheck to paycheck.
0:31:20 So they’re basically spending everything?
0:31:21 Or more.
0:31:21 Okay.
0:31:26 78% of Americans are living paycheck to paycheck,
0:31:30 which means I make some money and I spend all of it or more.
0:31:31 There’s a joke that I like to make,
0:31:36 which is in the traditional Indian culture,
0:31:39 people make a dollar to spend 20 cents.
0:31:42 In the traditional American culture,
0:31:45 people make a dollar to spend two dollars
0:31:47 through the help of lines of credit,
0:31:48 credit cards, and other forms of debt.
0:31:52 And the reason why I’m going to take it a step back,
0:31:53 I don’t think you wanted me to go this way.
0:31:54 I’m not going to go anywhere.
0:31:59 Anyway, we live in what’s called a credit-based economy,
0:32:02 which means if you make $50,000 a year,
0:32:06 you don’t live off of $50,000 a year.
0:32:07 At least most Americans don’t.
0:32:11 We live in what’s called a credit-based economy,
0:32:14 which means you have the ability to spend the $50,000 you earned,
0:32:15 plus debt.
0:32:17 Because as you make more money,
0:32:19 as you have a good job,
0:32:20 you become more credit worthy.
0:32:22 And so as you show the bank,
0:32:25 hey, I made $50,000, they’ll give you credit cards,
0:32:27 they’ll give you lines of credit,
0:32:29 they’ll give you whatever types of debt that they can,
0:32:34 that way now you can go out and spend $60,000, $70,000, $80,000,
0:32:37 because that’s what grows the economy.
0:32:40 The more money you spend, the richer somebody else gets.
0:32:43 And so now when you live in this credit-based economy,
0:32:45 with no financial education,
0:32:48 people spend, spend, spend, the economy grows, grows, grows,
0:32:51 and most people have no idea what hit them.
0:32:54 Do you know what’s really interesting is two days ago,
0:32:57 I was having a conversation with one of my friends,
0:33:01 it was actually, I did a podcast about finance recently,
0:33:03 and in there I mentioned some of my friends,
0:33:05 and then they messaged me on WhatsApp,
0:33:06 and we were having a chat in our group chat.
0:33:09 And I, for the first time ever,
0:33:10 one of them asked me to guess.
0:33:11 We’re very close friends,
0:33:14 we talk about money, we talk about how much money we have, etc.
0:33:16 They said, “Guess who has the most money in the group?”
0:33:18 So I went through and I did,
0:33:20 I think this is this person’s net worth of my five best friends,
0:33:22 and I think this is how much cash they have.
0:33:30 Now one of my friends who is very, what’s the word?
0:33:33 I guess frugal, lives a very, very simple life.
0:33:34 As I was going through, I thought,
0:33:35 “Do you know what?
0:33:37 This friend that is this like high-flying guy,
0:33:39 lives in this amazing apartment,
0:33:41 this person has all these wonderful things,
0:33:43 this person’s been successful in business,
0:33:45 this person’s successful in crypto.”
0:33:45 But do you know what?
0:33:48 I bet, mind me, and I won’t say his name,
0:33:51 I bet he’s richer than everyone else in that chat,
0:33:53 all of my other friends in the chat.
0:33:55 And so I did my little prediction and I said,
0:33:57 “I bet you’ve got X figure.”
0:33:59 And he replied and said,
0:34:01 “This is my current cash position.”
0:34:04 He was richer than everyone in the chat,
0:34:05 in terms of cash combined.
0:34:09 This guy lives in like a studio apartment,
0:34:12 he never balls, he doesn’t have like a fancy car,
0:34:13 doesn’t have fancy clothes,
0:34:17 and he’s richer than the entire lot of my friendship group.
0:34:20 And I thought, “God, there’s something really important here,
0:34:20 in terms of…”
0:34:25 And it’s so crazy if you know the context of what I’m saying,
0:34:26 because I’ve got a friend in that chat
0:34:28 who’s built like a big business,
0:34:28 I’ve got a friend,
0:34:31 like everyone in that chat runs businesses, is successful.
0:34:33 But they’re living in different ways,
0:34:36 and the one friend who runs the smallest business,
0:34:41 who like probably has the least income, is the richest.
0:34:44 And over the last couple of days,
0:34:46 it’s so funny I’m thinking about all the dinners,
0:34:47 I bought this fucking car,
0:34:49 and I’m like, “I didn’t know you were a millionaire.”
0:34:52 I would have been dying for everything.
0:34:54 But this is really,
0:34:56 I mean, if we ignore your friends,
0:34:58 it’s very easy to look fake rich.
0:34:59 Yeah.
0:35:01 Because everybody will give you a line of credit.
0:35:02 If I want a Gucci person,
0:35:03 I can’t afford the Gucci,
0:35:05 guess what, I can buy now, pay later.
0:35:07 I can open up a credit card and buy the Gucci,
0:35:08 and look like I’m rich,
0:35:10 when in reality I’m just making Gucci rich.
0:35:13 In fact, one of the richest people in the world,
0:35:16 in 2023, he was the richest person in the world,
0:35:18 is Bernard Arnault.
0:35:20 He’s the founder and CEO of LVM,
0:35:25 he’s the founder and CEO of the company that owns Louis Vuitton.
0:35:27 And why?
0:35:30 Because millions of people pay him to look rich,
0:35:33 when in reality, he’s the one that’s getting rich.
0:35:36 And we assume that when you make some more money,
0:35:37 you got to start looking the part.
0:35:41 And this is that mindset shift that we have to make.
0:35:45 And, you know, a lot of people resonate,
0:35:49 who come from the Indian traditional families,
0:35:51 they message me saying,
0:35:53 “Just breathe, I became a doctor,
0:35:55 or my wife and I are doctors.
0:35:58 We make hundreds of thousands of dollars a year.
0:35:59 We make a great income,
0:36:01 but we have no savings and no investments,
0:36:03 and I don’t know what to do.”
0:36:06 And the reason why is we have a Range Rover and a Benz,
0:36:07 we have a nice house,
0:36:09 we go on the doctor vacations,
0:36:10 we have to look the part.
0:36:15 But we don’t have any money left over at the end of our paychecks.
0:36:19 And it’s a very easy thing to get caught up in,
0:36:21 because when you make more money,
0:36:22 you become more credit worthy.
0:36:24 Banks will give you bigger loans.
0:36:26 When you make more money, you want to spend more money.
0:36:27 And it’s very easy.
0:36:31 And you have to understand how do you control that spending.
0:36:34 And that’s why if you follow something like 75, 15, 10,
0:36:38 one of the simplest things you can do to start is just always,
0:36:38 no matter what,
0:36:41 whether you’re making $10,000 a year or $10 million a year,
0:36:44 you always put money aside to invest,
0:36:45 you always put money aside to save,
0:36:47 and you spend whatever’s left.
0:36:49 My friend doesn’t invest,
0:36:50 the friend I’m talking about doesn’t actually invest,
0:36:51 he just doesn’t spend.
0:36:54 He just doesn’t spend money.
0:36:57 And he’s just stacked up like a million dollars in cash,
0:37:01 whilst earning less than everyone else
0:37:02 of my five friends in that chat.
0:37:05 And it didn’t take a long time.
0:37:08 Like it took him four years or something,
0:37:09 four or five years
0:37:12 of just running this small business with a couple of people.
0:37:13 When I say a small business,
0:37:14 I mean a really like a small business,
0:37:17 like a business of maybe four or five employees.
0:37:20 And he’s built up a million million dollars in cash for himself
0:37:22 because he just doesn’t spend money.
0:37:25 And he doesn’t have like an ego,
0:37:27 doesn’t care what people think of him.
0:37:31 Yet my other friends who are running maybe five times more a month
0:37:34 have five times less cash than him.
0:37:37 It was so inspiring.
0:37:38 It was honestly so inspiring
0:37:41 because it says something about the importance of saving,
0:37:43 but who the hell wants to save?
0:37:45 If I titled this podcast today,
0:37:47 there’s something about saving.
0:37:48 No one’s going to click.
0:37:50 It’s not fun.
0:37:51 Saving isn’t exciting.
0:37:53 Who wants to go out and save $2,000?
0:37:55 Who wants to spend less money?
0:37:57 We want to buy more nice things.
0:38:00 But unless you can control the spending,
0:38:01 unless you know how to save,
0:38:03 you will never build wealth.
0:38:07 Do you know for people that are in that paycheck to paycheck cycle,
0:38:09 which I was in for many, many years of my life
0:38:11 where I’d get paid for my call center,
0:38:12 I’d go and spend the money,
0:38:13 I’d pretty much spend all the money
0:38:15 within the first couple of days of getting the paycheck.
0:38:18 And I was just waiting the next three weeks for the next paycheck.
0:38:21 What advice would you give them about getting out of that cycle?
0:38:25 Because you almost feel imprisoned by that cycle if you’re in it.
0:38:25 Absolutely.
0:38:27 Well, before I give the advice,
0:38:31 I want to explain to that person what’s happening
0:38:36 because you are the prime customer for our economic system.
0:38:40 Banks love you because they can sell you payday loans,
0:38:42 they can sell you credit cards,
0:38:43 they can sell you lines of credit,
0:38:45 and they can keep you in debt for the rest of your life,
0:38:48 which means you keep making the bank rich.
0:38:52 Corporations love you because you’re not going to think twice
0:38:54 when we show you this nice bag,
0:38:55 when we show you this nice vacation.
0:38:56 You’re going to want this stuff,
0:38:58 and so we love selling you this stuff.
0:39:03 The government loves you because you’re going to pay the highest taxes.
0:39:05 Employees pay the highest taxes.
0:39:09 And so when you’re in that situation,
0:39:13 you are making everybody else rich at your expense.
0:39:16 And so if you want to break out of this,
0:39:18 the first thing you’ve got to understand,
0:39:22 you need to make yourself rich before you make everybody else rich.
0:39:24 Because when you’re spending all your money,
0:39:27 you are putting your money into their pockets,
0:39:28 and you have to stop that.
0:39:29 You got to keep that money for yourself.
0:39:30 You’re in a boat.
0:39:32 Think about this way, you’re in a boat,
0:39:35 and this boat has water just flowing in,
0:39:37 and you are sinking.
0:39:39 And you got to start by sealing the holes.
0:39:42 You got to stop the water leaving this.
0:39:43 You got to stop the water coming in.
0:39:45 You got to stop the bleeding.
0:39:47 And that means you got to stop the spending.
0:39:52 So if you are in what I call the financial danger zone,
0:39:55 which is you don’t have $2,000 saved up for an emergency,
0:39:57 and you have credit card debt.
0:40:00 If you are in that situation,
0:40:01 you are in the financial danger zone,
0:40:03 and you have to make drastic changes.
0:40:06 That means right now, no more eating at restaurants,
0:40:08 no more vacations,
0:40:11 no more doing anything that doesn’t put money in your pockets,
0:40:13 and no more Netflix.
0:40:15 And the reason why I say this
0:40:18 isn’t because you’re going to save $15 a month.
0:40:22 It’s so you can save two hours every time a day.
0:40:23 The average American is watching
0:40:25 more than two hours of television a day.
0:40:29 And if you don’t have $2,000 saved up,
0:40:31 if you have credit card debt,
0:40:35 you cannot afford those two hours a day being wasted on TV.
0:40:38 And that means right now,
0:40:41 you have to go out and start using the time to learn,
0:40:42 start using the time to work,
0:40:45 and start using the time to make some extra dollars.
0:40:46 So what do you do?
0:40:47 Start selling stuff.
0:40:49 Stop spending money.
0:40:50 Selling stuff you own.
0:40:51 Selling stuff you own.
0:40:55 So if you have a TV that you’re not using, sell it.
0:40:57 You have a car that you can’t afford, sell it.
0:40:59 If you live in a house that you can’t afford,
0:41:02 sell it, downgrade, move smaller,
0:41:04 and then work to earn more money.
0:41:06 I’ve got to say, the couple of things
0:41:08 that I came to mind as you were saying that,
0:41:10 and funnily enough, I put myself
0:41:13 in the shoes of 18-year-old Stephen Bartlett
0:41:15 when I was in that small apartment
0:41:19 with three or four immigrants in Moss Side Rush Home.
0:41:22 And I was, you know, my rent was nothing.
0:41:25 My rent was £150 a month,
0:41:27 which I could not afford and I could not pay.
0:41:32 And I was intimately working between call centre jobs.
0:41:34 And whatever money I got, I spent.
0:41:36 And part of the reason I spent it,
0:41:39 just pretty, is because like many people watching,
0:41:42 especially men who sometimes feel the need
0:41:43 because of the way society is,
0:41:46 I was trying to get laid at the same time.
0:41:50 And it’s hard when you’re a young man.
0:41:51 And I say young men in particular,
0:41:53 because the stats do support the fact
0:41:55 that there is an expectation that men pay.
0:41:58 When you’re a young man, it’s particularly difficult
0:42:00 to do all of these things to cut back
0:42:01 and also get laid.
0:42:01 And what am I going to do?
0:42:03 Defer getting laid for 10 years?
0:42:04 When I say laid, I’m really saying
0:42:06 meeting someone and falling in love
0:42:08 and having a life.
0:42:09 So what do I, if I’m living in a shoebox,
0:42:12 which I was, I can’t bring anyone back there.
0:42:13 I can’t take anyone for dinner.
0:42:14 I can’t take anyone to the movies.
0:42:15 So what do I do?
0:42:17 This is why every Indian parents
0:42:19 tell their kids to become a doctor
0:42:20 so their son can get married.
0:42:22 It’s the same concept.
0:42:24 But here’s the thing.
0:42:25 You have to pick your heart.
0:42:27 Either life’s going to be hard now,
0:42:29 or it’s going to be hard for the rest of your life.
0:42:32 And you have to pick what’s more important to you right now.
0:42:35 And, you know, if we talk about balance,
0:42:37 if you want to have a balance of everything,
0:42:39 where you want to find a girl,
0:42:40 and you want to make money,
0:42:42 and you want to stay healthy,
0:42:45 you are dividing your attention everywhere.
0:42:46 That’s saying it’s impossible,
0:42:48 but very few people can actually do
0:42:49 everything all at once.
0:42:53 And if your number one goal is to become wealthy,
0:42:55 if your number one goal is to turn your finances
0:42:57 around, you have to get serious about it.
0:43:00 Because where you put your attention
0:43:02 is where you get the results.
0:43:05 And so if you want to be in a better financial situation,
0:43:07 you are going to have to make sacrifices.
0:43:09 And it’s difficult.
0:43:11 I can’t come here and tell you it’s going to be easy,
0:43:12 because that’s going to be me lying to you.
0:43:15 I’ve got to be honest, I did make a sacrifice.
0:43:18 And for me, the sacrifice was I started a business.
0:43:21 And frankly, that meant that I didn’t have time
0:43:22 to be going out, getting laid,
0:43:24 or meeting people, or socializing.
0:43:29 But my story arc ends with it going well.
0:43:33 And then the romantic situation taking care of itself
0:43:36 many years later, once it had gone well.
0:43:38 Because I was so focused on myself.
0:43:40 And it’s funny, there is a bit of a paradox to life
0:43:42 that the more you actually focus inward,
0:43:43 the more you become a magnet.
0:43:46 And the more I focused outward,
0:43:48 the more I pursued and chased and sort of neglected myself,
0:43:51 the harder it was to get people interested in me.
0:43:56 Yeah, and you know, I also want to say that
0:43:57 when I talk about building wealth,
0:43:59 I’m not talking about becoming money hungry,
0:44:00 just money greedy.
0:44:02 This is evil person that just cares about money.
0:44:02 That’s not what I’m talking about,
0:44:05 because I want you to live a holistic life,
0:44:06 because money is just one part of your life.
0:44:08 But the second part to that,
0:44:12 is I’m not telling you to never enjoy life.
0:44:15 I’m telling you to make a sacrifice for a period of your life,
0:44:17 that way you can enjoy the rest of your life
0:44:18 and never have to worry about money again.
0:44:22 It’s hard for us to naturally see life as seasons,
0:44:23 especially when we’re looking forward.
0:44:24 When we’re looking back,
0:44:26 it’s very easy to say, “Oh, that was that season.”
0:44:28 Like I can sit here now and say,
0:44:31 “Oh, that 20 to 25 was that sacrifice everything in my life
0:44:33 to make myself something season.”
0:44:36 And then 25 to 30 was like building and learning.
0:44:38 And then I now can think of,
0:44:42 it’s easier actually now to think forward in seasons,
0:44:44 now that I’ve been through some seasons.
0:44:47 But for someone that hasn’t been through seasons in life,
0:44:50 it’s hard to think about life in those times.
0:44:52 I now think of my life in these five-year seasons.
0:44:55 And that helps me to say to,
0:44:57 even have conversations with my partner where I go,
0:44:58 “This is the season I’m in.”
0:45:02 And it will last probably roughly this long.
0:45:04 And I’m going to sacrifice these things
0:45:06 and prioritize these things in this season.
0:45:10 But it’s hard for people to understand this idea.
0:45:13 It’s difficult, and that sacrifice is difficult,
0:45:18 especially during a time where everybody’s showing off
0:45:19 everything on Instagram.
0:45:23 You look at your friends who have a crappy job,
0:45:25 but they’re driving around in nicer cars,
0:45:26 going on better vacations,
0:45:28 going to the nicer restaurants,
0:45:29 and you’re thinking, “What did I do wrong?”
0:45:32 And then especially if you’re a guy,
0:45:34 you have a girlfriend, you have a wife,
0:45:38 she’s going to say, “How come they keep getting to go to Cancun?
0:45:40 They keep going to these nice restaurants.
0:45:42 How come you can’t take me to these nice places?”
0:45:44 And now you feel like you’re doing something wrong
0:45:46 because where is this discrepancy?
0:45:50 The reason why I call my show “The Minority Mindset”
0:45:51 is because I’m a big advocate
0:45:53 of not doing what the majority people do.
0:45:56 The first time I made a million dollars in a year,
0:45:57 I was in my 20s.
0:46:00 I was driving a car worth $500.
0:46:02 It didn’t have a bumper on it.
0:46:05 It was not pretty.
0:46:08 My wife sat in that car with me,
0:46:11 and my employees drove better cars than I did.
0:46:17 So, you got to be confident,
0:46:20 and you got to work for something bigger,
0:46:23 and you want a partner that’s going to understand that.
0:46:28 That’s my belief, which is not the easy thing.
0:46:33 It’s interesting because confidence is such an internal thing,
0:46:36 and I just feel like I just probably just didn’t have it then,
0:46:42 because I think I was scared for someone to know that I was broke.
0:46:45 I was so scared for someone to know that I was broke
0:46:48 that I just didn’t entertain romantic relationships.
0:46:53 And that is the reason why so many people will go into debt
0:46:57 to buy vacations, to buy things, to buy stuff, to look rich.
0:47:01 And ironically, that’s the key thing
0:47:04 that keeps so many people poor for the rest of their life
0:47:05 is because they’re scared to look broke.
0:47:09 And now, when you try to look rich,
0:47:11 that’s the thing that’s actually keeping you broke.
0:47:15 There’s another element to this, which is my life was pretty miserable.
0:47:19 So, when you have a relatively miserable life,
0:47:20 when you don’t have many nice things,
0:47:23 because you’re working in a call centre as I was until 11 o’clock
0:47:26 at night time, doing overtime, every overtime hour I could get,
0:47:28 then because you’re also lonely, you’re going home alone,
0:47:30 walking home because you can’t afford the bus.
0:47:34 Anything that gives you a little dopamine hit.
0:47:36 Gambling.
0:47:38 This is why all the gambling shops
0:47:40 are in the areas that struggle the worst financially,
0:47:42 because those, I mean, a lot of people say,
0:47:46 because those people are looking for that big payday,
0:47:47 that dopamine hit from a payday.
0:47:53 My TV in my tiny, tiny little bed-sit room
0:47:56 was like half the size of the wall.
0:47:59 I was making reckless spending decisions
0:48:01 because I think it gave me some kind of hit
0:48:02 that I was missing in my life.
0:48:04 It gave me like a dopamine rush that was,
0:48:06 and there wasn’t many things giving me a dopamine hit
0:48:07 at that point in my life.
0:48:08 And see, here’s the thing.
0:48:12 During that time, you are making emotional decisions
0:48:13 – Yes. – as many people are.
0:48:16 And it’s very difficult to speak logic to emotion.
0:48:21 But this is where now you have to be able to understand
0:48:22 the difference, because if you’re listening to this
0:48:23 and you’re in that situation,
0:48:27 you have to understand that if you want to continue
0:48:28 being able to live that lifestyle,
0:48:31 you’re going to have to make some changes today.
0:48:33 Otherwise, you’re going to be stuck in this lifestyle
0:48:35 for the rest of your life.
0:48:37 And it’s only going to get more difficult.
0:48:41 And that’s the thing is if you want to become wealthy,
0:48:43 the first part is just your own mindset.
0:48:44 It’s your own discipline.
0:48:47 And until you can conquer that,
0:48:49 I can tell you everything about investing.
0:48:51 I can tell you different ETFs and index funds to invest in.
0:48:54 I can tell you different investment institutions out there.
0:48:56 I can tell you which stock brokerages to use.
0:48:59 I can tell you just invest 15% of your income into this
0:49:01 for the next 10, 20, 30 years,
0:49:03 and you’re going to become wealthy.
0:49:04 But until you can get over that mindset,
0:49:06 you’re never going to become wealthy.
0:49:08 Because then what happens in that situation
0:49:12 is when you’re in that state of I just want to look rich.
0:49:14 I just want to have the dopamine.
0:49:16 I just want to have some nice things because I deserve it.
0:49:17 I work hard.
0:49:18 You know what happens next?
0:49:20 You are the one that gets caught up
0:49:21 in all the get rich quick schemes.
0:49:23 Because someone’s going to say, look,
0:49:30 put $1,000 into this, you’ll have $10,000 in the next three months.
0:49:33 Or I’m going to show you, you can live the laptop lifestyle.
0:49:36 You can work five hours a week, make $10,000 a month,
0:49:38 $10,000 a week.
0:49:40 You’re never going to have to worry about money again.
0:49:41 Just buy this program.
0:49:44 And now you’re a prime candidate.
0:49:49 Because now you are driven by this emotion of I want that.
0:49:51 I can’t imagine if I had an extra $10,000 a month
0:49:52 and I don’t even have to work for it.
0:49:55 Because you can’t see past it.
0:49:57 You’re all you’re doing is being sold by emotion.
0:50:00 And so you’re the one that’s going to get caught up
0:50:01 in the get rich quick schemes.
0:50:03 You’re the one that’s going to make the bank rich
0:50:05 because you’re going to stay stuck in debt.
0:50:06 Corporations are going to love you
0:50:08 because they can keep selling you the nicest, the newest stuff
0:50:09 because you want to look rich.
0:50:11 You want to show it off to your friends.
0:50:12 You want to show it off to the girls.
0:50:16 And you get stuck in that cycle.
0:50:18 So I want to talk about what the money mindset is.
0:50:20 But just on that thing you just said there,
0:50:22 you said get rich quick schemes.
0:50:23 Crypto.
0:50:26 What’s your point of view on cryptocurrencies
0:50:28 and investing in crypto?
0:50:30 So I’ll tell you where I invest my money
0:50:31 so you can understand.
0:50:33 I put my money in five places.
0:50:35 I put my money into my own business
0:50:37 and invest my money into real estate
0:50:38 and invest my money into stocks
0:50:41 and invest my money into speculative assets
0:50:42 which includes cryptocurrency.
0:50:44 And then I own some physical gold.
0:50:46 So starting my own business,
0:50:48 I run a company called Briefs Media.
0:50:51 We’re probably most known for our market briefs newsletter
0:50:53 where we break down what’s happening
0:50:54 in the financial markets.
0:50:56 So that’s Briefs Media.
0:50:59 Number two is I invest in physical real estate.
0:51:01 So I’m going out to buy rental properties
0:51:03 that I can use to generate cash flow.
0:51:06 Number three, I invest in stocks.
0:51:08 This is in the form of investing in individual companies
0:51:10 and investing in funds.
0:51:14 Funds are ETFs, index funds, mutual funds,
0:51:15 where you can get investment
0:51:17 into a broad basket of companies.
0:51:21 Number four is my speculative investments.
0:51:22 Notice how I said number four.
0:51:24 This is one of the smallest pieces now
0:51:28 which are things that I believe can go up very quickly
0:51:30 but can also fall just as fast.
0:51:32 So these speculative assets
0:51:34 which make up a small piece of my portfolio
0:51:36 include things like startups that I invest in.
0:51:39 It also includes things like cryptocurrency.
0:51:42 And then I own a little bit of physical gold.
0:51:45 Physical gold makes up about 2% of my portfolio.
0:51:47 But going back to cryptocurrency
0:51:49 because that’s what you asked,
0:51:51 I think it is a speculative investment.
0:51:53 I have made a ton of money in cryptocurrency
0:51:56 and I started buying cryptocurrency
0:52:00 before it was as popular as it is today.
0:52:03 I began buying it in 2016 or so
0:52:05 when Bitcoin was around $3,000,
0:52:09 maybe 2016, 2017 when Bitcoin was around $3,000 a coin.
0:52:11 And I have sold some.
0:52:16 And for me, I understand it can go up very fast
0:52:17 but it can fall just as fast.
0:52:19 And the issue that I have
0:52:24 is when people now want to get into this idea of investing
0:52:26 because now they’re in this top situation.
0:52:28 I’m living paycheck to paycheck
0:52:30 and I hear about this financial education and investing.
0:52:33 If I just dump my money into Bitcoin or crypto,
0:52:35 maybe it’ll 10x and I’ll have financial freedom.
0:52:38 And that’s where I have issue
0:52:42 because you’re taking your money
0:52:44 and you’re going for your long-term investments
0:52:47 into a speculative asset that hasn’t been proven.
0:52:51 Maybe it will work and you’ll become a multimillionaire.
0:52:53 Maybe you’ll lose everything.
0:52:56 But I don’t want to gamble with my wealth.
0:52:59 I want to build my wealth with something established
0:53:00 and then use the speculative assets
0:53:04 as something that is speculative and treat it as such.
0:53:05 In terms of your net worth then,
0:53:07 how is it broken down in terms of percentage
0:53:08 between these five things?
0:53:10 So if we look at real estate,
0:53:15 real estate is probably close to almost 50% of my investments.
0:53:20 Stocks make up probably right around 30%.
0:53:24 Speculative is about 18% of my portfolio.
0:53:27 So just the 30%, how much of that
0:53:30 is into individual company stocks versus ETFs?
0:53:31 It’s about half and half.
0:53:33 Okay, so 15% each, okay, cool.
0:53:34 And then speculative?
0:53:35 About 18%.
0:53:38 And how much of that is crypto versus startups?
0:53:41 It was a lot more crypto, now it’s a lot more startups.
0:53:44 I sold a chunk of Bitcoin when it was breaking record highs
0:53:46 and I’m going to be using that money
0:53:47 to buy some more rental properties.
0:53:50 Okay, and gold?
0:53:51 About 2% of my portfolio.
0:53:51 Okay.
0:53:54 And the reason why I buy gold,
0:53:58 myself don’t consider gold an investment.
0:54:01 I look at gold as a way of saving hard money
0:54:06 because my theory is if I take $10,000 of cash
0:54:09 and I take $10,000 with the physical gold
0:54:11 and I bury both of these things in my backyard today,
0:54:15 in 10 years, what’s going to have more buying power?
0:54:18 My theory is that the gold is going to have more buying power.
0:54:21 And so that’s why I own some physical gold.
0:54:23 For me, it’s this way of saving hard cash.
0:54:28 I look at it as a insurance against doomsday,
0:54:29 against something really bad happening,
0:54:32 against something bad happening to our currency,
0:54:33 something bad happening to the economy.
0:54:36 That’s why I own a little bit of physical gold.
0:54:39 But the problem with gold is when I own my physical gold,
0:54:41 it just sits there in a vault.
0:54:44 It doesn’t produce cash flow.
0:54:45 It doesn’t create new value.
0:54:46 It just sits there.
0:54:49 When I invest in real estate, it produces cash flow.
0:54:53 When I invest in stocks, the companies are working
0:54:56 to produce a better product, to grow their profits.
0:54:58 The gold doesn’t do anything.
0:54:58 What about cash?
0:55:00 Do you keep a lot of cash on hand?
0:55:02 Cash is definitely a position.
0:55:05 I don’t know about percentage, but I always keep cash.
0:55:08 And I want to break this down a few ways
0:55:14 because I have one, let’s call it bucket of cash,
0:55:16 which is my emergency savings.
0:55:19 This is cash that is there to protect me
0:55:21 against an emergency, a personal life.
0:55:23 I also have a separate bucket of cash,
0:55:25 which is my business emergency savings.
0:55:27 Then I have a bucket of cash,
0:55:30 which is there to be invested money.
0:55:33 This is money that’s waiting to be invested in real estate.
0:55:36 And then I have stocks.
0:55:38 And then I also have another little piece of cash
0:55:40 that’s waiting to be invested more into speculative assets.
0:55:43 So I have cash waiting to be invested in speculative assets,
0:55:45 cash waiting to be invested in real estate,
0:55:47 cash waiting to be invested in stocks,
0:55:48 and then I have my emergency cash.
0:55:50 So I like to separate it all out.
0:55:54 A second ago, you said that unless you have a money mindset,
0:55:55 you’re never going to be wealthy.
0:55:57 What is the money mindset?
0:55:59 The mindset is number one.
0:56:02 You have to believe that you’re going to become wealthy.
0:56:04 What I like to say is you have to say, I will become wealthy.
0:56:04 Why?
0:56:07 Because if you don’t believe you’re going to become wealthy,
0:56:09 it is going to be impossible for you.
0:56:10 Why?
0:56:12 I used to guest teach in Detroit public schools.
0:56:18 So Detroit is a, it was a very rough and it still is rough area.
0:56:20 Certain parts of it are offices in downtown Detroit,
0:56:22 but there are parts of Detroit, which are still very rough.
0:56:25 And I suggest teaching some of the public schools there.
0:56:28 And these are kids, good kids,
0:56:32 who were not exposed to some of the best things.
0:56:35 And what I mean by that is when I would go into these classrooms,
0:56:38 you’d first have to go through multiple metal detectors.
0:56:39 There’d be police there.
0:56:40 You might have to be pat down.
0:56:44 And when I get into the classroom, I’d ask the kids,
0:56:47 how many of you have two parents in a home?
0:56:49 Almost nobody would raise their hand.
0:56:52 I would then ask, how many of you work a job?
0:56:54 Almost everybody would raise their hand.
0:56:57 And as I got to know the students better,
0:56:59 I also started to realize that these kids,
0:57:01 high school kids, some of them are already in gangs.
0:57:05 Some of them are already have been arrested by the police.
0:57:07 Some have already been involved in these,
0:57:09 what we consider bad things and they are bad things.
0:57:14 But to the kids, that’s just normal.
0:57:17 Because when I talk to them about these gangs,
0:57:20 what they’ll tell me is, I don’t have parents at home.
0:57:22 I don’t have a dad.
0:57:22 I don’t know my dad.
0:57:25 My mom is working.
0:57:26 How am I going to eat?
0:57:29 My brothers, this gang, provide me some comfort
0:57:31 because there’s people that are around me.
0:57:32 They give me food.
0:57:33 They help give me money.
0:57:36 It’s not a bad thing in their eyes.
0:57:39 And so when you grow up in that mindset,
0:57:40 it’s very hard for you to think bigger.
0:57:42 And so when I would come into these classrooms,
0:57:45 I would talk about life, motivation, money, all things.
0:57:47 And so one of the things I’d like to do,
0:57:48 an exercise that I would do,
0:57:52 is try to get you to think about successful things.
0:57:54 What are the things that kids want?
0:57:55 A nice car.
0:57:59 So I would ask these kids, what is your dream car?
0:58:01 And the responses that I would get were things
0:58:05 like a Ford Mustang or a Dodge Challenger.
0:58:08 And these nice cars, but I would follow up with,
0:58:10 why not a Bugatti?
0:58:12 Why not a Lamborghini?
0:58:14 Why not a Rolls-Royce?
0:58:17 And they would say, somebody like me
0:58:18 can never have something like that.
0:58:22 So I can’t even dream about having these nice things.
0:58:24 And that was really shocking to me.
0:58:30 I mean, that you are kind of suppressed to the point,
0:58:32 but not only do you not think that you can achieve it,
0:58:34 but you can’t even dream that you can achieve it.
0:58:36 You can’t even achieve it in your own dreams.
0:58:39 And so when you don’t believe
0:58:41 that you’re worthy of anything more than a Ford Mustang,
0:58:45 how in the world are you going to work for something nicer?
0:58:46 And I’m not saying you have to work
0:58:47 just for materialistic things,
0:58:52 but this is that mindset shift
0:58:54 that if you don’t believe that you can do it,
0:58:56 you are never going to be able to do it.
0:58:59 And so this is where the first thing is,
0:59:02 you have to say, I will become wealthy.
0:59:04 And sometimes you have to be able to find a taste of success
0:59:05 and see what that looks like.
0:59:09 And there are many ways to go about doing it.
0:59:10 I mean, you can just go onto Instagram
0:59:12 and see what success looks like to some people,
0:59:16 but you start to define what is that success
0:59:19 and tell yourself, I will become wealthy.
0:59:20 Not that I might, not that I can,
0:59:22 but I will become wealthy.
0:59:26 The second thing is money is a tool.
0:59:29 And the reason why I say that
0:59:31 is because we’ve been kind of hinting at this
0:59:33 throughout this entire discussion.
0:59:39 But the reason why many people are so scared to talk about money,
0:59:41 the reason why money is such a taboo topic
0:59:44 is because we are insecure about our own money.
0:59:46 I just want to pause there
0:59:47 before we carry on the money as a tool point.
0:59:51 It’s so interesting what you’re saying about those kids.
0:59:54 So interesting because I was thinking
0:59:56 as you were speaking about stereotype threats.
0:59:58 And in my previous book,
1:00:02 I spent some time talking about self-belief and confidence
1:00:04 and this idea of stereotype threats.
1:00:07 And some of the studies I came across showed that
1:00:09 if there’s a stereotype that people like you,
1:00:11 let’s say black people like me,
1:00:14 are bad at a certain thing, let’s say maths.
1:00:16 Before they do a math test,
1:00:19 if they reminded a black person that they were black,
1:00:21 just got them to tick a box saying that they were black,
1:00:23 their performance on that test would drop
1:00:24 and they did the same with women.
1:00:27 So if there’s a stereotype surrounding your ability in something,
1:00:31 if they remind you of that part of you
1:00:33 before you do a test, your performance drops.
1:00:36 And really importantly, in the studies,
1:00:38 when they don’t remind the black person or the woman
1:00:41 about that particular feature of themselves,
1:00:43 their performance is the same as everybody else.
1:00:46 And it’s interesting that you say that
1:00:47 when you’re talking about money,
1:00:50 that we have a stereotype threat there.
1:00:52 We exist in a world where we think people like us
1:00:54 make a certain amount of money.
1:00:57 And if the stereotype threat studies are true,
1:01:00 that means that I’m going to show up in the world in such a way
1:01:02 that’s going to bring that amount of money about.
1:01:10 But it’s not easy to genuinely believe outside of your stereotype.
1:01:11 100%.
1:01:12 Outside of the context in which you were raised.
1:01:16 I went undercover in a school in a rough area in Liverpool
1:01:17 that was doing very poorly.
1:01:19 And I was undercover as a school teacher.
1:01:21 So I was getting to know the kids and I met this one kid
1:01:24 and I remember him saying to me about his plans for the future.
1:01:26 And I sat there and I said, “Do you know any millionaires?”
1:01:28 He was like, “No, there’s no millionaires around here.”
1:01:29 I was like, “Have you ever met one?”
1:01:31 He goes, “I’ve never, ever met one.”
1:01:35 And in that moment, his mum, which it’s on video,
1:01:38 it was a Channel 4 documentary, he then goes,
1:01:39 “But I think I want to be a millionaire.”
1:01:41 And his mum burst out laughing.
1:01:45 She was on the sofa next to him and she burst out laughing.
1:01:48 And I remember asking her on camera saying, “Why are you laughing?”
1:01:51 She goes, “No, there’s no chance.”
1:01:55 So it’s like indoctrinated into your context, your family,
1:01:59 your roots, your friendship networks that you can’t make it.
1:02:00 So it’s hard.
1:02:02 It is 100% difficult.
1:02:06 And it doesn’t stop in any level.
1:02:11 If, for example, when I told my parents that I didn’t want to be a doctor,
1:02:16 I was told by everybody, I’m throwing my parents’ sacrifice away.
1:02:19 And that somebody like me can never make it in business.
1:02:21 Because I don’t know anything about business.
1:02:22 No one in my family is a business person.
1:02:23 No one in my family is an investor.
1:02:24 No one in my family does this.
1:02:26 You never learned this stuff before.
1:02:27 You didn’t get into business school.
1:02:28 You, how are you going to do this?
1:02:31 And I’m not saying this to compare.
1:02:37 I’m saying this to explain that there are so many levels to this mindset block
1:02:44 that if you cannot break out of this invisible barrier,
1:02:50 you will never become successful when any employee joins my team.
1:02:55 The first day, we make every employee, every single one, regardless of a role,
1:02:56 do this exercise.
1:02:59 It’s called the nine dots exercise.
1:03:01 And you have these nine dots on the screen.
1:03:05 And if you go to Google, you can see the nine dots exercise or nine dots trivia,
1:03:05 where it’s nine dots.
1:03:06 We’ll put it on the screen.
1:03:06 Yes.
1:03:11 And I’m not going to spoil it, but I will actually.
1:03:12 That’s the only way to get it across.
1:03:18 But the way that this exercise works is you have to, in four lines,
1:03:22 touch every dot on the screen without picking up your pen.
1:03:26 You have to touch every dot, all of these nine dots without picking up your pen.
1:03:30 And so when you do that, you might say, well, it’s impossible.
1:03:31 How do you do that?
1:03:33 And so this is where now.
1:03:34 Oh, okay.
1:03:36 Not going over a previous line.
1:03:36 Right.
1:03:40 Not when you can go over a previous line, but you cannot pick up your pen.
1:03:44 So if there’s nine dots, one, one, two, three, four, five, six, seven, eight, nine.
1:03:49 You have to connect all four dots, sorry, all nine dots with four lines.
1:03:52 You can’t curve the pen and you can’t pick up your pen.
1:03:55 And people will say, this is impossible.
1:04:00 And the reason why you say it’s impossible is because you have just created an invisible barrier.
1:04:04 Because now if you go outside of the box, if you extend the pen a little bit further,
1:04:07 then you can start to connect all of these dots.
1:04:13 And now you realize, oh, it is possible if I don’t create these invisible walls around myself,
1:04:15 if I don’t put myself in this invisible box.
1:04:16 And that’s what we do.
1:04:18 We’re all conditioned to do this to some extent.
1:04:24 If you grew up in poverty, it might be that you can never become any level of successful.
1:04:28 If you grew up thinking that you’re going to be this thing,
1:04:30 it might be that you can never start a business.
1:04:31 You can never become an investor.
1:04:37 If you have become an engineer, and now in your 30s, you want to go out and do something different,
1:04:39 it might be that somebody like you can never do something different.
1:04:41 But these are all invisible boxes.
1:04:43 You see it right there.
1:04:48 And that’s why we make every team member, every employee do that on the first day.
1:04:50 Because what we say is, look, we’ve got to come here and innovate.
1:04:53 And if you want to be able to innovate and do something big,
1:04:54 you have to get out of your own mind.
1:04:57 And you have to be able to break out of these invisible barriers.
1:04:59 And so now when you go back to your question, it’s very difficult.
1:05:00 It is difficult.
1:05:03 And so how do you do it?
1:05:05 And so this goes into now your personal development.
1:05:10 What I would recommend is go read five books on self-development, personal development,
1:05:14 and really now try to implement these things into your life.
1:05:17 Because until you can start to think a little bit different,
1:05:19 and you can start to see the world a little bit bigger,
1:05:24 you’re never going to be able to achieve the maximum level of wealth that you deserve.
1:05:29 I’ve just gone on Google and found this nine dots thing, which I’ve got here.
1:05:30 This is the nine dots.
1:05:31 You got it.
1:05:34 So you’re telling me I’ve got to connect all of the dots without lifting up my pen.
1:05:34 Exactly.
1:05:35 Okay, let me try.
1:05:38 You have only four lines and you can’t curve.
1:05:40 I can only do four lines.
1:05:40 Only four lines.
1:05:43 Four straight lines.
1:05:48 It’s not as easy as it looks.
1:05:48 Come on, Steven.
1:05:49 Show me how to do it.
1:05:49 Come on.
1:05:54 So what most people do is they start going like this,
1:05:59 this, and then now we freeze up because I don’t know where I can go next.
1:06:03 But the way that you do it is we’re going to break the invisible barrier.
1:06:06 So what I’m going to do now is I’m going to start the same way I did before.
1:06:09 But instead of creating the same cut that I did last time,
1:06:12 I’m going to break the invisible barrier, go a little bit further down,
1:06:15 and now I’m going to come up like this.
1:06:22 Then I’m going to go this way and then I’m going to finish it up like that.
1:06:24 You break the invisible barrier.
1:06:27 You go beyond what you think you can do
1:06:31 because you blew past your own expectations.
1:06:34 We have this invisible box around ourselves.
1:06:36 And this is what you want to be able to break out of.
1:06:38 This is that mindset shift that you have to be able to make.
1:06:40 And that’s the first part of becoming wealthy.
1:06:47 When you talked about invisible barriers, it reminded me of a video that actually
1:06:50 changed my life and it was a video of an ant.
1:06:52 Some people have heard me talk about this video before.
1:06:54 This is the video.
1:06:59 Shows an ant and they get a sharpie pen and draw a circle around it.
1:07:03 And the ant now believes that it’s trapped in this circle.
1:07:07 No matter what it does, it goes around and it checks all the sides of the circle.
1:07:09 It thinks that it’s trapped.
1:07:12 We can see that that circle is a figment of its imagination.
1:07:16 And when I see this, I think, “Oh my God, we’ve all got this imaginary circle drawn around us.”
1:07:18 And then I watched this video of a spider.
1:07:20 So they can do the same thing with a spider.
1:07:22 But the key moment in this video that really inspired me
1:07:25 is the spider is currently trapped by this pen, right?
1:07:30 But in this video, there’s a moment where the spider accidentally steps over the pen.
1:07:34 And when it steps over the pen, it can never, ever be trapped by the pen.
1:07:35 Again, you’ll see it in a second.
1:07:37 It’s running towards it.
1:07:40 So this is like an imaginary barrier in its mind.
1:07:43 And then if I just break it forward a little bit,
1:07:48 this is the moment here where it gets…
1:07:53 Wow, it’s like a real wall.
1:07:54 It thinks it’s a real wall.
1:07:56 And then it gets too tight here.
1:07:57 It runs over it and it can never be trapped again.
1:08:03 I love that because once you break it, you can’t be stopped after that.
1:08:05 You realize that it’s an illusion that was trapping you the whole time.
1:08:09 And this kind of feeds into what we’ve been saying about these stereotypes.
1:08:14 For me, at a very young age, when I was able to make my first money or start a business
1:08:19 or turn an idea into a thing that put money in my pocket, that illusion was broken forever.
1:08:22 The illusion that the only way to become successful, you should the same thing,
1:08:25 was to go to school, get a degree, get a job.
1:08:27 And you can’t unsee it.
1:08:28 You can’t unlearn it.
1:08:29 Yeah.
1:08:35 You can’t ever go and follow that same traditional path and do that again,
1:08:36 because you saw the other side.
1:08:42 And until you get a taste of it, you’re going to be stuck.
1:08:46 And that’s where, again, all success starts with their mindset.
1:08:50 And that’s why I say, I will become wealthy.
1:08:53 That first point, though, of awareness, just knowing the fact that you’re trapped by something.
1:08:59 And it’s not to say that I’ve broken out of all of my psychological barriers.
1:09:00 Now, I’m just in a new one.
1:09:02 I’m just in a new set of barriers.
1:09:05 I think that I can be, I can have nine figures.
1:09:10 I don’t, I probably don’t think I could be a billionaire or whatever at this moment.
1:09:14 And all of us, no matter how successful we think we are, are in some kind of circles.
1:09:14 Always.
1:09:17 In every stage of your life, you’re in some sort of barrier.
1:09:26 And, you know, everything that you do now has to be constantly working to shock yourself.
1:09:28 When I started my YouTube channel, it’s kind of funny.
1:09:33 I didn’t start my YouTube channel thinking that it was going to be big.
1:09:36 And the funny thing was, I always thought that I thought big.
1:09:37 I think big.
1:09:38 I’m going to start a business.
1:09:40 I’m going to prove everybody wrong.
1:09:42 I didn’t start my YouTube channel to make money.
1:09:43 This was kind of a hobby for me.
1:09:50 But I remember, and I laugh at this now, I told my brother when I started my YouTube channel,
1:09:56 if I hit 100,000 subscribers, I don’t know what I’m going to do.
1:10:01 But if I had a million subscribers, I’m going to shut my channel down because there’s no way.
1:10:04 It’s impossible that my channel is going to hit 1 million subscribers.
1:10:06 There’s not 1 million weirdos in the world.
1:10:10 They’re going to want to watch this random guy on YouTube talk about guacamole and money, right?
1:10:15 And the funny thing is, I started making these videos.
1:10:19 I started enjoying making these videos because I started talking about the things that I wish
1:10:21 somebody would have told me before.
1:10:24 And people started to watch.
1:10:29 And people started to actually enjoy it and share it with their friends.
1:10:33 And then we hit 100,000 subscribers, and I couldn’t believe it.
1:10:37 We hit 500,000 subscribers, and I couldn’t believe it.
1:10:42 And then one day, we hit a million subscribers.
1:10:45 And I was like, oh crap, I hope my brother doesn’t remember this promise
1:10:46 because I don’t want to shut this down.
1:10:48 But then it continued growing.
1:10:53 And here I was, this guy who had been successful.
1:10:55 I’m already investing in real estate.
1:10:56 I’ve had some business success.
1:11:01 I broke out of this idea of becoming a doctor and started a business.
1:11:06 And I’m still putting these limitations on myself that I can’t start a YouTube channel.
1:11:08 Why did I do that?
1:11:10 Because I had never done that before.
1:11:14 I had never seen this happen for somebody like me before.
1:11:17 So is there anything practical that someone who’s currently trapped
1:11:22 in some kind of psychological barriers can do practically
1:11:26 to help them be more expansive with how they think about their life?
1:11:30 What I do, and I don’t know if I recommend this to anybody else,
1:11:32 is I’m a little stubborn.
1:11:33 I’m going to kind of preface it with that.
1:11:40 Is I do things to stick out and be different.
1:11:42 So what I mean by this, I’m going to go back to what I said before.
1:11:44 The first time I made a million dollars in a year,
1:11:48 I thought originally that I would be flying in private jets
1:11:50 and balling out and doing all this stuff.
1:11:53 But I knew that I wanted something different.
1:11:55 I wanted to build this wealth.
1:11:58 But I didn’t want to now start living like everybody else.
1:11:59 I wanted to do something different.
1:12:02 So I continued living small.
1:12:04 That’s why I continued driving around in this car.
1:12:08 Because everybody questioned what the heck I was doing.
1:12:12 People were wondering, is Jaspreet actually successful?
1:12:13 Or is this guy a hoax?
1:12:17 Is Jaspreet broke?
1:12:18 Can he not afford a nicer car?
1:12:22 And so I kind of put myself in this position of like hearing this stuff
1:12:26 and wanted to really, you talked about confidence.
1:12:28 I wanted to really build my confidence
1:12:30 to be that person that did something different.
1:12:34 And I don’t know, I get joy out.
1:12:35 I’m a weirdo.
1:12:36 I get joy out of that.
1:12:38 When I graduated law school,
1:12:41 I told my dad before I graduated law school,
1:12:44 even before that I’m only doing this for you.
1:12:48 And so when it was my graduation day,
1:12:50 everybody, you know, you were in a suit and tie
1:12:52 and you kind of get all dressed up to go.
1:12:56 I told my dad, look, I told you I’m going to get you the diploma
1:12:57 but I’m going to do it on my terms.
1:13:00 So I decided not to wear a suit.
1:13:05 I decided to wear a very traditional Punjabi outfit called a kurta pajama,
1:13:08 which is a long shirt and pants.
1:13:10 And I wore traditional, it’s called a Punjabi juti,
1:13:11 meaning Indian shoes.
1:13:16 And for me, I just wanted to do that
1:13:19 because it gave me this confidence.
1:13:22 And yeah, I mean, people will say, what the heck are you wearing?
1:13:26 But for me, I needed that burst of confidence
1:13:27 that I’m doing this for me.
1:13:32 And I get fueled by people questioning me.
1:13:35 And you have to find what fuels you.
1:13:38 On that first point of, it’s my duty to become wealthy.
1:13:41 Is that just something you say out loud?
1:13:44 Is there a way you can remind yourself of this?
1:13:47 So I’m not a big fan of, you know,
1:13:48 meditating on this idea of you become wealthy.
1:13:51 I’m not a big fan of this woo-woo idea of,
1:13:52 I’m a become wealthy, I’m a become wealthy.
1:13:53 That’s not how it works.
1:13:57 But what I do believe is you have to keep reminding yourself
1:13:59 and giving yourself the motivation and discipline in the beginning
1:14:03 as to why you started some fuel as to why you started.
1:14:06 So one of the things I like to talk about is what is your why?
1:14:07 Who are you doing this for?
1:14:11 And so in our office, everybody has next to their desk,
1:14:15 this this tack board where you can put pictures or whatever it might be
1:14:18 to remind you of why you’re working hard.
1:14:23 And in the beginning for me, it was, I was pissed off.
1:14:26 I wanted to prove people wrong and I was angry.
1:14:29 And I don’t try to cuss on camera that often, but here we go.
1:14:31 I was angry.
1:14:38 And the reason I was angry is because when I made that decision
1:14:43 to not become a doctor, the thing that I was told was,
1:14:46 I’m throwing away the sacrifice that my parents made.
1:14:49 And I started the business at the time.
1:14:52 I was working in the e-commerce world and I started a sock company.
1:14:55 And so then the comments that we get was,
1:14:58 so just breathe, you were going to become a doctor.
1:14:59 Now you’re selling socks.
1:15:03 And it was this very just reoccurring just like,
1:15:06 you gave up your dreams.
1:15:09 You gave up all the sacrifices that your family did.
1:15:13 You don’t even appreciate the things, the sacrifices.
1:15:15 And now you’re just going to sell socks on the internet.
1:15:25 And that was my fuel because I knew, I don’t know how,
1:15:27 but I knew I was going to prove you wrong.
1:15:29 Toxic fuel.
1:15:30 It was 100%.
1:15:35 It was just anger, just pure anger.
1:15:36 I’m going to prove you wrong.
1:15:39 And slowly the business started to grow.
1:15:42 I started to be seen on TV and all these things started to happen.
1:15:44 And so I was fortunate that my business also flipped.
1:15:46 That now I’m not selling socks.
1:15:49 I’m building this financial media company, Briefs Media.
1:15:55 And now for me, there is a purpose for what I do.
1:16:00 There’s a lot of people that are lacking financial education.
1:16:02 There’s a lot of people that are working really hard
1:16:06 that have no idea why they can’t build any wealth.
1:16:11 They keep hearing about how people are becoming so wealthy.
1:16:15 Investment levels are skyrocketing, billionaires are becoming even richer.
1:16:18 And they don’t understand and people just get angry.
1:16:22 When in reality, you can participate in that same game
1:16:28 and win in this game because our economic system is designed to benefit investors.
1:16:33 And if you don’t understand that, you will never be able to win in the system.
1:16:39 Point number two in your money mindset is that money is a tool.
1:16:41 What do you mean by money is a tool?
1:16:44 And how is that different from how everyone else thinks about money?
1:16:48 You have to understand how money plays a part in your life.
1:16:55 When I say money is a tool, what I mean by that is money doesn’t make you a good person.
1:16:56 Money doesn’t make you a bad person.
1:16:58 It amplifies who you are.
1:17:02 And what I like to say is that there are four
1:17:06 fitnesses in your life if you want to live a happy and fulfilled life.
1:17:10 You have to be physically fit, mentally fit, spiritually fit.
1:17:12 And financially fit.
1:17:16 If you’re physically fit, you’re on your deathbed, you’re more bitterly obese,
1:17:18 having $10 million is not going to make you happy.
1:17:19 All you want to do is be healthy again.
1:17:22 Mentally fit is about being happy.
1:17:26 If you’re surrounded by toxic people, if you’re unhappy,
1:17:29 if you’re depressed, if you’re anxious, if you’re just miserable,
1:17:32 you’re never going to be able to really enjoy life.
1:17:34 Having more money is not going to fulfill that whole.
1:17:36 Spiritually fit does not mean religious.
1:17:37 It means having a purpose.
1:17:40 What is the reason for getting out of bed every day?
1:17:43 What is the reason for wanting to go out and achieve and do something?
1:17:49 Because if you have $10 million, what’s the reason for wanting to get up and conquer?
1:17:53 At the very top is financial fitness.
1:17:58 And once you have the bottom three, having financial fitness
1:18:03 gives you the most power and ability to live the best life possible.
1:18:06 Because this is all about now being able to solve your financial problems.
1:18:10 Being able to not worry about paying your bills.
1:18:13 Being able to have the nicer stuff when you want and not have to worry about the price.
1:18:17 And the thing about this that I want to really hammer home
1:18:20 is if you don’t have this financial fitness,
1:18:25 now your physical fitness can get hurt because you can’t afford the nice gym membership.
1:18:28 You can’t afford the healthy food.
1:18:29 You can’t afford to take care of your body.
1:18:34 If you don’t have the financial fitness, your mental fitness can get hurt.
1:18:39 Financial problems are one of the leading causes of suicide and divorce.
1:18:43 Financial problems can really stress you out
1:18:46 and they can cause a whole lot of anxiety and depression.
1:18:50 Financial problems can also ruin your spiritual fitness
1:18:54 because if you can’t pay your bills, you can easily lose your sense of purpose.
1:19:01 So yes, being financially fit is its own part, but it all comes together in your life.
1:19:05 Number three to this money mindset.
1:19:07 Money is abundant.
1:19:14 And what I mean by that is you have to be willing to think bigger.
1:19:20 Because oftentimes what happens is we start to think about
1:19:24 the dollars that I’m giving as opposed to the dollars that I’m getting.
1:19:29 If I pay you a dollar, you are getting rich off of me.
1:19:31 But I’m not looking at what I’m getting.
1:19:36 If I’m getting two dollars from you, well, is it bad that I pay you one dollar?
1:19:37 No.
1:19:41 And this is where now we need to start to understand there’s a lot of money in the world.
1:19:46 Just because somebody gets rich, that doesn’t mean somebody else can’t get rich.
1:19:50 And the reason why we get this confused is because we assume that money is scarce.
1:19:53 And this comes from our childhood.
1:19:57 Because when you grow up, you’re fighting for your parents’ attention.
1:20:01 And there’s a limited attention span that your parents have.
1:20:03 If you have siblings, now it’s divided.
1:20:06 And so you can’t have all the attention.
1:20:10 So if they’re giving your parents are giving their attention to somebody else,
1:20:11 that means you’re not getting attention.
1:20:13 It’s a yes or no.
1:20:14 It’s a black and white.
1:20:17 But with money, that’s not the case.
1:20:20 You can be rich and I can be rich.
1:20:24 But we have to understand that there’s a lot of money in the world.
1:20:28 I mean, the United States government has 35 or some trillion dollars of debt.
1:20:30 It’s a lot of money.
1:20:34 And so if you just take a small piece of that, a small piece of the dollars out there,
1:20:37 you can build wealth and somebody else can build wealth.
1:20:41 And why is that that particular point in this money mindset so critical?
1:20:43 Why is it important to know that there’s so much money out there?
1:20:45 How does that change you?
1:20:47 So if you make $50,000 a year right now,
1:20:53 what you might start doing if you become financially smart is you might say,
1:20:58 all right, I’m going to start living off of 75% of what I make.
1:21:01 And I’m going to invest the other 15%.
1:21:08 That means I’m going to live off of $30,000 and save and invest.
1:21:09 We’ll call it $20,000.
1:21:16 You might now say, ah, I like this idea of investing.
1:21:17 I’m seeing the potential.
1:21:18 What do I do?
1:21:20 I make $50,000 a year.
1:21:23 How about I keep cutting back?
1:21:28 Now I’m going to live off of $25,000, $23,000.
1:21:32 There’s a limited number of dollars that you can squeeze out of this pie,
1:21:35 but there’s no limit to how much you can earn.
1:21:37 So what if I say, let’s flip it up a little bit?
1:21:41 How about instead of trying to squeeze more pennies out of this $50,000 that you have,
1:21:45 let’s try to earn $500,000 a year now.
1:21:48 And the first thing that’s going to happen is you’re going to say, whoa,
1:21:51 whoa, whoa, $500,000 a year.
1:21:55 My boss is not going to give me a $500,000 a year salary.
1:21:56 What are you talking about, desperate?
1:21:59 Well, okay, let’s break this down.
1:22:02 If you want to make more money, how do you do it?
1:22:04 I don’t know.
1:22:05 Well, let’s start learning.
1:22:06 Where are you going to go to learn?
1:22:08 Google, YouTube?
1:22:10 Okay, let’s go to Google and YouTube.
1:22:11 How can I make more money?
1:22:14 Maybe you start by learning how to ask for a raise.
1:22:16 Maybe you learn to get a career change.
1:22:18 Maybe you learn to change jobs.
1:22:21 Or maybe now you start to think a little bit different and you say,
1:22:27 maybe you start to build a side business or a side hustle.
1:22:29 That way you can start earning more money.
1:22:32 But until you realize that it’s possible to,
1:22:37 instead of trying to go from $50,000 to $55,000 to $58,000 to $65,000,
1:22:38 let’s try to go a little bit bigger.
1:22:40 How about $50,000 to $500,000?
1:22:43 And that’s going to require, number one,
1:22:46 you break out of that mindset shift, that invisible barrier,
1:22:48 but also understanding there’s a lot of money out there.
1:22:52 And the last point here is I will become wealthy,
1:22:54 which is different to the first point,
1:22:56 which is it’s my duty to become wealthy.
1:22:59 So we discussed the first one, which is I will become wealthy.
1:23:02 The last one is it is my duty to become wealthy.
1:23:02 Oh, okay.
1:23:04 Why is it your duty to become wealthy?
1:23:09 Because I believe that it’s up to you to take care of your family,
1:23:12 to be the one that takes care of yourself,
1:23:14 that we can also take care of your community.
1:23:17 That is my belief, that it is your duty to do so.
1:23:20 And if you rely on the government or somebody else to do it,
1:23:23 well, you are asking for problems.
1:23:27 And we’ve seen this in many instances,
1:23:30 where you might have heard in the United States,
1:23:32 social security is drying up.
1:23:34 It’s never going to dry up
1:23:36 because the government can just print more money and pay it out.
1:23:38 But it’s never going to be enough to live a great life.
1:23:41 People that relied on pensions,
1:23:43 well, pensions are becoming a thing of the past.
1:23:46 Some pensions have gone bankrupt and people have lost that.
1:23:50 So it is more important than ever for you to become financially
1:23:55 sufficient and financially stable through your own financial education.
1:24:00 Trump has just been elected the new President of the United States of America.
1:24:02 And when you saw that news,
1:24:05 did it change your thesis as it relates to wealth creation?
1:24:07 Is there anything you’re now going to be doing differently?
1:24:09 Is there any new opportunities that you now see?
1:24:12 Are you shifting your capital allocation
1:24:15 towards more risky assets or less risky assets or real estate?
1:24:21 If we take a look at the last 15 presidents in the United States,
1:24:23 some have been Democrat, some have been Republican.
1:24:26 The stock market has gone up under Democratic presidents.
1:24:29 It’s also fallen under Democratic presidents.
1:24:32 The stock market has gone up under Republican presidents.
1:24:35 It’s also fallen under Republican presidents.
1:24:37 So what does that mean?
1:24:43 Well, if you were just investing for the long term, who cares?
1:24:48 But for some investors that will call it a little bit more sophisticated,
1:24:54 you might want to understand what the president is going to do
1:24:57 in terms of shifting government spending.
1:24:58 Now I’m going to make this a little bit technical,
1:25:00 but let me kind of break this down.
1:25:02 Our economy is measured through a number called GDP.
1:25:07 And GDP is a measure of all spending that happens in our economy.
1:25:12 In the United States, the largest spender is the government.
1:25:18 30% of our GDP, our economy is government spending,
1:25:22 which means that there are certain entities,
1:25:24 certain businesses that will benefit,
1:25:26 depending on where the government spends money.
1:25:29 And that can then impact those stocks.
1:25:31 It can impact those industries and it can impact those businesses.
1:25:33 So now let’s break this down.
1:25:37 If you’re a long-term investor, you’re investing in the S&P 500,
1:25:40 you’re investing in just general ETFs and index funds and mutual funds,
1:25:41 it does not matter.
1:25:45 But if you are, let’s say a little more sophisticated,
1:25:48 you want to understand how government shifts that are happening.
1:25:50 Now we can dig a little bit deeper.
1:25:52 So prior to the election,
1:25:54 we published a whole report in Market Briefs Pro on this,
1:25:58 where what we talked about is if Trump is elected president,
1:26:02 here are the things that he has said that he’s going to do.
1:26:06 Number one, he wants to deregulate oil and gas.
1:26:10 Number two, he wants to deregulate the financial service industry.
1:26:12 And number three, he wants to invest in the military.
1:26:15 So if you break this down, oil and gas,
1:26:20 these are companies that are investing and drilling oil.
1:26:23 And so these companies have less regulations
1:26:27 and more ability to produce product and sell more product.
1:26:30 They could see bigger revenues and bigger profits.
1:26:33 Number two, with financial service industries,
1:26:35 things like the companies on Wall Street,
1:26:39 if you deregulate them and give them the ability to do more things,
1:26:42 they can make bigger revenues and bigger profits.
1:26:43 And crypto as well.
1:26:43 And crypto.
1:26:46 Crypto’s since the news that he’s been,
1:26:48 and he’s going to be inaugurated.
1:26:50 The prices have just skyrocketed.
1:26:51 Exactly.
1:26:55 And number three is investing in the military.
1:26:58 Now, what does it mean to invest in the military?
1:27:00 Well, if you’re investing in the military,
1:27:04 that means that we’re going to be practicing,
1:27:06 shooting more guns, shooting more bullets,
1:27:10 having artillery, having planes and other machinery.
1:27:13 And these are then done by private companies.
1:27:18 And so if the government can spend and choose where to spend money,
1:27:21 and the government then decides that they want to spend more money
1:27:25 or allow companies to be more free to do whatever they want in these industries,
1:27:30 those industries then have the ability to potentially grow the revenues,
1:27:33 grow their profits, grow the stock prices.
1:27:36 These can then create what we call a government shift
1:27:38 because the government spending shifts.
1:27:40 And that can create an investment opportunity
1:27:42 for investors that want to be a little bit more sophisticated.
1:27:44 But I’m going to say this again.
1:27:47 As a long-term investor, forget the eye collection cycles.
1:27:49 You’re investing for the long term.
1:27:52 For those less sophisticated investors,
1:27:54 as you were when you were 19 years old,
1:27:59 you chose to invest in real estate as a cash generating asset.
1:28:01 Now, if I want to invest in real estate,
1:28:03 it’s my first investment as you did.
1:28:05 What are the things that I should be looking out
1:28:08 for if I’m someone that knows nothing about real estate?
1:28:10 What kind of properties should I be looking for?
1:28:11 How big?
1:28:14 Does it matter how much those properties cost?
1:28:17 Am I looking for family rentals, studio apartments?
1:28:18 What kind of things matter?
1:28:22 What you invest in is going to depend on what’s best for you.
1:28:24 But the way I like to look at it for me,
1:28:26 because I can’t tell you what to do,
1:28:29 is for me, when I invest in real estate,
1:28:34 is I look for a 7% cash on cash return minimum.
1:28:35 What does that mean?
1:28:37 So if I invest in a dollar today,
1:28:41 I want 7 cents of cash flow after expenses
1:28:44 every year for my dollar that I invest.
1:28:47 So if I buy, let’s just call it $100,000 house,
1:28:48 and I’m going to keep it very simple.
1:28:49 We’re going to have no debt.
1:28:52 I take $100,000 out of my bank account,
1:28:55 and I buy this $100,000 house that I then rent out.
1:28:59 That rent, after all the expenses,
1:29:04 should then put at least $7,000 into my pocket.
1:29:05 Every year.
1:29:09 That’s what a 7% cash on cash return means.
1:29:13 Now, for me, I prefer single-family houses
1:29:15 or multifamily apartments,
1:29:18 because that’s kind of where I got started,
1:29:19 and I’ve found more success there.
1:29:22 And it’s a little bit more innovation-proof,
1:29:25 because we know that offices can go up and down.
1:29:27 If companies are working from home,
1:29:29 offices can be affected.
1:29:32 The retail sector can be impacted
1:29:33 if companies are moving online,
1:29:35 and we see that there’s a lot of shifts happening
1:29:36 in the retail spaces.
1:29:39 But at the end of the day,
1:29:41 you got to find what’s right for you,
1:29:43 and how involved you want to be.
1:29:44 When I invest in real estate,
1:29:46 I want it to be passive for me.
1:29:48 That after I find a property,
1:29:50 after we do the renovations,
1:29:52 I want to give the keys over to a property manager.
1:29:54 I don’t want to have to worry about it.
1:29:56 Okay, so you don’t become the landlord yourself
1:29:58 and deal with the tenants directly?
1:29:59 I do not.
1:30:01 And the reason why is I have all the things
1:30:02 that I need to do.
1:30:05 And I don’t want to spend my time managing the property.
1:30:07 I want to spend my time acquiring.
1:30:10 I want to spend my time investing,
1:30:12 but I don’t want to spend my time managing.
1:30:13 What’s the best investment you ever made?
1:30:16 The best investment I ever made
1:30:17 is the investment in myself.
1:30:20 That has given me a much better return
1:30:22 than any real estate, than any stock,
1:30:24 and even than any cryptocurrency.
1:30:30 And when I say best investment in myself is two things.
1:30:33 Number one is the investment that I have made
1:30:36 in my own education outside of school.
1:30:40 So books, podcasts, classes, coaching.
1:30:44 Number two, the failures.
1:30:48 I have made a lot of mistakes.
1:30:50 They have cost me a lot of stress,
1:30:54 a lot of headache, a lot of money,
1:30:56 but they have taught me a ton.
1:31:00 So I’ll talk about real estate for a second.
1:31:03 And if we go back to the first condo.
1:31:06 The sunshine and rainbows is a rent this property
1:31:07 up for $600 a month.
1:31:10 But the downfall or the risky part and the bad part
1:31:13 is that I made every mistake possible.
1:31:16 Number one, I hired a bad contractor.
1:31:18 Number two, I hired a property manager,
1:31:21 which I didn’t realize was a fake property manager.
1:31:24 We didn’t even sign a lease with a tenant.
1:31:27 I didn’t even sign a contract with the property manager.
1:31:29 They weren’t working with the tenants.
1:31:31 And they gave the tenant my phone number.
1:31:34 So here I am sitting in my organic chemistry class
1:31:36 getting calls from my tenant saying,
1:31:39 the property is going to implode because the light bulb fused.
1:31:42 Then we hired, brought in a bad tenant.
1:31:43 Can I ask you a question then?
1:31:43 Yeah.
1:31:45 How could you have avoided all of this?
1:31:48 Well, I could have either number one,
1:31:51 had a real estate investor that I could have talked to,
1:31:52 which I didn’t have access to.
1:31:55 I read a lot of real estate books.
1:31:58 So if we say what could I have done differently?
1:32:00 I wouldn’t.
1:32:02 Because there’s people listening right now that are going,
1:32:04 Jesus, I want to get into this real estate game,
1:32:05 but I don’t want to go through all those mistakes.
1:32:06 You can learn as much as you want.
1:32:07 You’re going to make mistakes.
1:32:08 It is a part of the process.
1:32:11 You can learn as everything you want,
1:32:12 but every real estate deal is unique.
1:32:14 You are going to screw up.
1:32:16 And I have made a lot of screw ups,
1:32:17 but once you get through the screw ups,
1:32:18 it becomes a lot easier.
1:32:19 I call it the hurdle.
1:32:22 But then things get even more exciting,
1:32:24 because now I bring on a new property manager.
1:32:28 And the tenants move out.
1:32:30 And then we think everything is good.
1:32:36 And now I get a letter delivered to me, hand delivered.
1:32:37 Well, this is a nice gift.
1:32:39 It says, just breathe, sing.
1:32:40 You are being sued.
1:32:42 And I said, what?
1:32:47 Those tenants then sued me
1:32:53 because they claimed that the bathtub was too slippery
1:32:54 when the water was on.
1:32:56 True story.
1:32:59 And now here I have this lawsuit.
1:33:00 I’m 21-22.
1:33:03 I have no idea what’s going on.
1:33:03 Just breathe.
1:33:05 What’s the bathtubs do you slippery?
1:33:07 Well, I’ll tell you exactly what happened.
1:33:10 There was a chip about the size of a quarter.
1:33:12 In the bathtub, the paint had chipped.
1:33:16 They filed a complaint with my new property manager.
1:33:17 Thank God I switched property managers
1:33:20 because what a good property manager does
1:33:21 is they’re going to document everything that happens.
1:33:24 So my property manager documents that,
1:33:27 okay, tenant complains of a chip in their bathtub.
1:33:29 We send out the contractor.
1:33:30 So the property manager sends out the contractor,
1:33:34 they go there to fix the chip in the bathtub.
1:33:35 And you know what the tenant says?
1:33:37 Can you come back a different time?
1:33:40 My husband slipped and fell at a friend’s barbecue.
1:33:43 And so we don’t want you to fix that chip today.
1:33:46 The contractor says, okay, we note this down.
1:33:50 He tries to then fix the chip three more times.
1:33:52 But the tenant denies it every single time.
1:33:54 And so we thought, okay, just let us know
1:33:57 when you want the chip fixed, the contractor is waiting.
1:33:58 They never brought it up again.
1:34:02 Then we get this lawsuit saying that we were negligent
1:34:05 that I’m this evil, greedy human being
1:34:08 because I refused to fix this chip in the bathtub,
1:34:10 which made the bathtub slippery when the water was on,
1:34:14 which caused this person to slip and fall and break their hip.
1:34:19 And so now we go through the lawsuit process.
1:34:20 Thankfully, I had insurance.
1:34:23 But the insurance company still has to pay for the attorney.
1:34:26 I still have to be involved through all the proceedings.
1:34:30 And now they’re claiming that because I didn’t fix this chip
1:34:32 and made the bathtub slippery,
1:34:33 and that’s what caused this tenant to get hurt.
1:34:36 But we had the documentation saying
1:34:38 that they slipped and fell at a friend’s barbecue.
1:34:40 And then we go through the hospital records.
1:34:44 And we found out that this person slipped and fell at a barbecue.
1:34:49 But they wanted to get some money out of this rich landlord.
1:34:51 I’m a 22-year-old kid.
1:34:52 I’m a 21-year-old kid.
1:34:54 I have no idea what’s going on.
1:34:57 And so the insurance company had to settle.
1:35:02 They paid $14,000 to make the case go away.
1:35:04 It’s interesting because even when people hear all of that,
1:35:06 they think, gosh, I really don’t want to go through that.
1:35:08 So Jaspreet, please tell me something
1:35:09 to avoid some of those things.
1:35:11 And you know, as you were talking,
1:35:13 I was writing down some principles.
1:35:16 And the first principle that I wrote down,
1:35:18 which could have avoided you a lot of that heartache,
1:35:24 is to really, really, really, really take time when picking people.
1:35:27 One hundred percent.
1:35:29 And no one does it.
1:35:30 No one does it.
1:35:31 And I have an investment portfolio.
1:35:33 I have 40, 50 companies now.
1:35:35 And if there was one piece of advice
1:35:37 that I’d give to all of those portfolio companies,
1:35:39 which I know they are not going to listen to,
1:35:41 no matter how passionately I say it,
1:35:42 no matter if I bang on the desk,
1:35:45 no matter if I scream or show them my scars,
1:35:47 the one piece of advice I’d say to them
1:35:49 is that recruitment is the single most important thing.
1:35:52 And you can say that to people,
1:35:54 but they still rush the process.
1:35:56 They still will just go with their vibes and bias.
1:35:58 They’ll still just go with the person
1:36:00 who sounds the smartest.
1:36:01 They won’t acknowledge the fact
1:36:03 that they don’t know what good looks like.
1:36:05 You don’t know what good looks like.
1:36:07 If you start with this base premise,
1:36:08 which most people don’t start with,
1:36:13 which is I am really, really bad at recruitment.
1:36:14 If you start with that,
1:36:16 then you’ll put systems in place
1:36:18 to alleviate the downsides
1:36:19 of you being really bad at recruitment.
1:36:20 And if you’d started with that,
1:36:22 when you were 20 years old or whatever it might have been,
1:36:26 you would have gone to seek out someone else’s opinion
1:36:28 on which contractor to hire,
1:36:29 which tenants to bring in.
1:36:30 And that could have alleviated
1:36:32 a lot of this pain, it seems like.
1:36:34 I was in a rush.
1:36:36 In a rush, yes.
1:36:37 I wanted to get it done.
1:36:41 And so I find the cheapest and fastest contractor,
1:36:43 the cheapest and fastest property manager,
1:36:45 the cheapest and fastest, or not the cheapest,
1:36:47 but the fastest tenant that I could bring in
1:36:49 because I wanted to do it quickly.
1:36:50 I wanted to get there fast.
1:36:53 It reminds me of people picking romantic partners.
1:36:55 I was in a rush, so I ignored the red flags.
1:36:58 And it’s funny because you said the cheapest.
1:37:01 This is actually what plays out in business all of the time,
1:37:02 is I speak to the young founders
1:37:03 that are starting businesses.
1:37:06 And they go, “Steve, yeah, I know you say take time
1:37:08 and hire great people, but look at the salary.
1:37:12 This person costs $100,000 and this one’s $50,000.
1:37:16 So I’m going to go for the one that saves me money.”
1:37:18 And that is the trap.
1:37:22 One of the most expensive things that you can do is be cheap.
1:37:23 And I learned that the hard way
1:37:26 because I was born to be cheap.
1:37:28 You know, I talked about how Indian people
1:37:30 make a dollar to spend $0.20.
1:37:32 That was my family growing up.
1:37:35 And that was the way that I was raised,
1:37:36 that if you become a doctor,
1:37:39 you’ll make a nice six-figure salary.
1:37:41 You can live off of $30,000 a year
1:37:42 and save a whole lot of money.
1:37:45 And I never questioned it,
1:37:48 but this is a very kind of just don’t spend money.
1:37:49 That’s how you build wealth.
1:37:51 Because if I give you money,
1:37:53 that means I’m taking my wealth and giving it to you
1:37:54 and I’m getting nothing in return.
1:37:57 And that’s, it goes back to the end of the mindset,
1:37:58 money is abundant.
1:38:01 And that scarcity thinking
1:38:04 is one of the most expensive things that you can do.
1:38:05 – So true.
1:38:07 – And I’ll give you a story of this.
1:38:09 I told you, if you want to talk about mistakes,
1:38:11 we can go for hours and days about my mistakes
1:38:12 because I screwed up a lot.
1:38:16 I had an accountant.
1:38:22 And I figured that if I’m paying less money
1:38:26 in accounting fees, I am saving money
1:38:27 so my business can keep her money.
1:38:29 I can build more wealth, right?
1:38:31 But one of the most expensive things
1:38:32 that you can do is be cheap.
1:38:34 So I had this accountant that was cheap.
1:38:38 And all he did was file my taxes.
1:38:41 Kind of, I mean, he was late and whatever,
1:38:42 but he was cheap.
1:38:44 The monthly payment was cheap.
1:38:45 So I didn’t really care too much
1:38:46 because I got the taxes done.
1:38:50 And then I always wondered
1:38:53 why we don’t like talk about tax planning.
1:38:54 What should I do?
1:38:55 It’s just like at the end of the year,
1:38:57 I get this like big email, send me all of your stuff.
1:39:00 And then I don’t hear from him for a long time.
1:39:02 And then he says, sign this paperwork.
1:39:04 And I didn’t really think much of it.
1:39:07 But then one year, it was January.
1:39:09 I’m in my office.
1:39:13 And I get a call early in the morning from my accountant.
1:39:15 And if you get a call from your accountant
1:39:17 early morning in January, it’s never a good sign.
1:39:18 I didn’t know that.
1:39:20 He calls me says, just how are you doing?
1:39:21 I said, I’m good.
1:39:22 How are you thinking?
1:39:23 I’m going to get some good news.
1:39:26 He said, hey, I made a little mistake on the taxes.
1:39:28 Could you do me a favor
1:39:32 and wire $18,000 to the state of Michigan
1:39:33 by the end of the day?
1:39:35 I said, excuse me?
1:39:39 He said, oh, also, could you also by the end of the day
1:39:42 please wire $100,000 to the federal IRS by the end of the day?
1:39:45 Excuse me?
1:39:48 Oh, and the last part, you’re going to pay penalties
1:39:50 and interest on this too.
1:39:54 And it took me a minute to really absorb all this information.
1:39:57 So you want me to send $100,000 some thousand dollars
1:39:58 by the end of the day?
1:40:00 Whose fault is this?
1:40:02 And I remembered this response.
1:40:05 He said, it’s nobody’s fault.
1:40:10 And, you know, I didn’t really process what he said,
1:40:11 but I had to think through this.
1:40:12 I said, whose fault was it?
1:40:14 It’s my fault.
1:40:16 That’s whose fault it was.
1:40:19 I wanted to blame him, but it was my fault
1:40:26 because I was being cheap and I learned I hired a new accountant
1:40:31 who cost me many, many, many multiples more than what I was paying before.
1:40:34 But, you know, the crazy thing is it’s actually
1:40:39 saving me more money now because we do these tax strategizing,
1:40:43 which then allows me to pay less money in taxes legally,
1:40:45 even though I pay more money to my accountant.
1:40:47 This is one of the most pivotal things that I learned
1:40:49 in the last sort of three to four years of my career.
1:40:51 And I’ve been in business for maybe, well, my first business,
1:40:54 maybe 15 years ago, but in the last three years in particular,
1:40:58 I just got overly obsessed about hiring and recruitment.
1:41:04 And really, how much the experience that I’ve had
1:41:07 exceptional person costs is inconsequential
1:41:10 to the long-term net impact they’ll have on my business.
1:41:11 Remember, I spoke to Jason,
1:41:13 who’s my older brother who works in my company now.
1:41:16 He’s like super smart, LSE, actuarial scientist.
1:41:17 He’s like a calculator.
1:41:20 And I’d said to him, can you tell me
1:41:22 where my net worth has originated from?
1:41:24 He said, your net worth is X hundreds of millions or whatever.
1:41:28 I said, can you like go upstream and tell me where it came from?
1:41:29 And he didn’t come back and say,
1:41:31 oh, you made this great bet or this investment.
1:41:34 He said, effectively, what happened is you hired
1:41:40 six or seven good people and those six or seven good people
1:41:42 ended up hiring a couple more good people
1:41:44 and making a couple of good decisions.
1:41:46 And those people made a couple more highs
1:41:49 and made a couple more good decisions and it propagated.
1:41:51 And it reminded me of something Steve Jobs said.
1:41:53 Steve Jobs said, people think I’ve built this,
1:41:56 you know, multi-billion dollar business because I’m so smart.
1:41:58 And he says in an interview, which I’ll play on screen, he says,
1:42:03 I’ve built a lot of my success
1:42:07 off finding these truly gifted people
1:42:10 and not settling for B and C players,
1:42:12 but really going for the A players.
1:42:13 And I found something.
1:42:17 I found that when you get enough A players together,
1:42:20 when you go through the incredible work to find,
1:42:21 you know, five of these A players,
1:42:24 they really like working with each other
1:42:26 because they never had a chance to do that before.
1:42:30 And they don’t want to work with B and C players.
1:42:31 And so it becomes self-policing
1:42:34 and they only want to hire more A players.
1:42:36 And so you build up these pockets of A players
1:42:37 and it propagates.
1:42:38 So the game of business,
1:42:40 I mean, the definition of the word company is group of people,
1:42:45 but the game of business is to assemble the best group of people.
1:42:48 And if you’re cheap, that mission is not possible.
1:42:52 And you’ll get a short-term win, but the long-term pain,
1:42:54 which is that January phone call from your accountant
1:42:55 when they say, I fucked up.
1:42:57 You get what you paid for, Jaspreet.
1:43:00 And, you know, it goes back to,
1:43:02 we talked about touching the fire, right?
1:43:05 Becoming successful means you’re going to make mistakes.
1:43:06 You have to make mistakes.
1:43:08 You cannot bypass the mistakes.
1:43:10 You ask me, how does somebody do this without the mistakes?
1:43:11 You’re going to make your own.
1:43:14 But the difference between somebody who becomes successful
1:43:16 and somebody who does not become successful
1:43:19 is they are willing to make those mistakes.
1:43:20 See, most people say,
1:43:21 I don’t want to try to touch the fire.
1:43:22 I don’t want to risk it.
1:43:25 But until you touch it, until you screw up,
1:43:27 you’re not going to know it’s hot.
1:43:28 And you’ve got to be willing to screw up.
1:43:30 I want to add something to that as well,
1:43:31 which I noticed in you.
1:43:35 You just said that unless you’re willing to make mistakes,
1:43:36 you’re not going to become successful.
1:43:38 But there was a question I asked you.
1:43:40 I said, whose mistake was it
1:43:42 when I was talking about your accountant?
1:43:45 And I was testing you because I was trying to see
1:43:47 where you put responsibility today.
1:43:49 And I think that point of taking responsibility
1:43:51 is actually the biggest indicator
1:43:53 that that mistake turns into a lesson.
1:43:55 So your accountant fucked up.
1:43:56 Clearly incompetent.
1:43:58 But when I asked you whose fault was it,
1:44:00 you said it was my fault.
1:44:01 And that immediately tells me
1:44:03 that you have an internal locus of control,
1:44:05 i.e. the control of that decision
1:44:07 and your belief of where the control lies is within you.
1:44:10 So in the future, you can do something about it.
1:44:14 But when I speak to people about bad relationships,
1:44:15 about bad hires,
1:44:18 or about any sort of bad personal decision they’ve made,
1:44:19 maybe a bad friend,
1:44:24 99% of the time, they will blame the person.
1:44:25 That was a bad person.
1:44:28 And what you did is what I think is the most important thing
1:44:29 and actually the science cooperates
1:44:31 that if you have this internal locus of control,
1:44:33 internal responsibility for what happened,
1:44:34 you’re much more likely to be successful,
1:44:36 much more likely to learn from it,
1:44:37 much more likely to be happy,
1:44:38 much more likely to be rich,
1:44:41 which is you and it was my fault.
1:44:44 Can I tie that together now with wealth?
1:44:46 When people ask me,
1:44:49 why is it that so many people are poor
1:44:50 and struggling with money?
1:44:52 I said, there’s two things at fault.
1:44:54 And there’s two ways you can look at it.
1:44:57 There’s the, it’s your fault and the my fault.
1:44:59 And I always like to talk about both of these
1:45:00 because you have to understand this
1:45:02 because it ties in very well.
1:45:03 I appreciate all the kind words
1:45:06 because I really do appreciate that.
1:45:08 But when I say it’s your fault, look,
1:45:12 our economic system is designed to profit
1:45:16 off of people being financially stupid, period.
1:45:18 Banks profit when you’re financially stupid
1:45:20 because that means you stay in debt
1:45:23 and they keep making interest for the rest of your life.
1:45:27 Corporations profit when you’re financially illiterate
1:45:29 because that means you’re going to keep buying their stuff
1:45:31 and not think twice.
1:45:33 And they’re going to hire the best and smartest MBAs
1:45:35 to get you to open up their wallets,
1:45:36 to open up your wallets.
1:45:39 Number three, the government is going to profit
1:45:41 when you’re financially illiterate
1:45:43 because that means you don’t do anything
1:45:44 outside of your W2 job
1:45:46 and you’re going to pay the highest tax rates.
1:45:48 You profit when you’re financially educated.
1:45:49 So now what can you do?
1:45:51 You can say, they’re the reason I’m broke.
1:45:54 This company is the reason why I’m broke.
1:45:55 My company is the reason why I’m broke.
1:45:57 The government is the reason why I’m broke.
1:45:58 The banks are the reason why I’m broke.
1:46:00 Well, that’s not what I’m saying.
1:46:01 That’s just part one.
1:46:05 The second part to part one, before I get to part two,
1:46:08 is once you understand this, you can learn how to win.
1:46:09 You can learn how to use the bank.
1:46:11 You can learn how to use corporations
1:46:13 because you want to have nice stuff.
1:46:15 You can learn how to use the resources
1:46:15 that the government has.
1:46:18 But now let’s flip the script.
1:46:20 The second part to this that you need to understand,
1:46:23 it’s your own responsibility
1:46:26 because if you spend every dollar that you earn,
1:46:27 you’re never going to become wealthy.
1:46:30 If every time you make money, you go on a nice vacation,
1:46:33 you’re never going to build wealth if you can’t afford it.
1:46:34 If you just make money
1:46:37 and you make everybody else around you rich
1:46:40 before you make yourself rich, that’s your choice.
1:46:43 People don’t want to take personal responsibility though.
1:46:45 It’s a topic I always talk about
1:46:48 because that’s like holding a mirror up to yourself.
1:46:49 It doesn’t feel good, does it?
1:46:52 To say that it was my mistake.
1:46:54 I’m the reason why I don’t have money.
1:46:56 I’m the reason why I’m living in this,
1:47:00 this little bed-sit with these four strange guys
1:47:01 when I was 18 years old
1:47:03 and I didn’t have carpets on the floor
1:47:05 and I was shoplifting food to feed myself.
1:47:09 That hurts to say that it was me.
1:47:10 It’s my deficiencies.
1:47:13 The self-esteem doesn’t want to take such an attack.
1:47:16 And you know what, here’s the thing.
1:47:18 It might not be all your fault.
1:47:20 There might be a lot of reasons
1:47:22 why you’re in that crappy situation.
1:47:23 There might be a lot of reasons
1:47:24 why you’re struggling with money today.
1:47:27 You might have grown up in a very crappy situation.
1:47:29 You might have had horrible parents.
1:47:30 You might have had a horrible upbringing.
1:47:32 You might have had horrible surroundings.
1:47:34 You might have been dealt a horrible set of cards.
1:47:36 Okay, now what?
1:47:37 Now what?
1:47:39 You were.
1:47:40 Now the question is,
1:47:42 are you going to take that responsibility
1:47:44 today going forward or not?
1:47:47 And you have to take that drastic responsibility.
1:47:50 You have to take that drastic mindset shift
1:47:51 and that’s what you have to do.
1:47:51 And it’s difficult.
1:47:54 Who wants to blame themselves?
1:47:58 But if you want to change where you are,
1:48:01 they’re not going to do it.
1:48:02 Your banker is not going to say,
1:48:07 “Hey Steven, you know, you can’t afford this car.
1:48:08 Don’t take this debt.
1:48:09 Don’t take this house
1:48:11 because if they can sign you up,
1:48:12 they’re going to want to get paid.
1:48:14 They’re in the business of making money.
1:48:16 Not for you, but for them.”
1:48:17 Gucci is not going to say,
1:48:21 “Maybe you should buy some stocks instead of this purse
1:48:23 because they’re going to want you to buy their stuff.”
1:48:25 The government’s not going to say,
1:48:29 “Hey, why don’t you take a look at our balance sheet?
1:48:32 I’m going to take this little tangent.”
1:48:35 The government says,
1:48:36 “Student loans are a problem.
1:48:37 We’ve all heard that.
1:48:40 Millennials can’t buy houses.
1:48:41 They can’t buy their home.
1:48:43 They can’t invest because they have student loans.”
1:48:45 The government says student loans are a problem.
1:48:46 Really?
1:48:50 Let’s take a look at the United States balance sheet.
1:48:53 Your balance sheet is your asset and liability statement.
1:48:57 The number one largest asset
1:48:59 on the United States government balance sheet
1:49:01 are student loans.
1:49:03 So here we keep saying,
1:49:04 “Oh, student loans are bad.
1:49:06 We keep hearing this from the government.”
1:49:07 But on the other hand,
1:49:12 the government is so rich because of the student loans,
1:49:15 because so many people are stuck in these student loans.
1:49:18 And guess what?
1:49:20 You pay the highest tax rates when you are just an employee.
1:49:22 I’m an attorney.
1:49:24 I’m not your attorney, but I am a licensed attorney.
1:49:26 And I spent a lot of time studying the tax law.
1:49:29 And what I can tell you
1:49:34 is that the tax law rewards you when you are an investor.
1:49:41 In 2024, the CEO of Coca-Cola, James Quincy,
1:49:45 is going to make about $8 million in cash compensation.
1:49:45 He’ll also get equity,
1:49:47 but about $8 million in cash compensation.
1:49:51 His top tax rate on that $8 million
1:49:54 is going to be 37% on the federal taxes in the US.
1:49:58 Warren Buffett is going to make over $700 million
1:50:02 from Coca-Cola dividends in 2024.
1:50:05 His top tax rate is going to be 20%.
1:50:07 He’s making way more than the CEO,
1:50:12 but he’s going to pay less in taxes on a percentage level,
1:50:14 because he made that money as an investor.
1:50:16 We’re never taught that.
1:50:19 This goes one step further, though, doesn’t it?
1:50:22 Because if you look at someone like an Elon Musk,
1:50:26 they never even take a salary, these people.
1:50:28 And people don’t know about this thing
1:50:30 called learning against your assets.
1:50:31 I didn’t know about it.
1:50:34 And I think it’s a big secret
1:50:36 that people need to know about.
1:50:39 Elon Musk is interesting,
1:50:40 because he’s a risk-taker.
1:50:46 And he chose to get paid not in salary.
1:50:49 And if we look at the tax benefit from this,
1:50:54 this is because you are taxed not on your income.
1:50:56 That’s not what the tax code says.
1:50:59 You are taxed based on your taxable income.
1:51:01 So now whatever you counted,
1:51:04 every smart accountant is going to focus
1:51:06 on reducing your taxable income.
1:51:08 And so what Elon Musk did
1:51:11 is when he was building Tesla,
1:51:14 he negotiated with the investors on the board
1:51:18 that I want to get paid not with a salary,
1:51:21 I want to get paid with stock options.
1:51:25 A stock option gives you the right to buy that stock.
1:51:27 And he was awarded these Tesla stock options
1:51:28 at about $6 a share,
1:51:34 which means if the Tesla stock goes up to $7 a share,
1:51:36 he could sell the stock option for $6
1:51:39 and profit $1 for each stock option.
1:51:41 Now he was given millions and millions
1:51:43 and millions of these stock options.
1:51:47 And so now when the Tesla stock goes up to $100 a share,
1:51:52 now he is rich on paper.
1:51:53 He doesn’t have any money in his bank.
1:51:55 He hasn’t gotten a salary,
1:51:56 so he has no taxable income
1:51:59 because he hasn’t actually received any money.
1:52:03 He has the option to sell this stock for $6
1:52:07 and in return get $100, so net $94.
1:52:10 But if he sold that stock,
1:52:11 he would have $94 of income.
1:52:15 Now you have a tax because you have taxable income.
1:52:18 So instead what he does is he goes to the bank
1:52:21 and he says, hey bank, I have these millions
1:52:22 and millions of stock options
1:52:25 that are worth billions of dollars.
1:52:28 Would you like to loan me a million dollars,
1:52:34 $10 million or $100 million at 3%, 4% or 5% interest?
1:52:36 No bank is going to say no
1:52:39 because the collateral is so valuable.
1:52:40 What’s the collateral?
1:52:41 The collateral is the company.
1:52:43 It’s his assets, those stock options.
1:52:44 Which is Tesla.
1:52:45 Which is Tesla in this instance.
1:52:51 So then he gets, let’s call it $10 million loan from the bank.
1:52:54 Now he has $10 million in his bank account,
1:52:55 but it’s not an income.
1:52:59 It’s debt, debt is not taxed.
1:53:02 If you go out and get a mortgage for a half a million dollars,
1:53:03 you’re not taxed.
1:53:05 If you do a cash out refinance,
1:53:08 you’re not taxed because that’s debt.
1:53:10 So now he gets this $10 million of loans
1:53:12 that he can spend to buy a house,
1:53:13 to buy a car, to buy food,
1:53:15 to buy a vacation, to buy whatever you want.
1:53:16 To buy Twitter.
1:53:18 To buy Twitter and pay no money in taxes.
1:53:20 And it’s 100% legal.
1:53:22 Now you’re going to say, well just breathe.
1:53:24 How does he pay it back?
1:53:25 Well, let’s just assume
1:53:28 that you’re going to get a 5% interest on this.
1:53:32 If the value of Tesla goes up by, say, 7%,
1:53:34 he made a profit.
1:53:37 So now he can go back to the bank and say,
1:53:39 “How about you give me an additional $10 million?”
1:53:42 And he can pay back the old loan.
1:53:44 Because the value keeps going up.
1:53:47 And as long as the value keeps going up, no problem.
1:53:49 But you can start to see where this gets risky.
1:53:51 Because if Tesla goes bankrupt,
1:53:53 now we’re talking about a house of cards.
1:53:54 They can collapse.
1:53:56 And now you have all this debt
1:53:58 that you’ve already spent and no more collateral.
1:54:00 But in his case, he could…
1:54:05 If Tesla starts to fall in value,
1:54:08 then the bank will call payment.
1:54:10 So if it, say, it might be, I don’t know,
1:54:14 Tesla falls from, let’s say, $100 to $10 a share.
1:54:16 They’re going to call payment.
1:54:17 He’s going to get, what’s that called?
1:54:18 He’s going to get a…
1:54:19 -Margin call. -A margin call.
1:54:21 Which means that they’re going to say,
1:54:22 “Give me the money back quick.”
1:54:23 They’re going to say, “Give me the money back quick.”
1:54:25 -Yes. -And all they’re going to sell
1:54:28 off the asset to get their money back quick.
1:54:30 And it’s a losing transaction.
1:54:31 The bank will lose.
1:54:34 Because banks do not profit from margin calls.
1:54:37 Because once you start making margin calls,
1:54:39 that’s when panic hits.
1:54:41 And now you have to scramble to sell.
1:54:45 And now the bank is just trying to get pennies back
1:54:46 out of every dollar that they lent out.
1:54:48 I’m going to get old someday.
1:54:54 And I think a lot about making sure I’m wealthy enough
1:54:57 so that I can take care of myself when I probably can’t work.
1:55:01 A lot of people talk about this retirement crisis
1:55:04 that the UK and the US are in.
1:55:06 What is the retirement crisis?
1:55:08 And why does it matter to any of us?
1:55:09 And what do we do about it?
1:55:12 This is a multifaceted issue.
1:55:17 The first issue is we have this huge population
1:55:19 of old people, baby boomers,
1:55:23 that are retired or entering retirement,
1:55:27 that have not enough money.
1:55:28 This is not just the US.
1:55:29 This is also the UK, like you said,
1:55:32 which creates a few issues.
1:55:35 Number one, who’s going to take care of them?
1:55:39 Number two, who’s going to fund that taking care of them?
1:55:42 The government doesn’t have that money.
1:55:45 And the people that are going into retirement
1:55:46 don’t have that money.
1:55:49 And their kids many times don’t have that money.
1:55:51 That’s the first issue.
1:55:55 And now as we start to dig into that,
1:55:57 we have people that are working longer.
1:56:05 And it creates now this problem in the future
1:56:07 that we can see today.
1:56:12 If you’re in your 50s, 40s, 30s, 20s, teens,
1:56:14 you can see that there is this problem that’s happening.
1:56:17 How do we prevent that today?
1:56:20 Because I don’t know what the solution is
1:56:21 for this retirement crisis.
1:56:22 I don’t have a solution for that.
1:56:25 The average retirement savings for Americans
1:56:28 aged 60 is roughly $500,000.
1:56:31 And the average age of death in the US is 77 years old.
1:56:33 So if you retire at 67 years old,
1:56:38 which is the average age of retirement in the United States,
1:56:40 then for the next 10 years,
1:56:42 you’re going to have to live off about $50,000.
1:56:46 And the stats say that–
1:56:48 Well, I actually got this from your YouTube channel,
1:56:50 the Minority Mindset YouTube channel,
1:56:52 said that the average American needs
1:56:55 between $1 to $2 million to retire comfortably.
1:56:58 According to USA Today,
1:57:01 we need about $1.8 million to retire comfortably.
1:57:02 Wow.
1:57:08 And the reason why is every year we have inflation.
1:57:13 So if you live off of $50,000 this year,
1:57:19 you’re going to need maybe $52,000, $53,000, $54,000 next year,
1:57:21 more the year after that, more the year after that.
1:57:26 And $50,000 doesn’t buy you what it did 30 years ago.
1:57:31 And so now when we take a look at all these issues happening,
1:57:34 the question is, what do you do today
1:57:36 to prevent these issues in the future?
1:57:41 And starting with, in the United States,
1:57:43 we have what’s called social security,
1:57:46 which is a government check that you get when you retire.
1:57:49 The first problem is social security,
1:57:51 because social security is drying up.
1:57:54 This is a fact that if you read the headlines,
1:57:56 they’ll say social security is going to be dry by 2034,
1:57:58 if nothing changes.
1:58:02 The problem is people are paying money in,
1:58:05 but the government is paying out more than what’s going in.
1:58:08 So from any business perspective,
1:58:10 if you have more cash outflows and cash inflows,
1:58:11 you have a problem.
1:58:13 And the reason for that is, well,
1:58:14 number one, the math was wrong.
1:58:16 And number two, people are living longer.
1:58:20 So when the government keeps paying your social security check,
1:58:22 longer and longer and longer,
1:58:23 because people are living longer,
1:58:25 life expectancy is getting higher,
1:58:27 that means they have to keep paying.
1:58:29 That’s not good for the government.
1:58:32 Now on the plane ride here to LA,
1:58:35 I sat next to somebody who was telling me,
1:58:36 I didn’t verify this,
1:58:38 but he told me that the government knew
1:58:40 that this was going to be a problem from the get go,
1:58:43 because he told me that the first recipient
1:58:46 of the social security program lived to 100.
1:58:48 I don’t know if that’s true or not,
1:58:50 but you can Google that to see.
1:58:52 But that’s the problem right now.
1:58:54 Social security is running out of money.
1:58:55 And this is where everyone says,
1:58:57 social security is going to run dry,
1:58:58 you’re never going to get a social security check.
1:58:59 That’s not true either.
1:59:02 The reason why I say that is because
1:59:05 the government won’t let it fail.
1:59:07 They’ll either raise your taxes,
1:59:09 or they’ll just print that money.
1:59:11 But the problem with it
1:59:13 is you will never be able to live
1:59:16 comfortably off of social security.
1:59:18 That was never the intention,
1:59:20 but many people are looking at it as,
1:59:21 I’m going to be able to live comfortably
1:59:22 from this government check.
1:59:25 But here’s the problem.
1:59:26 Let’s take a look at what’s happening today.
1:59:30 Between 2024 to 2025,
1:59:33 social security recipients
1:59:38 are going to receive a 2.5% raise for inflation.
1:59:42 What they’re saying is we have this inflation in 2024.
1:59:45 And because of this inflation in 2024,
1:59:47 you’re going to get a 2.5% raise.
1:59:48 There’s two problems with that.
1:59:50 Number one, that raise is not enough.
1:59:53 Things are getting a lot more expensive.
1:59:55 Even though the rate of inflation is falling,
1:59:58 I mean, 2.5% raise is not going to keep up
2:00:00 with the real cost of living growth
2:00:01 that most people feel.
2:00:05 The second problem is it’s a delayed raise.
2:00:07 The government gives you a raise
2:00:11 in 2025 based off of the inflation you had in 2024.
2:00:14 So we already had this price growth,
2:00:16 and then you get the raise next year.
2:00:17 And guess what?
2:00:18 We’re going to have more inflation in 2025.
2:00:24 So relying on social security is a losing proposition,
2:00:27 which brings the next part of this three-legged stool.
2:00:29 So you have social security, then you have pensions.
2:00:32 Pensions have become a thing of the past.
2:00:34 I mean, if you’re under the age of 45,
2:00:36 chances are you’re not getting a pension.
2:00:38 And even if you’re over the age of 45
2:00:40 and you promise to pension,
2:00:41 you better cross your fingers to hope
2:00:43 that that pension fund does not go bankrupt,
2:00:45 because there have been many pension funds
2:00:46 that have gone bankrupt
2:00:48 and people are left with nothing.
2:00:50 Which leaves number three,
2:00:53 your own savings and investments.
2:01:01 And this is where we have so much a lack of understanding
2:01:04 because people are not doing enough.
2:01:07 This goes back to the whole financial education.
2:01:10 We make money to spend money.
2:01:13 That’s what the American culture is.
2:01:16 I make $1,000, I’m going to spend $1,000, maybe $1,200.
2:01:20 But you’re never going to be able to retire
2:01:21 with that sort of mindset.
2:01:24 And here’s the second problem with that.
2:01:24 I’m just going to lay the promise
2:01:26 that we’ll come up with a solution.
2:01:28 You might say, “Well, I need a financial advisor.”
2:01:32 No good financial advisor nowadays
2:01:33 wants to work with anybody
2:01:40 under $500,000 in assets, maybe $250,000 in assets.
2:01:44 Maybe if you get lucky, $100,000 in assets.
2:01:46 But if you have under that,
2:01:48 they don’t want to work with you
2:01:51 because they want people to have some money
2:01:52 to actually make money off of, right?
2:01:54 The financial advisor’s got to eat too.
2:01:57 So if you don’t have the investments,
2:02:00 you don’t have the education, now you’re stuck.
2:02:03 And this is where now your financial education comes in.
2:02:05 Because if you want to build wealth,
2:02:07 you want to have quote-unquote retirement,
2:02:09 you got to do something different.
2:02:11 You can’t keep doing what the majority people do
2:02:14 because if you keep doing what the majority people do,
2:02:15 you’re going to end up like the majority people.
2:02:18 And right now, that’s broke in debt,
2:02:21 living paycheck to paycheck, fat and unhappy.
2:02:23 And I’m not saying this as a general term.
2:02:27 I mean, statistically, that’s what the majority people are,
2:02:28 especially in America.
2:02:30 So now let’s come up with a solution
2:02:31 because we have laid out the problem.
2:02:36 The first solution is define what is retirement
2:02:40 because I’m going to get a little philosophical here,
2:02:43 but I have my issues with traditional retirement.
2:02:47 There’s a saying that says those who retire early die early.
2:02:50 The reason why is because if you work
2:02:55 from the age of 21 to 65, maybe 67,
2:02:58 at a job you hate, but you work every single day,
2:03:01 and all you’re looking forward to is retire at 67,
2:03:05 you retire at 67, you have this great big retirement party.
2:03:08 Now you come home and you sit on the sofa
2:03:09 and you start watching TV.
2:03:12 You start to lose your sense of purpose.
2:03:16 And I’ve seen this very closely with people in my,
2:03:18 not my family, but close to my family
2:03:23 where I’ve seen people who were healthy, energetic,
2:03:24 maybe didn’t love their work,
2:03:28 but they had a reason to get up every day, go to work, retire,
2:03:31 and literally go insane.
2:03:32 I mean, you have nothing to do.
2:03:35 And now you start to see health issues
2:03:36 that you didn’t have before.
2:03:37 You start to have mental health issues
2:03:38 which you didn’t have before.
2:03:41 And all these things just start to happen
2:03:42 when you were going to enter your golden years,
2:03:45 even if you have the money to do things.
2:03:48 So when we talk about what is retirement,
2:03:52 I want to caution everybody or if you have parents
2:03:56 to start thinking about what do you want to do during retirement?
2:03:58 Because if your goal is to do nothing,
2:04:02 you might enjoy it for the first few weeks,
2:04:03 maybe six months,
2:04:05 but eventually you’re going to get bored.
2:04:06 So you got to have something to do.
2:04:09 Then is the financial side of retirement.
2:04:11 What is retirement?
2:04:14 And I have a different definition than most people.
2:04:16 Most financial advisors don’t like me
2:04:17 for the things that I say.
2:04:20 But my definition of retirement
2:04:22 is the same as my definition of wealth.
2:04:27 Wealth is for me when my cash flow
2:04:31 from my investments exceeds my expenses.
2:04:33 It’s very simple.
2:04:37 If my expenses are $4,000 a month
2:04:40 and my cash flow from my stocks and my real estate
2:04:43 and everything else is paying me $4,001 a month,
2:04:45 I am wealthy.
2:04:48 So now the question is,
2:04:54 how do you actually achieve this type of wealth, retirement?
2:04:57 The reason why I don’t like the word retirement as well,
2:05:00 besides the connotation of I’m going to do nothing,
2:05:03 is they assume there’s I got to be 67 years old
2:05:05 to hit this retirement.
2:05:07 When you can achieve this wealth way sooner,
2:05:10 and now you have more options.
2:05:12 So retirement is wealth.
2:05:15 Wealth is when your cash flow from your assets
2:05:16 exceeds your expenses.
2:05:18 How do you actually do this now?
2:05:21 Well, you got to buy the assets.
2:05:24 And in order to do that,
2:05:25 you have to have the money.
2:05:31 And many people assume that the way you get rich
2:05:34 is by investing for passive income.
2:05:35 You get rich by investing in real estate.
2:05:37 You get rich by buying this cash flow.
2:05:38 That’s a lie.
2:05:41 You have to have the money first.
2:05:46 You have to have the money to invest in real estate.
2:05:48 You have to have the money to buy the cash flow.
2:05:52 So if we just make the numbers very round and simple,
2:05:58 if I need $70,000 a year to live my life
2:06:03 and I can get a 7% cash flow on my investments,
2:06:06 I need to invest a million dollars
2:06:10 to have that $70,000 a year to fund my lifestyle.
2:06:13 Now you’re going to say,
2:06:16 where in the world are you going to get a million dollars?
2:06:18 You don’t need it today.
2:06:20 It can happen over time.
2:06:20 Right.
2:06:22 When people talk about retirement planning,
2:06:23 they’re thinking about 45 years.
2:06:25 So when we talk about wealth,
2:06:27 why can’t we talk about the long-term?
2:06:29 It’s not going to happen in two days,
2:06:31 but it can happen if you put in that work.
2:06:35 So now you have to put aside this amount of cash
2:06:37 to buy certain investments
2:06:39 that can pay you this type of cash flow.
2:06:42 The second thing is,
2:06:46 well, what about inflation, Jasperit?
2:06:48 You talk about this all the time.
2:06:51 The buying power of my dollar is going down.
2:06:55 $70,000 when I’m 65 years old in a few decades
2:06:58 is not going to have the same buying power as today.
2:06:59 You’re right.
2:07:01 But here’s the thing.
2:07:02 When you invest your money
2:07:04 into dividend-paying stocks,
2:07:06 which are stocks that pay you,
2:07:07 or into strong real estate,
2:07:10 these are inflation-adjusted investments,
2:07:13 which means generally,
2:07:17 as inflation happens,
2:07:19 rental prices go up.
2:07:21 As inflation happens,
2:07:23 stock values and dividends also go up.
2:07:26 And this is where now,
2:07:29 if we start to understand this,
2:07:31 you’ll understand the power of this
2:07:34 because it’s actually a little bit more extreme.
2:07:39 We’ve probably heard about the wealth gap in America
2:07:41 and how the rich are getting richer
2:07:42 and the poor are getting poorer.
2:07:45 Well, the reason why that happens
2:07:48 is because investment values
2:07:51 grow faster than incomes.
2:07:54 And inflation benefits investors.
2:07:57 So you see how we start to tie this all together
2:07:59 because wealth is about owning investments.
2:08:02 The way you become wealthy is by owning investments.
2:08:05 Our economic system is designed to benefit investors.
2:08:09 If we take a look at 2019 to 2024,
2:08:11 over those five years,
2:08:14 household incomes,
2:08:18 the median household income grew by around 18%.
2:08:21 During those five years,
2:08:24 the S&P 500, the stock market,
2:08:27 has grown by almost 100%,
2:08:32 which means that the wealth for investors
2:08:35 has grown almost five times,
2:08:38 or about five times faster than incomes.
2:08:42 This is why you can’t earn your way to wealth.
2:08:43 You can’t save your way to wealth.
2:08:45 You have to invest your way to wealth.
2:08:46 And remember, wealth is retirement.
2:08:50 And you might say, well, that’s just because of the pandemic
2:08:52 and everything that happened after the pandemic.
2:08:53 Well, let’s go back in time.
2:08:55 Let’s look at it a little bit broader.
2:09:02 Let’s look at the five decades between 1971 and 2021.
2:09:04 Over those five decades,
2:09:09 household income increased by around 600%.
2:09:14 Now, mind you that between 1971 and 2021,
2:09:18 we also saw the number of workers in a household increase.
2:09:24 But in 1971, the average household had one person that went to work.
2:09:25 The man went to work and the woman didn’t.
2:09:27 That’s how life was in the early 1970s.
2:09:31 In 2021, many households are two household incomes.
2:09:35 So 1971 to 2021, the median household income grew by around 600%.
2:09:40 The S&P 500, the largest 500 companies in the stock market,
2:09:42 grew by around 4,000%.
2:09:46 So again, inflation happens.
2:09:48 Inflation benefits the investor.
2:09:49 How do you become wealthy?
2:09:50 It’s by investing your money.
2:09:55 So if you want to retire, if you want to build wealth,
2:09:57 you have to be an investor.
2:10:00 And you have to calculate what is that wealth number for you.
2:10:04 For me, the way that I do it is I do it through cash flow.
2:10:06 Most of my investments, my real estate investments pay me cash flow.
2:10:08 When I buy a property, I buy it for the cash flow.
2:10:13 Most of my stock market investments are dividend paying assets,
2:10:17 meaning they pay me cash flow dividends just for owning the stock.
2:10:20 Some of my investments grow in value.
2:10:23 They’re more appreciative for appreciation.
2:10:29 But when I think about retirement for me, it’s cash flow exceeding my expenses.
2:10:34 What about starting a company?
2:10:36 Should people become entrepreneurs?
2:10:39 Well, I think everybody in America needs to be a business owner.
2:10:43 But the majority people should not operate a business.
2:10:47 When you invest in a stock, you become a business owner.
2:10:49 You don’t operate the business.
2:10:52 If I go out and buy a share of Amazon, I’m not working in the company.
2:10:54 I’m not operating the company, but I own some of it.
2:10:57 Some people should start a business.
2:11:03 I’m a huge advocate for entrepreneurship for the right person.
2:11:04 Who’s the right person?
2:11:12 I used to think everybody needs to become an entrepreneur.
2:11:17 Because when I started to see success as an entrepreneur,
2:11:19 I crossed that invisible barrier.
2:11:23 I said, “Oh my God, people need to see this.
2:11:25 You have to become an entrepreneur.
2:11:27 You can do things on your own.”
2:11:32 And I was preaching this to my friends.
2:11:36 I got one friend of mine who was an engineer to quit his job
2:11:39 and to then join me.
2:11:42 He would come to my office and I would talk to him about things.
2:11:44 And I said, “You know, there are different ways you can do this.”
2:11:51 And I realized pretty quickly he is not meant to be an entrepreneur.
2:11:54 The work ethic was different.
2:11:57 When he would go home, he didn’t want to work.
2:11:59 And that did not click to me.
2:12:02 What do you mean you don’t want to work after five o’clock?
2:12:06 Like, there’s no stop point when you’re starting a business.
2:12:06 You’ve got to start.
2:12:11 The second thing was the way you think about risk.
2:12:15 It’s, “Well, if I invest $100, how fast I’m going to make the money back?
2:12:16 Am I going to make this money back?”
2:12:19 It became all these little analyses
2:12:21 before you’ve even done anything.
2:12:23 You’ve got to start.
2:12:26 And then it’s the innovation of what are you going to do.
2:12:27 It’s asking for a blueprint.
2:12:29 Tell me exactly what to do.
2:12:30 Tell me exactly what to sell.
2:12:31 Tell me exactly how to sell it.
2:12:35 I don’t know what you are good at.
2:12:37 I don’t know what problem you can solve.
2:12:39 I don’t know what innovation you can create.
2:12:42 And this is where I go back to,
2:12:46 “I am a big advocate for entrepreneurship for the right person.”
2:12:47 Who is that right person?
2:12:53 Somebody who has this entrepreneurial itch that you have this,
2:12:57 this, I need to create something.
2:12:59 This, I can’t work for somebody else feeling.
2:13:02 This, I want to build something.
2:13:05 It’s a very much like, I don’t care what it takes.
2:13:06 I don’t care what I have to do.
2:13:08 This is what is my calling.
2:13:12 And as you say there, you’re going to have to tolerate uncertainty.
2:13:16 And when I say uncertainty, I mean comfort as well.
2:13:20 The lack of a blueprint, the lack of certainty about how much you’re going to make this month
2:13:23 or how quickly you’re going to make money or if you’re going to make money.
2:13:26 Risk, which is you might have to put a lot of things on the line,
2:13:27 including your reputation.
2:13:29 And you said hard work as well.
2:13:32 So are you willing to work seven days a week?
2:13:33 And you’re right.
2:13:34 You know, when people say that they think it’s super toxic,
2:13:38 but like in my own experiences of starting businesses,
2:13:41 but then on every friend that I have that started a business,
2:13:44 they’ll all tell you that there’s absolutely no such thing as nine to five.
2:13:46 You work whenever you have to work.
2:13:48 And if you’re at a bar mitzvah or a wedding
2:13:51 or an anniversary meal with your partner at any moment,
2:13:55 you might get a horrible email and you have to act upon it.
2:13:59 You can’t say I’m going to save that till Monday or not my problem.
2:13:59 Oh yeah.
2:14:01 And I’m going to add one more to that list.
2:14:05 The willingness to be criticized.
2:14:06 Oh yeah.
2:14:11 Any business you start, you are going to upset a lot of people
2:14:14 at every stage of the business.
2:14:15 I mean, this is really important because
2:14:18 much of the reason why people want to be entrepreneurs
2:14:20 is because they want to be their own boss.
2:14:24 But what’s so interesting about the story you told about that tenant
2:14:25 is you became her boss.
2:14:29 Whenever I speak to entrepreneurs,
2:14:31 there’s one problem that always comes up,
2:14:33 but today’s sponsor LinkedIn has a solution.
2:14:35 And I think you’ll want to hear it.
2:14:38 Connecting your business with the right audience can be tough.
2:14:40 You can spend a lot of time and money trying to get it right.
2:14:43 And still, regardless, fall short of that,
2:14:45 especially when it comes to B2B marketing,
2:14:47 where you’re not doing business with one person,
2:14:50 you’re dealing with teams making decisions together.
2:14:54 Through LinkedIn ads, you can connect with an extensive professional network
2:14:59 of over a billion members, including 10 million C-suite executives.
2:15:03 You can also target specifically by job title, industry, company, and more.
2:15:06 It’s no surprise to me that LinkedIn has reported to be the highest
2:15:09 returning paid social platform in the world.
2:15:10 To help you get started,
2:15:14 LinkedIn is offering $100 credit to launch your first campaign on the platform.
2:15:19 Just go to linkedin.com/doac24 to claim your credit now.
2:15:23 That’s linkedin.com/doac24.
2:15:24 Terms and conditions apply.
2:15:29 One of the things I really wanted to talk to you about as well is
2:15:33 just a word that I think is so pertinent to everything we’ve talked about today,
2:15:37 which I think is important, which is the word “patience.”
2:15:42 Because there’s some areas of my – it goes to what I said about my friend.
2:15:44 My friend who’s been in our group chat,
2:15:47 who’s made more cash than all of my other friends in that group chat.
2:15:49 And he’s done it by being boring and patient.
2:15:53 He’s just flown under the radar.
2:15:56 And when I think about my life and many of the investments I’m making now,
2:15:59 I’m like, “Oh, God, what is it?”
2:16:02 I’m looking over there and my friends buying some crypto meme coin,
2:16:04 and he’s told me it’s gone up 150x this month.
2:16:06 I’m looking over there and people are investing in.
2:16:09 I don’t know the picking stocks and stock trading,
2:16:11 whatever, and they’re telling me it’s gone up 50%.
2:16:15 But in my wisdom, as I’ve gotten older,
2:16:17 I’ve realized, like the tortoise in the hare,
2:16:22 that boring and patient is such a wonderful investment strategy.
2:16:25 It’s such like a paradoxical way to think.
2:16:29 I have so many seeds that I’ve planted that are taking forever to grow.
2:16:32 But I just now know, because I’ve got enough case studies in my brain,
2:16:35 that that boring and patient approach to wealth
2:16:38 will put me in a better position at the end of the game.
2:16:40 Yes. And…
2:16:45 Interior Chinatown is an all-new series
2:16:47 based on the best-selling novel by Charles Yu
2:16:49 about a struggling Asian actor
2:16:50 who gets a bigger part than he expected
2:16:53 when he witnesses a crime in Chinatown,
2:16:55 streaming November 19th only on Disney+.
2:16:59 You have to be sometimes impatiently patient.
2:17:05 So if we talk about building wealth through investing in money,
2:17:08 the numbers have shown that over the last century,
2:17:13 the stock market has gone up by an average of 10% a year, historically.
2:17:17 But many people lose money when investing in stocks.
2:17:19 I mean, if you go around talking to people,
2:17:19 “Have you invested in stocks?”
2:17:21 “Yes, yes, yes. How many have you made money?”
2:17:22 The hands start dropping.
2:17:26 Well, if the stock market has gone up by around 10% a year
2:17:29 on average every year for the last 100 years,
2:17:31 why are so many people losing money?
2:17:34 Because we start playing the wrong game.
2:17:39 And so now what happens if you invest your money into the stock market?
2:17:41 And by the stock market, I mean,
2:17:43 let’s just say you buy the S&P 500,
2:17:47 which is a basket of the 500 largest companies in the stock market.
2:17:49 For example, not financial advice.
2:17:51 If you invest in SPY, that is an ETF
2:17:54 that gives you exposure to the 500 largest companies.
2:17:57 We know that historically that’s gone up by 10% a year,
2:18:00 but that’s not enough for a lot of people.
2:18:02 So now I’m going to play this game of,
2:18:04 I’m going to try to beat the market.
2:18:07 And some people will, most won’t.
2:18:09 So now some people are going to try to get into the game
2:18:12 of investing in individual companies or maybe trading companies.
2:18:15 Because even investing in individual companies,
2:18:17 if you invest for the long enough period of time,
2:18:18 you’re probably going to win.
2:18:23 But many people now want a quicker solution.
2:18:25 So now we start trading.
2:18:28 We start finding hot companies, the next Tesla,
2:18:30 the next Amazon, we see what Reddit says,
2:18:31 we see what Google says,
2:18:32 and we start buying these things because we’re excited.
2:18:39 But that excitement is what’s killing your wealth,
2:18:41 because you’re investing on emotion
2:18:44 instead of investing on financials.
2:18:47 And so this is where you talk about what’s boring.
2:18:52 Just keep doing the market, keep investing in the market.
2:18:53 When the market’s up, when the market’s down,
2:18:55 when the market’s sideways, just keep investing
2:18:57 because that has been proven to win.
2:19:02 We know that if you invest $100 a month from the age of 21
2:19:04 until your retirement, 65, 66,
2:19:07 and you can get the same 10% return,
2:19:10 you’re going to retire a millionaire.
2:19:14 Assuming you only invest $100 a month
2:19:16 from the age of 21 to 65 or 66.
2:19:19 It’s so interesting because when I asked you earlier
2:19:21 what the best investment you ever made was,
2:19:23 you said the investment you made in yourself.
2:19:28 And maybe we’ve not spent enough time really talking about
2:19:33 how critical knowledge and skills are to wealth generation.
2:19:35 Maybe that is the first principle of wealth creation.
2:19:38 Maybe that is the furthest thing upstream is knowledge and skills.
2:19:44 And you can dabble in stocks and whatever else,
2:19:48 but really over a 50-year time horizon,
2:19:52 your knowledge and skills and your knowledge might be of patience,
2:19:54 your knowledge might be of real estate investing,
2:19:56 your knowledge might be of whatever,
2:19:58 your knowledge might be of a philosophy towards investing.
2:20:00 Really it’s your knowledge and skills
2:20:02 that are going to determine where you end up.
2:20:06 So as it relates to getting those knowledge and skills,
2:20:08 where’s the best place to people to go
2:20:11 other than obviously the Diary of a CEO,
2:20:13 but outside of this podcast,
2:20:14 where is the best place for people to go
2:20:16 to get knowledge and skills that they can trust
2:20:17 without getting scammed,
2:20:19 without having to pay for some course from some YouTuber
2:20:22 who’s chat charging $3,000 a month for like,
2:20:26 to tell them something that reading off chat GPT.
2:20:28 What is like the best place?
2:20:31 Well, the best, best place is to go out and do it,
2:20:32 screw up, make mistakes.
2:20:38 But along with that, start with what’s free, YouTube podcast.
2:20:39 Best book you’ve ever read?
2:20:41 The first book, I’ll start with that
2:20:43 because the best is it changes.
2:20:43 Yeah.
2:20:45 The first book I’ve ever read, Cover to Cover,
2:20:46 was Rich Dad Poor Dad.
2:20:49 The second book was Total Money Makeover.
2:20:51 Rich Dad Poor Dad is by Robert Kiyosaki.
2:20:53 Total Money Makeover is by Dave Ramsey.
2:20:57 The third book is a book called The Creature from Jekyll Island,
2:20:59 which talks about the Federal Reserve Bank.
2:21:03 Those three books are going to give you a foundation of money
2:21:06 and different perspectives of it.
2:21:10 So start by learning for free, even before books.
2:21:12 Start by watching YouTube videos,
2:21:13 start by listening to podcasts.
2:21:16 Then you take the next step and you start reading books.
2:21:18 And what I talk about is if you go out,
2:21:19 and over the next 12 months,
2:21:22 you read five books on money management and investing.
2:21:22 I just gave three.
2:21:26 Read five books on personal development and self-development.
2:21:28 Read five books on how to start a business.
2:21:30 Read five books on leadership.
2:21:33 And then read five books on how to scale,
2:21:35 market, and build, grow your business.
2:21:38 You’re going to have an MBA level education
2:21:40 for a fraction of the cost.
2:21:41 Start with that.
2:21:45 And then go out and make mistakes.
2:21:48 And as you go, that’s when you can start buying classes
2:21:50 and other things because you’ll find people
2:21:52 that you might want to keep consulting from.
2:21:54 But start with that.
2:21:56 What is the most important thing we didn’t talk about today
2:21:59 as it relates to wealth creation?
2:22:03 The most important thing that I think we did not talk about
2:22:07 is we talked about the economic system.
2:22:08 We talked about the principles.
2:22:11 But I think we didn’t get into the actual steps now
2:22:14 of how do you preserve and protect your wealth?
2:22:19 And how do you now continue to use wealth protection tools?
2:22:23 Because there’s a lot of that that every single wealthy person
2:22:26 is investing a huge amount of time, effort, and money into
2:22:30 that most people have no idea even exist.
2:22:32 We started to touch on taxes, but there’s so much more.
2:22:36 So in those wealth preservation tools,
2:22:38 what exactly are you referring to?
2:22:40 Starting with first your accounting and taxes,
2:22:43 then we get into the legal, your estate planning,
2:22:45 what types of attorneys, what types of legal protection
2:22:49 and shields and tools can you use to structure your business,
2:22:52 your investments, to protect you, but also amplify your wealth.
2:22:58 And then things like insurance, but then also your estate planning
2:23:00 because you talk about generational wealth.
2:23:02 Well, generational wealth isn’t just the money.
2:23:04 It’s what your money does after you die
2:23:06 and you can control that when you’re alive.
2:23:08 We have a closing tradition on this podcast
2:23:10 where the last guest leaves a question for the next guest
2:23:11 not knowing who they’re leaving it for.
2:23:14 And the question that’s been left for you is
2:23:20 what wakes you up every morning?
2:23:22 Oh, I’m excited. I don’t use an alarm.
2:23:25 I’m get up by the purpose.
2:23:26 I’m excited by the mission.
2:23:28 I mean, I love what I do.
2:23:33 The purpose, the mission, that’s what gives me up every morning.
2:23:36 What about yourself and your own happiness
2:23:39 and mental health and, you know?
2:23:42 You know, I am happy.
2:23:44 I’ve been so fortunate.
2:23:46 I’ve always been one of those people.
2:23:50 You could put me in a box and I had a great time.
2:23:51 I would turn the box into an airplane
2:23:52 and I’d be flying it around.
2:23:55 Before I came here, my wife recorded a video.
2:23:56 I found these, so we were in a hotel
2:23:59 and they gave these cans of water, okay?
2:24:02 These two cans of water, I took them.
2:24:03 I said, “Recorded this video.”
2:24:06 I went on the balcony and I did a Stone Cold Steve Austin
2:24:08 mock video where I opened up the cans of water
2:24:09 and just dumped it on myself.
2:24:12 Just, I don’t know why and I sent it to my cousins.
2:24:18 I’ve been very blessed to, I can have a good time with anything.
2:24:21 I’m a pretty light-hearted guy.
2:24:22 I know I talk about serious stuff,
2:24:25 but I’ve been very fortunate on that.
2:24:28 And I can have fun in a lot of situations.
2:24:32 I’m not driven by materialistic things.
2:24:34 There are certain things that I like.
2:24:36 I will spend money on luxuries.
2:24:38 My wife got me into that.
2:24:41 It’s like nicer hotels and nicer travel
2:24:43 and those conveniences I like.
2:24:45 And I want to keep my wife happy,
2:24:47 so whatever she likes.
2:24:51 But I’m not driven by fancy cars, fancy clothes.
2:24:54 That to me is not as important.
2:25:00 I like to see change and I want to help empower people.
2:25:01 And that gives me excited.
2:25:03 If you had to bring it down to five things
2:25:05 that are driving you then, what are those five things?
2:25:08 Number one, taking care of my family.
2:25:13 Number two is my own purpose and mission
2:25:15 and feeling excited, like my personal excitement.
2:25:16 Number three is the mission.
2:25:18 Is to continue to help people.
2:25:22 Number four is to bring light to the community.
2:25:27 Number five is to continue to give them back and to help.
2:25:31 Justpreet, thank you.
2:25:33 Thank you so much for being so generous with your time
2:25:37 and I’ve learned so much about so many things
2:25:41 and I’ve had so many sort of ideas reinforced.
2:25:43 And sometimes that’s that, you know,
2:25:46 I do these conversations because I’ve been out there
2:25:48 in the world and I’ve met people who have listened
2:25:51 to these conversations about wealth and finance and money.
2:25:55 And sometimes in life, all it is is just a little seed
2:25:59 of information that can absolutely change the trajectory
2:26:02 of not just you, but the generations that come after you.
2:26:03 And that’s exactly what you’re doing.
2:26:05 It’s exactly what you’ve done on your YouTube channel
2:26:07 for so many people that probably will never get
2:26:08 to say thank you to you.
2:26:10 But it’s to give these little seeds of inspiration
2:26:12 and information and you never really know
2:26:14 which seed is going to change someone’s life.
2:26:17 But what you do is you just continue to plant them
2:26:19 and hopefully those people will water them for themselves.
2:26:21 So thank you so much for what you do.
2:26:22 Thank you for being so generous with your time today
2:26:23 and please do keep doing it
2:26:26 because our education system is a bit of a cookie cutter
2:26:31 and optimizes for creating people that are part of a system
2:26:33 which doesn’t seem to be designed
2:26:35 with their best long-term interests in mind.
2:26:36 And that’s why we have these problems.
2:26:38 That’s why we live in this credit society.
2:26:40 That’s why we have these retirement issues.
2:26:43 And that’s probably why we have so much mental health issues
2:26:44 and depression.
2:26:49 But it’s people like you out there that are giving us
2:26:51 the information that gives us a chance.
2:26:52 A chance to live a different life.
2:26:53 So thank you for that Jasper.
2:26:54 I really appreciate you.
2:26:55 Thank you for having me on.
2:26:56 Those are really a pleasure.
2:27:01 Chuck me, that perfect Ted.
2:27:04 One of the things that I think about all the time
2:27:06 because my life is quite hectic and busy
2:27:07 is how to manage my energy load.
2:27:10 And as a podcast, you kind of have to manage your energy
2:27:12 in such a way that you can have these articulate conversations
2:27:15 with experts on subjects you don’t understand.
2:27:17 And this is why perfect Ted has become so important in my life
2:27:20 because previously when it came to energy products,
2:27:23 I had to make a trade-off that I wasn’t happy with.
2:27:24 Typically if I wanted the energy,
2:27:26 I had to deal with high sugar.
2:27:28 I had to deal with jitters and crashes
2:27:30 that come along with a lot of the mainstream energy products.
2:27:33 And I also just had to tolerate the fact that if I want energy,
2:27:35 I have to put up with a lot of artificial ingredients
2:27:37 which my body didn’t like.
2:27:39 And that’s why I invested in perfect Ted
2:27:41 and why they’re one of the sponsors of this podcast.
2:27:43 It has changed not just my life, but my entire team’s life.
2:27:46 And for me, it’s drastically improved my cognitive performance
2:27:48 but also my physical performance.
2:27:50 So if you haven’t tried perfect Ted yet,
2:27:51 you must have been living under a rock.
2:27:53 Now is the time.
2:27:55 You can find perfect Ted at Tesco and Waitrose
2:27:58 or online where you can enjoy 40% off with code
2:27:59 diary 40 at checkout.
2:28:12 That’s a perfect Ted.com.
2:28:14 (upbeat music)
2:28:17 (upbeat music)
2:28:19 (upbeat music)
2:28:22 (upbeat music)
2:28:24 (upbeat music)
2:28:27 (upbeat music)
0:00:05 that you can’t build wealth if you rent where you live.
0:00:08 You can’t build wealth if you don’t have access to millions of dollars.
0:00:09 That’s not true.
0:00:11 And there’s one key thing that’s given much better returns
0:00:15 than any real estate, than any stock, than even any cryptocurrencies.
0:00:18 So let’s talk about the real way to build true wealth.
0:00:21 Jaspreet Singh is the no-nonsense financial guru,
0:00:23 realtor and entrepreneur,
0:00:26 whose methods have helped millions of people solve their crippling money problems
0:00:28 and unlock financial freedom.
0:00:29 People don’t like when I say this,
0:00:31 but I don’t say what I say to make friends.
0:00:33 I say what I say to help people be better with money.
0:00:36 There’s a lot of people that are lacking financial education.
0:00:38 And we’re taught, study hard, get a good job.
0:00:40 And if you continue working down that path,
0:00:41 you’re going to become successful.
0:00:43 Yet most people buy a house they can’t afford,
0:00:46 and statistically, I’m living paycheck to paycheck.
0:00:49 In fact, that’s 78% of Americans.
0:00:52 Because ironically, the key thing that keeps so many people poor
0:00:55 for the rest of their lives is their scared to look broke.
0:00:56 So what do they do?
0:00:58 They drive them around in nicer cars,
0:00:59 going on better vacations,
0:01:00 and to the nicer restaurants.
0:01:02 But they no longer have money to save,
0:01:04 they no longer have money to invest.
0:01:04 And the problem is,
0:01:07 we need about $1.8 million to retire comfortably.
0:01:08 Wow.
0:01:10 So if you are in the financial danger zone,
0:01:13 which is you don’t have $2,000 saved up for an emergency,
0:01:14 and you have credit card debt,
0:01:15 you have to make drastic changes.
0:01:17 Today, so what do I do?
0:01:18 Well, the first thing you gotta understand
0:01:21 is a 75-15-10 plan, which is…
0:01:24 But now let’s dig this a little bit deeper.
0:01:25 And let’s talk about making money.
0:01:27 I put my money in five places.
0:01:28 That has been proven to win, number one.
0:01:33 I find it incredibly fascinating
0:01:34 that when we look at the back end
0:01:37 of Spotify and Apple and our audio channels,
0:01:39 the majority of people that watch this podcast
0:01:41 haven’t yet hit the follow button
0:01:42 or the subscribe button,
0:01:43 wherever you’re listening to this.
0:01:45 I would like to make a deal with you.
0:01:46 If you could do me a huge favor
0:01:47 and hit that subscribe button,
0:01:50 I will work tirelessly from now until forever
0:01:52 to make the show better and better and better and better.
0:01:54 I can’t tell you how much it helps
0:01:55 when you hit that subscribe button.
0:01:58 The show gets bigger, which means we can expand the production,
0:02:00 bring in all the guests you want to see,
0:02:01 and continue to do in this thing we love.
0:02:02 If you could do me that small favor
0:02:04 and hit the follow button,
0:02:05 wherever you’re listening to this,
0:02:06 that would mean the world to me.
0:02:08 That is the only favor I will ever ask you.
0:02:09 Thank you so much for your time.
0:02:10 Back to this episode.
0:02:17 Jaspreet, who should care about your message?
0:02:19 And why should they care?
0:02:23 Anybody who uses money, which is everybody.
0:02:25 The interesting thing about money
0:02:28 is we use money every single day.
0:02:30 It costs money to eat,
0:02:32 and it costs money to feed other people.
0:02:34 Yet most of us are never taught about money.
0:02:38 So most people say money doesn’t matter.
0:02:39 I shouldn’t think about money.
0:02:41 I shouldn’t have to worry about money.
0:02:42 Money’s bad, money’s evil.
0:02:45 When in reality, it costs money to eat,
0:02:47 and it costs money to feed other people.
0:02:48 And when you don’t understand that,
0:02:54 now you’re the one that’s gonna be paying the highest tax.
0:02:57 You’re the one that’s gonna be struggling to pay your bills.
0:03:00 You’re the one that’s not gonna be able to go to Disney World.
0:03:03 You’re the one that can’t pay for that amazing gift
0:03:04 for your wife, for your husband,
0:03:06 and you’re the one that can’t pay
0:03:07 for the healthcare for your parents.
0:03:09 And you wonder why.
0:03:12 And in this economic system that we all live in,
0:03:17 money talks, and unless you understand that,
0:03:20 you’re never gonna be able to win in this system.
0:03:22 What is the difference between people
0:03:25 who figure out how to make themselves wealthy,
0:03:27 and those that don’t?
0:03:30 If we put all objective advantages aside,
0:03:32 rich parents, inherited lots of money,
0:03:33 all these kinds of things,
0:03:36 what is the fundamental difference that you’ve seen
0:03:38 from the many, many hundreds of thousands of people
0:03:39 that you’ve worked with and taught
0:03:40 and that have consumed your content?
0:03:42 What is the fundamental?
0:03:46 There’s one difference, one key difference.
0:03:50 People that become wealthy understand how money works.
0:03:53 And everybody else does not.
0:03:55 And I’ll tell you where I came to this conclusion.
0:03:59 I checked all the boxes.
0:04:00 I studied hard in school.
0:04:02 I went through high school.
0:04:03 I went to college.
0:04:06 I spent one year in graduate school.
0:04:08 And then I went through law school.
0:04:11 But I never once learned to think about money.
0:04:13 I never once learned to think about building wealth.
0:04:16 I never once learned to think about investing.
0:04:19 I never once learned to think about passive income.
0:04:23 But if you look at the wealthiest people in the world,
0:04:28 they don’t get there by working a job and getting a raise.
0:04:31 They don’t get there by working to climb the corporate ladder.
0:04:34 They get there because they understand how money works
0:04:39 and they understand how to win in the economic system.
0:04:44 And the crazy thing about that is we’re all taught to trust the system.
0:04:47 My parents are immigrants from a state in India called Punjab.
0:04:51 And like many other traditional Indian immigrants,
0:04:53 they wanted me to become successful.
0:04:58 Now, in my house, that definition of success was very simple.
0:04:59 They gave me two options.
0:05:00 I can guess.
0:05:04 Well, option number one was just believe you can be a doctor.
0:05:07 Option two was just believe you can be a failure.
0:05:10 And they say they get to pick which one.
0:05:12 And this is me when I’m like one year old.
0:05:14 That since the day I could start talking,
0:05:17 my parents told everybody, not just people around us.
0:05:20 They call my family in India, my family all around the country.
0:05:22 They just believe there’s going to grow up and become a doctor
0:05:24 because he’s going to become successful.
0:05:29 Now, I had nothing against that because I wanted to become successful too.
0:05:30 I saw how hard my parents worked.
0:05:33 My dad, if he got a Saturday and a Sunday off,
0:05:35 he was considered a long weekend.
0:05:38 I mean, my parents bust their butt and I wanted to become successful
0:05:40 so I could give back to them.
0:05:42 And they told me that if I wanted to become successful,
0:05:44 the way I do that is by becoming a doctor,
0:05:46 which makes sense because when you’re in school,
0:05:49 you get those like pamphlets, those career pamphlets,
0:05:52 and they show you the different career options you have.
0:05:54 And anytime you look at that,
0:05:56 the top of the list is always doctor.
0:06:00 And so they said, just believe if you want to become successful,
0:06:01 you have to become a doctor.
0:06:02 And because we came to this country,
0:06:04 you have to become successful.
0:06:06 So you have to become a doctor.
0:06:07 Now, I don’t think anything wrong with it
0:06:10 because I liked the idea of becoming successful.
0:06:11 So went down that path.
0:06:15 Now, along the way, I realized I didn’t want to be a doctor.
0:06:18 I told my parents that I’m not going to be a doctor.
0:06:20 My mom almost had a heart attack.
0:06:23 My dad couldn’t believe it.
0:06:27 And so my dad essentially told me that just breathe,
0:06:29 if you want to keep any pride in the family,
0:06:30 you have to at least become an attorney.
0:06:34 So I said, okay, I went to law school part-time,
0:06:35 worked on my business full-time.
0:06:38 Now, today I am a licensed attorney,
0:06:40 but I’ve never worked a day as attorney.
0:06:42 And the reason why I’ve never worked as an attorney
0:06:45 is because it’s just not worth my time
0:06:46 and it’s not where my passion is.
0:06:48 And along that way,
0:06:52 that’s when I learned that we’re taught this is how you win.
0:06:57 Go to school, study hard, get good grades, get a good job.
0:07:00 And if you continue working down that path,
0:07:01 you’re going to become successful.
0:07:03 But if you look at the successful people,
0:07:06 that’s not the path that they followed.
0:07:09 And if we take a look at the three things
0:07:10 that have built more wealth
0:07:13 than anything else over the last century,
0:07:17 it’s starting a business, investing in real estate,
0:07:19 and investing in stocks.
0:07:24 Yet along my entire educational path,
0:07:25 I was never taught that.
0:07:28 We’re focused on how do you get a good job,
0:07:30 but our wealthy people are focused on
0:07:31 is how do I grow my assets.
0:07:34 And that’s the key difference here.
0:07:37 As wealthy people are working to own the corporate ladder,
0:07:40 everybody else is working to climb the corporate ladder.
0:07:41 And then the next thing,
0:07:43 I’m going to go back to what you said,
0:07:45 assuming that you don’t have rich parents,
0:07:47 because most people assume that you have to be rich
0:07:48 in order to do this.
0:07:49 You need millions of dollars.
0:07:51 You need access to all this money.
0:07:53 But that’s not true.
0:07:57 You can start now with $100, $10,
0:07:59 but you have to get started.
0:08:02 The problem is most of us are never taught how to do this.
0:08:05 But unless you start doing this,
0:08:06 you’re never going to build wealth.
0:08:09 And that’s the way that you win in this economic system.
0:08:12 So I want to go through all of those three things
0:08:12 you’ve just said.
0:08:14 I want to talk about starting businesses.
0:08:15 I want to talk about investing in stocks
0:08:17 and also want to talk about real estate.
0:08:20 But I’m curious in your own personal story there,
0:08:21 when did the penny drop?
0:08:23 Because it’s so interesting.
0:08:24 In my life, there’s key moments
0:08:26 where I got to see behind the curtain.
0:08:28 And when I say see behind the curtain,
0:08:31 I’ll refer to my friends when we’re speaking privately.
0:08:34 I’ll say, I’ll refer to it as money games.
0:08:37 Like the day where I saw these billionaires playing money games
0:08:39 that I didn’t know existed.
0:08:40 And I was there working my butt off,
0:08:42 working in call centers or building whatever.
0:08:44 And then I got to meet a billionaire.
0:08:45 I got to spend time with them,
0:08:46 got to see behind the curtain.
0:08:48 And I was like, oh, they just play these money games
0:08:51 which nobody else has been told about.
0:08:51 Right.
0:08:54 When was the penny drop moment for you?
0:08:55 You qualified as a lawyer.
0:08:57 Why didn’t you end up pursuing that?
0:08:58 Something happened.
0:09:01 Yeah. So when I was in grade school,
0:09:03 I began working at Indian weddings.
0:09:06 I played a drum called the dole.
0:09:07 It’s a Punjabi drum.
0:09:09 That’s where my family is from in India.
0:09:10 And I used to play this drum at weddings.
0:09:12 Now my parents didn’t like that I did this
0:09:15 because anything that was not math or science was like,
0:09:16 you don’t do this.
0:09:18 So I had to play this drum in secret.
0:09:20 But I played at weddings
0:09:22 and I started to make a little bit of money.
0:09:23 And by a little bit of money,
0:09:25 I mean $50 per wedding
0:09:26 when I was in middle school,
0:09:29 then maybe $100, $200 in high school.
0:09:32 And one of the DJs that I was working with
0:09:34 said, you know, a lot of kids in high school.
0:09:38 How about we host a teen party
0:09:40 for some of these kids in your school?
0:09:42 I was like, okay, why not?
0:09:44 So we hosted this teen party
0:09:46 and it was a big success.
0:09:47 And at the end of the night,
0:09:49 the DJ then starts paying out all the costs
0:09:51 because we were going to go on 50/50
0:09:52 on this business venture.
0:09:56 And then we pay out the money for the security,
0:09:58 for the venue, for the marketing.
0:10:00 And then he says, all right, let’s count our profits.
0:10:02 And he has four bills in his hand.
0:10:05 One, two, three, four.
0:10:06 There’s four singles left.
0:10:09 $2 for him, $2 for me.
0:10:11 And I saw that we put in so much work
0:10:12 into this business venture,
0:10:15 into this idea, into this first party.
0:10:19 And we made $4 a profit, which we split 50/50.
0:10:22 And at that moment, he was really upset,
0:10:24 but I was really not upset at all
0:10:26 because I was like, this was fun.
0:10:29 You know, it was a lot of fun putting this together.
0:10:32 But in my mind, it was just one of those hobbies
0:10:34 that I was doing because I needed to become a doctor.
0:10:37 Well, I did a few of those teen parties
0:10:39 when I was in high school.
0:10:41 And now it was time for me to go to college.
0:10:44 I was 17 years old, and I get there.
0:10:49 And I see everybody partying, drinking,
0:10:51 blowing money they don’t have.
0:10:53 And I was shocked.
0:10:57 I had no idea that people went to college to party.
0:10:59 And I had no idea people got the money
0:11:01 to spend money on all this alcohol.
0:11:03 I don’t drink.
0:11:04 I’m not into partying.
0:11:07 But now I needed something to do on Friday nights.
0:11:10 And so now I’m thinking, what do I do?
0:11:13 How about I take this teen party business concept
0:11:16 that I had in high school and do it in college?
0:11:19 So I was 17, and I started knocking on the doors
0:11:22 of all the bars, venues, restaurants,
0:11:25 trying to see if anybody would let me host a party there.
0:11:28 And in the beginning, some said,
0:11:30 sure, you can host a party here.
0:11:32 We just need a $10,000 deposit.
0:11:35 I don’t have $10,000.
0:11:36 I was 17 years old.
0:11:37 So I kept going.
0:11:40 Some said I needed a $20,000 deposit.
0:11:42 But eventually I found this one club
0:11:43 that said, yeah, you can host a party here.
0:11:45 You don’t got to pay us anything.
0:11:48 Just pay us half of the cover charge that you generate.
0:11:50 Pay us 50% of whatever revenue you generate.
0:11:51 Now I’m in business.
0:11:54 I made the same arrangement with my DJ.
0:11:56 I said, look, how about you DJ for me for free?
0:11:58 And I’ll split whatever profits I make with you.
0:12:03 And that was the beginning of my first real business.
0:12:05 It was this party promotion company,
0:12:07 which then became an event planning company.
0:12:12 And it grew pretty big in college.
0:12:15 I mean, I started off by hosting these one-off parties.
0:12:18 Then I was contracted by one of the largest clubs on campus
0:12:21 to host their weekly college night.
0:12:22 So I was hosting their parties every week.
0:12:25 We were hosting official shows and after parties.
0:12:27 And it grew pretty large.
0:12:32 And now as this business starts to make money,
0:12:34 the first thing that I realized is
0:12:39 I don’t need a license or degree to make money.
0:12:40 I thought that was something that I needed
0:12:42 because I thought I needed these good grades
0:12:44 to qualify for this thing to make money.
0:12:46 So that was the first kind of shock and realization.
0:12:51 The second realization that I had was I knew nothing about money.
0:12:54 I was making a little bit of money and I was very fortunate
0:12:58 that I started reading books about money and business.
0:13:01 And I started reading these books.
0:13:05 And the first thing I learned was the difference
0:13:08 between an asset and a liability,
0:13:10 which were things I had never heard of before.
0:13:13 An asset is something that puts money in your pocket.
0:13:16 A liability is something that takes money out of your pocket.
0:13:19 Wealthy people want to own assets.
0:13:22 I was buying a whole lot of liabilities
0:13:24 because I was working in this party promotion business
0:13:25 and I wanted to look the part.
0:13:28 So I would make a little bit of money, buy a nice watch,
0:13:31 make a little bit more money, put some new rims on my car,
0:13:33 put a new sound system in my car,
0:13:35 put a new subwoofer in my car.
0:13:37 I mean, I was blowing money and all these dumb things
0:13:39 to look like I was rich.
0:13:42 But in reality, I was just making a lot of other people rich.
0:13:46 And then I learned about this thing called investing,
0:13:50 which really started to upset me
0:13:52 because I thought I was doing everything right.
0:13:55 And I’m reading these books that are talking
0:13:59 about how every wealthy person invests in real estate.
0:14:02 I have no idea what that means.
0:14:04 Nobody in my family is a real estate investor.
0:14:08 I had never heard of this concept of real estate investing before.
0:14:10 I don’t know what it is,
0:14:12 but if wealthy people are real estate investors
0:14:14 and I want to become wealthy,
0:14:15 maybe I should invest in real estate.
0:14:20 So when I was 19, I’m now studying to get into medical school
0:14:22 because I still think that I’m going to become a doctor.
0:14:26 And I was bored out of my mind
0:14:27 because I would spend all day,
0:14:29 10 to 12 hours a day in the library studying.
0:14:34 And this was around 2011.
0:14:38 And the reason why I say the year is because,
0:14:41 if you remember, 2008 was the great financial crisis.
0:14:45 That was when we had the real estate collapse in America.
0:14:48 So real estate prices were decimated
0:14:50 and they didn’t hit rock bottom until 2012.
0:14:51 That’s why I’m saying this.
0:14:56 So in 2011, I’m studying to take the medical college admission test,
0:14:57 the MCAT.
0:14:59 And I’m reading these books talking about
0:15:01 how wealthy people invest in real estate.
0:15:03 And now we’re making a little bit of money
0:15:04 from this party business
0:15:06 and have a little bit of cash in the bank.
0:15:07 So during my breaks,
0:15:08 when I’m studying for the test,
0:15:14 I start looking on the internet websites of finance.
0:15:17 And they all talk about how real estate prices have hit rock bottom,
0:15:20 how real estate is being decimated in America.
0:15:24 And so I was like, well, maybe I start looking to buy real estate.
0:15:27 And so on August 22nd,
0:15:30 I took the medical college admission test.
0:15:32 And then on August 23rd,
0:15:35 I purchased my first real estate investment property.
0:15:39 It was a small condo that I purchased out of foreclosure.
0:15:41 A few years prior,
0:15:45 it had sold for a little bit over $150,000.
0:15:48 And then like many properties,
0:15:49 it went through foreclosure.
0:15:50 The banks couldn’t sell it.
0:15:55 And it was listed on sale for $8,400.
0:15:57 That was the total price of the condo.
0:16:01 So I came in with an offer of $4,000.
0:16:05 Because I don’t know how this real estate investing stuff works.
0:16:08 And we were banked forth with the bank.
0:16:12 The bank said, we’ll sell it to you for $7,000.
0:16:14 I tried to negotiate them even lower.
0:16:17 And then the bank said that they had another offer on the table.
0:16:19 So now it’s a bidding war.
0:16:21 And I had to pay, offer my highest and best price.
0:16:26 So I said, I’m willing to offer $8,000 to buy the condo.
0:16:26 No more.
0:16:28 And they accepted my bid.
0:16:31 So I purchased this condo for $8,000.
0:16:34 I put in a few thousand dollars for the work.
0:16:37 And then I rented it out for $600 a month.
0:16:41 And now I start to question things.
0:16:44 Why did nobody tell me about this?
0:16:49 This condo is putting money into my pocket without me having to do something
0:16:51 because I own this asset.
0:16:55 We’re all taught to trade our time for dollars.
0:16:58 We’re all taught to work to get paid because that’s what we’re taught to do.
0:17:03 But wealthy people are not working for a bigger salary.
0:17:06 They’re working for more assets because that can continue to pay you
0:17:07 even when you’re not working.
0:17:15 And that’s that shift when I saw that, that really sparked a fire under me
0:17:16 and really made me angry.
0:17:19 And I don’t know why I got so angry, but I got angry
0:17:22 because I felt like I was checking all the boxes.
0:17:23 I was doing good in school.
0:17:25 I bust my butt in school.
0:17:27 I was going to do all the right things, become a doctor,
0:17:29 and do everything that I was told.
0:17:35 But what I didn’t realize is those boxes weren’t my boxes.
0:17:36 Who created these boxes?
0:17:40 And why is there this whole world of financial education that we’re never taught?
0:17:44 Because if this is how wealthy people build and grow their wealth,
0:17:47 why is everybody else not taught this?
0:17:50 So I want to make a distinction here.
0:17:54 Are you saying that in order to build wealth, people should buy a house?
0:17:59 No. If you want to build wealth, you have to buy assets.
0:18:02 When people say buy a house, what does that mean to most people’s eyes?
0:18:04 It means buy my home.
0:18:05 Yeah.
0:18:07 I want to buy this nice place for me to live.
0:18:09 Which is what most people do when they get a bit of money.
0:18:14 They take their salary from work, and then they go and buy a house to live in,
0:18:15 and then they pay into the mortgage,
0:18:19 which means that they are now building an asset, right?
0:18:22 They’re building what many people call generational wealth,
0:18:25 which is one of the biggest lies when it comes to money.
0:18:32 The reason why is because your house is actually a money pit.
0:18:36 And that’s why I want you to think of your house as a liability.
0:18:38 But I want you to hear me clearly.
0:18:40 I’m not saying you shouldn’t buy a house.
0:18:42 I’m not saying it’s bad to buy a house.
0:18:45 You have to treat your house like a liability.
0:18:47 This suit that I’m wearing is a liability.
0:18:49 This watch is a liability.
0:18:51 My shoes are liabilities.
0:18:52 Should I not buy them?
0:18:53 No.
0:18:54 I got to make sure I can afford them.
0:18:58 So when people think about buying a house, what do they think of?
0:19:00 They think I’m going to build generational wealth.
0:19:01 I’m going to build wealth.
0:19:02 I’m going to pay it off.
0:19:05 And I’m going to be able to have more freedom in my life
0:19:06 because I can own this house.
0:19:09 Let’s go with the best case scenario.
0:19:13 You buy a home for let’s call it $300,000.
0:19:15 You pay it off.
0:19:18 And throughout your lifetime,
0:19:21 this $300,000 home grows in value to a million dollars.
0:19:23 And now you’re going to say, just breathe.
0:19:24 I showed you this is an asset.
0:19:28 My house tripled in value, more than tripled in value.
0:19:29 And now I’m going to pass it down to my kids.
0:19:33 So now, yeah, your kids got a million dollar house,
0:19:34 but unless they have the income
0:19:36 to support paying for a million dollar house,
0:19:39 they might have to find some more cash.
0:19:40 Now what do they do?
0:19:43 Because you can’t just pull cash out of this house, right?
0:19:46 I mean, it’s not an ATM unless you go to the bank.
0:19:49 The bank will give you the cash because the bank says,
0:19:51 oh, you have a million dollar house.
0:19:53 How about we loan you $800,000?
0:19:55 But that’s not an ATM
0:19:58 because you have to pay that money back plus interest.
0:20:00 And now unless your kids have the income
0:20:02 to pay for the property tax,
0:20:03 to pay for the insurance,
0:20:04 to pay for the upgrades,
0:20:06 to pay for the maintenance and the mortgage,
0:20:08 they can’t afford that house.
0:20:10 So maybe now they have to sell.
0:20:12 Okay, now you sell it.
0:20:14 You got a million dollars.
0:20:14 Great.
0:20:16 We’re not even going to talk about taxes right now,
0:20:17 but you got a million dollars.
0:20:18 You’re rich.
0:20:22 But if they don’t have any financial education
0:20:24 and you have a million dollars,
0:20:25 what’s going to happen?
0:20:28 Well, let’s think about this.
0:20:29 If you had a million dollars,
0:20:30 what would you do with it?
0:20:32 If I went down the street and I asked the average person,
0:20:34 if I wrote you a check for a million dollars today,
0:20:35 what would you do?
0:20:37 What are people going to say?
0:20:38 I’m going to go to the Bahamas.
0:20:40 I’m going to buy myself a nice house.
0:20:41 I’m going to buy myself a nice car,
0:20:42 buy myself some nice clothes,
0:20:43 go to the Gucci store,
0:20:44 go to the Louis Vuitton store,
0:20:46 and buy myself the extra guac at Chipotle.
0:20:48 That’s what the average person will do.
0:20:51 Now, maybe you’re a little bit more financially smart.
0:20:53 You say, I’m just going to live off of $50,000 a year.
0:20:57 But after 20 years, you have nothing left.
0:21:01 Not to mention the fact that 10 years from now,
0:21:04 that $50,000 a year lifestyle
0:21:06 is going to buy you half of what it can today.
0:21:09 So now let’s go back to the situation.
0:21:11 You thought you built generational wealth.
0:21:14 You did a good thing about paying off the mortgage
0:21:15 because you don’t have to pay the mortgage payment.
0:21:19 But is that really the type of generational wealth that you want?
0:21:23 And now to fully hammer this home,
0:21:26 I’m not saying it’s bad to own a house.
0:21:27 It’s actually very great.
0:21:30 It’s an amazing thing to own a house free and clear
0:21:32 because now you can rest assured,
0:21:34 you don’t have to worry about the mortgage payments.
0:21:36 If you have the financial education, that’s great.
0:21:39 But let’s talk about now the real way to do this
0:21:41 and build true wealth.
0:21:44 When I buy my real estate investment properties
0:21:45 and my property values go up,
0:21:47 the rental values also go up.
0:21:51 The rent is what pays for the maintenance.
0:21:53 The rent is what pays for the upgrades.
0:21:56 The rent is what’s paying for the property taxes and the insurance.
0:21:58 The rent is putting money in my pocket.
0:22:01 And this is cash flow that I can use.
0:22:05 I can use this cash flow to buy a vacation.
0:22:07 I can use this cash flow to buy food.
0:22:09 I can use this cash for the pay for my lifestyle.
0:22:13 But your house doesn’t do that.
0:22:15 You have to pay to live in your house.
0:22:18 But people think they’re getting their mortgage payments.
0:22:20 They’re spending whatever they are spending
0:22:21 on their mortgage payments.
0:22:22 They think they’re…
0:22:25 Well, we’re kind of told that that mortgage payment
0:22:27 is an investment into an asset.
0:22:33 Your mortgage payment is a payment to your bank.
0:22:36 Banks are not stupid.
0:22:37 In fact, they’re very smart.
0:22:40 Banks do something called front loading your mortgage.
0:22:44 What that means is if you go out and get a 30-year mortgage,
0:22:46 which is what many people do in America,
0:22:50 and you pay $3,000 a month on your mortgage,
0:22:55 you’re not paying $1,500 to your interest, your bank,
0:22:58 and $1,500 to your principal, your equity.
0:23:02 The way it works is banks front load your mortgage,
0:23:04 which means for the first almost 15 years.
0:23:08 It’s about 14 years and eight months or so.
0:23:10 But for almost 15 years of your mortgage,
0:23:15 the first 15 years, the majority of your mortgage payment
0:23:17 is going directly into your banker’s pocket
0:23:18 in the form of interest,
0:23:22 which means if you’re paying $3,000 a month on your mortgage,
0:23:25 for the first part of your mortgage,
0:23:30 maybe $100 is going out of the $3,000 into your equity.
0:23:35 The other $2,900 is going right into your banker’s pocket with interest.
0:23:38 And now, yeah, after 15 years,
0:23:43 now half of your mortgage payment is going to your equity
0:23:44 and half is going to interest.
0:23:49 But if you refinance before that 15-year mark,
0:23:50 that starts over.
0:23:53 And so this is where banks understand the game.
0:23:56 Again, I’m not against buying a house,
0:23:59 but you got to understand the game of money.
0:24:01 And most people don’t understand that.
0:24:02 And so the mistake that people make
0:24:04 is they buy a house they can’t afford,
0:24:07 and now they’re paying all this money into their mortgage,
0:24:08 thinking that I’m building wealth,
0:24:10 they no longer have money to save,
0:24:13 they no longer have money to invest into other real assets.
0:24:16 And their money is just going to pay down their mortgage,
0:24:18 thinking that this is going to build my wealth.
0:24:20 But you’ve been sold a lie.
0:24:22 This term, opportunity cost.
0:24:26 Most people don’t know what this term opportunity cost means,
0:24:28 but it appears to be very pertinent to what you’re saying,
0:24:29 especially when you just said,
0:24:32 this is money that you can’t then invest in assets.
0:24:34 Can you explain what opportunity cost is
0:24:37 and how it’s impacted if you buy a house?
0:24:41 Sure. If you have, let’s make the numbers very simple.
0:24:43 You want about $100,000 home.
0:24:48 And let’s say the banks require a 20% down payment, $20,000.
0:24:51 You could do a few things.
0:24:55 Number one, you can take that $20,000 and go out and buy this house.
0:24:58 And now that’s how that money has been used.
0:25:00 But if you use that money to buy the house,
0:25:02 you lose the opportunity to take that $20,000
0:25:05 and say use it to buy a rental property.
0:25:09 You lose the opportunity to use that $20,000
0:25:11 to invest in the stock market.
0:25:13 You lose the opportunity to take that $20,000
0:25:14 and maybe build a business.
0:25:21 Now, the question is, what is going to give you the best and most growth?
0:25:23 Now, hopefully this house that you buy will go up in value.
0:25:24 It’s not guaranteed.
0:25:27 We know that houses don’t always go up in value,
0:25:28 no matter what your banker says,
0:25:30 no matter what your real estate agent says,
0:25:33 because we saw what happened after the 2008 crash,
0:25:36 where real estate prices were slashed in half.
0:25:42 It was as much as 93% real estate values
0:25:44 dropping in the state of Michigan, where I am.
0:25:47 So we know real estate prices don’t always go up.
0:25:49 Stock prices don’t always go up.
0:25:50 Businesses don’t always work.
0:25:52 Everything has a risk.
0:25:56 But now the question is, which risk do you want to take?
0:25:58 And which risk do you want to take first?
0:26:02 Are you in a situation now where you’re ready to go out and buy a house?
0:26:06 Or do you want to build your wealth first a little bit more?
0:26:09 And that’s the question that I want people to start thinking
0:26:11 is, am I ready to buy a house?
0:26:13 And then people say, well, if I go out and invest my money,
0:26:15 the problem is housing prices keep going up.
0:26:18 I’m chasing this housing market.
0:26:21 It keeps getting more and more and more expensive.
0:26:24 And you’re 100% right.
0:26:24 It’s a risk.
0:26:27 But there’s also risk that housing prices could fall.
0:26:31 I think one of the biases that makes people want to buy a house
0:26:32 is that they’re currently renting,
0:26:35 and they see that as just giving money away.
0:26:38 So they think, listen, I could spend this money on a mortgage,
0:26:40 and I’ll own this thing one day,
0:26:43 or I could spend this same $2,000, whatever it is,
0:26:45 on rent, and I’m never going to own this thing.
0:26:48 Well, I’m here in Los Angeles right now.
0:26:50 I had to stay in a hotel.
0:26:53 That hotel payment is paying somebody’s mortgage.
0:26:56 It’s paying somebody’s college tuition.
0:26:58 It’s paying for somebody’s stuff.
0:27:00 When I go to a restaurant and I eat out,
0:27:02 I’m paying for somebody’s mortgage.
0:27:04 I’m paying for somebody’s college tuition.
0:27:06 I’m paying for somebody’s bills.
0:27:07 Because when you go out and you rent,
0:27:08 that’s what everybody sells.
0:27:10 I am making my landlord rich.
0:27:11 Well, when you eat at a restaurant,
0:27:13 you’re making that restaurant owner rich.
0:27:16 When you go to a hotel, you’re making the hotel owner rich.
0:27:17 When I go and buy a mug,
0:27:19 I’m making the mug owner rich.
0:27:25 And the reality is, yeah, it’s good for you to own a house.
0:27:28 But are you ready to own a house?
0:27:29 Can you afford to own a house?
0:27:32 And what do you want to own first?
0:27:33 I rent where I live right now.
0:27:35 I am making my landlord rich today.
0:27:37 I also rent where my office is.
0:27:41 I am making my office landlord very rich,
0:27:43 because my office rent is very expensive.
0:27:45 Do you feel bad for me?
0:27:46 I hope not.
0:27:52 And this is where we have to get over these money myths
0:27:53 that many people keep selling you,
0:27:56 that you can’t build wealth if you rent where you live.
0:27:59 You can’t build wealth if you don’t get a good degree.
0:28:01 That’s not the way that the system works.
0:28:04 See, there’s the traditional rules,
0:28:06 and then there’s the real financial education money rules.
0:28:09 And again, I’m not saying it’s bad to own a house,
0:28:12 but it’s bad to own a house you can’t afford.
0:28:14 How do you know if you can afford one?
0:28:16 Well, there’s three parts to afford in a house.
0:28:18 You have to afford the down payment,
0:28:20 you have to afford the monthly payment,
0:28:22 and you have to afford the moving costs.
0:28:24 I’m going to go start from the simplest one,
0:28:26 which is the moving costs,
0:28:27 because many people don’t factor this in.
0:28:30 When you buy a house, you got to move in.
0:28:33 And I’m not talking about the clothes and costs.
0:28:36 You might have to hire movers, which are expensive.
0:28:40 You might have to upgrade your furniture, which is expensive.
0:28:42 You might have to upgrade the house, which is expensive.
0:28:44 Factor that in.
0:28:46 Then I want to talk about your down payment.
0:28:49 People don’t like when I say this,
0:28:51 but I don’t say what I say to make friends.
0:28:52 I say what I say to help people be better with money.
0:28:55 If you want to afford the house,
0:28:57 you have to have at least a 20% down payment.
0:29:00 That way you actually have some equity,
0:29:01 some skin in the game.
0:29:03 That way you can actually afford the house.
0:29:07 The third part is you have to afford the monthly payments.
0:29:10 Now, every bank is going to have a different rule
0:29:13 for you banks to have like the 28% rule and these other rules.
0:29:15 I have-
0:29:16 Sorry, just on that last point.
0:29:18 Why do people not like it when you say that?
0:29:20 Because it’s very hard to pay a 20% down payment.
0:29:22 Housing is expensive.
0:29:24 You want to buy a $500,000 house?
0:29:28 You have to have $100,000 as a minimum for your down payment.
0:29:29 And there’s extra cash.
0:29:32 Now, if we talk about the monthly costs,
0:29:36 the simple way that I like to follow it is,
0:29:39 you have to have a system for yourself.
0:29:42 You have to know how much money you are allowed to spend,
0:29:44 how much money you need to be investing,
0:29:47 and how much money you have to be saving every single month.
0:29:50 Then just factor it in.
0:29:52 So the way I like to look at it,
0:29:57 a simple rule of thumb is something like a 75-15-10 plan,
0:30:00 which says for every dollar that you earn from here on out,
0:30:05 $0.75 is the maximum that you can spend.
0:30:08 $0.15 is the minimum that you invest.
0:30:11 $0.10 is the minimum that you save.
0:30:13 Now, let’s do the math.
0:30:17 If you know that you make, let’s call it $100,000 a year,
0:30:22 that means the max you can spend out of the $100,000 is $75,000.
0:30:26 So if out of that $75,000,
0:30:28 you can afford your mortgage costs.
0:30:30 You can afford your food.
0:30:33 You can afford your vacations and lifestyle.
0:30:35 Then sure, you can afford it.
0:30:37 But if you can’t afford that,
0:30:39 then you can’t afford that mortgage.
0:30:41 And the reason why I like to go by this rule
0:30:42 is because some people are going to say,
0:30:44 “I can live in a small house.
0:30:47 I just want an expensive car and some nice vacations.”
0:30:49 All the people are going to say,
0:30:50 “I want a beautiful home.
0:30:52 I don’t care about the car and vacations.”
0:30:54 So now you can factor it all in there.
0:30:58 How much can you afford out of that 75% of what you make?
0:31:02 Do you think people even know how much money they spend?
0:31:03 No.
0:31:04 I was thinking,
0:31:07 “I wonder how many people listening right now know,
0:31:08 over the last six months,
0:31:12 the exact figure that they spend every single month?”
0:31:18 Most people statistically are living paycheck to paycheck.
0:31:20 So they’re basically spending everything?
0:31:21 Or more.
0:31:21 Okay.
0:31:26 78% of Americans are living paycheck to paycheck,
0:31:30 which means I make some money and I spend all of it or more.
0:31:31 There’s a joke that I like to make,
0:31:36 which is in the traditional Indian culture,
0:31:39 people make a dollar to spend 20 cents.
0:31:42 In the traditional American culture,
0:31:45 people make a dollar to spend two dollars
0:31:47 through the help of lines of credit,
0:31:48 credit cards, and other forms of debt.
0:31:52 And the reason why I’m going to take it a step back,
0:31:53 I don’t think you wanted me to go this way.
0:31:54 I’m not going to go anywhere.
0:31:59 Anyway, we live in what’s called a credit-based economy,
0:32:02 which means if you make $50,000 a year,
0:32:06 you don’t live off of $50,000 a year.
0:32:07 At least most Americans don’t.
0:32:11 We live in what’s called a credit-based economy,
0:32:14 which means you have the ability to spend the $50,000 you earned,
0:32:15 plus debt.
0:32:17 Because as you make more money,
0:32:19 as you have a good job,
0:32:20 you become more credit worthy.
0:32:22 And so as you show the bank,
0:32:25 hey, I made $50,000, they’ll give you credit cards,
0:32:27 they’ll give you lines of credit,
0:32:29 they’ll give you whatever types of debt that they can,
0:32:34 that way now you can go out and spend $60,000, $70,000, $80,000,
0:32:37 because that’s what grows the economy.
0:32:40 The more money you spend, the richer somebody else gets.
0:32:43 And so now when you live in this credit-based economy,
0:32:45 with no financial education,
0:32:48 people spend, spend, spend, the economy grows, grows, grows,
0:32:51 and most people have no idea what hit them.
0:32:54 Do you know what’s really interesting is two days ago,
0:32:57 I was having a conversation with one of my friends,
0:33:01 it was actually, I did a podcast about finance recently,
0:33:03 and in there I mentioned some of my friends,
0:33:05 and then they messaged me on WhatsApp,
0:33:06 and we were having a chat in our group chat.
0:33:09 And I, for the first time ever,
0:33:10 one of them asked me to guess.
0:33:11 We’re very close friends,
0:33:14 we talk about money, we talk about how much money we have, etc.
0:33:16 They said, “Guess who has the most money in the group?”
0:33:18 So I went through and I did,
0:33:20 I think this is this person’s net worth of my five best friends,
0:33:22 and I think this is how much cash they have.
0:33:30 Now one of my friends who is very, what’s the word?
0:33:33 I guess frugal, lives a very, very simple life.
0:33:34 As I was going through, I thought,
0:33:35 “Do you know what?
0:33:37 This friend that is this like high-flying guy,
0:33:39 lives in this amazing apartment,
0:33:41 this person has all these wonderful things,
0:33:43 this person’s been successful in business,
0:33:45 this person’s successful in crypto.”
0:33:45 But do you know what?
0:33:48 I bet, mind me, and I won’t say his name,
0:33:51 I bet he’s richer than everyone else in that chat,
0:33:53 all of my other friends in the chat.
0:33:55 And so I did my little prediction and I said,
0:33:57 “I bet you’ve got X figure.”
0:33:59 And he replied and said,
0:34:01 “This is my current cash position.”
0:34:04 He was richer than everyone in the chat,
0:34:05 in terms of cash combined.
0:34:09 This guy lives in like a studio apartment,
0:34:12 he never balls, he doesn’t have like a fancy car,
0:34:13 doesn’t have fancy clothes,
0:34:17 and he’s richer than the entire lot of my friendship group.
0:34:20 And I thought, “God, there’s something really important here,
0:34:20 in terms of…”
0:34:25 And it’s so crazy if you know the context of what I’m saying,
0:34:26 because I’ve got a friend in that chat
0:34:28 who’s built like a big business,
0:34:28 I’ve got a friend,
0:34:31 like everyone in that chat runs businesses, is successful.
0:34:33 But they’re living in different ways,
0:34:36 and the one friend who runs the smallest business,
0:34:41 who like probably has the least income, is the richest.
0:34:44 And over the last couple of days,
0:34:46 it’s so funny I’m thinking about all the dinners,
0:34:47 I bought this fucking car,
0:34:49 and I’m like, “I didn’t know you were a millionaire.”
0:34:52 I would have been dying for everything.
0:34:54 But this is really,
0:34:56 I mean, if we ignore your friends,
0:34:58 it’s very easy to look fake rich.
0:34:59 Yeah.
0:35:01 Because everybody will give you a line of credit.
0:35:02 If I want a Gucci person,
0:35:03 I can’t afford the Gucci,
0:35:05 guess what, I can buy now, pay later.
0:35:07 I can open up a credit card and buy the Gucci,
0:35:08 and look like I’m rich,
0:35:10 when in reality I’m just making Gucci rich.
0:35:13 In fact, one of the richest people in the world,
0:35:16 in 2023, he was the richest person in the world,
0:35:18 is Bernard Arnault.
0:35:20 He’s the founder and CEO of LVM,
0:35:25 he’s the founder and CEO of the company that owns Louis Vuitton.
0:35:27 And why?
0:35:30 Because millions of people pay him to look rich,
0:35:33 when in reality, he’s the one that’s getting rich.
0:35:36 And we assume that when you make some more money,
0:35:37 you got to start looking the part.
0:35:41 And this is that mindset shift that we have to make.
0:35:45 And, you know, a lot of people resonate,
0:35:49 who come from the Indian traditional families,
0:35:51 they message me saying,
0:35:53 “Just breathe, I became a doctor,
0:35:55 or my wife and I are doctors.
0:35:58 We make hundreds of thousands of dollars a year.
0:35:59 We make a great income,
0:36:01 but we have no savings and no investments,
0:36:03 and I don’t know what to do.”
0:36:06 And the reason why is we have a Range Rover and a Benz,
0:36:07 we have a nice house,
0:36:09 we go on the doctor vacations,
0:36:10 we have to look the part.
0:36:15 But we don’t have any money left over at the end of our paychecks.
0:36:19 And it’s a very easy thing to get caught up in,
0:36:21 because when you make more money,
0:36:22 you become more credit worthy.
0:36:24 Banks will give you bigger loans.
0:36:26 When you make more money, you want to spend more money.
0:36:27 And it’s very easy.
0:36:31 And you have to understand how do you control that spending.
0:36:34 And that’s why if you follow something like 75, 15, 10,
0:36:38 one of the simplest things you can do to start is just always,
0:36:38 no matter what,
0:36:41 whether you’re making $10,000 a year or $10 million a year,
0:36:44 you always put money aside to invest,
0:36:45 you always put money aside to save,
0:36:47 and you spend whatever’s left.
0:36:49 My friend doesn’t invest,
0:36:50 the friend I’m talking about doesn’t actually invest,
0:36:51 he just doesn’t spend.
0:36:54 He just doesn’t spend money.
0:36:57 And he’s just stacked up like a million dollars in cash,
0:37:01 whilst earning less than everyone else
0:37:02 of my five friends in that chat.
0:37:05 And it didn’t take a long time.
0:37:08 Like it took him four years or something,
0:37:09 four or five years
0:37:12 of just running this small business with a couple of people.
0:37:13 When I say a small business,
0:37:14 I mean a really like a small business,
0:37:17 like a business of maybe four or five employees.
0:37:20 And he’s built up a million million dollars in cash for himself
0:37:22 because he just doesn’t spend money.
0:37:25 And he doesn’t have like an ego,
0:37:27 doesn’t care what people think of him.
0:37:31 Yet my other friends who are running maybe five times more a month
0:37:34 have five times less cash than him.
0:37:37 It was so inspiring.
0:37:38 It was honestly so inspiring
0:37:41 because it says something about the importance of saving,
0:37:43 but who the hell wants to save?
0:37:45 If I titled this podcast today,
0:37:47 there’s something about saving.
0:37:48 No one’s going to click.
0:37:50 It’s not fun.
0:37:51 Saving isn’t exciting.
0:37:53 Who wants to go out and save $2,000?
0:37:55 Who wants to spend less money?
0:37:57 We want to buy more nice things.
0:38:00 But unless you can control the spending,
0:38:01 unless you know how to save,
0:38:03 you will never build wealth.
0:38:07 Do you know for people that are in that paycheck to paycheck cycle,
0:38:09 which I was in for many, many years of my life
0:38:11 where I’d get paid for my call center,
0:38:12 I’d go and spend the money,
0:38:13 I’d pretty much spend all the money
0:38:15 within the first couple of days of getting the paycheck.
0:38:18 And I was just waiting the next three weeks for the next paycheck.
0:38:21 What advice would you give them about getting out of that cycle?
0:38:25 Because you almost feel imprisoned by that cycle if you’re in it.
0:38:25 Absolutely.
0:38:27 Well, before I give the advice,
0:38:31 I want to explain to that person what’s happening
0:38:36 because you are the prime customer for our economic system.
0:38:40 Banks love you because they can sell you payday loans,
0:38:42 they can sell you credit cards,
0:38:43 they can sell you lines of credit,
0:38:45 and they can keep you in debt for the rest of your life,
0:38:48 which means you keep making the bank rich.
0:38:52 Corporations love you because you’re not going to think twice
0:38:54 when we show you this nice bag,
0:38:55 when we show you this nice vacation.
0:38:56 You’re going to want this stuff,
0:38:58 and so we love selling you this stuff.
0:39:03 The government loves you because you’re going to pay the highest taxes.
0:39:05 Employees pay the highest taxes.
0:39:09 And so when you’re in that situation,
0:39:13 you are making everybody else rich at your expense.
0:39:16 And so if you want to break out of this,
0:39:18 the first thing you’ve got to understand,
0:39:22 you need to make yourself rich before you make everybody else rich.
0:39:24 Because when you’re spending all your money,
0:39:27 you are putting your money into their pockets,
0:39:28 and you have to stop that.
0:39:29 You got to keep that money for yourself.
0:39:30 You’re in a boat.
0:39:32 Think about this way, you’re in a boat,
0:39:35 and this boat has water just flowing in,
0:39:37 and you are sinking.
0:39:39 And you got to start by sealing the holes.
0:39:42 You got to stop the water leaving this.
0:39:43 You got to stop the water coming in.
0:39:45 You got to stop the bleeding.
0:39:47 And that means you got to stop the spending.
0:39:52 So if you are in what I call the financial danger zone,
0:39:55 which is you don’t have $2,000 saved up for an emergency,
0:39:57 and you have credit card debt.
0:40:00 If you are in that situation,
0:40:01 you are in the financial danger zone,
0:40:03 and you have to make drastic changes.
0:40:06 That means right now, no more eating at restaurants,
0:40:08 no more vacations,
0:40:11 no more doing anything that doesn’t put money in your pockets,
0:40:13 and no more Netflix.
0:40:15 And the reason why I say this
0:40:18 isn’t because you’re going to save $15 a month.
0:40:22 It’s so you can save two hours every time a day.
0:40:23 The average American is watching
0:40:25 more than two hours of television a day.
0:40:29 And if you don’t have $2,000 saved up,
0:40:31 if you have credit card debt,
0:40:35 you cannot afford those two hours a day being wasted on TV.
0:40:38 And that means right now,
0:40:41 you have to go out and start using the time to learn,
0:40:42 start using the time to work,
0:40:45 and start using the time to make some extra dollars.
0:40:46 So what do you do?
0:40:47 Start selling stuff.
0:40:49 Stop spending money.
0:40:50 Selling stuff you own.
0:40:51 Selling stuff you own.
0:40:55 So if you have a TV that you’re not using, sell it.
0:40:57 You have a car that you can’t afford, sell it.
0:40:59 If you live in a house that you can’t afford,
0:41:02 sell it, downgrade, move smaller,
0:41:04 and then work to earn more money.
0:41:06 I’ve got to say, the couple of things
0:41:08 that I came to mind as you were saying that,
0:41:10 and funnily enough, I put myself
0:41:13 in the shoes of 18-year-old Stephen Bartlett
0:41:15 when I was in that small apartment
0:41:19 with three or four immigrants in Moss Side Rush Home.
0:41:22 And I was, you know, my rent was nothing.
0:41:25 My rent was £150 a month,
0:41:27 which I could not afford and I could not pay.
0:41:32 And I was intimately working between call centre jobs.
0:41:34 And whatever money I got, I spent.
0:41:36 And part of the reason I spent it,
0:41:39 just pretty, is because like many people watching,
0:41:42 especially men who sometimes feel the need
0:41:43 because of the way society is,
0:41:46 I was trying to get laid at the same time.
0:41:50 And it’s hard when you’re a young man.
0:41:51 And I say young men in particular,
0:41:53 because the stats do support the fact
0:41:55 that there is an expectation that men pay.
0:41:58 When you’re a young man, it’s particularly difficult
0:42:00 to do all of these things to cut back
0:42:01 and also get laid.
0:42:01 And what am I going to do?
0:42:03 Defer getting laid for 10 years?
0:42:04 When I say laid, I’m really saying
0:42:06 meeting someone and falling in love
0:42:08 and having a life.
0:42:09 So what do I, if I’m living in a shoebox,
0:42:12 which I was, I can’t bring anyone back there.
0:42:13 I can’t take anyone for dinner.
0:42:14 I can’t take anyone to the movies.
0:42:15 So what do I do?
0:42:17 This is why every Indian parents
0:42:19 tell their kids to become a doctor
0:42:20 so their son can get married.
0:42:22 It’s the same concept.
0:42:24 But here’s the thing.
0:42:25 You have to pick your heart.
0:42:27 Either life’s going to be hard now,
0:42:29 or it’s going to be hard for the rest of your life.
0:42:32 And you have to pick what’s more important to you right now.
0:42:35 And, you know, if we talk about balance,
0:42:37 if you want to have a balance of everything,
0:42:39 where you want to find a girl,
0:42:40 and you want to make money,
0:42:42 and you want to stay healthy,
0:42:45 you are dividing your attention everywhere.
0:42:46 That’s saying it’s impossible,
0:42:48 but very few people can actually do
0:42:49 everything all at once.
0:42:53 And if your number one goal is to become wealthy,
0:42:55 if your number one goal is to turn your finances
0:42:57 around, you have to get serious about it.
0:43:00 Because where you put your attention
0:43:02 is where you get the results.
0:43:05 And so if you want to be in a better financial situation,
0:43:07 you are going to have to make sacrifices.
0:43:09 And it’s difficult.
0:43:11 I can’t come here and tell you it’s going to be easy,
0:43:12 because that’s going to be me lying to you.
0:43:15 I’ve got to be honest, I did make a sacrifice.
0:43:18 And for me, the sacrifice was I started a business.
0:43:21 And frankly, that meant that I didn’t have time
0:43:22 to be going out, getting laid,
0:43:24 or meeting people, or socializing.
0:43:29 But my story arc ends with it going well.
0:43:33 And then the romantic situation taking care of itself
0:43:36 many years later, once it had gone well.
0:43:38 Because I was so focused on myself.
0:43:40 And it’s funny, there is a bit of a paradox to life
0:43:42 that the more you actually focus inward,
0:43:43 the more you become a magnet.
0:43:46 And the more I focused outward,
0:43:48 the more I pursued and chased and sort of neglected myself,
0:43:51 the harder it was to get people interested in me.
0:43:56 Yeah, and you know, I also want to say that
0:43:57 when I talk about building wealth,
0:43:59 I’m not talking about becoming money hungry,
0:44:00 just money greedy.
0:44:02 This is evil person that just cares about money.
0:44:02 That’s not what I’m talking about,
0:44:05 because I want you to live a holistic life,
0:44:06 because money is just one part of your life.
0:44:08 But the second part to that,
0:44:12 is I’m not telling you to never enjoy life.
0:44:15 I’m telling you to make a sacrifice for a period of your life,
0:44:17 that way you can enjoy the rest of your life
0:44:18 and never have to worry about money again.
0:44:22 It’s hard for us to naturally see life as seasons,
0:44:23 especially when we’re looking forward.
0:44:24 When we’re looking back,
0:44:26 it’s very easy to say, “Oh, that was that season.”
0:44:28 Like I can sit here now and say,
0:44:31 “Oh, that 20 to 25 was that sacrifice everything in my life
0:44:33 to make myself something season.”
0:44:36 And then 25 to 30 was like building and learning.
0:44:38 And then I now can think of,
0:44:42 it’s easier actually now to think forward in seasons,
0:44:44 now that I’ve been through some seasons.
0:44:47 But for someone that hasn’t been through seasons in life,
0:44:50 it’s hard to think about life in those times.
0:44:52 I now think of my life in these five-year seasons.
0:44:55 And that helps me to say to,
0:44:57 even have conversations with my partner where I go,
0:44:58 “This is the season I’m in.”
0:45:02 And it will last probably roughly this long.
0:45:04 And I’m going to sacrifice these things
0:45:06 and prioritize these things in this season.
0:45:10 But it’s hard for people to understand this idea.
0:45:13 It’s difficult, and that sacrifice is difficult,
0:45:18 especially during a time where everybody’s showing off
0:45:19 everything on Instagram.
0:45:23 You look at your friends who have a crappy job,
0:45:25 but they’re driving around in nicer cars,
0:45:26 going on better vacations,
0:45:28 going to the nicer restaurants,
0:45:29 and you’re thinking, “What did I do wrong?”
0:45:32 And then especially if you’re a guy,
0:45:34 you have a girlfriend, you have a wife,
0:45:38 she’s going to say, “How come they keep getting to go to Cancun?
0:45:40 They keep going to these nice restaurants.
0:45:42 How come you can’t take me to these nice places?”
0:45:44 And now you feel like you’re doing something wrong
0:45:46 because where is this discrepancy?
0:45:50 The reason why I call my show “The Minority Mindset”
0:45:51 is because I’m a big advocate
0:45:53 of not doing what the majority people do.
0:45:56 The first time I made a million dollars in a year,
0:45:57 I was in my 20s.
0:46:00 I was driving a car worth $500.
0:46:02 It didn’t have a bumper on it.
0:46:05 It was not pretty.
0:46:08 My wife sat in that car with me,
0:46:11 and my employees drove better cars than I did.
0:46:17 So, you got to be confident,
0:46:20 and you got to work for something bigger,
0:46:23 and you want a partner that’s going to understand that.
0:46:28 That’s my belief, which is not the easy thing.
0:46:33 It’s interesting because confidence is such an internal thing,
0:46:36 and I just feel like I just probably just didn’t have it then,
0:46:42 because I think I was scared for someone to know that I was broke.
0:46:45 I was so scared for someone to know that I was broke
0:46:48 that I just didn’t entertain romantic relationships.
0:46:53 And that is the reason why so many people will go into debt
0:46:57 to buy vacations, to buy things, to buy stuff, to look rich.
0:47:01 And ironically, that’s the key thing
0:47:04 that keeps so many people poor for the rest of their life
0:47:05 is because they’re scared to look broke.
0:47:09 And now, when you try to look rich,
0:47:11 that’s the thing that’s actually keeping you broke.
0:47:15 There’s another element to this, which is my life was pretty miserable.
0:47:19 So, when you have a relatively miserable life,
0:47:20 when you don’t have many nice things,
0:47:23 because you’re working in a call centre as I was until 11 o’clock
0:47:26 at night time, doing overtime, every overtime hour I could get,
0:47:28 then because you’re also lonely, you’re going home alone,
0:47:30 walking home because you can’t afford the bus.
0:47:34 Anything that gives you a little dopamine hit.
0:47:36 Gambling.
0:47:38 This is why all the gambling shops
0:47:40 are in the areas that struggle the worst financially,
0:47:42 because those, I mean, a lot of people say,
0:47:46 because those people are looking for that big payday,
0:47:47 that dopamine hit from a payday.
0:47:53 My TV in my tiny, tiny little bed-sit room
0:47:56 was like half the size of the wall.
0:47:59 I was making reckless spending decisions
0:48:01 because I think it gave me some kind of hit
0:48:02 that I was missing in my life.
0:48:04 It gave me like a dopamine rush that was,
0:48:06 and there wasn’t many things giving me a dopamine hit
0:48:07 at that point in my life.
0:48:08 And see, here’s the thing.
0:48:12 During that time, you are making emotional decisions
0:48:13 – Yes. – as many people are.
0:48:16 And it’s very difficult to speak logic to emotion.
0:48:21 But this is where now you have to be able to understand
0:48:22 the difference, because if you’re listening to this
0:48:23 and you’re in that situation,
0:48:27 you have to understand that if you want to continue
0:48:28 being able to live that lifestyle,
0:48:31 you’re going to have to make some changes today.
0:48:33 Otherwise, you’re going to be stuck in this lifestyle
0:48:35 for the rest of your life.
0:48:37 And it’s only going to get more difficult.
0:48:41 And that’s the thing is if you want to become wealthy,
0:48:43 the first part is just your own mindset.
0:48:44 It’s your own discipline.
0:48:47 And until you can conquer that,
0:48:49 I can tell you everything about investing.
0:48:51 I can tell you different ETFs and index funds to invest in.
0:48:54 I can tell you different investment institutions out there.
0:48:56 I can tell you which stock brokerages to use.
0:48:59 I can tell you just invest 15% of your income into this
0:49:01 for the next 10, 20, 30 years,
0:49:03 and you’re going to become wealthy.
0:49:04 But until you can get over that mindset,
0:49:06 you’re never going to become wealthy.
0:49:08 Because then what happens in that situation
0:49:12 is when you’re in that state of I just want to look rich.
0:49:14 I just want to have the dopamine.
0:49:16 I just want to have some nice things because I deserve it.
0:49:17 I work hard.
0:49:18 You know what happens next?
0:49:20 You are the one that gets caught up
0:49:21 in all the get rich quick schemes.
0:49:23 Because someone’s going to say, look,
0:49:30 put $1,000 into this, you’ll have $10,000 in the next three months.
0:49:33 Or I’m going to show you, you can live the laptop lifestyle.
0:49:36 You can work five hours a week, make $10,000 a month,
0:49:38 $10,000 a week.
0:49:40 You’re never going to have to worry about money again.
0:49:41 Just buy this program.
0:49:44 And now you’re a prime candidate.
0:49:49 Because now you are driven by this emotion of I want that.
0:49:51 I can’t imagine if I had an extra $10,000 a month
0:49:52 and I don’t even have to work for it.
0:49:55 Because you can’t see past it.
0:49:57 You’re all you’re doing is being sold by emotion.
0:50:00 And so you’re the one that’s going to get caught up
0:50:01 in the get rich quick schemes.
0:50:03 You’re the one that’s going to make the bank rich
0:50:05 because you’re going to stay stuck in debt.
0:50:06 Corporations are going to love you
0:50:08 because they can keep selling you the nicest, the newest stuff
0:50:09 because you want to look rich.
0:50:11 You want to show it off to your friends.
0:50:12 You want to show it off to the girls.
0:50:16 And you get stuck in that cycle.
0:50:18 So I want to talk about what the money mindset is.
0:50:20 But just on that thing you just said there,
0:50:22 you said get rich quick schemes.
0:50:23 Crypto.
0:50:26 What’s your point of view on cryptocurrencies
0:50:28 and investing in crypto?
0:50:30 So I’ll tell you where I invest my money
0:50:31 so you can understand.
0:50:33 I put my money in five places.
0:50:35 I put my money into my own business
0:50:37 and invest my money into real estate
0:50:38 and invest my money into stocks
0:50:41 and invest my money into speculative assets
0:50:42 which includes cryptocurrency.
0:50:44 And then I own some physical gold.
0:50:46 So starting my own business,
0:50:48 I run a company called Briefs Media.
0:50:51 We’re probably most known for our market briefs newsletter
0:50:53 where we break down what’s happening
0:50:54 in the financial markets.
0:50:56 So that’s Briefs Media.
0:50:59 Number two is I invest in physical real estate.
0:51:01 So I’m going out to buy rental properties
0:51:03 that I can use to generate cash flow.
0:51:06 Number three, I invest in stocks.
0:51:08 This is in the form of investing in individual companies
0:51:10 and investing in funds.
0:51:14 Funds are ETFs, index funds, mutual funds,
0:51:15 where you can get investment
0:51:17 into a broad basket of companies.
0:51:21 Number four is my speculative investments.
0:51:22 Notice how I said number four.
0:51:24 This is one of the smallest pieces now
0:51:28 which are things that I believe can go up very quickly
0:51:30 but can also fall just as fast.
0:51:32 So these speculative assets
0:51:34 which make up a small piece of my portfolio
0:51:36 include things like startups that I invest in.
0:51:39 It also includes things like cryptocurrency.
0:51:42 And then I own a little bit of physical gold.
0:51:45 Physical gold makes up about 2% of my portfolio.
0:51:47 But going back to cryptocurrency
0:51:49 because that’s what you asked,
0:51:51 I think it is a speculative investment.
0:51:53 I have made a ton of money in cryptocurrency
0:51:56 and I started buying cryptocurrency
0:52:00 before it was as popular as it is today.
0:52:03 I began buying it in 2016 or so
0:52:05 when Bitcoin was around $3,000,
0:52:09 maybe 2016, 2017 when Bitcoin was around $3,000 a coin.
0:52:11 And I have sold some.
0:52:16 And for me, I understand it can go up very fast
0:52:17 but it can fall just as fast.
0:52:19 And the issue that I have
0:52:24 is when people now want to get into this idea of investing
0:52:26 because now they’re in this top situation.
0:52:28 I’m living paycheck to paycheck
0:52:30 and I hear about this financial education and investing.
0:52:33 If I just dump my money into Bitcoin or crypto,
0:52:35 maybe it’ll 10x and I’ll have financial freedom.
0:52:38 And that’s where I have issue
0:52:42 because you’re taking your money
0:52:44 and you’re going for your long-term investments
0:52:47 into a speculative asset that hasn’t been proven.
0:52:51 Maybe it will work and you’ll become a multimillionaire.
0:52:53 Maybe you’ll lose everything.
0:52:56 But I don’t want to gamble with my wealth.
0:52:59 I want to build my wealth with something established
0:53:00 and then use the speculative assets
0:53:04 as something that is speculative and treat it as such.
0:53:05 In terms of your net worth then,
0:53:07 how is it broken down in terms of percentage
0:53:08 between these five things?
0:53:10 So if we look at real estate,
0:53:15 real estate is probably close to almost 50% of my investments.
0:53:20 Stocks make up probably right around 30%.
0:53:24 Speculative is about 18% of my portfolio.
0:53:27 So just the 30%, how much of that
0:53:30 is into individual company stocks versus ETFs?
0:53:31 It’s about half and half.
0:53:33 Okay, so 15% each, okay, cool.
0:53:34 And then speculative?
0:53:35 About 18%.
0:53:38 And how much of that is crypto versus startups?
0:53:41 It was a lot more crypto, now it’s a lot more startups.
0:53:44 I sold a chunk of Bitcoin when it was breaking record highs
0:53:46 and I’m going to be using that money
0:53:47 to buy some more rental properties.
0:53:50 Okay, and gold?
0:53:51 About 2% of my portfolio.
0:53:51 Okay.
0:53:54 And the reason why I buy gold,
0:53:58 myself don’t consider gold an investment.
0:54:01 I look at gold as a way of saving hard money
0:54:06 because my theory is if I take $10,000 of cash
0:54:09 and I take $10,000 with the physical gold
0:54:11 and I bury both of these things in my backyard today,
0:54:15 in 10 years, what’s going to have more buying power?
0:54:18 My theory is that the gold is going to have more buying power.
0:54:21 And so that’s why I own some physical gold.
0:54:23 For me, it’s this way of saving hard cash.
0:54:28 I look at it as a insurance against doomsday,
0:54:29 against something really bad happening,
0:54:32 against something bad happening to our currency,
0:54:33 something bad happening to the economy.
0:54:36 That’s why I own a little bit of physical gold.
0:54:39 But the problem with gold is when I own my physical gold,
0:54:41 it just sits there in a vault.
0:54:44 It doesn’t produce cash flow.
0:54:45 It doesn’t create new value.
0:54:46 It just sits there.
0:54:49 When I invest in real estate, it produces cash flow.
0:54:53 When I invest in stocks, the companies are working
0:54:56 to produce a better product, to grow their profits.
0:54:58 The gold doesn’t do anything.
0:54:58 What about cash?
0:55:00 Do you keep a lot of cash on hand?
0:55:02 Cash is definitely a position.
0:55:05 I don’t know about percentage, but I always keep cash.
0:55:08 And I want to break this down a few ways
0:55:14 because I have one, let’s call it bucket of cash,
0:55:16 which is my emergency savings.
0:55:19 This is cash that is there to protect me
0:55:21 against an emergency, a personal life.
0:55:23 I also have a separate bucket of cash,
0:55:25 which is my business emergency savings.
0:55:27 Then I have a bucket of cash,
0:55:30 which is there to be invested money.
0:55:33 This is money that’s waiting to be invested in real estate.
0:55:36 And then I have stocks.
0:55:38 And then I also have another little piece of cash
0:55:40 that’s waiting to be invested more into speculative assets.
0:55:43 So I have cash waiting to be invested in speculative assets,
0:55:45 cash waiting to be invested in real estate,
0:55:47 cash waiting to be invested in stocks,
0:55:48 and then I have my emergency cash.
0:55:50 So I like to separate it all out.
0:55:54 A second ago, you said that unless you have a money mindset,
0:55:55 you’re never going to be wealthy.
0:55:57 What is the money mindset?
0:55:59 The mindset is number one.
0:56:02 You have to believe that you’re going to become wealthy.
0:56:04 What I like to say is you have to say, I will become wealthy.
0:56:04 Why?
0:56:07 Because if you don’t believe you’re going to become wealthy,
0:56:09 it is going to be impossible for you.
0:56:10 Why?
0:56:12 I used to guest teach in Detroit public schools.
0:56:18 So Detroit is a, it was a very rough and it still is rough area.
0:56:20 Certain parts of it are offices in downtown Detroit,
0:56:22 but there are parts of Detroit, which are still very rough.
0:56:25 And I suggest teaching some of the public schools there.
0:56:28 And these are kids, good kids,
0:56:32 who were not exposed to some of the best things.
0:56:35 And what I mean by that is when I would go into these classrooms,
0:56:38 you’d first have to go through multiple metal detectors.
0:56:39 There’d be police there.
0:56:40 You might have to be pat down.
0:56:44 And when I get into the classroom, I’d ask the kids,
0:56:47 how many of you have two parents in a home?
0:56:49 Almost nobody would raise their hand.
0:56:52 I would then ask, how many of you work a job?
0:56:54 Almost everybody would raise their hand.
0:56:57 And as I got to know the students better,
0:56:59 I also started to realize that these kids,
0:57:01 high school kids, some of them are already in gangs.
0:57:05 Some of them are already have been arrested by the police.
0:57:07 Some have already been involved in these,
0:57:09 what we consider bad things and they are bad things.
0:57:14 But to the kids, that’s just normal.
0:57:17 Because when I talk to them about these gangs,
0:57:20 what they’ll tell me is, I don’t have parents at home.
0:57:22 I don’t have a dad.
0:57:22 I don’t know my dad.
0:57:25 My mom is working.
0:57:26 How am I going to eat?
0:57:29 My brothers, this gang, provide me some comfort
0:57:31 because there’s people that are around me.
0:57:32 They give me food.
0:57:33 They help give me money.
0:57:36 It’s not a bad thing in their eyes.
0:57:39 And so when you grow up in that mindset,
0:57:40 it’s very hard for you to think bigger.
0:57:42 And so when I would come into these classrooms,
0:57:45 I would talk about life, motivation, money, all things.
0:57:47 And so one of the things I’d like to do,
0:57:48 an exercise that I would do,
0:57:52 is try to get you to think about successful things.
0:57:54 What are the things that kids want?
0:57:55 A nice car.
0:57:59 So I would ask these kids, what is your dream car?
0:58:01 And the responses that I would get were things
0:58:05 like a Ford Mustang or a Dodge Challenger.
0:58:08 And these nice cars, but I would follow up with,
0:58:10 why not a Bugatti?
0:58:12 Why not a Lamborghini?
0:58:14 Why not a Rolls-Royce?
0:58:17 And they would say, somebody like me
0:58:18 can never have something like that.
0:58:22 So I can’t even dream about having these nice things.
0:58:24 And that was really shocking to me.
0:58:30 I mean, that you are kind of suppressed to the point,
0:58:32 but not only do you not think that you can achieve it,
0:58:34 but you can’t even dream that you can achieve it.
0:58:36 You can’t even achieve it in your own dreams.
0:58:39 And so when you don’t believe
0:58:41 that you’re worthy of anything more than a Ford Mustang,
0:58:45 how in the world are you going to work for something nicer?
0:58:46 And I’m not saying you have to work
0:58:47 just for materialistic things,
0:58:52 but this is that mindset shift
0:58:54 that if you don’t believe that you can do it,
0:58:56 you are never going to be able to do it.
0:58:59 And so this is where the first thing is,
0:59:02 you have to say, I will become wealthy.
0:59:04 And sometimes you have to be able to find a taste of success
0:59:05 and see what that looks like.
0:59:09 And there are many ways to go about doing it.
0:59:10 I mean, you can just go onto Instagram
0:59:12 and see what success looks like to some people,
0:59:16 but you start to define what is that success
0:59:19 and tell yourself, I will become wealthy.
0:59:20 Not that I might, not that I can,
0:59:22 but I will become wealthy.
0:59:26 The second thing is money is a tool.
0:59:29 And the reason why I say that
0:59:31 is because we’ve been kind of hinting at this
0:59:33 throughout this entire discussion.
0:59:39 But the reason why many people are so scared to talk about money,
0:59:41 the reason why money is such a taboo topic
0:59:44 is because we are insecure about our own money.
0:59:46 I just want to pause there
0:59:47 before we carry on the money as a tool point.
0:59:51 It’s so interesting what you’re saying about those kids.
0:59:54 So interesting because I was thinking
0:59:56 as you were speaking about stereotype threats.
0:59:58 And in my previous book,
1:00:02 I spent some time talking about self-belief and confidence
1:00:04 and this idea of stereotype threats.
1:00:07 And some of the studies I came across showed that
1:00:09 if there’s a stereotype that people like you,
1:00:11 let’s say black people like me,
1:00:14 are bad at a certain thing, let’s say maths.
1:00:16 Before they do a math test,
1:00:19 if they reminded a black person that they were black,
1:00:21 just got them to tick a box saying that they were black,
1:00:23 their performance on that test would drop
1:00:24 and they did the same with women.
1:00:27 So if there’s a stereotype surrounding your ability in something,
1:00:31 if they remind you of that part of you
1:00:33 before you do a test, your performance drops.
1:00:36 And really importantly, in the studies,
1:00:38 when they don’t remind the black person or the woman
1:00:41 about that particular feature of themselves,
1:00:43 their performance is the same as everybody else.
1:00:46 And it’s interesting that you say that
1:00:47 when you’re talking about money,
1:00:50 that we have a stereotype threat there.
1:00:52 We exist in a world where we think people like us
1:00:54 make a certain amount of money.
1:00:57 And if the stereotype threat studies are true,
1:01:00 that means that I’m going to show up in the world in such a way
1:01:02 that’s going to bring that amount of money about.
1:01:10 But it’s not easy to genuinely believe outside of your stereotype.
1:01:11 100%.
1:01:12 Outside of the context in which you were raised.
1:01:16 I went undercover in a school in a rough area in Liverpool
1:01:17 that was doing very poorly.
1:01:19 And I was undercover as a school teacher.
1:01:21 So I was getting to know the kids and I met this one kid
1:01:24 and I remember him saying to me about his plans for the future.
1:01:26 And I sat there and I said, “Do you know any millionaires?”
1:01:28 He was like, “No, there’s no millionaires around here.”
1:01:29 I was like, “Have you ever met one?”
1:01:31 He goes, “I’ve never, ever met one.”
1:01:35 And in that moment, his mum, which it’s on video,
1:01:38 it was a Channel 4 documentary, he then goes,
1:01:39 “But I think I want to be a millionaire.”
1:01:41 And his mum burst out laughing.
1:01:45 She was on the sofa next to him and she burst out laughing.
1:01:48 And I remember asking her on camera saying, “Why are you laughing?”
1:01:51 She goes, “No, there’s no chance.”
1:01:55 So it’s like indoctrinated into your context, your family,
1:01:59 your roots, your friendship networks that you can’t make it.
1:02:00 So it’s hard.
1:02:02 It is 100% difficult.
1:02:06 And it doesn’t stop in any level.
1:02:11 If, for example, when I told my parents that I didn’t want to be a doctor,
1:02:16 I was told by everybody, I’m throwing my parents’ sacrifice away.
1:02:19 And that somebody like me can never make it in business.
1:02:21 Because I don’t know anything about business.
1:02:22 No one in my family is a business person.
1:02:23 No one in my family is an investor.
1:02:24 No one in my family does this.
1:02:26 You never learned this stuff before.
1:02:27 You didn’t get into business school.
1:02:28 You, how are you going to do this?
1:02:31 And I’m not saying this to compare.
1:02:37 I’m saying this to explain that there are so many levels to this mindset block
1:02:44 that if you cannot break out of this invisible barrier,
1:02:50 you will never become successful when any employee joins my team.
1:02:55 The first day, we make every employee, every single one, regardless of a role,
1:02:56 do this exercise.
1:02:59 It’s called the nine dots exercise.
1:03:01 And you have these nine dots on the screen.
1:03:05 And if you go to Google, you can see the nine dots exercise or nine dots trivia,
1:03:05 where it’s nine dots.
1:03:06 We’ll put it on the screen.
1:03:06 Yes.
1:03:11 And I’m not going to spoil it, but I will actually.
1:03:12 That’s the only way to get it across.
1:03:18 But the way that this exercise works is you have to, in four lines,
1:03:22 touch every dot on the screen without picking up your pen.
1:03:26 You have to touch every dot, all of these nine dots without picking up your pen.
1:03:30 And so when you do that, you might say, well, it’s impossible.
1:03:31 How do you do that?
1:03:33 And so this is where now.
1:03:34 Oh, okay.
1:03:36 Not going over a previous line.
1:03:36 Right.
1:03:40 Not when you can go over a previous line, but you cannot pick up your pen.
1:03:44 So if there’s nine dots, one, one, two, three, four, five, six, seven, eight, nine.
1:03:49 You have to connect all four dots, sorry, all nine dots with four lines.
1:03:52 You can’t curve the pen and you can’t pick up your pen.
1:03:55 And people will say, this is impossible.
1:04:00 And the reason why you say it’s impossible is because you have just created an invisible barrier.
1:04:04 Because now if you go outside of the box, if you extend the pen a little bit further,
1:04:07 then you can start to connect all of these dots.
1:04:13 And now you realize, oh, it is possible if I don’t create these invisible walls around myself,
1:04:15 if I don’t put myself in this invisible box.
1:04:16 And that’s what we do.
1:04:18 We’re all conditioned to do this to some extent.
1:04:24 If you grew up in poverty, it might be that you can never become any level of successful.
1:04:28 If you grew up thinking that you’re going to be this thing,
1:04:30 it might be that you can never start a business.
1:04:31 You can never become an investor.
1:04:37 If you have become an engineer, and now in your 30s, you want to go out and do something different,
1:04:39 it might be that somebody like you can never do something different.
1:04:41 But these are all invisible boxes.
1:04:43 You see it right there.
1:04:48 And that’s why we make every team member, every employee do that on the first day.
1:04:50 Because what we say is, look, we’ve got to come here and innovate.
1:04:53 And if you want to be able to innovate and do something big,
1:04:54 you have to get out of your own mind.
1:04:57 And you have to be able to break out of these invisible barriers.
1:04:59 And so now when you go back to your question, it’s very difficult.
1:05:00 It is difficult.
1:05:03 And so how do you do it?
1:05:05 And so this goes into now your personal development.
1:05:10 What I would recommend is go read five books on self-development, personal development,
1:05:14 and really now try to implement these things into your life.
1:05:17 Because until you can start to think a little bit different,
1:05:19 and you can start to see the world a little bit bigger,
1:05:24 you’re never going to be able to achieve the maximum level of wealth that you deserve.
1:05:29 I’ve just gone on Google and found this nine dots thing, which I’ve got here.
1:05:30 This is the nine dots.
1:05:31 You got it.
1:05:34 So you’re telling me I’ve got to connect all of the dots without lifting up my pen.
1:05:34 Exactly.
1:05:35 Okay, let me try.
1:05:38 You have only four lines and you can’t curve.
1:05:40 I can only do four lines.
1:05:40 Only four lines.
1:05:43 Four straight lines.
1:05:48 It’s not as easy as it looks.
1:05:48 Come on, Steven.
1:05:49 Show me how to do it.
1:05:49 Come on.
1:05:54 So what most people do is they start going like this,
1:05:59 this, and then now we freeze up because I don’t know where I can go next.
1:06:03 But the way that you do it is we’re going to break the invisible barrier.
1:06:06 So what I’m going to do now is I’m going to start the same way I did before.
1:06:09 But instead of creating the same cut that I did last time,
1:06:12 I’m going to break the invisible barrier, go a little bit further down,
1:06:15 and now I’m going to come up like this.
1:06:22 Then I’m going to go this way and then I’m going to finish it up like that.
1:06:24 You break the invisible barrier.
1:06:27 You go beyond what you think you can do
1:06:31 because you blew past your own expectations.
1:06:34 We have this invisible box around ourselves.
1:06:36 And this is what you want to be able to break out of.
1:06:38 This is that mindset shift that you have to be able to make.
1:06:40 And that’s the first part of becoming wealthy.
1:06:47 When you talked about invisible barriers, it reminded me of a video that actually
1:06:50 changed my life and it was a video of an ant.
1:06:52 Some people have heard me talk about this video before.
1:06:54 This is the video.
1:06:59 Shows an ant and they get a sharpie pen and draw a circle around it.
1:07:03 And the ant now believes that it’s trapped in this circle.
1:07:07 No matter what it does, it goes around and it checks all the sides of the circle.
1:07:09 It thinks that it’s trapped.
1:07:12 We can see that that circle is a figment of its imagination.
1:07:16 And when I see this, I think, “Oh my God, we’ve all got this imaginary circle drawn around us.”
1:07:18 And then I watched this video of a spider.
1:07:20 So they can do the same thing with a spider.
1:07:22 But the key moment in this video that really inspired me
1:07:25 is the spider is currently trapped by this pen, right?
1:07:30 But in this video, there’s a moment where the spider accidentally steps over the pen.
1:07:34 And when it steps over the pen, it can never, ever be trapped by the pen.
1:07:35 Again, you’ll see it in a second.
1:07:37 It’s running towards it.
1:07:40 So this is like an imaginary barrier in its mind.
1:07:43 And then if I just break it forward a little bit,
1:07:48 this is the moment here where it gets…
1:07:53 Wow, it’s like a real wall.
1:07:54 It thinks it’s a real wall.
1:07:56 And then it gets too tight here.
1:07:57 It runs over it and it can never be trapped again.
1:08:03 I love that because once you break it, you can’t be stopped after that.
1:08:05 You realize that it’s an illusion that was trapping you the whole time.
1:08:09 And this kind of feeds into what we’ve been saying about these stereotypes.
1:08:14 For me, at a very young age, when I was able to make my first money or start a business
1:08:19 or turn an idea into a thing that put money in my pocket, that illusion was broken forever.
1:08:22 The illusion that the only way to become successful, you should the same thing,
1:08:25 was to go to school, get a degree, get a job.
1:08:27 And you can’t unsee it.
1:08:28 You can’t unlearn it.
1:08:29 Yeah.
1:08:35 You can’t ever go and follow that same traditional path and do that again,
1:08:36 because you saw the other side.
1:08:42 And until you get a taste of it, you’re going to be stuck.
1:08:46 And that’s where, again, all success starts with their mindset.
1:08:50 And that’s why I say, I will become wealthy.
1:08:53 That first point, though, of awareness, just knowing the fact that you’re trapped by something.
1:08:59 And it’s not to say that I’ve broken out of all of my psychological barriers.
1:09:00 Now, I’m just in a new one.
1:09:02 I’m just in a new set of barriers.
1:09:05 I think that I can be, I can have nine figures.
1:09:10 I don’t, I probably don’t think I could be a billionaire or whatever at this moment.
1:09:14 And all of us, no matter how successful we think we are, are in some kind of circles.
1:09:14 Always.
1:09:17 In every stage of your life, you’re in some sort of barrier.
1:09:26 And, you know, everything that you do now has to be constantly working to shock yourself.
1:09:28 When I started my YouTube channel, it’s kind of funny.
1:09:33 I didn’t start my YouTube channel thinking that it was going to be big.
1:09:36 And the funny thing was, I always thought that I thought big.
1:09:37 I think big.
1:09:38 I’m going to start a business.
1:09:40 I’m going to prove everybody wrong.
1:09:42 I didn’t start my YouTube channel to make money.
1:09:43 This was kind of a hobby for me.
1:09:50 But I remember, and I laugh at this now, I told my brother when I started my YouTube channel,
1:09:56 if I hit 100,000 subscribers, I don’t know what I’m going to do.
1:10:01 But if I had a million subscribers, I’m going to shut my channel down because there’s no way.
1:10:04 It’s impossible that my channel is going to hit 1 million subscribers.
1:10:06 There’s not 1 million weirdos in the world.
1:10:10 They’re going to want to watch this random guy on YouTube talk about guacamole and money, right?
1:10:15 And the funny thing is, I started making these videos.
1:10:19 I started enjoying making these videos because I started talking about the things that I wish
1:10:21 somebody would have told me before.
1:10:24 And people started to watch.
1:10:29 And people started to actually enjoy it and share it with their friends.
1:10:33 And then we hit 100,000 subscribers, and I couldn’t believe it.
1:10:37 We hit 500,000 subscribers, and I couldn’t believe it.
1:10:42 And then one day, we hit a million subscribers.
1:10:45 And I was like, oh crap, I hope my brother doesn’t remember this promise
1:10:46 because I don’t want to shut this down.
1:10:48 But then it continued growing.
1:10:53 And here I was, this guy who had been successful.
1:10:55 I’m already investing in real estate.
1:10:56 I’ve had some business success.
1:11:01 I broke out of this idea of becoming a doctor and started a business.
1:11:06 And I’m still putting these limitations on myself that I can’t start a YouTube channel.
1:11:08 Why did I do that?
1:11:10 Because I had never done that before.
1:11:14 I had never seen this happen for somebody like me before.
1:11:17 So is there anything practical that someone who’s currently trapped
1:11:22 in some kind of psychological barriers can do practically
1:11:26 to help them be more expansive with how they think about their life?
1:11:30 What I do, and I don’t know if I recommend this to anybody else,
1:11:32 is I’m a little stubborn.
1:11:33 I’m going to kind of preface it with that.
1:11:40 Is I do things to stick out and be different.
1:11:42 So what I mean by this, I’m going to go back to what I said before.
1:11:44 The first time I made a million dollars in a year,
1:11:48 I thought originally that I would be flying in private jets
1:11:50 and balling out and doing all this stuff.
1:11:53 But I knew that I wanted something different.
1:11:55 I wanted to build this wealth.
1:11:58 But I didn’t want to now start living like everybody else.
1:11:59 I wanted to do something different.
1:12:02 So I continued living small.
1:12:04 That’s why I continued driving around in this car.
1:12:08 Because everybody questioned what the heck I was doing.
1:12:12 People were wondering, is Jaspreet actually successful?
1:12:13 Or is this guy a hoax?
1:12:17 Is Jaspreet broke?
1:12:18 Can he not afford a nicer car?
1:12:22 And so I kind of put myself in this position of like hearing this stuff
1:12:26 and wanted to really, you talked about confidence.
1:12:28 I wanted to really build my confidence
1:12:30 to be that person that did something different.
1:12:34 And I don’t know, I get joy out.
1:12:35 I’m a weirdo.
1:12:36 I get joy out of that.
1:12:38 When I graduated law school,
1:12:41 I told my dad before I graduated law school,
1:12:44 even before that I’m only doing this for you.
1:12:48 And so when it was my graduation day,
1:12:50 everybody, you know, you were in a suit and tie
1:12:52 and you kind of get all dressed up to go.
1:12:56 I told my dad, look, I told you I’m going to get you the diploma
1:12:57 but I’m going to do it on my terms.
1:13:00 So I decided not to wear a suit.
1:13:05 I decided to wear a very traditional Punjabi outfit called a kurta pajama,
1:13:08 which is a long shirt and pants.
1:13:10 And I wore traditional, it’s called a Punjabi juti,
1:13:11 meaning Indian shoes.
1:13:16 And for me, I just wanted to do that
1:13:19 because it gave me this confidence.
1:13:22 And yeah, I mean, people will say, what the heck are you wearing?
1:13:26 But for me, I needed that burst of confidence
1:13:27 that I’m doing this for me.
1:13:32 And I get fueled by people questioning me.
1:13:35 And you have to find what fuels you.
1:13:38 On that first point of, it’s my duty to become wealthy.
1:13:41 Is that just something you say out loud?
1:13:44 Is there a way you can remind yourself of this?
1:13:47 So I’m not a big fan of, you know,
1:13:48 meditating on this idea of you become wealthy.
1:13:51 I’m not a big fan of this woo-woo idea of,
1:13:52 I’m a become wealthy, I’m a become wealthy.
1:13:53 That’s not how it works.
1:13:57 But what I do believe is you have to keep reminding yourself
1:13:59 and giving yourself the motivation and discipline in the beginning
1:14:03 as to why you started some fuel as to why you started.
1:14:06 So one of the things I like to talk about is what is your why?
1:14:07 Who are you doing this for?
1:14:11 And so in our office, everybody has next to their desk,
1:14:15 this this tack board where you can put pictures or whatever it might be
1:14:18 to remind you of why you’re working hard.
1:14:23 And in the beginning for me, it was, I was pissed off.
1:14:26 I wanted to prove people wrong and I was angry.
1:14:29 And I don’t try to cuss on camera that often, but here we go.
1:14:31 I was angry.
1:14:38 And the reason I was angry is because when I made that decision
1:14:43 to not become a doctor, the thing that I was told was,
1:14:46 I’m throwing away the sacrifice that my parents made.
1:14:49 And I started the business at the time.
1:14:52 I was working in the e-commerce world and I started a sock company.
1:14:55 And so then the comments that we get was,
1:14:58 so just breathe, you were going to become a doctor.
1:14:59 Now you’re selling socks.
1:15:03 And it was this very just reoccurring just like,
1:15:06 you gave up your dreams.
1:15:09 You gave up all the sacrifices that your family did.
1:15:13 You don’t even appreciate the things, the sacrifices.
1:15:15 And now you’re just going to sell socks on the internet.
1:15:25 And that was my fuel because I knew, I don’t know how,
1:15:27 but I knew I was going to prove you wrong.
1:15:29 Toxic fuel.
1:15:30 It was 100%.
1:15:35 It was just anger, just pure anger.
1:15:36 I’m going to prove you wrong.
1:15:39 And slowly the business started to grow.
1:15:42 I started to be seen on TV and all these things started to happen.
1:15:44 And so I was fortunate that my business also flipped.
1:15:46 That now I’m not selling socks.
1:15:49 I’m building this financial media company, Briefs Media.
1:15:55 And now for me, there is a purpose for what I do.
1:16:00 There’s a lot of people that are lacking financial education.
1:16:02 There’s a lot of people that are working really hard
1:16:06 that have no idea why they can’t build any wealth.
1:16:11 They keep hearing about how people are becoming so wealthy.
1:16:15 Investment levels are skyrocketing, billionaires are becoming even richer.
1:16:18 And they don’t understand and people just get angry.
1:16:22 When in reality, you can participate in that same game
1:16:28 and win in this game because our economic system is designed to benefit investors.
1:16:33 And if you don’t understand that, you will never be able to win in the system.
1:16:39 Point number two in your money mindset is that money is a tool.
1:16:41 What do you mean by money is a tool?
1:16:44 And how is that different from how everyone else thinks about money?
1:16:48 You have to understand how money plays a part in your life.
1:16:55 When I say money is a tool, what I mean by that is money doesn’t make you a good person.
1:16:56 Money doesn’t make you a bad person.
1:16:58 It amplifies who you are.
1:17:02 And what I like to say is that there are four
1:17:06 fitnesses in your life if you want to live a happy and fulfilled life.
1:17:10 You have to be physically fit, mentally fit, spiritually fit.
1:17:12 And financially fit.
1:17:16 If you’re physically fit, you’re on your deathbed, you’re more bitterly obese,
1:17:18 having $10 million is not going to make you happy.
1:17:19 All you want to do is be healthy again.
1:17:22 Mentally fit is about being happy.
1:17:26 If you’re surrounded by toxic people, if you’re unhappy,
1:17:29 if you’re depressed, if you’re anxious, if you’re just miserable,
1:17:32 you’re never going to be able to really enjoy life.
1:17:34 Having more money is not going to fulfill that whole.
1:17:36 Spiritually fit does not mean religious.
1:17:37 It means having a purpose.
1:17:40 What is the reason for getting out of bed every day?
1:17:43 What is the reason for wanting to go out and achieve and do something?
1:17:49 Because if you have $10 million, what’s the reason for wanting to get up and conquer?
1:17:53 At the very top is financial fitness.
1:17:58 And once you have the bottom three, having financial fitness
1:18:03 gives you the most power and ability to live the best life possible.
1:18:06 Because this is all about now being able to solve your financial problems.
1:18:10 Being able to not worry about paying your bills.
1:18:13 Being able to have the nicer stuff when you want and not have to worry about the price.
1:18:17 And the thing about this that I want to really hammer home
1:18:20 is if you don’t have this financial fitness,
1:18:25 now your physical fitness can get hurt because you can’t afford the nice gym membership.
1:18:28 You can’t afford the healthy food.
1:18:29 You can’t afford to take care of your body.
1:18:34 If you don’t have the financial fitness, your mental fitness can get hurt.
1:18:39 Financial problems are one of the leading causes of suicide and divorce.
1:18:43 Financial problems can really stress you out
1:18:46 and they can cause a whole lot of anxiety and depression.
1:18:50 Financial problems can also ruin your spiritual fitness
1:18:54 because if you can’t pay your bills, you can easily lose your sense of purpose.
1:19:01 So yes, being financially fit is its own part, but it all comes together in your life.
1:19:05 Number three to this money mindset.
1:19:07 Money is abundant.
1:19:14 And what I mean by that is you have to be willing to think bigger.
1:19:20 Because oftentimes what happens is we start to think about
1:19:24 the dollars that I’m giving as opposed to the dollars that I’m getting.
1:19:29 If I pay you a dollar, you are getting rich off of me.
1:19:31 But I’m not looking at what I’m getting.
1:19:36 If I’m getting two dollars from you, well, is it bad that I pay you one dollar?
1:19:37 No.
1:19:41 And this is where now we need to start to understand there’s a lot of money in the world.
1:19:46 Just because somebody gets rich, that doesn’t mean somebody else can’t get rich.
1:19:50 And the reason why we get this confused is because we assume that money is scarce.
1:19:53 And this comes from our childhood.
1:19:57 Because when you grow up, you’re fighting for your parents’ attention.
1:20:01 And there’s a limited attention span that your parents have.
1:20:03 If you have siblings, now it’s divided.
1:20:06 And so you can’t have all the attention.
1:20:10 So if they’re giving your parents are giving their attention to somebody else,
1:20:11 that means you’re not getting attention.
1:20:13 It’s a yes or no.
1:20:14 It’s a black and white.
1:20:17 But with money, that’s not the case.
1:20:20 You can be rich and I can be rich.
1:20:24 But we have to understand that there’s a lot of money in the world.
1:20:28 I mean, the United States government has 35 or some trillion dollars of debt.
1:20:30 It’s a lot of money.
1:20:34 And so if you just take a small piece of that, a small piece of the dollars out there,
1:20:37 you can build wealth and somebody else can build wealth.
1:20:41 And why is that that particular point in this money mindset so critical?
1:20:43 Why is it important to know that there’s so much money out there?
1:20:45 How does that change you?
1:20:47 So if you make $50,000 a year right now,
1:20:53 what you might start doing if you become financially smart is you might say,
1:20:58 all right, I’m going to start living off of 75% of what I make.
1:21:01 And I’m going to invest the other 15%.
1:21:08 That means I’m going to live off of $30,000 and save and invest.
1:21:09 We’ll call it $20,000.
1:21:16 You might now say, ah, I like this idea of investing.
1:21:17 I’m seeing the potential.
1:21:18 What do I do?
1:21:20 I make $50,000 a year.
1:21:23 How about I keep cutting back?
1:21:28 Now I’m going to live off of $25,000, $23,000.
1:21:32 There’s a limited number of dollars that you can squeeze out of this pie,
1:21:35 but there’s no limit to how much you can earn.
1:21:37 So what if I say, let’s flip it up a little bit?
1:21:41 How about instead of trying to squeeze more pennies out of this $50,000 that you have,
1:21:45 let’s try to earn $500,000 a year now.
1:21:48 And the first thing that’s going to happen is you’re going to say, whoa,
1:21:51 whoa, whoa, $500,000 a year.
1:21:55 My boss is not going to give me a $500,000 a year salary.
1:21:56 What are you talking about, desperate?
1:21:59 Well, okay, let’s break this down.
1:22:02 If you want to make more money, how do you do it?
1:22:04 I don’t know.
1:22:05 Well, let’s start learning.
1:22:06 Where are you going to go to learn?
1:22:08 Google, YouTube?
1:22:10 Okay, let’s go to Google and YouTube.
1:22:11 How can I make more money?
1:22:14 Maybe you start by learning how to ask for a raise.
1:22:16 Maybe you learn to get a career change.
1:22:18 Maybe you learn to change jobs.
1:22:21 Or maybe now you start to think a little bit different and you say,
1:22:27 maybe you start to build a side business or a side hustle.
1:22:29 That way you can start earning more money.
1:22:32 But until you realize that it’s possible to,
1:22:37 instead of trying to go from $50,000 to $55,000 to $58,000 to $65,000,
1:22:38 let’s try to go a little bit bigger.
1:22:40 How about $50,000 to $500,000?
1:22:43 And that’s going to require, number one,
1:22:46 you break out of that mindset shift, that invisible barrier,
1:22:48 but also understanding there’s a lot of money out there.
1:22:52 And the last point here is I will become wealthy,
1:22:54 which is different to the first point,
1:22:56 which is it’s my duty to become wealthy.
1:22:59 So we discussed the first one, which is I will become wealthy.
1:23:02 The last one is it is my duty to become wealthy.
1:23:02 Oh, okay.
1:23:04 Why is it your duty to become wealthy?
1:23:09 Because I believe that it’s up to you to take care of your family,
1:23:12 to be the one that takes care of yourself,
1:23:14 that we can also take care of your community.
1:23:17 That is my belief, that it is your duty to do so.
1:23:20 And if you rely on the government or somebody else to do it,
1:23:23 well, you are asking for problems.
1:23:27 And we’ve seen this in many instances,
1:23:30 where you might have heard in the United States,
1:23:32 social security is drying up.
1:23:34 It’s never going to dry up
1:23:36 because the government can just print more money and pay it out.
1:23:38 But it’s never going to be enough to live a great life.
1:23:41 People that relied on pensions,
1:23:43 well, pensions are becoming a thing of the past.
1:23:46 Some pensions have gone bankrupt and people have lost that.
1:23:50 So it is more important than ever for you to become financially
1:23:55 sufficient and financially stable through your own financial education.
1:24:00 Trump has just been elected the new President of the United States of America.
1:24:02 And when you saw that news,
1:24:05 did it change your thesis as it relates to wealth creation?
1:24:07 Is there anything you’re now going to be doing differently?
1:24:09 Is there any new opportunities that you now see?
1:24:12 Are you shifting your capital allocation
1:24:15 towards more risky assets or less risky assets or real estate?
1:24:21 If we take a look at the last 15 presidents in the United States,
1:24:23 some have been Democrat, some have been Republican.
1:24:26 The stock market has gone up under Democratic presidents.
1:24:29 It’s also fallen under Democratic presidents.
1:24:32 The stock market has gone up under Republican presidents.
1:24:35 It’s also fallen under Republican presidents.
1:24:37 So what does that mean?
1:24:43 Well, if you were just investing for the long term, who cares?
1:24:48 But for some investors that will call it a little bit more sophisticated,
1:24:54 you might want to understand what the president is going to do
1:24:57 in terms of shifting government spending.
1:24:58 Now I’m going to make this a little bit technical,
1:25:00 but let me kind of break this down.
1:25:02 Our economy is measured through a number called GDP.
1:25:07 And GDP is a measure of all spending that happens in our economy.
1:25:12 In the United States, the largest spender is the government.
1:25:18 30% of our GDP, our economy is government spending,
1:25:22 which means that there are certain entities,
1:25:24 certain businesses that will benefit,
1:25:26 depending on where the government spends money.
1:25:29 And that can then impact those stocks.
1:25:31 It can impact those industries and it can impact those businesses.
1:25:33 So now let’s break this down.
1:25:37 If you’re a long-term investor, you’re investing in the S&P 500,
1:25:40 you’re investing in just general ETFs and index funds and mutual funds,
1:25:41 it does not matter.
1:25:45 But if you are, let’s say a little more sophisticated,
1:25:48 you want to understand how government shifts that are happening.
1:25:50 Now we can dig a little bit deeper.
1:25:52 So prior to the election,
1:25:54 we published a whole report in Market Briefs Pro on this,
1:25:58 where what we talked about is if Trump is elected president,
1:26:02 here are the things that he has said that he’s going to do.
1:26:06 Number one, he wants to deregulate oil and gas.
1:26:10 Number two, he wants to deregulate the financial service industry.
1:26:12 And number three, he wants to invest in the military.
1:26:15 So if you break this down, oil and gas,
1:26:20 these are companies that are investing and drilling oil.
1:26:23 And so these companies have less regulations
1:26:27 and more ability to produce product and sell more product.
1:26:30 They could see bigger revenues and bigger profits.
1:26:33 Number two, with financial service industries,
1:26:35 things like the companies on Wall Street,
1:26:39 if you deregulate them and give them the ability to do more things,
1:26:42 they can make bigger revenues and bigger profits.
1:26:43 And crypto as well.
1:26:43 And crypto.
1:26:46 Crypto’s since the news that he’s been,
1:26:48 and he’s going to be inaugurated.
1:26:50 The prices have just skyrocketed.
1:26:51 Exactly.
1:26:55 And number three is investing in the military.
1:26:58 Now, what does it mean to invest in the military?
1:27:00 Well, if you’re investing in the military,
1:27:04 that means that we’re going to be practicing,
1:27:06 shooting more guns, shooting more bullets,
1:27:10 having artillery, having planes and other machinery.
1:27:13 And these are then done by private companies.
1:27:18 And so if the government can spend and choose where to spend money,
1:27:21 and the government then decides that they want to spend more money
1:27:25 or allow companies to be more free to do whatever they want in these industries,
1:27:30 those industries then have the ability to potentially grow the revenues,
1:27:33 grow their profits, grow the stock prices.
1:27:36 These can then create what we call a government shift
1:27:38 because the government spending shifts.
1:27:40 And that can create an investment opportunity
1:27:42 for investors that want to be a little bit more sophisticated.
1:27:44 But I’m going to say this again.
1:27:47 As a long-term investor, forget the eye collection cycles.
1:27:49 You’re investing for the long term.
1:27:52 For those less sophisticated investors,
1:27:54 as you were when you were 19 years old,
1:27:59 you chose to invest in real estate as a cash generating asset.
1:28:01 Now, if I want to invest in real estate,
1:28:03 it’s my first investment as you did.
1:28:05 What are the things that I should be looking out
1:28:08 for if I’m someone that knows nothing about real estate?
1:28:10 What kind of properties should I be looking for?
1:28:11 How big?
1:28:14 Does it matter how much those properties cost?
1:28:17 Am I looking for family rentals, studio apartments?
1:28:18 What kind of things matter?
1:28:22 What you invest in is going to depend on what’s best for you.
1:28:24 But the way I like to look at it for me,
1:28:26 because I can’t tell you what to do,
1:28:29 is for me, when I invest in real estate,
1:28:34 is I look for a 7% cash on cash return minimum.
1:28:35 What does that mean?
1:28:37 So if I invest in a dollar today,
1:28:41 I want 7 cents of cash flow after expenses
1:28:44 every year for my dollar that I invest.
1:28:47 So if I buy, let’s just call it $100,000 house,
1:28:48 and I’m going to keep it very simple.
1:28:49 We’re going to have no debt.
1:28:52 I take $100,000 out of my bank account,
1:28:55 and I buy this $100,000 house that I then rent out.
1:28:59 That rent, after all the expenses,
1:29:04 should then put at least $7,000 into my pocket.
1:29:05 Every year.
1:29:09 That’s what a 7% cash on cash return means.
1:29:13 Now, for me, I prefer single-family houses
1:29:15 or multifamily apartments,
1:29:18 because that’s kind of where I got started,
1:29:19 and I’ve found more success there.
1:29:22 And it’s a little bit more innovation-proof,
1:29:25 because we know that offices can go up and down.
1:29:27 If companies are working from home,
1:29:29 offices can be affected.
1:29:32 The retail sector can be impacted
1:29:33 if companies are moving online,
1:29:35 and we see that there’s a lot of shifts happening
1:29:36 in the retail spaces.
1:29:39 But at the end of the day,
1:29:41 you got to find what’s right for you,
1:29:43 and how involved you want to be.
1:29:44 When I invest in real estate,
1:29:46 I want it to be passive for me.
1:29:48 That after I find a property,
1:29:50 after we do the renovations,
1:29:52 I want to give the keys over to a property manager.
1:29:54 I don’t want to have to worry about it.
1:29:56 Okay, so you don’t become the landlord yourself
1:29:58 and deal with the tenants directly?
1:29:59 I do not.
1:30:01 And the reason why is I have all the things
1:30:02 that I need to do.
1:30:05 And I don’t want to spend my time managing the property.
1:30:07 I want to spend my time acquiring.
1:30:10 I want to spend my time investing,
1:30:12 but I don’t want to spend my time managing.
1:30:13 What’s the best investment you ever made?
1:30:16 The best investment I ever made
1:30:17 is the investment in myself.
1:30:20 That has given me a much better return
1:30:22 than any real estate, than any stock,
1:30:24 and even than any cryptocurrency.
1:30:30 And when I say best investment in myself is two things.
1:30:33 Number one is the investment that I have made
1:30:36 in my own education outside of school.
1:30:40 So books, podcasts, classes, coaching.
1:30:44 Number two, the failures.
1:30:48 I have made a lot of mistakes.
1:30:50 They have cost me a lot of stress,
1:30:54 a lot of headache, a lot of money,
1:30:56 but they have taught me a ton.
1:31:00 So I’ll talk about real estate for a second.
1:31:03 And if we go back to the first condo.
1:31:06 The sunshine and rainbows is a rent this property
1:31:07 up for $600 a month.
1:31:10 But the downfall or the risky part and the bad part
1:31:13 is that I made every mistake possible.
1:31:16 Number one, I hired a bad contractor.
1:31:18 Number two, I hired a property manager,
1:31:21 which I didn’t realize was a fake property manager.
1:31:24 We didn’t even sign a lease with a tenant.
1:31:27 I didn’t even sign a contract with the property manager.
1:31:29 They weren’t working with the tenants.
1:31:31 And they gave the tenant my phone number.
1:31:34 So here I am sitting in my organic chemistry class
1:31:36 getting calls from my tenant saying,
1:31:39 the property is going to implode because the light bulb fused.
1:31:42 Then we hired, brought in a bad tenant.
1:31:43 Can I ask you a question then?
1:31:43 Yeah.
1:31:45 How could you have avoided all of this?
1:31:48 Well, I could have either number one,
1:31:51 had a real estate investor that I could have talked to,
1:31:52 which I didn’t have access to.
1:31:55 I read a lot of real estate books.
1:31:58 So if we say what could I have done differently?
1:32:00 I wouldn’t.
1:32:02 Because there’s people listening right now that are going,
1:32:04 Jesus, I want to get into this real estate game,
1:32:05 but I don’t want to go through all those mistakes.
1:32:06 You can learn as much as you want.
1:32:07 You’re going to make mistakes.
1:32:08 It is a part of the process.
1:32:11 You can learn as everything you want,
1:32:12 but every real estate deal is unique.
1:32:14 You are going to screw up.
1:32:16 And I have made a lot of screw ups,
1:32:17 but once you get through the screw ups,
1:32:18 it becomes a lot easier.
1:32:19 I call it the hurdle.
1:32:22 But then things get even more exciting,
1:32:24 because now I bring on a new property manager.
1:32:28 And the tenants move out.
1:32:30 And then we think everything is good.
1:32:36 And now I get a letter delivered to me, hand delivered.
1:32:37 Well, this is a nice gift.
1:32:39 It says, just breathe, sing.
1:32:40 You are being sued.
1:32:42 And I said, what?
1:32:47 Those tenants then sued me
1:32:53 because they claimed that the bathtub was too slippery
1:32:54 when the water was on.
1:32:56 True story.
1:32:59 And now here I have this lawsuit.
1:33:00 I’m 21-22.
1:33:03 I have no idea what’s going on.
1:33:03 Just breathe.
1:33:05 What’s the bathtubs do you slippery?
1:33:07 Well, I’ll tell you exactly what happened.
1:33:10 There was a chip about the size of a quarter.
1:33:12 In the bathtub, the paint had chipped.
1:33:16 They filed a complaint with my new property manager.
1:33:17 Thank God I switched property managers
1:33:20 because what a good property manager does
1:33:21 is they’re going to document everything that happens.
1:33:24 So my property manager documents that,
1:33:27 okay, tenant complains of a chip in their bathtub.
1:33:29 We send out the contractor.
1:33:30 So the property manager sends out the contractor,
1:33:34 they go there to fix the chip in the bathtub.
1:33:35 And you know what the tenant says?
1:33:37 Can you come back a different time?
1:33:40 My husband slipped and fell at a friend’s barbecue.
1:33:43 And so we don’t want you to fix that chip today.
1:33:46 The contractor says, okay, we note this down.
1:33:50 He tries to then fix the chip three more times.
1:33:52 But the tenant denies it every single time.
1:33:54 And so we thought, okay, just let us know
1:33:57 when you want the chip fixed, the contractor is waiting.
1:33:58 They never brought it up again.
1:34:02 Then we get this lawsuit saying that we were negligent
1:34:05 that I’m this evil, greedy human being
1:34:08 because I refused to fix this chip in the bathtub,
1:34:10 which made the bathtub slippery when the water was on,
1:34:14 which caused this person to slip and fall and break their hip.
1:34:19 And so now we go through the lawsuit process.
1:34:20 Thankfully, I had insurance.
1:34:23 But the insurance company still has to pay for the attorney.
1:34:26 I still have to be involved through all the proceedings.
1:34:30 And now they’re claiming that because I didn’t fix this chip
1:34:32 and made the bathtub slippery,
1:34:33 and that’s what caused this tenant to get hurt.
1:34:36 But we had the documentation saying
1:34:38 that they slipped and fell at a friend’s barbecue.
1:34:40 And then we go through the hospital records.
1:34:44 And we found out that this person slipped and fell at a barbecue.
1:34:49 But they wanted to get some money out of this rich landlord.
1:34:51 I’m a 22-year-old kid.
1:34:52 I’m a 21-year-old kid.
1:34:54 I have no idea what’s going on.
1:34:57 And so the insurance company had to settle.
1:35:02 They paid $14,000 to make the case go away.
1:35:04 It’s interesting because even when people hear all of that,
1:35:06 they think, gosh, I really don’t want to go through that.
1:35:08 So Jaspreet, please tell me something
1:35:09 to avoid some of those things.
1:35:11 And you know, as you were talking,
1:35:13 I was writing down some principles.
1:35:16 And the first principle that I wrote down,
1:35:18 which could have avoided you a lot of that heartache,
1:35:24 is to really, really, really, really take time when picking people.
1:35:27 One hundred percent.
1:35:29 And no one does it.
1:35:30 No one does it.
1:35:31 And I have an investment portfolio.
1:35:33 I have 40, 50 companies now.
1:35:35 And if there was one piece of advice
1:35:37 that I’d give to all of those portfolio companies,
1:35:39 which I know they are not going to listen to,
1:35:41 no matter how passionately I say it,
1:35:42 no matter if I bang on the desk,
1:35:45 no matter if I scream or show them my scars,
1:35:47 the one piece of advice I’d say to them
1:35:49 is that recruitment is the single most important thing.
1:35:52 And you can say that to people,
1:35:54 but they still rush the process.
1:35:56 They still will just go with their vibes and bias.
1:35:58 They’ll still just go with the person
1:36:00 who sounds the smartest.
1:36:01 They won’t acknowledge the fact
1:36:03 that they don’t know what good looks like.
1:36:05 You don’t know what good looks like.
1:36:07 If you start with this base premise,
1:36:08 which most people don’t start with,
1:36:13 which is I am really, really bad at recruitment.
1:36:14 If you start with that,
1:36:16 then you’ll put systems in place
1:36:18 to alleviate the downsides
1:36:19 of you being really bad at recruitment.
1:36:20 And if you’d started with that,
1:36:22 when you were 20 years old or whatever it might have been,
1:36:26 you would have gone to seek out someone else’s opinion
1:36:28 on which contractor to hire,
1:36:29 which tenants to bring in.
1:36:30 And that could have alleviated
1:36:32 a lot of this pain, it seems like.
1:36:34 I was in a rush.
1:36:36 In a rush, yes.
1:36:37 I wanted to get it done.
1:36:41 And so I find the cheapest and fastest contractor,
1:36:43 the cheapest and fastest property manager,
1:36:45 the cheapest and fastest, or not the cheapest,
1:36:47 but the fastest tenant that I could bring in
1:36:49 because I wanted to do it quickly.
1:36:50 I wanted to get there fast.
1:36:53 It reminds me of people picking romantic partners.
1:36:55 I was in a rush, so I ignored the red flags.
1:36:58 And it’s funny because you said the cheapest.
1:37:01 This is actually what plays out in business all of the time,
1:37:02 is I speak to the young founders
1:37:03 that are starting businesses.
1:37:06 And they go, “Steve, yeah, I know you say take time
1:37:08 and hire great people, but look at the salary.
1:37:12 This person costs $100,000 and this one’s $50,000.
1:37:16 So I’m going to go for the one that saves me money.”
1:37:18 And that is the trap.
1:37:22 One of the most expensive things that you can do is be cheap.
1:37:23 And I learned that the hard way
1:37:26 because I was born to be cheap.
1:37:28 You know, I talked about how Indian people
1:37:30 make a dollar to spend $0.20.
1:37:32 That was my family growing up.
1:37:35 And that was the way that I was raised,
1:37:36 that if you become a doctor,
1:37:39 you’ll make a nice six-figure salary.
1:37:41 You can live off of $30,000 a year
1:37:42 and save a whole lot of money.
1:37:45 And I never questioned it,
1:37:48 but this is a very kind of just don’t spend money.
1:37:49 That’s how you build wealth.
1:37:51 Because if I give you money,
1:37:53 that means I’m taking my wealth and giving it to you
1:37:54 and I’m getting nothing in return.
1:37:57 And that’s, it goes back to the end of the mindset,
1:37:58 money is abundant.
1:38:01 And that scarcity thinking
1:38:04 is one of the most expensive things that you can do.
1:38:05 – So true.
1:38:07 – And I’ll give you a story of this.
1:38:09 I told you, if you want to talk about mistakes,
1:38:11 we can go for hours and days about my mistakes
1:38:12 because I screwed up a lot.
1:38:16 I had an accountant.
1:38:22 And I figured that if I’m paying less money
1:38:26 in accounting fees, I am saving money
1:38:27 so my business can keep her money.
1:38:29 I can build more wealth, right?
1:38:31 But one of the most expensive things
1:38:32 that you can do is be cheap.
1:38:34 So I had this accountant that was cheap.
1:38:38 And all he did was file my taxes.
1:38:41 Kind of, I mean, he was late and whatever,
1:38:42 but he was cheap.
1:38:44 The monthly payment was cheap.
1:38:45 So I didn’t really care too much
1:38:46 because I got the taxes done.
1:38:50 And then I always wondered
1:38:53 why we don’t like talk about tax planning.
1:38:54 What should I do?
1:38:55 It’s just like at the end of the year,
1:38:57 I get this like big email, send me all of your stuff.
1:39:00 And then I don’t hear from him for a long time.
1:39:02 And then he says, sign this paperwork.
1:39:04 And I didn’t really think much of it.
1:39:07 But then one year, it was January.
1:39:09 I’m in my office.
1:39:13 And I get a call early in the morning from my accountant.
1:39:15 And if you get a call from your accountant
1:39:17 early morning in January, it’s never a good sign.
1:39:18 I didn’t know that.
1:39:20 He calls me says, just how are you doing?
1:39:21 I said, I’m good.
1:39:22 How are you thinking?
1:39:23 I’m going to get some good news.
1:39:26 He said, hey, I made a little mistake on the taxes.
1:39:28 Could you do me a favor
1:39:32 and wire $18,000 to the state of Michigan
1:39:33 by the end of the day?
1:39:35 I said, excuse me?
1:39:39 He said, oh, also, could you also by the end of the day
1:39:42 please wire $100,000 to the federal IRS by the end of the day?
1:39:45 Excuse me?
1:39:48 Oh, and the last part, you’re going to pay penalties
1:39:50 and interest on this too.
1:39:54 And it took me a minute to really absorb all this information.
1:39:57 So you want me to send $100,000 some thousand dollars
1:39:58 by the end of the day?
1:40:00 Whose fault is this?
1:40:02 And I remembered this response.
1:40:05 He said, it’s nobody’s fault.
1:40:10 And, you know, I didn’t really process what he said,
1:40:11 but I had to think through this.
1:40:12 I said, whose fault was it?
1:40:14 It’s my fault.
1:40:16 That’s whose fault it was.
1:40:19 I wanted to blame him, but it was my fault
1:40:26 because I was being cheap and I learned I hired a new accountant
1:40:31 who cost me many, many, many multiples more than what I was paying before.
1:40:34 But, you know, the crazy thing is it’s actually
1:40:39 saving me more money now because we do these tax strategizing,
1:40:43 which then allows me to pay less money in taxes legally,
1:40:45 even though I pay more money to my accountant.
1:40:47 This is one of the most pivotal things that I learned
1:40:49 in the last sort of three to four years of my career.
1:40:51 And I’ve been in business for maybe, well, my first business,
1:40:54 maybe 15 years ago, but in the last three years in particular,
1:40:58 I just got overly obsessed about hiring and recruitment.
1:41:04 And really, how much the experience that I’ve had
1:41:07 exceptional person costs is inconsequential
1:41:10 to the long-term net impact they’ll have on my business.
1:41:11 Remember, I spoke to Jason,
1:41:13 who’s my older brother who works in my company now.
1:41:16 He’s like super smart, LSE, actuarial scientist.
1:41:17 He’s like a calculator.
1:41:20 And I’d said to him, can you tell me
1:41:22 where my net worth has originated from?
1:41:24 He said, your net worth is X hundreds of millions or whatever.
1:41:28 I said, can you like go upstream and tell me where it came from?
1:41:29 And he didn’t come back and say,
1:41:31 oh, you made this great bet or this investment.
1:41:34 He said, effectively, what happened is you hired
1:41:40 six or seven good people and those six or seven good people
1:41:42 ended up hiring a couple more good people
1:41:44 and making a couple of good decisions.
1:41:46 And those people made a couple more highs
1:41:49 and made a couple more good decisions and it propagated.
1:41:51 And it reminded me of something Steve Jobs said.
1:41:53 Steve Jobs said, people think I’ve built this,
1:41:56 you know, multi-billion dollar business because I’m so smart.
1:41:58 And he says in an interview, which I’ll play on screen, he says,
1:42:03 I’ve built a lot of my success
1:42:07 off finding these truly gifted people
1:42:10 and not settling for B and C players,
1:42:12 but really going for the A players.
1:42:13 And I found something.
1:42:17 I found that when you get enough A players together,
1:42:20 when you go through the incredible work to find,
1:42:21 you know, five of these A players,
1:42:24 they really like working with each other
1:42:26 because they never had a chance to do that before.
1:42:30 And they don’t want to work with B and C players.
1:42:31 And so it becomes self-policing
1:42:34 and they only want to hire more A players.
1:42:36 And so you build up these pockets of A players
1:42:37 and it propagates.
1:42:38 So the game of business,
1:42:40 I mean, the definition of the word company is group of people,
1:42:45 but the game of business is to assemble the best group of people.
1:42:48 And if you’re cheap, that mission is not possible.
1:42:52 And you’ll get a short-term win, but the long-term pain,
1:42:54 which is that January phone call from your accountant
1:42:55 when they say, I fucked up.
1:42:57 You get what you paid for, Jaspreet.
1:43:00 And, you know, it goes back to,
1:43:02 we talked about touching the fire, right?
1:43:05 Becoming successful means you’re going to make mistakes.
1:43:06 You have to make mistakes.
1:43:08 You cannot bypass the mistakes.
1:43:10 You ask me, how does somebody do this without the mistakes?
1:43:11 You’re going to make your own.
1:43:14 But the difference between somebody who becomes successful
1:43:16 and somebody who does not become successful
1:43:19 is they are willing to make those mistakes.
1:43:20 See, most people say,
1:43:21 I don’t want to try to touch the fire.
1:43:22 I don’t want to risk it.
1:43:25 But until you touch it, until you screw up,
1:43:27 you’re not going to know it’s hot.
1:43:28 And you’ve got to be willing to screw up.
1:43:30 I want to add something to that as well,
1:43:31 which I noticed in you.
1:43:35 You just said that unless you’re willing to make mistakes,
1:43:36 you’re not going to become successful.
1:43:38 But there was a question I asked you.
1:43:40 I said, whose mistake was it
1:43:42 when I was talking about your accountant?
1:43:45 And I was testing you because I was trying to see
1:43:47 where you put responsibility today.
1:43:49 And I think that point of taking responsibility
1:43:51 is actually the biggest indicator
1:43:53 that that mistake turns into a lesson.
1:43:55 So your accountant fucked up.
1:43:56 Clearly incompetent.
1:43:58 But when I asked you whose fault was it,
1:44:00 you said it was my fault.
1:44:01 And that immediately tells me
1:44:03 that you have an internal locus of control,
1:44:05 i.e. the control of that decision
1:44:07 and your belief of where the control lies is within you.
1:44:10 So in the future, you can do something about it.
1:44:14 But when I speak to people about bad relationships,
1:44:15 about bad hires,
1:44:18 or about any sort of bad personal decision they’ve made,
1:44:19 maybe a bad friend,
1:44:24 99% of the time, they will blame the person.
1:44:25 That was a bad person.
1:44:28 And what you did is what I think is the most important thing
1:44:29 and actually the science cooperates
1:44:31 that if you have this internal locus of control,
1:44:33 internal responsibility for what happened,
1:44:34 you’re much more likely to be successful,
1:44:36 much more likely to learn from it,
1:44:37 much more likely to be happy,
1:44:38 much more likely to be rich,
1:44:41 which is you and it was my fault.
1:44:44 Can I tie that together now with wealth?
1:44:46 When people ask me,
1:44:49 why is it that so many people are poor
1:44:50 and struggling with money?
1:44:52 I said, there’s two things at fault.
1:44:54 And there’s two ways you can look at it.
1:44:57 There’s the, it’s your fault and the my fault.
1:44:59 And I always like to talk about both of these
1:45:00 because you have to understand this
1:45:02 because it ties in very well.
1:45:03 I appreciate all the kind words
1:45:06 because I really do appreciate that.
1:45:08 But when I say it’s your fault, look,
1:45:12 our economic system is designed to profit
1:45:16 off of people being financially stupid, period.
1:45:18 Banks profit when you’re financially stupid
1:45:20 because that means you stay in debt
1:45:23 and they keep making interest for the rest of your life.
1:45:27 Corporations profit when you’re financially illiterate
1:45:29 because that means you’re going to keep buying their stuff
1:45:31 and not think twice.
1:45:33 And they’re going to hire the best and smartest MBAs
1:45:35 to get you to open up their wallets,
1:45:36 to open up your wallets.
1:45:39 Number three, the government is going to profit
1:45:41 when you’re financially illiterate
1:45:43 because that means you don’t do anything
1:45:44 outside of your W2 job
1:45:46 and you’re going to pay the highest tax rates.
1:45:48 You profit when you’re financially educated.
1:45:49 So now what can you do?
1:45:51 You can say, they’re the reason I’m broke.
1:45:54 This company is the reason why I’m broke.
1:45:55 My company is the reason why I’m broke.
1:45:57 The government is the reason why I’m broke.
1:45:58 The banks are the reason why I’m broke.
1:46:00 Well, that’s not what I’m saying.
1:46:01 That’s just part one.
1:46:05 The second part to part one, before I get to part two,
1:46:08 is once you understand this, you can learn how to win.
1:46:09 You can learn how to use the bank.
1:46:11 You can learn how to use corporations
1:46:13 because you want to have nice stuff.
1:46:15 You can learn how to use the resources
1:46:15 that the government has.
1:46:18 But now let’s flip the script.
1:46:20 The second part to this that you need to understand,
1:46:23 it’s your own responsibility
1:46:26 because if you spend every dollar that you earn,
1:46:27 you’re never going to become wealthy.
1:46:30 If every time you make money, you go on a nice vacation,
1:46:33 you’re never going to build wealth if you can’t afford it.
1:46:34 If you just make money
1:46:37 and you make everybody else around you rich
1:46:40 before you make yourself rich, that’s your choice.
1:46:43 People don’t want to take personal responsibility though.
1:46:45 It’s a topic I always talk about
1:46:48 because that’s like holding a mirror up to yourself.
1:46:49 It doesn’t feel good, does it?
1:46:52 To say that it was my mistake.
1:46:54 I’m the reason why I don’t have money.
1:46:56 I’m the reason why I’m living in this,
1:47:00 this little bed-sit with these four strange guys
1:47:01 when I was 18 years old
1:47:03 and I didn’t have carpets on the floor
1:47:05 and I was shoplifting food to feed myself.
1:47:09 That hurts to say that it was me.
1:47:10 It’s my deficiencies.
1:47:13 The self-esteem doesn’t want to take such an attack.
1:47:16 And you know what, here’s the thing.
1:47:18 It might not be all your fault.
1:47:20 There might be a lot of reasons
1:47:22 why you’re in that crappy situation.
1:47:23 There might be a lot of reasons
1:47:24 why you’re struggling with money today.
1:47:27 You might have grown up in a very crappy situation.
1:47:29 You might have had horrible parents.
1:47:30 You might have had a horrible upbringing.
1:47:32 You might have had horrible surroundings.
1:47:34 You might have been dealt a horrible set of cards.
1:47:36 Okay, now what?
1:47:37 Now what?
1:47:39 You were.
1:47:40 Now the question is,
1:47:42 are you going to take that responsibility
1:47:44 today going forward or not?
1:47:47 And you have to take that drastic responsibility.
1:47:50 You have to take that drastic mindset shift
1:47:51 and that’s what you have to do.
1:47:51 And it’s difficult.
1:47:54 Who wants to blame themselves?
1:47:58 But if you want to change where you are,
1:48:01 they’re not going to do it.
1:48:02 Your banker is not going to say,
1:48:07 “Hey Steven, you know, you can’t afford this car.
1:48:08 Don’t take this debt.
1:48:09 Don’t take this house
1:48:11 because if they can sign you up,
1:48:12 they’re going to want to get paid.
1:48:14 They’re in the business of making money.
1:48:16 Not for you, but for them.”
1:48:17 Gucci is not going to say,
1:48:21 “Maybe you should buy some stocks instead of this purse
1:48:23 because they’re going to want you to buy their stuff.”
1:48:25 The government’s not going to say,
1:48:29 “Hey, why don’t you take a look at our balance sheet?
1:48:32 I’m going to take this little tangent.”
1:48:35 The government says,
1:48:36 “Student loans are a problem.
1:48:37 We’ve all heard that.
1:48:40 Millennials can’t buy houses.
1:48:41 They can’t buy their home.
1:48:43 They can’t invest because they have student loans.”
1:48:45 The government says student loans are a problem.
1:48:46 Really?
1:48:50 Let’s take a look at the United States balance sheet.
1:48:53 Your balance sheet is your asset and liability statement.
1:48:57 The number one largest asset
1:48:59 on the United States government balance sheet
1:49:01 are student loans.
1:49:03 So here we keep saying,
1:49:04 “Oh, student loans are bad.
1:49:06 We keep hearing this from the government.”
1:49:07 But on the other hand,
1:49:12 the government is so rich because of the student loans,
1:49:15 because so many people are stuck in these student loans.
1:49:18 And guess what?
1:49:20 You pay the highest tax rates when you are just an employee.
1:49:22 I’m an attorney.
1:49:24 I’m not your attorney, but I am a licensed attorney.
1:49:26 And I spent a lot of time studying the tax law.
1:49:29 And what I can tell you
1:49:34 is that the tax law rewards you when you are an investor.
1:49:41 In 2024, the CEO of Coca-Cola, James Quincy,
1:49:45 is going to make about $8 million in cash compensation.
1:49:45 He’ll also get equity,
1:49:47 but about $8 million in cash compensation.
1:49:51 His top tax rate on that $8 million
1:49:54 is going to be 37% on the federal taxes in the US.
1:49:58 Warren Buffett is going to make over $700 million
1:50:02 from Coca-Cola dividends in 2024.
1:50:05 His top tax rate is going to be 20%.
1:50:07 He’s making way more than the CEO,
1:50:12 but he’s going to pay less in taxes on a percentage level,
1:50:14 because he made that money as an investor.
1:50:16 We’re never taught that.
1:50:19 This goes one step further, though, doesn’t it?
1:50:22 Because if you look at someone like an Elon Musk,
1:50:26 they never even take a salary, these people.
1:50:28 And people don’t know about this thing
1:50:30 called learning against your assets.
1:50:31 I didn’t know about it.
1:50:34 And I think it’s a big secret
1:50:36 that people need to know about.
1:50:39 Elon Musk is interesting,
1:50:40 because he’s a risk-taker.
1:50:46 And he chose to get paid not in salary.
1:50:49 And if we look at the tax benefit from this,
1:50:54 this is because you are taxed not on your income.
1:50:56 That’s not what the tax code says.
1:50:59 You are taxed based on your taxable income.
1:51:01 So now whatever you counted,
1:51:04 every smart accountant is going to focus
1:51:06 on reducing your taxable income.
1:51:08 And so what Elon Musk did
1:51:11 is when he was building Tesla,
1:51:14 he negotiated with the investors on the board
1:51:18 that I want to get paid not with a salary,
1:51:21 I want to get paid with stock options.
1:51:25 A stock option gives you the right to buy that stock.
1:51:27 And he was awarded these Tesla stock options
1:51:28 at about $6 a share,
1:51:34 which means if the Tesla stock goes up to $7 a share,
1:51:36 he could sell the stock option for $6
1:51:39 and profit $1 for each stock option.
1:51:41 Now he was given millions and millions
1:51:43 and millions of these stock options.
1:51:47 And so now when the Tesla stock goes up to $100 a share,
1:51:52 now he is rich on paper.
1:51:53 He doesn’t have any money in his bank.
1:51:55 He hasn’t gotten a salary,
1:51:56 so he has no taxable income
1:51:59 because he hasn’t actually received any money.
1:52:03 He has the option to sell this stock for $6
1:52:07 and in return get $100, so net $94.
1:52:10 But if he sold that stock,
1:52:11 he would have $94 of income.
1:52:15 Now you have a tax because you have taxable income.
1:52:18 So instead what he does is he goes to the bank
1:52:21 and he says, hey bank, I have these millions
1:52:22 and millions of stock options
1:52:25 that are worth billions of dollars.
1:52:28 Would you like to loan me a million dollars,
1:52:34 $10 million or $100 million at 3%, 4% or 5% interest?
1:52:36 No bank is going to say no
1:52:39 because the collateral is so valuable.
1:52:40 What’s the collateral?
1:52:41 The collateral is the company.
1:52:43 It’s his assets, those stock options.
1:52:44 Which is Tesla.
1:52:45 Which is Tesla in this instance.
1:52:51 So then he gets, let’s call it $10 million loan from the bank.
1:52:54 Now he has $10 million in his bank account,
1:52:55 but it’s not an income.
1:52:59 It’s debt, debt is not taxed.
1:53:02 If you go out and get a mortgage for a half a million dollars,
1:53:03 you’re not taxed.
1:53:05 If you do a cash out refinance,
1:53:08 you’re not taxed because that’s debt.
1:53:10 So now he gets this $10 million of loans
1:53:12 that he can spend to buy a house,
1:53:13 to buy a car, to buy food,
1:53:15 to buy a vacation, to buy whatever you want.
1:53:16 To buy Twitter.
1:53:18 To buy Twitter and pay no money in taxes.
1:53:20 And it’s 100% legal.
1:53:22 Now you’re going to say, well just breathe.
1:53:24 How does he pay it back?
1:53:25 Well, let’s just assume
1:53:28 that you’re going to get a 5% interest on this.
1:53:32 If the value of Tesla goes up by, say, 7%,
1:53:34 he made a profit.
1:53:37 So now he can go back to the bank and say,
1:53:39 “How about you give me an additional $10 million?”
1:53:42 And he can pay back the old loan.
1:53:44 Because the value keeps going up.
1:53:47 And as long as the value keeps going up, no problem.
1:53:49 But you can start to see where this gets risky.
1:53:51 Because if Tesla goes bankrupt,
1:53:53 now we’re talking about a house of cards.
1:53:54 They can collapse.
1:53:56 And now you have all this debt
1:53:58 that you’ve already spent and no more collateral.
1:54:00 But in his case, he could…
1:54:05 If Tesla starts to fall in value,
1:54:08 then the bank will call payment.
1:54:10 So if it, say, it might be, I don’t know,
1:54:14 Tesla falls from, let’s say, $100 to $10 a share.
1:54:16 They’re going to call payment.
1:54:17 He’s going to get, what’s that called?
1:54:18 He’s going to get a…
1:54:19 -Margin call. -A margin call.
1:54:21 Which means that they’re going to say,
1:54:22 “Give me the money back quick.”
1:54:23 They’re going to say, “Give me the money back quick.”
1:54:25 -Yes. -And all they’re going to sell
1:54:28 off the asset to get their money back quick.
1:54:30 And it’s a losing transaction.
1:54:31 The bank will lose.
1:54:34 Because banks do not profit from margin calls.
1:54:37 Because once you start making margin calls,
1:54:39 that’s when panic hits.
1:54:41 And now you have to scramble to sell.
1:54:45 And now the bank is just trying to get pennies back
1:54:46 out of every dollar that they lent out.
1:54:48 I’m going to get old someday.
1:54:54 And I think a lot about making sure I’m wealthy enough
1:54:57 so that I can take care of myself when I probably can’t work.
1:55:01 A lot of people talk about this retirement crisis
1:55:04 that the UK and the US are in.
1:55:06 What is the retirement crisis?
1:55:08 And why does it matter to any of us?
1:55:09 And what do we do about it?
1:55:12 This is a multifaceted issue.
1:55:17 The first issue is we have this huge population
1:55:19 of old people, baby boomers,
1:55:23 that are retired or entering retirement,
1:55:27 that have not enough money.
1:55:28 This is not just the US.
1:55:29 This is also the UK, like you said,
1:55:32 which creates a few issues.
1:55:35 Number one, who’s going to take care of them?
1:55:39 Number two, who’s going to fund that taking care of them?
1:55:42 The government doesn’t have that money.
1:55:45 And the people that are going into retirement
1:55:46 don’t have that money.
1:55:49 And their kids many times don’t have that money.
1:55:51 That’s the first issue.
1:55:55 And now as we start to dig into that,
1:55:57 we have people that are working longer.
1:56:05 And it creates now this problem in the future
1:56:07 that we can see today.
1:56:12 If you’re in your 50s, 40s, 30s, 20s, teens,
1:56:14 you can see that there is this problem that’s happening.
1:56:17 How do we prevent that today?
1:56:20 Because I don’t know what the solution is
1:56:21 for this retirement crisis.
1:56:22 I don’t have a solution for that.
1:56:25 The average retirement savings for Americans
1:56:28 aged 60 is roughly $500,000.
1:56:31 And the average age of death in the US is 77 years old.
1:56:33 So if you retire at 67 years old,
1:56:38 which is the average age of retirement in the United States,
1:56:40 then for the next 10 years,
1:56:42 you’re going to have to live off about $50,000.
1:56:46 And the stats say that–
1:56:48 Well, I actually got this from your YouTube channel,
1:56:50 the Minority Mindset YouTube channel,
1:56:52 said that the average American needs
1:56:55 between $1 to $2 million to retire comfortably.
1:56:58 According to USA Today,
1:57:01 we need about $1.8 million to retire comfortably.
1:57:02 Wow.
1:57:08 And the reason why is every year we have inflation.
1:57:13 So if you live off of $50,000 this year,
1:57:19 you’re going to need maybe $52,000, $53,000, $54,000 next year,
1:57:21 more the year after that, more the year after that.
1:57:26 And $50,000 doesn’t buy you what it did 30 years ago.
1:57:31 And so now when we take a look at all these issues happening,
1:57:34 the question is, what do you do today
1:57:36 to prevent these issues in the future?
1:57:41 And starting with, in the United States,
1:57:43 we have what’s called social security,
1:57:46 which is a government check that you get when you retire.
1:57:49 The first problem is social security,
1:57:51 because social security is drying up.
1:57:54 This is a fact that if you read the headlines,
1:57:56 they’ll say social security is going to be dry by 2034,
1:57:58 if nothing changes.
1:58:02 The problem is people are paying money in,
1:58:05 but the government is paying out more than what’s going in.
1:58:08 So from any business perspective,
1:58:10 if you have more cash outflows and cash inflows,
1:58:11 you have a problem.
1:58:13 And the reason for that is, well,
1:58:14 number one, the math was wrong.
1:58:16 And number two, people are living longer.
1:58:20 So when the government keeps paying your social security check,
1:58:22 longer and longer and longer,
1:58:23 because people are living longer,
1:58:25 life expectancy is getting higher,
1:58:27 that means they have to keep paying.
1:58:29 That’s not good for the government.
1:58:32 Now on the plane ride here to LA,
1:58:35 I sat next to somebody who was telling me,
1:58:36 I didn’t verify this,
1:58:38 but he told me that the government knew
1:58:40 that this was going to be a problem from the get go,
1:58:43 because he told me that the first recipient
1:58:46 of the social security program lived to 100.
1:58:48 I don’t know if that’s true or not,
1:58:50 but you can Google that to see.
1:58:52 But that’s the problem right now.
1:58:54 Social security is running out of money.
1:58:55 And this is where everyone says,
1:58:57 social security is going to run dry,
1:58:58 you’re never going to get a social security check.
1:58:59 That’s not true either.
1:59:02 The reason why I say that is because
1:59:05 the government won’t let it fail.
1:59:07 They’ll either raise your taxes,
1:59:09 or they’ll just print that money.
1:59:11 But the problem with it
1:59:13 is you will never be able to live
1:59:16 comfortably off of social security.
1:59:18 That was never the intention,
1:59:20 but many people are looking at it as,
1:59:21 I’m going to be able to live comfortably
1:59:22 from this government check.
1:59:25 But here’s the problem.
1:59:26 Let’s take a look at what’s happening today.
1:59:30 Between 2024 to 2025,
1:59:33 social security recipients
1:59:38 are going to receive a 2.5% raise for inflation.
1:59:42 What they’re saying is we have this inflation in 2024.
1:59:45 And because of this inflation in 2024,
1:59:47 you’re going to get a 2.5% raise.
1:59:48 There’s two problems with that.
1:59:50 Number one, that raise is not enough.
1:59:53 Things are getting a lot more expensive.
1:59:55 Even though the rate of inflation is falling,
1:59:58 I mean, 2.5% raise is not going to keep up
2:00:00 with the real cost of living growth
2:00:01 that most people feel.
2:00:05 The second problem is it’s a delayed raise.
2:00:07 The government gives you a raise
2:00:11 in 2025 based off of the inflation you had in 2024.
2:00:14 So we already had this price growth,
2:00:16 and then you get the raise next year.
2:00:17 And guess what?
2:00:18 We’re going to have more inflation in 2025.
2:00:24 So relying on social security is a losing proposition,
2:00:27 which brings the next part of this three-legged stool.
2:00:29 So you have social security, then you have pensions.
2:00:32 Pensions have become a thing of the past.
2:00:34 I mean, if you’re under the age of 45,
2:00:36 chances are you’re not getting a pension.
2:00:38 And even if you’re over the age of 45
2:00:40 and you promise to pension,
2:00:41 you better cross your fingers to hope
2:00:43 that that pension fund does not go bankrupt,
2:00:45 because there have been many pension funds
2:00:46 that have gone bankrupt
2:00:48 and people are left with nothing.
2:00:50 Which leaves number three,
2:00:53 your own savings and investments.
2:01:01 And this is where we have so much a lack of understanding
2:01:04 because people are not doing enough.
2:01:07 This goes back to the whole financial education.
2:01:10 We make money to spend money.
2:01:13 That’s what the American culture is.
2:01:16 I make $1,000, I’m going to spend $1,000, maybe $1,200.
2:01:20 But you’re never going to be able to retire
2:01:21 with that sort of mindset.
2:01:24 And here’s the second problem with that.
2:01:24 I’m just going to lay the promise
2:01:26 that we’ll come up with a solution.
2:01:28 You might say, “Well, I need a financial advisor.”
2:01:32 No good financial advisor nowadays
2:01:33 wants to work with anybody
2:01:40 under $500,000 in assets, maybe $250,000 in assets.
2:01:44 Maybe if you get lucky, $100,000 in assets.
2:01:46 But if you have under that,
2:01:48 they don’t want to work with you
2:01:51 because they want people to have some money
2:01:52 to actually make money off of, right?
2:01:54 The financial advisor’s got to eat too.
2:01:57 So if you don’t have the investments,
2:02:00 you don’t have the education, now you’re stuck.
2:02:03 And this is where now your financial education comes in.
2:02:05 Because if you want to build wealth,
2:02:07 you want to have quote-unquote retirement,
2:02:09 you got to do something different.
2:02:11 You can’t keep doing what the majority people do
2:02:14 because if you keep doing what the majority people do,
2:02:15 you’re going to end up like the majority people.
2:02:18 And right now, that’s broke in debt,
2:02:21 living paycheck to paycheck, fat and unhappy.
2:02:23 And I’m not saying this as a general term.
2:02:27 I mean, statistically, that’s what the majority people are,
2:02:28 especially in America.
2:02:30 So now let’s come up with a solution
2:02:31 because we have laid out the problem.
2:02:36 The first solution is define what is retirement
2:02:40 because I’m going to get a little philosophical here,
2:02:43 but I have my issues with traditional retirement.
2:02:47 There’s a saying that says those who retire early die early.
2:02:50 The reason why is because if you work
2:02:55 from the age of 21 to 65, maybe 67,
2:02:58 at a job you hate, but you work every single day,
2:03:01 and all you’re looking forward to is retire at 67,
2:03:05 you retire at 67, you have this great big retirement party.
2:03:08 Now you come home and you sit on the sofa
2:03:09 and you start watching TV.
2:03:12 You start to lose your sense of purpose.
2:03:16 And I’ve seen this very closely with people in my,
2:03:18 not my family, but close to my family
2:03:23 where I’ve seen people who were healthy, energetic,
2:03:24 maybe didn’t love their work,
2:03:28 but they had a reason to get up every day, go to work, retire,
2:03:31 and literally go insane.
2:03:32 I mean, you have nothing to do.
2:03:35 And now you start to see health issues
2:03:36 that you didn’t have before.
2:03:37 You start to have mental health issues
2:03:38 which you didn’t have before.
2:03:41 And all these things just start to happen
2:03:42 when you were going to enter your golden years,
2:03:45 even if you have the money to do things.
2:03:48 So when we talk about what is retirement,
2:03:52 I want to caution everybody or if you have parents
2:03:56 to start thinking about what do you want to do during retirement?
2:03:58 Because if your goal is to do nothing,
2:04:02 you might enjoy it for the first few weeks,
2:04:03 maybe six months,
2:04:05 but eventually you’re going to get bored.
2:04:06 So you got to have something to do.
2:04:09 Then is the financial side of retirement.
2:04:11 What is retirement?
2:04:14 And I have a different definition than most people.
2:04:16 Most financial advisors don’t like me
2:04:17 for the things that I say.
2:04:20 But my definition of retirement
2:04:22 is the same as my definition of wealth.
2:04:27 Wealth is for me when my cash flow
2:04:31 from my investments exceeds my expenses.
2:04:33 It’s very simple.
2:04:37 If my expenses are $4,000 a month
2:04:40 and my cash flow from my stocks and my real estate
2:04:43 and everything else is paying me $4,001 a month,
2:04:45 I am wealthy.
2:04:48 So now the question is,
2:04:54 how do you actually achieve this type of wealth, retirement?
2:04:57 The reason why I don’t like the word retirement as well,
2:05:00 besides the connotation of I’m going to do nothing,
2:05:03 is they assume there’s I got to be 67 years old
2:05:05 to hit this retirement.
2:05:07 When you can achieve this wealth way sooner,
2:05:10 and now you have more options.
2:05:12 So retirement is wealth.
2:05:15 Wealth is when your cash flow from your assets
2:05:16 exceeds your expenses.
2:05:18 How do you actually do this now?
2:05:21 Well, you got to buy the assets.
2:05:24 And in order to do that,
2:05:25 you have to have the money.
2:05:31 And many people assume that the way you get rich
2:05:34 is by investing for passive income.
2:05:35 You get rich by investing in real estate.
2:05:37 You get rich by buying this cash flow.
2:05:38 That’s a lie.
2:05:41 You have to have the money first.
2:05:46 You have to have the money to invest in real estate.
2:05:48 You have to have the money to buy the cash flow.
2:05:52 So if we just make the numbers very round and simple,
2:05:58 if I need $70,000 a year to live my life
2:06:03 and I can get a 7% cash flow on my investments,
2:06:06 I need to invest a million dollars
2:06:10 to have that $70,000 a year to fund my lifestyle.
2:06:13 Now you’re going to say,
2:06:16 where in the world are you going to get a million dollars?
2:06:18 You don’t need it today.
2:06:20 It can happen over time.
2:06:20 Right.
2:06:22 When people talk about retirement planning,
2:06:23 they’re thinking about 45 years.
2:06:25 So when we talk about wealth,
2:06:27 why can’t we talk about the long-term?
2:06:29 It’s not going to happen in two days,
2:06:31 but it can happen if you put in that work.
2:06:35 So now you have to put aside this amount of cash
2:06:37 to buy certain investments
2:06:39 that can pay you this type of cash flow.
2:06:42 The second thing is,
2:06:46 well, what about inflation, Jasperit?
2:06:48 You talk about this all the time.
2:06:51 The buying power of my dollar is going down.
2:06:55 $70,000 when I’m 65 years old in a few decades
2:06:58 is not going to have the same buying power as today.
2:06:59 You’re right.
2:07:01 But here’s the thing.
2:07:02 When you invest your money
2:07:04 into dividend-paying stocks,
2:07:06 which are stocks that pay you,
2:07:07 or into strong real estate,
2:07:10 these are inflation-adjusted investments,
2:07:13 which means generally,
2:07:17 as inflation happens,
2:07:19 rental prices go up.
2:07:21 As inflation happens,
2:07:23 stock values and dividends also go up.
2:07:26 And this is where now,
2:07:29 if we start to understand this,
2:07:31 you’ll understand the power of this
2:07:34 because it’s actually a little bit more extreme.
2:07:39 We’ve probably heard about the wealth gap in America
2:07:41 and how the rich are getting richer
2:07:42 and the poor are getting poorer.
2:07:45 Well, the reason why that happens
2:07:48 is because investment values
2:07:51 grow faster than incomes.
2:07:54 And inflation benefits investors.
2:07:57 So you see how we start to tie this all together
2:07:59 because wealth is about owning investments.
2:08:02 The way you become wealthy is by owning investments.
2:08:05 Our economic system is designed to benefit investors.
2:08:09 If we take a look at 2019 to 2024,
2:08:11 over those five years,
2:08:14 household incomes,
2:08:18 the median household income grew by around 18%.
2:08:21 During those five years,
2:08:24 the S&P 500, the stock market,
2:08:27 has grown by almost 100%,
2:08:32 which means that the wealth for investors
2:08:35 has grown almost five times,
2:08:38 or about five times faster than incomes.
2:08:42 This is why you can’t earn your way to wealth.
2:08:43 You can’t save your way to wealth.
2:08:45 You have to invest your way to wealth.
2:08:46 And remember, wealth is retirement.
2:08:50 And you might say, well, that’s just because of the pandemic
2:08:52 and everything that happened after the pandemic.
2:08:53 Well, let’s go back in time.
2:08:55 Let’s look at it a little bit broader.
2:09:02 Let’s look at the five decades between 1971 and 2021.
2:09:04 Over those five decades,
2:09:09 household income increased by around 600%.
2:09:14 Now, mind you that between 1971 and 2021,
2:09:18 we also saw the number of workers in a household increase.
2:09:24 But in 1971, the average household had one person that went to work.
2:09:25 The man went to work and the woman didn’t.
2:09:27 That’s how life was in the early 1970s.
2:09:31 In 2021, many households are two household incomes.
2:09:35 So 1971 to 2021, the median household income grew by around 600%.
2:09:40 The S&P 500, the largest 500 companies in the stock market,
2:09:42 grew by around 4,000%.
2:09:46 So again, inflation happens.
2:09:48 Inflation benefits the investor.
2:09:49 How do you become wealthy?
2:09:50 It’s by investing your money.
2:09:55 So if you want to retire, if you want to build wealth,
2:09:57 you have to be an investor.
2:10:00 And you have to calculate what is that wealth number for you.
2:10:04 For me, the way that I do it is I do it through cash flow.
2:10:06 Most of my investments, my real estate investments pay me cash flow.
2:10:08 When I buy a property, I buy it for the cash flow.
2:10:13 Most of my stock market investments are dividend paying assets,
2:10:17 meaning they pay me cash flow dividends just for owning the stock.
2:10:20 Some of my investments grow in value.
2:10:23 They’re more appreciative for appreciation.
2:10:29 But when I think about retirement for me, it’s cash flow exceeding my expenses.
2:10:34 What about starting a company?
2:10:36 Should people become entrepreneurs?
2:10:39 Well, I think everybody in America needs to be a business owner.
2:10:43 But the majority people should not operate a business.
2:10:47 When you invest in a stock, you become a business owner.
2:10:49 You don’t operate the business.
2:10:52 If I go out and buy a share of Amazon, I’m not working in the company.
2:10:54 I’m not operating the company, but I own some of it.
2:10:57 Some people should start a business.
2:11:03 I’m a huge advocate for entrepreneurship for the right person.
2:11:04 Who’s the right person?
2:11:12 I used to think everybody needs to become an entrepreneur.
2:11:17 Because when I started to see success as an entrepreneur,
2:11:19 I crossed that invisible barrier.
2:11:23 I said, “Oh my God, people need to see this.
2:11:25 You have to become an entrepreneur.
2:11:27 You can do things on your own.”
2:11:32 And I was preaching this to my friends.
2:11:36 I got one friend of mine who was an engineer to quit his job
2:11:39 and to then join me.
2:11:42 He would come to my office and I would talk to him about things.
2:11:44 And I said, “You know, there are different ways you can do this.”
2:11:51 And I realized pretty quickly he is not meant to be an entrepreneur.
2:11:54 The work ethic was different.
2:11:57 When he would go home, he didn’t want to work.
2:11:59 And that did not click to me.
2:12:02 What do you mean you don’t want to work after five o’clock?
2:12:06 Like, there’s no stop point when you’re starting a business.
2:12:06 You’ve got to start.
2:12:11 The second thing was the way you think about risk.
2:12:15 It’s, “Well, if I invest $100, how fast I’m going to make the money back?
2:12:16 Am I going to make this money back?”
2:12:19 It became all these little analyses
2:12:21 before you’ve even done anything.
2:12:23 You’ve got to start.
2:12:26 And then it’s the innovation of what are you going to do.
2:12:27 It’s asking for a blueprint.
2:12:29 Tell me exactly what to do.
2:12:30 Tell me exactly what to sell.
2:12:31 Tell me exactly how to sell it.
2:12:35 I don’t know what you are good at.
2:12:37 I don’t know what problem you can solve.
2:12:39 I don’t know what innovation you can create.
2:12:42 And this is where I go back to,
2:12:46 “I am a big advocate for entrepreneurship for the right person.”
2:12:47 Who is that right person?
2:12:53 Somebody who has this entrepreneurial itch that you have this,
2:12:57 this, I need to create something.
2:12:59 This, I can’t work for somebody else feeling.
2:13:02 This, I want to build something.
2:13:05 It’s a very much like, I don’t care what it takes.
2:13:06 I don’t care what I have to do.
2:13:08 This is what is my calling.
2:13:12 And as you say there, you’re going to have to tolerate uncertainty.
2:13:16 And when I say uncertainty, I mean comfort as well.
2:13:20 The lack of a blueprint, the lack of certainty about how much you’re going to make this month
2:13:23 or how quickly you’re going to make money or if you’re going to make money.
2:13:26 Risk, which is you might have to put a lot of things on the line,
2:13:27 including your reputation.
2:13:29 And you said hard work as well.
2:13:32 So are you willing to work seven days a week?
2:13:33 And you’re right.
2:13:34 You know, when people say that they think it’s super toxic,
2:13:38 but like in my own experiences of starting businesses,
2:13:41 but then on every friend that I have that started a business,
2:13:44 they’ll all tell you that there’s absolutely no such thing as nine to five.
2:13:46 You work whenever you have to work.
2:13:48 And if you’re at a bar mitzvah or a wedding
2:13:51 or an anniversary meal with your partner at any moment,
2:13:55 you might get a horrible email and you have to act upon it.
2:13:59 You can’t say I’m going to save that till Monday or not my problem.
2:13:59 Oh yeah.
2:14:01 And I’m going to add one more to that list.
2:14:05 The willingness to be criticized.
2:14:06 Oh yeah.
2:14:11 Any business you start, you are going to upset a lot of people
2:14:14 at every stage of the business.
2:14:15 I mean, this is really important because
2:14:18 much of the reason why people want to be entrepreneurs
2:14:20 is because they want to be their own boss.
2:14:24 But what’s so interesting about the story you told about that tenant
2:14:25 is you became her boss.
2:14:29 Whenever I speak to entrepreneurs,
2:14:31 there’s one problem that always comes up,
2:14:33 but today’s sponsor LinkedIn has a solution.
2:14:35 And I think you’ll want to hear it.
2:14:38 Connecting your business with the right audience can be tough.
2:14:40 You can spend a lot of time and money trying to get it right.
2:14:43 And still, regardless, fall short of that,
2:14:45 especially when it comes to B2B marketing,
2:14:47 where you’re not doing business with one person,
2:14:50 you’re dealing with teams making decisions together.
2:14:54 Through LinkedIn ads, you can connect with an extensive professional network
2:14:59 of over a billion members, including 10 million C-suite executives.
2:15:03 You can also target specifically by job title, industry, company, and more.
2:15:06 It’s no surprise to me that LinkedIn has reported to be the highest
2:15:09 returning paid social platform in the world.
2:15:10 To help you get started,
2:15:14 LinkedIn is offering $100 credit to launch your first campaign on the platform.
2:15:19 Just go to linkedin.com/doac24 to claim your credit now.
2:15:23 That’s linkedin.com/doac24.
2:15:24 Terms and conditions apply.
2:15:29 One of the things I really wanted to talk to you about as well is
2:15:33 just a word that I think is so pertinent to everything we’ve talked about today,
2:15:37 which I think is important, which is the word “patience.”
2:15:42 Because there’s some areas of my – it goes to what I said about my friend.
2:15:44 My friend who’s been in our group chat,
2:15:47 who’s made more cash than all of my other friends in that group chat.
2:15:49 And he’s done it by being boring and patient.
2:15:53 He’s just flown under the radar.
2:15:56 And when I think about my life and many of the investments I’m making now,
2:15:59 I’m like, “Oh, God, what is it?”
2:16:02 I’m looking over there and my friends buying some crypto meme coin,
2:16:04 and he’s told me it’s gone up 150x this month.
2:16:06 I’m looking over there and people are investing in.
2:16:09 I don’t know the picking stocks and stock trading,
2:16:11 whatever, and they’re telling me it’s gone up 50%.
2:16:15 But in my wisdom, as I’ve gotten older,
2:16:17 I’ve realized, like the tortoise in the hare,
2:16:22 that boring and patient is such a wonderful investment strategy.
2:16:25 It’s such like a paradoxical way to think.
2:16:29 I have so many seeds that I’ve planted that are taking forever to grow.
2:16:32 But I just now know, because I’ve got enough case studies in my brain,
2:16:35 that that boring and patient approach to wealth
2:16:38 will put me in a better position at the end of the game.
2:16:40 Yes. And…
2:16:45 Interior Chinatown is an all-new series
2:16:47 based on the best-selling novel by Charles Yu
2:16:49 about a struggling Asian actor
2:16:50 who gets a bigger part than he expected
2:16:53 when he witnesses a crime in Chinatown,
2:16:55 streaming November 19th only on Disney+.
2:16:59 You have to be sometimes impatiently patient.
2:17:05 So if we talk about building wealth through investing in money,
2:17:08 the numbers have shown that over the last century,
2:17:13 the stock market has gone up by an average of 10% a year, historically.
2:17:17 But many people lose money when investing in stocks.
2:17:19 I mean, if you go around talking to people,
2:17:19 “Have you invested in stocks?”
2:17:21 “Yes, yes, yes. How many have you made money?”
2:17:22 The hands start dropping.
2:17:26 Well, if the stock market has gone up by around 10% a year
2:17:29 on average every year for the last 100 years,
2:17:31 why are so many people losing money?
2:17:34 Because we start playing the wrong game.
2:17:39 And so now what happens if you invest your money into the stock market?
2:17:41 And by the stock market, I mean,
2:17:43 let’s just say you buy the S&P 500,
2:17:47 which is a basket of the 500 largest companies in the stock market.
2:17:49 For example, not financial advice.
2:17:51 If you invest in SPY, that is an ETF
2:17:54 that gives you exposure to the 500 largest companies.
2:17:57 We know that historically that’s gone up by 10% a year,
2:18:00 but that’s not enough for a lot of people.
2:18:02 So now I’m going to play this game of,
2:18:04 I’m going to try to beat the market.
2:18:07 And some people will, most won’t.
2:18:09 So now some people are going to try to get into the game
2:18:12 of investing in individual companies or maybe trading companies.
2:18:15 Because even investing in individual companies,
2:18:17 if you invest for the long enough period of time,
2:18:18 you’re probably going to win.
2:18:23 But many people now want a quicker solution.
2:18:25 So now we start trading.
2:18:28 We start finding hot companies, the next Tesla,
2:18:30 the next Amazon, we see what Reddit says,
2:18:31 we see what Google says,
2:18:32 and we start buying these things because we’re excited.
2:18:39 But that excitement is what’s killing your wealth,
2:18:41 because you’re investing on emotion
2:18:44 instead of investing on financials.
2:18:47 And so this is where you talk about what’s boring.
2:18:52 Just keep doing the market, keep investing in the market.
2:18:53 When the market’s up, when the market’s down,
2:18:55 when the market’s sideways, just keep investing
2:18:57 because that has been proven to win.
2:19:02 We know that if you invest $100 a month from the age of 21
2:19:04 until your retirement, 65, 66,
2:19:07 and you can get the same 10% return,
2:19:10 you’re going to retire a millionaire.
2:19:14 Assuming you only invest $100 a month
2:19:16 from the age of 21 to 65 or 66.
2:19:19 It’s so interesting because when I asked you earlier
2:19:21 what the best investment you ever made was,
2:19:23 you said the investment you made in yourself.
2:19:28 And maybe we’ve not spent enough time really talking about
2:19:33 how critical knowledge and skills are to wealth generation.
2:19:35 Maybe that is the first principle of wealth creation.
2:19:38 Maybe that is the furthest thing upstream is knowledge and skills.
2:19:44 And you can dabble in stocks and whatever else,
2:19:48 but really over a 50-year time horizon,
2:19:52 your knowledge and skills and your knowledge might be of patience,
2:19:54 your knowledge might be of real estate investing,
2:19:56 your knowledge might be of whatever,
2:19:58 your knowledge might be of a philosophy towards investing.
2:20:00 Really it’s your knowledge and skills
2:20:02 that are going to determine where you end up.
2:20:06 So as it relates to getting those knowledge and skills,
2:20:08 where’s the best place to people to go
2:20:11 other than obviously the Diary of a CEO,
2:20:13 but outside of this podcast,
2:20:14 where is the best place for people to go
2:20:16 to get knowledge and skills that they can trust
2:20:17 without getting scammed,
2:20:19 without having to pay for some course from some YouTuber
2:20:22 who’s chat charging $3,000 a month for like,
2:20:26 to tell them something that reading off chat GPT.
2:20:28 What is like the best place?
2:20:31 Well, the best, best place is to go out and do it,
2:20:32 screw up, make mistakes.
2:20:38 But along with that, start with what’s free, YouTube podcast.
2:20:39 Best book you’ve ever read?
2:20:41 The first book, I’ll start with that
2:20:43 because the best is it changes.
2:20:43 Yeah.
2:20:45 The first book I’ve ever read, Cover to Cover,
2:20:46 was Rich Dad Poor Dad.
2:20:49 The second book was Total Money Makeover.
2:20:51 Rich Dad Poor Dad is by Robert Kiyosaki.
2:20:53 Total Money Makeover is by Dave Ramsey.
2:20:57 The third book is a book called The Creature from Jekyll Island,
2:20:59 which talks about the Federal Reserve Bank.
2:21:03 Those three books are going to give you a foundation of money
2:21:06 and different perspectives of it.
2:21:10 So start by learning for free, even before books.
2:21:12 Start by watching YouTube videos,
2:21:13 start by listening to podcasts.
2:21:16 Then you take the next step and you start reading books.
2:21:18 And what I talk about is if you go out,
2:21:19 and over the next 12 months,
2:21:22 you read five books on money management and investing.
2:21:22 I just gave three.
2:21:26 Read five books on personal development and self-development.
2:21:28 Read five books on how to start a business.
2:21:30 Read five books on leadership.
2:21:33 And then read five books on how to scale,
2:21:35 market, and build, grow your business.
2:21:38 You’re going to have an MBA level education
2:21:40 for a fraction of the cost.
2:21:41 Start with that.
2:21:45 And then go out and make mistakes.
2:21:48 And as you go, that’s when you can start buying classes
2:21:50 and other things because you’ll find people
2:21:52 that you might want to keep consulting from.
2:21:54 But start with that.
2:21:56 What is the most important thing we didn’t talk about today
2:21:59 as it relates to wealth creation?
2:22:03 The most important thing that I think we did not talk about
2:22:07 is we talked about the economic system.
2:22:08 We talked about the principles.
2:22:11 But I think we didn’t get into the actual steps now
2:22:14 of how do you preserve and protect your wealth?
2:22:19 And how do you now continue to use wealth protection tools?
2:22:23 Because there’s a lot of that that every single wealthy person
2:22:26 is investing a huge amount of time, effort, and money into
2:22:30 that most people have no idea even exist.
2:22:32 We started to touch on taxes, but there’s so much more.
2:22:36 So in those wealth preservation tools,
2:22:38 what exactly are you referring to?
2:22:40 Starting with first your accounting and taxes,
2:22:43 then we get into the legal, your estate planning,
2:22:45 what types of attorneys, what types of legal protection
2:22:49 and shields and tools can you use to structure your business,
2:22:52 your investments, to protect you, but also amplify your wealth.
2:22:58 And then things like insurance, but then also your estate planning
2:23:00 because you talk about generational wealth.
2:23:02 Well, generational wealth isn’t just the money.
2:23:04 It’s what your money does after you die
2:23:06 and you can control that when you’re alive.
2:23:08 We have a closing tradition on this podcast
2:23:10 where the last guest leaves a question for the next guest
2:23:11 not knowing who they’re leaving it for.
2:23:14 And the question that’s been left for you is
2:23:20 what wakes you up every morning?
2:23:22 Oh, I’m excited. I don’t use an alarm.
2:23:25 I’m get up by the purpose.
2:23:26 I’m excited by the mission.
2:23:28 I mean, I love what I do.
2:23:33 The purpose, the mission, that’s what gives me up every morning.
2:23:36 What about yourself and your own happiness
2:23:39 and mental health and, you know?
2:23:42 You know, I am happy.
2:23:44 I’ve been so fortunate.
2:23:46 I’ve always been one of those people.
2:23:50 You could put me in a box and I had a great time.
2:23:51 I would turn the box into an airplane
2:23:52 and I’d be flying it around.
2:23:55 Before I came here, my wife recorded a video.
2:23:56 I found these, so we were in a hotel
2:23:59 and they gave these cans of water, okay?
2:24:02 These two cans of water, I took them.
2:24:03 I said, “Recorded this video.”
2:24:06 I went on the balcony and I did a Stone Cold Steve Austin
2:24:08 mock video where I opened up the cans of water
2:24:09 and just dumped it on myself.
2:24:12 Just, I don’t know why and I sent it to my cousins.
2:24:18 I’ve been very blessed to, I can have a good time with anything.
2:24:21 I’m a pretty light-hearted guy.
2:24:22 I know I talk about serious stuff,
2:24:25 but I’ve been very fortunate on that.
2:24:28 And I can have fun in a lot of situations.
2:24:32 I’m not driven by materialistic things.
2:24:34 There are certain things that I like.
2:24:36 I will spend money on luxuries.
2:24:38 My wife got me into that.
2:24:41 It’s like nicer hotels and nicer travel
2:24:43 and those conveniences I like.
2:24:45 And I want to keep my wife happy,
2:24:47 so whatever she likes.
2:24:51 But I’m not driven by fancy cars, fancy clothes.
2:24:54 That to me is not as important.
2:25:00 I like to see change and I want to help empower people.
2:25:01 And that gives me excited.
2:25:03 If you had to bring it down to five things
2:25:05 that are driving you then, what are those five things?
2:25:08 Number one, taking care of my family.
2:25:13 Number two is my own purpose and mission
2:25:15 and feeling excited, like my personal excitement.
2:25:16 Number three is the mission.
2:25:18 Is to continue to help people.
2:25:22 Number four is to bring light to the community.
2:25:27 Number five is to continue to give them back and to help.
2:25:31 Justpreet, thank you.
2:25:33 Thank you so much for being so generous with your time
2:25:37 and I’ve learned so much about so many things
2:25:41 and I’ve had so many sort of ideas reinforced.
2:25:43 And sometimes that’s that, you know,
2:25:46 I do these conversations because I’ve been out there
2:25:48 in the world and I’ve met people who have listened
2:25:51 to these conversations about wealth and finance and money.
2:25:55 And sometimes in life, all it is is just a little seed
2:25:59 of information that can absolutely change the trajectory
2:26:02 of not just you, but the generations that come after you.
2:26:03 And that’s exactly what you’re doing.
2:26:05 It’s exactly what you’ve done on your YouTube channel
2:26:07 for so many people that probably will never get
2:26:08 to say thank you to you.
2:26:10 But it’s to give these little seeds of inspiration
2:26:12 and information and you never really know
2:26:14 which seed is going to change someone’s life.
2:26:17 But what you do is you just continue to plant them
2:26:19 and hopefully those people will water them for themselves.
2:26:21 So thank you so much for what you do.
2:26:22 Thank you for being so generous with your time today
2:26:23 and please do keep doing it
2:26:26 because our education system is a bit of a cookie cutter
2:26:31 and optimizes for creating people that are part of a system
2:26:33 which doesn’t seem to be designed
2:26:35 with their best long-term interests in mind.
2:26:36 And that’s why we have these problems.
2:26:38 That’s why we live in this credit society.
2:26:40 That’s why we have these retirement issues.
2:26:43 And that’s probably why we have so much mental health issues
2:26:44 and depression.
2:26:49 But it’s people like you out there that are giving us
2:26:51 the information that gives us a chance.
2:26:52 A chance to live a different life.
2:26:53 So thank you for that Jasper.
2:26:54 I really appreciate you.
2:26:55 Thank you for having me on.
2:26:56 Those are really a pleasure.
2:27:01 Chuck me, that perfect Ted.
2:27:04 One of the things that I think about all the time
2:27:06 because my life is quite hectic and busy
2:27:07 is how to manage my energy load.
2:27:10 And as a podcast, you kind of have to manage your energy
2:27:12 in such a way that you can have these articulate conversations
2:27:15 with experts on subjects you don’t understand.
2:27:17 And this is why perfect Ted has become so important in my life
2:27:20 because previously when it came to energy products,
2:27:23 I had to make a trade-off that I wasn’t happy with.
2:27:24 Typically if I wanted the energy,
2:27:26 I had to deal with high sugar.
2:27:28 I had to deal with jitters and crashes
2:27:30 that come along with a lot of the mainstream energy products.
2:27:33 And I also just had to tolerate the fact that if I want energy,
2:27:35 I have to put up with a lot of artificial ingredients
2:27:37 which my body didn’t like.
2:27:39 And that’s why I invested in perfect Ted
2:27:41 and why they’re one of the sponsors of this podcast.
2:27:43 It has changed not just my life, but my entire team’s life.
2:27:46 And for me, it’s drastically improved my cognitive performance
2:27:48 but also my physical performance.
2:27:50 So if you haven’t tried perfect Ted yet,
2:27:51 you must have been living under a rock.
2:27:53 Now is the time.
2:27:55 You can find perfect Ted at Tesco and Waitrose
2:27:58 or online where you can enjoy 40% off with code
2:27:59 diary 40 at checkout.
2:28:12 That’s a perfect Ted.com.
2:28:14 (upbeat music)
2:28:17 (upbeat music)
2:28:19 (upbeat music)
2:28:22 (upbeat music)
2:28:24 (upbeat music)
2:28:27 (upbeat music)
Chúng ta cần vượt qua những suy nghĩ sai lầm về tiền bạc rằng bạn không thể xây dựng tài sản nếu bạn thuê nhà. Bạn không thể xây dựng tài sản nếu bạn không có quyền truy cập vào hàng triệu đô la. Điều đó không đúng. Và có một điều quan trọng mang lại lợi nhuận tốt hơn bất kỳ bất động sản nào, bất kỳ cổ phiếu nào, thậm chí cả bất kỳ loại tiền điện tử nào. Vậy hãy nói về cách thực sự để xây dựng tài sản thật sự.
Jaspreet Singh là một chuyên gia tài chính không màu mè, một nhà môi giới bất động sản và doanh nhân, người đã giúp hàng triệu người giải quyết những vấn đề tài chính nghiêm trọng và mở khóa tự do tài chính. Mọi người không thích khi tôi nói điều này, nhưng tôi không nói những gì tôi nói để kết bạn. Tôi nói những gì tôi nói để giúp mọi người quản lý tiền bạc tốt hơn. Có rất nhiều người thiếu kiến thức tài chính. Và chúng ta được dạy rằng, học hành chăm chỉ, tìm một công việc tốt. Và nếu bạn tiếp tục đi theo con đường đó, bạn sẽ trở nên thành công. Tuy nhiên, hầu hết mọi người lại mua một ngôi nhà mà họ không thể chi trả, và theo thống kê, tôi đang sống từ tháng này sang tháng khác. Thực tế, đó là 78% người Mỹ. Bởi vì một cách mỉa mai, điều khiến rất nhiều người nghèo suốt cuộc đời họ là họ sợ bị coi là nghèo. Vậy họ làm gì? Họ lái những chiếc xe đẹp hơn, đi nghỉ ở những nơi tốt hơn, và đến những nhà hàng sang trọng hơn. Nhưng họ không còn tiền để tiết kiệm, họ không còn tiền để đầu tư. Và vấn đề là, chúng ta cần khoảng 1,8 triệu đô la để nghỉ hưu một cách thoải mái. Wow.
Vì vậy, nếu bạn đang ở trong vùng nguy hiểm tài chính, tức là bạn không có 2.000 đô la tiết kiệm cho trường hợp khẩn cấp, và bạn có nợ thẻ tín dụng, bạn phải thực hiện những thay đổi mạnh mẽ. Hôm nay, vậy tôi nên làm gì? Đầu tiên, bạn cần hiểu về kế hoạch 75-15-10, đó là… Nhưng bây giờ hãy đi sâu hơn một chút. Và hãy nói về việc kiếm tiền. Tôi đặt tiền của mình vào năm nơi. Điều đó đã được chứng minh là có lợi, số một. Tôi thấy thật thú vị khi khi chúng ta nhìn vào phần sau của Spotify và Apple và các kênh âm thanh của chúng ta,
Phần lớn những người xem podcast này vẫn chưa nhấn nút theo dõi hoặc nút đăng ký, bất kể bạn đang nghe ở đâu. Tôi muốn đưa ra một thỏa thuận với bạn. Nếu bạn có thể giúp tôi một việc lớn và nhấn nút đăng ký, tôi sẽ làm việc không mệt mỏi từ bây giờ cho đến mãi mãi để làm cho chương trình ngày càng tốt hơn. Tôi không thể nói với bạn rằng việc bạn nhấn nút đăng ký giúp ích nhiều như thế nào. Chương trình sẽ ngày càng lớn hơn, điều đó có nghĩa là chúng tôi có thể mở rộng sản xuất, mời tất cả các khách mời mà bạn muốn thấy, và tiếp tục làm những điều mà chúng tôi yêu thích. Nếu bạn có thể giúp tôi một việc nhỏ và nhấn nút theo dõi, bất kể bạn đang nghe ở đâu, điều đó sẽ có ý nghĩa rất lớn đối với tôi. Đó là điều duy nhất tôi sẽ yêu cầu bạn. Cảm ơn bạn rất nhiều vì thời gian của bạn. Quay lại với tập này. Jaspreet, ai nên quan tâm đến thông điệp của bạn? Và tại sao họ nên quan tâm? Bất kỳ ai sử dụng tiền, tức là tất cả mọi người. Điều thú vị về tiền là chúng ta sử dụng tiền mỗi ngày. Ăn uống tốn tiền, và nuôi người khác cũng tốn tiền. Tuy nhiên, hầu hết chúng ta không bao giờ được dạy về tiền. Vì vậy, hầu hết mọi người nói rằng tiền không quan trọng. Tôi không nên nghĩ về tiền. Tôi không nên lo lắng về tiền. Tiền là xấu, tiền là ác. Trong khi thực tế, ăn uống tốn tiền, và nuôi người khác cũng tốn tiền. Và khi bạn không hiểu điều đó, bây giờ bạn sẽ là người phải trả thuế cao nhất. Bạn sẽ là người phải vật lộn để trả hóa đơn. Bạn sẽ là người không thể đi đến Disney World. Bạn sẽ là người không thể chi trả cho món quà tuyệt vời đó cho vợ, cho chồng của bạn, và bạn sẽ là người không thể chi trả cho chăm sóc sức khỏe cho cha mẹ của bạn. Và bạn tự hỏi tại sao. Trong hệ thống kinh tế mà tất cả chúng ta đang sống, tiền có tiếng nói, và trừ khi bạn hiểu điều đó, bạn sẽ không bao giờ có thể chiến thắng trong hệ thống này. Sự khác biệt giữa những người tìm ra cách làm cho bản thân trở nên giàu có là gì,
Và những người không làm được thì sao?
Nếu chúng ta bỏ qua tất cả những lợi thế khách quan,
như cha mẹ giàu có, thừa kế nhiều tiền,
tất cả những thứ như vậy,
thì sự khác biệt cơ bản mà bạn đã thấy
từ hàng trăm nghìn người
mà bạn đã làm việc và dạy dỗ
và đã tiêu thụ nội dung của bạn là gì?
Sự khác biệt cơ bản là gì?
Có một sự khác biệt, một điểm khác biệt then chốt.
Những người trở nên giàu có hiểu cách hoạt động của tiền.
Còn mọi người khác thì không.
Và tôi sẽ cho bạn biết tôi đã đến được kết luận này như thế nào.
Tôi đã đánh dấu tất cả các ô.
Tôi đã học hành chăm chỉ ở trường.
Tôi đã trải qua trung học.
Tôi đã vào đại học.
Tôi đã dành một năm ở trường sau đại học.
Và sau đó tôi đã học luật.
Nhưng tôi chưa bao giờ học cách suy nghĩ về tiền.
Tôi chưa bao giờ học cách suy nghĩ về việc xây dựng tài sản.
Tôi chưa bao giờ học cách suy nghĩ về đầu tư.
Tôi chưa bao giờ học cách suy nghĩ về thu nhập thụ động.
Nhưng nếu bạn nhìn vào những người giàu nhất thế giới,
họ không đạt được điều đó bằng cách làm một công việc và nhận tăng lương.
Họ không đạt được điều đó bằng cách làm việc để leo lên nấc thang công ty.
Họ đạt được điều đó vì họ hiểu cách hoạt động của tiền
và họ hiểu cách để thắng trong hệ thống kinh tế.
Và điều điên rồ về điều đó là tất cả chúng ta đều được dạy để tin tưởng vào hệ thống.
Cha mẹ tôi là những người nhập cư từ một bang ở Ấn Độ gọi là Punjab.
Và giống như nhiều người nhập cư Ấn Độ truyền thống khác,
họ muốn tôi trở nên thành công.
Bây giờ, trong nhà tôi, định nghĩa về thành công rất đơn giản.
Họ đã đưa ra cho tôi hai lựa chọn.
Tôi có thể đoán.
Chà, lựa chọn số một là chỉ cần tin rằng bạn có thể trở thành bác sĩ.
Lựa chọn số hai là chỉ cần tin rằng bạn có thể thất bại.
Và họ nói rằng họ có quyền chọn lựa cái nào.
Và đây là tôi khi tôi khoảng một tuổi.
Kể từ ngày tôi có thể bắt đầu nói,
cha mẹ tôi đã nói với mọi người, không chỉ những người xung quanh chúng tôi.
Họ gọi cho gia đình tôi ở Ấn Độ, gia đình tôi khắp cả nước.
Họ chỉ tin rằng tôi sẽ lớn lên và trở thành bác sĩ
bởi vì tôi sẽ trở nên thành công.
Bây giờ, tôi không có gì chống lại điều đó vì tôi cũng muốn trở nên thành công. Tôi thấy cha mẹ tôi làm việc chăm chỉ như thế nào. Bố tôi, nếu ông có một ngày thứ Bảy và Chủ nhật nghỉ, thì đó được coi là một kỳ nghỉ dài. Ý tôi là, cha mẹ tôi đã làm việc cực nhọc và tôi muốn trở nên thành công để có thể đền đáp lại cho họ. Họ đã nói với tôi rằng nếu tôi muốn thành công, cách để làm điều đó là trở thành bác sĩ, điều này có lý vì khi bạn còn đi học, bạn nhận được những tờ rơi, những tờ rơi nghề nghiệp, và chúng cho bạn thấy các lựa chọn nghề nghiệp khác nhau mà bạn có. Và bất cứ khi nào bạn nhìn vào đó, tên bác sĩ luôn đứng đầu danh sách. Vì vậy, họ nói, chỉ cần tin rằng nếu bạn muốn thành công, bạn phải trở thành bác sĩ. Và vì chúng tôi đã đến đất nước này, bạn phải trở nên thành công. Vì vậy, bạn phải trở thành bác sĩ. Bây giờ, tôi không nghĩ có gì sai với điều đó vì tôi thích ý tưởng trở nên thành công. Vì vậy, tôi đã đi theo con đường đó. Bây giờ, trong quá trình đó, tôi nhận ra rằng tôi không muốn trở thành bác sĩ. Tôi đã nói với cha mẹ rằng tôi sẽ không trở thành bác sĩ. Mẹ tôi gần như đã bị đau tim. Bố tôi không thể tin được. Và vì vậy, bố tôi đã nói với tôi rằng chỉ cần hít thở, nếu bạn muốn giữ chút tự hào trong gia đình, bạn ít nhất phải trở thành một luật sư. Vì vậy, tôi đã nói, được rồi, tôi đã học luật bán thời gian, làm việc cho doanh nghiệp của mình toàn thời gian. Bây giờ, hôm nay tôi là một luật sư có giấy phép, nhưng tôi chưa bao giờ làm việc một ngày nào với tư cách là luật sư. Và lý do tôi chưa bao giờ làm việc như một luật sư là vì điều đó không xứng đáng với thời gian của tôi và không phải là đam mê của tôi. Và trong quá trình đó, tôi đã học được rằng chúng ta được dạy rằng đây là cách bạn chiến thắng. Đi học, học hành chăm chỉ, đạt điểm tốt, có một công việc tốt. Và nếu bạn tiếp tục đi theo con đường đó, bạn sẽ trở nên thành công. Nhưng nếu bạn nhìn vào những người thành công, đó không phải là con đường mà họ đã theo. Và nếu chúng ta nhìn vào ba điều đã tạo ra nhiều tài sản hơn bất kỳ điều gì khác trong thế kỷ qua,
Bắt đầu một doanh nghiệp, đầu tư vào bất động sản và đầu tư vào cổ phiếu. Tuy nhiên, trong suốt quá trình học tập của tôi, tôi chưa bao giờ được dạy về điều đó. Chúng ta tập trung vào việc làm thế nào để có được một công việc tốt, nhưng những người giàu có lại tập trung vào việc làm thế nào để gia tăng tài sản của họ. Và đó là sự khác biệt chính ở đây. Khi những người giàu đang làm việc để sở hữu nấc thang doanh nghiệp, thì mọi người khác đang làm việc để leo lên nấc thang doanh nghiệp.
Và điều tiếp theo, tôi sẽ quay lại với những gì bạn đã nói, giả sử rằng bạn không có cha mẹ giàu có, vì hầu hết mọi người đều cho rằng bạn phải giàu có mới có thể làm điều này. Bạn cần hàng triệu đô la. Bạn cần tiếp cận tất cả số tiền này. Nhưng điều đó không đúng. Bạn có thể bắt đầu ngay bây giờ với 100 đô la, 10 đô la, nhưng bạn phải bắt đầu. Vấn đề là hầu hết chúng ta không bao giờ được dạy cách làm điều này. Nhưng trừ khi bạn bắt đầu làm điều này, bạn sẽ không bao giờ xây dựng được sự giàu có. Và đó là cách bạn chiến thắng trong hệ thống kinh tế này.
Vì vậy, tôi muốn đi qua ba điều mà bạn vừa nói. Tôi muốn nói về việc bắt đầu doanh nghiệp. Tôi muốn nói về việc đầu tư vào cổ phiếu và cũng muốn nói về bất động sản. Nhưng tôi rất tò mò về câu chuyện cá nhân của bạn, khi nào bạn nhận ra điều đó? Bởi vì điều đó thật thú vị. Trong cuộc đời tôi, có những khoảnh khắc quan trọng mà tôi đã được nhìn thấy phía sau bức màn. Và khi tôi nói nhìn thấy phía sau bức màn, tôi sẽ nói về những người bạn của tôi khi chúng tôi nói chuyện riêng tư. Tôi sẽ gọi đó là trò chơi tiền bạc. Như ngày mà tôi thấy những tỷ phú này chơi trò chơi tiền bạc mà tôi không biết là tồn tại. Và tôi đã ở đó, làm việc cật lực, làm việc trong các trung tâm cuộc gọi hoặc xây dựng bất cứ điều gì. Và rồi tôi đã gặp một tỷ phú. Tôi đã có thời gian ở bên họ, đã được nhìn thấy phía sau bức màn. Và tôi đã nghĩ, ôi, họ chỉ chơi những trò chơi tiền bạc này mà không ai khác được biết đến. Đúng không? Khi nào là khoảnh khắc bạn nhận ra điều đó? Bạn đã đủ điều kiện làm luật sư. Tại sao bạn không theo đuổi con đường đó? Có điều gì đã xảy ra.
Vâng. Khi tôi còn học tiểu học, tôi bắt đầu làm việc tại các đám cưới Ấn Độ. Tôi chơi một loại trống gọi là dole. Đó là một loại trống Punjabi. Gia đình tôi đến từ Ấn Độ. Và tôi thường chơi trống này tại các đám cưới. Bố mẹ tôi không thích việc tôi làm điều này vì bất cứ điều gì không phải là toán học hay khoa học thì đều bị coi là không nên làm. Vì vậy, tôi phải chơi trống này trong bí mật. Nhưng tôi đã chơi tại các đám cưới và bắt đầu kiếm được một chút tiền. Và khi tôi nói một chút tiền, tôi có nghĩa là 50 đô la cho mỗi đám cưới khi tôi còn học trung học cơ sở, sau đó có thể là 100, 200 đô la khi tôi học trung học phổ thông. Một trong những DJ mà tôi làm việc cùng đã nói, bạn biết đấy, có nhiều trẻ em ở trường trung học. Tại sao chúng ta không tổ chức một bữa tiệc cho những đứa trẻ này ở trường của bạn? Tôi đã nghĩ, được thôi, tại sao không? Vì vậy, chúng tôi đã tổ chức bữa tiệc cho thanh thiếu niên này và nó đã thành công lớn. Vào cuối buổi tối, DJ bắt đầu thanh toán tất cả các chi phí vì chúng tôi sẽ chia sẻ 50/50 trong dự án kinh doanh này. Sau đó, chúng tôi thanh toán tiền cho bảo vệ, cho địa điểm, cho marketing. Và rồi anh ấy nói, được rồi, hãy đếm lợi nhuận của chúng ta. Anh ấy có bốn tờ tiền trong tay. Một, hai, ba, bốn. Còn lại bốn tờ một đô la. 2 đô la cho anh ấy, 2 đô la cho tôi. Và tôi thấy rằng chúng tôi đã bỏ ra rất nhiều công sức vào dự án kinh doanh này, vào ý tưởng này, vào bữa tiệc đầu tiên này. Và chúng tôi đã kiếm được 4 đô la lợi nhuận, mà chúng tôi chia sẻ 50/50. Và vào lúc đó, anh ấy thực sự rất thất vọng, nhưng tôi thì không hề thất vọng chút nào vì tôi nghĩ, điều này thật vui. Bạn biết đấy, việc tổ chức điều này thật sự rất thú vị. Nhưng trong tâm trí tôi, đó chỉ là một trong những sở thích mà tôi đang làm vì tôi cần trở thành bác sĩ. Thực ra, tôi đã tổ chức vài bữa tiệc thanh thiếu niên khi tôi còn học trung học. Và giờ là lúc tôi phải vào đại học. Tôi 17 tuổi, và tôi đến đó. Tôi thấy mọi người đang tiệc tùng, uống rượu, tiêu tiền mà họ không có. Và tôi đã bị sốc. Tôi không hề biết rằng mọi người đi đại học để tiệc tùng. Và tôi không hề biết mọi người có tiền từ đâu.
để tiêu tiền vào tất cả những thứ rượu này.
Tôi không uống rượu.
Tôi không thích tiệc tùng.
Nhưng bây giờ tôi cần một cái gì đó để làm vào tối thứ Sáu.
Và vì vậy bây giờ tôi đang nghĩ, tôi sẽ làm gì?
Sao không lấy ý tưởng kinh doanh tiệc tùng cho thanh thiếu niên mà tôi có hồi trung học và thực hiện nó ở đại học?
Khi đó tôi 17 tuổi, và tôi bắt đầu gõ cửa tất cả các quán bar, địa điểm, nhà hàng,
cố gắng xem có ai cho phép tôi tổ chức một bữa tiệc ở đó không.
Và lúc đầu, một số người nói,
chắc chắn rồi, bạn có thể tổ chức một bữa tiệc ở đây.
Chúng tôi chỉ cần một khoản đặt cọc 10.000 đô la.
Tôi không có 10.000 đô la.
Tôi mới 17 tuổi.
Vì vậy, tôi tiếp tục.
Một số người nói tôi cần một khoản đặt cọc 20.000 đô la.
Nhưng cuối cùng tôi tìm thấy một câu lạc bộ nói, vâng, bạn có thể tổ chức một bữa tiệc ở đây.
Bạn không cần phải trả cho chúng tôi bất cứ điều gì.
Chỉ cần trả cho chúng tôi một nửa phí vào cửa mà bạn thu được.
Trả cho chúng tôi 50% bất kỳ doanh thu nào bạn tạo ra.
Bây giờ tôi đã có công việc kinh doanh.
Tôi đã thực hiện cùng một thỏa thuận với DJ của mình.
Tôi nói, nhìn này, sao bạn không DJ cho tôi miễn phí?
Và tôi sẽ chia sẻ bất kỳ lợi nhuận nào tôi kiếm được với bạn.
Và đó là khởi đầu của doanh nghiệp thực sự đầu tiên của tôi.
Đó là công ty quảng bá tiệc tùng này,
sau đó trở thành công ty tổ chức sự kiện.
Và nó đã phát triển khá lớn ở đại học.
Ý tôi là, tôi bắt đầu bằng cách tổ chức những bữa tiệc một lần.
Sau đó, tôi được hợp đồng bởi một trong những câu lạc bộ lớn nhất trong khuôn viên trường
để tổ chức đêm đại học hàng tuần của họ.
Vì vậy, tôi đã tổ chức các bữa tiệc của họ mỗi tuần.
Chúng tôi đã tổ chức các buổi biểu diễn chính thức và các bữa tiệc sau đó.
Và nó đã phát triển khá lớn.
Và bây giờ khi doanh nghiệp này bắt đầu kiếm tiền,
điều đầu tiên tôi nhận ra là
tôi không cần giấy phép hay bằng cấp để kiếm tiền.
Tôi đã nghĩ đó là điều tôi cần
bởi vì tôi nghĩ tôi cần những điểm số tốt này
để đủ điều kiện cho việc này để kiếm tiền.
Vì vậy, đó là cú sốc và nhận thức đầu tiên.
Nhận thức thứ hai mà tôi có là tôi không biết gì về tiền.
Tôi đã kiếm được một chút tiền và tôi rất may mắn
khi bắt đầu đọc sách về tiền và kinh doanh.
Và tôi đã bắt đầu đọc những cuốn sách này.
Và điều đầu tiên tôi học được là sự khác biệt giữa tài sản và nợ phải trả, những thứ mà tôi chưa bao giờ nghe đến trước đây. Tài sản là thứ mang tiền vào túi bạn. Nợ phải trả là thứ lấy tiền ra khỏi túi bạn. Những người giàu có muốn sở hữu tài sản. Tôi đã mua rất nhiều nợ phải trả vì tôi làm trong ngành quảng bá tiệc tùng và tôi muốn trông giống như một người thành đạt. Vì vậy, tôi kiếm được một ít tiền, mua một chiếc đồng hồ đẹp, kiếm thêm một ít tiền nữa, lắp bộ vành mới cho xe của mình, lắp hệ thống âm thanh mới cho xe, lắp loa siêu trầm mới cho xe. Ý tôi là, tôi đã tiêu tiền vào tất cả những thứ ngu ngốc này để trông như mình giàu có. Nhưng thực tế, tôi chỉ đang làm cho rất nhiều người khác trở nên giàu có. Và rồi tôi học về một điều gọi là đầu tư, điều này thực sự làm tôi khó chịu vì tôi nghĩ mình đang làm mọi thứ đúng. Tôi đọc những cuốn sách nói về cách mà mọi người giàu có đầu tư vào bất động sản. Tôi không biết điều đó có nghĩa là gì. Không ai trong gia đình tôi là nhà đầu tư bất động sản. Tôi chưa bao giờ nghe đến khái niệm đầu tư bất động sản trước đây. Tôi không biết nó là gì, nhưng nếu những người giàu có là nhà đầu tư bất động sản và tôi muốn trở nên giàu có, có lẽ tôi nên đầu tư vào bất động sản. Vì vậy, khi tôi 19 tuổi, tôi đang học để vào trường y vì tôi vẫn nghĩ rằng mình sẽ trở thành bác sĩ. Và tôi cảm thấy chán đến mức không chịu nổi vì tôi dành cả ngày, từ 10 đến 12 giờ mỗi ngày trong thư viện để học. Và điều này xảy ra vào khoảng năm 2011. Lý do tôi nói về năm này là vì, nếu bạn nhớ, năm 2008 là cuộc khủng hoảng tài chính lớn. Đó là khi chúng ta có sự sụp đổ bất động sản ở Mỹ. Giá bất động sản đã bị tàn phá và không chạm đáy cho đến năm 2012. Đó là lý do tôi nói điều này. Vậy nên vào năm 2011, tôi đang học để thi vào trường y, kỳ thi tuyển sinh y khoa, MCAT. Và tôi đang đọc những cuốn sách nói về cách mà những người giàu có đầu tư vào bất động sản.
Và bây giờ chúng tôi đang kiếm được một ít tiền từ công việc tổ chức tiệc này và có một chút tiền trong ngân hàng. Vì vậy, trong những giờ nghỉ của tôi, khi tôi đang ôn tập cho kỳ thi, tôi bắt đầu tìm kiếm trên các trang web tài chính trên internet. Và tất cả đều nói về việc giá bất động sản đã chạm đáy, bất động sản đang bị tàn phá ở Mỹ. Và tôi nghĩ, có lẽ tôi nên bắt đầu tìm mua bất động sản. Vào ngày 22 tháng 8, tôi đã tham gia kỳ thi tuyển sinh vào trường y. Và sau đó, vào ngày 23 tháng 8, tôi đã mua tài sản đầu tư bất động sản đầu tiên của mình. Đó là một căn hộ nhỏ mà tôi mua từ một vụ tịch thu. Vài năm trước, nó đã được bán với giá hơn 150.000 đô la. Và rồi như nhiều tài sản khác, nó đã trải qua tình trạng tịch thu. Các ngân hàng không thể bán được nó. Và nó được niêm yết bán với giá 8.400 đô la. Đó là tổng giá của căn hộ. Vì vậy, tôi đã đưa ra một đề nghị 4.000 đô la. Bởi vì tôi không biết cách thức đầu tư bất động sản này hoạt động. Và chúng tôi đã thương lượng với ngân hàng. Ngân hàng nói, chúng tôi sẽ bán cho bạn với giá 7.000 đô la. Tôi đã cố gắng thương lượng để họ giảm giá hơn nữa. Và sau đó ngân hàng nói rằng họ đã nhận được một đề nghị khác. Vì vậy, bây giờ là một cuộc chiến đấu giá. Và tôi phải trả, đưa ra giá cao nhất và tốt nhất của mình. Vì vậy, tôi nói, tôi sẵn sàng đề nghị 8.000 đô la để mua căn hộ. Không hơn. Và họ đã chấp nhận đề nghị của tôi. Vì vậy, tôi đã mua căn hộ này với giá 8.000 đô la. Tôi đã bỏ ra vài nghìn đô la cho việc sửa chữa. Và sau đó tôi cho thuê với giá 600 đô la một tháng. Và bây giờ tôi bắt đầu đặt câu hỏi. Tại sao không ai nói cho tôi về điều này? Căn hộ này đang mang tiền vào túi tôi mà tôi không cần phải làm gì vì tôi sở hữu tài sản này. Tất cả chúng ta đều được dạy để đổi thời gian lấy tiền. Tất cả chúng ta đều được dạy để làm việc để nhận lương vì đó là những gì chúng ta được dạy để làm. Nhưng những người giàu có không làm việc để có một mức lương cao hơn. Họ làm việc để có nhiều tài sản hơn vì điều đó có thể tiếp tục trả tiền cho bạn ngay cả khi bạn không làm việc. Và đó là sự thay đổi khi tôi nhận ra điều đó, điều đó thực sự đã thắp lên ngọn lửa trong tôi.
và thực sự làm tôi tức giận.
Và tôi không biết tại sao tôi lại tức giận như vậy, nhưng tôi đã tức giận
bởi vì tôi cảm thấy như mình đang hoàn thành tất cả các tiêu chí.
Tôi học tốt ở trường.
Tôi đã làm việc chăm chỉ ở trường.
Tôi sẽ làm tất cả những điều đúng đắn, trở thành bác sĩ,
và làm mọi thứ mà tôi được bảo.
Nhưng điều tôi không nhận ra là những tiêu chí đó không phải là của tôi.
Ai đã tạo ra những tiêu chí này?
Và tại sao lại có cả một thế giới giáo dục tài chính mà chúng ta không bao giờ được dạy?
Bởi vì nếu đây là cách mà những người giàu có xây dựng và phát triển tài sản của họ,
tại sao mọi người khác lại không được dạy điều này?
Vì vậy, tôi muốn làm rõ một điều ở đây.
Bạn có đang nói rằng để xây dựng tài sản, mọi người nên mua một ngôi nhà không?
Không. Nếu bạn muốn xây dựng tài sản, bạn phải mua tài sản.
Khi mọi người nói mua một ngôi nhà, điều đó có nghĩa là gì trong mắt hầu hết mọi người?
Nó có nghĩa là mua một ngôi nhà của tôi.
Đúng vậy.
Tôi muốn mua một nơi đẹp để sống.
Đó là điều mà hầu hết mọi người làm khi họ có một chút tiền.
Họ lấy lương từ công việc, rồi họ đi mua một ngôi nhà để sống,
và sau đó họ trả tiền cho khoản thế chấp,
điều đó có nghĩa là họ đang xây dựng một tài sản, đúng không?
Họ đang xây dựng cái mà nhiều người gọi là tài sản thế hệ,
đó là một trong những lời nói dối lớn nhất khi nói đến tiền bạc.
Lý do là vì ngôi nhà của bạn thực sự là một cái hố tiền.
Và đó là lý do tại sao tôi muốn bạn nghĩ về ngôi nhà của mình như một khoản nợ.
Nhưng tôi muốn bạn nghe tôi rõ ràng.
Tôi không nói rằng bạn không nên mua một ngôi nhà.
Tôi không nói rằng mua một ngôi nhà là xấu.
Bạn phải coi ngôi nhà của mình như một khoản nợ.
Chiếc áo vest mà tôi đang mặc là một khoản nợ.
Chiếc đồng hồ này là một khoản nợ.
Đôi giày của tôi là những khoản nợ.
Tôi có nên không mua chúng không?
Không.
Tôi phải đảm bảo rằng tôi có khả năng chi trả cho chúng.
Vì vậy, khi mọi người nghĩ về việc mua một ngôi nhà, họ nghĩ gì?
Họ nghĩ rằng tôi sẽ xây dựng tài sản thế hệ.
Tôi sẽ xây dựng tài sản.
Tôi sẽ trả hết nợ.
Và tôi sẽ có nhiều tự do hơn trong cuộc sống của mình
bởi vì tôi có thể sở hữu ngôi nhà này.
Hãy cùng xem xét kịch bản tốt nhất.
Bạn mua một ngôi nhà với giá gọi là 300.000 đô la.
Bạn trả hết nợ.
Và suốt cuộc đời của bạn,
ngôi nhà 300.000 đô la này tăng giá lên một triệu đô la.
Và bây giờ bạn sẽ nói, chỉ cần hít thở.
Tôi đã cho bạn thấy đây là một tài sản.
Ngôi nhà của tôi đã tăng giá gấp ba lần, hơn gấp ba lần giá trị.
Và bây giờ tôi sẽ truyền lại cho con cái của tôi.
Vì vậy, bây giờ, vâng, con cái bạn có một ngôi nhà trị giá một triệu đô la,
nhưng trừ khi chúng có thu nhập
để hỗ trợ việc thanh toán cho một ngôi nhà trị giá một triệu đô la,
chúng có thể sẽ phải tìm thêm tiền mặt.
Bây giờ chúng sẽ làm gì?
Bởi vì bạn không thể chỉ rút tiền mặt từ ngôi nhà này, đúng không?
Ý tôi là, nó không phải là một máy ATM trừ khi bạn đến ngân hàng.
Ngân hàng sẽ cho bạn tiền mặt vì ngân hàng nói,
ồ, bạn có một ngôi nhà trị giá một triệu đô la.
Thế còn chúng tôi cho bạn vay 800.000 đô la thì sao?
Nhưng đó không phải là một máy ATM
bởi vì bạn phải trả lại số tiền đó cộng với lãi suất.
Và bây giờ, trừ khi con cái bạn có thu nhập
để trả thuế tài sản,
để trả bảo hiểm,
để trả cho việc nâng cấp,
để trả cho việc bảo trì và khoản thế chấp,
chúng không thể đủ khả năng mua ngôi nhà đó.
Vì vậy, có thể bây giờ chúng sẽ phải bán.
Được rồi, bây giờ bạn bán nó.
Bạn có một triệu đô la.
Tuyệt vời.
Chúng ta thậm chí sẽ không nói về thuế ngay bây giờ,
nhưng bạn có một triệu đô la.
Bạn giàu có.
Nhưng nếu chúng không có bất kỳ kiến thức tài chính nào
và bạn có một triệu đô la,
thì điều gì sẽ xảy ra?
Chà, hãy suy nghĩ về điều này.
Nếu bạn có một triệu đô la,
bạn sẽ làm gì với nó?
Nếu tôi đi xuống phố và hỏi người trung bình,
nếu tôi viết cho bạn một tấm séc trị giá một triệu đô la hôm nay,
bạn sẽ làm gì?
Mọi người sẽ nói gì?
Tôi sẽ đi đến Bahamas.
Tôi sẽ mua cho mình một ngôi nhà đẹp.
Tôi sẽ mua cho mình một chiếc xe đẹp,
mua cho mình một số quần áo đẹp,
đi đến cửa hàng Gucci,
đi đến cửa hàng Louis Vuitton,
và mua cho mình phần guacamole thêm ở Chipotle.
Đó là những gì người trung bình sẽ làm.
Bây giờ, có thể bạn thông minh hơn một chút về tài chính.
Bạn nói, tôi chỉ sống với 50.000 đô la một năm.
Nhưng sau 20 năm, bạn không còn gì cả.
Chưa kể đến thực tế rằng 10 năm nữa,
cuộc sống với 50.000 đô la mỗi năm
sẽ chỉ mua cho bạn một nửa những gì nó có thể mua hôm nay.
Vậy bây giờ hãy quay lại tình huống.
Bạn nghĩ rằng bạn đã xây dựng được tài sản cho thế hệ sau.
Bạn đã làm một điều tốt khi trả hết thế chấp
bởi vì bạn không phải trả khoản thanh toán thế chấp.
Nhưng đó có thực sự là loại tài sản cho thế hệ sau mà bạn muốn không?
Và bây giờ để làm rõ điều này,
tôi không nói rằng việc sở hữu một ngôi nhà là xấu.
Thực tế thì rất tuyệt.
Sở hữu một ngôi nhà hoàn toàn không nợ nần là một điều tuyệt vời
bởi vì giờ đây bạn có thể yên tâm,
bạn không phải lo lắng về các khoản thanh toán thế chấp.
Nếu bạn có kiến thức tài chính, điều đó thật tuyệt.
Nhưng hãy nói về cách thực sự để làm điều này
và xây dựng tài sản thực sự.
Khi tôi mua các bất động sản đầu tư của mình
và giá trị tài sản của tôi tăng lên,
giá thuê cũng tăng lên.
Tiền thuê là thứ chi trả cho việc bảo trì.
Tiền thuê là thứ chi trả cho việc nâng cấp.
Tiền thuê là thứ chi trả cho thuế tài sản và bảo hiểm.
Tiền thuê là thứ đưa tiền vào túi tôi.
Và đây là dòng tiền mà tôi có thể sử dụng.
Tôi có thể sử dụng dòng tiền này để mua một kỳ nghỉ.
Tôi có thể sử dụng dòng tiền này để mua thực phẩm.
Tôi có thể sử dụng dòng tiền này để chi trả cho lối sống của mình.
Nhưng ngôi nhà của bạn không làm được điều đó.
Bạn phải trả tiền để sống trong ngôi nhà của mình.
Nhưng mọi người nghĩ rằng họ đang trả tiền thế chấp.
Họ đang chi tiêu bất cứ điều gì họ đang chi tiêu
cho các khoản thanh toán thế chấp của họ.
Họ nghĩ rằng họ đang…
Chà, chúng ta được nói rằng khoản thanh toán thế chấp đó
là một khoản đầu tư vào một tài sản.
Khoản thanh toán thế chấp của bạn là một khoản thanh toán cho ngân hàng của bạn.
Ngân hàng không ngu ngốc.
Thực tế, họ rất thông minh.
Ngân hàng thực hiện một điều gọi là “trả trước” khoản thế chấp của bạn.
Điều đó có nghĩa là nếu bạn ra ngoài và lấy một khoản thế chấp 30 năm,
điều mà nhiều người làm ở Mỹ,
và bạn trả 3.000 đô la mỗi tháng cho khoản thế chấp của mình,
bạn không đang trả 1.500 đô la cho lãi suất, cho ngân hàng của bạn,
và $1,500 vào vốn của bạn, tài sản của bạn.
Cách mà nó hoạt động là các ngân hàng sẽ tính trước khoản vay thế chấp của bạn,
điều này có nghĩa là trong gần 15 năm đầu tiên.
Khoảng 14 năm và 8 tháng hoặc hơn một chút.
Nhưng trong gần 15 năm của khoản vay thế chấp của bạn,
trong 15 năm đầu tiên, phần lớn khoản thanh toán thế chấp của bạn
đi thẳng vào túi của người cho vay
dưới hình thức lãi suất,
điều này có nghĩa là nếu bạn đang trả $3,000 mỗi tháng cho khoản vay thế chấp của mình,
trong phần đầu của khoản vay thế chấp,
có thể chỉ $100 trong số $3,000 đó đi vào tài sản của bạn.
$2,900 còn lại sẽ đi thẳng vào túi của người cho vay với lãi suất.
Và bây giờ, sau 15 năm,
bây giờ một nửa khoản thanh toán thế chấp của bạn sẽ đi vào tài sản của bạn
và một nửa sẽ đi vào lãi suất.
Nhưng nếu bạn tái tài trợ trước mốc 15 năm đó,
thì mọi thứ sẽ bắt đầu lại.
Và đây là nơi mà các ngân hàng hiểu trò chơi.
Một lần nữa, tôi không phản đối việc mua nhà,
nhưng bạn phải hiểu trò chơi tiền bạc.
Và hầu hết mọi người không hiểu điều đó.
Và vì vậy, sai lầm mà mọi người mắc phải
là họ mua một ngôi nhà mà họ không đủ khả năng,
và bây giờ họ đang trả tất cả số tiền này vào khoản vay thế chấp của họ,
nghĩ rằng họ đang xây dựng tài sản,
họ không còn tiền để tiết kiệm,
họ không còn tiền để đầu tư vào các tài sản thực khác.
Và tiền của họ chỉ đang được dùng để trả giảm khoản vay thế chấp,
nghĩ rằng điều này sẽ xây dựng tài sản của tôi.
Nhưng bạn đã bị bán một lời dối trá.
Thuật ngữ này, chi phí cơ hội.
Hầu hết mọi người không biết thuật ngữ chi phí cơ hội này có nghĩa là gì,
nhưng nó dường như rất liên quan đến những gì bạn đang nói,
đặc biệt là khi bạn vừa nói,
đây là số tiền mà bạn không thể đầu tư vào tài sản.
Bạn có thể giải thích chi phí cơ hội là gì
và nó bị ảnh hưởng như thế nào nếu bạn mua một ngôi nhà không?
Chắc chắn rồi. Nếu bạn có, hãy làm cho các con số rất đơn giản.
Bạn muốn một ngôi nhà khoảng $100,000.
Và giả sử các ngân hàng yêu cầu một khoản đặt cọc 20%, $20,000.
Bạn có thể làm một vài điều.
Số một, bạn có thể lấy $20,000 đó và ra ngoài mua ngôi nhà này.
Và bây giờ đó là cách mà số tiền đó đã được sử dụng.
Nhưng nếu bạn sử dụng số tiền đó để mua nhà, bạn sẽ mất cơ hội sử dụng 20.000 đô la đó để mua một bất động sản cho thuê. Bạn sẽ mất cơ hội sử dụng 20.000 đô la đó để đầu tư vào thị trường chứng khoán. Bạn sẽ mất cơ hội sử dụng 20.000 đô la đó và có thể xây dựng một doanh nghiệp.
Bây giờ, câu hỏi là, điều gì sẽ mang lại cho bạn sự phát triển tốt nhất và nhiều nhất? Hy vọng rằng ngôi nhà mà bạn mua sẽ tăng giá trị. Nhưng điều đó không được đảm bảo. Chúng ta biết rằng giá nhà không phải lúc nào cũng tăng, bất kể ngân hàng của bạn nói gì, bất kể đại lý bất động sản của bạn nói gì, vì chúng ta đã thấy điều gì xảy ra sau cuộc khủng hoảng năm 2008, khi giá bất động sản bị giảm một nửa. Có những nơi giá trị bất động sản giảm tới 93% ở bang Michigan, nơi tôi đang sống. Vì vậy, chúng ta biết rằng giá bất động sản không phải lúc nào cũng tăng. Giá cổ phiếu không phải lúc nào cũng tăng. Doanh nghiệp không phải lúc nào cũng hoạt động. Mọi thứ đều có rủi ro.
Nhưng bây giờ câu hỏi là, bạn muốn chấp nhận rủi ro nào? Và bạn muốn chấp nhận rủi ro nào trước tiên? Bạn có đang ở trong tình huống mà bạn sẵn sàng ra ngoài và mua một ngôi nhà không? Hay bạn muốn xây dựng tài sản của mình trước một chút nữa? Và đó là câu hỏi mà tôi muốn mọi người bắt đầu suy nghĩ: Tôi có sẵn sàng mua một ngôi nhà không?
Và sau đó mọi người nói, nếu tôi ra ngoài và đầu tư tiền của mình, vấn đề là giá nhà cứ tiếp tục tăng. Tôi đang chạy theo thị trường nhà ở này. Nó ngày càng trở nên đắt đỏ hơn. Và bạn hoàn toàn đúng. Đó là một rủi ro. Nhưng cũng có rủi ro rằng giá nhà có thể giảm. Tôi nghĩ một trong những thiên kiến khiến mọi người muốn mua nhà là họ hiện đang thuê, và họ xem đó chỉ là việc cho tiền đi. Vì vậy, họ nghĩ, nghe này, tôi có thể chi số tiền này cho một khoản vay thế chấp, và tôi sẽ sở hữu cái này một ngày nào đó, hoặc tôi có thể chi 2.000 đô la này, bất kể là bao nhiêu, cho tiền thuê, và tôi sẽ không bao giờ sở hữu cái này.
Chà, tôi đang ở Los Angeles ngay bây giờ. Tôi phải ở trong một khách sạn. Khoản thanh toán khách sạn đó đang trả tiền cho khoản vay thế chấp của ai đó.
Đó là việc trả học phí đại học cho ai đó.
Đó là việc trả tiền cho đồ đạc của ai đó.
Khi tôi đi ăn ở nhà hàng,
tôi đang trả tiền cho khoản thế chấp của ai đó.
Tôi đang trả học phí đại học cho ai đó.
Tôi đang trả hóa đơn của ai đó.
Bởi vì khi bạn ra ngoài và thuê nhà,
đó là điều mà mọi người đều bán.
Tôi đang làm cho chủ nhà của mình trở nên giàu có.
Chà, khi bạn ăn ở một nhà hàng,
bạn đang làm cho chủ nhà hàng đó trở nên giàu có.
Khi bạn đến khách sạn, bạn đang làm cho chủ khách sạn trở nên giàu có.
Khi tôi đi mua một cái cốc,
tôi đang làm cho chủ cốc trở nên giàu có.
Và thực tế là, đúng, sở hữu một ngôi nhà là tốt.
Nhưng bạn đã sẵn sàng để sở hữu một ngôi nhà chưa?
Bạn có đủ khả năng để sở hữu một ngôi nhà không?
Và bạn muốn sở hữu cái gì trước tiên?
Tôi đang thuê nơi tôi sống bây giờ.
Hôm nay, tôi đang làm cho chủ nhà của mình trở nên giàu có.
Tôi cũng thuê nơi văn phòng của tôi.
Tôi đang làm cho chủ nhà văn phòng của tôi rất giàu,
bởi vì tiền thuê văn phòng của tôi rất đắt.
Bạn có cảm thấy tội nghiệp cho tôi không?
Tôi hy vọng là không.
Và đây là nơi chúng ta phải vượt qua những huyền thoại về tiền bạc
mà nhiều người vẫn tiếp tục bán cho bạn,
rằng bạn không thể xây dựng tài sản nếu bạn thuê nơi bạn sống.
Bạn không thể xây dựng tài sản nếu bạn không có một bằng cấp tốt.
Đó không phải là cách mà hệ thống hoạt động.
Bạn thấy đấy, có những quy tắc truyền thống,
và sau đó là những quy tắc giáo dục tài chính thực sự.
Và một lần nữa, tôi không nói rằng sở hữu một ngôi nhà là xấu,
nhưng sở hữu một ngôi nhà mà bạn không đủ khả năng là xấu.
Làm thế nào để bạn biết liệu bạn có đủ khả năng sở hữu một ngôi nhà không?
Chà, có ba phần để đủ khả năng sở hữu một ngôi nhà.
Bạn phải đủ khả năng trả tiền đặt cọc,
bạn phải đủ khả năng trả tiền hàng tháng,
và bạn phải đủ khả năng trả chi phí di chuyển.
Tôi sẽ bắt đầu từ điều đơn giản nhất,
đó là chi phí di chuyển,
bởi vì nhiều người không tính đến điều này.
Khi bạn mua một ngôi nhà, bạn phải chuyển vào.
Và tôi không nói về quần áo và các chi phí khác.
Bạn có thể phải thuê người chuyển nhà, điều này rất tốn kém.
Bạn có thể phải nâng cấp đồ nội thất của mình, điều này cũng rất tốn kém.
Bạn có thể phải nâng cấp ngôi nhà, điều này cũng rất tốn kém.
Hãy tính điều đó vào.
Sau đó, tôi muốn nói về khoản tiền đặt cọc của bạn.
Mọi người không thích khi tôi nói điều này,
nhưng tôi không nói những gì tôi nói để kết bạn.
Tôi nói những gì tôi nói để giúp mọi người quản lý tiền bạc tốt hơn.
Nếu bạn muốn mua được nhà,
bạn phải có ít nhất 20% tiền đặt cọc.
Theo cách đó, bạn thực sự có một chút vốn,
một chút “da thịt” trong trò chơi.
Theo cách đó, bạn có thể thực sự mua được nhà.
Phần thứ ba là bạn phải có khả năng chi trả các khoản thanh toán hàng tháng.
Bây giờ, mỗi ngân hàng sẽ có một quy tắc khác nhau
cho bạn, ngân hàng có quy tắc 28% và những quy tắc khác.
Tôi có-
Xin lỗi, chỉ về điểm cuối cùng đó.
Tại sao mọi người không thích khi bạn nói điều đó?
Bởi vì rất khó để trả 20% tiền đặt cọc.
Nhà cửa thì đắt đỏ.
Bạn muốn mua một ngôi nhà trị giá 500.000 đô la?
Bạn phải có ít nhất 100.000 đô la cho khoản tiền đặt cọc.
Và còn phải có thêm tiền mặt.
Bây giờ, nếu chúng ta nói về các chi phí hàng tháng,
cách đơn giản mà tôi thích theo dõi là,
bạn phải có một hệ thống cho riêng mình.
Bạn phải biết bạn được phép chi tiêu bao nhiêu tiền,
bao nhiêu tiền bạn cần đầu tư,
và bao nhiêu tiền bạn phải tiết kiệm mỗi tháng.
Sau đó, chỉ cần tính toán vào.
Vì vậy, cách tôi thích nhìn nhận là,
một quy tắc đơn giản là một kế hoạch 75-15-10,
nói rằng cho mỗi đô la bạn kiếm được từ đây trở đi,
0,75 đô la là tối đa bạn có thể chi tiêu.
0,15 đô la là tối thiểu bạn đầu tư.
0,10 đô la là tối thiểu bạn tiết kiệm.
Bây giờ, hãy làm phép toán.
Nếu bạn biết rằng bạn kiếm được, hãy gọi là 100.000 đô la một năm,
thì điều đó có nghĩa là tối đa bạn có thể chi tiêu từ 100.000 đô la là 75.000 đô la.
Vì vậy, nếu trong số 75.000 đô la đó,
bạn có thể chi trả các chi phí thế chấp của mình.
Bạn có thể chi trả cho thực phẩm của bạn.
Bạn có thể chi trả cho kỳ nghỉ và lối sống của bạn.
Thì chắc chắn, bạn có thể chi trả.
Nhưng nếu bạn không thể chi trả điều đó,
thì bạn không thể chi trả khoản thế chấp đó.
Và lý do tôi thích đi theo quy tắc này
là vì một số người sẽ nói,
“Tôi có thể sống trong một ngôi nhà nhỏ.
Tôi chỉ muốn một chiếc xe đắt tiền và một vài kỳ nghỉ đẹp.”
Tất cả mọi người đều sẽ nói,
“Tôi muốn một ngôi nhà đẹp.
Tôi không quan tâm đến xe cộ và kỳ nghỉ.”
Vậy bây giờ bạn có thể tính toán tất cả vào đó.
Bạn có thể chi trả bao nhiêu trong số 75% số tiền bạn kiếm được?
Bạn có nghĩ rằng mọi người thậm chí biết họ chi tiêu bao nhiêu tiền không?
Không.
Tôi đã nghĩ,
“Tôi tự hỏi có bao nhiêu người đang nghe ngay bây giờ biết,
trong sáu tháng qua,
số tiền chính xác mà họ chi tiêu mỗi tháng?”
Hầu hết mọi người theo thống kê đang sống từ tháng này sang tháng khác.
Vậy họ cơ bản là chi tiêu tất cả mọi thứ?
Hoặc nhiều hơn.
Được rồi.
78% người Mỹ đang sống từ tháng này sang tháng khác,
điều đó có nghĩa là tôi kiếm được một ít tiền và tôi chi tiêu tất cả hoặc nhiều hơn.
Có một câu đùa mà tôi thích nói,
đó là trong văn hóa Ấn Độ truyền thống,
mọi người kiếm một đô la để chi tiêu 20 xu.
Trong văn hóa Mỹ truyền thống,
mọi người kiếm một đô la để chi tiêu hai đô la
thông qua sự trợ giúp của các khoản tín dụng,
thẻ tín dụng và các hình thức nợ khác.
Và lý do tại sao tôi sẽ lùi lại một bước,
tôi không nghĩ bạn muốn tôi đi theo hướng này.
Tôi sẽ không đi đâu cả.
Dù sao, chúng ta sống trong cái gọi là nền kinh tế dựa trên tín dụng,
điều đó có nghĩa là nếu bạn kiếm được 50.000 đô la một năm,
bạn không sống bằng 50.000 đô la một năm.
Ít nhất thì hầu hết người Mỹ không sống như vậy.
Chúng ta sống trong cái gọi là nền kinh tế dựa trên tín dụng,
điều đó có nghĩa là bạn có khả năng chi tiêu 50.000 đô la bạn đã kiếm được,
cộng với nợ.
Bởi vì khi bạn kiếm được nhiều tiền hơn,
khi bạn có một công việc tốt,
bạn trở nên có khả năng tín dụng cao hơn.
Và vì vậy khi bạn cho ngân hàng thấy,
này, tôi đã kiếm được 50.000 đô la, họ sẽ cấp cho bạn thẻ tín dụng,
họ sẽ cấp cho bạn các khoản tín dụng,
họ sẽ cấp cho bạn bất kỳ loại nợ nào mà họ có thể,
vậy bây giờ bạn có thể ra ngoài và chi tiêu 60.000 đô la, 70.000 đô la, 80.000 đô la,
bởi vì đó là điều giúp nền kinh tế phát triển.
Càng nhiều tiền bạn chi tiêu, người khác càng trở nên giàu có hơn.
Và vì vậy bây giờ khi bạn sống trong nền kinh tế dựa trên tín dụng này,
mà không có giáo dục tài chính,
mọi người chi tiêu, chi tiêu, chi tiêu, nền kinh tế phát triển, phát triển, phát triển,
và hầu hết mọi người không có ý tưởng gì về việc điều gì đã xảy ra với họ.
Bạn có biết điều gì thật sự thú vị không? Hai ngày trước, tôi đã có một cuộc trò chuyện với một trong những người bạn của mình. Thực ra, tôi đã làm một podcast về tài chính gần đây, và trong đó, tôi đã đề cập đến một số người bạn của mình. Sau đó, họ đã nhắn tin cho tôi trên WhatsApp, và chúng tôi đã có một cuộc trò chuyện trong nhóm chat của mình. Và lần đầu tiên trong đời, một trong số họ đã yêu cầu tôi đoán. Chúng tôi là những người bạn rất thân thiết, chúng tôi nói về tiền bạc, chúng tôi nói về việc chúng tôi có bao nhiêu tiền, v.v. Họ nói, “Đoán xem ai là người có nhiều tiền nhất trong nhóm?”
Vì vậy, tôi đã suy nghĩ và tôi đã làm, tôi nghĩ đây là giá trị tài sản ròng của năm người bạn thân nhất của tôi, và tôi nghĩ đây là số tiền mặt mà họ có. Một trong những người bạn của tôi, người rất, cái từ gì nhỉ? Tôi đoán là tiết kiệm, sống một cuộc sống rất, rất đơn giản. Khi tôi đang xem xét, tôi nghĩ, “Bạn biết không? Người bạn này, người mà sống cuộc sống cao sang, sống trong một căn hộ tuyệt vời, người này có tất cả những thứ tuyệt vời, người này đã thành công trong kinh doanh, người này thành công trong tiền điện tử.” Nhưng bạn biết không? Tôi cá là, xin lỗi, và tôi sẽ không nói tên anh ấy, tôi cá là anh ấy giàu hơn tất cả những người khác trong cuộc trò chuyện đó, tất cả những người bạn khác của tôi trong cuộc trò chuyện.
Và vì vậy, tôi đã đưa ra dự đoán nhỏ của mình và tôi nói, “Tôi cá bạn có con số X.” Anh ấy đã trả lời và nói, “Đây là vị trí tiền mặt hiện tại của tôi.” Anh ấy giàu hơn tất cả mọi người trong cuộc trò chuyện, về mặt tiền mặt cộng lại. Người này sống trong một căn hộ studio, anh ấy không bao giờ tiêu xài phung phí, anh ấy không có xe hơi sang trọng, không có quần áo đắt tiền, và anh ấy giàu hơn toàn bộ nhóm bạn của tôi. Và tôi nghĩ, “Chúa ơi, có điều gì đó thật sự quan trọng ở đây, về mặt…” Và thật điên rồ nếu bạn biết bối cảnh của những gì tôi đang nói, bởi vì tôi có một người bạn trong cuộc trò chuyện đó đã xây dựng một doanh nghiệp lớn, tôi có một người bạn, như mọi người trong cuộc trò chuyện đó đều điều hành doanh nghiệp, đều thành công. Nhưng họ sống theo những cách khác nhau, và người bạn mà điều hành doanh nghiệp nhỏ nhất,
Người có lẽ có thu nhập thấp nhất lại là người giàu nhất. Và trong vài ngày qua, thật buồn cười khi tôi nghĩ về tất cả những bữa tối, tôi đã mua chiếc xe này, và tôi nghĩ, “Tôi không biết bạn là triệu phú.” Tôi đã phải chịu đựng mọi thứ. Nhưng thực sự, nếu chúng ta bỏ qua bạn bè của bạn, thì rất dễ để trông có vẻ giàu có. Đúng vậy. Bởi vì mọi người sẽ cho bạn một hạn mức tín dụng. Nếu tôi muốn một món đồ Gucci, nhưng không đủ tiền mua Gucci, thì đoán xem, tôi có thể mua ngay, trả sau. Tôi có thể mở thẻ tín dụng và mua Gucci, và trông như tôi giàu có, trong khi thực tế tôi chỉ đang làm cho Gucci trở nên giàu có. Thực tế, một trong những người giàu nhất thế giới, vào năm 2023, ông ấy là người giàu nhất thế giới, là Bernard Arnault. Ông là người sáng lập và CEO của LVM, ông là người sáng lập và CEO của công ty sở hữu Louis Vuitton. Và tại sao? Bởi vì hàng triệu người trả tiền cho ông ấy để trông giàu có, trong khi thực tế, ông ấy mới là người đang trở nên giàu có. Và chúng ta giả định rằng khi bạn kiếm được nhiều tiền hơn, bạn phải bắt đầu trông giống như một người giàu có. Và đây là sự thay đổi tư duy mà chúng ta phải thực hiện. Và, bạn biết đấy, rất nhiều người cảm thấy đồng cảm, những người đến từ các gia đình truyền thống Ấn Độ, họ nhắn tin cho tôi nói, “Chỉ cần hít thở, tôi đã trở thành bác sĩ, hoặc vợ tôi và tôi là bác sĩ. Chúng tôi kiếm hàng trăm nghìn đô la mỗi năm. Chúng tôi có thu nhập tốt, nhưng chúng tôi không có tiết kiệm và không có đầu tư, và tôi không biết phải làm gì.” Và lý do là chúng tôi có một chiếc Range Rover và một chiếc Benz, chúng tôi có một ngôi nhà đẹp, chúng tôi đi nghỉ dưỡng như bác sĩ, chúng tôi phải trông giống như một người thành đạt. Nhưng chúng tôi không còn tiền dư vào cuối mỗi kỳ trả lương. Và đây là điều rất dễ bị cuốn vào, bởi vì khi bạn kiếm được nhiều tiền hơn, bạn trở nên có khả năng tín dụng cao hơn. Ngân hàng sẽ cho bạn những khoản vay lớn hơn. Khi bạn kiếm được nhiều tiền hơn, bạn muốn chi tiêu nhiều hơn. Và điều đó rất dễ dàng. Và bạn phải hiểu cách kiểm soát việc chi tiêu đó. Và đó là lý do tại sao nếu bạn theo dõi một cái gì đó như 75, 15, 10,
Một trong những điều đơn giản nhất bạn có thể làm để bắt đầu là luôn luôn, không kể gì đến hoàn cảnh, dù bạn kiếm được 10.000 đô la một năm hay 10 triệu đô la một năm, bạn luôn dành tiền để đầu tư, bạn luôn dành tiền để tiết kiệm, và bạn chi tiêu những gì còn lại. Bạn tôi không đầu tư, người bạn mà tôi đang nói đến thực sự không đầu tư, anh ấy chỉ không chi tiêu. Anh ấy chỉ không tiêu tiền. Và anh ấy đã tích lũy được khoảng một triệu đô la tiền mặt, trong khi kiếm được ít hơn tất cả những người khác trong số năm người bạn của tôi trong cuộc trò chuyện đó. Và điều đó không mất nhiều thời gian. Nó mất khoảng bốn năm hay gì đó, bốn hoặc năm năm chỉ để điều hành một doanh nghiệp nhỏ với một vài người. Khi tôi nói về một doanh nghiệp nhỏ, tôi có nghĩa là một doanh nghiệp thực sự nhỏ, như một doanh nghiệp có thể chỉ bốn hoặc năm nhân viên. Và anh ấy đã tích lũy được một triệu triệu đô la tiền mặt cho bản thân vì anh ấy chỉ không chi tiêu tiền. Và anh ấy không có cái tôi, không quan tâm đến việc người khác nghĩ gì về anh ấy. Tuy nhiên, những người bạn khác của tôi, những người đang kiếm được có thể gấp năm lần mỗi tháng, lại có ít tiền mặt hơn anh ấy gấp năm lần. Thật sự rất truyền cảm hứng. Thật sự rất truyền cảm hứng vì nó nói lên điều gì đó về tầm quan trọng của việc tiết kiệm, nhưng ai mà muốn tiết kiệm? Nếu tôi đặt tiêu đề cho podcast hôm nay, có điều gì đó về việc tiết kiệm. Không ai sẽ nhấn vào. Nó không thú vị. Tiết kiệm không hề hấp dẫn. Ai muốn ra ngoài và tiết kiệm 2.000 đô la? Ai muốn chi tiêu ít hơn? Chúng ta muốn mua nhiều thứ đẹp hơn. Nhưng trừ khi bạn có thể kiểm soát chi tiêu, trừ khi bạn biết cách tiết kiệm, bạn sẽ không bao giờ xây dựng được tài sản. Bạn có biết những người đang ở trong chu kỳ sống từ paycheck đến paycheck, mà tôi đã trải qua trong nhiều, nhiều năm của cuộc đời mình, nơi tôi nhận lương từ trung tâm cuộc gọi, tôi đi và chi tiêu tiền, tôi hầu như chi tiêu hết tất cả tiền trong vài ngày đầu tiên sau khi nhận lương. Và tôi chỉ chờ đợi ba tuần tiếp theo cho đến khi nhận lương tiếp theo. Bạn sẽ cho họ lời khuyên gì để thoát khỏi chu kỳ đó?
Bởi vì bạn gần như cảm thấy bị giam cầm bởi vòng xoáy đó nếu bạn đang ở trong nó.
Chắc chắn rồi.
Trước khi tôi đưa ra lời khuyên,
tôi muốn giải thích cho người đó biết điều gì đang xảy ra
bởi vì bạn là khách hàng chính của hệ thống kinh tế của chúng ta.
Ngân hàng yêu bạn vì họ có thể bán cho bạn các khoản vay ngày lương,
họ có thể bán cho bạn thẻ tín dụng,
họ có thể bán cho bạn các hạn mức tín dụng,
và họ có thể giữ bạn trong nợ nần suốt phần còn lại của cuộc đời,
điều này có nghĩa là bạn sẽ tiếp tục làm cho ngân hàng trở nên giàu có.
Các tập đoàn yêu bạn vì bạn sẽ không nghĩ hai lần
khi chúng tôi cho bạn xem chiếc túi đẹp này,
khi chúng tôi cho bạn xem kỳ nghỉ tuyệt vời này.
Bạn sẽ muốn những thứ đó,
và vì vậy chúng tôi thích bán cho bạn những thứ đó.
Chính phủ yêu bạn vì bạn sẽ phải trả thuế cao nhất.
Nhân viên là những người trả thuế cao nhất.
Và vì vậy khi bạn ở trong tình huống đó,
bạn đang làm cho mọi người khác trở nên giàu có trên sự hy sinh của chính mình.
Và vì vậy nếu bạn muốn thoát khỏi điều này,
điều đầu tiên bạn cần hiểu,
bạn cần làm cho mình trở nên giàu có trước khi làm cho mọi người khác trở nên giàu có.
Bởi vì khi bạn tiêu hết tiền của mình,
bạn đang đưa tiền của mình vào túi của họ,
và bạn phải dừng lại điều đó.
Bạn phải giữ lại số tiền đó cho chính mình.
Bạn đang ở trong một chiếc thuyền.
Hãy nghĩ theo cách này, bạn đang ở trong một chiếc thuyền,
và chiếc thuyền này đang có nước chảy vào,
và bạn đang chìm.
Và bạn phải bắt đầu bằng cách bịt kín các lỗ.
Bạn phải ngăn nước thoát ra khỏi chiếc thuyền này.
Bạn phải ngăn nước chảy vào.
Bạn phải ngăn chảy máu.
Và điều đó có nghĩa là bạn phải ngừng chi tiêu.
Vì vậy nếu bạn đang ở trong cái mà tôi gọi là vùng nguy hiểm tài chính,
tức là bạn không có 2.000 đô la tiết kiệm cho trường hợp khẩn cấp,
và bạn có nợ thẻ tín dụng.
Nếu bạn đang ở trong tình huống đó,
bạn đang ở trong vùng nguy hiểm tài chính,
và bạn phải thực hiện những thay đổi quyết liệt.
Điều đó có nghĩa là ngay bây giờ, không còn ăn ở nhà hàng,
không còn kỳ nghỉ,
không còn làm bất cứ điều gì không đưa tiền vào túi của bạn,
và không còn Netflix.
Và lý do tôi nói điều này
không phải vì bạn sẽ tiết kiệm được 15 đô la mỗi tháng.
Để bạn có thể tiết kiệm hai giờ mỗi ngày.
Người Mỹ trung bình đang xem
hơn hai giờ truyền hình mỗi ngày.
Và nếu bạn không có 2.000 đô la tiết kiệm,
nếu bạn có nợ thẻ tín dụng,
bạn không thể đủ khả năng để lãng phí hai giờ mỗi ngày vào TV.
Điều đó có nghĩa là ngay bây giờ,
bạn phải ra ngoài và bắt đầu sử dụng thời gian để học,
bắt đầu sử dụng thời gian để làm việc,
và bắt đầu sử dụng thời gian để kiếm thêm tiền.
Vậy bạn sẽ làm gì?
Bắt đầu bán đồ.
Ngừng chi tiêu.
Bán những thứ bạn sở hữu.
Bán những thứ bạn sở hữu.
Nếu bạn có một chiếc TV mà bạn không sử dụng, hãy bán nó.
Nếu bạn có một chiếc xe mà bạn không đủ khả năng, hãy bán nó.
Nếu bạn sống trong một ngôi nhà mà bạn không đủ khả năng,
hãy bán nó, hạ cấp, chuyển đến nơi nhỏ hơn,
và sau đó làm việc để kiếm thêm tiền.
Tôi phải nói rằng, có một vài điều
mà tôi nghĩ đến khi bạn nói điều đó,
và thật buồn cười, tôi đã đặt mình
vào vị trí của Stephen Bartlett 18 tuổi
khi tôi ở trong căn hộ nhỏ đó
với ba hoặc bốn người nhập cư ở Moss Side Rush Home.
Và tôi, bạn biết đấy, tiền thuê của tôi không đáng là bao.
Tiền thuê của tôi là 150 bảng một tháng,
mà tôi không thể đủ khả năng và không thể trả.
Và tôi đã làm việc giữa các công việc trung tâm cuộc gọi.
Và bất kỳ đồng tiền nào tôi kiếm được, tôi đều tiêu hết.
Và một phần lý do tôi tiêu tiền,
chỉ đơn giản là vì như nhiều người đang xem,
đặc biệt là đàn ông đôi khi cảm thấy cần thiết
vì cách mà xã hội vận hành,
tôi cũng đang cố gắng để có bạn gái cùng lúc.
Và điều đó thật khó khăn khi bạn là một người đàn ông trẻ.
Và tôi nói đến những người đàn ông trẻ đặc biệt,
bởi vì các số liệu thống kê ủng hộ thực tế
rằng có một kỳ vọng rằng đàn ông phải trả tiền.
Khi bạn là một người đàn ông trẻ, thật khó khăn
để làm tất cả những điều này để cắt giảm
và cũng để có bạn gái.
Vậy tôi sẽ làm gì?
Hoãn việc có bạn gái trong 10 năm?
Khi tôi nói có bạn gái, tôi thực sự đang nói
gặp gỡ ai đó và yêu nhau
và có một cuộc sống.
Vậy tôi sẽ làm gì, nếu tôi sống trong một chiếc hộp giày,
mà tôi đã từng, tôi không thể đưa ai đó về đó.
Tôi không thể mời ai đi ăn tối.
Tôi không thể đưa ai đó đi xem phim.
Vậy tôi phải làm gì?
Đó là lý do tại sao mọi bậc phụ huynh Ấn Độ
nói với con cái họ hãy trở thành bác sĩ
để con trai họ có thể kết hôn.
Đó là cùng một khái niệm.
Nhưng đây là điều quan trọng.
Bạn phải chọn trái tim của mình.
Hoặc là cuộc sống sẽ khó khăn ngay bây giờ,
hoặc nó sẽ khó khăn trong phần còn lại của cuộc đời bạn.
Và bạn phải chọn điều gì quan trọng hơn với bạn ngay bây giờ.
Và, bạn biết đấy, nếu chúng ta nói về sự cân bằng,
nếu bạn muốn có sự cân bằng của mọi thứ,
nơi bạn muốn tìm một cô gái,
và bạn muốn kiếm tiền,
và bạn muốn giữ sức khỏe,
bạn đang phân tán sự chú ý của mình khắp nơi.
Điều đó có nghĩa là điều đó là không thể,
nhưng rất ít người thực sự có thể làm
mọi thứ cùng một lúc.
Và nếu mục tiêu số một của bạn là trở nên giàu có,
nếu mục tiêu số một của bạn là thay đổi tài chính của bạn,
bạn phải nghiêm túc về điều đó.
Bởi vì nơi bạn đặt sự chú ý
là nơi bạn nhận được kết quả.
Và vì vậy nếu bạn muốn có một tình hình tài chính tốt hơn,
bạn sẽ phải hy sinh.
Và điều đó thật khó khăn.
Tôi không thể đến đây và nói với bạn rằng nó sẽ dễ dàng,
bởi vì điều đó sẽ là tôi đang nói dối bạn.
Tôi phải thành thật, tôi đã phải hy sinh.
Và đối với tôi, sự hy sinh là tôi đã bắt đầu một doanh nghiệp.
Và thật lòng mà nói, điều đó có nghĩa là tôi không có thời gian
để ra ngoài, hẹn hò,
hay gặp gỡ mọi người, hay giao lưu.
Nhưng câu chuyện của tôi kết thúc với việc mọi thứ diễn ra tốt đẹp.
Và sau đó, tình huống lãng mạn tự khắc sẽ được giải quyết
nhiều năm sau, khi mọi thứ đã diễn ra tốt đẹp.
Bởi vì tôi đã tập trung vào bản thân mình.
Và thật buồn cười, có một chút nghịch lý trong cuộc sống
rằng càng tập trung vào bên trong,
bạn càng trở thành một nam châm.
Và càng tôi tập trung ra ngoài,
càng tôi theo đuổi và chạy theo và kiểu như bỏ bê bản thân,
thì càng khó để khiến mọi người quan tâm đến tôi.
Vâng, và bạn biết đấy, tôi cũng muốn nói rằng
khi tôi nói về việc xây dựng sự giàu có,
tôi không nói về việc trở nên tham lam tiền bạc,
chỉ đơn giản là tham lam tiền.
Đây là một người xấu chỉ quan tâm đến tiền bạc.
Đó không phải là điều tôi đang nói,
bởi vì tôi muốn bạn sống một cuộc sống toàn diện,
vì tiền chỉ là một phần trong cuộc sống của bạn.
Nhưng phần thứ hai của điều đó,
là tôi không nói với bạn là đừng bao giờ tận hưởng cuộc sống.
Tôi đang nói với bạn rằng hãy hy sinh trong một khoảng thời gian của cuộc đời bạn,
để bạn có thể tận hưởng phần còn lại của cuộc đời mình
và không bao giờ phải lo lắng về tiền bạc nữa.
Thật khó để chúng ta tự nhiên nhìn cuộc sống như những mùa,
đặc biệt là khi chúng ta đang nhìn về phía trước.
Khi chúng ta nhìn lại,
thật dễ dàng để nói, “Ôi, đó là mùa đó.”
Như tôi có thể ngồi đây bây giờ và nói,
“Ôi, từ 20 đến 25 tuổi là mùa tôi hy sinh mọi thứ trong cuộc sống của mình
để trở thành một người có giá trị.”
Và từ 25 đến 30 tuổi là như xây dựng và học hỏi.
Và bây giờ tôi có thể nghĩ rằng,
thực sự dễ hơn bây giờ để nghĩ về tương lai theo mùa,
bây giờ tôi đã trải qua một số mùa.
Nhưng đối với những người chưa trải qua các mùa trong cuộc sống,
thật khó để nghĩ về cuộc sống trong những thời điểm đó.
Bây giờ tôi nghĩ về cuộc sống của mình trong những mùa năm năm.
Và điều đó giúp tôi nói với,
thậm chí có những cuộc trò chuyện với bạn đời của tôi, nơi tôi nói,
“Đây là mùa tôi đang ở.”
Và nó sẽ kéo dài khoảng thời gian này.
Và tôi sẽ hy sinh những điều này
và ưu tiên những điều này trong mùa này.
Nhưng thật khó để mọi người hiểu ý tưởng này.
Nó khó khăn, và sự hy sinh đó là khó khăn,
đặc biệt trong một thời gian mà mọi người đang khoe khoang
mọi thứ trên Instagram.
Bạn nhìn vào những người bạn có công việc tồi tệ,
nhưng họ đang lái những chiếc xe đẹp hơn,
đi những kỳ nghỉ tốt hơn,
đến những nhà hàng sang trọng hơn,
và bạn đang nghĩ, “Mình đã làm gì sai?”
Và đặc biệt nếu bạn là một chàng trai,
bạn có bạn gái, bạn có vợ,
cô ấy sẽ nói, “Tại sao họ cứ được đi Cancun?
Họ cứ đi đến những nhà hàng sang trọng.
Tại sao bạn không thể đưa tôi đến những nơi đẹp đẽ này?”
Và bây giờ bạn cảm thấy như mình đang làm điều gì đó sai
vì sự chênh lệch này ở đâu?
Lý do tôi gọi chương trình của mình là “Tư duy thiểu số” là vì tôi là một người ủng hộ lớn cho việc không làm những gì mà số đông người khác làm. Lần đầu tiên tôi kiếm được một triệu đô la trong một năm, tôi còn trong độ tuổi 20. Tôi lái một chiếc xe trị giá 500 đô la. Nó không có cản xe. Nó không đẹp. Vợ tôi ngồi trong chiếc xe đó với tôi, và nhân viên của tôi lái những chiếc xe tốt hơn tôi. Vì vậy, bạn phải tự tin, và bạn phải làm việc vì một điều gì đó lớn lao hơn, và bạn cần một người bạn đời sẽ hiểu điều đó. Đó là niềm tin của tôi, điều này không phải là dễ dàng. Thật thú vị vì sự tự tin là một điều rất nội tâm, và tôi cảm thấy có lẽ tôi không có nó vào thời điểm đó, vì tôi nghĩ tôi đã sợ ai đó biết rằng tôi đã phá sản. Tôi đã rất sợ ai đó biết rằng tôi đã phá sản đến nỗi tôi không dám tham gia vào các mối quan hệ lãng mạn. Và đó là lý do tại sao rất nhiều người sẽ rơi vào nợ nần để mua kỳ nghỉ, mua sắm, mua đồ, để trông giàu có. Và một cách mỉa mai, đó là điều chính giữ cho rất nhiều người nghèo trong suốt phần đời còn lại của họ là vì họ sợ trông như mình đang phá sản. Và bây giờ, khi bạn cố gắng trông giàu có, đó chính là điều thực sự giữ bạn nghèo. Có một yếu tố khác trong điều này, đó là cuộc sống của tôi khá miserable. Vì vậy, khi bạn có một cuộc sống tương đối miserable, khi bạn không có nhiều thứ đẹp đẽ, vì bạn làm việc trong một trung tâm cuộc gọi như tôi đã làm cho đến 11 giờ đêm, làm thêm giờ, bất kỳ giờ làm thêm nào tôi có thể có, thì vì bạn cũng cô đơn, bạn về nhà một mình, đi bộ về nhà vì bạn không đủ khả năng để đi xe buýt. Bất cứ điều gì mang lại cho bạn một chút cảm giác hưng phấn. Cờ bạc. Đây là lý do tại sao tất cả các cửa hàng cờ bạc đều nằm ở những khu vực gặp khó khăn nhất về tài chính, vì nhiều người nói rằng, vì những người đó đang tìm kiếm một khoản tiền lớn, một cảm giác hưng phấn từ một khoản thanh toán. Chiếc TV của tôi trong căn phòng nhỏ xíu của tôi chỉ bằng một nửa kích thước của bức tường.
Tôi đã đưa ra những quyết định chi tiêu thiếu suy nghĩ vì tôi nghĩ rằng nó mang lại cho tôi một cảm giác nào đó mà tôi đang thiếu trong cuộc sống. Nó mang lại cho tôi một cảm giác hưng phấn như dopamine, và vào thời điểm đó trong cuộc đời tôi, không có nhiều thứ mang lại cho tôi cảm giác hưng phấn đó. Và đây là điều quan trọng. Trong khoảng thời gian đó, bạn đang đưa ra những quyết định dựa trên cảm xúc – Đúng vậy. – như nhiều người khác. Và thật khó để nói lý lẽ với cảm xúc. Nhưng đây là lúc bạn cần phải hiểu sự khác biệt, vì nếu bạn đang nghe điều này và bạn đang ở trong tình huống đó, bạn phải hiểu rằng nếu bạn muốn tiếp tục sống lối sống đó, bạn sẽ phải thực hiện một số thay đổi ngay hôm nay. Nếu không, bạn sẽ bị mắc kẹt trong lối sống này suốt phần còn lại của cuộc đời. Và chỉ có thể trở nên khó khăn hơn. Và điều quan trọng là nếu bạn muốn trở nên giàu có, phần đầu tiên chính là tư duy của bạn. Đó là kỷ luật của chính bạn. Và cho đến khi bạn có thể vượt qua điều đó, tôi có thể nói cho bạn mọi thứ về đầu tư. Tôi có thể cho bạn biết về các quỹ ETF và quỹ chỉ số khác nhau để đầu tư. Tôi có thể cho bạn biết về các tổ chức đầu tư khác nhau ở ngoài kia. Tôi có thể cho bạn biết nên sử dụng công ty môi giới chứng khoán nào. Tôi có thể nói với bạn chỉ cần đầu tư 15% thu nhập của bạn vào điều này trong 10, 20, 30 năm tới, và bạn sẽ trở nên giàu có. Nhưng cho đến khi bạn có thể vượt qua tư duy đó, bạn sẽ không bao giờ trở nên giàu có. Bởi vì điều xảy ra trong tình huống đó là khi bạn ở trong trạng thái tôi chỉ muốn trông giàu có. Tôi chỉ muốn có cảm giác hưng phấn. Tôi chỉ muốn có một số thứ đẹp đẽ vì tôi xứng đáng với điều đó. Tôi làm việc chăm chỉ. Bạn biết điều gì xảy ra tiếp theo không? Bạn chính là người bị cuốn vào tất cả các kế hoạch làm giàu nhanh chóng. Bởi vì sẽ có người nói, hãy nhìn này, hãy bỏ 1.000 đô la vào đây, bạn sẽ có 10.000 đô la trong ba tháng tới. Hoặc tôi sẽ chỉ cho bạn, bạn có thể sống lối sống làm việc trên laptop. Bạn có thể làm việc năm giờ một tuần, kiếm 10.000 đô la một tháng, 10.000 đô la một tuần.
Bạn sẽ không bao giờ phải lo lắng về tiền bạc nữa.
Chỉ cần mua chương trình này.
Và bây giờ bạn là một ứng viên tiềm năng.
Bởi vì bây giờ bạn được thúc đẩy bởi cảm xúc “Tôi muốn điều đó.”
Tôi không thể tưởng tượng nếu tôi có thêm 10.000 đô la mỗi tháng
và tôi thậm chí không phải làm việc cho nó.
Bởi vì bạn không thể nhìn thấy điều gì khác ngoài điều đó.
Tất cả những gì bạn đang làm là bị cảm xúc chi phối.
Và vì vậy, bạn là người sẽ bị cuốn vào
những kế hoạch làm giàu nhanh chóng.
Bạn là người sẽ làm cho ngân hàng trở nên giàu có
bởi vì bạn sẽ mắc kẹt trong nợ nần.
Các tập đoàn sẽ yêu bạn
bởi vì họ có thể tiếp tục bán cho bạn những thứ đẹp nhất, mới nhất
bởi vì bạn muốn trông giàu có.
Bạn muốn khoe khoang với bạn bè.
Bạn muốn khoe khoang với các cô gái.
Và bạn bị mắc kẹt trong vòng xoáy đó.
Vì vậy, tôi muốn nói về tư duy tiền bạc là gì.
Nhưng chỉ về điều mà bạn vừa nói,
bạn đã nói đến những kế hoạch làm giàu nhanh chóng.
Tiền điện tử.
Quan điểm của bạn về tiền điện tử và đầu tư vào tiền điện tử là gì?
Vì vậy, tôi sẽ cho bạn biết tôi đầu tư tiền của mình ở đâu
để bạn có thể hiểu.
Tôi đầu tư tiền của mình vào năm nơi.
Tôi đầu tư tiền vào doanh nghiệp của riêng mình
và đầu tư tiền vào bất động sản
và đầu tư tiền vào cổ phiếu
và đầu tư tiền vào tài sản đầu cơ
bao gồm cả tiền điện tử.
Và sau đó tôi sở hữu một ít vàng vật chất.
Vì vậy, bắt đầu doanh nghiệp của riêng mình,
tôi điều hành một công ty có tên là Briefs Media.
Chúng tôi có lẽ nổi tiếng nhất với bản tin thị trường của chúng tôi
nơi chúng tôi phân tích những gì đang xảy ra
trong các thị trường tài chính.
Vì vậy, đó là Briefs Media.
Thứ hai là tôi đầu tư vào bất động sản vật chất.
Vì vậy, tôi đang đi mua các tài sản cho thuê
mà tôi có thể sử dụng để tạo ra dòng tiền.
Thứ ba, tôi đầu tư vào cổ phiếu.
Điều này dưới hình thức đầu tư vào các công ty riêng lẻ
và đầu tư vào các quỹ.
Các quỹ là ETFs, quỹ chỉ số, quỹ tương hỗ,
nơi bạn có thể nhận được đầu tư
vào một giỏ rộng các công ty.
Thứ tư là các khoản đầu tư đầu cơ của tôi.
Chú ý cách tôi nói số bốn.
Đây là một trong những phần nhỏ nhất bây giờ.
Những điều mà tôi tin có thể tăng lên rất nhanh nhưng cũng có thể giảm xuống nhanh chóng. Vì vậy, những tài sản đầu cơ này, chiếm một phần nhỏ trong danh mục đầu tư của tôi, bao gồm những thứ như các công ty khởi nghiệp mà tôi đầu tư vào. Nó cũng bao gồm những thứ như tiền điện tử. Và tôi sở hữu một chút vàng vật chất. Vàng vật chất chiếm khoảng 2% trong danh mục đầu tư của tôi. Nhưng quay trở lại với tiền điện tử, vì đó là điều bạn đã hỏi, tôi nghĩ đó là một khoản đầu tư đầu cơ. Tôi đã kiếm được rất nhiều tiền từ tiền điện tử và tôi bắt đầu mua tiền điện tử trước khi nó phổ biến như ngày nay. Tôi bắt đầu mua nó vào khoảng năm 2016 khi Bitcoin khoảng 3.000 đô la, có thể là năm 2016, 2017 khi Bitcoin khoảng 3.000 đô la một đồng. Và tôi đã bán một số. Đối với tôi, tôi hiểu rằng nó có thể tăng rất nhanh nhưng cũng có thể giảm nhanh không kém. Và vấn đề mà tôi gặp phải là khi mọi người bây giờ muốn tham gia vào ý tưởng đầu tư này vì giờ họ đang ở trong tình huống khó khăn. Tôi sống từ tháng này sang tháng khác và tôi nghe về giáo dục tài chính và đầu tư. Nếu tôi chỉ đổ tiền của mình vào Bitcoin hoặc tiền điện tử, có thể nó sẽ tăng gấp 10 lần và tôi sẽ có tự do tài chính. Và đó là nơi tôi gặp vấn đề vì bạn đang lấy tiền của mình và đầu tư vào một tài sản đầu cơ chưa được chứng minh. Có thể nó sẽ thành công và bạn sẽ trở thành triệu phú. Có thể bạn sẽ mất tất cả. Nhưng tôi không muốn đánh cược với tài sản của mình. Tôi muốn xây dựng tài sản của mình với những thứ đã được thiết lập và sau đó sử dụng các tài sản đầu cơ như một thứ gì đó mang tính đầu cơ và đối xử với nó như vậy. Về giá trị tài sản ròng của bạn, nó được phân chia theo tỷ lệ phần trăm giữa năm thứ này như thế nào? Nếu chúng ta nhìn vào bất động sản, bất động sản có lẽ chiếm gần 50% trong các khoản đầu tư của tôi. Cổ phiếu chiếm khoảng 30%. Tài sản đầu cơ chiếm khoảng 18% trong danh mục đầu tư của tôi. Vậy chỉ riêng 30%, bao nhiêu trong số đó là vào cổ phiếu của các công ty riêng lẻ so với ETFs? Khoảng một nửa và một nửa.
Được rồi, vậy là 15% mỗi loại, được rồi, tuyệt vời.
Còn về phần đầu tư mạo hiểm thì sao?
Khoảng 18%.
Và trong số đó, bao nhiêu là tiền điện tử so với các startup?
Trước đây có nhiều tiền điện tử hơn, nhưng bây giờ có nhiều startup hơn.
Tôi đã bán một phần Bitcoin khi nó đạt mức cao kỷ lục
và tôi sẽ sử dụng số tiền đó
để mua thêm một số bất động sản cho thuê.
Được rồi, còn vàng thì sao?
Khoảng 2% trong danh mục đầu tư của tôi.
Được rồi.
Và lý do tôi mua vàng,
tôi không coi vàng là một khoản đầu tư.
Tôi xem vàng như một cách để tiết kiệm tiền mặt
bởi vì lý thuyết của tôi là nếu tôi lấy 10.000 đô la tiền mặt
và tôi lấy 10.000 đô la vàng vật chất
và tôi chôn cả hai thứ này trong vườn sau nhà hôm nay,
thì sau 10 năm, cái nào sẽ có sức mua nhiều hơn?
Lý thuyết của tôi là vàng sẽ có sức mua nhiều hơn.
Và đó là lý do tại sao tôi sở hữu một ít vàng vật chất.
Đối với tôi, đó là cách để tiết kiệm tiền mặt.
Tôi coi đó như một bảo hiểm chống lại ngày tận thế,
chống lại những điều tồi tệ xảy ra,
chống lại những điều xấu xảy ra với tiền tệ của chúng ta,
những điều xấu xảy ra với nền kinh tế.
Đó là lý do tại sao tôi sở hữu một ít vàng vật chất.
Nhưng vấn đề với vàng là khi tôi sở hữu vàng vật chất,
nó chỉ nằm đó trong một kho.
Nó không tạo ra dòng tiền.
Nó không tạo ra giá trị mới.
Nó chỉ nằm đó.
Khi tôi đầu tư vào bất động sản, nó tạo ra dòng tiền.
Khi tôi đầu tư vào cổ phiếu, các công ty đang làm việc
để sản xuất sản phẩm tốt hơn, để tăng lợi nhuận của họ.
Vàng không làm gì cả.
Còn tiền mặt thì sao?
Bạn có giữ nhiều tiền mặt không?
Tiền mặt chắc chắn là một vị thế.
Tôi không biết về tỷ lệ phần trăm, nhưng tôi luôn giữ tiền mặt.
Và tôi muốn phân tích điều này theo một vài cách
bởi vì tôi có một, hãy gọi nó là một khoản tiền mặt,
đó là tiền tiết kiệm khẩn cấp của tôi.
Đây là tiền mặt để bảo vệ tôi
trong trường hợp khẩn cấp, trong cuộc sống cá nhân.
Tôi cũng có một khoản tiền mặt riêng,
đó là tiền tiết kiệm khẩn cấp cho doanh nghiệp của tôi.
Sau đó, tôi có một khoản tiền mặt,
đó là tiền để đầu tư.
Đây là tiền đang chờ được đầu tư vào bất động sản.
Và sau đó, tôi có cổ phiếu.
Và sau đó, tôi cũng có một ít tiền mặt khác
đang chờ được đầu tư vào các tài sản đầu cơ.
Vì vậy, tôi có tiền mặt đang chờ được đầu tư vào các tài sản đầu cơ,
tiền mặt đang chờ được đầu tư vào bất động sản,
tiền mặt đang chờ được đầu tư vào cổ phiếu,
và sau đó tôi có tiền mặt khẩn cấp của mình.
Vì vậy, tôi thích tách biệt tất cả ra.
Một giây trước, bạn đã nói rằng trừ khi bạn có tư duy về tiền bạc,
bạn sẽ không bao giờ trở nên giàu có.
Tư duy về tiền bạc là gì?
Tư duy là điều quan trọng nhất.
Bạn phải tin rằng bạn sẽ trở nên giàu có.
Điều tôi thích nói là bạn phải nói, tôi sẽ trở nên giàu có.
Tại sao?
Bởi vì nếu bạn không tin rằng bạn sẽ trở nên giàu có,
thì điều đó sẽ trở nên không thể đối với bạn.
Tại sao?
Tôi đã từng dạy học ở các trường công lập Detroit.
Vì vậy, Detroit là một khu vực rất khó khăn và vẫn còn khó khăn.
Một số khu vực là văn phòng ở trung tâm Detroit,
nhưng có những phần của Detroit vẫn rất khó khăn.
Và tôi đã đề xuất dạy ở một số trường công lập ở đó.
Và đây là những đứa trẻ, những đứa trẻ tốt,
không được tiếp xúc với một số điều tốt nhất.
Và ý tôi là khi tôi vào những lớp học này,
trước tiên bạn phải đi qua nhiều máy dò kim loại.
Sẽ có cảnh sát ở đó.
Bạn có thể phải bị kiểm tra.
Và khi tôi vào lớp học, tôi hỏi các em,
có bao nhiêu em có hai phụ huynh ở nhà?
Gần như không ai giơ tay.
Tôi sau đó hỏi, có bao nhiêu em đi làm?
Gần như tất cả mọi người đều giơ tay.
Và khi tôi hiểu rõ hơn về các học sinh,
tôi cũng bắt đầu nhận ra rằng những đứa trẻ này,
các em học sinh trung học, một số em đã tham gia băng nhóm.
Một số em đã bị cảnh sát bắt giữ.
Một số đã tham gia vào những điều mà chúng ta coi là xấu và đó là những điều xấu.
Nhưng đối với các em, đó chỉ là bình thường.
Bởi vì khi tôi nói chuyện với các em về những băng nhóm này,
những gì các em sẽ nói với tôi là, tôi không có cha mẹ ở nhà.
Tôi không có bố.
Tôi không biết bố tôi là ai.
Mẹ tôi đang làm việc.
Tôi sẽ ăn gì đây?
Các anh trai tôi, băng nhóm này, mang lại cho tôi một chút an ủi
bởi vì có những người xung quanh tôi.
Họ cho tôi thức ăn.
Họ giúp tôi có tiền.
Trong mắt họ, đó không phải là điều xấu.
Và khi bạn lớn lên trong tư duy đó,
thật khó để bạn nghĩ lớn hơn.
Và khi tôi vào những lớp học này,
tôi sẽ nói về cuộc sống, động lực, tiền bạc, tất cả mọi thứ.
Và một trong những điều tôi muốn làm,
một bài tập mà tôi sẽ thực hiện,
là cố gắng khiến bạn nghĩ về những điều thành công.
Những điều mà trẻ em muốn là gì?
Một chiếc xe đẹp.
Vì vậy, tôi sẽ hỏi những đứa trẻ này, chiếc xe mơ ước của bạn là gì?
Và những câu trả lời tôi nhận được là những thứ
như Ford Mustang hoặc Dodge Challenger.
Những chiếc xe đẹp đó, nhưng tôi sẽ tiếp tục hỏi,
tại sao không phải là một chiếc Bugatti?
Tại sao không phải là một chiếc Lamborghini?
Tại sao không phải là một chiếc Rolls-Royce?
Và họ sẽ nói, người như tôi
không bao giờ có thể có những thứ như vậy.
Vì vậy, tôi thậm chí không thể mơ về việc có những thứ đẹp đẽ đó.
Và điều đó thực sự gây sốc cho tôi.
Ý tôi là, bạn bị kìm hãm đến mức,
không chỉ bạn không nghĩ rằng bạn có thể đạt được điều đó,
mà bạn thậm chí không thể mơ rằng bạn có thể đạt được điều đó.
Bạn thậm chí không thể đạt được điều đó trong chính giấc mơ của mình.
Và khi bạn không tin rằng
bạn xứng đáng với bất cứ điều gì hơn một chiếc Ford Mustang,
thì làm thế nào bạn có thể làm việc để có được điều gì đó tốt hơn?
Và tôi không nói rằng bạn phải làm việc
chỉ vì những thứ vật chất,
nhưng đây là sự thay đổi tư duy
rằng nếu bạn không tin rằng bạn có thể làm được,
bạn sẽ không bao giờ có thể làm được.
Và vì vậy, đây là điều đầu tiên,
bạn phải nói, tôi sẽ trở nên giàu có.
Và đôi khi bạn phải có thể tìm thấy một chút hương vị của thành công
và xem điều đó trông như thế nào.
Có nhiều cách để thực hiện điều đó.
Ý tôi là, bạn có thể chỉ cần lên Instagram
và xem thành công trông như thế nào đối với một số người,
nhưng bạn bắt đầu định nghĩa thành công đó là gì
và nói với bản thân, tôi sẽ trở nên giàu có.
Không phải là tôi có thể, không phải là tôi có thể,
mà tôi sẽ trở nên giàu có.
Điều thứ hai là tiền là một công cụ.
Và lý do tôi nói điều đó
là vì chúng ta đã gợi ý về điều này
trong suốt cuộc thảo luận này.
Nhưng lý do mà nhiều người rất sợ nói về tiền,
lý do mà tiền là một chủ đề cấm kỵ
là vì chúng ta không tự tin về tiền của chính mình.
Tôi chỉ muốn dừng lại ở đó
trước khi chúng ta tiếp tục với quan điểm tiền là công cụ.
Thật thú vị những gì bạn đang nói về những đứa trẻ đó.
Thật thú vị vì tôi đang nghĩ
khi bạn đang nói về những mối đe dọa từ khuôn mẫu.
Và trong cuốn sách trước của tôi,
tôi đã dành một chút thời gian để nói về niềm tin vào bản thân và sự tự tin
và ý tưởng về những mối đe dọa từ khuôn mẫu.
Và một số nghiên cứu mà tôi đã gặp cho thấy rằng
nếu có một khuôn mẫu cho rằng những người giống bạn,
giả sử là người da đen như tôi,
kém trong một lĩnh vực nào đó, giả sử là toán học.
Trước khi họ làm bài kiểm tra toán,
nếu họ nhắc nhở một người da đen rằng họ là người da đen,
chỉ cần để họ đánh dấu vào ô nói rằng họ là người da đen,
thì hiệu suất của họ trong bài kiểm tra đó sẽ giảm
và họ cũng làm tương tự với phụ nữ.
Vì vậy, nếu có một khuôn mẫu xung quanh khả năng của bạn trong một lĩnh vực nào đó,
nếu họ nhắc nhở bạn về phần đó của bạn
trước khi bạn làm bài kiểm tra, hiệu suất của bạn sẽ giảm.
Và điều quan trọng là, trong các nghiên cứu,
khi họ không nhắc nhở người da đen hoặc phụ nữ
về đặc điểm cụ thể đó của họ,
hiệu suất của họ giống như mọi người khác.
Và thật thú vị khi bạn nói rằng
khi bạn đang nói về tiền,
chúng ta có một mối đe dọa từ khuôn mẫu ở đó.
Chúng ta tồn tại trong một thế giới mà chúng ta nghĩ rằng những người giống chúng ta
kiếm được một số tiền nhất định.
Và nếu các nghiên cứu về mối đe dọa khuôn mẫu là đúng,
điều đó có nghĩa là tôi sẽ xuất hiện trong thế giới theo cách
sẽ mang lại số tiền đó.
Nhưng thật không dễ để thực sự tin tưởng ngoài khuôn mẫu của bạn.
100%.
Ngoài bối cảnh mà bạn đã lớn lên.
Tôi đã đi ngầm trong một trường học ở một khu vực khó khăn ở Liverpool, nơi mà tình hình học tập rất kém. Tôi đã giả vờ làm một giáo viên. Tôi đã bắt đầu làm quen với các em học sinh và tôi đã gặp một cậu bé, và tôi nhớ cậu ấy đã nói với tôi về những kế hoạch cho tương lai của mình. Tôi ngồi đó và hỏi, “Bạn có biết triệu phú nào không?” Cậu ấy trả lời, “Không, ở đây không có triệu phú nào cả.” Tôi hỏi tiếp, “Bạn đã bao giờ gặp một triệu phú chưa?” Cậu ấy nói, “Tôi chưa bao giờ gặp một ai cả.” Và ngay lúc đó, mẹ cậu ấy, điều này có trong video, trong một bộ phim tài liệu của Channel 4, cậu ấy nói, “Nhưng tôi nghĩ tôi muốn trở thành triệu phú.” Và mẹ cậu ấy đã bật cười. Bà ngồi trên ghế sofa bên cạnh cậu ấy và đã cười lớn. Tôi nhớ đã hỏi bà trước ống kính, “Tại sao bà lại cười?” Bà nói, “Không, không có cơ hội nào đâu.” Vì vậy, điều này đã được ăn sâu vào bối cảnh của bạn, gia đình bạn, nguồn gốc của bạn, mạng lưới bạn bè của bạn rằng bạn không thể thành công. Thật khó khăn. Điều này 100% khó khăn. Và nó không dừng lại ở bất kỳ cấp độ nào. Ví dụ, khi tôi nói với bố mẹ rằng tôi không muốn trở thành bác sĩ, tôi đã bị mọi người nói rằng tôi đang vứt bỏ sự hy sinh của bố mẹ. Và rằng một người như tôi thì không bao giờ có thể thành công trong kinh doanh. Bởi vì tôi không biết gì về kinh doanh. Không ai trong gia đình tôi là người làm kinh doanh. Không ai trong gia đình tôi là nhà đầu tư. Không ai trong gia đình tôi làm điều này. Bạn chưa bao giờ học những điều này trước đây. Bạn không vào được trường kinh doanh. Bạn, bạn sẽ làm điều này như thế nào? Và tôi không nói điều này để so sánh. Tôi nói điều này để giải thích rằng có rất nhiều cấp độ trong tư duy này, rằng nếu bạn không thể phá vỡ rào cản vô hình này, bạn sẽ không bao giờ thành công khi bất kỳ nhân viên nào gia nhập đội ngũ của tôi. Ngày đầu tiên, chúng tôi yêu cầu mọi nhân viên, từng người một, bất kể vai trò, thực hiện bài tập này. Nó được gọi là bài tập chín điểm. Bạn có chín điểm trên màn hình. Nếu bạn tìm kiếm trên Google, bạn có thể thấy bài tập chín điểm hoặc câu đố chín điểm, nơi có chín điểm.
Chúng ta sẽ đưa nó lên màn hình.
Vâng.
Và tôi sẽ không tiết lộ, nhưng thực ra tôi sẽ.
Đó là cách duy nhất để truyền đạt điều đó.
Nhưng cách mà bài tập này hoạt động là bạn phải, trong bốn đường thẳng,
chạm vào mọi điểm trên màn hình mà không được nhấc bút lên.
Bạn phải chạm vào mọi điểm, tất cả chín điểm này mà không được nhấc bút lên.
Và khi bạn làm điều đó, bạn có thể nói, ồ, điều đó là không thể.
Làm thế nào để bạn làm điều đó?
Và bây giờ là lúc.
Ô, được rồi.
Không được đi qua một đường đã vẽ trước đó.
Đúng vậy.
Không phải khi bạn có thể đi qua một đường đã vẽ trước đó, nhưng bạn không thể nhấc bút lên.
Vì vậy, nếu có chín điểm, một, một, hai, ba, bốn, năm, sáu, bảy, tám, chín.
Bạn phải kết nối tất cả bốn điểm, xin lỗi, tất cả chín điểm bằng bốn đường thẳng.
Bạn không thể uốn bút và bạn không thể nhấc bút lên.
Và mọi người sẽ nói, điều này là không thể.
Và lý do bạn nói điều đó là vì bạn vừa tạo ra một rào cản vô hình.
Bởi vì bây giờ nếu bạn đi ra ngoài hộp, nếu bạn kéo dài bút một chút nữa,
thì bạn có thể bắt đầu kết nối tất cả những điểm này.
Và bây giờ bạn nhận ra, ô, điều đó là có thể nếu tôi không tạo ra những bức tường vô hình xung quanh mình,
nếu tôi không đặt mình vào trong cái hộp vô hình này.
Và đó là những gì chúng ta làm.
Chúng ta đều được điều kiện hóa để làm điều này đến một mức độ nào đó.
Nếu bạn lớn lên trong nghèo khó, có thể bạn sẽ nghĩ rằng bạn không bao giờ có thể đạt được bất kỳ mức độ thành công nào.
Nếu bạn lớn lên với suy nghĩ rằng bạn sẽ trở thành điều này,
có thể bạn sẽ không bao giờ bắt đầu một doanh nghiệp.
Bạn không bao giờ có thể trở thành một nhà đầu tư.
Nếu bạn đã trở thành một kỹ sư, và bây giờ ở độ tuổi 30, bạn muốn ra ngoài và làm điều gì đó khác biệt,
có thể ai đó như bạn không bao giờ có thể làm điều gì đó khác biệt.
Nhưng tất cả những điều này đều là những cái hộp vô hình.
Bạn thấy nó ngay đó.
Và đó là lý do tại sao chúng tôi yêu cầu mọi thành viên trong đội, mọi nhân viên làm điều đó vào ngày đầu tiên.
Bởi vì những gì chúng tôi nói là, hãy nhìn, chúng ta phải đến đây và đổi mới.
Và nếu bạn muốn có thể đổi mới và làm điều gì đó lớn lao,
Bạn phải thoát ra khỏi chính suy nghĩ của mình.
Và bạn phải có khả năng vượt qua những rào cản vô hình này.
Và bây giờ khi bạn quay lại với câu hỏi của mình, điều đó rất khó khăn.
Nó khó khăn.
Vậy bạn làm thế nào để thực hiện điều đó?
Điều này liên quan đến sự phát triển cá nhân của bạn.
Điều tôi khuyên bạn là hãy đọc năm cuốn sách về phát triển bản thân, phát triển cá nhân,
và thực sự cố gắng áp dụng những điều này vào cuộc sống của bạn.
Bởi vì cho đến khi bạn có thể bắt đầu suy nghĩ một cách khác biệt một chút,
và bạn có thể bắt đầu nhìn thế giới một cách rộng lớn hơn,
bạn sẽ không bao giờ có thể đạt được mức độ giàu có tối đa mà bạn xứng đáng có được.
Tôi vừa tìm trên Google và thấy cái bài toán chín chấm này, mà tôi có ở đây.
Đây là chín chấm.
Bạn đã hiểu rồi.
Vậy bạn đang nói với tôi rằng tôi phải nối tất cả các chấm mà không được nhấc bút lên.
Chính xác.
Được rồi, để tôi thử.
Bạn chỉ có bốn đường thẳng và không được cong.
Tôi chỉ có thể vẽ bốn đường thẳng.
Chỉ bốn đường thẳng.
Bốn đường thẳng.
Nó không dễ như nó trông.
Cố lên, Steven.
Cho tôi thấy cách làm.
Cố lên.
Vậy điều mà hầu hết mọi người làm là họ bắt đầu như thế này,
thế này, và sau đó họ dừng lại vì không biết phải đi đâu tiếp theo.
Nhưng cách bạn làm là bạn sẽ phá vỡ rào cản vô hình.
Vậy bây giờ tôi sẽ bắt đầu giống như cách tôi đã làm trước đó.
Nhưng thay vì tạo ra vết cắt giống như lần trước,
tôi sẽ phá vỡ rào cản vô hình, đi một chút xuống dưới,
và bây giờ tôi sẽ đi lên như thế này.
Sau đó tôi sẽ đi theo hướng này và cuối cùng tôi sẽ hoàn thành như vậy.
Bạn phá vỡ rào cản vô hình.
Bạn vượt qua những gì bạn nghĩ mình có thể làm
bởi vì bạn đã vượt qua cả những kỳ vọng của chính mình.
Chúng ta có một cái hộp vô hình xung quanh bản thân.
Và đây là điều mà bạn muốn có thể thoát ra khỏi.
Đây là sự thay đổi tư duy mà bạn phải có thể thực hiện.
Và đó là phần đầu tiên của việc trở nên giàu có.
Khi bạn nói về những rào cản vô hình, tôi nhớ đến một video đã thực sự thay đổi cuộc đời tôi, và đó là video về một con kiến. Một số người đã nghe tôi nói về video này trước đây. Đây là video. Nó cho thấy một con kiến và người ta dùng bút lông vẽ một vòng tròn xung quanh nó. Và con kiến bây giờ tin rằng nó bị mắc kẹt trong vòng tròn này. Dù nó làm gì, nó cũng đi quanh và kiểm tra tất cả các mặt của vòng tròn. Nó nghĩ rằng nó bị mắc kẹt. Chúng ta có thể thấy rằng vòng tròn đó chỉ là một sản phẩm của trí tưởng tượng của nó. Và khi tôi thấy điều này, tôi nghĩ, “Ôi Chúa ơi, tất cả chúng ta đều có vòng tròn tưởng tượng này vẽ xung quanh mình.” Rồi tôi xem video về một con nhện. Họ cũng có thể làm điều tương tự với một con nhện. Nhưng khoảnh khắc quan trọng trong video này đã thực sự truyền cảm hứng cho tôi là con nhện hiện đang bị mắc kẹt bởi cây bút này, đúng không? Nhưng trong video này, có một khoảnh khắc mà con nhện vô tình bước qua cây bút. Và khi nó bước qua cây bút, nó sẽ không bao giờ, không bao giờ bị mắc kẹt bởi cây bút nữa. Một lần nữa, bạn sẽ thấy điều đó trong giây lát. Nó đang chạy về phía đó. Vì vậy, đây giống như một rào cản tưởng tượng trong tâm trí của nó. Và nếu tôi chỉ đẩy nó về phía trước một chút, đây là khoảnh khắc mà nó… Wow, nó giống như một bức tường thực sự. Nó nghĩ đó là một bức tường thực sự. Và sau đó nó bị chật chội ở đây. Nó chạy qua và nó không bao giờ có thể bị mắc kẹt nữa. Tôi thích điều đó vì một khi bạn phá vỡ nó, bạn không thể bị ngăn cản sau đó. Bạn nhận ra rằng đó là một ảo tưởng đã giam giữ bạn suốt thời gian qua. Và điều này liên quan đến những gì chúng ta đã nói về những khuôn mẫu này. Đối với tôi, ở một độ tuổi rất trẻ, khi tôi có thể kiếm tiền lần đầu tiên hoặc bắt đầu một doanh nghiệp hoặc biến một ý tưởng thành một thứ mang lại tiền cho tôi, ảo tưởng đó đã bị phá vỡ mãi mãi. Ảo tưởng rằng cách duy nhất để trở nên thành công, bạn cũng nên làm điều tương tự, là đi học, lấy bằng cấp, tìm một công việc. Và bạn không thể không thấy nó. Bạn không thể không học nó. Đúng vậy. Bạn không thể quay lại và theo con đường truyền thống đó và làm lại điều đó một lần nữa.
Bởi vì bạn đã thấy một khía cạnh khác.
Và cho đến khi bạn nếm trải điều đó, bạn sẽ bị mắc kẹt.
Và đó là lý do tại sao, một lần nữa, tất cả thành công bắt đầu từ tư duy của họ.
Và đó là lý do tại sao tôi nói, tôi sẽ trở nên giàu có.
Điểm đầu tiên, tuy nhiên, là sự nhận thức, chỉ cần biết rằng bạn đang bị mắc kẹt bởi một điều gì đó.
Và không phải nói rằng tôi đã phá vỡ tất cả các rào cản tâm lý của mình.
Bây giờ, tôi chỉ đang ở trong một cái mới.
Tôi chỉ đang ở trong một bộ rào cản mới.
Tôi nghĩ rằng tôi có thể, tôi có thể có chín con số.
Tôi không, có lẽ tôi không nghĩ rằng tôi có thể trở thành tỷ phú hay gì đó vào lúc này.
Và tất cả chúng ta, bất kể chúng ta nghĩ mình thành công đến đâu, đều ở trong một số vòng tròn nào đó.
Luôn luôn.
Trong mọi giai đoạn của cuộc đời bạn, bạn đều ở trong một loại rào cản nào đó.
Và, bạn biết đấy, mọi thứ bạn làm bây giờ phải luôn luôn làm việc để làm cho bản thân mình bất ngờ.
Khi tôi bắt đầu kênh YouTube của mình, thật buồn cười.
Tôi không bắt đầu kênh YouTube của mình với suy nghĩ rằng nó sẽ trở nên lớn.
Và điều buồn cười là, tôi luôn nghĩ rằng tôi nghĩ lớn.
Tôi nghĩ lớn.
Tôi sẽ bắt đầu một doanh nghiệp.
Tôi sẽ chứng minh mọi người sai.
Tôi không bắt đầu kênh YouTube của mình để kiếm tiền.
Điều này đối với tôi giống như một sở thích.
Nhưng tôi nhớ, và bây giờ tôi cười về điều này, tôi đã nói với em trai tôi khi tôi bắt đầu kênh YouTube của mình,
nếu tôi đạt 100.000 người đăng ký, tôi không biết mình sẽ làm gì.
Nhưng nếu tôi có một triệu người đăng ký, tôi sẽ đóng kênh của mình lại vì không có cách nào.
Thật không thể tin được rằng kênh của tôi sẽ đạt 1 triệu người đăng ký.
Không có 1 triệu người kỳ quặc trên thế giới.
Họ sẽ muốn xem gã ngẫu nhiên này trên YouTube nói về guacamole và tiền, đúng không?
Và điều buồn cười là, tôi bắt đầu làm những video này.
Tôi bắt đầu thích làm những video này vì tôi bắt đầu nói về những điều mà tôi ước ai đó đã nói với tôi trước đây.
Và mọi người bắt đầu xem.
Và mọi người bắt đầu thực sự thích nó và chia sẻ nó với bạn bè của họ.
Và rồi chúng tôi đạt được 100.000 người đăng ký, và tôi không thể tin được.
Chúng tôi đạt được 500.000 người đăng ký, và tôi không thể tin được.
Và rồi một ngày nọ, chúng tôi đạt một triệu người đăng ký.
Và tôi đã nghĩ, ôi không, tôi hy vọng em trai tôi không nhớ lời hứa này
vì tôi không muốn phải dừng lại.
Nhưng rồi nó tiếp tục phát triển.
Và đây tôi, một người đã thành công.
Tôi đã đầu tư vào bất động sản.
Tôi đã có một số thành công trong kinh doanh.
Tôi đã thoát khỏi ý tưởng trở thành bác sĩ và bắt đầu một doanh nghiệp.
Và tôi vẫn đặt ra những giới hạn cho bản thân rằng tôi không thể bắt đầu một kênh YouTube.
Tại sao tôi lại làm điều đó?
Bởi vì tôi chưa bao giờ làm điều đó trước đây.
Tôi chưa bao giờ thấy điều này xảy ra với một người như tôi trước đây.
Vậy có điều gì thực tiễn mà một người hiện đang bị mắc kẹt
trong một số rào cản tâm lý có thể làm để giúp họ mở rộng cách suy nghĩ về cuộc sống của mình không?
Điều tôi làm, và tôi không biết có nên khuyên ai khác không,
là tôi hơi bướng bỉnh.
Tôi sẽ nói trước điều đó.
Là tôi làm những điều để nổi bật và khác biệt.
Vậy tôi muốn nói điều này, tôi sẽ quay lại những gì tôi đã nói trước đó.
Lần đầu tiên tôi kiếm được một triệu đô la trong một năm,
tôi đã nghĩ rằng tôi sẽ bay bằng máy bay riêng
và sống cuộc sống xa hoa và làm tất cả những điều đó.
Nhưng tôi biết rằng tôi muốn điều gì đó khác biệt.
Tôi muốn xây dựng sự giàu có này.
Nhưng tôi không muốn bắt đầu sống như mọi người khác.
Tôi muốn làm điều gì đó khác biệt.
Vì vậy, tôi tiếp tục sống giản dị.
Đó là lý do tại sao tôi tiếp tục lái chiếc xe này.
Bởi vì mọi người đều đặt câu hỏi về những gì tôi đang làm.
Mọi người đang tự hỏi, Jaspreet có thực sự thành công không?
Hay người này chỉ là một trò lừa đảo?
Jaspreet có phải là người nghèo không?
Liệu anh ta không thể đủ khả năng mua một chiếc xe đẹp hơn?
Và vì vậy, tôi đã đặt mình vào vị trí nghe những điều này
và thực sự muốn, bạn đã nói về sự tự tin.
Tôi thực sự muốn xây dựng sự tự tin của mình
để trở thành người đã làm điều gì đó khác biệt.
Và tôi không biết, tôi cảm thấy vui vẻ từ điều đó.
Tôi là một người kỳ quặc.
Tôi cảm thấy vui vẻ từ điều đó.
Khi tôi tốt nghiệp trường luật,
Tôi đã nói với bố tôi trước khi tôi tốt nghiệp trường luật,
thậm chí trước đó, tôi chỉ làm điều này vì bố.
Và vì vậy, khi đến ngày tốt nghiệp của tôi,
mọi người, bạn biết đấy, đều mặc vest và cà vạt
và bạn kiểu như ăn mặc chỉnh tề để đi.
Tôi đã nói với bố tôi, nhìn này, tôi đã nói với bố tôi rằng tôi sẽ lấy bằng cho bố
nhưng tôi sẽ làm điều đó theo cách của tôi.
Vì vậy, tôi quyết định không mặc vest.
Tôi quyết định mặc một bộ trang phục truyền thống Punjabi gọi là kurta pajama,
một chiếc áo dài và quần.
Và tôi đã mang một đôi giày truyền thống, gọi là Punjabi juti,
có nghĩa là giày Ấn Độ.
Và đối với tôi, tôi chỉ muốn làm điều đó
bởi vì nó mang lại cho tôi sự tự tin.
Và vâng, tôi có nghĩa là, mọi người sẽ nói, bạn đang mặc cái quái gì vậy?
Nhưng đối với tôi, tôi cần một cú hích tự tin
rằng tôi đang làm điều này vì tôi.
Và tôi được tiếp thêm năng lượng bởi những người đặt câu hỏi về tôi.
Và bạn phải tìm ra điều gì tiếp thêm năng lượng cho bạn.
Về điểm đầu tiên, đó là, đó là nghĩa vụ của tôi để trở nên giàu có.
Đó có phải chỉ là điều bạn nói ra ngoài miệng không?
Có cách nào bạn có thể nhắc nhở bản thân về điều này không?
Vì vậy, tôi không phải là một fan hâm mộ lớn của việc,
thiền định về ý tưởng bạn trở nên giàu có.
Tôi không phải là một fan hâm mộ lớn của ý tưởng mơ hồ này,
tôi sẽ trở nên giàu có, tôi sẽ trở nên giàu có.
Đó không phải là cách nó hoạt động.
Nhưng điều tôi tin là bạn phải liên tục nhắc nhở bản thân
và cung cấp cho bản thân động lực và kỷ luật ngay từ đầu
về lý do tại sao bạn bắt đầu, một động lực nào đó về lý do tại sao bạn bắt đầu.
Vì vậy, một trong những điều tôi thích nói đến là lý do của bạn là gì?
Bạn đang làm điều này cho ai?
Và vì vậy, trong văn phòng của chúng tôi, mọi người đều có bên cạnh bàn làm việc của họ,
một bảng ghim nơi bạn có thể dán hình ảnh hoặc bất cứ điều gì
để nhắc nhở bạn về lý do tại sao bạn làm việc chăm chỉ.
Và lúc đầu đối với tôi, tôi đã rất tức giận.
Tôi muốn chứng minh mọi người sai và tôi đã tức giận.
Và tôi không cố gắng chửi thề trên camera thường xuyên, nhưng đây là lúc.
Tôi đã tức giận.
Và lý do tôi tức giận là vì khi tôi đưa ra quyết định đó
Để không trở thành bác sĩ, điều mà tôi được nói là,
Tôi đang vứt bỏ những hy sinh mà cha mẹ tôi đã làm.
Và tôi đã bắt đầu kinh doanh vào thời điểm đó.
Tôi làm việc trong lĩnh vực thương mại điện tử và tôi đã bắt đầu một công ty sản xuất tất.
Và vì vậy, những bình luận mà chúng tôi nhận được là,
Hãy hít thở đi, bạn sẽ trở thành bác sĩ.
Bây giờ bạn đang bán tất.
Và đó là một điều rất lặp đi lặp lại,
Bạn đã từ bỏ ước mơ của mình.
Bạn đã từ bỏ tất cả những hy sinh mà gia đình bạn đã làm.
Bạn thậm chí không biết trân trọng những điều đó, những hy sinh.
Và bây giờ bạn chỉ đang bán tất trên internet.
Và đó là động lực của tôi vì tôi biết, tôi không biết làm thế nào,
nhưng tôi biết tôi sẽ chứng minh bạn sai.
Nó là động lực độc hại.
Đó là 100%.
Nó chỉ là sự tức giận, chỉ là sự tức giận thuần khiết.
Tôi sẽ chứng minh bạn sai.
Và từ từ, doanh nghiệp bắt đầu phát triển.
Tôi bắt đầu được nhìn thấy trên TV và tất cả những điều này bắt đầu xảy ra.
Và vì vậy, tôi may mắn rằng doanh nghiệp của tôi cũng đã thay đổi.
Bây giờ tôi không bán tất nữa.
Tôi đang xây dựng một công ty truyền thông tài chính, Briefs Media.
Và bây giờ đối với tôi, có một mục đích cho những gì tôi làm.
Có rất nhiều người thiếu kiến thức tài chính.
Có rất nhiều người đang làm việc rất chăm chỉ
mà không có ý tưởng tại sao họ không thể tạo ra tài sản.
Họ cứ nghe về việc mọi người trở nên giàu có như thế nào.
Mức đầu tư đang tăng vọt, những tỷ phú ngày càng trở nên giàu có hơn.
Và họ không hiểu và mọi người chỉ trở nên tức giận.
Khi trên thực tế, bạn có thể tham gia vào trò chơi đó
và thắng trong trò chơi này vì hệ thống kinh tế của chúng ta được thiết kế để mang lại lợi ích cho các nhà đầu tư.
Và nếu bạn không hiểu điều đó, bạn sẽ không bao giờ có thể thắng trong hệ thống.
Điểm số hai trong tư duy về tiền của bạn là tiền là một công cụ.
Bạn có nghĩa gì khi nói tiền là một công cụ?
Và điều đó khác với cách mọi người khác nghĩ về tiền như thế nào?
Bạn phải hiểu tiền đóng vai trò gì trong cuộc sống của bạn.
Khi tôi nói tiền là một công cụ, điều tôi muốn nói là tiền không làm cho bạn trở thành một người tốt.
Tiền không làm bạn trở thành một người xấu.
Nó khuếch đại con người bạn.
Và điều tôi muốn nói là có bốn yếu tố trong cuộc sống của bạn nếu bạn muốn sống một cuộc sống hạnh phúc và trọn vẹn.
Bạn phải có sức khỏe thể chất, sức khỏe tinh thần, sức khỏe tâm linh.
Và sức khỏe tài chính.
Nếu bạn có sức khỏe thể chất, nhưng đang nằm trên giường bệnh, bạn béo phì, thì việc có 10 triệu đô la cũng không làm bạn hạnh phúc.
Tất cả những gì bạn muốn là được khỏe mạnh trở lại.
Sức khỏe tinh thần liên quan đến việc hạnh phúc.
Nếu bạn bị bao quanh bởi những người độc hại, nếu bạn không hạnh phúc,
nếu bạn bị trầm cảm, nếu bạn lo âu, nếu bạn chỉ đơn giản là khổ sở,
bạn sẽ không bao giờ có thể thực sự tận hưởng cuộc sống.
Việc có nhiều tiền hơn sẽ không lấp đầy khoảng trống đó.
Sức khỏe tâm linh không có nghĩa là tôn giáo.
Nó có nghĩa là có một mục đích.
Lý do gì khiến bạn ra khỏi giường mỗi ngày?
Lý do gì khiến bạn muốn ra ngoài và đạt được điều gì đó?
Bởi vì nếu bạn có 10 triệu đô la, lý do gì khiến bạn muốn đứng dậy và chinh phục?
Ở vị trí cao nhất là sức khỏe tài chính.
Và một khi bạn có ba yếu tố dưới đây, có sức khỏe tài chính
sẽ mang lại cho bạn sức mạnh và khả năng sống cuộc sống tốt nhất có thể.
Bởi vì tất cả những điều này đều liên quan đến việc giải quyết các vấn đề tài chính của bạn.
Có thể không phải lo lắng về việc thanh toán hóa đơn.
Có thể sở hữu những thứ tốt hơn khi bạn muốn mà không phải lo lắng về giá cả.
Và điều tôi muốn nhấn mạnh là nếu bạn không có sức khỏe tài chính này,
thì sức khỏe thể chất của bạn có thể bị ảnh hưởng vì bạn không thể chi trả cho một thẻ hội viên phòng gym tốt.
Bạn không thể chi trả cho thực phẩm lành mạnh.
Bạn không thể chăm sóc cơ thể của mình.
Nếu bạn không có sức khỏe tài chính, sức khỏe tinh thần của bạn cũng có thể bị ảnh hưởng.
Các vấn đề tài chính là một trong những nguyên nhân hàng đầu dẫn đến tự tử và ly hôn.
Các vấn đề tài chính có thể thực sự khiến bạn căng thẳng
và chúng có thể gây ra rất nhiều lo âu và trầm cảm.
Các vấn đề tài chính cũng có thể phá hủy sức khỏe tâm linh của bạn.
Bởi vì nếu bạn không thể trả hóa đơn, bạn có thể dễ dàng mất đi cảm giác mục đích sống.
Vì vậy, đúng là việc có tài chính vững mạnh là một phần quan trọng, nhưng tất cả đều gắn kết trong cuộc sống của bạn.
Điều thứ ba trong tư duy về tiền bạc này là:
Tiền bạc là phong phú.
Và ý tôi là bạn phải sẵn sàng nghĩ lớn hơn.
Bởi vì thường thì điều xảy ra là chúng ta bắt đầu nghĩ về số tiền mà tôi đang chi ra thay vì số tiền mà tôi đang nhận lại.
Nếu tôi trả bạn một đô la, bạn đang trở nên giàu có nhờ tôi.
Nhưng tôi không nhìn vào những gì tôi nhận được.
Nếu tôi nhận được hai đô la từ bạn, thì có gì sai khi tôi trả bạn một đô la?
Không.
Và đây là lúc chúng ta cần bắt đầu hiểu rằng có rất nhiều tiền trong thế giới này.
Chỉ vì ai đó trở nên giàu có, không có nghĩa là người khác không thể trở nên giàu có.
Và lý do mà chúng ta nhầm lẫn điều này là vì chúng ta cho rằng tiền bạc là khan hiếm.
Điều này xuất phát từ thời thơ ấu của chúng ta.
Bởi vì khi bạn lớn lên, bạn đang tranh giành sự chú ý của cha mẹ.
Và có một khoảng thời gian chú ý hạn chế mà cha mẹ bạn có.
Nếu bạn có anh chị em, thì bây giờ sự chú ý đó bị chia sẻ.
Và vì vậy bạn không thể có toàn bộ sự chú ý.
Nếu cha mẹ bạn đang dành sự chú ý cho người khác, điều đó có nghĩa là bạn không nhận được sự chú ý.
Đó là có hoặc không.
Đó là trắng hoặc đen.
Nhưng với tiền bạc, không phải như vậy.
Bạn có thể giàu có và tôi cũng có thể giàu có.
Nhưng chúng ta phải hiểu rằng có rất nhiều tiền trong thế giới này.
Ý tôi là, chính phủ Hoa Kỳ có khoảng 35 hoặc một số nghìn tỷ đô la nợ.
Đó là rất nhiều tiền.
Vì vậy, nếu bạn chỉ lấy một phần nhỏ trong số đó, một phần nhỏ trong số tiền có ở đó, bạn có thể xây dựng tài sản và người khác cũng có thể xây dựng tài sản.
Và tại sao điểm cụ thể này trong tư duy về tiền bạc lại quan trọng đến vậy?
Tại sao lại quan trọng khi biết rằng có rất nhiều tiền ở ngoài kia?
Điều đó thay đổi bạn như thế nào?
Vì vậy, nếu bạn kiếm được 50.000 đô la mỗi năm ngay bây giờ,
thì điều bạn có thể bắt đầu làm nếu bạn trở nên thông minh về tài chính là bạn có thể nói,
Được rồi, tôi sẽ bắt đầu sống dựa vào 75% số tiền tôi kiếm được.
Và tôi sẽ đầu tư 15% còn lại.
Điều đó có nghĩa là tôi sẽ sống dựa vào 30,000 đô la và tiết kiệm cũng như đầu tư.
Chúng ta sẽ gọi đó là 20,000 đô la.
Có thể bạn sẽ nói, ồ, tôi thích ý tưởng đầu tư này.
Tôi thấy tiềm năng.
Tôi nên làm gì?
Tôi kiếm được 50,000 đô la mỗi năm.
Vậy thì sao tôi không tiếp tục cắt giảm chi tiêu?
Bây giờ tôi sẽ sống dựa vào 25,000 đô la, 23,000 đô la.
Có một số lượng tiền có hạn mà bạn có thể rút ra từ cái bánh này,
nhưng không có giới hạn cho việc bạn có thể kiếm được bao nhiêu.
Vậy nếu tôi nói, hãy thay đổi một chút?
Thay vì cố gắng rút thêm vài đồng từ 50,000 đô la mà bạn có,
hãy cố gắng kiếm 500,000 đô la mỗi năm.
Và điều đầu tiên sẽ xảy ra là bạn sẽ nói, ồ,
ồ, ồ, 500,000 đô la mỗi năm.
Sếp của tôi sẽ không cho tôi mức lương 500,000 đô la mỗi năm đâu.
Bạn đang nói gì vậy, tuyệt vọng?
Được rồi, hãy phân tích điều này.
Nếu bạn muốn kiếm nhiều tiền hơn, bạn sẽ làm thế nào?
Tôi không biết.
Vậy hãy bắt đầu học hỏi.
Bạn sẽ đi đâu để học?
Google, YouTube?
Được rồi, hãy vào Google và YouTube.
Làm thế nào để tôi kiếm thêm tiền?
Có thể bạn bắt đầu bằng cách học cách yêu cầu tăng lương.
Có thể bạn học cách thay đổi nghề nghiệp.
Có thể bạn học cách đổi việc.
Hoặc có thể bây giờ bạn bắt đầu nghĩ khác đi và nói,
có thể bạn bắt đầu xây dựng một doanh nghiệp phụ hoặc một công việc phụ.
Bằng cách đó, bạn có thể bắt đầu kiếm thêm tiền.
Nhưng cho đến khi bạn nhận ra rằng điều đó là khả thi,
thay vì cố gắng từ 50,000 đô la lên 55,000 đô la, 58,000 đô la, 65,000 đô la,
hãy cố gắng lớn hơn một chút.
Thế còn từ 50,000 đô la lên 500,000 đô la thì sao?
Và điều đó sẽ yêu cầu, thứ nhất,
bạn phải phá vỡ cách suy nghĩ đó, rào cản vô hình đó,
nhưng cũng phải hiểu rằng có rất nhiều tiền ở ngoài kia.
Và điểm cuối cùng ở đây là tôi sẽ trở nên giàu có,
điều này khác với điểm đầu tiên,
đó là nghĩa vụ của tôi để trở nên giàu có.
Vì vậy, chúng ta đã thảo luận về điểm đầu tiên, đó là tôi sẽ trở nên giàu có.
Cuối cùng, đó là nhiệm vụ của tôi để trở nên giàu có.
Ồ, được rồi.
Tại sao đó là nhiệm vụ của bạn để trở nên giàu có?
Bởi vì tôi tin rằng bạn phải chăm sóc gia đình của mình,
trở thành người chăm sóc bản thân,
và chúng ta cũng có thể chăm sóc cộng đồng của bạn.
Đó là niềm tin của tôi, rằng đó là nhiệm vụ của bạn để làm như vậy.
Và nếu bạn dựa vào chính phủ hoặc ai đó khác để làm điều đó,
thì bạn đang yêu cầu gặp rắc rối.
Và chúng ta đã thấy điều này trong nhiều trường hợp,
nơi bạn có thể đã nghe ở Hoa Kỳ,
an sinh xã hội đang cạn kiệt.
Nó sẽ không bao giờ cạn kiệt
bởi vì chính phủ có thể in thêm tiền và chi trả.
Nhưng nó sẽ không bao giờ đủ để sống một cuộc sống tuyệt vời.
Những người dựa vào lương hưu,
thì lương hưu đang trở thành một thứ thuộc về quá khứ.
Một số lương hưu đã phá sản và mọi người đã mất đi điều đó.
Vì vậy, điều quan trọng hơn bao giờ hết là bạn phải trở nên
độc lập tài chính và ổn định tài chính thông qua việc giáo dục tài chính của chính bạn.
Trump vừa được bầu làm Tổng thống mới của Hoa Kỳ.
Và khi bạn thấy tin tức đó,
nó có thay đổi luận điểm của bạn liên quan đến việc tạo ra sự giàu có không?
Có điều gì bạn sẽ làm khác đi không?
Có cơ hội mới nào mà bạn thấy không?
Bạn có đang chuyển đổi phân bổ vốn của mình
sang các tài sản rủi ro hơn hay ít rủi ro hơn hoặc bất động sản không?
Nếu chúng ta nhìn vào 15 tổng thống cuối cùng ở Hoa Kỳ,
một số là đảng Dân chủ, một số là đảng Cộng hòa.
Thị trường chứng khoán đã tăng lên dưới các tổng thống Dân chủ.
Nó cũng đã giảm xuống dưới các tổng thống Dân chủ.
Thị trường chứng khoán đã tăng lên dưới các tổng thống Cộng hòa.
Nó cũng đã giảm xuống dưới các tổng thống Cộng hòa.
Vậy điều đó có nghĩa là gì?
Chà, nếu bạn chỉ đầu tư cho dài hạn, ai quan tâm?
Nhưng đối với một số nhà đầu tư mà sẽ gọi là một chút tinh vi hơn,
bạn có thể muốn hiểu tổng thống sẽ làm gì
về việc thay đổi chi tiêu của chính phủ.
Bây giờ tôi sẽ làm cho điều này có phần kỹ thuật một chút, nhưng hãy để tôi phân tích nó một cách đơn giản. Nền kinh tế của chúng ta được đo bằng một con số gọi là GDP. GDP là thước đo tất cả các khoản chi tiêu diễn ra trong nền kinh tế của chúng ta. Tại Hoa Kỳ, người chi tiêu lớn nhất là chính phủ. 30% GDP của chúng ta, nền kinh tế của chúng ta là chi tiêu của chính phủ, điều này có nghĩa là có những thực thể nhất định, những doanh nghiệp nhất định sẽ được hưởng lợi, tùy thuộc vào nơi mà chính phủ chi tiền. Và điều đó có thể ảnh hưởng đến các cổ phiếu đó. Nó có thể ảnh hưởng đến các ngành công nghiệp đó và nó có thể ảnh hưởng đến các doanh nghiệp đó. Vậy bây giờ hãy phân tích điều này. Nếu bạn là một nhà đầu tư dài hạn, bạn đang đầu tư vào S&P 500, bạn đang đầu tư vào các quỹ ETF, quỹ chỉ số và quỹ tương hỗ nói chung, thì điều đó không quan trọng. Nhưng nếu bạn, giả sử, có phần tinh vi hơn một chút, bạn muốn hiểu cách mà các thay đổi của chính phủ đang diễn ra. Bây giờ chúng ta có thể đi sâu hơn một chút. Trước cuộc bầu cử, chúng tôi đã công bố một báo cáo toàn diện trong Market Briefs Pro về điều này, nơi mà chúng tôi đã nói rằng nếu Trump được bầu làm tổng thống, đây là những điều mà ông ấy đã nói rằng ông ấy sẽ làm. Thứ nhất, ông ấy muốn bãi bỏ quy định đối với ngành dầu khí. Thứ hai, ông ấy muốn bãi bỏ quy định đối với ngành dịch vụ tài chính. Và thứ ba, ông ấy muốn đầu tư vào quân đội. Vì vậy, nếu bạn phân tích điều này, dầu khí, đây là những công ty đang đầu tư và khoan dầu. Và vì vậy những công ty này có ít quy định hơn và khả năng sản xuất sản phẩm và bán nhiều sản phẩm hơn. Họ có thể thấy doanh thu lớn hơn và lợi nhuận lớn hơn. Thứ hai, với các ngành dịch vụ tài chính, những thứ như các công ty trên Phố Wall, nếu bạn bãi bỏ quy định cho họ và cho họ khả năng làm nhiều việc hơn, họ có thể tạo ra doanh thu lớn hơn và lợi nhuận lớn hơn. Và cả tiền điện tử nữa. Tiền điện tử đã tăng vọt kể từ khi có tin tức rằng ông ấy đã được bầu và sẽ nhậm chức. Giá cả đã tăng vọt. Chính xác. Và thứ ba là đầu tư vào quân đội.
Bây giờ, đầu tư vào quân đội có nghĩa là gì?
Chà, nếu bạn đầu tư vào quân đội,
điều đó có nghĩa là chúng ta sẽ thực hành,
bắn nhiều súng hơn, bắn nhiều đạn hơn,
có pháo, có máy bay và các thiết bị khác.
Và những điều này sau đó được thực hiện bởi các công ty tư nhân.
Vì vậy, nếu chính phủ có thể chi tiêu và chọn nơi để chi tiêu,
và chính phủ sau đó quyết định rằng họ muốn chi tiêu nhiều hơn
hoặc cho phép các công ty tự do hơn để làm bất cứ điều gì họ muốn trong các ngành này,
thì các ngành đó sẽ có khả năng tăng doanh thu,
tăng lợi nhuận, tăng giá cổ phiếu.
Điều này có thể tạo ra cái mà chúng ta gọi là sự chuyển dịch của chính phủ
bởi vì chi tiêu của chính phủ thay đổi.
Và điều đó có thể tạo ra cơ hội đầu tư
cho những nhà đầu tư muốn trở nên tinh vi hơn một chút.
Nhưng tôi sẽ nói lại điều này.
Là một nhà đầu tư dài hạn, hãy quên đi các chu kỳ thu nhập ngắn hạn.
Bạn đang đầu tư cho dài hạn.
Đối với những nhà đầu tư ít tinh vi hơn,
như bạn đã từng khi bạn 19 tuổi,
bạn đã chọn đầu tư vào bất động sản như một tài sản tạo ra tiền mặt.
Bây giờ, nếu tôi muốn đầu tư vào bất động sản,
đó là khoản đầu tư đầu tiên của tôi như bạn đã làm.
Có những điều gì tôi nên chú ý
nếu tôi là người không biết gì về bất động sản?
Tôi nên tìm loại bất động sản nào?
Kích thước như thế nào?
Có quan trọng không nếu những bất động sản đó có giá bao nhiêu?
Tôi đang tìm kiếm cho thuê gia đình, căn hộ studio?
Những điều gì là quan trọng?
Những gì bạn đầu tư sẽ phụ thuộc vào điều gì là tốt nhất cho bạn.
Nhưng cách tôi thích nhìn nhận điều đó cho riêng mình,
bởi vì tôi không thể nói cho bạn phải làm gì,
là khi tôi đầu tư vào bất động sản,
tôi tìm kiếm ít nhất 7% lợi tức tiền mặt trên tiền mặt.
Điều đó có nghĩa là gì?
Vì vậy, nếu tôi đầu tư 1 đô la hôm nay,
tôi muốn có 7 xu dòng tiền sau chi phí
mỗi năm cho 1 đô la mà tôi đầu tư.
Vì vậy, nếu tôi mua một ngôi nhà trị giá 100.000 đô la,
và tôi sẽ giữ nó rất đơn giản.
Chúng ta sẽ không có nợ.
Tôi rút 100.000 đô la từ tài khoản ngân hàng của mình, và tôi mua một ngôi nhà trị giá 100.000 đô la mà tôi sau đó cho thuê. Tiền thuê, sau khi trừ tất cả các chi phí, sẽ đưa ít nhất 7.000 đô la vào túi tôi. Mỗi năm. Đó là ý nghĩa của việc đạt được 7% lợi tức tiền mặt trên tiền mặt. Đối với tôi, tôi thích những ngôi nhà đơn lẻ hoặc căn hộ đa gia đình, vì đó là nơi tôi bắt đầu, và tôi đã tìm thấy nhiều thành công hơn ở đó. Và nó cũng ít bị ảnh hưởng bởi sự đổi mới hơn, vì chúng ta biết rằng văn phòng có thể lên xuống. Nếu các công ty làm việc từ xa, văn phòng có thể bị ảnh hưởng. Ngành bán lẻ có thể bị tác động nếu các công ty chuyển sang trực tuyến, và chúng ta thấy có rất nhiều sự thay đổi đang diễn ra trong không gian bán lẻ. Nhưng cuối cùng, bạn phải tìm ra điều gì phù hợp với bạn, và bạn muốn tham gia đến mức nào. Khi tôi đầu tư vào bất động sản, tôi muốn nó là thụ động cho tôi. Sau khi tôi tìm thấy một tài sản, sau khi chúng tôi thực hiện các cải tạo, tôi muốn giao chìa khóa cho một người quản lý tài sản. Tôi không muốn phải lo lắng về nó. Vậy, bạn không trở thành chủ nhà và trực tiếp làm việc với người thuê nhà sao? Tôi không. Và lý do là tôi có rất nhiều việc cần làm. Và tôi không muốn dành thời gian của mình để quản lý tài sản. Tôi muốn dành thời gian của mình để thu mua. Tôi muốn dành thời gian của mình để đầu tư, nhưng tôi không muốn dành thời gian của mình để quản lý. Đầu tư tốt nhất mà bạn từng thực hiện là gì? Đầu tư tốt nhất mà tôi từng thực hiện là đầu tư vào bản thân mình. Điều đó đã mang lại cho tôi một lợi tức tốt hơn nhiều so với bất kỳ bất động sản nào, bất kỳ cổ phiếu nào, và thậm chí cả bất kỳ loại tiền điện tử nào. Và khi tôi nói về đầu tư tốt nhất vào bản thân mình, có hai điều. Số một là khoản đầu tư mà tôi đã thực hiện vào giáo dục của chính mình bên ngoài trường học. Vì vậy, sách, podcast, lớp học, huấn luyện. Số hai, những thất bại. Tôi đã mắc rất nhiều sai lầm. Chúng đã khiến tôi phải chịu nhiều căng thẳng, nhiều đau đầu, nhiều tiền bạc, nhưng chúng đã dạy tôi rất nhiều. Vậy tôi sẽ nói về bất động sản một chút. Và nếu chúng ta quay lại với căn hộ đầu tiên.
Ánh nắng và cầu vồng là một tài sản cho thuê với giá 600 đô la mỗi tháng. Nhưng điều bất lợi hoặc phần rủi ro và phần tồi tệ là tôi đã mắc phải mọi sai lầm có thể. Thứ nhất, tôi đã thuê một nhà thầu tồi. Thứ hai, tôi đã thuê một quản lý tài sản, mà tôi không nhận ra là một quản lý tài sản giả. Chúng tôi thậm chí không ký hợp đồng thuê với một người thuê nhà. Tôi cũng không ký hợp đồng với quản lý tài sản. Họ không làm việc với những người thuê nhà. Và họ đã cho người thuê nhà số điện thoại của tôi. Vì vậy, tôi đang ngồi trong lớp hóa học hữu cơ của mình và nhận được cuộc gọi từ người thuê nhà nói rằng, tài sản sẽ sụp đổ vì bóng đèn bị hỏng. Sau đó, chúng tôi đã thuê một người thuê nhà tồi. Tôi có thể hỏi bạn một câu hỏi không? Vâng. Làm thế nào bạn có thể tránh được tất cả những điều này? Chà, tôi có thể, thứ nhất, có một nhà đầu tư bất động sản mà tôi có thể nói chuyện, nhưng tôi không có quyền truy cập vào điều đó. Tôi đã đọc rất nhiều sách về bất động sản. Vậy nếu chúng ta nói tôi có thể làm gì khác đi? Tôi sẽ không. Bởi vì có những người đang nghe ngay bây giờ và đang nghĩ, Chúa ơi, tôi muốn tham gia vào trò chơi bất động sản này, nhưng tôi không muốn trải qua tất cả những sai lầm đó. Bạn có thể học hỏi bao nhiêu tùy thích. Bạn sẽ mắc sai lầm. Đó là một phần của quá trình. Bạn có thể học hỏi mọi thứ bạn muốn, nhưng mỗi giao dịch bất động sản là duy nhất. Bạn sẽ mắc sai lầm. Và tôi đã mắc rất nhiều sai lầm, nhưng một khi bạn vượt qua những sai lầm đó, mọi thứ trở nên dễ dàng hơn rất nhiều. Tôi gọi đó là rào cản. Nhưng sau đó mọi thứ trở nên thú vị hơn, vì bây giờ tôi thuê một quản lý tài sản mới. Và những người thuê nhà chuyển đi. Và sau đó chúng tôi nghĩ mọi thứ đều ổn. Và bây giờ tôi nhận được một bức thư được giao tận tay cho tôi. Chà, đây là một món quà đẹp. Nó nói, chỉ cần hít thở, hát. Bạn đang bị kiện. Và tôi đã nói, cái gì? Những người thuê nhà đó đã kiện tôi vì họ tuyên bố rằng bồn tắm quá trơn khi nước chảy. Câu chuyện có thật. Và bây giờ tôi có vụ kiện này. Tôi 21-22 tuổi. Tôi không có ý tưởng gì về những gì đang diễn ra.
Chỉ cần hít thở.
Bồn tắm thì trơn trượt như thế nào?
Thì, tôi sẽ kể cho bạn chính xác những gì đã xảy ra.
Có một vết chip bằng kích thước đồng xu.
Trong bồn tắm, lớp sơn đã bị chip.
Họ đã gửi đơn khiếu nại đến người quản lý tài sản mới của tôi.
Cảm ơn Chúa, tôi đã đổi người quản lý tài sản
bởi vì những gì một người quản lý tài sản giỏi làm
là họ sẽ ghi chép mọi thứ xảy ra.
Vì vậy, người quản lý tài sản của tôi ghi chép rằng,
được rồi, người thuê phàn nàn về một vết chip trong bồn tắm của họ.
Chúng tôi gửi thợ đến.
Vì vậy, người quản lý tài sản gửi thợ đến,
họ đến đó để sửa vết chip trong bồn tắm.
Và bạn biết người thuê nói gì không?
Bạn có thể quay lại vào lúc khác không?
Chồng tôi đã trượt ngã tại một bữa tiệc nướng của bạn.
Và vì vậy, chúng tôi không muốn bạn sửa vết chip đó hôm nay.
Người thợ nói, được rồi, chúng tôi ghi chú điều này.
Anh ấy cố gắng sửa vết chip đó thêm ba lần nữa.
Nhưng người thuê từ chối mỗi lần.
Và vì vậy, chúng tôi nghĩ, được rồi, hãy cho chúng tôi biết
khi nào bạn muốn sửa vết chip, người thợ đang chờ.
Họ không bao giờ đề cập đến nữa.
Sau đó, chúng tôi nhận được đơn kiện nói rằng chúng tôi đã sơ suất
rằng tôi là một con người xấu xa, tham lam
bởi vì tôi từ chối sửa vết chip trong bồn tắm,
điều này làm cho bồn tắm trơn trượt khi nước chảy,
điều này khiến người này trượt ngã và gãy hông.
Và vì vậy, bây giờ chúng tôi phải trải qua quá trình kiện tụng.
May mắn thay, tôi có bảo hiểm.
Nhưng công ty bảo hiểm vẫn phải trả tiền cho luật sư.
Tôi vẫn phải tham gia vào tất cả các thủ tục.
Và bây giờ họ tuyên bố rằng vì tôi không sửa vết chip này
và làm cho bồn tắm trơn trượt,
và đó là nguyên nhân khiến người thuê này bị thương.
Nhưng chúng tôi có tài liệu nói rằng
họ đã trượt ngã tại một bữa tiệc nướng của bạn.
Và sau đó chúng tôi xem qua hồ sơ bệnh viện.
Và chúng tôi phát hiện ra rằng người này đã trượt ngã tại một bữa tiệc nướng.
Nhưng họ muốn lấy một ít tiền từ người chủ nhà giàu này.
Tôi chỉ là một đứa trẻ 22 tuổi.
Tôi chỉ là một đứa trẻ 21 tuổi.
Tôi không biết chuyện gì đang xảy ra.
Và vì vậy, công ty bảo hiểm đã phải giải quyết.
Họ đã trả 14.000 đô la để làm cho vụ việc biến mất.
Thật thú vị vì ngay cả khi mọi người nghe tất cả những điều đó,
họ nghĩ, ôi, tôi thực sự không muốn trải qua điều đó.
Vì vậy, Jaspreet, xin hãy cho tôi biết điều gì đó
để tránh một số điều như vậy.
Và bạn biết đấy, khi bạn đang nói,
tôi đã ghi lại một số nguyên tắc.
Nguyên tắc đầu tiên mà tôi đã ghi lại,
có thể đã giúp bạn tránh được rất nhiều nỗi đau,
là thực sự, thực sự, thực sự, thực sự dành thời gian khi chọn người.
Một trăm phần trăm.
Và không ai làm điều đó.
Không ai làm điều đó.
Và tôi có một danh mục đầu tư.
Tôi có 40, 50 công ty bây giờ.
Và nếu có một lời khuyên
mà tôi muốn đưa cho tất cả những công ty trong danh mục đầu tư đó,
mà tôi biết họ sẽ không nghe,
bất kể tôi nói với sự đam mê như thế nào,
bất kể tôi có đập bàn,
bất kể tôi có la hét hay cho họ thấy những vết sẹo của mình,
lời khuyên mà tôi muốn nói với họ
là tuyển dụng là điều quan trọng nhất.
Và bạn có thể nói điều đó với mọi người,
nhưng họ vẫn vội vàng trong quá trình.
Họ vẫn sẽ chỉ đi theo cảm xúc và thiên kiến của mình.
Họ vẫn sẽ chỉ chọn người
nghe có vẻ thông minh nhất.
Họ sẽ không thừa nhận thực tế
rằng họ không biết điều tốt trông như thế nào.
Bạn không biết điều tốt trông như thế nào.
Nếu bạn bắt đầu với giả định cơ bản này,
mà hầu hết mọi người không bắt đầu,
đó là tôi thực sự, thực sự tệ trong việc tuyển dụng.
Nếu bạn bắt đầu với điều đó,
thì bạn sẽ đặt ra các hệ thống
để giảm thiểu những bất lợi
của việc bạn thực sự tệ trong việc tuyển dụng.
Và nếu bạn đã bắt đầu với điều đó,
khi bạn 20 tuổi hoặc bất cứ điều gì có thể đã xảy ra,
bạn sẽ đi tìm kiếm ý kiến của người khác
về việc thuê nhà thầu nào,
thuê người thuê nào.
Và điều đó có thể đã giảm bớt
rất nhiều nỗi đau này, có vẻ như vậy.
Tôi đã vội vàng.
Vội vàng, đúng.
Tôi muốn hoàn thành nó.
Và vì vậy tôi tìm nhà thầu rẻ nhất và nhanh nhất,
quản lý tài sản rẻ nhất và nhanh nhất,
rẻ nhất và nhanh nhất, hoặc không phải rẻ nhất, nhưng là người thuê nhanh nhất mà tôi có thể mang đến vì tôi muốn làm điều đó nhanh chóng. Tôi muốn đến đó thật nhanh. Nó làm tôi nhớ đến việc mọi người chọn bạn đời lãng mạn. Tôi đã vội vàng, vì vậy tôi đã bỏ qua những dấu hiệu cảnh báo. Và thật buồn cười vì bạn đã nói đến giá rẻ. Đây thực sự là điều xảy ra trong kinh doanh mọi lúc, là tôi nói chuyện với những người sáng lập trẻ tuổi đang bắt đầu kinh doanh. Họ nói, “Steve, vâng, tôi biết bạn nói hãy dành thời gian và thuê những người giỏi, nhưng nhìn vào mức lương. Người này tốn 100.000 đô la và người kia tốn 50.000 đô la. Vì vậy, tôi sẽ chọn người tiết kiệm tiền cho tôi.” Và đó là cái bẫy. Một trong những điều tốn kém nhất mà bạn có thể làm là trở nên keo kiệt. Và tôi đã học được điều đó theo cách khó khăn vì tôi sinh ra đã keo kiệt. Bạn biết đấy, tôi đã nói về cách người Ấn Độ kiếm một đô la để chi tiêu 0,20 đô la. Đó là gia đình tôi khi lớn lên. Và đó là cách tôi được nuôi dạy, rằng nếu bạn trở thành bác sĩ, bạn sẽ kiếm được một mức lương sáu con số đẹp. Bạn có thể sống với 30.000 đô la một năm và tiết kiệm rất nhiều tiền. Và tôi chưa bao giờ nghi ngờ điều đó, nhưng đây là một kiểu tư duy chỉ cần không tiêu tiền. Đó là cách bạn xây dựng tài sản. Bởi vì nếu tôi cho bạn tiền, điều đó có nghĩa là tôi đang lấy tài sản của mình và đưa cho bạn và tôi không nhận được gì đổi lại. Và điều đó, nó quay trở lại với tư duy cuối cùng, tiền là dồi dào. Và tư duy khan hiếm đó là một trong những điều tốn kém nhất mà bạn có thể làm. – Thật đúng. – Và tôi sẽ kể cho bạn một câu chuyện về điều này. Tôi đã nói với bạn, nếu bạn muốn nói về những sai lầm, chúng ta có thể nói hàng giờ và hàng ngày về những sai lầm của tôi vì tôi đã mắc rất nhiều lỗi. Tôi đã có một kế toán. Và tôi nghĩ rằng nếu tôi trả ít tiền hơn cho phí kế toán, tôi đang tiết kiệm tiền để doanh nghiệp của tôi có thể giữ lại tiền. Tôi có thể xây dựng nhiều tài sản hơn, đúng không? Nhưng một trong những điều tốn kém nhất mà bạn có thể làm là trở nên keo kiệt. Vì vậy, tôi đã có một kế toán keo kiệt. Và tất cả những gì anh ta làm là nộp thuế cho tôi. Kiểu như, ý tôi là, anh ta đã trễ và những thứ tương tự,
Nhưng anh ấy thì rẻ.
Khoản thanh toán hàng tháng thì rẻ.
Vì vậy, tôi không thực sự quan tâm quá nhiều
bởi vì tôi đã hoàn thành việc nộp thuế.
Và sau đó, tôi luôn tự hỏi
tại sao chúng ta không thích nói về kế hoạch thuế.
Tôi nên làm gì?
Chỉ như vào cuối năm,
tôi nhận được một email lớn, yêu cầu gửi tất cả tài liệu của bạn.
Và sau đó tôi không nghe tin gì từ anh ấy trong một thời gian dài.
Và rồi anh ấy nói, ký vào giấy tờ này.
Và tôi không thực sự nghĩ nhiều về điều đó.
Nhưng rồi một năm, vào tháng Giêng.
Tôi đang ở văn phòng của mình.
Và tôi nhận được một cuộc gọi sớm vào buổi sáng từ kế toán của tôi.
Và nếu bạn nhận được cuộc gọi từ kế toán của bạn
vào buổi sáng sớm trong tháng Giêng, thì đó không bao giờ là dấu hiệu tốt.
Tôi không biết điều đó.
Anh ấy gọi cho tôi và nói, bạn có khỏe không?
Tôi nói, tôi khỏe. Còn bạn thì sao?
Tôi nghĩ rằng tôi sẽ nhận được tin tốt.
Anh ấy nói, này, tôi đã mắc một chút sai sót về thuế.
Bạn có thể làm ơn
chuyển 18.000 đô la cho bang Michigan
trước khi ngày kết thúc không?
Tôi nói, xin lỗi?
Anh ấy nói, ôi, cũng có thể, trước khi ngày kết thúc
làm ơn chuyển 100.000 đô la cho IRS liên bang trước khi ngày kết thúc không?
Xin lỗi?
Ôi, và phần cuối cùng, bạn sẽ phải trả tiền phạt
và lãi suất cho điều này nữa.
Và tôi mất một phút để thực sự tiếp thu tất cả thông tin này.
Vậy bạn muốn tôi gửi 100.000 đô la nào đó
trước khi ngày kết thúc?
Đây là lỗi của ai?
Và tôi nhớ lại phản ứng này.
Anh ấy nói, không phải lỗi của ai cả.
Và, bạn biết đấy, tôi không thực sự xử lý những gì anh ấy nói,
nhưng tôi phải suy nghĩ về điều này.
Tôi nói, lỗi của ai?
Là lỗi của tôi.
Đó là lỗi của ai.
Tôi muốn đổ lỗi cho anh ấy, nhưng đó là lỗi của tôi
bởi vì tôi đã tiết kiệm và tôi đã học được rằng tôi đã thuê một kế toán mới
người đã tốn của tôi nhiều, nhiều, nhiều lần hơn so với những gì tôi đã trả trước đó.
Nhưng, bạn biết không, điều điên rồ là bây giờ thực sự
nó giúp tôi tiết kiệm nhiều tiền hơn vì chúng tôi thực hiện các chiến lược thuế,
điều này cho phép tôi trả ít tiền thuế hợp pháp hơn,
mặc dù tôi trả nhiều tiền hơn cho kế toán của mình.
Đây là một trong những điều quan trọng nhất mà tôi đã học được trong khoảng ba đến bốn năm qua trong sự nghiệp của mình. Tôi đã làm kinh doanh khoảng 15 năm trước với doanh nghiệp đầu tiên của mình, nhưng trong ba năm qua, tôi đã trở nên quá ám ảnh với việc tuyển dụng và nhân sự. Thực sự, chi phí cho một người xuất sắc mà tôi đã có kinh nghiệm là không đáng kể so với tác động lâu dài mà họ sẽ có đối với doanh nghiệp của tôi.
Nhớ lại, tôi đã nói chuyện với Jason, anh trai tôi, người hiện đang làm việc trong công ty của tôi. Anh ấy rất thông minh, học ở LSE, là một nhà khoa học toán học. Anh ấy giống như một chiếc máy tính. Tôi đã hỏi anh ấy, liệu anh có thể cho tôi biết tài sản ròng của tôi đến từ đâu không? Anh ấy nói, tài sản ròng của bạn là X trăm triệu hoặc gì đó. Tôi hỏi, liệu anh có thể đi ngược lại và cho tôi biết nó đến từ đâu không? Và anh ấy không quay lại và nói, ôi, bạn đã thực hiện một khoản đầu tư tuyệt vời hay một cược lớn. Anh ấy nói, thực tế, điều đã xảy ra là bạn đã thuê sáu hoặc bảy người giỏi và sáu hoặc bảy người giỏi đó đã thuê thêm một vài người giỏi nữa và đưa ra một vài quyết định tốt. Và những người đó đã tuyển thêm một vài người giỏi nữa và đưa ra thêm một vài quyết định tốt và nó đã lan tỏa.
Điều này làm tôi nhớ đến một điều mà Steve Jobs đã nói. Steve Jobs nói, mọi người nghĩ rằng tôi đã xây dựng doanh nghiệp trị giá hàng tỷ đô la này vì tôi rất thông minh. Và trong một cuộc phỏng vấn, mà tôi sẽ phát trên màn hình, ông ấy nói, tôi đã xây dựng nhiều thành công của mình từ việc tìm kiếm những người thực sự tài năng và không chấp nhận những người hạng B và C, mà thực sự hướng tới những người hạng A. Và tôi đã phát hiện ra một điều. Tôi nhận thấy rằng khi bạn tập hợp đủ những người hạng A lại với nhau, khi bạn trải qua công việc tuyệt vời để tìm kiếm, bạn biết đấy, năm người hạng A này, họ thực sự thích làm việc với nhau vì họ chưa bao giờ có cơ hội làm điều đó trước đây. Và họ không muốn làm việc với những người hạng B và C. Vì vậy, nó trở thành một quá trình tự giám sát và họ chỉ muốn thuê thêm những người hạng A.
Và vì vậy, bạn xây dựng những nhóm người xuất sắc này và nó lan tỏa.
Vì vậy, trò chơi kinh doanh, tôi muốn nói, định nghĩa của từ công ty là một nhóm người, nhưng trò chơi kinh doanh là lắp ráp nhóm người tốt nhất.
Và nếu bạn tiết kiệm, thì nhiệm vụ đó là không thể.
Bạn sẽ có một chiến thắng ngắn hạn, nhưng nỗi đau dài hạn, đó là cuộc gọi điện thoại vào tháng Giêng từ kế toán của bạn khi họ nói, tôi đã làm sai.
Bạn nhận được những gì bạn đã trả tiền, Jaspreet.
Và, bạn biết đấy, nó quay trở lại, chúng ta đã nói về việc chạm vào lửa, đúng không?
Trở nên thành công có nghĩa là bạn sẽ mắc sai lầm.
Bạn phải mắc sai lầm.
Bạn không thể bỏ qua những sai lầm.
Bạn hỏi tôi, làm thế nào ai đó có thể làm điều này mà không mắc sai lầm?
Bạn sẽ tự mắc sai lầm của riêng mình.
Nhưng sự khác biệt giữa người trở nên thành công và người không thành công là họ sẵn sàng mắc những sai lầm đó.
Thấy đấy, hầu hết mọi người nói, tôi không muốn thử chạm vào lửa.
Tôi không muốn mạo hiểm.
Nhưng cho đến khi bạn chạm vào nó, cho đến khi bạn mắc sai lầm, bạn sẽ không biết nó nóng.
Và bạn phải sẵn sàng mắc sai lầm.
Tôi cũng muốn thêm một điều vào đó, điều mà tôi nhận thấy ở bạn.
Bạn vừa nói rằng trừ khi bạn sẵn sàng mắc sai lầm, bạn sẽ không trở nên thành công.
Nhưng có một câu hỏi tôi đã hỏi bạn.
Tôi đã nói, đó là sai lầm của ai khi tôi đang nói về kế toán của bạn?
Và tôi đã thử thách bạn vì tôi đang cố gắng xem bạn đặt trách nhiệm ở đâu hôm nay.
Và tôi nghĩ rằng điểm về việc nhận trách nhiệm thực sự là chỉ số lớn nhất cho thấy sai lầm đó trở thành một bài học.
Vì vậy, kế toán của bạn đã mắc sai lầm.
Rõ ràng là không đủ năng lực.
Nhưng khi tôi hỏi bạn đó là lỗi của ai, bạn đã nói đó là lỗi của tôi.
Và điều đó ngay lập tức cho tôi biết rằng bạn có một tâm lý kiểm soát nội bộ, tức là sự kiểm soát của quyết định đó và niềm tin của bạn về nơi mà sự kiểm soát nằm trong bạn.
Vì vậy, trong tương lai, bạn có thể làm điều gì đó về nó.
Nhưng khi tôi nói chuyện với mọi người về những mối quan hệ xấu,
Về những quyết định sai lầm trong việc tuyển dụng,
hay về bất kỳ quyết định cá nhân tồi tệ nào mà họ đã đưa ra,
có thể là một người bạn xấu,
99% thời gian, họ sẽ đổ lỗi cho người khác.
Đó là một người tồi.
Và điều bạn đã làm là điều tôi nghĩ là quan trọng nhất
và thực sự khoa học cũng đồng ý
rằng nếu bạn có nội tâm kiểm soát,
trách nhiệm nội tại về những gì đã xảy ra,
bạn có khả năng thành công cao hơn nhiều,
có khả năng học hỏi từ đó cao hơn nhiều,
có khả năng hạnh phúc cao hơn nhiều,
có khả năng trở nên giàu có cao hơn nhiều,
đó là bạn và đó là lỗi của tôi.
Tôi có thể liên kết điều đó với sự giàu có không?
Khi mọi người hỏi tôi,
tại sao có nhiều người nghèo
và đang vật lộn với tiền bạc?
Tôi nói, có hai điều sai lầm.
Và có hai cách bạn có thể nhìn nhận điều đó.
Có lỗi của bạn và có lỗi của tôi.
Và tôi luôn thích nói về cả hai điều này
bởi vì bạn cần phải hiểu điều này
bởi vì nó liên kết rất tốt.
Tôi đánh giá cao tất cả những lời tốt đẹp
bởi vì tôi thực sự đánh giá cao điều đó.
Nhưng khi tôi nói đó là lỗi của bạn, hãy nhìn xem,
hệ thống kinh tế của chúng ta được thiết kế để kiếm lợi
từ việc mọi người thiếu hiểu biết tài chính, hết sức.
Các ngân hàng kiếm lợi khi bạn thiếu hiểu biết tài chính
bởi vì điều đó có nghĩa là bạn sẽ mắc nợ
và họ sẽ tiếp tục kiếm lãi trong suốt phần đời còn lại của bạn.
Các tập đoàn kiếm lợi khi bạn mù chữ tài chính
bởi vì điều đó có nghĩa là bạn sẽ tiếp tục mua sắm sản phẩm của họ
mà không nghĩ hai lần.
Và họ sẽ thuê những MBA giỏi nhất và thông minh nhất
để khiến bạn mở ví của họ,
để mở ví của bạn.
Thứ ba, chính phủ sẽ kiếm lợi
khi bạn mù chữ tài chính
bởi vì điều đó có nghĩa là bạn không làm gì
ngoài công việc W2 của bạn
và bạn sẽ phải trả thuế cao nhất.
Bạn có lợi khi bạn được giáo dục tài chính.
Vậy bây giờ bạn có thể làm gì?
Bạn có thể nói, họ là lý do tôi phá sản.
Công ty này là lý do tôi phá sản.
Công ty của tôi là lý do tôi phá sản.
Chính phủ là lý do tôi phá sản.
Các ngân hàng là lý do tôi phá sản.
Chà, đó không phải là điều tôi đang nói.
Đó chỉ là phần một.
Phần hai của phần một, trước khi tôi đến phần hai,
là một khi bạn hiểu điều này, bạn có thể học cách để chiến thắng.
Bạn có thể học cách sử dụng ngân hàng.
Bạn có thể học cách sử dụng các tập đoàn
bởi vì bạn muốn có những thứ đẹp đẽ.
Bạn có thể học cách sử dụng các nguồn lực
mà chính phủ có.
Nhưng bây giờ hãy đảo ngược tình thế.
Phần hai mà bạn cần hiểu,
đó là trách nhiệm của chính bạn
bởi vì nếu bạn chi tiêu mỗi đồng mà bạn kiếm được,
bạn sẽ không bao giờ trở nên giàu có.
Nếu mỗi lần bạn kiếm tiền, bạn lại đi nghỉ dưỡng,
bạn sẽ không bao giờ xây dựng được tài sản nếu bạn không đủ khả năng.
Nếu bạn chỉ kiếm tiền
và làm cho mọi người xung quanh bạn trở nên giàu có
trước khi làm cho chính mình giàu có, đó là sự lựa chọn của bạn.
Tuy nhiên, mọi người không muốn nhận trách nhiệm cá nhân.
Đó là một chủ đề mà tôi luôn nói đến
bởi vì đó giống như việc cầm gương soi vào chính mình.
Nó không dễ chịu chút nào, phải không?
Để nói rằng đó là lỗi của tôi.
Tôi là lý do tại sao tôi không có tiền.
Tôi là lý do tại sao tôi sống trong,
cái chỗ nhỏ này với bốn người lạ
khi tôi 18 tuổi
và tôi không có thảm trên sàn
và tôi đã ăn cắp thực phẩm để nuôi sống bản thân.
Thật đau lòng khi nói rằng đó là tôi.
Đó là những thiếu sót của tôi.
Sự tự tin không muốn chịu đựng một cuộc tấn công như vậy.
Và bạn biết không, đây là điều.
Có thể không hoàn toàn là lỗi của bạn.
Có thể có rất nhiều lý do
tại sao bạn lại ở trong tình huống tồi tệ đó.
Có thể có rất nhiều lý do
tại sao bạn đang gặp khó khăn với tiền bạc hôm nay.
Bạn có thể đã lớn lên trong một hoàn cảnh rất tồi tệ.
Bạn có thể đã có những bậc phụ huynh tồi tệ.
Bạn có thể đã có một tuổi thơ khổ sở.
Bạn có thể đã sống trong một môi trường tồi tệ.
Bạn có thể đã bị dealt một bộ bài tồi tệ.
Được rồi, bây giờ thì sao?
Bây giờ thì sao?
Bạn đã như vậy.
Bây giờ câu hỏi là,
bạn có sẵn sàng nhận trách nhiệm đó
từ hôm nay trở đi hay không?
Và bạn phải nhận lấy trách nhiệm nghiêm túc đó.
Bạn phải thay đổi tư duy một cách quyết liệt, và đó là điều bạn phải làm. Và điều đó rất khó khăn. Ai muốn tự trách mình? Nhưng nếu bạn muốn thay đổi vị trí của mình, thì họ sẽ không làm điều đó. Ngân hàng của bạn sẽ không nói, “Này Steven, bạn biết đấy, bạn không thể đủ khả năng mua chiếc xe này. Đừng vay nợ này. Đừng mua ngôi nhà này, vì nếu họ có thể ký hợp đồng với bạn, họ sẽ muốn được trả tiền. Họ đang kinh doanh để kiếm tiền. Không phải cho bạn, mà cho họ.” Gucci sẽ không nói, “Có lẽ bạn nên mua cổ phiếu thay vì chiếc túi này, vì họ sẽ muốn bạn mua đồ của họ.” Chính phủ sẽ không nói, “Này, tại sao bạn không xem xét bảng cân đối kế toán của chúng tôi? Tôi sẽ đi vào một chút lạc đề.” Chính phủ nói, “Khoản vay sinh viên là một vấn đề. Chúng ta đều đã nghe điều đó. Thế hệ Millennials không thể mua nhà. Họ không thể mua nhà của mình. Họ không thể đầu tư vì họ có khoản vay sinh viên.” Chính phủ nói rằng khoản vay sinh viên là một vấn đề. Thật sao? Hãy xem xét bảng cân đối kế toán của Hoa Kỳ. Bảng cân đối kế toán của bạn là báo cáo tài sản và nghĩa vụ của bạn. Tài sản lớn nhất số một trên bảng cân đối kế toán của chính phủ Hoa Kỳ là khoản vay sinh viên. Vậy mà chúng ta cứ nói, “Ôi, khoản vay sinh viên thật tồi tệ. Chúng ta cứ nghe điều này từ chính phủ.” Nhưng mặt khác, chính phủ lại rất giàu nhờ vào các khoản vay sinh viên, vì có rất nhiều người bị mắc kẹt trong các khoản vay sinh viên này. Và đoán xem? Bạn phải trả thuế với mức cao nhất khi bạn chỉ là một nhân viên. Tôi là một luật sư. Tôi không phải là luật sư của bạn, nhưng tôi là một luật sư có giấy phép. Và tôi đã dành nhiều thời gian để nghiên cứu luật thuế. Và điều tôi có thể nói với bạn là luật thuế thưởng cho bạn khi bạn là một nhà đầu tư. Vào năm 2024, Giám đốc điều hành của Coca-Cola, James Quincy, sẽ kiếm được khoảng 8 triệu đô la tiền mặt. Ông ấy cũng sẽ nhận được cổ phần, nhưng khoảng 8 triệu đô la tiền mặt. Mức thuế cao nhất của ông ấy trên 8 triệu đô la đó sẽ là 37% thuế liên bang ở Hoa Kỳ.
Warren Buffett sẽ kiếm được hơn 700 triệu đô la từ cổ tức của Coca-Cola vào năm 2024. Tỷ lệ thuế cao nhất của ông sẽ là 20%. Ông kiếm được nhiều hơn cả CEO, nhưng ông sẽ phải trả ít thuế hơn về mặt tỷ lệ phần trăm, vì ông kiếm được số tiền đó với tư cách là một nhà đầu tư. Chúng ta không bao giờ được dạy về điều đó. Tuy nhiên, điều này còn đi xa hơn một bước, phải không? Bởi vì nếu bạn nhìn vào những người như Elon Musk, họ thậm chí còn không nhận lương, những người này. Và mọi người không biết về điều này gọi là học hỏi dựa trên tài sản của bạn. Tôi cũng không biết về điều đó. Và tôi nghĩ đó là một bí mật lớn mà mọi người cần biết. Elon Musk thật thú vị, vì ông là một người chấp nhận rủi ro. Và ông đã chọn không nhận lương. Và nếu chúng ta nhìn vào lợi ích thuế từ điều này, đó là vì bạn không bị đánh thuế dựa trên thu nhập của bạn. Đó không phải là những gì mã thuế nói. Bạn bị đánh thuế dựa trên thu nhập chịu thuế của bạn. Vì vậy, bây giờ bất cứ điều gì bạn tính toán, mọi kế toán viên thông minh sẽ tập trung vào việc giảm thu nhập chịu thuế của bạn. Và điều mà Elon Musk đã làm là khi ông xây dựng Tesla, ông đã thương lượng với các nhà đầu tư trong hội đồng rằng ông muốn được trả không phải bằng lương, mà bằng quyền chọn cổ phiếu. Một quyền chọn cổ phiếu cho bạn quyền mua cổ phiếu đó. Và ông đã được cấp những quyền chọn cổ phiếu Tesla với giá khoảng 6 đô la mỗi cổ phiếu, có nghĩa là nếu cổ phiếu Tesla tăng lên 7 đô la mỗi cổ phiếu, ông có thể bán quyền chọn cổ phiếu với giá 6 đô la và thu lợi 1 đô la cho mỗi quyền chọn cổ phiếu. Bây giờ ông đã được cấp hàng triệu và hàng triệu quyền chọn cổ phiếu này. Và vì vậy bây giờ khi cổ phiếu Tesla tăng lên 100 đô la mỗi cổ phiếu, ông trở nên giàu có trên giấy tờ. Ông không có bất kỳ tiền nào trong ngân hàng của mình. Ông chưa nhận lương, vì vậy ông không có thu nhập chịu thuế vì ông thực sự chưa nhận được bất kỳ tiền nào. Ông có quyền bán cổ phiếu này với giá 6 đô la và đổi lại nhận được 100 đô la, vậy là lãi ròng 94 đô la. Nhưng nếu ông bán cổ phiếu đó, ông sẽ có 94 đô la thu nhập. Bây giờ bạn có thuế vì bạn có thu nhập chịu thuế. Vì vậy, thay vào đó, điều ông làm là ông đến ngân hàng.
và anh ấy nói, chào ngân hàng, tôi có hàng triệu
và hàng triệu tùy chọn cổ phiếu
có giá trị hàng tỷ đô la.
Bạn có muốn cho tôi vay một triệu đô la,
10 triệu đô la hay 100 triệu đô la với lãi suất 3%, 4% hoặc 5% không?
Không ngân hàng nào sẽ nói không
bởi vì tài sản đảm bảo có giá trị quá lớn.
Tài sản đảm bảo là gì?
Tài sản đảm bảo là công ty.
Đó là tài sản của anh ấy, những tùy chọn cổ phiếu đó.
Mà ở đây là Tesla.
Vậy thì anh ấy nhận được, hãy gọi đó là khoản vay 10 triệu đô la từ ngân hàng.
Bây giờ anh ấy có 10 triệu đô la trong tài khoản ngân hàng của mình,
nhưng đó không phải là thu nhập.
Đó là nợ, nợ thì không bị đánh thuế.
Nếu bạn ra ngoài và vay thế chấp một nửa triệu đô la,
bạn sẽ không bị đánh thuế.
Nếu bạn thực hiện một khoản tái tài trợ bằng tiền mặt,
bạn cũng không bị đánh thuế vì đó là nợ.
Vậy bây giờ anh ấy có khoản vay 10 triệu đô la này
mà anh ấy có thể chi tiêu để mua nhà,
mua xe, mua thực phẩm,
mua kỳ nghỉ, mua bất cứ thứ gì anh ấy muốn.
Mua Twitter.
Mua Twitter và không phải trả tiền thuế.
Và điều đó hoàn toàn hợp pháp.
Bây giờ bạn sẽ nói, chỉ cần hít thở.
Anh ấy sẽ trả lại như thế nào?
Chà, hãy giả sử
rằng bạn sẽ nhận được lãi suất 5% cho điều này.
Nếu giá trị của Tesla tăng lên, giả sử, 7%,
anh ấy đã kiếm được lợi nhuận.
Vậy bây giờ anh ấy có thể quay lại ngân hàng và nói,
“Còn bạn thì sao, bạn cho tôi thêm 10 triệu đô la nữa?”
Và anh ấy có thể trả lại khoản vay cũ.
Bởi vì giá trị vẫn tiếp tục tăng.
Và miễn là giá trị vẫn tăng, không vấn đề gì.
Nhưng bạn có thể thấy nơi này trở nên rủi ro.
Bởi vì nếu Tesla phá sản,
bây giờ chúng ta đang nói về một ngôi nhà bằng thẻ bài.
Chúng có thể sụp đổ.
Và bây giờ bạn có tất cả khoản nợ này
mà bạn đã chi tiêu và không còn tài sản đảm bảo.
Nhưng trong trường hợp của anh ấy, anh ấy có thể…
Nếu Tesla bắt đầu giảm giá trị,
thì ngân hàng sẽ yêu cầu thanh toán.
Vì vậy, nếu, giả sử, tôi không biết,
Tesla giảm từ, hãy nói, 100 đô la xuống 10 đô la mỗi cổ phiếu.
Họ sẽ yêu cầu thanh toán.
Anh ấy sẽ nhận được, cái đó gọi là gì nhỉ?
Anh ấy sẽ nhận được một…
-Yêu cầu ký quỹ. -Yêu cầu ký quỹ.
Có nghĩa là họ sẽ nói,
“Trả lại cho tôi tiền nhanh lên.”
Họ sẽ nói, “Trả lại cho tôi tiền nhanh lên.”
-Đúng vậy. -Và tất cả những gì họ sẽ làm
là bán tài sản để lấy lại tiền nhanh chóng.
Và đó là một giao dịch thua lỗ.
Ngân hàng sẽ thua.
Bởi vì ngân hàng không kiếm lợi từ việc gọi ký quỹ.
Bởi vì một khi bạn bắt đầu gọi ký quỹ,
đó là lúc nỗi hoảng loạn xuất hiện.
Và bây giờ bạn phải vội vàng bán.
Và bây giờ ngân hàng chỉ đang cố gắng lấy lại từng đồng xu
trong mỗi đô la mà họ đã cho vay.
Một ngày nào đó tôi sẽ già đi.
Và tôi nghĩ rất nhiều về việc đảm bảo rằng tôi đủ giàu
để có thể tự chăm sóc bản thân khi tôi có thể không còn khả năng làm việc.
Nhiều người nói về cuộc khủng hoảng hưu trí
mà Vương quốc Anh và Hoa Kỳ đang gặp phải.
Cuộc khủng hoảng hưu trí là gì?
Và tại sao nó lại quan trọng với chúng ta?
Và chúng ta nên làm gì về điều đó?
Đây là một vấn đề đa diện.
Vấn đề đầu tiên là chúng ta có một dân số lớn
các cụ già, thế hệ bùng nổ trẻ em,
đang nghỉ hưu hoặc bước vào tuổi nghỉ hưu,
mà không có đủ tiền.
Điều này không chỉ xảy ra ở Hoa Kỳ.
Điều này cũng xảy ra ở Vương quốc Anh, như bạn đã nói,
điều này tạo ra một vài vấn đề.
Số một, ai sẽ chăm sóc họ?
Số hai, ai sẽ tài trợ cho việc chăm sóc họ?
Chính phủ không có tiền đó.
Và những người đang bước vào tuổi nghỉ hưu
cũng không có tiền đó.
Và nhiều khi, con cái của họ cũng không có tiền đó.
Đó là vấn đề đầu tiên.
Và bây giờ khi chúng ta bắt đầu đào sâu vào vấn đề đó,
chúng ta có những người làm việc lâu hơn.
Và điều này tạo ra một vấn đề trong tương lai
mà chúng ta có thể thấy hôm nay.
Nếu bạn ở độ tuổi 50, 40, 30, 20, hay thanh thiếu niên,
bạn có thể thấy rằng có một vấn đề đang xảy ra.
Làm thế nào để chúng ta ngăn chặn điều đó hôm nay?
Bởi vì tôi không biết giải pháp là gì
cho cuộc khủng hoảng hưu trí này.
Tôi không có giải pháp cho điều đó.
Tiết kiệm hưu trí trung bình của người Mỹ
ở độ tuổi 60 khoảng 500.000 đô la.
Và tuổi thọ trung bình ở Hoa Kỳ là 77 tuổi.
Vì vậy, nếu bạn nghỉ hưu ở tuổi 67,
đó là tuổi nghỉ hưu trung bình ở Hoa Kỳ,
Sau đó, trong 10 năm tới, bạn sẽ phải sống với khoảng 50.000 đô la. Và thống kê cho biết rằng – thực ra, tôi đã lấy thông tin này từ kênh YouTube của bạn, kênh YouTube Minority Mindset, nói rằng người Mỹ trung bình cần từ 1 đến 2 triệu đô la để nghỉ hưu thoải mái. Theo USA Today, chúng ta cần khoảng 1,8 triệu đô la để nghỉ hưu thoải mái. Wow. Và lý do là mỗi năm chúng ta đều có lạm phát. Vì vậy, nếu bạn sống với 50.000 đô la năm nay, bạn có thể cần khoảng 52.000, 53.000, 54.000 đô la vào năm sau, nhiều hơn vào năm sau nữa, và nhiều hơn nữa vào năm tiếp theo. Và 50.000 đô la không mua được những gì mà nó đã mua được 30 năm trước. Vì vậy, bây giờ khi chúng ta nhìn vào tất cả những vấn đề này đang xảy ra, câu hỏi là, bạn sẽ làm gì hôm nay để ngăn chặn những vấn đề này trong tương lai? Bắt đầu với, ở Hoa Kỳ, chúng ta có cái gọi là an sinh xã hội, đó là một khoản tiền từ chính phủ mà bạn nhận được khi nghỉ hưu. Vấn đề đầu tiên là an sinh xã hội, vì an sinh xã hội đang cạn kiệt. Đây là một thực tế mà nếu bạn đọc các tiêu đề, họ sẽ nói rằng an sinh xã hội sẽ cạn kiệt vào năm 2034, nếu không có gì thay đổi. Vấn đề là mọi người đang đóng tiền vào, nhưng chính phủ đang chi ra nhiều hơn số tiền đang vào. Vì vậy, từ bất kỳ góc độ kinh doanh nào, nếu bạn có nhiều dòng tiền ra hơn dòng tiền vào, bạn có một vấn đề. Và lý do cho điều đó là, thứ nhất, toán học đã sai. Thứ hai, mọi người đang sống lâu hơn. Vì vậy, khi chính phủ tiếp tục chi trả khoản tiền an sinh xã hội của bạn, ngày càng lâu hơn, vì mọi người đang sống lâu hơn, tuổi thọ đang tăng lên, điều đó có nghĩa là họ phải tiếp tục chi trả. Điều đó không tốt cho chính phủ. Bây giờ trên chuyến bay đến LA, tôi ngồi cạnh một người đã nói với tôi, tôi không xác minh điều này, nhưng anh ấy nói với tôi rằng chính phủ đã biết rằng đây sẽ là một vấn đề ngay từ đầu, vì anh ấy nói với tôi rằng người nhận đầu tiên của chương trình an sinh xã hội đã sống đến 100 tuổi.
Tôi không biết điều đó có đúng hay không, nhưng bạn có thể tìm kiếm trên Google để kiểm tra. Nhưng đó là vấn đề hiện tại. An sinh xã hội đang cạn kiệt tiền. Và đây là nơi mọi người nói rằng, an sinh xã hội sẽ cạn kiệt, bạn sẽ không bao giờ nhận được séc an sinh xã hội. Điều đó cũng không đúng. Lý do tôi nói như vậy là vì chính phủ sẽ không để điều đó xảy ra. Họ sẽ tăng thuế của bạn, hoặc họ sẽ in thêm tiền. Nhưng vấn đề ở đây là bạn sẽ không bao giờ có thể sống thoải mái chỉ dựa vào an sinh xã hội. Điều đó chưa bao giờ là mục đích, nhưng nhiều người đang nhìn nhận rằng, tôi sẽ có thể sống thoải mái từ séc của chính phủ này. Nhưng đây là vấn đề. Hãy xem xét những gì đang xảy ra ngày hôm nay. Giữa năm 2024 và 2025, những người nhận an sinh xã hội sẽ nhận được mức tăng 2,5% để bù đắp cho lạm phát. Những gì họ đang nói là chúng ta có lạm phát vào năm 2024. Và vì lạm phát này vào năm 2024, bạn sẽ nhận được mức tăng 2,5%. Có hai vấn đề với điều đó. Thứ nhất, mức tăng đó không đủ. Giá cả đang ngày càng tăng cao. Mặc dù tỷ lệ lạm phát đang giảm, nhưng mức tăng 2,5% sẽ không theo kịp với sự gia tăng chi phí sinh hoạt thực tế mà hầu hết mọi người cảm nhận. Vấn đề thứ hai là đây là một mức tăng bị trì hoãn. Chính phủ sẽ tăng lương cho bạn vào năm 2025 dựa trên lạm phát mà bạn đã có vào năm 2024. Vì vậy, chúng ta đã có sự tăng giá này, và sau đó bạn sẽ nhận được mức tăng vào năm sau. Và đoán xem? Chúng ta sẽ có thêm lạm phát vào năm 2025. Vì vậy, dựa vào an sinh xã hội là một kế hoạch thất bại, điều này dẫn đến phần tiếp theo của cái ghế ba chân này. Bạn có an sinh xã hội, sau đó bạn có lương hưu. Lương hưu đã trở thành một thứ thuộc về quá khứ. Ý tôi là, nếu bạn dưới 45 tuổi, có khả năng bạn sẽ không nhận được lương hưu. Và ngay cả khi bạn trên 45 tuổi và có hứa hẹn về lương hưu, bạn nên cầu nguyện rằng quỹ lương hưu đó không bị phá sản.
bởi vì đã có nhiều quỹ hưu trí
đã phá sản
và mọi người bị bỏ lại với hai bàn tay trắng.
Điều này dẫn đến vấn đề thứ ba,
tiết kiệm và đầu tư của chính bạn.
Và đây là nơi mà chúng ta thiếu hiểu biết rất nhiều
bởi vì mọi người không làm đủ.
Điều này quay trở lại với toàn bộ giáo dục tài chính.
Chúng ta kiếm tiền để tiêu tiền.
Đó là văn hóa của người Mỹ.
Tôi kiếm được 1.000 đô la, tôi sẽ tiêu 1.000 đô la, có thể là 1.200 đô la.
Nhưng bạn sẽ không bao giờ có thể nghỉ hưu
với cách suy nghĩ như vậy.
Và đây là vấn đề thứ hai với điều đó.
Tôi chỉ muốn đưa ra lời hứa
rằng chúng ta sẽ tìm ra giải pháp.
Bạn có thể nói, “Chà, tôi cần một cố vấn tài chính.”
Không có cố vấn tài chính tốt nào hiện nay
muốn làm việc với bất kỳ ai
dưới 500.000 đô la tài sản, có thể là 250.000 đô la tài sản.
Có thể nếu bạn may mắn, 100.000 đô la tài sản.
Nhưng nếu bạn có dưới mức đó,
họ không muốn làm việc với bạn
bởi vì họ muốn những người có một ít tiền
để thực sự kiếm tiền từ đó, đúng không?
Cố vấn tài chính cũng phải ăn.
Vì vậy, nếu bạn không có các khoản đầu tư,
bạn không có kiến thức, bây giờ bạn bị mắc kẹt.
Và đây là lúc mà giáo dục tài chính của bạn phát huy tác dụng.
Bởi vì nếu bạn muốn xây dựng tài sản,
bạn muốn có cái gọi là nghỉ hưu,
bạn phải làm điều gì đó khác.
Bạn không thể tiếp tục làm những gì mà đa số mọi người làm
bởi vì nếu bạn tiếp tục làm những gì mà đa số mọi người làm,
bạn sẽ kết thúc giống như đa số mọi người.
Và ngay bây giờ, đó là nợ nần,
sống từ paycheck này sang paycheck khác, béo phì và không hạnh phúc.
Và tôi không nói điều này như một thuật ngữ chung.
Ý tôi là, theo thống kê, đó là những gì mà đa số mọi người là,
đặc biệt là ở Mỹ.
Vì vậy, bây giờ hãy tìm ra một giải pháp
bởi vì chúng ta đã chỉ ra vấn đề.
Giải pháp đầu tiên là xác định nghỉ hưu là gì
bởi vì tôi sẽ trở nên một chút triết lý ở đây,
nhưng tôi có vấn đề với nghỉ hưu truyền thống.
Có một câu nói rằng những người nghỉ hưu sớm sẽ chết sớm.
Lý do là vì nếu bạn làm việc
Từ tuổi 21 đến 65, có thể là 67,
tại một công việc mà bạn ghét, nhưng bạn làm việc mỗi ngày,
và tất cả những gì bạn mong đợi là nghỉ hưu ở tuổi 67,
bạn nghỉ hưu ở tuổi 67, bạn có một bữa tiệc nghỉ hưu lớn.
Bây giờ bạn về nhà và ngồi trên ghế sofa
và bắt đầu xem TV.
Bạn bắt đầu mất đi cảm giác có mục đích.
Và tôi đã thấy điều này rất rõ ràng với những người trong gia đình tôi,
không phải gia đình của tôi, nhưng gần gũi với gia đình tôi,
nơi tôi đã thấy những người khỏe mạnh, tràn đầy năng lượng,
có thể không yêu thích công việc của họ,
nhưng họ có lý do để dậy mỗi ngày, đi làm, nghỉ hưu,
và thực sự phát điên.
Ý tôi là, bạn không có gì để làm.
Và bây giờ bạn bắt đầu thấy các vấn đề sức khỏe
mà bạn chưa từng có trước đây.
Bạn bắt đầu gặp các vấn đề về sức khỏe tâm thần
mà bạn chưa từng có trước đây.
Và tất cả những điều này bắt đầu xảy ra
khi bạn chuẩn bị bước vào những năm tháng vàng son,
ngay cả khi bạn có tiền để làm những điều.
Vì vậy, khi chúng ta nói về nghỉ hưu,
tôi muốn cảnh báo mọi người hoặc nếu bạn có cha mẹ,
hãy bắt đầu suy nghĩ về việc bạn muốn làm gì trong thời gian nghỉ hưu?
Bởi vì nếu mục tiêu của bạn là không làm gì,
bạn có thể sẽ thích nó trong vài tuần đầu,
có thể là sáu tháng,
nhưng cuối cùng bạn sẽ cảm thấy chán.
Vì vậy, bạn cần phải có điều gì đó để làm.
Tiếp theo là khía cạnh tài chính của việc nghỉ hưu.
Nghỉ hưu là gì?
Và tôi có một định nghĩa khác với hầu hết mọi người.
Hầu hết các cố vấn tài chính không thích tôi
vì những điều tôi nói.
Nhưng định nghĩa của tôi về nghỉ hưu
cũng giống như định nghĩa của tôi về sự giàu có.
Sự giàu có đối với tôi là khi dòng tiền
từ các khoản đầu tư của tôi vượt quá chi phí của tôi.
Thật đơn giản.
Nếu chi phí của tôi là 4.000 đô la một tháng
và dòng tiền từ cổ phiếu và bất động sản của tôi
và mọi thứ khác đang trả cho tôi 4.001 đô la một tháng,
tôi là người giàu có.
Vì vậy, bây giờ câu hỏi là,
làm thế nào bạn thực sự đạt được loại sự giàu có này, nghỉ hưu?
Lý do tôi không thích từ nghỉ hưu cũng vậy,
ngoài ý nghĩa rằng tôi sẽ không làm gì,
là họ giả định rằng tôi phải 67 tuổi.
để đạt được sự nghỉ hưu này.
Khi bạn có thể đạt được sự giàu có này sớm hơn rất nhiều,
và bây giờ bạn có nhiều lựa chọn hơn.
Vì vậy, nghỉ hưu là sự giàu có.
Sự giàu có là khi dòng tiền từ tài sản của bạn
vượt quá chi phí của bạn.
Làm thế nào bạn thực sự làm điều này bây giờ?
Chà, bạn phải mua các tài sản.
Và để làm điều đó,
bạn phải có tiền.
Nhiều người cho rằng cách để bạn trở nên giàu có
là đầu tư để có thu nhập thụ động.
Bạn trở nên giàu có bằng cách đầu tư vào bất động sản.
Bạn trở nên giàu có bằng cách mua dòng tiền này.
Đó là một lời nói dối.
Bạn phải có tiền trước.
Bạn phải có tiền để đầu tư vào bất động sản.
Bạn phải có tiền để mua dòng tiền.
Vì vậy, nếu chúng ta chỉ làm cho các con số rất tròn trịa và đơn giản,
nếu tôi cần 70.000 đô la mỗi năm để sống cuộc sống của mình
và tôi có thể nhận được 7% dòng tiền từ các khoản đầu tư của mình,
tôi cần đầu tư một triệu đô la
để có được 70.000 đô la mỗi năm để trang trải lối sống của mình.
Bây giờ bạn sẽ nói,
bạn sẽ lấy một triệu đô la ở đâu trên thế giới?
Bạn không cần nó hôm nay.
Nó có thể xảy ra theo thời gian.
Đúng vậy.
Khi mọi người nói về kế hoạch nghỉ hưu,
họ đang nghĩ về 45 năm.
Vì vậy, khi chúng ta nói về sự giàu có,
tại sao chúng ta không thể nói về dài hạn?
Nó sẽ không xảy ra trong hai ngày,
nhưng nó có thể xảy ra nếu bạn bỏ công sức vào đó.
Vì vậy, bây giờ bạn phải để dành một khoản tiền này
để mua những khoản đầu tư nhất định
có thể trả cho bạn loại dòng tiền này.
Điều thứ hai là,
vậy còn lạm phát thì sao, Jasperit?
Bạn thường nói về điều này.
Sức mua của đồng đô la của tôi đang giảm.
70.000 đô la khi tôi 65 tuổi trong vài thập kỷ tới
sẽ không có sức mua giống như hôm nay.
Bạn đúng.
Nhưng đây là điều.
Khi bạn đầu tư tiền của mình
vào cổ phiếu trả cổ tức,
đó là những cổ phiếu trả cho bạn,
hoặc vào bất động sản mạnh,
đây là những khoản đầu tư điều chỉnh theo lạm phát,
có nghĩa là nói chung,
khi lạm phát xảy ra,
giá thuê sẽ tăng lên.
Khi lạm phát xảy ra,
giá trị cổ phiếu và cổ tức cũng sẽ tăng lên.
Và đây là nơi mà bây giờ,
Nếu chúng ta bắt đầu hiểu điều này, bạn sẽ hiểu sức mạnh của nó vì thực sự nó còn cực đoan hơn một chút. Chúng ta có lẽ đã nghe về khoảng cách giàu nghèo ở Mỹ và cách mà người giàu ngày càng giàu hơn trong khi người nghèo ngày càng nghèo đi. Nguyên nhân của điều này là vì giá trị đầu tư tăng nhanh hơn thu nhập. Và lạm phát có lợi cho các nhà đầu tư. Vì vậy, bạn thấy chúng ta bắt đầu kết nối tất cả lại với nhau vì sự giàu có liên quan đến việc sở hữu các khoản đầu tư. Cách để bạn trở nên giàu có là sở hữu các khoản đầu tư. Hệ thống kinh tế của chúng ta được thiết kế để mang lại lợi ích cho các nhà đầu tư. Nếu chúng ta nhìn vào giai đoạn từ 2019 đến 2024, trong năm năm đó, thu nhập hộ gia đình, thu nhập hộ gia đình trung bình đã tăng khoảng 18%. Trong năm năm đó, S&P 500, thị trường chứng khoán, đã tăng gần 100%, có nghĩa là sự giàu có của các nhà đầu tư đã tăng gần năm lần, hoặc nhanh hơn khoảng năm lần so với thu nhập. Đây là lý do tại sao bạn không thể kiếm tiền để trở nên giàu có. Bạn không thể tiết kiệm để trở nên giàu có. Bạn phải đầu tư để trở nên giàu có. Và hãy nhớ rằng, sự giàu có là về hưu. Và bạn có thể nói, đó chỉ là vì đại dịch và mọi thứ đã xảy ra sau đại dịch. Vậy thì, hãy quay ngược thời gian. Hãy nhìn nhận một cách rộng hơn. Hãy nhìn vào năm thập kỷ giữa 1971 và 2021. Trong năm thập kỷ đó, thu nhập hộ gia đình đã tăng khoảng 600%. Bây giờ, hãy nhớ rằng giữa 1971 và 2021, chúng ta cũng thấy số lượng người lao động trong một hộ gia đình tăng lên. Nhưng vào năm 1971, hộ gia đình trung bình có một người đi làm. Người đàn ông đi làm và người phụ nữ không đi làm. Đó là cách cuộc sống diễn ra vào đầu những năm 1970. Đến năm 2021, nhiều hộ gia đình có hai nguồn thu nhập. Vì vậy, từ 1971 đến 2021, thu nhập hộ gia đình trung bình đã tăng khoảng 600%. S&P 500, 500 công ty lớn nhất trên thị trường chứng khoán, đã tăng khoảng 4.000%. Vì vậy, một lần nữa, lạm phát xảy ra. Lạm phát có lợi cho nhà đầu tư. Làm thế nào để bạn trở nên giàu có? Đó là bằng cách đầu tư tiền của bạn.
Vì vậy, nếu bạn muốn nghỉ hưu, nếu bạn muốn xây dựng tài sản, bạn phải trở thành một nhà đầu tư. Và bạn phải tính toán con số tài sản đó là gì đối với bạn. Đối với tôi, cách mà tôi làm là thông qua dòng tiền. Hầu hết các khoản đầu tư của tôi, các khoản đầu tư bất động sản của tôi, mang lại cho tôi dòng tiền. Khi tôi mua một bất động sản, tôi mua nó vì dòng tiền. Hầu hết các khoản đầu tư của tôi trên thị trường chứng khoán là tài sản trả cổ tức, có nghĩa là chúng trả cho tôi dòng tiền cổ tức chỉ vì tôi sở hữu cổ phiếu. Một số khoản đầu tư của tôi tăng giá trị. Chúng có giá trị hơn cho sự gia tăng. Nhưng khi tôi nghĩ về việc nghỉ hưu, đối với tôi, đó là dòng tiền vượt quá chi phí của tôi. Còn việc bắt đầu một công ty thì sao? Liệu mọi người có nên trở thành doanh nhân không? Tôi nghĩ rằng mọi người ở Mỹ cần trở thành chủ doanh nghiệp. Nhưng phần lớn mọi người không nên điều hành một doanh nghiệp. Khi bạn đầu tư vào một cổ phiếu, bạn trở thành chủ doanh nghiệp. Bạn không điều hành doanh nghiệp. Nếu tôi ra ngoài và mua một cổ phiếu của Amazon, tôi không làm việc trong công ty. Tôi không điều hành công ty, nhưng tôi sở hữu một phần của nó. Một số người nên bắt đầu một doanh nghiệp. Tôi là một người ủng hộ lớn cho tinh thần doanh nhân đối với những người phù hợp. Ai là người phù hợp? Tôi từng nghĩ rằng mọi người cần trở thành doanh nhân. Bởi vì khi tôi bắt đầu thấy thành công như một doanh nhân, tôi đã vượt qua rào cản vô hình đó. Tôi đã nói, “Ôi Chúa ơi, mọi người cần phải thấy điều này. Bạn phải trở thành một doanh nhân. Bạn có thể làm mọi thứ theo cách của riêng bạn.” Và tôi đã giảng giải điều này cho bạn bè của tôi. Tôi có một người bạn là kỹ sư đã bỏ việc và gia nhập cùng tôi. Anh ấy sẽ đến văn phòng của tôi và tôi sẽ nói chuyện với anh ấy về những điều. Và tôi đã nói, “Bạn biết đấy, có nhiều cách khác nhau để bạn có thể làm điều này.” Và tôi nhận ra khá nhanh rằng anh ấy không phù hợp để trở thành một doanh nhân. Đạo đức làm việc của anh ấy khác biệt. Khi anh ấy về nhà, anh ấy không muốn làm việc. Và điều đó không làm tôi hiểu. Bạn có nghĩa là gì khi bạn không muốn làm việc sau năm giờ? Như thể, không có điểm dừng khi bạn bắt đầu một doanh nghiệp.
Bạn phải bắt đầu.
Điều thứ hai là cách bạn nghĩ về rủi ro.
Nó là, “Chà, nếu tôi đầu tư 100 đô la, tôi sẽ lấy lại số tiền đó nhanh như thế nào?
Tôi có lấy lại được số tiền này không?”
Nó trở thành tất cả những phân tích nhỏ nhặt trước khi bạn thậm chí chưa làm gì cả.
Bạn phải bắt đầu.
Và sau đó là sự đổi mới của những gì bạn sẽ làm.
Đó là yêu cầu một bản kế hoạch.
Nói cho tôi biết chính xác những gì cần làm.
Nói cho tôi biết chính xác những gì cần bán.
Nói cho tôi biết chính xác cách bán nó.
Tôi không biết bạn giỏi cái gì.
Tôi không biết bạn có thể giải quyết vấn đề gì.
Tôi không biết bạn có thể tạo ra sự đổi mới gì.
Và đây là nơi tôi quay lại,
“Tôi là một người ủng hộ lớn cho khởi nghiệp cho những người phù hợp.”
Ai là người phù hợp đó?
Một người có cảm giác khởi nghiệp mà bạn có,
cảm giác này, tôi cần phải tạo ra điều gì đó.
Cảm giác này, tôi không thể làm việc cho người khác.
Cảm giác này, tôi muốn xây dựng điều gì đó.
Nó rất giống như, tôi không quan tâm điều gì xảy ra.
Tôi không quan tâm tôi phải làm gì.
Đây là điều tôi được gọi.
Và như bạn nói, bạn sẽ phải chịu đựng sự không chắc chắn.
Và khi tôi nói về sự không chắc chắn, tôi cũng có nghĩa là sự thoải mái.
Thiếu một bản kế hoạch, thiếu sự chắc chắn về việc bạn sẽ kiếm được bao nhiêu trong tháng này
hay bạn sẽ kiếm tiền nhanh như thế nào hoặc liệu bạn có kiếm được tiền hay không.
Rủi ro, có thể bạn sẽ phải đặt nhiều thứ vào ranh giới,
bao gồm cả danh tiếng của bạn.
Và bạn cũng đã nói về sự chăm chỉ.
Vậy bạn có sẵn sàng làm việc bảy ngày một tuần không?
Và bạn đúng.
Bạn biết đấy, khi mọi người nói rằng họ nghĩ điều đó rất độc hại,
nhưng trong những trải nghiệm của tôi về việc bắt đầu kinh doanh,
cũng như trong tất cả những người bạn của tôi đã bắt đầu kinh doanh,
họ sẽ nói với bạn rằng không có khái niệm nào về giờ làm việc từ chín đến năm cả.
Bạn làm việc bất cứ khi nào bạn phải làm việc.
Và nếu bạn đang ở một buổi lễ bar mitzvah hoặc một đám cưới
hay một bữa ăn kỷ niệm với đối tác của bạn vào bất kỳ lúc nào,
bạn có thể nhận được một email tồi tệ và bạn phải hành động ngay lập tức.
Bạn không thể nói rằng tôi sẽ để điều đó đến thứ Hai hoặc không phải vấn đề của tôi.
Ôi đúng vậy.
Và tôi sẽ thêm một điều nữa vào danh sách đó.
Sự sẵn sàng bị chỉ trích.
Ôi đúng vậy.
Bất kỳ doanh nghiệp nào bạn bắt đầu, bạn sẽ làm phật lòng rất nhiều người
ở mọi giai đoạn của doanh nghiệp.
Ý tôi là, điều này thực sự quan trọng vì
nhiều lý do mà mọi người muốn trở thành doanh nhân
là vì họ muốn làm ông chủ của chính mình.
Nhưng điều thú vị về câu chuyện bạn kể về người thuê nhà đó
là bạn đã trở thành ông chủ của cô ấy.
Mỗi khi tôi nói chuyện với các doanh nhân,
có một vấn đề luôn xuất hiện,
nhưng nhà tài trợ hôm nay là LinkedIn có một giải pháp.
Và tôi nghĩ bạn sẽ muốn nghe điều đó.
Kết nối doanh nghiệp của bạn với đúng đối tượng có thể rất khó.
Bạn có thể tốn rất nhiều thời gian và tiền bạc để cố gắng làm cho nó đúng.
Và vẫn, bất chấp mọi thứ, không đạt được điều đó,
đặc biệt là khi nói đến tiếp thị B2B,
nơi bạn không làm việc với một người,
bạn đang làm việc với các nhóm đưa ra quyết định cùng nhau.
Thông qua quảng cáo LinkedIn, bạn có thể kết nối với một mạng lưới chuyên nghiệp rộng lớn
gồm hơn một tỷ thành viên, bao gồm 10 triệu giám đốc điều hành cấp cao.
Bạn cũng có thể nhắm mục tiêu cụ thể theo chức danh công việc, ngành nghề, công ty và nhiều hơn nữa.
Không có gì ngạc nhiên khi LinkedIn được báo cáo là nền tảng xã hội trả phí
có tỷ suất hoàn vốn cao nhất trên thế giới.
Để giúp bạn bắt đầu,
LinkedIn đang cung cấp tín dụng 100 đô la để khởi động chiến dịch đầu tiên của bạn trên nền tảng này.
Chỉ cần truy cập linkedin.com/doac24 để nhận tín dụng của bạn ngay bây giờ.
Đó là linkedin.com/doac24.
Điều khoản và điều kiện áp dụng.
Một trong những điều tôi thực sự muốn nói với bạn là
chỉ một từ mà tôi nghĩ là rất phù hợp với mọi thứ chúng ta đã nói hôm nay,
mà tôi nghĩ là quan trọng, đó là từ “kiên nhẫn.”
Bởi vì có một số lĩnh vực trong cuộc sống của tôi – nó liên quan đến điều tôi đã nói về người bạn của tôi.
Người bạn của tôi đã tham gia nhóm chat của chúng tôi,
người đã kiếm được nhiều tiền hơn tất cả các bạn khác trong nhóm chat đó.
Và anh ấy đã làm điều đó bằng cách trở nên nhàm chán và kiên nhẫn.
Anh ấy chỉ mới bay dưới radar.
Và khi tôi nghĩ về cuộc sống của mình và nhiều khoản đầu tư mà tôi đang thực hiện bây giờ,
tôi như, “Ôi Chúa ơi, điều gì đang xảy ra vậy?”
Tôi nhìn sang bên kia và thấy bạn bè tôi đang mua một đồng tiền meme crypto,
và họ nói với tôi rằng nó đã tăng 150 lần trong tháng này.
Tôi nhìn sang bên kia và thấy mọi người đang đầu tư vào.
Tôi không biết chọn cổ phiếu và giao dịch chứng khoán,
bất cứ điều gì, và họ nói với tôi rằng nó đã tăng 50%.
Nhưng trong sự khôn ngoan của mình, khi tôi đã lớn tuổi hơn,
tôi nhận ra, giống như con rùa trong câu chuyện về thỏ,
rằng chiến lược đầu tư nhàm chán và kiên nhẫn thật tuyệt vời.
Đó là một cách suy nghĩ nghịch lý.
Tôi có rất nhiều hạt giống mà tôi đã trồng nhưng mất rất nhiều thời gian để phát triển.
Nhưng bây giờ tôi chỉ biết, vì tôi đã có đủ nghiên cứu điển hình trong đầu,
rằng cách tiếp cận nhàm chán và kiên nhẫn đối với sự giàu có
sẽ đưa tôi vào vị trí tốt hơn vào cuối trò chơi.
Vâng. Và…
Interior Chinatown là một series hoàn toàn mới
dựa trên tiểu thuyết bán chạy của Charles Yu
về một diễn viên châu Á đang vật lộn
người nhận được một vai lớn hơn mong đợi
khi anh chứng kiến một vụ án ở Chinatown,
phát sóng vào ngày 19 tháng 11 chỉ trên Disney+.
Bạn đôi khi phải kiên nhẫn một cách không kiên nhẫn.
Vì vậy, nếu chúng ta nói về việc xây dựng sự giàu có thông qua đầu tư tiền bạc,
các con số đã chỉ ra rằng trong suốt thế kỷ qua,
thị trường chứng khoán đã tăng trung bình 10% mỗi năm, theo lịch sử.
Nhưng nhiều người mất tiền khi đầu tư vào cổ phiếu.
Ý tôi là, nếu bạn đi xung quanh hỏi mọi người,
“Bạn đã đầu tư vào cổ phiếu chưa?”
“Có, có, có. Bạn đã kiếm được bao nhiêu tiền?”
Những bàn tay bắt đầu hạ xuống.
Vậy nếu thị trường chứng khoán đã tăng khoảng 10% mỗi năm
trung bình mỗi năm trong 100 năm qua,
tại sao lại có nhiều người mất tiền như vậy?
Bởi vì chúng ta bắt đầu chơi trò chơi sai.
Và bây giờ điều gì sẽ xảy ra nếu bạn đầu tư tiền của mình vào thị trường chứng khoán?
Và khi tôi nói về thị trường chứng khoán, tôi có nghĩa là,
hãy nói rằng bạn mua S&P 500,
đó là một giỏ gồm 500 công ty lớn nhất trên thị trường chứng khoán.
Ví dụ, đây không phải là lời khuyên tài chính.
Nếu bạn đầu tư vào SPY, đó là một quỹ ETF
mang lại cho bạn cơ hội tiếp cận với 500 công ty lớn nhất.
Chúng ta biết rằng lịch sử cho thấy nó đã tăng 10% mỗi năm,
nhưng điều đó không đủ đối với nhiều người.
Vì vậy, bây giờ tôi sẽ chơi trò chơi này,
tôi sẽ cố gắng đánh bại thị trường.
Và một số người sẽ làm được, phần lớn thì không.
Vì vậy, bây giờ một số người sẽ cố gắng tham gia vào trò chơi
đầu tư vào các công ty riêng lẻ hoặc có thể là giao dịch cổ phiếu.
Bởi vì ngay cả khi đầu tư vào các công ty riêng lẻ,
nếu bạn đầu tư trong một khoảng thời gian đủ dài,
bạn có khả năng sẽ thắng.
Nhưng nhiều người bây giờ muốn có một giải pháp nhanh hơn.
Vì vậy, bây giờ chúng ta bắt đầu giao dịch.
Chúng ta bắt đầu tìm kiếm các công ty hot, Tesla tiếp theo,
Amazon tiếp theo, chúng ta xem Reddit nói gì,
chúng ta xem Google nói gì,
và chúng ta bắt đầu mua những thứ này vì chúng ta hào hứng.
Nhưng chính sự hào hứng đó đang giết chết tài sản của bạn,
bởi vì bạn đang đầu tư dựa trên cảm xúc
thay vì đầu tư dựa trên các yếu tố tài chính.
Và đây là lúc bạn nói về những điều nhàm chán.
Chỉ cần tiếp tục đầu tư vào thị trường,
tiếp tục đầu tư vào thị trường.
Khi thị trường lên, khi thị trường xuống,
khi thị trường đi ngang, chỉ cần tiếp tục đầu tư
bởi vì điều đó đã được chứng minh là thắng.
Chúng ta biết rằng nếu bạn đầu tư 100 đô la mỗi tháng từ tuổi 21
cho đến khi nghỉ hưu, 65, 66,
và bạn có thể đạt được mức lợi nhuận 10% như vậy,
bạn sẽ nghỉ hưu với tư cách là một triệu phú.
Giả sử bạn chỉ đầu tư 100 đô la mỗi tháng
từ tuổi 21 đến 65 hoặc 66.
Thật thú vị vì khi tôi hỏi bạn trước đây
đầu tư tốt nhất mà bạn từng thực hiện là gì,
bạn đã nói rằng đó là khoản đầu tư vào chính bản thân bạn.
Và có thể chúng ta chưa dành đủ thời gian để thực sự nói về
tầm quan trọng của kiến thức và kỹ năng trong việc tạo ra tài sản.
Có thể đó là nguyên tắc đầu tiên của việc tạo ra tài sản.
Có thể điều quan trọng nhất ở thượng nguồn là kiến thức và kỹ năng.
Và bạn có thể tham gia vào cổ phiếu và những thứ khác,
Kiến thức và kỹ năng của bạn, và kiến thức của bạn có thể liên quan đến sự kiên nhẫn,
kiến thức của bạn có thể liên quan đến đầu tư bất động sản,
kiến thức của bạn có thể liên quan đến bất cứ điều gì,
kiến thức của bạn có thể liên quan đến triết lý đầu tư.
Thực sự, chính kiến thức và kỹ năng của bạn
sẽ quyết định bạn sẽ kết thúc ở đâu.
Vì vậy, liên quan đến việc có được những kiến thức và kỹ năng đó,
đâu là nơi tốt nhất để mọi người đến
ngoài rõ ràng là Diary of a CEO,
nhưng ngoài podcast này,
đâu là nơi tốt nhất để mọi người đến
để có được kiến thức và kỹ năng mà họ có thể tin tưởng
mà không bị lừa đảo,
mà không phải trả tiền cho một khóa học từ một YouTube
đang tính phí 3.000 đô la mỗi tháng chỉ để
nói cho họ điều gì đó mà chỉ cần đọc từ chat GPT.
Nơi nào là tốt nhất?
Chà, nơi tốt nhất là ra ngoài và làm điều đó,
sai lầm, mắc lỗi.
Nhưng cùng với đó, hãy bắt đầu với những gì miễn phí, podcast trên YouTube.
Cuốn sách hay nhất mà bạn từng đọc?
Cuốn sách đầu tiên, tôi sẽ bắt đầu với điều đó
bởi vì cái tốt nhất là nó thay đổi.
Cuốn sách đầu tiên tôi đã đọc từ đầu đến cuối là “Cha Già, Cha Nghèo”.
Cuốn sách thứ hai là “Biến Hình Tài Chính Toàn Diện”.
“Cha Già, Cha Nghèo” của Robert Kiyosaki.
“Biến Hình Tài Chính Toàn Diện” của Dave Ramsey.
Cuốn sách thứ ba là một cuốn sách có tên “Sinh Vật Từ Đảo Jekyll”,
nói về Ngân hàng Dự trữ Liên bang.
Ba cuốn sách đó sẽ cung cấp cho bạn một nền tảng về tiền bạc
và những góc nhìn khác nhau về nó.
Vì vậy, hãy bắt đầu bằng cách học miễn phí, thậm chí trước cả sách.
Bắt đầu bằng cách xem video trên YouTube,
bắt đầu bằng cách nghe podcast.
Sau đó, bạn thực hiện bước tiếp theo và bắt đầu đọc sách.
Và điều tôi nói là nếu bạn ra ngoài,
và trong 12 tháng tới,
bạn đọc năm cuốn sách về quản lý tiền bạc và đầu tư.
Tôi vừa đưa ra ba cuốn.
Đọc năm cuốn sách về phát triển cá nhân và tự phát triển.
Đọc năm cuốn sách về cách bắt đầu một doanh nghiệp.
Đọc năm cuốn sách về lãnh đạo.
Và sau đó đọc năm cuốn sách về cách mở rộng,
tiếp thị và xây dựng, phát triển doanh nghiệp của bạn.
Bạn sẽ có một nền giáo dục tương đương với bằng MBA với chi phí chỉ một phần nhỏ. Hãy bắt đầu từ đó. Và sau đó hãy ra ngoài và mắc sai lầm. Khi bạn tiến bước, đó là lúc bạn có thể bắt đầu mua các lớp học và những thứ khác vì bạn sẽ tìm thấy những người mà bạn có thể muốn tiếp tục tham khảo ý kiến. Nhưng hãy bắt đầu từ đó. Điều quan trọng nhất mà chúng ta chưa nói đến hôm nay liên quan đến việc tạo ra sự giàu có là gì? Điều quan trọng nhất mà tôi nghĩ chúng ta chưa đề cập là chúng ta đã nói về hệ thống kinh tế. Chúng ta đã nói về các nguyên tắc. Nhưng tôi nghĩ chúng ta chưa đi vào các bước thực tế bây giờ về cách bạn bảo tồn và bảo vệ tài sản của mình? Và làm thế nào bạn tiếp tục sử dụng các công cụ bảo vệ tài sản? Bởi vì có rất nhiều điều mà mỗi người giàu có đều đầu tư một lượng lớn thời gian, nỗ lực và tiền bạc vào mà hầu hết mọi người không hề biết đến sự tồn tại của chúng. Chúng ta đã bắt đầu đề cập đến thuế, nhưng còn nhiều điều hơn thế. Vậy trong các công cụ bảo tồn tài sản đó, bạn đang đề cập đến điều gì? Bắt đầu từ kế toán và thuế của bạn, sau đó chúng ta sẽ đi vào pháp lý, kế hoạch di sản của bạn, các loại luật sư, các loại bảo vệ pháp lý và công cụ mà bạn có thể sử dụng để cấu trúc doanh nghiệp của bạn, các khoản đầu tư của bạn, để bảo vệ bạn, nhưng cũng để khuếch đại sự giàu có của bạn. Và sau đó là những thứ như bảo hiểm, nhưng cũng là kế hoạch di sản của bạn vì bạn nói về sự giàu có qua các thế hệ. Vâng, sự giàu có qua các thế hệ không chỉ là tiền bạc. Nó là những gì tiền của bạn làm sau khi bạn qua đời và bạn có thể kiểm soát điều đó khi bạn còn sống. Chúng ta có một truyền thống kết thúc trong podcast này, nơi khách mời cuối cùng để lại một câu hỏi cho khách mời tiếp theo mà không biết họ để lại cho ai. Và câu hỏi đã được để lại cho bạn là: Điều gì đánh thức bạn mỗi sáng? Ôi, tôi rất hào hứng. Tôi không sử dụng đồng hồ báo thức. Tôi thức dậy vì mục đích. Tôi hào hứng với sứ mệnh. Ý tôi là, tôi yêu những gì tôi làm. Mục đích, sứ mệnh, đó là điều khiến tôi thức dậy mỗi sáng. Còn bạn thì sao, hạnh phúc của bạn?
và sức khỏe tâm thần và, bạn biết không?
Bạn biết đấy, tôi rất hạnh phúc.
Tôi đã rất may mắn.
Tôi luôn là một trong những người như vậy.
Bạn có thể đặt tôi vào một cái hộp và tôi sẽ có một khoảng thời gian tuyệt vời.
Tôi sẽ biến cái hộp thành một chiếc máy bay
và tôi sẽ bay quanh đó.
Trước khi tôi đến đây, vợ tôi đã ghi lại một video.
Tôi tìm thấy những cái này, vì vậy chúng tôi đã ở trong một khách sạn
và họ đã đưa cho chúng tôi những lon nước này, được chứ?
Hai lon nước này, tôi đã lấy chúng.
Tôi đã nói, “Ghi lại video này.”
Tôi ra ban công và tôi đã thực hiện một video giả mạo Stone Cold Steve Austin
nơi tôi mở những lon nước
và đổ lên người mình.
Chỉ là, tôi không biết tại sao và tôi đã gửi nó cho các anh em họ của tôi.
Tôi đã rất may mắn khi có thể vui vẻ với bất cứ điều gì.
Tôi là một người khá thoải mái.
Tôi biết tôi nói về những vấn đề nghiêm trọng,
nhưng tôi đã rất may mắn về điều đó.
Và tôi có thể vui vẻ trong nhiều tình huống.
Tôi không bị thúc đẩy bởi những thứ vật chất.
Có những thứ nhất định mà tôi thích.
Tôi sẽ chi tiền cho những thứ xa xỉ.
Vợ tôi đã dẫn dắt tôi vào điều đó.
Nó giống như những khách sạn đẹp hơn và những chuyến đi tốt hơn
và những tiện nghi mà tôi thích.
Và tôi muốn giữ cho vợ tôi hạnh phúc,
vì vậy bất cứ điều gì cô ấy thích.
Nhưng tôi không bị thúc đẩy bởi những chiếc xe sang trọng, quần áo sang trọng.
Đối với tôi, điều đó không quan trọng bằng.
Tôi thích thấy sự thay đổi và tôi muốn giúp đỡ mọi người.
Và điều đó khiến tôi cảm thấy phấn khích.
Nếu bạn phải rút gọn lại năm điều
đang thúc đẩy bạn thì đó là năm điều gì?
Điều số một, chăm sóc gia đình tôi.
Điều số hai là mục đích và sứ mệnh của riêng tôi
và cảm thấy phấn khích, như sự phấn khích cá nhân của tôi.
Điều số ba là sứ mệnh.
Là tiếp tục giúp đỡ mọi người.
Điều số bốn là mang ánh sáng đến cộng đồng.
Điều số năm là tiếp tục cho đi và giúp đỡ.
Justpreet, cảm ơn bạn.
Cảm ơn bạn rất nhiều vì đã hào phóng với thời gian của bạn
và tôi đã học được rất nhiều điều về rất nhiều thứ
và tôi đã có rất nhiều ý tưởng được củng cố.
Và đôi khi đó là điều mà bạn biết đấy,
tôi thực hiện những cuộc trò chuyện này vì tôi đã ở ngoài kia.
trong thế giới và tôi đã gặp những người đã lắng nghe
những cuộc trò chuyện về sự giàu có, tài chính và tiền bạc.
Và đôi khi trong cuộc sống, tất cả chỉ là một hạt giống nhỏ
của thông tin có thể hoàn toàn thay đổi quỹ đạo
không chỉ của bạn, mà còn của những thế hệ tiếp theo.
Và đó chính xác là những gì bạn đang làm.
Đó chính xác là những gì bạn đã làm trên kênh YouTube của mình
cho rất nhiều người có lẽ sẽ không bao giờ có cơ hội
nói lời cảm ơn bạn.
Nhưng đó là để cung cấp những hạt giống nhỏ của cảm hứng
và thông tin và bạn không bao giờ thực sự biết
hạt giống nào sẽ thay đổi cuộc sống của ai đó.
Nhưng những gì bạn làm là bạn chỉ tiếp tục gieo trồng chúng
và hy vọng những người đó sẽ tự tưới nước cho chúng.
Vì vậy, cảm ơn bạn rất nhiều vì những gì bạn làm.
Cảm ơn bạn vì đã rất hào phóng với thời gian của mình hôm nay
và xin hãy tiếp tục làm điều đó
bởi vì hệ thống giáo dục của chúng ta có phần giống như khuôn mẫu
và tối ưu hóa để tạo ra những người là một phần của một hệ thống
dường như không được thiết kế
với lợi ích lâu dài tốt nhất của họ trong tâm trí.
Và đó là lý do tại sao chúng ta có những vấn đề này.
Đó là lý do tại sao chúng ta sống trong xã hội tín dụng này.
Đó là lý do tại sao chúng ta có những vấn đề về hưu trí.
Và có lẽ đó là lý do tại sao chúng ta có quá nhiều vấn đề về sức khỏe tâm thần
và trầm cảm.
Nhưng chính những người như bạn ở ngoài kia đang cung cấp cho chúng tôi
thông tin giúp chúng tôi có cơ hội.
Một cơ hội để sống một cuộc sống khác.
Vì vậy, cảm ơn bạn vì điều đó, Jasper.
Tôi thực sự trân trọng bạn.
Cảm ơn bạn đã mời tôi tham gia.
Đó thực sự là một niềm vui.
Hãy cho tôi biết, đó là một Ted hoàn hảo.
Một trong những điều mà tôi luôn nghĩ đến
bởi vì cuộc sống của tôi khá bận rộn và hối hả
là cách quản lý khối lượng năng lượng của mình.
Và với tư cách là một podcast, bạn phải quản lý năng lượng của mình
theo cách mà bạn có thể có những cuộc trò chuyện rõ ràng
với các chuyên gia về những chủ đề mà bạn không hiểu.
Và đó là lý do tại sao Ted hoàn hảo đã trở nên quan trọng trong cuộc sống của tôi
bởi vì trước đây khi nói đến các sản phẩm năng lượng,
tôi đã phải đưa ra một sự đánh đổi mà tôi không hài lòng.
Thông thường, nếu tôi muốn có năng lượng,
tôi phải đối phó với lượng đường cao.
Tôi phải chịu đựng những cơn run rẩy và sự sụt giảm
đi kèm với nhiều sản phẩm năng lượng phổ biến.
Và tôi cũng phải chấp nhận rằng nếu tôi muốn có năng lượng,
tôi phải chấp nhận nhiều thành phần nhân tạo
mà cơ thể tôi không thích.
Và đó là lý do tại sao tôi đã đầu tư vào Perfect Ted
và tại sao họ là một trong những nhà tài trợ của podcast này.
Nó đã thay đổi không chỉ cuộc sống của tôi, mà còn của cả đội ngũ của tôi.
Đối với tôi, nó đã cải thiện đáng kể hiệu suất nhận thức của tôi
cũng như hiệu suất thể chất của tôi.
Vì vậy, nếu bạn chưa thử Perfect Ted,
chắc hẳn bạn đã sống dưới một tảng đá.
Bây giờ là thời điểm.
Bạn có thể tìm thấy Perfect Ted tại Tesco và Waitrose
hoặc trực tuyến, nơi bạn có thể nhận được giảm giá 40% với mã
diary 40 khi thanh toán.
Đó là perfectted.com.
(âm nhạc)
(âm nhạc)
(âm nhạc)
(âm nhạc)
(âm nhạc)
(âm nhạc)
Jaspreet Singh là một chuyên gia tài chính không màu mè, một nhà môi giới bất động sản và doanh nhân, người đã giúp hàng triệu người giải quyết những vấn đề tài chính nghiêm trọng và mở khóa tự do tài chính. Mọi người không thích khi tôi nói điều này, nhưng tôi không nói những gì tôi nói để kết bạn. Tôi nói những gì tôi nói để giúp mọi người quản lý tiền bạc tốt hơn. Có rất nhiều người thiếu kiến thức tài chính. Và chúng ta được dạy rằng, học hành chăm chỉ, tìm một công việc tốt. Và nếu bạn tiếp tục đi theo con đường đó, bạn sẽ trở nên thành công. Tuy nhiên, hầu hết mọi người lại mua một ngôi nhà mà họ không thể chi trả, và theo thống kê, tôi đang sống từ tháng này sang tháng khác. Thực tế, đó là 78% người Mỹ. Bởi vì một cách mỉa mai, điều khiến rất nhiều người nghèo suốt cuộc đời họ là họ sợ bị coi là nghèo. Vậy họ làm gì? Họ lái những chiếc xe đẹp hơn, đi nghỉ ở những nơi tốt hơn, và đến những nhà hàng sang trọng hơn. Nhưng họ không còn tiền để tiết kiệm, họ không còn tiền để đầu tư. Và vấn đề là, chúng ta cần khoảng 1,8 triệu đô la để nghỉ hưu một cách thoải mái. Wow.
Vì vậy, nếu bạn đang ở trong vùng nguy hiểm tài chính, tức là bạn không có 2.000 đô la tiết kiệm cho trường hợp khẩn cấp, và bạn có nợ thẻ tín dụng, bạn phải thực hiện những thay đổi mạnh mẽ. Hôm nay, vậy tôi nên làm gì? Đầu tiên, bạn cần hiểu về kế hoạch 75-15-10, đó là… Nhưng bây giờ hãy đi sâu hơn một chút. Và hãy nói về việc kiếm tiền. Tôi đặt tiền của mình vào năm nơi. Điều đó đã được chứng minh là có lợi, số một. Tôi thấy thật thú vị khi khi chúng ta nhìn vào phần sau của Spotify và Apple và các kênh âm thanh của chúng ta,
Phần lớn những người xem podcast này vẫn chưa nhấn nút theo dõi hoặc nút đăng ký, bất kể bạn đang nghe ở đâu. Tôi muốn đưa ra một thỏa thuận với bạn. Nếu bạn có thể giúp tôi một việc lớn và nhấn nút đăng ký, tôi sẽ làm việc không mệt mỏi từ bây giờ cho đến mãi mãi để làm cho chương trình ngày càng tốt hơn. Tôi không thể nói với bạn rằng việc bạn nhấn nút đăng ký giúp ích nhiều như thế nào. Chương trình sẽ ngày càng lớn hơn, điều đó có nghĩa là chúng tôi có thể mở rộng sản xuất, mời tất cả các khách mời mà bạn muốn thấy, và tiếp tục làm những điều mà chúng tôi yêu thích. Nếu bạn có thể giúp tôi một việc nhỏ và nhấn nút theo dõi, bất kể bạn đang nghe ở đâu, điều đó sẽ có ý nghĩa rất lớn đối với tôi. Đó là điều duy nhất tôi sẽ yêu cầu bạn. Cảm ơn bạn rất nhiều vì thời gian của bạn. Quay lại với tập này. Jaspreet, ai nên quan tâm đến thông điệp của bạn? Và tại sao họ nên quan tâm? Bất kỳ ai sử dụng tiền, tức là tất cả mọi người. Điều thú vị về tiền là chúng ta sử dụng tiền mỗi ngày. Ăn uống tốn tiền, và nuôi người khác cũng tốn tiền. Tuy nhiên, hầu hết chúng ta không bao giờ được dạy về tiền. Vì vậy, hầu hết mọi người nói rằng tiền không quan trọng. Tôi không nên nghĩ về tiền. Tôi không nên lo lắng về tiền. Tiền là xấu, tiền là ác. Trong khi thực tế, ăn uống tốn tiền, và nuôi người khác cũng tốn tiền. Và khi bạn không hiểu điều đó, bây giờ bạn sẽ là người phải trả thuế cao nhất. Bạn sẽ là người phải vật lộn để trả hóa đơn. Bạn sẽ là người không thể đi đến Disney World. Bạn sẽ là người không thể chi trả cho món quà tuyệt vời đó cho vợ, cho chồng của bạn, và bạn sẽ là người không thể chi trả cho chăm sóc sức khỏe cho cha mẹ của bạn. Và bạn tự hỏi tại sao. Trong hệ thống kinh tế mà tất cả chúng ta đang sống, tiền có tiếng nói, và trừ khi bạn hiểu điều đó, bạn sẽ không bao giờ có thể chiến thắng trong hệ thống này. Sự khác biệt giữa những người tìm ra cách làm cho bản thân trở nên giàu có là gì,
Và những người không làm được thì sao?
Nếu chúng ta bỏ qua tất cả những lợi thế khách quan,
như cha mẹ giàu có, thừa kế nhiều tiền,
tất cả những thứ như vậy,
thì sự khác biệt cơ bản mà bạn đã thấy
từ hàng trăm nghìn người
mà bạn đã làm việc và dạy dỗ
và đã tiêu thụ nội dung của bạn là gì?
Sự khác biệt cơ bản là gì?
Có một sự khác biệt, một điểm khác biệt then chốt.
Những người trở nên giàu có hiểu cách hoạt động của tiền.
Còn mọi người khác thì không.
Và tôi sẽ cho bạn biết tôi đã đến được kết luận này như thế nào.
Tôi đã đánh dấu tất cả các ô.
Tôi đã học hành chăm chỉ ở trường.
Tôi đã trải qua trung học.
Tôi đã vào đại học.
Tôi đã dành một năm ở trường sau đại học.
Và sau đó tôi đã học luật.
Nhưng tôi chưa bao giờ học cách suy nghĩ về tiền.
Tôi chưa bao giờ học cách suy nghĩ về việc xây dựng tài sản.
Tôi chưa bao giờ học cách suy nghĩ về đầu tư.
Tôi chưa bao giờ học cách suy nghĩ về thu nhập thụ động.
Nhưng nếu bạn nhìn vào những người giàu nhất thế giới,
họ không đạt được điều đó bằng cách làm một công việc và nhận tăng lương.
Họ không đạt được điều đó bằng cách làm việc để leo lên nấc thang công ty.
Họ đạt được điều đó vì họ hiểu cách hoạt động của tiền
và họ hiểu cách để thắng trong hệ thống kinh tế.
Và điều điên rồ về điều đó là tất cả chúng ta đều được dạy để tin tưởng vào hệ thống.
Cha mẹ tôi là những người nhập cư từ một bang ở Ấn Độ gọi là Punjab.
Và giống như nhiều người nhập cư Ấn Độ truyền thống khác,
họ muốn tôi trở nên thành công.
Bây giờ, trong nhà tôi, định nghĩa về thành công rất đơn giản.
Họ đã đưa ra cho tôi hai lựa chọn.
Tôi có thể đoán.
Chà, lựa chọn số một là chỉ cần tin rằng bạn có thể trở thành bác sĩ.
Lựa chọn số hai là chỉ cần tin rằng bạn có thể thất bại.
Và họ nói rằng họ có quyền chọn lựa cái nào.
Và đây là tôi khi tôi khoảng một tuổi.
Kể từ ngày tôi có thể bắt đầu nói,
cha mẹ tôi đã nói với mọi người, không chỉ những người xung quanh chúng tôi.
Họ gọi cho gia đình tôi ở Ấn Độ, gia đình tôi khắp cả nước.
Họ chỉ tin rằng tôi sẽ lớn lên và trở thành bác sĩ
bởi vì tôi sẽ trở nên thành công.
Bây giờ, tôi không có gì chống lại điều đó vì tôi cũng muốn trở nên thành công. Tôi thấy cha mẹ tôi làm việc chăm chỉ như thế nào. Bố tôi, nếu ông có một ngày thứ Bảy và Chủ nhật nghỉ, thì đó được coi là một kỳ nghỉ dài. Ý tôi là, cha mẹ tôi đã làm việc cực nhọc và tôi muốn trở nên thành công để có thể đền đáp lại cho họ. Họ đã nói với tôi rằng nếu tôi muốn thành công, cách để làm điều đó là trở thành bác sĩ, điều này có lý vì khi bạn còn đi học, bạn nhận được những tờ rơi, những tờ rơi nghề nghiệp, và chúng cho bạn thấy các lựa chọn nghề nghiệp khác nhau mà bạn có. Và bất cứ khi nào bạn nhìn vào đó, tên bác sĩ luôn đứng đầu danh sách. Vì vậy, họ nói, chỉ cần tin rằng nếu bạn muốn thành công, bạn phải trở thành bác sĩ. Và vì chúng tôi đã đến đất nước này, bạn phải trở nên thành công. Vì vậy, bạn phải trở thành bác sĩ. Bây giờ, tôi không nghĩ có gì sai với điều đó vì tôi thích ý tưởng trở nên thành công. Vì vậy, tôi đã đi theo con đường đó. Bây giờ, trong quá trình đó, tôi nhận ra rằng tôi không muốn trở thành bác sĩ. Tôi đã nói với cha mẹ rằng tôi sẽ không trở thành bác sĩ. Mẹ tôi gần như đã bị đau tim. Bố tôi không thể tin được. Và vì vậy, bố tôi đã nói với tôi rằng chỉ cần hít thở, nếu bạn muốn giữ chút tự hào trong gia đình, bạn ít nhất phải trở thành một luật sư. Vì vậy, tôi đã nói, được rồi, tôi đã học luật bán thời gian, làm việc cho doanh nghiệp của mình toàn thời gian. Bây giờ, hôm nay tôi là một luật sư có giấy phép, nhưng tôi chưa bao giờ làm việc một ngày nào với tư cách là luật sư. Và lý do tôi chưa bao giờ làm việc như một luật sư là vì điều đó không xứng đáng với thời gian của tôi và không phải là đam mê của tôi. Và trong quá trình đó, tôi đã học được rằng chúng ta được dạy rằng đây là cách bạn chiến thắng. Đi học, học hành chăm chỉ, đạt điểm tốt, có một công việc tốt. Và nếu bạn tiếp tục đi theo con đường đó, bạn sẽ trở nên thành công. Nhưng nếu bạn nhìn vào những người thành công, đó không phải là con đường mà họ đã theo. Và nếu chúng ta nhìn vào ba điều đã tạo ra nhiều tài sản hơn bất kỳ điều gì khác trong thế kỷ qua,
Bắt đầu một doanh nghiệp, đầu tư vào bất động sản và đầu tư vào cổ phiếu. Tuy nhiên, trong suốt quá trình học tập của tôi, tôi chưa bao giờ được dạy về điều đó. Chúng ta tập trung vào việc làm thế nào để có được một công việc tốt, nhưng những người giàu có lại tập trung vào việc làm thế nào để gia tăng tài sản của họ. Và đó là sự khác biệt chính ở đây. Khi những người giàu đang làm việc để sở hữu nấc thang doanh nghiệp, thì mọi người khác đang làm việc để leo lên nấc thang doanh nghiệp.
Và điều tiếp theo, tôi sẽ quay lại với những gì bạn đã nói, giả sử rằng bạn không có cha mẹ giàu có, vì hầu hết mọi người đều cho rằng bạn phải giàu có mới có thể làm điều này. Bạn cần hàng triệu đô la. Bạn cần tiếp cận tất cả số tiền này. Nhưng điều đó không đúng. Bạn có thể bắt đầu ngay bây giờ với 100 đô la, 10 đô la, nhưng bạn phải bắt đầu. Vấn đề là hầu hết chúng ta không bao giờ được dạy cách làm điều này. Nhưng trừ khi bạn bắt đầu làm điều này, bạn sẽ không bao giờ xây dựng được sự giàu có. Và đó là cách bạn chiến thắng trong hệ thống kinh tế này.
Vì vậy, tôi muốn đi qua ba điều mà bạn vừa nói. Tôi muốn nói về việc bắt đầu doanh nghiệp. Tôi muốn nói về việc đầu tư vào cổ phiếu và cũng muốn nói về bất động sản. Nhưng tôi rất tò mò về câu chuyện cá nhân của bạn, khi nào bạn nhận ra điều đó? Bởi vì điều đó thật thú vị. Trong cuộc đời tôi, có những khoảnh khắc quan trọng mà tôi đã được nhìn thấy phía sau bức màn. Và khi tôi nói nhìn thấy phía sau bức màn, tôi sẽ nói về những người bạn của tôi khi chúng tôi nói chuyện riêng tư. Tôi sẽ gọi đó là trò chơi tiền bạc. Như ngày mà tôi thấy những tỷ phú này chơi trò chơi tiền bạc mà tôi không biết là tồn tại. Và tôi đã ở đó, làm việc cật lực, làm việc trong các trung tâm cuộc gọi hoặc xây dựng bất cứ điều gì. Và rồi tôi đã gặp một tỷ phú. Tôi đã có thời gian ở bên họ, đã được nhìn thấy phía sau bức màn. Và tôi đã nghĩ, ôi, họ chỉ chơi những trò chơi tiền bạc này mà không ai khác được biết đến. Đúng không? Khi nào là khoảnh khắc bạn nhận ra điều đó? Bạn đã đủ điều kiện làm luật sư. Tại sao bạn không theo đuổi con đường đó? Có điều gì đã xảy ra.
Vâng. Khi tôi còn học tiểu học, tôi bắt đầu làm việc tại các đám cưới Ấn Độ. Tôi chơi một loại trống gọi là dole. Đó là một loại trống Punjabi. Gia đình tôi đến từ Ấn Độ. Và tôi thường chơi trống này tại các đám cưới. Bố mẹ tôi không thích việc tôi làm điều này vì bất cứ điều gì không phải là toán học hay khoa học thì đều bị coi là không nên làm. Vì vậy, tôi phải chơi trống này trong bí mật. Nhưng tôi đã chơi tại các đám cưới và bắt đầu kiếm được một chút tiền. Và khi tôi nói một chút tiền, tôi có nghĩa là 50 đô la cho mỗi đám cưới khi tôi còn học trung học cơ sở, sau đó có thể là 100, 200 đô la khi tôi học trung học phổ thông. Một trong những DJ mà tôi làm việc cùng đã nói, bạn biết đấy, có nhiều trẻ em ở trường trung học. Tại sao chúng ta không tổ chức một bữa tiệc cho những đứa trẻ này ở trường của bạn? Tôi đã nghĩ, được thôi, tại sao không? Vì vậy, chúng tôi đã tổ chức bữa tiệc cho thanh thiếu niên này và nó đã thành công lớn. Vào cuối buổi tối, DJ bắt đầu thanh toán tất cả các chi phí vì chúng tôi sẽ chia sẻ 50/50 trong dự án kinh doanh này. Sau đó, chúng tôi thanh toán tiền cho bảo vệ, cho địa điểm, cho marketing. Và rồi anh ấy nói, được rồi, hãy đếm lợi nhuận của chúng ta. Anh ấy có bốn tờ tiền trong tay. Một, hai, ba, bốn. Còn lại bốn tờ một đô la. 2 đô la cho anh ấy, 2 đô la cho tôi. Và tôi thấy rằng chúng tôi đã bỏ ra rất nhiều công sức vào dự án kinh doanh này, vào ý tưởng này, vào bữa tiệc đầu tiên này. Và chúng tôi đã kiếm được 4 đô la lợi nhuận, mà chúng tôi chia sẻ 50/50. Và vào lúc đó, anh ấy thực sự rất thất vọng, nhưng tôi thì không hề thất vọng chút nào vì tôi nghĩ, điều này thật vui. Bạn biết đấy, việc tổ chức điều này thật sự rất thú vị. Nhưng trong tâm trí tôi, đó chỉ là một trong những sở thích mà tôi đang làm vì tôi cần trở thành bác sĩ. Thực ra, tôi đã tổ chức vài bữa tiệc thanh thiếu niên khi tôi còn học trung học. Và giờ là lúc tôi phải vào đại học. Tôi 17 tuổi, và tôi đến đó. Tôi thấy mọi người đang tiệc tùng, uống rượu, tiêu tiền mà họ không có. Và tôi đã bị sốc. Tôi không hề biết rằng mọi người đi đại học để tiệc tùng. Và tôi không hề biết mọi người có tiền từ đâu.
để tiêu tiền vào tất cả những thứ rượu này.
Tôi không uống rượu.
Tôi không thích tiệc tùng.
Nhưng bây giờ tôi cần một cái gì đó để làm vào tối thứ Sáu.
Và vì vậy bây giờ tôi đang nghĩ, tôi sẽ làm gì?
Sao không lấy ý tưởng kinh doanh tiệc tùng cho thanh thiếu niên mà tôi có hồi trung học và thực hiện nó ở đại học?
Khi đó tôi 17 tuổi, và tôi bắt đầu gõ cửa tất cả các quán bar, địa điểm, nhà hàng,
cố gắng xem có ai cho phép tôi tổ chức một bữa tiệc ở đó không.
Và lúc đầu, một số người nói,
chắc chắn rồi, bạn có thể tổ chức một bữa tiệc ở đây.
Chúng tôi chỉ cần một khoản đặt cọc 10.000 đô la.
Tôi không có 10.000 đô la.
Tôi mới 17 tuổi.
Vì vậy, tôi tiếp tục.
Một số người nói tôi cần một khoản đặt cọc 20.000 đô la.
Nhưng cuối cùng tôi tìm thấy một câu lạc bộ nói, vâng, bạn có thể tổ chức một bữa tiệc ở đây.
Bạn không cần phải trả cho chúng tôi bất cứ điều gì.
Chỉ cần trả cho chúng tôi một nửa phí vào cửa mà bạn thu được.
Trả cho chúng tôi 50% bất kỳ doanh thu nào bạn tạo ra.
Bây giờ tôi đã có công việc kinh doanh.
Tôi đã thực hiện cùng một thỏa thuận với DJ của mình.
Tôi nói, nhìn này, sao bạn không DJ cho tôi miễn phí?
Và tôi sẽ chia sẻ bất kỳ lợi nhuận nào tôi kiếm được với bạn.
Và đó là khởi đầu của doanh nghiệp thực sự đầu tiên của tôi.
Đó là công ty quảng bá tiệc tùng này,
sau đó trở thành công ty tổ chức sự kiện.
Và nó đã phát triển khá lớn ở đại học.
Ý tôi là, tôi bắt đầu bằng cách tổ chức những bữa tiệc một lần.
Sau đó, tôi được hợp đồng bởi một trong những câu lạc bộ lớn nhất trong khuôn viên trường
để tổ chức đêm đại học hàng tuần của họ.
Vì vậy, tôi đã tổ chức các bữa tiệc của họ mỗi tuần.
Chúng tôi đã tổ chức các buổi biểu diễn chính thức và các bữa tiệc sau đó.
Và nó đã phát triển khá lớn.
Và bây giờ khi doanh nghiệp này bắt đầu kiếm tiền,
điều đầu tiên tôi nhận ra là
tôi không cần giấy phép hay bằng cấp để kiếm tiền.
Tôi đã nghĩ đó là điều tôi cần
bởi vì tôi nghĩ tôi cần những điểm số tốt này
để đủ điều kiện cho việc này để kiếm tiền.
Vì vậy, đó là cú sốc và nhận thức đầu tiên.
Nhận thức thứ hai mà tôi có là tôi không biết gì về tiền.
Tôi đã kiếm được một chút tiền và tôi rất may mắn
khi bắt đầu đọc sách về tiền và kinh doanh.
Và tôi đã bắt đầu đọc những cuốn sách này.
Và điều đầu tiên tôi học được là sự khác biệt giữa tài sản và nợ phải trả, những thứ mà tôi chưa bao giờ nghe đến trước đây. Tài sản là thứ mang tiền vào túi bạn. Nợ phải trả là thứ lấy tiền ra khỏi túi bạn. Những người giàu có muốn sở hữu tài sản. Tôi đã mua rất nhiều nợ phải trả vì tôi làm trong ngành quảng bá tiệc tùng và tôi muốn trông giống như một người thành đạt. Vì vậy, tôi kiếm được một ít tiền, mua một chiếc đồng hồ đẹp, kiếm thêm một ít tiền nữa, lắp bộ vành mới cho xe của mình, lắp hệ thống âm thanh mới cho xe, lắp loa siêu trầm mới cho xe. Ý tôi là, tôi đã tiêu tiền vào tất cả những thứ ngu ngốc này để trông như mình giàu có. Nhưng thực tế, tôi chỉ đang làm cho rất nhiều người khác trở nên giàu có. Và rồi tôi học về một điều gọi là đầu tư, điều này thực sự làm tôi khó chịu vì tôi nghĩ mình đang làm mọi thứ đúng. Tôi đọc những cuốn sách nói về cách mà mọi người giàu có đầu tư vào bất động sản. Tôi không biết điều đó có nghĩa là gì. Không ai trong gia đình tôi là nhà đầu tư bất động sản. Tôi chưa bao giờ nghe đến khái niệm đầu tư bất động sản trước đây. Tôi không biết nó là gì, nhưng nếu những người giàu có là nhà đầu tư bất động sản và tôi muốn trở nên giàu có, có lẽ tôi nên đầu tư vào bất động sản. Vì vậy, khi tôi 19 tuổi, tôi đang học để vào trường y vì tôi vẫn nghĩ rằng mình sẽ trở thành bác sĩ. Và tôi cảm thấy chán đến mức không chịu nổi vì tôi dành cả ngày, từ 10 đến 12 giờ mỗi ngày trong thư viện để học. Và điều này xảy ra vào khoảng năm 2011. Lý do tôi nói về năm này là vì, nếu bạn nhớ, năm 2008 là cuộc khủng hoảng tài chính lớn. Đó là khi chúng ta có sự sụp đổ bất động sản ở Mỹ. Giá bất động sản đã bị tàn phá và không chạm đáy cho đến năm 2012. Đó là lý do tôi nói điều này. Vậy nên vào năm 2011, tôi đang học để thi vào trường y, kỳ thi tuyển sinh y khoa, MCAT. Và tôi đang đọc những cuốn sách nói về cách mà những người giàu có đầu tư vào bất động sản.
Và bây giờ chúng tôi đang kiếm được một ít tiền từ công việc tổ chức tiệc này và có một chút tiền trong ngân hàng. Vì vậy, trong những giờ nghỉ của tôi, khi tôi đang ôn tập cho kỳ thi, tôi bắt đầu tìm kiếm trên các trang web tài chính trên internet. Và tất cả đều nói về việc giá bất động sản đã chạm đáy, bất động sản đang bị tàn phá ở Mỹ. Và tôi nghĩ, có lẽ tôi nên bắt đầu tìm mua bất động sản. Vào ngày 22 tháng 8, tôi đã tham gia kỳ thi tuyển sinh vào trường y. Và sau đó, vào ngày 23 tháng 8, tôi đã mua tài sản đầu tư bất động sản đầu tiên của mình. Đó là một căn hộ nhỏ mà tôi mua từ một vụ tịch thu. Vài năm trước, nó đã được bán với giá hơn 150.000 đô la. Và rồi như nhiều tài sản khác, nó đã trải qua tình trạng tịch thu. Các ngân hàng không thể bán được nó. Và nó được niêm yết bán với giá 8.400 đô la. Đó là tổng giá của căn hộ. Vì vậy, tôi đã đưa ra một đề nghị 4.000 đô la. Bởi vì tôi không biết cách thức đầu tư bất động sản này hoạt động. Và chúng tôi đã thương lượng với ngân hàng. Ngân hàng nói, chúng tôi sẽ bán cho bạn với giá 7.000 đô la. Tôi đã cố gắng thương lượng để họ giảm giá hơn nữa. Và sau đó ngân hàng nói rằng họ đã nhận được một đề nghị khác. Vì vậy, bây giờ là một cuộc chiến đấu giá. Và tôi phải trả, đưa ra giá cao nhất và tốt nhất của mình. Vì vậy, tôi nói, tôi sẵn sàng đề nghị 8.000 đô la để mua căn hộ. Không hơn. Và họ đã chấp nhận đề nghị của tôi. Vì vậy, tôi đã mua căn hộ này với giá 8.000 đô la. Tôi đã bỏ ra vài nghìn đô la cho việc sửa chữa. Và sau đó tôi cho thuê với giá 600 đô la một tháng. Và bây giờ tôi bắt đầu đặt câu hỏi. Tại sao không ai nói cho tôi về điều này? Căn hộ này đang mang tiền vào túi tôi mà tôi không cần phải làm gì vì tôi sở hữu tài sản này. Tất cả chúng ta đều được dạy để đổi thời gian lấy tiền. Tất cả chúng ta đều được dạy để làm việc để nhận lương vì đó là những gì chúng ta được dạy để làm. Nhưng những người giàu có không làm việc để có một mức lương cao hơn. Họ làm việc để có nhiều tài sản hơn vì điều đó có thể tiếp tục trả tiền cho bạn ngay cả khi bạn không làm việc. Và đó là sự thay đổi khi tôi nhận ra điều đó, điều đó thực sự đã thắp lên ngọn lửa trong tôi.
và thực sự làm tôi tức giận.
Và tôi không biết tại sao tôi lại tức giận như vậy, nhưng tôi đã tức giận
bởi vì tôi cảm thấy như mình đang hoàn thành tất cả các tiêu chí.
Tôi học tốt ở trường.
Tôi đã làm việc chăm chỉ ở trường.
Tôi sẽ làm tất cả những điều đúng đắn, trở thành bác sĩ,
và làm mọi thứ mà tôi được bảo.
Nhưng điều tôi không nhận ra là những tiêu chí đó không phải là của tôi.
Ai đã tạo ra những tiêu chí này?
Và tại sao lại có cả một thế giới giáo dục tài chính mà chúng ta không bao giờ được dạy?
Bởi vì nếu đây là cách mà những người giàu có xây dựng và phát triển tài sản của họ,
tại sao mọi người khác lại không được dạy điều này?
Vì vậy, tôi muốn làm rõ một điều ở đây.
Bạn có đang nói rằng để xây dựng tài sản, mọi người nên mua một ngôi nhà không?
Không. Nếu bạn muốn xây dựng tài sản, bạn phải mua tài sản.
Khi mọi người nói mua một ngôi nhà, điều đó có nghĩa là gì trong mắt hầu hết mọi người?
Nó có nghĩa là mua một ngôi nhà của tôi.
Đúng vậy.
Tôi muốn mua một nơi đẹp để sống.
Đó là điều mà hầu hết mọi người làm khi họ có một chút tiền.
Họ lấy lương từ công việc, rồi họ đi mua một ngôi nhà để sống,
và sau đó họ trả tiền cho khoản thế chấp,
điều đó có nghĩa là họ đang xây dựng một tài sản, đúng không?
Họ đang xây dựng cái mà nhiều người gọi là tài sản thế hệ,
đó là một trong những lời nói dối lớn nhất khi nói đến tiền bạc.
Lý do là vì ngôi nhà của bạn thực sự là một cái hố tiền.
Và đó là lý do tại sao tôi muốn bạn nghĩ về ngôi nhà của mình như một khoản nợ.
Nhưng tôi muốn bạn nghe tôi rõ ràng.
Tôi không nói rằng bạn không nên mua một ngôi nhà.
Tôi không nói rằng mua một ngôi nhà là xấu.
Bạn phải coi ngôi nhà của mình như một khoản nợ.
Chiếc áo vest mà tôi đang mặc là một khoản nợ.
Chiếc đồng hồ này là một khoản nợ.
Đôi giày của tôi là những khoản nợ.
Tôi có nên không mua chúng không?
Không.
Tôi phải đảm bảo rằng tôi có khả năng chi trả cho chúng.
Vì vậy, khi mọi người nghĩ về việc mua một ngôi nhà, họ nghĩ gì?
Họ nghĩ rằng tôi sẽ xây dựng tài sản thế hệ.
Tôi sẽ xây dựng tài sản.
Tôi sẽ trả hết nợ.
Và tôi sẽ có nhiều tự do hơn trong cuộc sống của mình
bởi vì tôi có thể sở hữu ngôi nhà này.
Hãy cùng xem xét kịch bản tốt nhất.
Bạn mua một ngôi nhà với giá gọi là 300.000 đô la.
Bạn trả hết nợ.
Và suốt cuộc đời của bạn,
ngôi nhà 300.000 đô la này tăng giá lên một triệu đô la.
Và bây giờ bạn sẽ nói, chỉ cần hít thở.
Tôi đã cho bạn thấy đây là một tài sản.
Ngôi nhà của tôi đã tăng giá gấp ba lần, hơn gấp ba lần giá trị.
Và bây giờ tôi sẽ truyền lại cho con cái của tôi.
Vì vậy, bây giờ, vâng, con cái bạn có một ngôi nhà trị giá một triệu đô la,
nhưng trừ khi chúng có thu nhập
để hỗ trợ việc thanh toán cho một ngôi nhà trị giá một triệu đô la,
chúng có thể sẽ phải tìm thêm tiền mặt.
Bây giờ chúng sẽ làm gì?
Bởi vì bạn không thể chỉ rút tiền mặt từ ngôi nhà này, đúng không?
Ý tôi là, nó không phải là một máy ATM trừ khi bạn đến ngân hàng.
Ngân hàng sẽ cho bạn tiền mặt vì ngân hàng nói,
ồ, bạn có một ngôi nhà trị giá một triệu đô la.
Thế còn chúng tôi cho bạn vay 800.000 đô la thì sao?
Nhưng đó không phải là một máy ATM
bởi vì bạn phải trả lại số tiền đó cộng với lãi suất.
Và bây giờ, trừ khi con cái bạn có thu nhập
để trả thuế tài sản,
để trả bảo hiểm,
để trả cho việc nâng cấp,
để trả cho việc bảo trì và khoản thế chấp,
chúng không thể đủ khả năng mua ngôi nhà đó.
Vì vậy, có thể bây giờ chúng sẽ phải bán.
Được rồi, bây giờ bạn bán nó.
Bạn có một triệu đô la.
Tuyệt vời.
Chúng ta thậm chí sẽ không nói về thuế ngay bây giờ,
nhưng bạn có một triệu đô la.
Bạn giàu có.
Nhưng nếu chúng không có bất kỳ kiến thức tài chính nào
và bạn có một triệu đô la,
thì điều gì sẽ xảy ra?
Chà, hãy suy nghĩ về điều này.
Nếu bạn có một triệu đô la,
bạn sẽ làm gì với nó?
Nếu tôi đi xuống phố và hỏi người trung bình,
nếu tôi viết cho bạn một tấm séc trị giá một triệu đô la hôm nay,
bạn sẽ làm gì?
Mọi người sẽ nói gì?
Tôi sẽ đi đến Bahamas.
Tôi sẽ mua cho mình một ngôi nhà đẹp.
Tôi sẽ mua cho mình một chiếc xe đẹp,
mua cho mình một số quần áo đẹp,
đi đến cửa hàng Gucci,
đi đến cửa hàng Louis Vuitton,
và mua cho mình phần guacamole thêm ở Chipotle.
Đó là những gì người trung bình sẽ làm.
Bây giờ, có thể bạn thông minh hơn một chút về tài chính.
Bạn nói, tôi chỉ sống với 50.000 đô la một năm.
Nhưng sau 20 năm, bạn không còn gì cả.
Chưa kể đến thực tế rằng 10 năm nữa,
cuộc sống với 50.000 đô la mỗi năm
sẽ chỉ mua cho bạn một nửa những gì nó có thể mua hôm nay.
Vậy bây giờ hãy quay lại tình huống.
Bạn nghĩ rằng bạn đã xây dựng được tài sản cho thế hệ sau.
Bạn đã làm một điều tốt khi trả hết thế chấp
bởi vì bạn không phải trả khoản thanh toán thế chấp.
Nhưng đó có thực sự là loại tài sản cho thế hệ sau mà bạn muốn không?
Và bây giờ để làm rõ điều này,
tôi không nói rằng việc sở hữu một ngôi nhà là xấu.
Thực tế thì rất tuyệt.
Sở hữu một ngôi nhà hoàn toàn không nợ nần là một điều tuyệt vời
bởi vì giờ đây bạn có thể yên tâm,
bạn không phải lo lắng về các khoản thanh toán thế chấp.
Nếu bạn có kiến thức tài chính, điều đó thật tuyệt.
Nhưng hãy nói về cách thực sự để làm điều này
và xây dựng tài sản thực sự.
Khi tôi mua các bất động sản đầu tư của mình
và giá trị tài sản của tôi tăng lên,
giá thuê cũng tăng lên.
Tiền thuê là thứ chi trả cho việc bảo trì.
Tiền thuê là thứ chi trả cho việc nâng cấp.
Tiền thuê là thứ chi trả cho thuế tài sản và bảo hiểm.
Tiền thuê là thứ đưa tiền vào túi tôi.
Và đây là dòng tiền mà tôi có thể sử dụng.
Tôi có thể sử dụng dòng tiền này để mua một kỳ nghỉ.
Tôi có thể sử dụng dòng tiền này để mua thực phẩm.
Tôi có thể sử dụng dòng tiền này để chi trả cho lối sống của mình.
Nhưng ngôi nhà của bạn không làm được điều đó.
Bạn phải trả tiền để sống trong ngôi nhà của mình.
Nhưng mọi người nghĩ rằng họ đang trả tiền thế chấp.
Họ đang chi tiêu bất cứ điều gì họ đang chi tiêu
cho các khoản thanh toán thế chấp của họ.
Họ nghĩ rằng họ đang…
Chà, chúng ta được nói rằng khoản thanh toán thế chấp đó
là một khoản đầu tư vào một tài sản.
Khoản thanh toán thế chấp của bạn là một khoản thanh toán cho ngân hàng của bạn.
Ngân hàng không ngu ngốc.
Thực tế, họ rất thông minh.
Ngân hàng thực hiện một điều gọi là “trả trước” khoản thế chấp của bạn.
Điều đó có nghĩa là nếu bạn ra ngoài và lấy một khoản thế chấp 30 năm,
điều mà nhiều người làm ở Mỹ,
và bạn trả 3.000 đô la mỗi tháng cho khoản thế chấp của mình,
bạn không đang trả 1.500 đô la cho lãi suất, cho ngân hàng của bạn,
và $1,500 vào vốn của bạn, tài sản của bạn.
Cách mà nó hoạt động là các ngân hàng sẽ tính trước khoản vay thế chấp của bạn,
điều này có nghĩa là trong gần 15 năm đầu tiên.
Khoảng 14 năm và 8 tháng hoặc hơn một chút.
Nhưng trong gần 15 năm của khoản vay thế chấp của bạn,
trong 15 năm đầu tiên, phần lớn khoản thanh toán thế chấp của bạn
đi thẳng vào túi của người cho vay
dưới hình thức lãi suất,
điều này có nghĩa là nếu bạn đang trả $3,000 mỗi tháng cho khoản vay thế chấp của mình,
trong phần đầu của khoản vay thế chấp,
có thể chỉ $100 trong số $3,000 đó đi vào tài sản của bạn.
$2,900 còn lại sẽ đi thẳng vào túi của người cho vay với lãi suất.
Và bây giờ, sau 15 năm,
bây giờ một nửa khoản thanh toán thế chấp của bạn sẽ đi vào tài sản của bạn
và một nửa sẽ đi vào lãi suất.
Nhưng nếu bạn tái tài trợ trước mốc 15 năm đó,
thì mọi thứ sẽ bắt đầu lại.
Và đây là nơi mà các ngân hàng hiểu trò chơi.
Một lần nữa, tôi không phản đối việc mua nhà,
nhưng bạn phải hiểu trò chơi tiền bạc.
Và hầu hết mọi người không hiểu điều đó.
Và vì vậy, sai lầm mà mọi người mắc phải
là họ mua một ngôi nhà mà họ không đủ khả năng,
và bây giờ họ đang trả tất cả số tiền này vào khoản vay thế chấp của họ,
nghĩ rằng họ đang xây dựng tài sản,
họ không còn tiền để tiết kiệm,
họ không còn tiền để đầu tư vào các tài sản thực khác.
Và tiền của họ chỉ đang được dùng để trả giảm khoản vay thế chấp,
nghĩ rằng điều này sẽ xây dựng tài sản của tôi.
Nhưng bạn đã bị bán một lời dối trá.
Thuật ngữ này, chi phí cơ hội.
Hầu hết mọi người không biết thuật ngữ chi phí cơ hội này có nghĩa là gì,
nhưng nó dường như rất liên quan đến những gì bạn đang nói,
đặc biệt là khi bạn vừa nói,
đây là số tiền mà bạn không thể đầu tư vào tài sản.
Bạn có thể giải thích chi phí cơ hội là gì
và nó bị ảnh hưởng như thế nào nếu bạn mua một ngôi nhà không?
Chắc chắn rồi. Nếu bạn có, hãy làm cho các con số rất đơn giản.
Bạn muốn một ngôi nhà khoảng $100,000.
Và giả sử các ngân hàng yêu cầu một khoản đặt cọc 20%, $20,000.
Bạn có thể làm một vài điều.
Số một, bạn có thể lấy $20,000 đó và ra ngoài mua ngôi nhà này.
Và bây giờ đó là cách mà số tiền đó đã được sử dụng.
Nhưng nếu bạn sử dụng số tiền đó để mua nhà, bạn sẽ mất cơ hội sử dụng 20.000 đô la đó để mua một bất động sản cho thuê. Bạn sẽ mất cơ hội sử dụng 20.000 đô la đó để đầu tư vào thị trường chứng khoán. Bạn sẽ mất cơ hội sử dụng 20.000 đô la đó và có thể xây dựng một doanh nghiệp.
Bây giờ, câu hỏi là, điều gì sẽ mang lại cho bạn sự phát triển tốt nhất và nhiều nhất? Hy vọng rằng ngôi nhà mà bạn mua sẽ tăng giá trị. Nhưng điều đó không được đảm bảo. Chúng ta biết rằng giá nhà không phải lúc nào cũng tăng, bất kể ngân hàng của bạn nói gì, bất kể đại lý bất động sản của bạn nói gì, vì chúng ta đã thấy điều gì xảy ra sau cuộc khủng hoảng năm 2008, khi giá bất động sản bị giảm một nửa. Có những nơi giá trị bất động sản giảm tới 93% ở bang Michigan, nơi tôi đang sống. Vì vậy, chúng ta biết rằng giá bất động sản không phải lúc nào cũng tăng. Giá cổ phiếu không phải lúc nào cũng tăng. Doanh nghiệp không phải lúc nào cũng hoạt động. Mọi thứ đều có rủi ro.
Nhưng bây giờ câu hỏi là, bạn muốn chấp nhận rủi ro nào? Và bạn muốn chấp nhận rủi ro nào trước tiên? Bạn có đang ở trong tình huống mà bạn sẵn sàng ra ngoài và mua một ngôi nhà không? Hay bạn muốn xây dựng tài sản của mình trước một chút nữa? Và đó là câu hỏi mà tôi muốn mọi người bắt đầu suy nghĩ: Tôi có sẵn sàng mua một ngôi nhà không?
Và sau đó mọi người nói, nếu tôi ra ngoài và đầu tư tiền của mình, vấn đề là giá nhà cứ tiếp tục tăng. Tôi đang chạy theo thị trường nhà ở này. Nó ngày càng trở nên đắt đỏ hơn. Và bạn hoàn toàn đúng. Đó là một rủi ro. Nhưng cũng có rủi ro rằng giá nhà có thể giảm. Tôi nghĩ một trong những thiên kiến khiến mọi người muốn mua nhà là họ hiện đang thuê, và họ xem đó chỉ là việc cho tiền đi. Vì vậy, họ nghĩ, nghe này, tôi có thể chi số tiền này cho một khoản vay thế chấp, và tôi sẽ sở hữu cái này một ngày nào đó, hoặc tôi có thể chi 2.000 đô la này, bất kể là bao nhiêu, cho tiền thuê, và tôi sẽ không bao giờ sở hữu cái này.
Chà, tôi đang ở Los Angeles ngay bây giờ. Tôi phải ở trong một khách sạn. Khoản thanh toán khách sạn đó đang trả tiền cho khoản vay thế chấp của ai đó.
Đó là việc trả học phí đại học cho ai đó.
Đó là việc trả tiền cho đồ đạc của ai đó.
Khi tôi đi ăn ở nhà hàng,
tôi đang trả tiền cho khoản thế chấp của ai đó.
Tôi đang trả học phí đại học cho ai đó.
Tôi đang trả hóa đơn của ai đó.
Bởi vì khi bạn ra ngoài và thuê nhà,
đó là điều mà mọi người đều bán.
Tôi đang làm cho chủ nhà của mình trở nên giàu có.
Chà, khi bạn ăn ở một nhà hàng,
bạn đang làm cho chủ nhà hàng đó trở nên giàu có.
Khi bạn đến khách sạn, bạn đang làm cho chủ khách sạn trở nên giàu có.
Khi tôi đi mua một cái cốc,
tôi đang làm cho chủ cốc trở nên giàu có.
Và thực tế là, đúng, sở hữu một ngôi nhà là tốt.
Nhưng bạn đã sẵn sàng để sở hữu một ngôi nhà chưa?
Bạn có đủ khả năng để sở hữu một ngôi nhà không?
Và bạn muốn sở hữu cái gì trước tiên?
Tôi đang thuê nơi tôi sống bây giờ.
Hôm nay, tôi đang làm cho chủ nhà của mình trở nên giàu có.
Tôi cũng thuê nơi văn phòng của tôi.
Tôi đang làm cho chủ nhà văn phòng của tôi rất giàu,
bởi vì tiền thuê văn phòng của tôi rất đắt.
Bạn có cảm thấy tội nghiệp cho tôi không?
Tôi hy vọng là không.
Và đây là nơi chúng ta phải vượt qua những huyền thoại về tiền bạc
mà nhiều người vẫn tiếp tục bán cho bạn,
rằng bạn không thể xây dựng tài sản nếu bạn thuê nơi bạn sống.
Bạn không thể xây dựng tài sản nếu bạn không có một bằng cấp tốt.
Đó không phải là cách mà hệ thống hoạt động.
Bạn thấy đấy, có những quy tắc truyền thống,
và sau đó là những quy tắc giáo dục tài chính thực sự.
Và một lần nữa, tôi không nói rằng sở hữu một ngôi nhà là xấu,
nhưng sở hữu một ngôi nhà mà bạn không đủ khả năng là xấu.
Làm thế nào để bạn biết liệu bạn có đủ khả năng sở hữu một ngôi nhà không?
Chà, có ba phần để đủ khả năng sở hữu một ngôi nhà.
Bạn phải đủ khả năng trả tiền đặt cọc,
bạn phải đủ khả năng trả tiền hàng tháng,
và bạn phải đủ khả năng trả chi phí di chuyển.
Tôi sẽ bắt đầu từ điều đơn giản nhất,
đó là chi phí di chuyển,
bởi vì nhiều người không tính đến điều này.
Khi bạn mua một ngôi nhà, bạn phải chuyển vào.
Và tôi không nói về quần áo và các chi phí khác.
Bạn có thể phải thuê người chuyển nhà, điều này rất tốn kém.
Bạn có thể phải nâng cấp đồ nội thất của mình, điều này cũng rất tốn kém.
Bạn có thể phải nâng cấp ngôi nhà, điều này cũng rất tốn kém.
Hãy tính điều đó vào.
Sau đó, tôi muốn nói về khoản tiền đặt cọc của bạn.
Mọi người không thích khi tôi nói điều này,
nhưng tôi không nói những gì tôi nói để kết bạn.
Tôi nói những gì tôi nói để giúp mọi người quản lý tiền bạc tốt hơn.
Nếu bạn muốn mua được nhà,
bạn phải có ít nhất 20% tiền đặt cọc.
Theo cách đó, bạn thực sự có một chút vốn,
một chút “da thịt” trong trò chơi.
Theo cách đó, bạn có thể thực sự mua được nhà.
Phần thứ ba là bạn phải có khả năng chi trả các khoản thanh toán hàng tháng.
Bây giờ, mỗi ngân hàng sẽ có một quy tắc khác nhau
cho bạn, ngân hàng có quy tắc 28% và những quy tắc khác.
Tôi có-
Xin lỗi, chỉ về điểm cuối cùng đó.
Tại sao mọi người không thích khi bạn nói điều đó?
Bởi vì rất khó để trả 20% tiền đặt cọc.
Nhà cửa thì đắt đỏ.
Bạn muốn mua một ngôi nhà trị giá 500.000 đô la?
Bạn phải có ít nhất 100.000 đô la cho khoản tiền đặt cọc.
Và còn phải có thêm tiền mặt.
Bây giờ, nếu chúng ta nói về các chi phí hàng tháng,
cách đơn giản mà tôi thích theo dõi là,
bạn phải có một hệ thống cho riêng mình.
Bạn phải biết bạn được phép chi tiêu bao nhiêu tiền,
bao nhiêu tiền bạn cần đầu tư,
và bao nhiêu tiền bạn phải tiết kiệm mỗi tháng.
Sau đó, chỉ cần tính toán vào.
Vì vậy, cách tôi thích nhìn nhận là,
một quy tắc đơn giản là một kế hoạch 75-15-10,
nói rằng cho mỗi đô la bạn kiếm được từ đây trở đi,
0,75 đô la là tối đa bạn có thể chi tiêu.
0,15 đô la là tối thiểu bạn đầu tư.
0,10 đô la là tối thiểu bạn tiết kiệm.
Bây giờ, hãy làm phép toán.
Nếu bạn biết rằng bạn kiếm được, hãy gọi là 100.000 đô la một năm,
thì điều đó có nghĩa là tối đa bạn có thể chi tiêu từ 100.000 đô la là 75.000 đô la.
Vì vậy, nếu trong số 75.000 đô la đó,
bạn có thể chi trả các chi phí thế chấp của mình.
Bạn có thể chi trả cho thực phẩm của bạn.
Bạn có thể chi trả cho kỳ nghỉ và lối sống của bạn.
Thì chắc chắn, bạn có thể chi trả.
Nhưng nếu bạn không thể chi trả điều đó,
thì bạn không thể chi trả khoản thế chấp đó.
Và lý do tôi thích đi theo quy tắc này
là vì một số người sẽ nói,
“Tôi có thể sống trong một ngôi nhà nhỏ.
Tôi chỉ muốn một chiếc xe đắt tiền và một vài kỳ nghỉ đẹp.”
Tất cả mọi người đều sẽ nói,
“Tôi muốn một ngôi nhà đẹp.
Tôi không quan tâm đến xe cộ và kỳ nghỉ.”
Vậy bây giờ bạn có thể tính toán tất cả vào đó.
Bạn có thể chi trả bao nhiêu trong số 75% số tiền bạn kiếm được?
Bạn có nghĩ rằng mọi người thậm chí biết họ chi tiêu bao nhiêu tiền không?
Không.
Tôi đã nghĩ,
“Tôi tự hỏi có bao nhiêu người đang nghe ngay bây giờ biết,
trong sáu tháng qua,
số tiền chính xác mà họ chi tiêu mỗi tháng?”
Hầu hết mọi người theo thống kê đang sống từ tháng này sang tháng khác.
Vậy họ cơ bản là chi tiêu tất cả mọi thứ?
Hoặc nhiều hơn.
Được rồi.
78% người Mỹ đang sống từ tháng này sang tháng khác,
điều đó có nghĩa là tôi kiếm được một ít tiền và tôi chi tiêu tất cả hoặc nhiều hơn.
Có một câu đùa mà tôi thích nói,
đó là trong văn hóa Ấn Độ truyền thống,
mọi người kiếm một đô la để chi tiêu 20 xu.
Trong văn hóa Mỹ truyền thống,
mọi người kiếm một đô la để chi tiêu hai đô la
thông qua sự trợ giúp của các khoản tín dụng,
thẻ tín dụng và các hình thức nợ khác.
Và lý do tại sao tôi sẽ lùi lại một bước,
tôi không nghĩ bạn muốn tôi đi theo hướng này.
Tôi sẽ không đi đâu cả.
Dù sao, chúng ta sống trong cái gọi là nền kinh tế dựa trên tín dụng,
điều đó có nghĩa là nếu bạn kiếm được 50.000 đô la một năm,
bạn không sống bằng 50.000 đô la một năm.
Ít nhất thì hầu hết người Mỹ không sống như vậy.
Chúng ta sống trong cái gọi là nền kinh tế dựa trên tín dụng,
điều đó có nghĩa là bạn có khả năng chi tiêu 50.000 đô la bạn đã kiếm được,
cộng với nợ.
Bởi vì khi bạn kiếm được nhiều tiền hơn,
khi bạn có một công việc tốt,
bạn trở nên có khả năng tín dụng cao hơn.
Và vì vậy khi bạn cho ngân hàng thấy,
này, tôi đã kiếm được 50.000 đô la, họ sẽ cấp cho bạn thẻ tín dụng,
họ sẽ cấp cho bạn các khoản tín dụng,
họ sẽ cấp cho bạn bất kỳ loại nợ nào mà họ có thể,
vậy bây giờ bạn có thể ra ngoài và chi tiêu 60.000 đô la, 70.000 đô la, 80.000 đô la,
bởi vì đó là điều giúp nền kinh tế phát triển.
Càng nhiều tiền bạn chi tiêu, người khác càng trở nên giàu có hơn.
Và vì vậy bây giờ khi bạn sống trong nền kinh tế dựa trên tín dụng này,
mà không có giáo dục tài chính,
mọi người chi tiêu, chi tiêu, chi tiêu, nền kinh tế phát triển, phát triển, phát triển,
và hầu hết mọi người không có ý tưởng gì về việc điều gì đã xảy ra với họ.
Bạn có biết điều gì thật sự thú vị không? Hai ngày trước, tôi đã có một cuộc trò chuyện với một trong những người bạn của mình. Thực ra, tôi đã làm một podcast về tài chính gần đây, và trong đó, tôi đã đề cập đến một số người bạn của mình. Sau đó, họ đã nhắn tin cho tôi trên WhatsApp, và chúng tôi đã có một cuộc trò chuyện trong nhóm chat của mình. Và lần đầu tiên trong đời, một trong số họ đã yêu cầu tôi đoán. Chúng tôi là những người bạn rất thân thiết, chúng tôi nói về tiền bạc, chúng tôi nói về việc chúng tôi có bao nhiêu tiền, v.v. Họ nói, “Đoán xem ai là người có nhiều tiền nhất trong nhóm?”
Vì vậy, tôi đã suy nghĩ và tôi đã làm, tôi nghĩ đây là giá trị tài sản ròng của năm người bạn thân nhất của tôi, và tôi nghĩ đây là số tiền mặt mà họ có. Một trong những người bạn của tôi, người rất, cái từ gì nhỉ? Tôi đoán là tiết kiệm, sống một cuộc sống rất, rất đơn giản. Khi tôi đang xem xét, tôi nghĩ, “Bạn biết không? Người bạn này, người mà sống cuộc sống cao sang, sống trong một căn hộ tuyệt vời, người này có tất cả những thứ tuyệt vời, người này đã thành công trong kinh doanh, người này thành công trong tiền điện tử.” Nhưng bạn biết không? Tôi cá là, xin lỗi, và tôi sẽ không nói tên anh ấy, tôi cá là anh ấy giàu hơn tất cả những người khác trong cuộc trò chuyện đó, tất cả những người bạn khác của tôi trong cuộc trò chuyện.
Và vì vậy, tôi đã đưa ra dự đoán nhỏ của mình và tôi nói, “Tôi cá bạn có con số X.” Anh ấy đã trả lời và nói, “Đây là vị trí tiền mặt hiện tại của tôi.” Anh ấy giàu hơn tất cả mọi người trong cuộc trò chuyện, về mặt tiền mặt cộng lại. Người này sống trong một căn hộ studio, anh ấy không bao giờ tiêu xài phung phí, anh ấy không có xe hơi sang trọng, không có quần áo đắt tiền, và anh ấy giàu hơn toàn bộ nhóm bạn của tôi. Và tôi nghĩ, “Chúa ơi, có điều gì đó thật sự quan trọng ở đây, về mặt…” Và thật điên rồ nếu bạn biết bối cảnh của những gì tôi đang nói, bởi vì tôi có một người bạn trong cuộc trò chuyện đó đã xây dựng một doanh nghiệp lớn, tôi có một người bạn, như mọi người trong cuộc trò chuyện đó đều điều hành doanh nghiệp, đều thành công. Nhưng họ sống theo những cách khác nhau, và người bạn mà điều hành doanh nghiệp nhỏ nhất,
Người có lẽ có thu nhập thấp nhất lại là người giàu nhất. Và trong vài ngày qua, thật buồn cười khi tôi nghĩ về tất cả những bữa tối, tôi đã mua chiếc xe này, và tôi nghĩ, “Tôi không biết bạn là triệu phú.” Tôi đã phải chịu đựng mọi thứ. Nhưng thực sự, nếu chúng ta bỏ qua bạn bè của bạn, thì rất dễ để trông có vẻ giàu có. Đúng vậy. Bởi vì mọi người sẽ cho bạn một hạn mức tín dụng. Nếu tôi muốn một món đồ Gucci, nhưng không đủ tiền mua Gucci, thì đoán xem, tôi có thể mua ngay, trả sau. Tôi có thể mở thẻ tín dụng và mua Gucci, và trông như tôi giàu có, trong khi thực tế tôi chỉ đang làm cho Gucci trở nên giàu có. Thực tế, một trong những người giàu nhất thế giới, vào năm 2023, ông ấy là người giàu nhất thế giới, là Bernard Arnault. Ông là người sáng lập và CEO của LVM, ông là người sáng lập và CEO của công ty sở hữu Louis Vuitton. Và tại sao? Bởi vì hàng triệu người trả tiền cho ông ấy để trông giàu có, trong khi thực tế, ông ấy mới là người đang trở nên giàu có. Và chúng ta giả định rằng khi bạn kiếm được nhiều tiền hơn, bạn phải bắt đầu trông giống như một người giàu có. Và đây là sự thay đổi tư duy mà chúng ta phải thực hiện. Và, bạn biết đấy, rất nhiều người cảm thấy đồng cảm, những người đến từ các gia đình truyền thống Ấn Độ, họ nhắn tin cho tôi nói, “Chỉ cần hít thở, tôi đã trở thành bác sĩ, hoặc vợ tôi và tôi là bác sĩ. Chúng tôi kiếm hàng trăm nghìn đô la mỗi năm. Chúng tôi có thu nhập tốt, nhưng chúng tôi không có tiết kiệm và không có đầu tư, và tôi không biết phải làm gì.” Và lý do là chúng tôi có một chiếc Range Rover và một chiếc Benz, chúng tôi có một ngôi nhà đẹp, chúng tôi đi nghỉ dưỡng như bác sĩ, chúng tôi phải trông giống như một người thành đạt. Nhưng chúng tôi không còn tiền dư vào cuối mỗi kỳ trả lương. Và đây là điều rất dễ bị cuốn vào, bởi vì khi bạn kiếm được nhiều tiền hơn, bạn trở nên có khả năng tín dụng cao hơn. Ngân hàng sẽ cho bạn những khoản vay lớn hơn. Khi bạn kiếm được nhiều tiền hơn, bạn muốn chi tiêu nhiều hơn. Và điều đó rất dễ dàng. Và bạn phải hiểu cách kiểm soát việc chi tiêu đó. Và đó là lý do tại sao nếu bạn theo dõi một cái gì đó như 75, 15, 10,
Một trong những điều đơn giản nhất bạn có thể làm để bắt đầu là luôn luôn, không kể gì đến hoàn cảnh, dù bạn kiếm được 10.000 đô la một năm hay 10 triệu đô la một năm, bạn luôn dành tiền để đầu tư, bạn luôn dành tiền để tiết kiệm, và bạn chi tiêu những gì còn lại. Bạn tôi không đầu tư, người bạn mà tôi đang nói đến thực sự không đầu tư, anh ấy chỉ không chi tiêu. Anh ấy chỉ không tiêu tiền. Và anh ấy đã tích lũy được khoảng một triệu đô la tiền mặt, trong khi kiếm được ít hơn tất cả những người khác trong số năm người bạn của tôi trong cuộc trò chuyện đó. Và điều đó không mất nhiều thời gian. Nó mất khoảng bốn năm hay gì đó, bốn hoặc năm năm chỉ để điều hành một doanh nghiệp nhỏ với một vài người. Khi tôi nói về một doanh nghiệp nhỏ, tôi có nghĩa là một doanh nghiệp thực sự nhỏ, như một doanh nghiệp có thể chỉ bốn hoặc năm nhân viên. Và anh ấy đã tích lũy được một triệu triệu đô la tiền mặt cho bản thân vì anh ấy chỉ không chi tiêu tiền. Và anh ấy không có cái tôi, không quan tâm đến việc người khác nghĩ gì về anh ấy. Tuy nhiên, những người bạn khác của tôi, những người đang kiếm được có thể gấp năm lần mỗi tháng, lại có ít tiền mặt hơn anh ấy gấp năm lần. Thật sự rất truyền cảm hứng. Thật sự rất truyền cảm hứng vì nó nói lên điều gì đó về tầm quan trọng của việc tiết kiệm, nhưng ai mà muốn tiết kiệm? Nếu tôi đặt tiêu đề cho podcast hôm nay, có điều gì đó về việc tiết kiệm. Không ai sẽ nhấn vào. Nó không thú vị. Tiết kiệm không hề hấp dẫn. Ai muốn ra ngoài và tiết kiệm 2.000 đô la? Ai muốn chi tiêu ít hơn? Chúng ta muốn mua nhiều thứ đẹp hơn. Nhưng trừ khi bạn có thể kiểm soát chi tiêu, trừ khi bạn biết cách tiết kiệm, bạn sẽ không bao giờ xây dựng được tài sản. Bạn có biết những người đang ở trong chu kỳ sống từ paycheck đến paycheck, mà tôi đã trải qua trong nhiều, nhiều năm của cuộc đời mình, nơi tôi nhận lương từ trung tâm cuộc gọi, tôi đi và chi tiêu tiền, tôi hầu như chi tiêu hết tất cả tiền trong vài ngày đầu tiên sau khi nhận lương. Và tôi chỉ chờ đợi ba tuần tiếp theo cho đến khi nhận lương tiếp theo. Bạn sẽ cho họ lời khuyên gì để thoát khỏi chu kỳ đó?
Bởi vì bạn gần như cảm thấy bị giam cầm bởi vòng xoáy đó nếu bạn đang ở trong nó.
Chắc chắn rồi.
Trước khi tôi đưa ra lời khuyên,
tôi muốn giải thích cho người đó biết điều gì đang xảy ra
bởi vì bạn là khách hàng chính của hệ thống kinh tế của chúng ta.
Ngân hàng yêu bạn vì họ có thể bán cho bạn các khoản vay ngày lương,
họ có thể bán cho bạn thẻ tín dụng,
họ có thể bán cho bạn các hạn mức tín dụng,
và họ có thể giữ bạn trong nợ nần suốt phần còn lại của cuộc đời,
điều này có nghĩa là bạn sẽ tiếp tục làm cho ngân hàng trở nên giàu có.
Các tập đoàn yêu bạn vì bạn sẽ không nghĩ hai lần
khi chúng tôi cho bạn xem chiếc túi đẹp này,
khi chúng tôi cho bạn xem kỳ nghỉ tuyệt vời này.
Bạn sẽ muốn những thứ đó,
và vì vậy chúng tôi thích bán cho bạn những thứ đó.
Chính phủ yêu bạn vì bạn sẽ phải trả thuế cao nhất.
Nhân viên là những người trả thuế cao nhất.
Và vì vậy khi bạn ở trong tình huống đó,
bạn đang làm cho mọi người khác trở nên giàu có trên sự hy sinh của chính mình.
Và vì vậy nếu bạn muốn thoát khỏi điều này,
điều đầu tiên bạn cần hiểu,
bạn cần làm cho mình trở nên giàu có trước khi làm cho mọi người khác trở nên giàu có.
Bởi vì khi bạn tiêu hết tiền của mình,
bạn đang đưa tiền của mình vào túi của họ,
và bạn phải dừng lại điều đó.
Bạn phải giữ lại số tiền đó cho chính mình.
Bạn đang ở trong một chiếc thuyền.
Hãy nghĩ theo cách này, bạn đang ở trong một chiếc thuyền,
và chiếc thuyền này đang có nước chảy vào,
và bạn đang chìm.
Và bạn phải bắt đầu bằng cách bịt kín các lỗ.
Bạn phải ngăn nước thoát ra khỏi chiếc thuyền này.
Bạn phải ngăn nước chảy vào.
Bạn phải ngăn chảy máu.
Và điều đó có nghĩa là bạn phải ngừng chi tiêu.
Vì vậy nếu bạn đang ở trong cái mà tôi gọi là vùng nguy hiểm tài chính,
tức là bạn không có 2.000 đô la tiết kiệm cho trường hợp khẩn cấp,
và bạn có nợ thẻ tín dụng.
Nếu bạn đang ở trong tình huống đó,
bạn đang ở trong vùng nguy hiểm tài chính,
và bạn phải thực hiện những thay đổi quyết liệt.
Điều đó có nghĩa là ngay bây giờ, không còn ăn ở nhà hàng,
không còn kỳ nghỉ,
không còn làm bất cứ điều gì không đưa tiền vào túi của bạn,
và không còn Netflix.
Và lý do tôi nói điều này
không phải vì bạn sẽ tiết kiệm được 15 đô la mỗi tháng.
Để bạn có thể tiết kiệm hai giờ mỗi ngày.
Người Mỹ trung bình đang xem
hơn hai giờ truyền hình mỗi ngày.
Và nếu bạn không có 2.000 đô la tiết kiệm,
nếu bạn có nợ thẻ tín dụng,
bạn không thể đủ khả năng để lãng phí hai giờ mỗi ngày vào TV.
Điều đó có nghĩa là ngay bây giờ,
bạn phải ra ngoài và bắt đầu sử dụng thời gian để học,
bắt đầu sử dụng thời gian để làm việc,
và bắt đầu sử dụng thời gian để kiếm thêm tiền.
Vậy bạn sẽ làm gì?
Bắt đầu bán đồ.
Ngừng chi tiêu.
Bán những thứ bạn sở hữu.
Bán những thứ bạn sở hữu.
Nếu bạn có một chiếc TV mà bạn không sử dụng, hãy bán nó.
Nếu bạn có một chiếc xe mà bạn không đủ khả năng, hãy bán nó.
Nếu bạn sống trong một ngôi nhà mà bạn không đủ khả năng,
hãy bán nó, hạ cấp, chuyển đến nơi nhỏ hơn,
và sau đó làm việc để kiếm thêm tiền.
Tôi phải nói rằng, có một vài điều
mà tôi nghĩ đến khi bạn nói điều đó,
và thật buồn cười, tôi đã đặt mình
vào vị trí của Stephen Bartlett 18 tuổi
khi tôi ở trong căn hộ nhỏ đó
với ba hoặc bốn người nhập cư ở Moss Side Rush Home.
Và tôi, bạn biết đấy, tiền thuê của tôi không đáng là bao.
Tiền thuê của tôi là 150 bảng một tháng,
mà tôi không thể đủ khả năng và không thể trả.
Và tôi đã làm việc giữa các công việc trung tâm cuộc gọi.
Và bất kỳ đồng tiền nào tôi kiếm được, tôi đều tiêu hết.
Và một phần lý do tôi tiêu tiền,
chỉ đơn giản là vì như nhiều người đang xem,
đặc biệt là đàn ông đôi khi cảm thấy cần thiết
vì cách mà xã hội vận hành,
tôi cũng đang cố gắng để có bạn gái cùng lúc.
Và điều đó thật khó khăn khi bạn là một người đàn ông trẻ.
Và tôi nói đến những người đàn ông trẻ đặc biệt,
bởi vì các số liệu thống kê ủng hộ thực tế
rằng có một kỳ vọng rằng đàn ông phải trả tiền.
Khi bạn là một người đàn ông trẻ, thật khó khăn
để làm tất cả những điều này để cắt giảm
và cũng để có bạn gái.
Vậy tôi sẽ làm gì?
Hoãn việc có bạn gái trong 10 năm?
Khi tôi nói có bạn gái, tôi thực sự đang nói
gặp gỡ ai đó và yêu nhau
và có một cuộc sống.
Vậy tôi sẽ làm gì, nếu tôi sống trong một chiếc hộp giày,
mà tôi đã từng, tôi không thể đưa ai đó về đó.
Tôi không thể mời ai đi ăn tối.
Tôi không thể đưa ai đó đi xem phim.
Vậy tôi phải làm gì?
Đó là lý do tại sao mọi bậc phụ huynh Ấn Độ
nói với con cái họ hãy trở thành bác sĩ
để con trai họ có thể kết hôn.
Đó là cùng một khái niệm.
Nhưng đây là điều quan trọng.
Bạn phải chọn trái tim của mình.
Hoặc là cuộc sống sẽ khó khăn ngay bây giờ,
hoặc nó sẽ khó khăn trong phần còn lại của cuộc đời bạn.
Và bạn phải chọn điều gì quan trọng hơn với bạn ngay bây giờ.
Và, bạn biết đấy, nếu chúng ta nói về sự cân bằng,
nếu bạn muốn có sự cân bằng của mọi thứ,
nơi bạn muốn tìm một cô gái,
và bạn muốn kiếm tiền,
và bạn muốn giữ sức khỏe,
bạn đang phân tán sự chú ý của mình khắp nơi.
Điều đó có nghĩa là điều đó là không thể,
nhưng rất ít người thực sự có thể làm
mọi thứ cùng một lúc.
Và nếu mục tiêu số một của bạn là trở nên giàu có,
nếu mục tiêu số một của bạn là thay đổi tài chính của bạn,
bạn phải nghiêm túc về điều đó.
Bởi vì nơi bạn đặt sự chú ý
là nơi bạn nhận được kết quả.
Và vì vậy nếu bạn muốn có một tình hình tài chính tốt hơn,
bạn sẽ phải hy sinh.
Và điều đó thật khó khăn.
Tôi không thể đến đây và nói với bạn rằng nó sẽ dễ dàng,
bởi vì điều đó sẽ là tôi đang nói dối bạn.
Tôi phải thành thật, tôi đã phải hy sinh.
Và đối với tôi, sự hy sinh là tôi đã bắt đầu một doanh nghiệp.
Và thật lòng mà nói, điều đó có nghĩa là tôi không có thời gian
để ra ngoài, hẹn hò,
hay gặp gỡ mọi người, hay giao lưu.
Nhưng câu chuyện của tôi kết thúc với việc mọi thứ diễn ra tốt đẹp.
Và sau đó, tình huống lãng mạn tự khắc sẽ được giải quyết
nhiều năm sau, khi mọi thứ đã diễn ra tốt đẹp.
Bởi vì tôi đã tập trung vào bản thân mình.
Và thật buồn cười, có một chút nghịch lý trong cuộc sống
rằng càng tập trung vào bên trong,
bạn càng trở thành một nam châm.
Và càng tôi tập trung ra ngoài,
càng tôi theo đuổi và chạy theo và kiểu như bỏ bê bản thân,
thì càng khó để khiến mọi người quan tâm đến tôi.
Vâng, và bạn biết đấy, tôi cũng muốn nói rằng
khi tôi nói về việc xây dựng sự giàu có,
tôi không nói về việc trở nên tham lam tiền bạc,
chỉ đơn giản là tham lam tiền.
Đây là một người xấu chỉ quan tâm đến tiền bạc.
Đó không phải là điều tôi đang nói,
bởi vì tôi muốn bạn sống một cuộc sống toàn diện,
vì tiền chỉ là một phần trong cuộc sống của bạn.
Nhưng phần thứ hai của điều đó,
là tôi không nói với bạn là đừng bao giờ tận hưởng cuộc sống.
Tôi đang nói với bạn rằng hãy hy sinh trong một khoảng thời gian của cuộc đời bạn,
để bạn có thể tận hưởng phần còn lại của cuộc đời mình
và không bao giờ phải lo lắng về tiền bạc nữa.
Thật khó để chúng ta tự nhiên nhìn cuộc sống như những mùa,
đặc biệt là khi chúng ta đang nhìn về phía trước.
Khi chúng ta nhìn lại,
thật dễ dàng để nói, “Ôi, đó là mùa đó.”
Như tôi có thể ngồi đây bây giờ và nói,
“Ôi, từ 20 đến 25 tuổi là mùa tôi hy sinh mọi thứ trong cuộc sống của mình
để trở thành một người có giá trị.”
Và từ 25 đến 30 tuổi là như xây dựng và học hỏi.
Và bây giờ tôi có thể nghĩ rằng,
thực sự dễ hơn bây giờ để nghĩ về tương lai theo mùa,
bây giờ tôi đã trải qua một số mùa.
Nhưng đối với những người chưa trải qua các mùa trong cuộc sống,
thật khó để nghĩ về cuộc sống trong những thời điểm đó.
Bây giờ tôi nghĩ về cuộc sống của mình trong những mùa năm năm.
Và điều đó giúp tôi nói với,
thậm chí có những cuộc trò chuyện với bạn đời của tôi, nơi tôi nói,
“Đây là mùa tôi đang ở.”
Và nó sẽ kéo dài khoảng thời gian này.
Và tôi sẽ hy sinh những điều này
và ưu tiên những điều này trong mùa này.
Nhưng thật khó để mọi người hiểu ý tưởng này.
Nó khó khăn, và sự hy sinh đó là khó khăn,
đặc biệt trong một thời gian mà mọi người đang khoe khoang
mọi thứ trên Instagram.
Bạn nhìn vào những người bạn có công việc tồi tệ,
nhưng họ đang lái những chiếc xe đẹp hơn,
đi những kỳ nghỉ tốt hơn,
đến những nhà hàng sang trọng hơn,
và bạn đang nghĩ, “Mình đã làm gì sai?”
Và đặc biệt nếu bạn là một chàng trai,
bạn có bạn gái, bạn có vợ,
cô ấy sẽ nói, “Tại sao họ cứ được đi Cancun?
Họ cứ đi đến những nhà hàng sang trọng.
Tại sao bạn không thể đưa tôi đến những nơi đẹp đẽ này?”
Và bây giờ bạn cảm thấy như mình đang làm điều gì đó sai
vì sự chênh lệch này ở đâu?
Lý do tôi gọi chương trình của mình là “Tư duy thiểu số” là vì tôi là một người ủng hộ lớn cho việc không làm những gì mà số đông người khác làm. Lần đầu tiên tôi kiếm được một triệu đô la trong một năm, tôi còn trong độ tuổi 20. Tôi lái một chiếc xe trị giá 500 đô la. Nó không có cản xe. Nó không đẹp. Vợ tôi ngồi trong chiếc xe đó với tôi, và nhân viên của tôi lái những chiếc xe tốt hơn tôi. Vì vậy, bạn phải tự tin, và bạn phải làm việc vì một điều gì đó lớn lao hơn, và bạn cần một người bạn đời sẽ hiểu điều đó. Đó là niềm tin của tôi, điều này không phải là dễ dàng. Thật thú vị vì sự tự tin là một điều rất nội tâm, và tôi cảm thấy có lẽ tôi không có nó vào thời điểm đó, vì tôi nghĩ tôi đã sợ ai đó biết rằng tôi đã phá sản. Tôi đã rất sợ ai đó biết rằng tôi đã phá sản đến nỗi tôi không dám tham gia vào các mối quan hệ lãng mạn. Và đó là lý do tại sao rất nhiều người sẽ rơi vào nợ nần để mua kỳ nghỉ, mua sắm, mua đồ, để trông giàu có. Và một cách mỉa mai, đó là điều chính giữ cho rất nhiều người nghèo trong suốt phần đời còn lại của họ là vì họ sợ trông như mình đang phá sản. Và bây giờ, khi bạn cố gắng trông giàu có, đó chính là điều thực sự giữ bạn nghèo. Có một yếu tố khác trong điều này, đó là cuộc sống của tôi khá miserable. Vì vậy, khi bạn có một cuộc sống tương đối miserable, khi bạn không có nhiều thứ đẹp đẽ, vì bạn làm việc trong một trung tâm cuộc gọi như tôi đã làm cho đến 11 giờ đêm, làm thêm giờ, bất kỳ giờ làm thêm nào tôi có thể có, thì vì bạn cũng cô đơn, bạn về nhà một mình, đi bộ về nhà vì bạn không đủ khả năng để đi xe buýt. Bất cứ điều gì mang lại cho bạn một chút cảm giác hưng phấn. Cờ bạc. Đây là lý do tại sao tất cả các cửa hàng cờ bạc đều nằm ở những khu vực gặp khó khăn nhất về tài chính, vì nhiều người nói rằng, vì những người đó đang tìm kiếm một khoản tiền lớn, một cảm giác hưng phấn từ một khoản thanh toán. Chiếc TV của tôi trong căn phòng nhỏ xíu của tôi chỉ bằng một nửa kích thước của bức tường.
Tôi đã đưa ra những quyết định chi tiêu thiếu suy nghĩ vì tôi nghĩ rằng nó mang lại cho tôi một cảm giác nào đó mà tôi đang thiếu trong cuộc sống. Nó mang lại cho tôi một cảm giác hưng phấn như dopamine, và vào thời điểm đó trong cuộc đời tôi, không có nhiều thứ mang lại cho tôi cảm giác hưng phấn đó. Và đây là điều quan trọng. Trong khoảng thời gian đó, bạn đang đưa ra những quyết định dựa trên cảm xúc – Đúng vậy. – như nhiều người khác. Và thật khó để nói lý lẽ với cảm xúc. Nhưng đây là lúc bạn cần phải hiểu sự khác biệt, vì nếu bạn đang nghe điều này và bạn đang ở trong tình huống đó, bạn phải hiểu rằng nếu bạn muốn tiếp tục sống lối sống đó, bạn sẽ phải thực hiện một số thay đổi ngay hôm nay. Nếu không, bạn sẽ bị mắc kẹt trong lối sống này suốt phần còn lại của cuộc đời. Và chỉ có thể trở nên khó khăn hơn. Và điều quan trọng là nếu bạn muốn trở nên giàu có, phần đầu tiên chính là tư duy của bạn. Đó là kỷ luật của chính bạn. Và cho đến khi bạn có thể vượt qua điều đó, tôi có thể nói cho bạn mọi thứ về đầu tư. Tôi có thể cho bạn biết về các quỹ ETF và quỹ chỉ số khác nhau để đầu tư. Tôi có thể cho bạn biết về các tổ chức đầu tư khác nhau ở ngoài kia. Tôi có thể cho bạn biết nên sử dụng công ty môi giới chứng khoán nào. Tôi có thể nói với bạn chỉ cần đầu tư 15% thu nhập của bạn vào điều này trong 10, 20, 30 năm tới, và bạn sẽ trở nên giàu có. Nhưng cho đến khi bạn có thể vượt qua tư duy đó, bạn sẽ không bao giờ trở nên giàu có. Bởi vì điều xảy ra trong tình huống đó là khi bạn ở trong trạng thái tôi chỉ muốn trông giàu có. Tôi chỉ muốn có cảm giác hưng phấn. Tôi chỉ muốn có một số thứ đẹp đẽ vì tôi xứng đáng với điều đó. Tôi làm việc chăm chỉ. Bạn biết điều gì xảy ra tiếp theo không? Bạn chính là người bị cuốn vào tất cả các kế hoạch làm giàu nhanh chóng. Bởi vì sẽ có người nói, hãy nhìn này, hãy bỏ 1.000 đô la vào đây, bạn sẽ có 10.000 đô la trong ba tháng tới. Hoặc tôi sẽ chỉ cho bạn, bạn có thể sống lối sống làm việc trên laptop. Bạn có thể làm việc năm giờ một tuần, kiếm 10.000 đô la một tháng, 10.000 đô la một tuần.
Bạn sẽ không bao giờ phải lo lắng về tiền bạc nữa.
Chỉ cần mua chương trình này.
Và bây giờ bạn là một ứng viên tiềm năng.
Bởi vì bây giờ bạn được thúc đẩy bởi cảm xúc “Tôi muốn điều đó.”
Tôi không thể tưởng tượng nếu tôi có thêm 10.000 đô la mỗi tháng
và tôi thậm chí không phải làm việc cho nó.
Bởi vì bạn không thể nhìn thấy điều gì khác ngoài điều đó.
Tất cả những gì bạn đang làm là bị cảm xúc chi phối.
Và vì vậy, bạn là người sẽ bị cuốn vào
những kế hoạch làm giàu nhanh chóng.
Bạn là người sẽ làm cho ngân hàng trở nên giàu có
bởi vì bạn sẽ mắc kẹt trong nợ nần.
Các tập đoàn sẽ yêu bạn
bởi vì họ có thể tiếp tục bán cho bạn những thứ đẹp nhất, mới nhất
bởi vì bạn muốn trông giàu có.
Bạn muốn khoe khoang với bạn bè.
Bạn muốn khoe khoang với các cô gái.
Và bạn bị mắc kẹt trong vòng xoáy đó.
Vì vậy, tôi muốn nói về tư duy tiền bạc là gì.
Nhưng chỉ về điều mà bạn vừa nói,
bạn đã nói đến những kế hoạch làm giàu nhanh chóng.
Tiền điện tử.
Quan điểm của bạn về tiền điện tử và đầu tư vào tiền điện tử là gì?
Vì vậy, tôi sẽ cho bạn biết tôi đầu tư tiền của mình ở đâu
để bạn có thể hiểu.
Tôi đầu tư tiền của mình vào năm nơi.
Tôi đầu tư tiền vào doanh nghiệp của riêng mình
và đầu tư tiền vào bất động sản
và đầu tư tiền vào cổ phiếu
và đầu tư tiền vào tài sản đầu cơ
bao gồm cả tiền điện tử.
Và sau đó tôi sở hữu một ít vàng vật chất.
Vì vậy, bắt đầu doanh nghiệp của riêng mình,
tôi điều hành một công ty có tên là Briefs Media.
Chúng tôi có lẽ nổi tiếng nhất với bản tin thị trường của chúng tôi
nơi chúng tôi phân tích những gì đang xảy ra
trong các thị trường tài chính.
Vì vậy, đó là Briefs Media.
Thứ hai là tôi đầu tư vào bất động sản vật chất.
Vì vậy, tôi đang đi mua các tài sản cho thuê
mà tôi có thể sử dụng để tạo ra dòng tiền.
Thứ ba, tôi đầu tư vào cổ phiếu.
Điều này dưới hình thức đầu tư vào các công ty riêng lẻ
và đầu tư vào các quỹ.
Các quỹ là ETFs, quỹ chỉ số, quỹ tương hỗ,
nơi bạn có thể nhận được đầu tư
vào một giỏ rộng các công ty.
Thứ tư là các khoản đầu tư đầu cơ của tôi.
Chú ý cách tôi nói số bốn.
Đây là một trong những phần nhỏ nhất bây giờ.
Những điều mà tôi tin có thể tăng lên rất nhanh nhưng cũng có thể giảm xuống nhanh chóng. Vì vậy, những tài sản đầu cơ này, chiếm một phần nhỏ trong danh mục đầu tư của tôi, bao gồm những thứ như các công ty khởi nghiệp mà tôi đầu tư vào. Nó cũng bao gồm những thứ như tiền điện tử. Và tôi sở hữu một chút vàng vật chất. Vàng vật chất chiếm khoảng 2% trong danh mục đầu tư của tôi. Nhưng quay trở lại với tiền điện tử, vì đó là điều bạn đã hỏi, tôi nghĩ đó là một khoản đầu tư đầu cơ. Tôi đã kiếm được rất nhiều tiền từ tiền điện tử và tôi bắt đầu mua tiền điện tử trước khi nó phổ biến như ngày nay. Tôi bắt đầu mua nó vào khoảng năm 2016 khi Bitcoin khoảng 3.000 đô la, có thể là năm 2016, 2017 khi Bitcoin khoảng 3.000 đô la một đồng. Và tôi đã bán một số. Đối với tôi, tôi hiểu rằng nó có thể tăng rất nhanh nhưng cũng có thể giảm nhanh không kém. Và vấn đề mà tôi gặp phải là khi mọi người bây giờ muốn tham gia vào ý tưởng đầu tư này vì giờ họ đang ở trong tình huống khó khăn. Tôi sống từ tháng này sang tháng khác và tôi nghe về giáo dục tài chính và đầu tư. Nếu tôi chỉ đổ tiền của mình vào Bitcoin hoặc tiền điện tử, có thể nó sẽ tăng gấp 10 lần và tôi sẽ có tự do tài chính. Và đó là nơi tôi gặp vấn đề vì bạn đang lấy tiền của mình và đầu tư vào một tài sản đầu cơ chưa được chứng minh. Có thể nó sẽ thành công và bạn sẽ trở thành triệu phú. Có thể bạn sẽ mất tất cả. Nhưng tôi không muốn đánh cược với tài sản của mình. Tôi muốn xây dựng tài sản của mình với những thứ đã được thiết lập và sau đó sử dụng các tài sản đầu cơ như một thứ gì đó mang tính đầu cơ và đối xử với nó như vậy. Về giá trị tài sản ròng của bạn, nó được phân chia theo tỷ lệ phần trăm giữa năm thứ này như thế nào? Nếu chúng ta nhìn vào bất động sản, bất động sản có lẽ chiếm gần 50% trong các khoản đầu tư của tôi. Cổ phiếu chiếm khoảng 30%. Tài sản đầu cơ chiếm khoảng 18% trong danh mục đầu tư của tôi. Vậy chỉ riêng 30%, bao nhiêu trong số đó là vào cổ phiếu của các công ty riêng lẻ so với ETFs? Khoảng một nửa và một nửa.
Được rồi, vậy là 15% mỗi loại, được rồi, tuyệt vời.
Còn về phần đầu tư mạo hiểm thì sao?
Khoảng 18%.
Và trong số đó, bao nhiêu là tiền điện tử so với các startup?
Trước đây có nhiều tiền điện tử hơn, nhưng bây giờ có nhiều startup hơn.
Tôi đã bán một phần Bitcoin khi nó đạt mức cao kỷ lục
và tôi sẽ sử dụng số tiền đó
để mua thêm một số bất động sản cho thuê.
Được rồi, còn vàng thì sao?
Khoảng 2% trong danh mục đầu tư của tôi.
Được rồi.
Và lý do tôi mua vàng,
tôi không coi vàng là một khoản đầu tư.
Tôi xem vàng như một cách để tiết kiệm tiền mặt
bởi vì lý thuyết của tôi là nếu tôi lấy 10.000 đô la tiền mặt
và tôi lấy 10.000 đô la vàng vật chất
và tôi chôn cả hai thứ này trong vườn sau nhà hôm nay,
thì sau 10 năm, cái nào sẽ có sức mua nhiều hơn?
Lý thuyết của tôi là vàng sẽ có sức mua nhiều hơn.
Và đó là lý do tại sao tôi sở hữu một ít vàng vật chất.
Đối với tôi, đó là cách để tiết kiệm tiền mặt.
Tôi coi đó như một bảo hiểm chống lại ngày tận thế,
chống lại những điều tồi tệ xảy ra,
chống lại những điều xấu xảy ra với tiền tệ của chúng ta,
những điều xấu xảy ra với nền kinh tế.
Đó là lý do tại sao tôi sở hữu một ít vàng vật chất.
Nhưng vấn đề với vàng là khi tôi sở hữu vàng vật chất,
nó chỉ nằm đó trong một kho.
Nó không tạo ra dòng tiền.
Nó không tạo ra giá trị mới.
Nó chỉ nằm đó.
Khi tôi đầu tư vào bất động sản, nó tạo ra dòng tiền.
Khi tôi đầu tư vào cổ phiếu, các công ty đang làm việc
để sản xuất sản phẩm tốt hơn, để tăng lợi nhuận của họ.
Vàng không làm gì cả.
Còn tiền mặt thì sao?
Bạn có giữ nhiều tiền mặt không?
Tiền mặt chắc chắn là một vị thế.
Tôi không biết về tỷ lệ phần trăm, nhưng tôi luôn giữ tiền mặt.
Và tôi muốn phân tích điều này theo một vài cách
bởi vì tôi có một, hãy gọi nó là một khoản tiền mặt,
đó là tiền tiết kiệm khẩn cấp của tôi.
Đây là tiền mặt để bảo vệ tôi
trong trường hợp khẩn cấp, trong cuộc sống cá nhân.
Tôi cũng có một khoản tiền mặt riêng,
đó là tiền tiết kiệm khẩn cấp cho doanh nghiệp của tôi.
Sau đó, tôi có một khoản tiền mặt,
đó là tiền để đầu tư.
Đây là tiền đang chờ được đầu tư vào bất động sản.
Và sau đó, tôi có cổ phiếu.
Và sau đó, tôi cũng có một ít tiền mặt khác
đang chờ được đầu tư vào các tài sản đầu cơ.
Vì vậy, tôi có tiền mặt đang chờ được đầu tư vào các tài sản đầu cơ,
tiền mặt đang chờ được đầu tư vào bất động sản,
tiền mặt đang chờ được đầu tư vào cổ phiếu,
và sau đó tôi có tiền mặt khẩn cấp của mình.
Vì vậy, tôi thích tách biệt tất cả ra.
Một giây trước, bạn đã nói rằng trừ khi bạn có tư duy về tiền bạc,
bạn sẽ không bao giờ trở nên giàu có.
Tư duy về tiền bạc là gì?
Tư duy là điều quan trọng nhất.
Bạn phải tin rằng bạn sẽ trở nên giàu có.
Điều tôi thích nói là bạn phải nói, tôi sẽ trở nên giàu có.
Tại sao?
Bởi vì nếu bạn không tin rằng bạn sẽ trở nên giàu có,
thì điều đó sẽ trở nên không thể đối với bạn.
Tại sao?
Tôi đã từng dạy học ở các trường công lập Detroit.
Vì vậy, Detroit là một khu vực rất khó khăn và vẫn còn khó khăn.
Một số khu vực là văn phòng ở trung tâm Detroit,
nhưng có những phần của Detroit vẫn rất khó khăn.
Và tôi đã đề xuất dạy ở một số trường công lập ở đó.
Và đây là những đứa trẻ, những đứa trẻ tốt,
không được tiếp xúc với một số điều tốt nhất.
Và ý tôi là khi tôi vào những lớp học này,
trước tiên bạn phải đi qua nhiều máy dò kim loại.
Sẽ có cảnh sát ở đó.
Bạn có thể phải bị kiểm tra.
Và khi tôi vào lớp học, tôi hỏi các em,
có bao nhiêu em có hai phụ huynh ở nhà?
Gần như không ai giơ tay.
Tôi sau đó hỏi, có bao nhiêu em đi làm?
Gần như tất cả mọi người đều giơ tay.
Và khi tôi hiểu rõ hơn về các học sinh,
tôi cũng bắt đầu nhận ra rằng những đứa trẻ này,
các em học sinh trung học, một số em đã tham gia băng nhóm.
Một số em đã bị cảnh sát bắt giữ.
Một số đã tham gia vào những điều mà chúng ta coi là xấu và đó là những điều xấu.
Nhưng đối với các em, đó chỉ là bình thường.
Bởi vì khi tôi nói chuyện với các em về những băng nhóm này,
những gì các em sẽ nói với tôi là, tôi không có cha mẹ ở nhà.
Tôi không có bố.
Tôi không biết bố tôi là ai.
Mẹ tôi đang làm việc.
Tôi sẽ ăn gì đây?
Các anh trai tôi, băng nhóm này, mang lại cho tôi một chút an ủi
bởi vì có những người xung quanh tôi.
Họ cho tôi thức ăn.
Họ giúp tôi có tiền.
Trong mắt họ, đó không phải là điều xấu.
Và khi bạn lớn lên trong tư duy đó,
thật khó để bạn nghĩ lớn hơn.
Và khi tôi vào những lớp học này,
tôi sẽ nói về cuộc sống, động lực, tiền bạc, tất cả mọi thứ.
Và một trong những điều tôi muốn làm,
một bài tập mà tôi sẽ thực hiện,
là cố gắng khiến bạn nghĩ về những điều thành công.
Những điều mà trẻ em muốn là gì?
Một chiếc xe đẹp.
Vì vậy, tôi sẽ hỏi những đứa trẻ này, chiếc xe mơ ước của bạn là gì?
Và những câu trả lời tôi nhận được là những thứ
như Ford Mustang hoặc Dodge Challenger.
Những chiếc xe đẹp đó, nhưng tôi sẽ tiếp tục hỏi,
tại sao không phải là một chiếc Bugatti?
Tại sao không phải là một chiếc Lamborghini?
Tại sao không phải là một chiếc Rolls-Royce?
Và họ sẽ nói, người như tôi
không bao giờ có thể có những thứ như vậy.
Vì vậy, tôi thậm chí không thể mơ về việc có những thứ đẹp đẽ đó.
Và điều đó thực sự gây sốc cho tôi.
Ý tôi là, bạn bị kìm hãm đến mức,
không chỉ bạn không nghĩ rằng bạn có thể đạt được điều đó,
mà bạn thậm chí không thể mơ rằng bạn có thể đạt được điều đó.
Bạn thậm chí không thể đạt được điều đó trong chính giấc mơ của mình.
Và khi bạn không tin rằng
bạn xứng đáng với bất cứ điều gì hơn một chiếc Ford Mustang,
thì làm thế nào bạn có thể làm việc để có được điều gì đó tốt hơn?
Và tôi không nói rằng bạn phải làm việc
chỉ vì những thứ vật chất,
nhưng đây là sự thay đổi tư duy
rằng nếu bạn không tin rằng bạn có thể làm được,
bạn sẽ không bao giờ có thể làm được.
Và vì vậy, đây là điều đầu tiên,
bạn phải nói, tôi sẽ trở nên giàu có.
Và đôi khi bạn phải có thể tìm thấy một chút hương vị của thành công
và xem điều đó trông như thế nào.
Có nhiều cách để thực hiện điều đó.
Ý tôi là, bạn có thể chỉ cần lên Instagram
và xem thành công trông như thế nào đối với một số người,
nhưng bạn bắt đầu định nghĩa thành công đó là gì
và nói với bản thân, tôi sẽ trở nên giàu có.
Không phải là tôi có thể, không phải là tôi có thể,
mà tôi sẽ trở nên giàu có.
Điều thứ hai là tiền là một công cụ.
Và lý do tôi nói điều đó
là vì chúng ta đã gợi ý về điều này
trong suốt cuộc thảo luận này.
Nhưng lý do mà nhiều người rất sợ nói về tiền,
lý do mà tiền là một chủ đề cấm kỵ
là vì chúng ta không tự tin về tiền của chính mình.
Tôi chỉ muốn dừng lại ở đó
trước khi chúng ta tiếp tục với quan điểm tiền là công cụ.
Thật thú vị những gì bạn đang nói về những đứa trẻ đó.
Thật thú vị vì tôi đang nghĩ
khi bạn đang nói về những mối đe dọa từ khuôn mẫu.
Và trong cuốn sách trước của tôi,
tôi đã dành một chút thời gian để nói về niềm tin vào bản thân và sự tự tin
và ý tưởng về những mối đe dọa từ khuôn mẫu.
Và một số nghiên cứu mà tôi đã gặp cho thấy rằng
nếu có một khuôn mẫu cho rằng những người giống bạn,
giả sử là người da đen như tôi,
kém trong một lĩnh vực nào đó, giả sử là toán học.
Trước khi họ làm bài kiểm tra toán,
nếu họ nhắc nhở một người da đen rằng họ là người da đen,
chỉ cần để họ đánh dấu vào ô nói rằng họ là người da đen,
thì hiệu suất của họ trong bài kiểm tra đó sẽ giảm
và họ cũng làm tương tự với phụ nữ.
Vì vậy, nếu có một khuôn mẫu xung quanh khả năng của bạn trong một lĩnh vực nào đó,
nếu họ nhắc nhở bạn về phần đó của bạn
trước khi bạn làm bài kiểm tra, hiệu suất của bạn sẽ giảm.
Và điều quan trọng là, trong các nghiên cứu,
khi họ không nhắc nhở người da đen hoặc phụ nữ
về đặc điểm cụ thể đó của họ,
hiệu suất của họ giống như mọi người khác.
Và thật thú vị khi bạn nói rằng
khi bạn đang nói về tiền,
chúng ta có một mối đe dọa từ khuôn mẫu ở đó.
Chúng ta tồn tại trong một thế giới mà chúng ta nghĩ rằng những người giống chúng ta
kiếm được một số tiền nhất định.
Và nếu các nghiên cứu về mối đe dọa khuôn mẫu là đúng,
điều đó có nghĩa là tôi sẽ xuất hiện trong thế giới theo cách
sẽ mang lại số tiền đó.
Nhưng thật không dễ để thực sự tin tưởng ngoài khuôn mẫu của bạn.
100%.
Ngoài bối cảnh mà bạn đã lớn lên.
Tôi đã đi ngầm trong một trường học ở một khu vực khó khăn ở Liverpool, nơi mà tình hình học tập rất kém. Tôi đã giả vờ làm một giáo viên. Tôi đã bắt đầu làm quen với các em học sinh và tôi đã gặp một cậu bé, và tôi nhớ cậu ấy đã nói với tôi về những kế hoạch cho tương lai của mình. Tôi ngồi đó và hỏi, “Bạn có biết triệu phú nào không?” Cậu ấy trả lời, “Không, ở đây không có triệu phú nào cả.” Tôi hỏi tiếp, “Bạn đã bao giờ gặp một triệu phú chưa?” Cậu ấy nói, “Tôi chưa bao giờ gặp một ai cả.” Và ngay lúc đó, mẹ cậu ấy, điều này có trong video, trong một bộ phim tài liệu của Channel 4, cậu ấy nói, “Nhưng tôi nghĩ tôi muốn trở thành triệu phú.” Và mẹ cậu ấy đã bật cười. Bà ngồi trên ghế sofa bên cạnh cậu ấy và đã cười lớn. Tôi nhớ đã hỏi bà trước ống kính, “Tại sao bà lại cười?” Bà nói, “Không, không có cơ hội nào đâu.” Vì vậy, điều này đã được ăn sâu vào bối cảnh của bạn, gia đình bạn, nguồn gốc của bạn, mạng lưới bạn bè của bạn rằng bạn không thể thành công. Thật khó khăn. Điều này 100% khó khăn. Và nó không dừng lại ở bất kỳ cấp độ nào. Ví dụ, khi tôi nói với bố mẹ rằng tôi không muốn trở thành bác sĩ, tôi đã bị mọi người nói rằng tôi đang vứt bỏ sự hy sinh của bố mẹ. Và rằng một người như tôi thì không bao giờ có thể thành công trong kinh doanh. Bởi vì tôi không biết gì về kinh doanh. Không ai trong gia đình tôi là người làm kinh doanh. Không ai trong gia đình tôi là nhà đầu tư. Không ai trong gia đình tôi làm điều này. Bạn chưa bao giờ học những điều này trước đây. Bạn không vào được trường kinh doanh. Bạn, bạn sẽ làm điều này như thế nào? Và tôi không nói điều này để so sánh. Tôi nói điều này để giải thích rằng có rất nhiều cấp độ trong tư duy này, rằng nếu bạn không thể phá vỡ rào cản vô hình này, bạn sẽ không bao giờ thành công khi bất kỳ nhân viên nào gia nhập đội ngũ của tôi. Ngày đầu tiên, chúng tôi yêu cầu mọi nhân viên, từng người một, bất kể vai trò, thực hiện bài tập này. Nó được gọi là bài tập chín điểm. Bạn có chín điểm trên màn hình. Nếu bạn tìm kiếm trên Google, bạn có thể thấy bài tập chín điểm hoặc câu đố chín điểm, nơi có chín điểm.
Chúng ta sẽ đưa nó lên màn hình.
Vâng.
Và tôi sẽ không tiết lộ, nhưng thực ra tôi sẽ.
Đó là cách duy nhất để truyền đạt điều đó.
Nhưng cách mà bài tập này hoạt động là bạn phải, trong bốn đường thẳng,
chạm vào mọi điểm trên màn hình mà không được nhấc bút lên.
Bạn phải chạm vào mọi điểm, tất cả chín điểm này mà không được nhấc bút lên.
Và khi bạn làm điều đó, bạn có thể nói, ồ, điều đó là không thể.
Làm thế nào để bạn làm điều đó?
Và bây giờ là lúc.
Ô, được rồi.
Không được đi qua một đường đã vẽ trước đó.
Đúng vậy.
Không phải khi bạn có thể đi qua một đường đã vẽ trước đó, nhưng bạn không thể nhấc bút lên.
Vì vậy, nếu có chín điểm, một, một, hai, ba, bốn, năm, sáu, bảy, tám, chín.
Bạn phải kết nối tất cả bốn điểm, xin lỗi, tất cả chín điểm bằng bốn đường thẳng.
Bạn không thể uốn bút và bạn không thể nhấc bút lên.
Và mọi người sẽ nói, điều này là không thể.
Và lý do bạn nói điều đó là vì bạn vừa tạo ra một rào cản vô hình.
Bởi vì bây giờ nếu bạn đi ra ngoài hộp, nếu bạn kéo dài bút một chút nữa,
thì bạn có thể bắt đầu kết nối tất cả những điểm này.
Và bây giờ bạn nhận ra, ô, điều đó là có thể nếu tôi không tạo ra những bức tường vô hình xung quanh mình,
nếu tôi không đặt mình vào trong cái hộp vô hình này.
Và đó là những gì chúng ta làm.
Chúng ta đều được điều kiện hóa để làm điều này đến một mức độ nào đó.
Nếu bạn lớn lên trong nghèo khó, có thể bạn sẽ nghĩ rằng bạn không bao giờ có thể đạt được bất kỳ mức độ thành công nào.
Nếu bạn lớn lên với suy nghĩ rằng bạn sẽ trở thành điều này,
có thể bạn sẽ không bao giờ bắt đầu một doanh nghiệp.
Bạn không bao giờ có thể trở thành một nhà đầu tư.
Nếu bạn đã trở thành một kỹ sư, và bây giờ ở độ tuổi 30, bạn muốn ra ngoài và làm điều gì đó khác biệt,
có thể ai đó như bạn không bao giờ có thể làm điều gì đó khác biệt.
Nhưng tất cả những điều này đều là những cái hộp vô hình.
Bạn thấy nó ngay đó.
Và đó là lý do tại sao chúng tôi yêu cầu mọi thành viên trong đội, mọi nhân viên làm điều đó vào ngày đầu tiên.
Bởi vì những gì chúng tôi nói là, hãy nhìn, chúng ta phải đến đây và đổi mới.
Và nếu bạn muốn có thể đổi mới và làm điều gì đó lớn lao,
Bạn phải thoát ra khỏi chính suy nghĩ của mình.
Và bạn phải có khả năng vượt qua những rào cản vô hình này.
Và bây giờ khi bạn quay lại với câu hỏi của mình, điều đó rất khó khăn.
Nó khó khăn.
Vậy bạn làm thế nào để thực hiện điều đó?
Điều này liên quan đến sự phát triển cá nhân của bạn.
Điều tôi khuyên bạn là hãy đọc năm cuốn sách về phát triển bản thân, phát triển cá nhân,
và thực sự cố gắng áp dụng những điều này vào cuộc sống của bạn.
Bởi vì cho đến khi bạn có thể bắt đầu suy nghĩ một cách khác biệt một chút,
và bạn có thể bắt đầu nhìn thế giới một cách rộng lớn hơn,
bạn sẽ không bao giờ có thể đạt được mức độ giàu có tối đa mà bạn xứng đáng có được.
Tôi vừa tìm trên Google và thấy cái bài toán chín chấm này, mà tôi có ở đây.
Đây là chín chấm.
Bạn đã hiểu rồi.
Vậy bạn đang nói với tôi rằng tôi phải nối tất cả các chấm mà không được nhấc bút lên.
Chính xác.
Được rồi, để tôi thử.
Bạn chỉ có bốn đường thẳng và không được cong.
Tôi chỉ có thể vẽ bốn đường thẳng.
Chỉ bốn đường thẳng.
Bốn đường thẳng.
Nó không dễ như nó trông.
Cố lên, Steven.
Cho tôi thấy cách làm.
Cố lên.
Vậy điều mà hầu hết mọi người làm là họ bắt đầu như thế này,
thế này, và sau đó họ dừng lại vì không biết phải đi đâu tiếp theo.
Nhưng cách bạn làm là bạn sẽ phá vỡ rào cản vô hình.
Vậy bây giờ tôi sẽ bắt đầu giống như cách tôi đã làm trước đó.
Nhưng thay vì tạo ra vết cắt giống như lần trước,
tôi sẽ phá vỡ rào cản vô hình, đi một chút xuống dưới,
và bây giờ tôi sẽ đi lên như thế này.
Sau đó tôi sẽ đi theo hướng này và cuối cùng tôi sẽ hoàn thành như vậy.
Bạn phá vỡ rào cản vô hình.
Bạn vượt qua những gì bạn nghĩ mình có thể làm
bởi vì bạn đã vượt qua cả những kỳ vọng của chính mình.
Chúng ta có một cái hộp vô hình xung quanh bản thân.
Và đây là điều mà bạn muốn có thể thoát ra khỏi.
Đây là sự thay đổi tư duy mà bạn phải có thể thực hiện.
Và đó là phần đầu tiên của việc trở nên giàu có.
Khi bạn nói về những rào cản vô hình, tôi nhớ đến một video đã thực sự thay đổi cuộc đời tôi, và đó là video về một con kiến. Một số người đã nghe tôi nói về video này trước đây. Đây là video. Nó cho thấy một con kiến và người ta dùng bút lông vẽ một vòng tròn xung quanh nó. Và con kiến bây giờ tin rằng nó bị mắc kẹt trong vòng tròn này. Dù nó làm gì, nó cũng đi quanh và kiểm tra tất cả các mặt của vòng tròn. Nó nghĩ rằng nó bị mắc kẹt. Chúng ta có thể thấy rằng vòng tròn đó chỉ là một sản phẩm của trí tưởng tượng của nó. Và khi tôi thấy điều này, tôi nghĩ, “Ôi Chúa ơi, tất cả chúng ta đều có vòng tròn tưởng tượng này vẽ xung quanh mình.” Rồi tôi xem video về một con nhện. Họ cũng có thể làm điều tương tự với một con nhện. Nhưng khoảnh khắc quan trọng trong video này đã thực sự truyền cảm hứng cho tôi là con nhện hiện đang bị mắc kẹt bởi cây bút này, đúng không? Nhưng trong video này, có một khoảnh khắc mà con nhện vô tình bước qua cây bút. Và khi nó bước qua cây bút, nó sẽ không bao giờ, không bao giờ bị mắc kẹt bởi cây bút nữa. Một lần nữa, bạn sẽ thấy điều đó trong giây lát. Nó đang chạy về phía đó. Vì vậy, đây giống như một rào cản tưởng tượng trong tâm trí của nó. Và nếu tôi chỉ đẩy nó về phía trước một chút, đây là khoảnh khắc mà nó… Wow, nó giống như một bức tường thực sự. Nó nghĩ đó là một bức tường thực sự. Và sau đó nó bị chật chội ở đây. Nó chạy qua và nó không bao giờ có thể bị mắc kẹt nữa. Tôi thích điều đó vì một khi bạn phá vỡ nó, bạn không thể bị ngăn cản sau đó. Bạn nhận ra rằng đó là một ảo tưởng đã giam giữ bạn suốt thời gian qua. Và điều này liên quan đến những gì chúng ta đã nói về những khuôn mẫu này. Đối với tôi, ở một độ tuổi rất trẻ, khi tôi có thể kiếm tiền lần đầu tiên hoặc bắt đầu một doanh nghiệp hoặc biến một ý tưởng thành một thứ mang lại tiền cho tôi, ảo tưởng đó đã bị phá vỡ mãi mãi. Ảo tưởng rằng cách duy nhất để trở nên thành công, bạn cũng nên làm điều tương tự, là đi học, lấy bằng cấp, tìm một công việc. Và bạn không thể không thấy nó. Bạn không thể không học nó. Đúng vậy. Bạn không thể quay lại và theo con đường truyền thống đó và làm lại điều đó một lần nữa.
Bởi vì bạn đã thấy một khía cạnh khác.
Và cho đến khi bạn nếm trải điều đó, bạn sẽ bị mắc kẹt.
Và đó là lý do tại sao, một lần nữa, tất cả thành công bắt đầu từ tư duy của họ.
Và đó là lý do tại sao tôi nói, tôi sẽ trở nên giàu có.
Điểm đầu tiên, tuy nhiên, là sự nhận thức, chỉ cần biết rằng bạn đang bị mắc kẹt bởi một điều gì đó.
Và không phải nói rằng tôi đã phá vỡ tất cả các rào cản tâm lý của mình.
Bây giờ, tôi chỉ đang ở trong một cái mới.
Tôi chỉ đang ở trong một bộ rào cản mới.
Tôi nghĩ rằng tôi có thể, tôi có thể có chín con số.
Tôi không, có lẽ tôi không nghĩ rằng tôi có thể trở thành tỷ phú hay gì đó vào lúc này.
Và tất cả chúng ta, bất kể chúng ta nghĩ mình thành công đến đâu, đều ở trong một số vòng tròn nào đó.
Luôn luôn.
Trong mọi giai đoạn của cuộc đời bạn, bạn đều ở trong một loại rào cản nào đó.
Và, bạn biết đấy, mọi thứ bạn làm bây giờ phải luôn luôn làm việc để làm cho bản thân mình bất ngờ.
Khi tôi bắt đầu kênh YouTube của mình, thật buồn cười.
Tôi không bắt đầu kênh YouTube của mình với suy nghĩ rằng nó sẽ trở nên lớn.
Và điều buồn cười là, tôi luôn nghĩ rằng tôi nghĩ lớn.
Tôi nghĩ lớn.
Tôi sẽ bắt đầu một doanh nghiệp.
Tôi sẽ chứng minh mọi người sai.
Tôi không bắt đầu kênh YouTube của mình để kiếm tiền.
Điều này đối với tôi giống như một sở thích.
Nhưng tôi nhớ, và bây giờ tôi cười về điều này, tôi đã nói với em trai tôi khi tôi bắt đầu kênh YouTube của mình,
nếu tôi đạt 100.000 người đăng ký, tôi không biết mình sẽ làm gì.
Nhưng nếu tôi có một triệu người đăng ký, tôi sẽ đóng kênh của mình lại vì không có cách nào.
Thật không thể tin được rằng kênh của tôi sẽ đạt 1 triệu người đăng ký.
Không có 1 triệu người kỳ quặc trên thế giới.
Họ sẽ muốn xem gã ngẫu nhiên này trên YouTube nói về guacamole và tiền, đúng không?
Và điều buồn cười là, tôi bắt đầu làm những video này.
Tôi bắt đầu thích làm những video này vì tôi bắt đầu nói về những điều mà tôi ước ai đó đã nói với tôi trước đây.
Và mọi người bắt đầu xem.
Và mọi người bắt đầu thực sự thích nó và chia sẻ nó với bạn bè của họ.
Và rồi chúng tôi đạt được 100.000 người đăng ký, và tôi không thể tin được.
Chúng tôi đạt được 500.000 người đăng ký, và tôi không thể tin được.
Và rồi một ngày nọ, chúng tôi đạt một triệu người đăng ký.
Và tôi đã nghĩ, ôi không, tôi hy vọng em trai tôi không nhớ lời hứa này
vì tôi không muốn phải dừng lại.
Nhưng rồi nó tiếp tục phát triển.
Và đây tôi, một người đã thành công.
Tôi đã đầu tư vào bất động sản.
Tôi đã có một số thành công trong kinh doanh.
Tôi đã thoát khỏi ý tưởng trở thành bác sĩ và bắt đầu một doanh nghiệp.
Và tôi vẫn đặt ra những giới hạn cho bản thân rằng tôi không thể bắt đầu một kênh YouTube.
Tại sao tôi lại làm điều đó?
Bởi vì tôi chưa bao giờ làm điều đó trước đây.
Tôi chưa bao giờ thấy điều này xảy ra với một người như tôi trước đây.
Vậy có điều gì thực tiễn mà một người hiện đang bị mắc kẹt
trong một số rào cản tâm lý có thể làm để giúp họ mở rộng cách suy nghĩ về cuộc sống của mình không?
Điều tôi làm, và tôi không biết có nên khuyên ai khác không,
là tôi hơi bướng bỉnh.
Tôi sẽ nói trước điều đó.
Là tôi làm những điều để nổi bật và khác biệt.
Vậy tôi muốn nói điều này, tôi sẽ quay lại những gì tôi đã nói trước đó.
Lần đầu tiên tôi kiếm được một triệu đô la trong một năm,
tôi đã nghĩ rằng tôi sẽ bay bằng máy bay riêng
và sống cuộc sống xa hoa và làm tất cả những điều đó.
Nhưng tôi biết rằng tôi muốn điều gì đó khác biệt.
Tôi muốn xây dựng sự giàu có này.
Nhưng tôi không muốn bắt đầu sống như mọi người khác.
Tôi muốn làm điều gì đó khác biệt.
Vì vậy, tôi tiếp tục sống giản dị.
Đó là lý do tại sao tôi tiếp tục lái chiếc xe này.
Bởi vì mọi người đều đặt câu hỏi về những gì tôi đang làm.
Mọi người đang tự hỏi, Jaspreet có thực sự thành công không?
Hay người này chỉ là một trò lừa đảo?
Jaspreet có phải là người nghèo không?
Liệu anh ta không thể đủ khả năng mua một chiếc xe đẹp hơn?
Và vì vậy, tôi đã đặt mình vào vị trí nghe những điều này
và thực sự muốn, bạn đã nói về sự tự tin.
Tôi thực sự muốn xây dựng sự tự tin của mình
để trở thành người đã làm điều gì đó khác biệt.
Và tôi không biết, tôi cảm thấy vui vẻ từ điều đó.
Tôi là một người kỳ quặc.
Tôi cảm thấy vui vẻ từ điều đó.
Khi tôi tốt nghiệp trường luật,
Tôi đã nói với bố tôi trước khi tôi tốt nghiệp trường luật,
thậm chí trước đó, tôi chỉ làm điều này vì bố.
Và vì vậy, khi đến ngày tốt nghiệp của tôi,
mọi người, bạn biết đấy, đều mặc vest và cà vạt
và bạn kiểu như ăn mặc chỉnh tề để đi.
Tôi đã nói với bố tôi, nhìn này, tôi đã nói với bố tôi rằng tôi sẽ lấy bằng cho bố
nhưng tôi sẽ làm điều đó theo cách của tôi.
Vì vậy, tôi quyết định không mặc vest.
Tôi quyết định mặc một bộ trang phục truyền thống Punjabi gọi là kurta pajama,
một chiếc áo dài và quần.
Và tôi đã mang một đôi giày truyền thống, gọi là Punjabi juti,
có nghĩa là giày Ấn Độ.
Và đối với tôi, tôi chỉ muốn làm điều đó
bởi vì nó mang lại cho tôi sự tự tin.
Và vâng, tôi có nghĩa là, mọi người sẽ nói, bạn đang mặc cái quái gì vậy?
Nhưng đối với tôi, tôi cần một cú hích tự tin
rằng tôi đang làm điều này vì tôi.
Và tôi được tiếp thêm năng lượng bởi những người đặt câu hỏi về tôi.
Và bạn phải tìm ra điều gì tiếp thêm năng lượng cho bạn.
Về điểm đầu tiên, đó là, đó là nghĩa vụ của tôi để trở nên giàu có.
Đó có phải chỉ là điều bạn nói ra ngoài miệng không?
Có cách nào bạn có thể nhắc nhở bản thân về điều này không?
Vì vậy, tôi không phải là một fan hâm mộ lớn của việc,
thiền định về ý tưởng bạn trở nên giàu có.
Tôi không phải là một fan hâm mộ lớn của ý tưởng mơ hồ này,
tôi sẽ trở nên giàu có, tôi sẽ trở nên giàu có.
Đó không phải là cách nó hoạt động.
Nhưng điều tôi tin là bạn phải liên tục nhắc nhở bản thân
và cung cấp cho bản thân động lực và kỷ luật ngay từ đầu
về lý do tại sao bạn bắt đầu, một động lực nào đó về lý do tại sao bạn bắt đầu.
Vì vậy, một trong những điều tôi thích nói đến là lý do của bạn là gì?
Bạn đang làm điều này cho ai?
Và vì vậy, trong văn phòng của chúng tôi, mọi người đều có bên cạnh bàn làm việc của họ,
một bảng ghim nơi bạn có thể dán hình ảnh hoặc bất cứ điều gì
để nhắc nhở bạn về lý do tại sao bạn làm việc chăm chỉ.
Và lúc đầu đối với tôi, tôi đã rất tức giận.
Tôi muốn chứng minh mọi người sai và tôi đã tức giận.
Và tôi không cố gắng chửi thề trên camera thường xuyên, nhưng đây là lúc.
Tôi đã tức giận.
Và lý do tôi tức giận là vì khi tôi đưa ra quyết định đó
Để không trở thành bác sĩ, điều mà tôi được nói là,
Tôi đang vứt bỏ những hy sinh mà cha mẹ tôi đã làm.
Và tôi đã bắt đầu kinh doanh vào thời điểm đó.
Tôi làm việc trong lĩnh vực thương mại điện tử và tôi đã bắt đầu một công ty sản xuất tất.
Và vì vậy, những bình luận mà chúng tôi nhận được là,
Hãy hít thở đi, bạn sẽ trở thành bác sĩ.
Bây giờ bạn đang bán tất.
Và đó là một điều rất lặp đi lặp lại,
Bạn đã từ bỏ ước mơ của mình.
Bạn đã từ bỏ tất cả những hy sinh mà gia đình bạn đã làm.
Bạn thậm chí không biết trân trọng những điều đó, những hy sinh.
Và bây giờ bạn chỉ đang bán tất trên internet.
Và đó là động lực của tôi vì tôi biết, tôi không biết làm thế nào,
nhưng tôi biết tôi sẽ chứng minh bạn sai.
Nó là động lực độc hại.
Đó là 100%.
Nó chỉ là sự tức giận, chỉ là sự tức giận thuần khiết.
Tôi sẽ chứng minh bạn sai.
Và từ từ, doanh nghiệp bắt đầu phát triển.
Tôi bắt đầu được nhìn thấy trên TV và tất cả những điều này bắt đầu xảy ra.
Và vì vậy, tôi may mắn rằng doanh nghiệp của tôi cũng đã thay đổi.
Bây giờ tôi không bán tất nữa.
Tôi đang xây dựng một công ty truyền thông tài chính, Briefs Media.
Và bây giờ đối với tôi, có một mục đích cho những gì tôi làm.
Có rất nhiều người thiếu kiến thức tài chính.
Có rất nhiều người đang làm việc rất chăm chỉ
mà không có ý tưởng tại sao họ không thể tạo ra tài sản.
Họ cứ nghe về việc mọi người trở nên giàu có như thế nào.
Mức đầu tư đang tăng vọt, những tỷ phú ngày càng trở nên giàu có hơn.
Và họ không hiểu và mọi người chỉ trở nên tức giận.
Khi trên thực tế, bạn có thể tham gia vào trò chơi đó
và thắng trong trò chơi này vì hệ thống kinh tế của chúng ta được thiết kế để mang lại lợi ích cho các nhà đầu tư.
Và nếu bạn không hiểu điều đó, bạn sẽ không bao giờ có thể thắng trong hệ thống.
Điểm số hai trong tư duy về tiền của bạn là tiền là một công cụ.
Bạn có nghĩa gì khi nói tiền là một công cụ?
Và điều đó khác với cách mọi người khác nghĩ về tiền như thế nào?
Bạn phải hiểu tiền đóng vai trò gì trong cuộc sống của bạn.
Khi tôi nói tiền là một công cụ, điều tôi muốn nói là tiền không làm cho bạn trở thành một người tốt.
Tiền không làm bạn trở thành một người xấu.
Nó khuếch đại con người bạn.
Và điều tôi muốn nói là có bốn yếu tố trong cuộc sống của bạn nếu bạn muốn sống một cuộc sống hạnh phúc và trọn vẹn.
Bạn phải có sức khỏe thể chất, sức khỏe tinh thần, sức khỏe tâm linh.
Và sức khỏe tài chính.
Nếu bạn có sức khỏe thể chất, nhưng đang nằm trên giường bệnh, bạn béo phì, thì việc có 10 triệu đô la cũng không làm bạn hạnh phúc.
Tất cả những gì bạn muốn là được khỏe mạnh trở lại.
Sức khỏe tinh thần liên quan đến việc hạnh phúc.
Nếu bạn bị bao quanh bởi những người độc hại, nếu bạn không hạnh phúc,
nếu bạn bị trầm cảm, nếu bạn lo âu, nếu bạn chỉ đơn giản là khổ sở,
bạn sẽ không bao giờ có thể thực sự tận hưởng cuộc sống.
Việc có nhiều tiền hơn sẽ không lấp đầy khoảng trống đó.
Sức khỏe tâm linh không có nghĩa là tôn giáo.
Nó có nghĩa là có một mục đích.
Lý do gì khiến bạn ra khỏi giường mỗi ngày?
Lý do gì khiến bạn muốn ra ngoài và đạt được điều gì đó?
Bởi vì nếu bạn có 10 triệu đô la, lý do gì khiến bạn muốn đứng dậy và chinh phục?
Ở vị trí cao nhất là sức khỏe tài chính.
Và một khi bạn có ba yếu tố dưới đây, có sức khỏe tài chính
sẽ mang lại cho bạn sức mạnh và khả năng sống cuộc sống tốt nhất có thể.
Bởi vì tất cả những điều này đều liên quan đến việc giải quyết các vấn đề tài chính của bạn.
Có thể không phải lo lắng về việc thanh toán hóa đơn.
Có thể sở hữu những thứ tốt hơn khi bạn muốn mà không phải lo lắng về giá cả.
Và điều tôi muốn nhấn mạnh là nếu bạn không có sức khỏe tài chính này,
thì sức khỏe thể chất của bạn có thể bị ảnh hưởng vì bạn không thể chi trả cho một thẻ hội viên phòng gym tốt.
Bạn không thể chi trả cho thực phẩm lành mạnh.
Bạn không thể chăm sóc cơ thể của mình.
Nếu bạn không có sức khỏe tài chính, sức khỏe tinh thần của bạn cũng có thể bị ảnh hưởng.
Các vấn đề tài chính là một trong những nguyên nhân hàng đầu dẫn đến tự tử và ly hôn.
Các vấn đề tài chính có thể thực sự khiến bạn căng thẳng
và chúng có thể gây ra rất nhiều lo âu và trầm cảm.
Các vấn đề tài chính cũng có thể phá hủy sức khỏe tâm linh của bạn.
Bởi vì nếu bạn không thể trả hóa đơn, bạn có thể dễ dàng mất đi cảm giác mục đích sống.
Vì vậy, đúng là việc có tài chính vững mạnh là một phần quan trọng, nhưng tất cả đều gắn kết trong cuộc sống của bạn.
Điều thứ ba trong tư duy về tiền bạc này là:
Tiền bạc là phong phú.
Và ý tôi là bạn phải sẵn sàng nghĩ lớn hơn.
Bởi vì thường thì điều xảy ra là chúng ta bắt đầu nghĩ về số tiền mà tôi đang chi ra thay vì số tiền mà tôi đang nhận lại.
Nếu tôi trả bạn một đô la, bạn đang trở nên giàu có nhờ tôi.
Nhưng tôi không nhìn vào những gì tôi nhận được.
Nếu tôi nhận được hai đô la từ bạn, thì có gì sai khi tôi trả bạn một đô la?
Không.
Và đây là lúc chúng ta cần bắt đầu hiểu rằng có rất nhiều tiền trong thế giới này.
Chỉ vì ai đó trở nên giàu có, không có nghĩa là người khác không thể trở nên giàu có.
Và lý do mà chúng ta nhầm lẫn điều này là vì chúng ta cho rằng tiền bạc là khan hiếm.
Điều này xuất phát từ thời thơ ấu của chúng ta.
Bởi vì khi bạn lớn lên, bạn đang tranh giành sự chú ý của cha mẹ.
Và có một khoảng thời gian chú ý hạn chế mà cha mẹ bạn có.
Nếu bạn có anh chị em, thì bây giờ sự chú ý đó bị chia sẻ.
Và vì vậy bạn không thể có toàn bộ sự chú ý.
Nếu cha mẹ bạn đang dành sự chú ý cho người khác, điều đó có nghĩa là bạn không nhận được sự chú ý.
Đó là có hoặc không.
Đó là trắng hoặc đen.
Nhưng với tiền bạc, không phải như vậy.
Bạn có thể giàu có và tôi cũng có thể giàu có.
Nhưng chúng ta phải hiểu rằng có rất nhiều tiền trong thế giới này.
Ý tôi là, chính phủ Hoa Kỳ có khoảng 35 hoặc một số nghìn tỷ đô la nợ.
Đó là rất nhiều tiền.
Vì vậy, nếu bạn chỉ lấy một phần nhỏ trong số đó, một phần nhỏ trong số tiền có ở đó, bạn có thể xây dựng tài sản và người khác cũng có thể xây dựng tài sản.
Và tại sao điểm cụ thể này trong tư duy về tiền bạc lại quan trọng đến vậy?
Tại sao lại quan trọng khi biết rằng có rất nhiều tiền ở ngoài kia?
Điều đó thay đổi bạn như thế nào?
Vì vậy, nếu bạn kiếm được 50.000 đô la mỗi năm ngay bây giờ,
thì điều bạn có thể bắt đầu làm nếu bạn trở nên thông minh về tài chính là bạn có thể nói,
Được rồi, tôi sẽ bắt đầu sống dựa vào 75% số tiền tôi kiếm được.
Và tôi sẽ đầu tư 15% còn lại.
Điều đó có nghĩa là tôi sẽ sống dựa vào 30,000 đô la và tiết kiệm cũng như đầu tư.
Chúng ta sẽ gọi đó là 20,000 đô la.
Có thể bạn sẽ nói, ồ, tôi thích ý tưởng đầu tư này.
Tôi thấy tiềm năng.
Tôi nên làm gì?
Tôi kiếm được 50,000 đô la mỗi năm.
Vậy thì sao tôi không tiếp tục cắt giảm chi tiêu?
Bây giờ tôi sẽ sống dựa vào 25,000 đô la, 23,000 đô la.
Có một số lượng tiền có hạn mà bạn có thể rút ra từ cái bánh này,
nhưng không có giới hạn cho việc bạn có thể kiếm được bao nhiêu.
Vậy nếu tôi nói, hãy thay đổi một chút?
Thay vì cố gắng rút thêm vài đồng từ 50,000 đô la mà bạn có,
hãy cố gắng kiếm 500,000 đô la mỗi năm.
Và điều đầu tiên sẽ xảy ra là bạn sẽ nói, ồ,
ồ, ồ, 500,000 đô la mỗi năm.
Sếp của tôi sẽ không cho tôi mức lương 500,000 đô la mỗi năm đâu.
Bạn đang nói gì vậy, tuyệt vọng?
Được rồi, hãy phân tích điều này.
Nếu bạn muốn kiếm nhiều tiền hơn, bạn sẽ làm thế nào?
Tôi không biết.
Vậy hãy bắt đầu học hỏi.
Bạn sẽ đi đâu để học?
Google, YouTube?
Được rồi, hãy vào Google và YouTube.
Làm thế nào để tôi kiếm thêm tiền?
Có thể bạn bắt đầu bằng cách học cách yêu cầu tăng lương.
Có thể bạn học cách thay đổi nghề nghiệp.
Có thể bạn học cách đổi việc.
Hoặc có thể bây giờ bạn bắt đầu nghĩ khác đi và nói,
có thể bạn bắt đầu xây dựng một doanh nghiệp phụ hoặc một công việc phụ.
Bằng cách đó, bạn có thể bắt đầu kiếm thêm tiền.
Nhưng cho đến khi bạn nhận ra rằng điều đó là khả thi,
thay vì cố gắng từ 50,000 đô la lên 55,000 đô la, 58,000 đô la, 65,000 đô la,
hãy cố gắng lớn hơn một chút.
Thế còn từ 50,000 đô la lên 500,000 đô la thì sao?
Và điều đó sẽ yêu cầu, thứ nhất,
bạn phải phá vỡ cách suy nghĩ đó, rào cản vô hình đó,
nhưng cũng phải hiểu rằng có rất nhiều tiền ở ngoài kia.
Và điểm cuối cùng ở đây là tôi sẽ trở nên giàu có,
điều này khác với điểm đầu tiên,
đó là nghĩa vụ của tôi để trở nên giàu có.
Vì vậy, chúng ta đã thảo luận về điểm đầu tiên, đó là tôi sẽ trở nên giàu có.
Cuối cùng, đó là nhiệm vụ của tôi để trở nên giàu có.
Ồ, được rồi.
Tại sao đó là nhiệm vụ của bạn để trở nên giàu có?
Bởi vì tôi tin rằng bạn phải chăm sóc gia đình của mình,
trở thành người chăm sóc bản thân,
và chúng ta cũng có thể chăm sóc cộng đồng của bạn.
Đó là niềm tin của tôi, rằng đó là nhiệm vụ của bạn để làm như vậy.
Và nếu bạn dựa vào chính phủ hoặc ai đó khác để làm điều đó,
thì bạn đang yêu cầu gặp rắc rối.
Và chúng ta đã thấy điều này trong nhiều trường hợp,
nơi bạn có thể đã nghe ở Hoa Kỳ,
an sinh xã hội đang cạn kiệt.
Nó sẽ không bao giờ cạn kiệt
bởi vì chính phủ có thể in thêm tiền và chi trả.
Nhưng nó sẽ không bao giờ đủ để sống một cuộc sống tuyệt vời.
Những người dựa vào lương hưu,
thì lương hưu đang trở thành một thứ thuộc về quá khứ.
Một số lương hưu đã phá sản và mọi người đã mất đi điều đó.
Vì vậy, điều quan trọng hơn bao giờ hết là bạn phải trở nên
độc lập tài chính và ổn định tài chính thông qua việc giáo dục tài chính của chính bạn.
Trump vừa được bầu làm Tổng thống mới của Hoa Kỳ.
Và khi bạn thấy tin tức đó,
nó có thay đổi luận điểm của bạn liên quan đến việc tạo ra sự giàu có không?
Có điều gì bạn sẽ làm khác đi không?
Có cơ hội mới nào mà bạn thấy không?
Bạn có đang chuyển đổi phân bổ vốn của mình
sang các tài sản rủi ro hơn hay ít rủi ro hơn hoặc bất động sản không?
Nếu chúng ta nhìn vào 15 tổng thống cuối cùng ở Hoa Kỳ,
một số là đảng Dân chủ, một số là đảng Cộng hòa.
Thị trường chứng khoán đã tăng lên dưới các tổng thống Dân chủ.
Nó cũng đã giảm xuống dưới các tổng thống Dân chủ.
Thị trường chứng khoán đã tăng lên dưới các tổng thống Cộng hòa.
Nó cũng đã giảm xuống dưới các tổng thống Cộng hòa.
Vậy điều đó có nghĩa là gì?
Chà, nếu bạn chỉ đầu tư cho dài hạn, ai quan tâm?
Nhưng đối với một số nhà đầu tư mà sẽ gọi là một chút tinh vi hơn,
bạn có thể muốn hiểu tổng thống sẽ làm gì
về việc thay đổi chi tiêu của chính phủ.
Bây giờ tôi sẽ làm cho điều này có phần kỹ thuật một chút, nhưng hãy để tôi phân tích nó một cách đơn giản. Nền kinh tế của chúng ta được đo bằng một con số gọi là GDP. GDP là thước đo tất cả các khoản chi tiêu diễn ra trong nền kinh tế của chúng ta. Tại Hoa Kỳ, người chi tiêu lớn nhất là chính phủ. 30% GDP của chúng ta, nền kinh tế của chúng ta là chi tiêu của chính phủ, điều này có nghĩa là có những thực thể nhất định, những doanh nghiệp nhất định sẽ được hưởng lợi, tùy thuộc vào nơi mà chính phủ chi tiền. Và điều đó có thể ảnh hưởng đến các cổ phiếu đó. Nó có thể ảnh hưởng đến các ngành công nghiệp đó và nó có thể ảnh hưởng đến các doanh nghiệp đó. Vậy bây giờ hãy phân tích điều này. Nếu bạn là một nhà đầu tư dài hạn, bạn đang đầu tư vào S&P 500, bạn đang đầu tư vào các quỹ ETF, quỹ chỉ số và quỹ tương hỗ nói chung, thì điều đó không quan trọng. Nhưng nếu bạn, giả sử, có phần tinh vi hơn một chút, bạn muốn hiểu cách mà các thay đổi của chính phủ đang diễn ra. Bây giờ chúng ta có thể đi sâu hơn một chút. Trước cuộc bầu cử, chúng tôi đã công bố một báo cáo toàn diện trong Market Briefs Pro về điều này, nơi mà chúng tôi đã nói rằng nếu Trump được bầu làm tổng thống, đây là những điều mà ông ấy đã nói rằng ông ấy sẽ làm. Thứ nhất, ông ấy muốn bãi bỏ quy định đối với ngành dầu khí. Thứ hai, ông ấy muốn bãi bỏ quy định đối với ngành dịch vụ tài chính. Và thứ ba, ông ấy muốn đầu tư vào quân đội. Vì vậy, nếu bạn phân tích điều này, dầu khí, đây là những công ty đang đầu tư và khoan dầu. Và vì vậy những công ty này có ít quy định hơn và khả năng sản xuất sản phẩm và bán nhiều sản phẩm hơn. Họ có thể thấy doanh thu lớn hơn và lợi nhuận lớn hơn. Thứ hai, với các ngành dịch vụ tài chính, những thứ như các công ty trên Phố Wall, nếu bạn bãi bỏ quy định cho họ và cho họ khả năng làm nhiều việc hơn, họ có thể tạo ra doanh thu lớn hơn và lợi nhuận lớn hơn. Và cả tiền điện tử nữa. Tiền điện tử đã tăng vọt kể từ khi có tin tức rằng ông ấy đã được bầu và sẽ nhậm chức. Giá cả đã tăng vọt. Chính xác. Và thứ ba là đầu tư vào quân đội.
Bây giờ, đầu tư vào quân đội có nghĩa là gì?
Chà, nếu bạn đầu tư vào quân đội,
điều đó có nghĩa là chúng ta sẽ thực hành,
bắn nhiều súng hơn, bắn nhiều đạn hơn,
có pháo, có máy bay và các thiết bị khác.
Và những điều này sau đó được thực hiện bởi các công ty tư nhân.
Vì vậy, nếu chính phủ có thể chi tiêu và chọn nơi để chi tiêu,
và chính phủ sau đó quyết định rằng họ muốn chi tiêu nhiều hơn
hoặc cho phép các công ty tự do hơn để làm bất cứ điều gì họ muốn trong các ngành này,
thì các ngành đó sẽ có khả năng tăng doanh thu,
tăng lợi nhuận, tăng giá cổ phiếu.
Điều này có thể tạo ra cái mà chúng ta gọi là sự chuyển dịch của chính phủ
bởi vì chi tiêu của chính phủ thay đổi.
Và điều đó có thể tạo ra cơ hội đầu tư
cho những nhà đầu tư muốn trở nên tinh vi hơn một chút.
Nhưng tôi sẽ nói lại điều này.
Là một nhà đầu tư dài hạn, hãy quên đi các chu kỳ thu nhập ngắn hạn.
Bạn đang đầu tư cho dài hạn.
Đối với những nhà đầu tư ít tinh vi hơn,
như bạn đã từng khi bạn 19 tuổi,
bạn đã chọn đầu tư vào bất động sản như một tài sản tạo ra tiền mặt.
Bây giờ, nếu tôi muốn đầu tư vào bất động sản,
đó là khoản đầu tư đầu tiên của tôi như bạn đã làm.
Có những điều gì tôi nên chú ý
nếu tôi là người không biết gì về bất động sản?
Tôi nên tìm loại bất động sản nào?
Kích thước như thế nào?
Có quan trọng không nếu những bất động sản đó có giá bao nhiêu?
Tôi đang tìm kiếm cho thuê gia đình, căn hộ studio?
Những điều gì là quan trọng?
Những gì bạn đầu tư sẽ phụ thuộc vào điều gì là tốt nhất cho bạn.
Nhưng cách tôi thích nhìn nhận điều đó cho riêng mình,
bởi vì tôi không thể nói cho bạn phải làm gì,
là khi tôi đầu tư vào bất động sản,
tôi tìm kiếm ít nhất 7% lợi tức tiền mặt trên tiền mặt.
Điều đó có nghĩa là gì?
Vì vậy, nếu tôi đầu tư 1 đô la hôm nay,
tôi muốn có 7 xu dòng tiền sau chi phí
mỗi năm cho 1 đô la mà tôi đầu tư.
Vì vậy, nếu tôi mua một ngôi nhà trị giá 100.000 đô la,
và tôi sẽ giữ nó rất đơn giản.
Chúng ta sẽ không có nợ.
Tôi rút 100.000 đô la từ tài khoản ngân hàng của mình, và tôi mua một ngôi nhà trị giá 100.000 đô la mà tôi sau đó cho thuê. Tiền thuê, sau khi trừ tất cả các chi phí, sẽ đưa ít nhất 7.000 đô la vào túi tôi. Mỗi năm. Đó là ý nghĩa của việc đạt được 7% lợi tức tiền mặt trên tiền mặt. Đối với tôi, tôi thích những ngôi nhà đơn lẻ hoặc căn hộ đa gia đình, vì đó là nơi tôi bắt đầu, và tôi đã tìm thấy nhiều thành công hơn ở đó. Và nó cũng ít bị ảnh hưởng bởi sự đổi mới hơn, vì chúng ta biết rằng văn phòng có thể lên xuống. Nếu các công ty làm việc từ xa, văn phòng có thể bị ảnh hưởng. Ngành bán lẻ có thể bị tác động nếu các công ty chuyển sang trực tuyến, và chúng ta thấy có rất nhiều sự thay đổi đang diễn ra trong không gian bán lẻ. Nhưng cuối cùng, bạn phải tìm ra điều gì phù hợp với bạn, và bạn muốn tham gia đến mức nào. Khi tôi đầu tư vào bất động sản, tôi muốn nó là thụ động cho tôi. Sau khi tôi tìm thấy một tài sản, sau khi chúng tôi thực hiện các cải tạo, tôi muốn giao chìa khóa cho một người quản lý tài sản. Tôi không muốn phải lo lắng về nó. Vậy, bạn không trở thành chủ nhà và trực tiếp làm việc với người thuê nhà sao? Tôi không. Và lý do là tôi có rất nhiều việc cần làm. Và tôi không muốn dành thời gian của mình để quản lý tài sản. Tôi muốn dành thời gian của mình để thu mua. Tôi muốn dành thời gian của mình để đầu tư, nhưng tôi không muốn dành thời gian của mình để quản lý. Đầu tư tốt nhất mà bạn từng thực hiện là gì? Đầu tư tốt nhất mà tôi từng thực hiện là đầu tư vào bản thân mình. Điều đó đã mang lại cho tôi một lợi tức tốt hơn nhiều so với bất kỳ bất động sản nào, bất kỳ cổ phiếu nào, và thậm chí cả bất kỳ loại tiền điện tử nào. Và khi tôi nói về đầu tư tốt nhất vào bản thân mình, có hai điều. Số một là khoản đầu tư mà tôi đã thực hiện vào giáo dục của chính mình bên ngoài trường học. Vì vậy, sách, podcast, lớp học, huấn luyện. Số hai, những thất bại. Tôi đã mắc rất nhiều sai lầm. Chúng đã khiến tôi phải chịu nhiều căng thẳng, nhiều đau đầu, nhiều tiền bạc, nhưng chúng đã dạy tôi rất nhiều. Vậy tôi sẽ nói về bất động sản một chút. Và nếu chúng ta quay lại với căn hộ đầu tiên.
Ánh nắng và cầu vồng là một tài sản cho thuê với giá 600 đô la mỗi tháng. Nhưng điều bất lợi hoặc phần rủi ro và phần tồi tệ là tôi đã mắc phải mọi sai lầm có thể. Thứ nhất, tôi đã thuê một nhà thầu tồi. Thứ hai, tôi đã thuê một quản lý tài sản, mà tôi không nhận ra là một quản lý tài sản giả. Chúng tôi thậm chí không ký hợp đồng thuê với một người thuê nhà. Tôi cũng không ký hợp đồng với quản lý tài sản. Họ không làm việc với những người thuê nhà. Và họ đã cho người thuê nhà số điện thoại của tôi. Vì vậy, tôi đang ngồi trong lớp hóa học hữu cơ của mình và nhận được cuộc gọi từ người thuê nhà nói rằng, tài sản sẽ sụp đổ vì bóng đèn bị hỏng. Sau đó, chúng tôi đã thuê một người thuê nhà tồi. Tôi có thể hỏi bạn một câu hỏi không? Vâng. Làm thế nào bạn có thể tránh được tất cả những điều này? Chà, tôi có thể, thứ nhất, có một nhà đầu tư bất động sản mà tôi có thể nói chuyện, nhưng tôi không có quyền truy cập vào điều đó. Tôi đã đọc rất nhiều sách về bất động sản. Vậy nếu chúng ta nói tôi có thể làm gì khác đi? Tôi sẽ không. Bởi vì có những người đang nghe ngay bây giờ và đang nghĩ, Chúa ơi, tôi muốn tham gia vào trò chơi bất động sản này, nhưng tôi không muốn trải qua tất cả những sai lầm đó. Bạn có thể học hỏi bao nhiêu tùy thích. Bạn sẽ mắc sai lầm. Đó là một phần của quá trình. Bạn có thể học hỏi mọi thứ bạn muốn, nhưng mỗi giao dịch bất động sản là duy nhất. Bạn sẽ mắc sai lầm. Và tôi đã mắc rất nhiều sai lầm, nhưng một khi bạn vượt qua những sai lầm đó, mọi thứ trở nên dễ dàng hơn rất nhiều. Tôi gọi đó là rào cản. Nhưng sau đó mọi thứ trở nên thú vị hơn, vì bây giờ tôi thuê một quản lý tài sản mới. Và những người thuê nhà chuyển đi. Và sau đó chúng tôi nghĩ mọi thứ đều ổn. Và bây giờ tôi nhận được một bức thư được giao tận tay cho tôi. Chà, đây là một món quà đẹp. Nó nói, chỉ cần hít thở, hát. Bạn đang bị kiện. Và tôi đã nói, cái gì? Những người thuê nhà đó đã kiện tôi vì họ tuyên bố rằng bồn tắm quá trơn khi nước chảy. Câu chuyện có thật. Và bây giờ tôi có vụ kiện này. Tôi 21-22 tuổi. Tôi không có ý tưởng gì về những gì đang diễn ra.
Chỉ cần hít thở.
Bồn tắm thì trơn trượt như thế nào?
Thì, tôi sẽ kể cho bạn chính xác những gì đã xảy ra.
Có một vết chip bằng kích thước đồng xu.
Trong bồn tắm, lớp sơn đã bị chip.
Họ đã gửi đơn khiếu nại đến người quản lý tài sản mới của tôi.
Cảm ơn Chúa, tôi đã đổi người quản lý tài sản
bởi vì những gì một người quản lý tài sản giỏi làm
là họ sẽ ghi chép mọi thứ xảy ra.
Vì vậy, người quản lý tài sản của tôi ghi chép rằng,
được rồi, người thuê phàn nàn về một vết chip trong bồn tắm của họ.
Chúng tôi gửi thợ đến.
Vì vậy, người quản lý tài sản gửi thợ đến,
họ đến đó để sửa vết chip trong bồn tắm.
Và bạn biết người thuê nói gì không?
Bạn có thể quay lại vào lúc khác không?
Chồng tôi đã trượt ngã tại một bữa tiệc nướng của bạn.
Và vì vậy, chúng tôi không muốn bạn sửa vết chip đó hôm nay.
Người thợ nói, được rồi, chúng tôi ghi chú điều này.
Anh ấy cố gắng sửa vết chip đó thêm ba lần nữa.
Nhưng người thuê từ chối mỗi lần.
Và vì vậy, chúng tôi nghĩ, được rồi, hãy cho chúng tôi biết
khi nào bạn muốn sửa vết chip, người thợ đang chờ.
Họ không bao giờ đề cập đến nữa.
Sau đó, chúng tôi nhận được đơn kiện nói rằng chúng tôi đã sơ suất
rằng tôi là một con người xấu xa, tham lam
bởi vì tôi từ chối sửa vết chip trong bồn tắm,
điều này làm cho bồn tắm trơn trượt khi nước chảy,
điều này khiến người này trượt ngã và gãy hông.
Và vì vậy, bây giờ chúng tôi phải trải qua quá trình kiện tụng.
May mắn thay, tôi có bảo hiểm.
Nhưng công ty bảo hiểm vẫn phải trả tiền cho luật sư.
Tôi vẫn phải tham gia vào tất cả các thủ tục.
Và bây giờ họ tuyên bố rằng vì tôi không sửa vết chip này
và làm cho bồn tắm trơn trượt,
và đó là nguyên nhân khiến người thuê này bị thương.
Nhưng chúng tôi có tài liệu nói rằng
họ đã trượt ngã tại một bữa tiệc nướng của bạn.
Và sau đó chúng tôi xem qua hồ sơ bệnh viện.
Và chúng tôi phát hiện ra rằng người này đã trượt ngã tại một bữa tiệc nướng.
Nhưng họ muốn lấy một ít tiền từ người chủ nhà giàu này.
Tôi chỉ là một đứa trẻ 22 tuổi.
Tôi chỉ là một đứa trẻ 21 tuổi.
Tôi không biết chuyện gì đang xảy ra.
Và vì vậy, công ty bảo hiểm đã phải giải quyết.
Họ đã trả 14.000 đô la để làm cho vụ việc biến mất.
Thật thú vị vì ngay cả khi mọi người nghe tất cả những điều đó,
họ nghĩ, ôi, tôi thực sự không muốn trải qua điều đó.
Vì vậy, Jaspreet, xin hãy cho tôi biết điều gì đó
để tránh một số điều như vậy.
Và bạn biết đấy, khi bạn đang nói,
tôi đã ghi lại một số nguyên tắc.
Nguyên tắc đầu tiên mà tôi đã ghi lại,
có thể đã giúp bạn tránh được rất nhiều nỗi đau,
là thực sự, thực sự, thực sự, thực sự dành thời gian khi chọn người.
Một trăm phần trăm.
Và không ai làm điều đó.
Không ai làm điều đó.
Và tôi có một danh mục đầu tư.
Tôi có 40, 50 công ty bây giờ.
Và nếu có một lời khuyên
mà tôi muốn đưa cho tất cả những công ty trong danh mục đầu tư đó,
mà tôi biết họ sẽ không nghe,
bất kể tôi nói với sự đam mê như thế nào,
bất kể tôi có đập bàn,
bất kể tôi có la hét hay cho họ thấy những vết sẹo của mình,
lời khuyên mà tôi muốn nói với họ
là tuyển dụng là điều quan trọng nhất.
Và bạn có thể nói điều đó với mọi người,
nhưng họ vẫn vội vàng trong quá trình.
Họ vẫn sẽ chỉ đi theo cảm xúc và thiên kiến của mình.
Họ vẫn sẽ chỉ chọn người
nghe có vẻ thông minh nhất.
Họ sẽ không thừa nhận thực tế
rằng họ không biết điều tốt trông như thế nào.
Bạn không biết điều tốt trông như thế nào.
Nếu bạn bắt đầu với giả định cơ bản này,
mà hầu hết mọi người không bắt đầu,
đó là tôi thực sự, thực sự tệ trong việc tuyển dụng.
Nếu bạn bắt đầu với điều đó,
thì bạn sẽ đặt ra các hệ thống
để giảm thiểu những bất lợi
của việc bạn thực sự tệ trong việc tuyển dụng.
Và nếu bạn đã bắt đầu với điều đó,
khi bạn 20 tuổi hoặc bất cứ điều gì có thể đã xảy ra,
bạn sẽ đi tìm kiếm ý kiến của người khác
về việc thuê nhà thầu nào,
thuê người thuê nào.
Và điều đó có thể đã giảm bớt
rất nhiều nỗi đau này, có vẻ như vậy.
Tôi đã vội vàng.
Vội vàng, đúng.
Tôi muốn hoàn thành nó.
Và vì vậy tôi tìm nhà thầu rẻ nhất và nhanh nhất,
quản lý tài sản rẻ nhất và nhanh nhất,
rẻ nhất và nhanh nhất, hoặc không phải rẻ nhất, nhưng là người thuê nhanh nhất mà tôi có thể mang đến vì tôi muốn làm điều đó nhanh chóng. Tôi muốn đến đó thật nhanh. Nó làm tôi nhớ đến việc mọi người chọn bạn đời lãng mạn. Tôi đã vội vàng, vì vậy tôi đã bỏ qua những dấu hiệu cảnh báo. Và thật buồn cười vì bạn đã nói đến giá rẻ. Đây thực sự là điều xảy ra trong kinh doanh mọi lúc, là tôi nói chuyện với những người sáng lập trẻ tuổi đang bắt đầu kinh doanh. Họ nói, “Steve, vâng, tôi biết bạn nói hãy dành thời gian và thuê những người giỏi, nhưng nhìn vào mức lương. Người này tốn 100.000 đô la và người kia tốn 50.000 đô la. Vì vậy, tôi sẽ chọn người tiết kiệm tiền cho tôi.” Và đó là cái bẫy. Một trong những điều tốn kém nhất mà bạn có thể làm là trở nên keo kiệt. Và tôi đã học được điều đó theo cách khó khăn vì tôi sinh ra đã keo kiệt. Bạn biết đấy, tôi đã nói về cách người Ấn Độ kiếm một đô la để chi tiêu 0,20 đô la. Đó là gia đình tôi khi lớn lên. Và đó là cách tôi được nuôi dạy, rằng nếu bạn trở thành bác sĩ, bạn sẽ kiếm được một mức lương sáu con số đẹp. Bạn có thể sống với 30.000 đô la một năm và tiết kiệm rất nhiều tiền. Và tôi chưa bao giờ nghi ngờ điều đó, nhưng đây là một kiểu tư duy chỉ cần không tiêu tiền. Đó là cách bạn xây dựng tài sản. Bởi vì nếu tôi cho bạn tiền, điều đó có nghĩa là tôi đang lấy tài sản của mình và đưa cho bạn và tôi không nhận được gì đổi lại. Và điều đó, nó quay trở lại với tư duy cuối cùng, tiền là dồi dào. Và tư duy khan hiếm đó là một trong những điều tốn kém nhất mà bạn có thể làm. – Thật đúng. – Và tôi sẽ kể cho bạn một câu chuyện về điều này. Tôi đã nói với bạn, nếu bạn muốn nói về những sai lầm, chúng ta có thể nói hàng giờ và hàng ngày về những sai lầm của tôi vì tôi đã mắc rất nhiều lỗi. Tôi đã có một kế toán. Và tôi nghĩ rằng nếu tôi trả ít tiền hơn cho phí kế toán, tôi đang tiết kiệm tiền để doanh nghiệp của tôi có thể giữ lại tiền. Tôi có thể xây dựng nhiều tài sản hơn, đúng không? Nhưng một trong những điều tốn kém nhất mà bạn có thể làm là trở nên keo kiệt. Vì vậy, tôi đã có một kế toán keo kiệt. Và tất cả những gì anh ta làm là nộp thuế cho tôi. Kiểu như, ý tôi là, anh ta đã trễ và những thứ tương tự,
Nhưng anh ấy thì rẻ.
Khoản thanh toán hàng tháng thì rẻ.
Vì vậy, tôi không thực sự quan tâm quá nhiều
bởi vì tôi đã hoàn thành việc nộp thuế.
Và sau đó, tôi luôn tự hỏi
tại sao chúng ta không thích nói về kế hoạch thuế.
Tôi nên làm gì?
Chỉ như vào cuối năm,
tôi nhận được một email lớn, yêu cầu gửi tất cả tài liệu của bạn.
Và sau đó tôi không nghe tin gì từ anh ấy trong một thời gian dài.
Và rồi anh ấy nói, ký vào giấy tờ này.
Và tôi không thực sự nghĩ nhiều về điều đó.
Nhưng rồi một năm, vào tháng Giêng.
Tôi đang ở văn phòng của mình.
Và tôi nhận được một cuộc gọi sớm vào buổi sáng từ kế toán của tôi.
Và nếu bạn nhận được cuộc gọi từ kế toán của bạn
vào buổi sáng sớm trong tháng Giêng, thì đó không bao giờ là dấu hiệu tốt.
Tôi không biết điều đó.
Anh ấy gọi cho tôi và nói, bạn có khỏe không?
Tôi nói, tôi khỏe. Còn bạn thì sao?
Tôi nghĩ rằng tôi sẽ nhận được tin tốt.
Anh ấy nói, này, tôi đã mắc một chút sai sót về thuế.
Bạn có thể làm ơn
chuyển 18.000 đô la cho bang Michigan
trước khi ngày kết thúc không?
Tôi nói, xin lỗi?
Anh ấy nói, ôi, cũng có thể, trước khi ngày kết thúc
làm ơn chuyển 100.000 đô la cho IRS liên bang trước khi ngày kết thúc không?
Xin lỗi?
Ôi, và phần cuối cùng, bạn sẽ phải trả tiền phạt
và lãi suất cho điều này nữa.
Và tôi mất một phút để thực sự tiếp thu tất cả thông tin này.
Vậy bạn muốn tôi gửi 100.000 đô la nào đó
trước khi ngày kết thúc?
Đây là lỗi của ai?
Và tôi nhớ lại phản ứng này.
Anh ấy nói, không phải lỗi của ai cả.
Và, bạn biết đấy, tôi không thực sự xử lý những gì anh ấy nói,
nhưng tôi phải suy nghĩ về điều này.
Tôi nói, lỗi của ai?
Là lỗi của tôi.
Đó là lỗi của ai.
Tôi muốn đổ lỗi cho anh ấy, nhưng đó là lỗi của tôi
bởi vì tôi đã tiết kiệm và tôi đã học được rằng tôi đã thuê một kế toán mới
người đã tốn của tôi nhiều, nhiều, nhiều lần hơn so với những gì tôi đã trả trước đó.
Nhưng, bạn biết không, điều điên rồ là bây giờ thực sự
nó giúp tôi tiết kiệm nhiều tiền hơn vì chúng tôi thực hiện các chiến lược thuế,
điều này cho phép tôi trả ít tiền thuế hợp pháp hơn,
mặc dù tôi trả nhiều tiền hơn cho kế toán của mình.
Đây là một trong những điều quan trọng nhất mà tôi đã học được trong khoảng ba đến bốn năm qua trong sự nghiệp của mình. Tôi đã làm kinh doanh khoảng 15 năm trước với doanh nghiệp đầu tiên của mình, nhưng trong ba năm qua, tôi đã trở nên quá ám ảnh với việc tuyển dụng và nhân sự. Thực sự, chi phí cho một người xuất sắc mà tôi đã có kinh nghiệm là không đáng kể so với tác động lâu dài mà họ sẽ có đối với doanh nghiệp của tôi.
Nhớ lại, tôi đã nói chuyện với Jason, anh trai tôi, người hiện đang làm việc trong công ty của tôi. Anh ấy rất thông minh, học ở LSE, là một nhà khoa học toán học. Anh ấy giống như một chiếc máy tính. Tôi đã hỏi anh ấy, liệu anh có thể cho tôi biết tài sản ròng của tôi đến từ đâu không? Anh ấy nói, tài sản ròng của bạn là X trăm triệu hoặc gì đó. Tôi hỏi, liệu anh có thể đi ngược lại và cho tôi biết nó đến từ đâu không? Và anh ấy không quay lại và nói, ôi, bạn đã thực hiện một khoản đầu tư tuyệt vời hay một cược lớn. Anh ấy nói, thực tế, điều đã xảy ra là bạn đã thuê sáu hoặc bảy người giỏi và sáu hoặc bảy người giỏi đó đã thuê thêm một vài người giỏi nữa và đưa ra một vài quyết định tốt. Và những người đó đã tuyển thêm một vài người giỏi nữa và đưa ra thêm một vài quyết định tốt và nó đã lan tỏa.
Điều này làm tôi nhớ đến một điều mà Steve Jobs đã nói. Steve Jobs nói, mọi người nghĩ rằng tôi đã xây dựng doanh nghiệp trị giá hàng tỷ đô la này vì tôi rất thông minh. Và trong một cuộc phỏng vấn, mà tôi sẽ phát trên màn hình, ông ấy nói, tôi đã xây dựng nhiều thành công của mình từ việc tìm kiếm những người thực sự tài năng và không chấp nhận những người hạng B và C, mà thực sự hướng tới những người hạng A. Và tôi đã phát hiện ra một điều. Tôi nhận thấy rằng khi bạn tập hợp đủ những người hạng A lại với nhau, khi bạn trải qua công việc tuyệt vời để tìm kiếm, bạn biết đấy, năm người hạng A này, họ thực sự thích làm việc với nhau vì họ chưa bao giờ có cơ hội làm điều đó trước đây. Và họ không muốn làm việc với những người hạng B và C. Vì vậy, nó trở thành một quá trình tự giám sát và họ chỉ muốn thuê thêm những người hạng A.
Và vì vậy, bạn xây dựng những nhóm người xuất sắc này và nó lan tỏa.
Vì vậy, trò chơi kinh doanh, tôi muốn nói, định nghĩa của từ công ty là một nhóm người, nhưng trò chơi kinh doanh là lắp ráp nhóm người tốt nhất.
Và nếu bạn tiết kiệm, thì nhiệm vụ đó là không thể.
Bạn sẽ có một chiến thắng ngắn hạn, nhưng nỗi đau dài hạn, đó là cuộc gọi điện thoại vào tháng Giêng từ kế toán của bạn khi họ nói, tôi đã làm sai.
Bạn nhận được những gì bạn đã trả tiền, Jaspreet.
Và, bạn biết đấy, nó quay trở lại, chúng ta đã nói về việc chạm vào lửa, đúng không?
Trở nên thành công có nghĩa là bạn sẽ mắc sai lầm.
Bạn phải mắc sai lầm.
Bạn không thể bỏ qua những sai lầm.
Bạn hỏi tôi, làm thế nào ai đó có thể làm điều này mà không mắc sai lầm?
Bạn sẽ tự mắc sai lầm của riêng mình.
Nhưng sự khác biệt giữa người trở nên thành công và người không thành công là họ sẵn sàng mắc những sai lầm đó.
Thấy đấy, hầu hết mọi người nói, tôi không muốn thử chạm vào lửa.
Tôi không muốn mạo hiểm.
Nhưng cho đến khi bạn chạm vào nó, cho đến khi bạn mắc sai lầm, bạn sẽ không biết nó nóng.
Và bạn phải sẵn sàng mắc sai lầm.
Tôi cũng muốn thêm một điều vào đó, điều mà tôi nhận thấy ở bạn.
Bạn vừa nói rằng trừ khi bạn sẵn sàng mắc sai lầm, bạn sẽ không trở nên thành công.
Nhưng có một câu hỏi tôi đã hỏi bạn.
Tôi đã nói, đó là sai lầm của ai khi tôi đang nói về kế toán của bạn?
Và tôi đã thử thách bạn vì tôi đang cố gắng xem bạn đặt trách nhiệm ở đâu hôm nay.
Và tôi nghĩ rằng điểm về việc nhận trách nhiệm thực sự là chỉ số lớn nhất cho thấy sai lầm đó trở thành một bài học.
Vì vậy, kế toán của bạn đã mắc sai lầm.
Rõ ràng là không đủ năng lực.
Nhưng khi tôi hỏi bạn đó là lỗi của ai, bạn đã nói đó là lỗi của tôi.
Và điều đó ngay lập tức cho tôi biết rằng bạn có một tâm lý kiểm soát nội bộ, tức là sự kiểm soát của quyết định đó và niềm tin của bạn về nơi mà sự kiểm soát nằm trong bạn.
Vì vậy, trong tương lai, bạn có thể làm điều gì đó về nó.
Nhưng khi tôi nói chuyện với mọi người về những mối quan hệ xấu,
Về những quyết định sai lầm trong việc tuyển dụng,
hay về bất kỳ quyết định cá nhân tồi tệ nào mà họ đã đưa ra,
có thể là một người bạn xấu,
99% thời gian, họ sẽ đổ lỗi cho người khác.
Đó là một người tồi.
Và điều bạn đã làm là điều tôi nghĩ là quan trọng nhất
và thực sự khoa học cũng đồng ý
rằng nếu bạn có nội tâm kiểm soát,
trách nhiệm nội tại về những gì đã xảy ra,
bạn có khả năng thành công cao hơn nhiều,
có khả năng học hỏi từ đó cao hơn nhiều,
có khả năng hạnh phúc cao hơn nhiều,
có khả năng trở nên giàu có cao hơn nhiều,
đó là bạn và đó là lỗi của tôi.
Tôi có thể liên kết điều đó với sự giàu có không?
Khi mọi người hỏi tôi,
tại sao có nhiều người nghèo
và đang vật lộn với tiền bạc?
Tôi nói, có hai điều sai lầm.
Và có hai cách bạn có thể nhìn nhận điều đó.
Có lỗi của bạn và có lỗi của tôi.
Và tôi luôn thích nói về cả hai điều này
bởi vì bạn cần phải hiểu điều này
bởi vì nó liên kết rất tốt.
Tôi đánh giá cao tất cả những lời tốt đẹp
bởi vì tôi thực sự đánh giá cao điều đó.
Nhưng khi tôi nói đó là lỗi của bạn, hãy nhìn xem,
hệ thống kinh tế của chúng ta được thiết kế để kiếm lợi
từ việc mọi người thiếu hiểu biết tài chính, hết sức.
Các ngân hàng kiếm lợi khi bạn thiếu hiểu biết tài chính
bởi vì điều đó có nghĩa là bạn sẽ mắc nợ
và họ sẽ tiếp tục kiếm lãi trong suốt phần đời còn lại của bạn.
Các tập đoàn kiếm lợi khi bạn mù chữ tài chính
bởi vì điều đó có nghĩa là bạn sẽ tiếp tục mua sắm sản phẩm của họ
mà không nghĩ hai lần.
Và họ sẽ thuê những MBA giỏi nhất và thông minh nhất
để khiến bạn mở ví của họ,
để mở ví của bạn.
Thứ ba, chính phủ sẽ kiếm lợi
khi bạn mù chữ tài chính
bởi vì điều đó có nghĩa là bạn không làm gì
ngoài công việc W2 của bạn
và bạn sẽ phải trả thuế cao nhất.
Bạn có lợi khi bạn được giáo dục tài chính.
Vậy bây giờ bạn có thể làm gì?
Bạn có thể nói, họ là lý do tôi phá sản.
Công ty này là lý do tôi phá sản.
Công ty của tôi là lý do tôi phá sản.
Chính phủ là lý do tôi phá sản.
Các ngân hàng là lý do tôi phá sản.
Chà, đó không phải là điều tôi đang nói.
Đó chỉ là phần một.
Phần hai của phần một, trước khi tôi đến phần hai,
là một khi bạn hiểu điều này, bạn có thể học cách để chiến thắng.
Bạn có thể học cách sử dụng ngân hàng.
Bạn có thể học cách sử dụng các tập đoàn
bởi vì bạn muốn có những thứ đẹp đẽ.
Bạn có thể học cách sử dụng các nguồn lực
mà chính phủ có.
Nhưng bây giờ hãy đảo ngược tình thế.
Phần hai mà bạn cần hiểu,
đó là trách nhiệm của chính bạn
bởi vì nếu bạn chi tiêu mỗi đồng mà bạn kiếm được,
bạn sẽ không bao giờ trở nên giàu có.
Nếu mỗi lần bạn kiếm tiền, bạn lại đi nghỉ dưỡng,
bạn sẽ không bao giờ xây dựng được tài sản nếu bạn không đủ khả năng.
Nếu bạn chỉ kiếm tiền
và làm cho mọi người xung quanh bạn trở nên giàu có
trước khi làm cho chính mình giàu có, đó là sự lựa chọn của bạn.
Tuy nhiên, mọi người không muốn nhận trách nhiệm cá nhân.
Đó là một chủ đề mà tôi luôn nói đến
bởi vì đó giống như việc cầm gương soi vào chính mình.
Nó không dễ chịu chút nào, phải không?
Để nói rằng đó là lỗi của tôi.
Tôi là lý do tại sao tôi không có tiền.
Tôi là lý do tại sao tôi sống trong,
cái chỗ nhỏ này với bốn người lạ
khi tôi 18 tuổi
và tôi không có thảm trên sàn
và tôi đã ăn cắp thực phẩm để nuôi sống bản thân.
Thật đau lòng khi nói rằng đó là tôi.
Đó là những thiếu sót của tôi.
Sự tự tin không muốn chịu đựng một cuộc tấn công như vậy.
Và bạn biết không, đây là điều.
Có thể không hoàn toàn là lỗi của bạn.
Có thể có rất nhiều lý do
tại sao bạn lại ở trong tình huống tồi tệ đó.
Có thể có rất nhiều lý do
tại sao bạn đang gặp khó khăn với tiền bạc hôm nay.
Bạn có thể đã lớn lên trong một hoàn cảnh rất tồi tệ.
Bạn có thể đã có những bậc phụ huynh tồi tệ.
Bạn có thể đã có một tuổi thơ khổ sở.
Bạn có thể đã sống trong một môi trường tồi tệ.
Bạn có thể đã bị dealt một bộ bài tồi tệ.
Được rồi, bây giờ thì sao?
Bây giờ thì sao?
Bạn đã như vậy.
Bây giờ câu hỏi là,
bạn có sẵn sàng nhận trách nhiệm đó
từ hôm nay trở đi hay không?
Và bạn phải nhận lấy trách nhiệm nghiêm túc đó.
Bạn phải thay đổi tư duy một cách quyết liệt, và đó là điều bạn phải làm. Và điều đó rất khó khăn. Ai muốn tự trách mình? Nhưng nếu bạn muốn thay đổi vị trí của mình, thì họ sẽ không làm điều đó. Ngân hàng của bạn sẽ không nói, “Này Steven, bạn biết đấy, bạn không thể đủ khả năng mua chiếc xe này. Đừng vay nợ này. Đừng mua ngôi nhà này, vì nếu họ có thể ký hợp đồng với bạn, họ sẽ muốn được trả tiền. Họ đang kinh doanh để kiếm tiền. Không phải cho bạn, mà cho họ.” Gucci sẽ không nói, “Có lẽ bạn nên mua cổ phiếu thay vì chiếc túi này, vì họ sẽ muốn bạn mua đồ của họ.” Chính phủ sẽ không nói, “Này, tại sao bạn không xem xét bảng cân đối kế toán của chúng tôi? Tôi sẽ đi vào một chút lạc đề.” Chính phủ nói, “Khoản vay sinh viên là một vấn đề. Chúng ta đều đã nghe điều đó. Thế hệ Millennials không thể mua nhà. Họ không thể mua nhà của mình. Họ không thể đầu tư vì họ có khoản vay sinh viên.” Chính phủ nói rằng khoản vay sinh viên là một vấn đề. Thật sao? Hãy xem xét bảng cân đối kế toán của Hoa Kỳ. Bảng cân đối kế toán của bạn là báo cáo tài sản và nghĩa vụ của bạn. Tài sản lớn nhất số một trên bảng cân đối kế toán của chính phủ Hoa Kỳ là khoản vay sinh viên. Vậy mà chúng ta cứ nói, “Ôi, khoản vay sinh viên thật tồi tệ. Chúng ta cứ nghe điều này từ chính phủ.” Nhưng mặt khác, chính phủ lại rất giàu nhờ vào các khoản vay sinh viên, vì có rất nhiều người bị mắc kẹt trong các khoản vay sinh viên này. Và đoán xem? Bạn phải trả thuế với mức cao nhất khi bạn chỉ là một nhân viên. Tôi là một luật sư. Tôi không phải là luật sư của bạn, nhưng tôi là một luật sư có giấy phép. Và tôi đã dành nhiều thời gian để nghiên cứu luật thuế. Và điều tôi có thể nói với bạn là luật thuế thưởng cho bạn khi bạn là một nhà đầu tư. Vào năm 2024, Giám đốc điều hành của Coca-Cola, James Quincy, sẽ kiếm được khoảng 8 triệu đô la tiền mặt. Ông ấy cũng sẽ nhận được cổ phần, nhưng khoảng 8 triệu đô la tiền mặt. Mức thuế cao nhất của ông ấy trên 8 triệu đô la đó sẽ là 37% thuế liên bang ở Hoa Kỳ.
Warren Buffett sẽ kiếm được hơn 700 triệu đô la từ cổ tức của Coca-Cola vào năm 2024. Tỷ lệ thuế cao nhất của ông sẽ là 20%. Ông kiếm được nhiều hơn cả CEO, nhưng ông sẽ phải trả ít thuế hơn về mặt tỷ lệ phần trăm, vì ông kiếm được số tiền đó với tư cách là một nhà đầu tư. Chúng ta không bao giờ được dạy về điều đó. Tuy nhiên, điều này còn đi xa hơn một bước, phải không? Bởi vì nếu bạn nhìn vào những người như Elon Musk, họ thậm chí còn không nhận lương, những người này. Và mọi người không biết về điều này gọi là học hỏi dựa trên tài sản của bạn. Tôi cũng không biết về điều đó. Và tôi nghĩ đó là một bí mật lớn mà mọi người cần biết. Elon Musk thật thú vị, vì ông là một người chấp nhận rủi ro. Và ông đã chọn không nhận lương. Và nếu chúng ta nhìn vào lợi ích thuế từ điều này, đó là vì bạn không bị đánh thuế dựa trên thu nhập của bạn. Đó không phải là những gì mã thuế nói. Bạn bị đánh thuế dựa trên thu nhập chịu thuế của bạn. Vì vậy, bây giờ bất cứ điều gì bạn tính toán, mọi kế toán viên thông minh sẽ tập trung vào việc giảm thu nhập chịu thuế của bạn. Và điều mà Elon Musk đã làm là khi ông xây dựng Tesla, ông đã thương lượng với các nhà đầu tư trong hội đồng rằng ông muốn được trả không phải bằng lương, mà bằng quyền chọn cổ phiếu. Một quyền chọn cổ phiếu cho bạn quyền mua cổ phiếu đó. Và ông đã được cấp những quyền chọn cổ phiếu Tesla với giá khoảng 6 đô la mỗi cổ phiếu, có nghĩa là nếu cổ phiếu Tesla tăng lên 7 đô la mỗi cổ phiếu, ông có thể bán quyền chọn cổ phiếu với giá 6 đô la và thu lợi 1 đô la cho mỗi quyền chọn cổ phiếu. Bây giờ ông đã được cấp hàng triệu và hàng triệu quyền chọn cổ phiếu này. Và vì vậy bây giờ khi cổ phiếu Tesla tăng lên 100 đô la mỗi cổ phiếu, ông trở nên giàu có trên giấy tờ. Ông không có bất kỳ tiền nào trong ngân hàng của mình. Ông chưa nhận lương, vì vậy ông không có thu nhập chịu thuế vì ông thực sự chưa nhận được bất kỳ tiền nào. Ông có quyền bán cổ phiếu này với giá 6 đô la và đổi lại nhận được 100 đô la, vậy là lãi ròng 94 đô la. Nhưng nếu ông bán cổ phiếu đó, ông sẽ có 94 đô la thu nhập. Bây giờ bạn có thuế vì bạn có thu nhập chịu thuế. Vì vậy, thay vào đó, điều ông làm là ông đến ngân hàng.
và anh ấy nói, chào ngân hàng, tôi có hàng triệu
và hàng triệu tùy chọn cổ phiếu
có giá trị hàng tỷ đô la.
Bạn có muốn cho tôi vay một triệu đô la,
10 triệu đô la hay 100 triệu đô la với lãi suất 3%, 4% hoặc 5% không?
Không ngân hàng nào sẽ nói không
bởi vì tài sản đảm bảo có giá trị quá lớn.
Tài sản đảm bảo là gì?
Tài sản đảm bảo là công ty.
Đó là tài sản của anh ấy, những tùy chọn cổ phiếu đó.
Mà ở đây là Tesla.
Vậy thì anh ấy nhận được, hãy gọi đó là khoản vay 10 triệu đô la từ ngân hàng.
Bây giờ anh ấy có 10 triệu đô la trong tài khoản ngân hàng của mình,
nhưng đó không phải là thu nhập.
Đó là nợ, nợ thì không bị đánh thuế.
Nếu bạn ra ngoài và vay thế chấp một nửa triệu đô la,
bạn sẽ không bị đánh thuế.
Nếu bạn thực hiện một khoản tái tài trợ bằng tiền mặt,
bạn cũng không bị đánh thuế vì đó là nợ.
Vậy bây giờ anh ấy có khoản vay 10 triệu đô la này
mà anh ấy có thể chi tiêu để mua nhà,
mua xe, mua thực phẩm,
mua kỳ nghỉ, mua bất cứ thứ gì anh ấy muốn.
Mua Twitter.
Mua Twitter và không phải trả tiền thuế.
Và điều đó hoàn toàn hợp pháp.
Bây giờ bạn sẽ nói, chỉ cần hít thở.
Anh ấy sẽ trả lại như thế nào?
Chà, hãy giả sử
rằng bạn sẽ nhận được lãi suất 5% cho điều này.
Nếu giá trị của Tesla tăng lên, giả sử, 7%,
anh ấy đã kiếm được lợi nhuận.
Vậy bây giờ anh ấy có thể quay lại ngân hàng và nói,
“Còn bạn thì sao, bạn cho tôi thêm 10 triệu đô la nữa?”
Và anh ấy có thể trả lại khoản vay cũ.
Bởi vì giá trị vẫn tiếp tục tăng.
Và miễn là giá trị vẫn tăng, không vấn đề gì.
Nhưng bạn có thể thấy nơi này trở nên rủi ro.
Bởi vì nếu Tesla phá sản,
bây giờ chúng ta đang nói về một ngôi nhà bằng thẻ bài.
Chúng có thể sụp đổ.
Và bây giờ bạn có tất cả khoản nợ này
mà bạn đã chi tiêu và không còn tài sản đảm bảo.
Nhưng trong trường hợp của anh ấy, anh ấy có thể…
Nếu Tesla bắt đầu giảm giá trị,
thì ngân hàng sẽ yêu cầu thanh toán.
Vì vậy, nếu, giả sử, tôi không biết,
Tesla giảm từ, hãy nói, 100 đô la xuống 10 đô la mỗi cổ phiếu.
Họ sẽ yêu cầu thanh toán.
Anh ấy sẽ nhận được, cái đó gọi là gì nhỉ?
Anh ấy sẽ nhận được một…
-Yêu cầu ký quỹ. -Yêu cầu ký quỹ.
Có nghĩa là họ sẽ nói,
“Trả lại cho tôi tiền nhanh lên.”
Họ sẽ nói, “Trả lại cho tôi tiền nhanh lên.”
-Đúng vậy. -Và tất cả những gì họ sẽ làm
là bán tài sản để lấy lại tiền nhanh chóng.
Và đó là một giao dịch thua lỗ.
Ngân hàng sẽ thua.
Bởi vì ngân hàng không kiếm lợi từ việc gọi ký quỹ.
Bởi vì một khi bạn bắt đầu gọi ký quỹ,
đó là lúc nỗi hoảng loạn xuất hiện.
Và bây giờ bạn phải vội vàng bán.
Và bây giờ ngân hàng chỉ đang cố gắng lấy lại từng đồng xu
trong mỗi đô la mà họ đã cho vay.
Một ngày nào đó tôi sẽ già đi.
Và tôi nghĩ rất nhiều về việc đảm bảo rằng tôi đủ giàu
để có thể tự chăm sóc bản thân khi tôi có thể không còn khả năng làm việc.
Nhiều người nói về cuộc khủng hoảng hưu trí
mà Vương quốc Anh và Hoa Kỳ đang gặp phải.
Cuộc khủng hoảng hưu trí là gì?
Và tại sao nó lại quan trọng với chúng ta?
Và chúng ta nên làm gì về điều đó?
Đây là một vấn đề đa diện.
Vấn đề đầu tiên là chúng ta có một dân số lớn
các cụ già, thế hệ bùng nổ trẻ em,
đang nghỉ hưu hoặc bước vào tuổi nghỉ hưu,
mà không có đủ tiền.
Điều này không chỉ xảy ra ở Hoa Kỳ.
Điều này cũng xảy ra ở Vương quốc Anh, như bạn đã nói,
điều này tạo ra một vài vấn đề.
Số một, ai sẽ chăm sóc họ?
Số hai, ai sẽ tài trợ cho việc chăm sóc họ?
Chính phủ không có tiền đó.
Và những người đang bước vào tuổi nghỉ hưu
cũng không có tiền đó.
Và nhiều khi, con cái của họ cũng không có tiền đó.
Đó là vấn đề đầu tiên.
Và bây giờ khi chúng ta bắt đầu đào sâu vào vấn đề đó,
chúng ta có những người làm việc lâu hơn.
Và điều này tạo ra một vấn đề trong tương lai
mà chúng ta có thể thấy hôm nay.
Nếu bạn ở độ tuổi 50, 40, 30, 20, hay thanh thiếu niên,
bạn có thể thấy rằng có một vấn đề đang xảy ra.
Làm thế nào để chúng ta ngăn chặn điều đó hôm nay?
Bởi vì tôi không biết giải pháp là gì
cho cuộc khủng hoảng hưu trí này.
Tôi không có giải pháp cho điều đó.
Tiết kiệm hưu trí trung bình của người Mỹ
ở độ tuổi 60 khoảng 500.000 đô la.
Và tuổi thọ trung bình ở Hoa Kỳ là 77 tuổi.
Vì vậy, nếu bạn nghỉ hưu ở tuổi 67,
đó là tuổi nghỉ hưu trung bình ở Hoa Kỳ,
Sau đó, trong 10 năm tới, bạn sẽ phải sống với khoảng 50.000 đô la. Và thống kê cho biết rằng – thực ra, tôi đã lấy thông tin này từ kênh YouTube của bạn, kênh YouTube Minority Mindset, nói rằng người Mỹ trung bình cần từ 1 đến 2 triệu đô la để nghỉ hưu thoải mái. Theo USA Today, chúng ta cần khoảng 1,8 triệu đô la để nghỉ hưu thoải mái. Wow. Và lý do là mỗi năm chúng ta đều có lạm phát. Vì vậy, nếu bạn sống với 50.000 đô la năm nay, bạn có thể cần khoảng 52.000, 53.000, 54.000 đô la vào năm sau, nhiều hơn vào năm sau nữa, và nhiều hơn nữa vào năm tiếp theo. Và 50.000 đô la không mua được những gì mà nó đã mua được 30 năm trước. Vì vậy, bây giờ khi chúng ta nhìn vào tất cả những vấn đề này đang xảy ra, câu hỏi là, bạn sẽ làm gì hôm nay để ngăn chặn những vấn đề này trong tương lai? Bắt đầu với, ở Hoa Kỳ, chúng ta có cái gọi là an sinh xã hội, đó là một khoản tiền từ chính phủ mà bạn nhận được khi nghỉ hưu. Vấn đề đầu tiên là an sinh xã hội, vì an sinh xã hội đang cạn kiệt. Đây là một thực tế mà nếu bạn đọc các tiêu đề, họ sẽ nói rằng an sinh xã hội sẽ cạn kiệt vào năm 2034, nếu không có gì thay đổi. Vấn đề là mọi người đang đóng tiền vào, nhưng chính phủ đang chi ra nhiều hơn số tiền đang vào. Vì vậy, từ bất kỳ góc độ kinh doanh nào, nếu bạn có nhiều dòng tiền ra hơn dòng tiền vào, bạn có một vấn đề. Và lý do cho điều đó là, thứ nhất, toán học đã sai. Thứ hai, mọi người đang sống lâu hơn. Vì vậy, khi chính phủ tiếp tục chi trả khoản tiền an sinh xã hội của bạn, ngày càng lâu hơn, vì mọi người đang sống lâu hơn, tuổi thọ đang tăng lên, điều đó có nghĩa là họ phải tiếp tục chi trả. Điều đó không tốt cho chính phủ. Bây giờ trên chuyến bay đến LA, tôi ngồi cạnh một người đã nói với tôi, tôi không xác minh điều này, nhưng anh ấy nói với tôi rằng chính phủ đã biết rằng đây sẽ là một vấn đề ngay từ đầu, vì anh ấy nói với tôi rằng người nhận đầu tiên của chương trình an sinh xã hội đã sống đến 100 tuổi.
Tôi không biết điều đó có đúng hay không, nhưng bạn có thể tìm kiếm trên Google để kiểm tra. Nhưng đó là vấn đề hiện tại. An sinh xã hội đang cạn kiệt tiền. Và đây là nơi mọi người nói rằng, an sinh xã hội sẽ cạn kiệt, bạn sẽ không bao giờ nhận được séc an sinh xã hội. Điều đó cũng không đúng. Lý do tôi nói như vậy là vì chính phủ sẽ không để điều đó xảy ra. Họ sẽ tăng thuế của bạn, hoặc họ sẽ in thêm tiền. Nhưng vấn đề ở đây là bạn sẽ không bao giờ có thể sống thoải mái chỉ dựa vào an sinh xã hội. Điều đó chưa bao giờ là mục đích, nhưng nhiều người đang nhìn nhận rằng, tôi sẽ có thể sống thoải mái từ séc của chính phủ này. Nhưng đây là vấn đề. Hãy xem xét những gì đang xảy ra ngày hôm nay. Giữa năm 2024 và 2025, những người nhận an sinh xã hội sẽ nhận được mức tăng 2,5% để bù đắp cho lạm phát. Những gì họ đang nói là chúng ta có lạm phát vào năm 2024. Và vì lạm phát này vào năm 2024, bạn sẽ nhận được mức tăng 2,5%. Có hai vấn đề với điều đó. Thứ nhất, mức tăng đó không đủ. Giá cả đang ngày càng tăng cao. Mặc dù tỷ lệ lạm phát đang giảm, nhưng mức tăng 2,5% sẽ không theo kịp với sự gia tăng chi phí sinh hoạt thực tế mà hầu hết mọi người cảm nhận. Vấn đề thứ hai là đây là một mức tăng bị trì hoãn. Chính phủ sẽ tăng lương cho bạn vào năm 2025 dựa trên lạm phát mà bạn đã có vào năm 2024. Vì vậy, chúng ta đã có sự tăng giá này, và sau đó bạn sẽ nhận được mức tăng vào năm sau. Và đoán xem? Chúng ta sẽ có thêm lạm phát vào năm 2025. Vì vậy, dựa vào an sinh xã hội là một kế hoạch thất bại, điều này dẫn đến phần tiếp theo của cái ghế ba chân này. Bạn có an sinh xã hội, sau đó bạn có lương hưu. Lương hưu đã trở thành một thứ thuộc về quá khứ. Ý tôi là, nếu bạn dưới 45 tuổi, có khả năng bạn sẽ không nhận được lương hưu. Và ngay cả khi bạn trên 45 tuổi và có hứa hẹn về lương hưu, bạn nên cầu nguyện rằng quỹ lương hưu đó không bị phá sản.
bởi vì đã có nhiều quỹ hưu trí
đã phá sản
và mọi người bị bỏ lại với hai bàn tay trắng.
Điều này dẫn đến vấn đề thứ ba,
tiết kiệm và đầu tư của chính bạn.
Và đây là nơi mà chúng ta thiếu hiểu biết rất nhiều
bởi vì mọi người không làm đủ.
Điều này quay trở lại với toàn bộ giáo dục tài chính.
Chúng ta kiếm tiền để tiêu tiền.
Đó là văn hóa của người Mỹ.
Tôi kiếm được 1.000 đô la, tôi sẽ tiêu 1.000 đô la, có thể là 1.200 đô la.
Nhưng bạn sẽ không bao giờ có thể nghỉ hưu
với cách suy nghĩ như vậy.
Và đây là vấn đề thứ hai với điều đó.
Tôi chỉ muốn đưa ra lời hứa
rằng chúng ta sẽ tìm ra giải pháp.
Bạn có thể nói, “Chà, tôi cần một cố vấn tài chính.”
Không có cố vấn tài chính tốt nào hiện nay
muốn làm việc với bất kỳ ai
dưới 500.000 đô la tài sản, có thể là 250.000 đô la tài sản.
Có thể nếu bạn may mắn, 100.000 đô la tài sản.
Nhưng nếu bạn có dưới mức đó,
họ không muốn làm việc với bạn
bởi vì họ muốn những người có một ít tiền
để thực sự kiếm tiền từ đó, đúng không?
Cố vấn tài chính cũng phải ăn.
Vì vậy, nếu bạn không có các khoản đầu tư,
bạn không có kiến thức, bây giờ bạn bị mắc kẹt.
Và đây là lúc mà giáo dục tài chính của bạn phát huy tác dụng.
Bởi vì nếu bạn muốn xây dựng tài sản,
bạn muốn có cái gọi là nghỉ hưu,
bạn phải làm điều gì đó khác.
Bạn không thể tiếp tục làm những gì mà đa số mọi người làm
bởi vì nếu bạn tiếp tục làm những gì mà đa số mọi người làm,
bạn sẽ kết thúc giống như đa số mọi người.
Và ngay bây giờ, đó là nợ nần,
sống từ paycheck này sang paycheck khác, béo phì và không hạnh phúc.
Và tôi không nói điều này như một thuật ngữ chung.
Ý tôi là, theo thống kê, đó là những gì mà đa số mọi người là,
đặc biệt là ở Mỹ.
Vì vậy, bây giờ hãy tìm ra một giải pháp
bởi vì chúng ta đã chỉ ra vấn đề.
Giải pháp đầu tiên là xác định nghỉ hưu là gì
bởi vì tôi sẽ trở nên một chút triết lý ở đây,
nhưng tôi có vấn đề với nghỉ hưu truyền thống.
Có một câu nói rằng những người nghỉ hưu sớm sẽ chết sớm.
Lý do là vì nếu bạn làm việc
Từ tuổi 21 đến 65, có thể là 67,
tại một công việc mà bạn ghét, nhưng bạn làm việc mỗi ngày,
và tất cả những gì bạn mong đợi là nghỉ hưu ở tuổi 67,
bạn nghỉ hưu ở tuổi 67, bạn có một bữa tiệc nghỉ hưu lớn.
Bây giờ bạn về nhà và ngồi trên ghế sofa
và bắt đầu xem TV.
Bạn bắt đầu mất đi cảm giác có mục đích.
Và tôi đã thấy điều này rất rõ ràng với những người trong gia đình tôi,
không phải gia đình của tôi, nhưng gần gũi với gia đình tôi,
nơi tôi đã thấy những người khỏe mạnh, tràn đầy năng lượng,
có thể không yêu thích công việc của họ,
nhưng họ có lý do để dậy mỗi ngày, đi làm, nghỉ hưu,
và thực sự phát điên.
Ý tôi là, bạn không có gì để làm.
Và bây giờ bạn bắt đầu thấy các vấn đề sức khỏe
mà bạn chưa từng có trước đây.
Bạn bắt đầu gặp các vấn đề về sức khỏe tâm thần
mà bạn chưa từng có trước đây.
Và tất cả những điều này bắt đầu xảy ra
khi bạn chuẩn bị bước vào những năm tháng vàng son,
ngay cả khi bạn có tiền để làm những điều.
Vì vậy, khi chúng ta nói về nghỉ hưu,
tôi muốn cảnh báo mọi người hoặc nếu bạn có cha mẹ,
hãy bắt đầu suy nghĩ về việc bạn muốn làm gì trong thời gian nghỉ hưu?
Bởi vì nếu mục tiêu của bạn là không làm gì,
bạn có thể sẽ thích nó trong vài tuần đầu,
có thể là sáu tháng,
nhưng cuối cùng bạn sẽ cảm thấy chán.
Vì vậy, bạn cần phải có điều gì đó để làm.
Tiếp theo là khía cạnh tài chính của việc nghỉ hưu.
Nghỉ hưu là gì?
Và tôi có một định nghĩa khác với hầu hết mọi người.
Hầu hết các cố vấn tài chính không thích tôi
vì những điều tôi nói.
Nhưng định nghĩa của tôi về nghỉ hưu
cũng giống như định nghĩa của tôi về sự giàu có.
Sự giàu có đối với tôi là khi dòng tiền
từ các khoản đầu tư của tôi vượt quá chi phí của tôi.
Thật đơn giản.
Nếu chi phí của tôi là 4.000 đô la một tháng
và dòng tiền từ cổ phiếu và bất động sản của tôi
và mọi thứ khác đang trả cho tôi 4.001 đô la một tháng,
tôi là người giàu có.
Vì vậy, bây giờ câu hỏi là,
làm thế nào bạn thực sự đạt được loại sự giàu có này, nghỉ hưu?
Lý do tôi không thích từ nghỉ hưu cũng vậy,
ngoài ý nghĩa rằng tôi sẽ không làm gì,
là họ giả định rằng tôi phải 67 tuổi.
để đạt được sự nghỉ hưu này.
Khi bạn có thể đạt được sự giàu có này sớm hơn rất nhiều,
và bây giờ bạn có nhiều lựa chọn hơn.
Vì vậy, nghỉ hưu là sự giàu có.
Sự giàu có là khi dòng tiền từ tài sản của bạn
vượt quá chi phí của bạn.
Làm thế nào bạn thực sự làm điều này bây giờ?
Chà, bạn phải mua các tài sản.
Và để làm điều đó,
bạn phải có tiền.
Nhiều người cho rằng cách để bạn trở nên giàu có
là đầu tư để có thu nhập thụ động.
Bạn trở nên giàu có bằng cách đầu tư vào bất động sản.
Bạn trở nên giàu có bằng cách mua dòng tiền này.
Đó là một lời nói dối.
Bạn phải có tiền trước.
Bạn phải có tiền để đầu tư vào bất động sản.
Bạn phải có tiền để mua dòng tiền.
Vì vậy, nếu chúng ta chỉ làm cho các con số rất tròn trịa và đơn giản,
nếu tôi cần 70.000 đô la mỗi năm để sống cuộc sống của mình
và tôi có thể nhận được 7% dòng tiền từ các khoản đầu tư của mình,
tôi cần đầu tư một triệu đô la
để có được 70.000 đô la mỗi năm để trang trải lối sống của mình.
Bây giờ bạn sẽ nói,
bạn sẽ lấy một triệu đô la ở đâu trên thế giới?
Bạn không cần nó hôm nay.
Nó có thể xảy ra theo thời gian.
Đúng vậy.
Khi mọi người nói về kế hoạch nghỉ hưu,
họ đang nghĩ về 45 năm.
Vì vậy, khi chúng ta nói về sự giàu có,
tại sao chúng ta không thể nói về dài hạn?
Nó sẽ không xảy ra trong hai ngày,
nhưng nó có thể xảy ra nếu bạn bỏ công sức vào đó.
Vì vậy, bây giờ bạn phải để dành một khoản tiền này
để mua những khoản đầu tư nhất định
có thể trả cho bạn loại dòng tiền này.
Điều thứ hai là,
vậy còn lạm phát thì sao, Jasperit?
Bạn thường nói về điều này.
Sức mua của đồng đô la của tôi đang giảm.
70.000 đô la khi tôi 65 tuổi trong vài thập kỷ tới
sẽ không có sức mua giống như hôm nay.
Bạn đúng.
Nhưng đây là điều.
Khi bạn đầu tư tiền của mình
vào cổ phiếu trả cổ tức,
đó là những cổ phiếu trả cho bạn,
hoặc vào bất động sản mạnh,
đây là những khoản đầu tư điều chỉnh theo lạm phát,
có nghĩa là nói chung,
khi lạm phát xảy ra,
giá thuê sẽ tăng lên.
Khi lạm phát xảy ra,
giá trị cổ phiếu và cổ tức cũng sẽ tăng lên.
Và đây là nơi mà bây giờ,
Nếu chúng ta bắt đầu hiểu điều này, bạn sẽ hiểu sức mạnh của nó vì thực sự nó còn cực đoan hơn một chút. Chúng ta có lẽ đã nghe về khoảng cách giàu nghèo ở Mỹ và cách mà người giàu ngày càng giàu hơn trong khi người nghèo ngày càng nghèo đi. Nguyên nhân của điều này là vì giá trị đầu tư tăng nhanh hơn thu nhập. Và lạm phát có lợi cho các nhà đầu tư. Vì vậy, bạn thấy chúng ta bắt đầu kết nối tất cả lại với nhau vì sự giàu có liên quan đến việc sở hữu các khoản đầu tư. Cách để bạn trở nên giàu có là sở hữu các khoản đầu tư. Hệ thống kinh tế của chúng ta được thiết kế để mang lại lợi ích cho các nhà đầu tư. Nếu chúng ta nhìn vào giai đoạn từ 2019 đến 2024, trong năm năm đó, thu nhập hộ gia đình, thu nhập hộ gia đình trung bình đã tăng khoảng 18%. Trong năm năm đó, S&P 500, thị trường chứng khoán, đã tăng gần 100%, có nghĩa là sự giàu có của các nhà đầu tư đã tăng gần năm lần, hoặc nhanh hơn khoảng năm lần so với thu nhập. Đây là lý do tại sao bạn không thể kiếm tiền để trở nên giàu có. Bạn không thể tiết kiệm để trở nên giàu có. Bạn phải đầu tư để trở nên giàu có. Và hãy nhớ rằng, sự giàu có là về hưu. Và bạn có thể nói, đó chỉ là vì đại dịch và mọi thứ đã xảy ra sau đại dịch. Vậy thì, hãy quay ngược thời gian. Hãy nhìn nhận một cách rộng hơn. Hãy nhìn vào năm thập kỷ giữa 1971 và 2021. Trong năm thập kỷ đó, thu nhập hộ gia đình đã tăng khoảng 600%. Bây giờ, hãy nhớ rằng giữa 1971 và 2021, chúng ta cũng thấy số lượng người lao động trong một hộ gia đình tăng lên. Nhưng vào năm 1971, hộ gia đình trung bình có một người đi làm. Người đàn ông đi làm và người phụ nữ không đi làm. Đó là cách cuộc sống diễn ra vào đầu những năm 1970. Đến năm 2021, nhiều hộ gia đình có hai nguồn thu nhập. Vì vậy, từ 1971 đến 2021, thu nhập hộ gia đình trung bình đã tăng khoảng 600%. S&P 500, 500 công ty lớn nhất trên thị trường chứng khoán, đã tăng khoảng 4.000%. Vì vậy, một lần nữa, lạm phát xảy ra. Lạm phát có lợi cho nhà đầu tư. Làm thế nào để bạn trở nên giàu có? Đó là bằng cách đầu tư tiền của bạn.
Vì vậy, nếu bạn muốn nghỉ hưu, nếu bạn muốn xây dựng tài sản, bạn phải trở thành một nhà đầu tư. Và bạn phải tính toán con số tài sản đó là gì đối với bạn. Đối với tôi, cách mà tôi làm là thông qua dòng tiền. Hầu hết các khoản đầu tư của tôi, các khoản đầu tư bất động sản của tôi, mang lại cho tôi dòng tiền. Khi tôi mua một bất động sản, tôi mua nó vì dòng tiền. Hầu hết các khoản đầu tư của tôi trên thị trường chứng khoán là tài sản trả cổ tức, có nghĩa là chúng trả cho tôi dòng tiền cổ tức chỉ vì tôi sở hữu cổ phiếu. Một số khoản đầu tư của tôi tăng giá trị. Chúng có giá trị hơn cho sự gia tăng. Nhưng khi tôi nghĩ về việc nghỉ hưu, đối với tôi, đó là dòng tiền vượt quá chi phí của tôi. Còn việc bắt đầu một công ty thì sao? Liệu mọi người có nên trở thành doanh nhân không? Tôi nghĩ rằng mọi người ở Mỹ cần trở thành chủ doanh nghiệp. Nhưng phần lớn mọi người không nên điều hành một doanh nghiệp. Khi bạn đầu tư vào một cổ phiếu, bạn trở thành chủ doanh nghiệp. Bạn không điều hành doanh nghiệp. Nếu tôi ra ngoài và mua một cổ phiếu của Amazon, tôi không làm việc trong công ty. Tôi không điều hành công ty, nhưng tôi sở hữu một phần của nó. Một số người nên bắt đầu một doanh nghiệp. Tôi là một người ủng hộ lớn cho tinh thần doanh nhân đối với những người phù hợp. Ai là người phù hợp? Tôi từng nghĩ rằng mọi người cần trở thành doanh nhân. Bởi vì khi tôi bắt đầu thấy thành công như một doanh nhân, tôi đã vượt qua rào cản vô hình đó. Tôi đã nói, “Ôi Chúa ơi, mọi người cần phải thấy điều này. Bạn phải trở thành một doanh nhân. Bạn có thể làm mọi thứ theo cách của riêng bạn.” Và tôi đã giảng giải điều này cho bạn bè của tôi. Tôi có một người bạn là kỹ sư đã bỏ việc và gia nhập cùng tôi. Anh ấy sẽ đến văn phòng của tôi và tôi sẽ nói chuyện với anh ấy về những điều. Và tôi đã nói, “Bạn biết đấy, có nhiều cách khác nhau để bạn có thể làm điều này.” Và tôi nhận ra khá nhanh rằng anh ấy không phù hợp để trở thành một doanh nhân. Đạo đức làm việc của anh ấy khác biệt. Khi anh ấy về nhà, anh ấy không muốn làm việc. Và điều đó không làm tôi hiểu. Bạn có nghĩa là gì khi bạn không muốn làm việc sau năm giờ? Như thể, không có điểm dừng khi bạn bắt đầu một doanh nghiệp.
Bạn phải bắt đầu.
Điều thứ hai là cách bạn nghĩ về rủi ro.
Nó là, “Chà, nếu tôi đầu tư 100 đô la, tôi sẽ lấy lại số tiền đó nhanh như thế nào?
Tôi có lấy lại được số tiền này không?”
Nó trở thành tất cả những phân tích nhỏ nhặt trước khi bạn thậm chí chưa làm gì cả.
Bạn phải bắt đầu.
Và sau đó là sự đổi mới của những gì bạn sẽ làm.
Đó là yêu cầu một bản kế hoạch.
Nói cho tôi biết chính xác những gì cần làm.
Nói cho tôi biết chính xác những gì cần bán.
Nói cho tôi biết chính xác cách bán nó.
Tôi không biết bạn giỏi cái gì.
Tôi không biết bạn có thể giải quyết vấn đề gì.
Tôi không biết bạn có thể tạo ra sự đổi mới gì.
Và đây là nơi tôi quay lại,
“Tôi là một người ủng hộ lớn cho khởi nghiệp cho những người phù hợp.”
Ai là người phù hợp đó?
Một người có cảm giác khởi nghiệp mà bạn có,
cảm giác này, tôi cần phải tạo ra điều gì đó.
Cảm giác này, tôi không thể làm việc cho người khác.
Cảm giác này, tôi muốn xây dựng điều gì đó.
Nó rất giống như, tôi không quan tâm điều gì xảy ra.
Tôi không quan tâm tôi phải làm gì.
Đây là điều tôi được gọi.
Và như bạn nói, bạn sẽ phải chịu đựng sự không chắc chắn.
Và khi tôi nói về sự không chắc chắn, tôi cũng có nghĩa là sự thoải mái.
Thiếu một bản kế hoạch, thiếu sự chắc chắn về việc bạn sẽ kiếm được bao nhiêu trong tháng này
hay bạn sẽ kiếm tiền nhanh như thế nào hoặc liệu bạn có kiếm được tiền hay không.
Rủi ro, có thể bạn sẽ phải đặt nhiều thứ vào ranh giới,
bao gồm cả danh tiếng của bạn.
Và bạn cũng đã nói về sự chăm chỉ.
Vậy bạn có sẵn sàng làm việc bảy ngày một tuần không?
Và bạn đúng.
Bạn biết đấy, khi mọi người nói rằng họ nghĩ điều đó rất độc hại,
nhưng trong những trải nghiệm của tôi về việc bắt đầu kinh doanh,
cũng như trong tất cả những người bạn của tôi đã bắt đầu kinh doanh,
họ sẽ nói với bạn rằng không có khái niệm nào về giờ làm việc từ chín đến năm cả.
Bạn làm việc bất cứ khi nào bạn phải làm việc.
Và nếu bạn đang ở một buổi lễ bar mitzvah hoặc một đám cưới
hay một bữa ăn kỷ niệm với đối tác của bạn vào bất kỳ lúc nào,
bạn có thể nhận được một email tồi tệ và bạn phải hành động ngay lập tức.
Bạn không thể nói rằng tôi sẽ để điều đó đến thứ Hai hoặc không phải vấn đề của tôi.
Ôi đúng vậy.
Và tôi sẽ thêm một điều nữa vào danh sách đó.
Sự sẵn sàng bị chỉ trích.
Ôi đúng vậy.
Bất kỳ doanh nghiệp nào bạn bắt đầu, bạn sẽ làm phật lòng rất nhiều người
ở mọi giai đoạn của doanh nghiệp.
Ý tôi là, điều này thực sự quan trọng vì
nhiều lý do mà mọi người muốn trở thành doanh nhân
là vì họ muốn làm ông chủ của chính mình.
Nhưng điều thú vị về câu chuyện bạn kể về người thuê nhà đó
là bạn đã trở thành ông chủ của cô ấy.
Mỗi khi tôi nói chuyện với các doanh nhân,
có một vấn đề luôn xuất hiện,
nhưng nhà tài trợ hôm nay là LinkedIn có một giải pháp.
Và tôi nghĩ bạn sẽ muốn nghe điều đó.
Kết nối doanh nghiệp của bạn với đúng đối tượng có thể rất khó.
Bạn có thể tốn rất nhiều thời gian và tiền bạc để cố gắng làm cho nó đúng.
Và vẫn, bất chấp mọi thứ, không đạt được điều đó,
đặc biệt là khi nói đến tiếp thị B2B,
nơi bạn không làm việc với một người,
bạn đang làm việc với các nhóm đưa ra quyết định cùng nhau.
Thông qua quảng cáo LinkedIn, bạn có thể kết nối với một mạng lưới chuyên nghiệp rộng lớn
gồm hơn một tỷ thành viên, bao gồm 10 triệu giám đốc điều hành cấp cao.
Bạn cũng có thể nhắm mục tiêu cụ thể theo chức danh công việc, ngành nghề, công ty và nhiều hơn nữa.
Không có gì ngạc nhiên khi LinkedIn được báo cáo là nền tảng xã hội trả phí
có tỷ suất hoàn vốn cao nhất trên thế giới.
Để giúp bạn bắt đầu,
LinkedIn đang cung cấp tín dụng 100 đô la để khởi động chiến dịch đầu tiên của bạn trên nền tảng này.
Chỉ cần truy cập linkedin.com/doac24 để nhận tín dụng của bạn ngay bây giờ.
Đó là linkedin.com/doac24.
Điều khoản và điều kiện áp dụng.
Một trong những điều tôi thực sự muốn nói với bạn là
chỉ một từ mà tôi nghĩ là rất phù hợp với mọi thứ chúng ta đã nói hôm nay,
mà tôi nghĩ là quan trọng, đó là từ “kiên nhẫn.”
Bởi vì có một số lĩnh vực trong cuộc sống của tôi – nó liên quan đến điều tôi đã nói về người bạn của tôi.
Người bạn của tôi đã tham gia nhóm chat của chúng tôi,
người đã kiếm được nhiều tiền hơn tất cả các bạn khác trong nhóm chat đó.
Và anh ấy đã làm điều đó bằng cách trở nên nhàm chán và kiên nhẫn.
Anh ấy chỉ mới bay dưới radar.
Và khi tôi nghĩ về cuộc sống của mình và nhiều khoản đầu tư mà tôi đang thực hiện bây giờ,
tôi như, “Ôi Chúa ơi, điều gì đang xảy ra vậy?”
Tôi nhìn sang bên kia và thấy bạn bè tôi đang mua một đồng tiền meme crypto,
và họ nói với tôi rằng nó đã tăng 150 lần trong tháng này.
Tôi nhìn sang bên kia và thấy mọi người đang đầu tư vào.
Tôi không biết chọn cổ phiếu và giao dịch chứng khoán,
bất cứ điều gì, và họ nói với tôi rằng nó đã tăng 50%.
Nhưng trong sự khôn ngoan của mình, khi tôi đã lớn tuổi hơn,
tôi nhận ra, giống như con rùa trong câu chuyện về thỏ,
rằng chiến lược đầu tư nhàm chán và kiên nhẫn thật tuyệt vời.
Đó là một cách suy nghĩ nghịch lý.
Tôi có rất nhiều hạt giống mà tôi đã trồng nhưng mất rất nhiều thời gian để phát triển.
Nhưng bây giờ tôi chỉ biết, vì tôi đã có đủ nghiên cứu điển hình trong đầu,
rằng cách tiếp cận nhàm chán và kiên nhẫn đối với sự giàu có
sẽ đưa tôi vào vị trí tốt hơn vào cuối trò chơi.
Vâng. Và…
Interior Chinatown là một series hoàn toàn mới
dựa trên tiểu thuyết bán chạy của Charles Yu
về một diễn viên châu Á đang vật lộn
người nhận được một vai lớn hơn mong đợi
khi anh chứng kiến một vụ án ở Chinatown,
phát sóng vào ngày 19 tháng 11 chỉ trên Disney+.
Bạn đôi khi phải kiên nhẫn một cách không kiên nhẫn.
Vì vậy, nếu chúng ta nói về việc xây dựng sự giàu có thông qua đầu tư tiền bạc,
các con số đã chỉ ra rằng trong suốt thế kỷ qua,
thị trường chứng khoán đã tăng trung bình 10% mỗi năm, theo lịch sử.
Nhưng nhiều người mất tiền khi đầu tư vào cổ phiếu.
Ý tôi là, nếu bạn đi xung quanh hỏi mọi người,
“Bạn đã đầu tư vào cổ phiếu chưa?”
“Có, có, có. Bạn đã kiếm được bao nhiêu tiền?”
Những bàn tay bắt đầu hạ xuống.
Vậy nếu thị trường chứng khoán đã tăng khoảng 10% mỗi năm
trung bình mỗi năm trong 100 năm qua,
tại sao lại có nhiều người mất tiền như vậy?
Bởi vì chúng ta bắt đầu chơi trò chơi sai.
Và bây giờ điều gì sẽ xảy ra nếu bạn đầu tư tiền của mình vào thị trường chứng khoán?
Và khi tôi nói về thị trường chứng khoán, tôi có nghĩa là,
hãy nói rằng bạn mua S&P 500,
đó là một giỏ gồm 500 công ty lớn nhất trên thị trường chứng khoán.
Ví dụ, đây không phải là lời khuyên tài chính.
Nếu bạn đầu tư vào SPY, đó là một quỹ ETF
mang lại cho bạn cơ hội tiếp cận với 500 công ty lớn nhất.
Chúng ta biết rằng lịch sử cho thấy nó đã tăng 10% mỗi năm,
nhưng điều đó không đủ đối với nhiều người.
Vì vậy, bây giờ tôi sẽ chơi trò chơi này,
tôi sẽ cố gắng đánh bại thị trường.
Và một số người sẽ làm được, phần lớn thì không.
Vì vậy, bây giờ một số người sẽ cố gắng tham gia vào trò chơi
đầu tư vào các công ty riêng lẻ hoặc có thể là giao dịch cổ phiếu.
Bởi vì ngay cả khi đầu tư vào các công ty riêng lẻ,
nếu bạn đầu tư trong một khoảng thời gian đủ dài,
bạn có khả năng sẽ thắng.
Nhưng nhiều người bây giờ muốn có một giải pháp nhanh hơn.
Vì vậy, bây giờ chúng ta bắt đầu giao dịch.
Chúng ta bắt đầu tìm kiếm các công ty hot, Tesla tiếp theo,
Amazon tiếp theo, chúng ta xem Reddit nói gì,
chúng ta xem Google nói gì,
và chúng ta bắt đầu mua những thứ này vì chúng ta hào hứng.
Nhưng chính sự hào hứng đó đang giết chết tài sản của bạn,
bởi vì bạn đang đầu tư dựa trên cảm xúc
thay vì đầu tư dựa trên các yếu tố tài chính.
Và đây là lúc bạn nói về những điều nhàm chán.
Chỉ cần tiếp tục đầu tư vào thị trường,
tiếp tục đầu tư vào thị trường.
Khi thị trường lên, khi thị trường xuống,
khi thị trường đi ngang, chỉ cần tiếp tục đầu tư
bởi vì điều đó đã được chứng minh là thắng.
Chúng ta biết rằng nếu bạn đầu tư 100 đô la mỗi tháng từ tuổi 21
cho đến khi nghỉ hưu, 65, 66,
và bạn có thể đạt được mức lợi nhuận 10% như vậy,
bạn sẽ nghỉ hưu với tư cách là một triệu phú.
Giả sử bạn chỉ đầu tư 100 đô la mỗi tháng
từ tuổi 21 đến 65 hoặc 66.
Thật thú vị vì khi tôi hỏi bạn trước đây
đầu tư tốt nhất mà bạn từng thực hiện là gì,
bạn đã nói rằng đó là khoản đầu tư vào chính bản thân bạn.
Và có thể chúng ta chưa dành đủ thời gian để thực sự nói về
tầm quan trọng của kiến thức và kỹ năng trong việc tạo ra tài sản.
Có thể đó là nguyên tắc đầu tiên của việc tạo ra tài sản.
Có thể điều quan trọng nhất ở thượng nguồn là kiến thức và kỹ năng.
Và bạn có thể tham gia vào cổ phiếu và những thứ khác,
Kiến thức và kỹ năng của bạn, và kiến thức của bạn có thể liên quan đến sự kiên nhẫn,
kiến thức của bạn có thể liên quan đến đầu tư bất động sản,
kiến thức của bạn có thể liên quan đến bất cứ điều gì,
kiến thức của bạn có thể liên quan đến triết lý đầu tư.
Thực sự, chính kiến thức và kỹ năng của bạn
sẽ quyết định bạn sẽ kết thúc ở đâu.
Vì vậy, liên quan đến việc có được những kiến thức và kỹ năng đó,
đâu là nơi tốt nhất để mọi người đến
ngoài rõ ràng là Diary of a CEO,
nhưng ngoài podcast này,
đâu là nơi tốt nhất để mọi người đến
để có được kiến thức và kỹ năng mà họ có thể tin tưởng
mà không bị lừa đảo,
mà không phải trả tiền cho một khóa học từ một YouTube
đang tính phí 3.000 đô la mỗi tháng chỉ để
nói cho họ điều gì đó mà chỉ cần đọc từ chat GPT.
Nơi nào là tốt nhất?
Chà, nơi tốt nhất là ra ngoài và làm điều đó,
sai lầm, mắc lỗi.
Nhưng cùng với đó, hãy bắt đầu với những gì miễn phí, podcast trên YouTube.
Cuốn sách hay nhất mà bạn từng đọc?
Cuốn sách đầu tiên, tôi sẽ bắt đầu với điều đó
bởi vì cái tốt nhất là nó thay đổi.
Cuốn sách đầu tiên tôi đã đọc từ đầu đến cuối là “Cha Già, Cha Nghèo”.
Cuốn sách thứ hai là “Biến Hình Tài Chính Toàn Diện”.
“Cha Già, Cha Nghèo” của Robert Kiyosaki.
“Biến Hình Tài Chính Toàn Diện” của Dave Ramsey.
Cuốn sách thứ ba là một cuốn sách có tên “Sinh Vật Từ Đảo Jekyll”,
nói về Ngân hàng Dự trữ Liên bang.
Ba cuốn sách đó sẽ cung cấp cho bạn một nền tảng về tiền bạc
và những góc nhìn khác nhau về nó.
Vì vậy, hãy bắt đầu bằng cách học miễn phí, thậm chí trước cả sách.
Bắt đầu bằng cách xem video trên YouTube,
bắt đầu bằng cách nghe podcast.
Sau đó, bạn thực hiện bước tiếp theo và bắt đầu đọc sách.
Và điều tôi nói là nếu bạn ra ngoài,
và trong 12 tháng tới,
bạn đọc năm cuốn sách về quản lý tiền bạc và đầu tư.
Tôi vừa đưa ra ba cuốn.
Đọc năm cuốn sách về phát triển cá nhân và tự phát triển.
Đọc năm cuốn sách về cách bắt đầu một doanh nghiệp.
Đọc năm cuốn sách về lãnh đạo.
Và sau đó đọc năm cuốn sách về cách mở rộng,
tiếp thị và xây dựng, phát triển doanh nghiệp của bạn.
Bạn sẽ có một nền giáo dục tương đương với bằng MBA với chi phí chỉ một phần nhỏ. Hãy bắt đầu từ đó. Và sau đó hãy ra ngoài và mắc sai lầm. Khi bạn tiến bước, đó là lúc bạn có thể bắt đầu mua các lớp học và những thứ khác vì bạn sẽ tìm thấy những người mà bạn có thể muốn tiếp tục tham khảo ý kiến. Nhưng hãy bắt đầu từ đó. Điều quan trọng nhất mà chúng ta chưa nói đến hôm nay liên quan đến việc tạo ra sự giàu có là gì? Điều quan trọng nhất mà tôi nghĩ chúng ta chưa đề cập là chúng ta đã nói về hệ thống kinh tế. Chúng ta đã nói về các nguyên tắc. Nhưng tôi nghĩ chúng ta chưa đi vào các bước thực tế bây giờ về cách bạn bảo tồn và bảo vệ tài sản của mình? Và làm thế nào bạn tiếp tục sử dụng các công cụ bảo vệ tài sản? Bởi vì có rất nhiều điều mà mỗi người giàu có đều đầu tư một lượng lớn thời gian, nỗ lực và tiền bạc vào mà hầu hết mọi người không hề biết đến sự tồn tại của chúng. Chúng ta đã bắt đầu đề cập đến thuế, nhưng còn nhiều điều hơn thế. Vậy trong các công cụ bảo tồn tài sản đó, bạn đang đề cập đến điều gì? Bắt đầu từ kế toán và thuế của bạn, sau đó chúng ta sẽ đi vào pháp lý, kế hoạch di sản của bạn, các loại luật sư, các loại bảo vệ pháp lý và công cụ mà bạn có thể sử dụng để cấu trúc doanh nghiệp của bạn, các khoản đầu tư của bạn, để bảo vệ bạn, nhưng cũng để khuếch đại sự giàu có của bạn. Và sau đó là những thứ như bảo hiểm, nhưng cũng là kế hoạch di sản của bạn vì bạn nói về sự giàu có qua các thế hệ. Vâng, sự giàu có qua các thế hệ không chỉ là tiền bạc. Nó là những gì tiền của bạn làm sau khi bạn qua đời và bạn có thể kiểm soát điều đó khi bạn còn sống. Chúng ta có một truyền thống kết thúc trong podcast này, nơi khách mời cuối cùng để lại một câu hỏi cho khách mời tiếp theo mà không biết họ để lại cho ai. Và câu hỏi đã được để lại cho bạn là: Điều gì đánh thức bạn mỗi sáng? Ôi, tôi rất hào hứng. Tôi không sử dụng đồng hồ báo thức. Tôi thức dậy vì mục đích. Tôi hào hứng với sứ mệnh. Ý tôi là, tôi yêu những gì tôi làm. Mục đích, sứ mệnh, đó là điều khiến tôi thức dậy mỗi sáng. Còn bạn thì sao, hạnh phúc của bạn?
và sức khỏe tâm thần và, bạn biết không?
Bạn biết đấy, tôi rất hạnh phúc.
Tôi đã rất may mắn.
Tôi luôn là một trong những người như vậy.
Bạn có thể đặt tôi vào một cái hộp và tôi sẽ có một khoảng thời gian tuyệt vời.
Tôi sẽ biến cái hộp thành một chiếc máy bay
và tôi sẽ bay quanh đó.
Trước khi tôi đến đây, vợ tôi đã ghi lại một video.
Tôi tìm thấy những cái này, vì vậy chúng tôi đã ở trong một khách sạn
và họ đã đưa cho chúng tôi những lon nước này, được chứ?
Hai lon nước này, tôi đã lấy chúng.
Tôi đã nói, “Ghi lại video này.”
Tôi ra ban công và tôi đã thực hiện một video giả mạo Stone Cold Steve Austin
nơi tôi mở những lon nước
và đổ lên người mình.
Chỉ là, tôi không biết tại sao và tôi đã gửi nó cho các anh em họ của tôi.
Tôi đã rất may mắn khi có thể vui vẻ với bất cứ điều gì.
Tôi là một người khá thoải mái.
Tôi biết tôi nói về những vấn đề nghiêm trọng,
nhưng tôi đã rất may mắn về điều đó.
Và tôi có thể vui vẻ trong nhiều tình huống.
Tôi không bị thúc đẩy bởi những thứ vật chất.
Có những thứ nhất định mà tôi thích.
Tôi sẽ chi tiền cho những thứ xa xỉ.
Vợ tôi đã dẫn dắt tôi vào điều đó.
Nó giống như những khách sạn đẹp hơn và những chuyến đi tốt hơn
và những tiện nghi mà tôi thích.
Và tôi muốn giữ cho vợ tôi hạnh phúc,
vì vậy bất cứ điều gì cô ấy thích.
Nhưng tôi không bị thúc đẩy bởi những chiếc xe sang trọng, quần áo sang trọng.
Đối với tôi, điều đó không quan trọng bằng.
Tôi thích thấy sự thay đổi và tôi muốn giúp đỡ mọi người.
Và điều đó khiến tôi cảm thấy phấn khích.
Nếu bạn phải rút gọn lại năm điều
đang thúc đẩy bạn thì đó là năm điều gì?
Điều số một, chăm sóc gia đình tôi.
Điều số hai là mục đích và sứ mệnh của riêng tôi
và cảm thấy phấn khích, như sự phấn khích cá nhân của tôi.
Điều số ba là sứ mệnh.
Là tiếp tục giúp đỡ mọi người.
Điều số bốn là mang ánh sáng đến cộng đồng.
Điều số năm là tiếp tục cho đi và giúp đỡ.
Justpreet, cảm ơn bạn.
Cảm ơn bạn rất nhiều vì đã hào phóng với thời gian của bạn
và tôi đã học được rất nhiều điều về rất nhiều thứ
và tôi đã có rất nhiều ý tưởng được củng cố.
Và đôi khi đó là điều mà bạn biết đấy,
tôi thực hiện những cuộc trò chuyện này vì tôi đã ở ngoài kia.
trong thế giới và tôi đã gặp những người đã lắng nghe
những cuộc trò chuyện về sự giàu có, tài chính và tiền bạc.
Và đôi khi trong cuộc sống, tất cả chỉ là một hạt giống nhỏ
của thông tin có thể hoàn toàn thay đổi quỹ đạo
không chỉ của bạn, mà còn của những thế hệ tiếp theo.
Và đó chính xác là những gì bạn đang làm.
Đó chính xác là những gì bạn đã làm trên kênh YouTube của mình
cho rất nhiều người có lẽ sẽ không bao giờ có cơ hội
nói lời cảm ơn bạn.
Nhưng đó là để cung cấp những hạt giống nhỏ của cảm hứng
và thông tin và bạn không bao giờ thực sự biết
hạt giống nào sẽ thay đổi cuộc sống của ai đó.
Nhưng những gì bạn làm là bạn chỉ tiếp tục gieo trồng chúng
và hy vọng những người đó sẽ tự tưới nước cho chúng.
Vì vậy, cảm ơn bạn rất nhiều vì những gì bạn làm.
Cảm ơn bạn vì đã rất hào phóng với thời gian của mình hôm nay
và xin hãy tiếp tục làm điều đó
bởi vì hệ thống giáo dục của chúng ta có phần giống như khuôn mẫu
và tối ưu hóa để tạo ra những người là một phần của một hệ thống
dường như không được thiết kế
với lợi ích lâu dài tốt nhất của họ trong tâm trí.
Và đó là lý do tại sao chúng ta có những vấn đề này.
Đó là lý do tại sao chúng ta sống trong xã hội tín dụng này.
Đó là lý do tại sao chúng ta có những vấn đề về hưu trí.
Và có lẽ đó là lý do tại sao chúng ta có quá nhiều vấn đề về sức khỏe tâm thần
và trầm cảm.
Nhưng chính những người như bạn ở ngoài kia đang cung cấp cho chúng tôi
thông tin giúp chúng tôi có cơ hội.
Một cơ hội để sống một cuộc sống khác.
Vì vậy, cảm ơn bạn vì điều đó, Jasper.
Tôi thực sự trân trọng bạn.
Cảm ơn bạn đã mời tôi tham gia.
Đó thực sự là một niềm vui.
Hãy cho tôi biết, đó là một Ted hoàn hảo.
Một trong những điều mà tôi luôn nghĩ đến
bởi vì cuộc sống của tôi khá bận rộn và hối hả
là cách quản lý khối lượng năng lượng của mình.
Và với tư cách là một podcast, bạn phải quản lý năng lượng của mình
theo cách mà bạn có thể có những cuộc trò chuyện rõ ràng
với các chuyên gia về những chủ đề mà bạn không hiểu.
Và đó là lý do tại sao Ted hoàn hảo đã trở nên quan trọng trong cuộc sống của tôi
bởi vì trước đây khi nói đến các sản phẩm năng lượng,
tôi đã phải đưa ra một sự đánh đổi mà tôi không hài lòng.
Thông thường, nếu tôi muốn có năng lượng,
tôi phải đối phó với lượng đường cao.
Tôi phải chịu đựng những cơn run rẩy và sự sụt giảm
đi kèm với nhiều sản phẩm năng lượng phổ biến.
Và tôi cũng phải chấp nhận rằng nếu tôi muốn có năng lượng,
tôi phải chấp nhận nhiều thành phần nhân tạo
mà cơ thể tôi không thích.
Và đó là lý do tại sao tôi đã đầu tư vào Perfect Ted
và tại sao họ là một trong những nhà tài trợ của podcast này.
Nó đã thay đổi không chỉ cuộc sống của tôi, mà còn của cả đội ngũ của tôi.
Đối với tôi, nó đã cải thiện đáng kể hiệu suất nhận thức của tôi
cũng như hiệu suất thể chất của tôi.
Vì vậy, nếu bạn chưa thử Perfect Ted,
chắc hẳn bạn đã sống dưới một tảng đá.
Bây giờ là thời điểm.
Bạn có thể tìm thấy Perfect Ted tại Tesco và Waitrose
hoặc trực tuyến, nơi bạn có thể nhận được giảm giá 40% với mã
diary 40 khi thanh toán.
Đó là perfectted.com.
(âm nhạc)
(âm nhạc)
(âm nhạc)
(âm nhạc)
(âm nhạc)
(âm nhạc)
我們必須克服這種金錢限制，因為如果你租住的地方，則無法建立財富。如果你沒有接觸到數百萬美元，你也無法建立財富。這不是真的。有一個關鍵的事實，提供的回報遠超過任何房地產、任何股票，甚至比任何加密貨幣都要好。所以讓我們談談建立真正財富的正確方法。
贾斯普里特·辛格（Jaspreet Singh）是一位沒有廢話的金融專家、房地產經紀人和企業家，他的方法幫助了數百萬人解決嚴重的金錢問題，並獲得財務自由。當我這樣說的時候，人們不喜歡，但我說的不是為了交朋友。我這樣說是為了幫助人們更好地處理金錢。
有很多人缺乏金融教育。我們被教導要努力學習，找到一份好工作。如果你繼續沿著這條路走，你就會成功。然而，大多數人購買了自己無法負擔的房子，根據統計，我的生活是按月支付的。事實上，這是78％的美國人。因為具有諷刺意味的是，使如此多人貧窮一生的關鍵，是他們害怕看起來很窮。那麼他們怎麼做呢？他們開著更好的車子，去更好的度假，去更好的餐廳。但他們再也沒有錢可存，也沒有錢可投資。問題是，我們需要大約180萬美元才能舒適退休。哇。
所以如果你處於財務危險區，這意味著你沒有2000美元的應急儲蓄，有信用卡債務，你必須做出徹底的改變。今天，我該怎麼做？好吧，首先，你必須了解75-15-10計劃，也就是…但現在讓我們深入了解一下。讓我們談談賺錢。我把我的錢放在五個地方。這已被證明是成功的，第一。
我發現當我們查看 Spotify 和 Apple 以及我們的音頻頻道的後端時，收看這個播客的大多數人還沒有點擊關注按鈕或訂閱按鈕，不管你在什麼地方收聽。我要和你達成一個協議。如果你能幫我一個大忙，點擊那個訂閱按鈕，我會不辭辛勞地從現在開始，直到永遠，讓節目變得更好、更好、更好、更好。我無法告訴你，當你點擊那個訂閱按鈕時有多大的幫助。節目變得更大，這意味著我們可以擴大製作，帶來你想見的所有嘉賓，繼續做我們熱愛的事情。如果你能幫我這個小忙，在你聽到的地方點擊關注按鈕，這對我來說意義重大。這是我唯一會要求你的幫忙。非常感謝你的時間。回到這一集。
贾斯普里特，誰應該關心你的訊息？為什麼他們要關心？使用金錢的人，這是每個人。關於金錢的有趣之處在於，我們每天都在使用金錢。吃東西要花錢，養活別人也要花錢。然而，我們大多數人從未被教育有關金錢的知識。因此，大多數人都說金錢無關緊要。我不應該考慮金錢。我不應該為金錢發愁。金錢是壞的，金錢是邪惡的。實際上，吃東西需要花錢，養活其他人也需要花錢。當你不理解這一點時，現在你就是那個必須支付最高稅款的人。你就是那個掙扎著支付帳單的人。你就是那個無法去迪士尼樂園的人。你就是那個無法為你的妻子或丈夫支付那份驚人禮物的人，你就是那個無法為父母支付醫療費的人。而你卻在想為什麼。在我們所有人生活的這個經濟體系中，金錢的話語權非常重要，除非你理解這一點，否則你永遠都無法在這個體系中獲勝。
使人們能夠致富的人和無法致富的人之間的區別是什麼？如果我們將所有客觀優勢放在一邊，例如富裕的父母、繼承大量資金，這些各種各樣的事情，你從與你合作過和教過的成千上萬人中看到了什麼根本區別？什麼是根本的不同？有一個區別，一個關鍵的區別。成為富有的人理解金錢的運作方式，而其他人則不理解。
我告訴你我得出這個結論的過程。我檢查了所有的條件。我在學校努力學習。我上了高中。我上了大學。我花了一年時間在研究生院。然後我上了法學院。但我從來沒有學過如何思考金錢。我從來沒有學過如何思考建立財富。我從來沒有學過如何思考投資。我從來沒有學過如何思考被動收入。但如果你看看世界上最富有的人，他們不是靠工作、獲得加薪而成功的。他們不是靠努力工作來攀登企業梯子而成功的。他們成功的原因是他們理解金錢的運作方式，並且明白如何在經濟體系中獲勝。這樣的瘋狂之處在於，我們都被教導要信任系統。我的父母是來自印度旁遮普州的移民，像許多其他傳統印裔移民一樣，他們希望我能夠成功。
現在，在我的家中，成功的定義非常簡單。他們給了我兩個選擇。我可以猜。好的，選擇一是僅僅相信你可以成為一名醫生。選擇二是僅僅相信你可以失敗。他們說他們能夠選擇哪一個。這是我大約一歲的時候。自從我開始說話的那一天，我的父母告訴所有人，不只是我們身邊的人。他們打電話給我在印度的家人，還有全國各地的家人。他們只是相信我會長大成為一名醫生，因為我將成為成功的人。
現在，我對此並沒有異議，因為我也想成為成功的人。我看到了我父母工作的辛勞。我的爸爸如果在星期六和星期日休假，他就被認為是長週末。我的父母非常努力地工作，而我希望能夠成功，這樣我就可以回饋他們。他們告訴我，如果我想要成功，成為一名醫生是達成這個目標的方式，這很有道理，因為在學校的時候，你會收到一些職業手冊，這些手冊會展示你擁有的不同職業選擇。而當你查看那些手冊時，列表的最上面總是醫生。因此他們告訴我，只要相信，如果想要成功，就必須成為醫生。因為我們來到這個國家，你必須成功。所以你必須成為醫生。現在，我並不認為這樣有什麼不妥，因為我喜歡成為成功者的這個想法。所以我走上了這條路。然而，在這個過程中，我發現我並不想成為醫生。我告訴我的父母，我不會成為醫生。我的媽媽差點心臟病發作。我的爸爸無法相信。然後，我的爸爸基本上告訴我要冷靜，如果你想要保留家庭的面子，你至少要成為一名律師。所以我說，好吧，我半工半讀上了法學院，全職工作我的生意。現在，我是一名持牌律師，但我從未做過律師。而我從未擔任律師的原因是這樣的工作對我來說不值得時間，而且這不是我的熱情所在。在這個過程中，我了解到我們被教導的贏的方式是，去上學，努力學習，獲得好成績，找到好工作。如果你繼續沿著這條路走，你會變得成功。但如果你看看那些成功的人，他們並沒有遵循這條路。如果我們看看過去一個世紀中，創造更多財富的三件事，那就是創辦公司、投資房地產和股票投資。然而，在我整個教育的過程中，我從未被教導過這些。我們專注於如何獲得一份好工作，但我們的有錢人則專注於如何增長資產。這就是關鍵差異。有錢人為了擁有公司階梯而努力，其他人則在努力攀登公司階梯。然後，接下來，我要回到你說的話，假設你沒有富裕的父母，因為大多數人認為你必須富有才能做到這一點。你需要數百萬美元。你需要所有這些資金的途徑。但這並不是真的。你可以從100美元、10美元開始，但你必須開始。問題是我們大多數人從未被教導如何做到這一點。但除非你開始這樣做，否則你永遠無法積累財富。這就是你在這個經濟體系中獲勝的方式。因此，我想逐一介紹你剛才提到的三件事情。我想討論創業。我想談談投資股票，也想談談房地產。但我對你自己的個人故事感到好奇，讓我知道你的領悟時刻是哪一刻？因為這真的很有趣。在我的生活中，有一些關鍵時刻讓我能夠透視幕後。當我說透視幕後時，我會提到我和朋友私下交流時。我會說，這就像金錢遊戲的那一天，我看到這些億萬富翁在玩我不知道存在的金錢遊戲。而我當時正在拼命工作，無論是打電話的工作還是做其他事情。然後我有機會認識一位億萬富翁，與他們共度時光，得以透視幕後。我心想，哦，他們只是玩這些金錢遊戲，而沒有人告訴過我。對吧？你的領悟時刻是什麼時候？你成為律師後，為什麼沒有繼續這條路？一定發生了什麼事情。是的，當我在小學時，我開始參加印度婚禮工作。我演奏一種叫做dhol的鼓。這是旁遮普的鼓。我家族來自印度。在婚禮上我常常演奏這種鼓。我的父母並不喜歡我這樣做，因為任何與數學或科學無關的事情，他們都會說，你不應該這樣做。所以我不得不秘密地演奏這種鼓。但我在婚禮上演奏後，開始賺到一些錢。所謂的賺到一些錢，意思是中學時期每場婚禮賺50美元，然後可能高中時期賺100、200美元。與我合作的一位DJ說，你知道，許多高中生。我們為你學校的一些孩子舉辦一個青少年派對怎麼樣？我想，好啊，為什麼不呢？所以我們舉辦了這個青少年派對，結果非常成功。晚上結束時，DJ開始支付所有費用，因為我們本來是打算分50/50來進行這個商業項目。於是我們支付了安保、場地和市場營銷的費用。然後他說，好吧，讓我們來計算一下我們的利潤。他手裡拿著四張鈔票。一、二、三、四，剩下四張一美元的鈔票。兩美元給他，兩美元給我。看到我們為這個商業項目、這個創意以及第一次派對付出了這麼多的努力，而只賺取了4美元的利潤，我們平分這筆錢，那時他很沮喪，但我一點也不沮喪，因為我覺得，這真是太好玩了。組織這一切真的很有趣。但在我心裡，這只不過是我做的一個愛好，因為我需要成為一名醫生。我在高中時候做了幾次那種青少年派對。然後到了我要上大學的時候。我17歲，來到大學。我看到大家聚會、喝酒、花著他們沒有的錢。我感到震驚。我不知道人們上大學是為了聚會。我也不知道人們會有錢花在這些酒上。我不喝酒。
我不喜歡派對。
但現在我需要在星期五晚上找點事情做。
所以我開始思考，我該怎麼做呢？
不如我把高中時期的青少年派對商業概念拿到大學裡來試試？
當時我17歲，開始敲各個酒吧、場地和餐廳的門，
試著看看誰願意讓我在那裡舉辦派對。
一開始，有些人說：
當然，你可以在這裡舉辦派對。
我們只需要一個$10,000的押金。
我沒有$10,000。
我才17歲。
所以我繼續去敲門。
有些人說我需要一個$20,000的押金。
但最終我找到了一家俱樂部，
他們說，好吧，你可以在這裡舉辦派對。
你不需要支付我們任何費用。
只需支付我們你所產生的門票收入的一半。
支付我們50%的收益。
現在我開始進入商業領域。
我和我的DJ達成了同樣的安排。
我說，聽著，你可以免費為我打碟嗎？
我會和你分享我所賺的任何利潤。
這是我第一個真正的生意的開始。
這是一家派對推廣公司，
後來變成了一家活動策劃公司。
在大學時期，它發展得相當龐大。
我最開始是舉辦一些一次性的派對。
然後我被校園裡最大的一個俱樂部聘用
來負責他們的每週大學之夜。
因此我每周都在為他們舉辦派對。
我們舉辦了官方表演和後派對。
它發展得相當隆重。
而當這個生意開始賺錢時，
我意識到的第一件事是
我不需要執照或學位就能賺錢。
我曾以為這是我需要的東西，
因為我以為我需要好成績
來符合這件事以賺錢。
那是我的第一個震驚和領悟。
我第二個領悟是我對金錢一無所知。
我賺了一些錢，我很幸運
開始閱讀有關金錢和商業的書籍。
我開始閱讀這些書籍。
我學到的第一件事是資產和負債之間的區別，
這是我之前從未聽說過的。
資產是能給你口袋裡放錢的東西。
負債是從你口袋裡拿錢的東西。
富人想擁有資產。
我買了很多負債，
因為我在這份派對推廣業務中工作，
想要看起來像樣。
所以我賺了一些錢，買了一個好手錶，
再賺一點錢，給我的車換上新輪圈，
把新的音響系統裝到車裡，
再裝上新的低音炮。
我真的是在揮霍金錢，買些愚蠢的東西
看起來像是個富人。
但實際上，我只是在讓很多其他人變得富裕。
然後我學到了投資這個東西，
這讓我開始感到不安，
因為我原本以為我做了一切都很正確。
我在閱讀這些書籍，講述
每位富人都是如何投資於房地產。
我完全不知道那是什麼意思。
我家裡沒有人是房地產投資者。
我之前從未聽說過房地產投資的概念。
我不知道那是什麼，
但是如果富人都是房地產投資者，
而我想變得富有，
也許我應該投資於房地產。
所以當我19歲的時候，我正在學習進入醫學院，
因為我仍然認為自己會成為一名醫生。
我感到極度無聊，
因為我整天待在圖書館，
每天學習10到12個小時。
那是在2011年。
我提到年份是因為
如果你還記得，2008年是偉大的金融危機。
那是美國房地產崩潰的時候。
所以房地產價格被摧毀，
直到2012年才觸底。
這就是我說這些的原因。
所以在2011年，我正在為醫學學院入學考試
MCAT做準備。
而我正在閱讀這些書籍，談論
富人如何投資於房地產。
而我們從這個派對業務中賺了一些錢，
銀行裡也有了一些現金。
所以在我學習考試的空檔中，
我開始瀏覽一些財經網站。
它們都在講房地產價格已經觸底，
美國的房地產正在被摧毀。
所以我想，嗯，也許我應該開始考慮買房地產。
因此，在8月22日，
我參加了醫學學院入學考試。
然後在8月23日，
我購買了我的第一個房地產投資物業。
那是一套我從法拍中購買的小公寓。
幾年前，
它的銷售價格略高於$150,000。
然後像許多房產一樣，
它進入了法拍程序。
銀行無法賣出它。
它的售價列為$8,400。
這就是公寓的總價格。
因此我提出了一個$4,000的報價。
因為我不明白這些房地產投資的運作方式。
我們和銀行聊了幾次。
銀行說，我們願意以$7,000售給你。
我試著再壓價。
然後銀行說他們有另一個報價。
所以現在進入了競標戰。
我必須提出我的最高和最佳報價。
所以我說，我願意出$8,000來買這套公寓。
不再多了。
他們接受了我的出價。
所以我以$8,000購買了這套公寓。
我投入了幾千美元進行修繕。
然後我將它出租，每月租金為$600。
現在我開始質疑一些事情。
為什麼沒有人告訴我這些？
這間公寓每月都在為我賺錢，完全不需要我去做什麼，
因為我擁有這個資產。
我們都被教導用時間換取金錢。
我們都被教導工作以便獲得報酬，因為這是我們的教導。
但富人並不是在為更高的薪水工作。
他們在為更多的資產工作，因為資產能在你不工作時繼續付錢給你。
我看到這種轉變的時候，真的在我內心點燃了一把火，
讓我非常憤怒。
我不知道為什麼我會那麼生氣，但我真的生氣了，因為我覺得我正在勾選所有的選項。我在學校表現很好。我在學校努力學習。我打算做所有正確的事情，成為一名醫生，做我被告知的所有事情。但我沒有意識到的是，那些選項並不是我的選項。到底是誰制定了這些選項？為什麼有這麼一個我們從未學到的財務教育的整個世界？因為如果這是富人如何建立和增長他們的財富，那麼為什麼其他人卻沒有被教導這些知識？
所以我想在這裡做一個區分。你是在說，為了建立財富，人們應該買一棟房子嗎？不。如果你想建立財富，你必須購買資產。當人們說要買房子時，這在大多數人眼中意味著什麼？那意味著“我要買我的家”。對。我要為自己購買這個美麗的地方來居住。這正是大多數人在有了一些錢後會做的事情。他們把工作賺來的薪水拿去，然後去買一棟房子住，然後繳納抵押貸款，這意味著他們現在正在建立一個資產，對嗎？他們正在建立許多人所稱的世代財富，而這在金錢方面是一個最大的謊言。原因在於，你的房子實際上是一個金錢黑洞。所以我想讓你把你的房子視為一個負債。但我想讓你聽清楚。我不是說你不應該買房子。我不是說買房子不好。你必須把你的房子視為一個負債。
我現在穿的這套西裝是一種負債。這隻手錶也是負債。我的鞋子同樣是負債。我難道不應該買它們嗎？不。我必須確保我能負擔得起它們。當人們考慮買房子時，他們在想什麼？他們會想我將要建立世代財富。我將要建立財富。我會把貸款還清。然後我將能夠擁有更多自由，因為我可以擁有這棟房子。
讓我們假設最佳情況。你以30萬美元的價格買了一棟房子。你把它還清。在你的人生中，這棟30萬美元的房子增值到了100萬美元。現在你會說，深呼吸。我向你展示了這是一項資產。我的房子增值了三倍，甚至更多。現在我要把它傳遞給我的孩子們。好吧，你的孩子們擁有一棟價值100萬美元的房子，但除非他們有收入來負擔這棟價值100萬美元的房子，否則他們可能需要找一些現金。那麼他們該怎麼辦？因為你不能就這樣從這棟房子裡提取現金，對吧？我的意思是，這不是自動取款機，除非你去銀行。銀行會給你現金，因為銀行會說，哦，你有一棟價值100萬美元的房子。那麼我們貸給你80萬美元怎麼樣？但那不是自動取款機，因為你必須還回那筆錢加上利息。而現在除非你的孩子有收入來支付房產稅，支付保險費，支付升級費用，支付維護和抵押貸款，他們是無法承擔那棟房子的。
所以也許現在他們必須賣掉它。好吧，現在你賣掉它。你得到了100萬美元。很好。我們現在甚至不談稅，但你得到了100萬美元。你很富有。但如果他們沒有任何財務教育，而你擁有了100萬美元，那會發生什麼？好吧，讓我們想想。如果你有100萬美元，你會怎麼做？如果我走到街上問一般人，如果我今天給你一張100萬美元的支票，你會怎麼做？人們會怎麼說？他們會說，我要去巴哈馬。我會給自己買一個漂亮的房子。我會給自己買輛漂亮的車，買一些漂亮的衣服，去古馳店，去路易威登店，還要在Chipotle點額外的鱷梨醬。這就是一般人會做的事情。
現在，也許你稍微有些財務智慧。你會說，我只是想靠每年5萬美元生活。但20年後，你啥都沒剩。更不用說十年後，每年5萬美元的生活方式將只夠買今天的一半。因此現在讓我們回到那個情況。你認為你建立了世代財富。你做了一件好事情，還清了抵押貸款，因為你不需要支付抵押貸款的款項。但那真的是你想要的世代財富嗎？
現在讓我徹底把這個問題說清楚。我不是說擁有房子不好。擁有一棟房子實際上是非常棒的。能夠自由地擁有一棟房子是件驚人的事情，因為你現在可以安心，無需擔心抵押貸款的支付。如果你有財務教育，那就很好。但是現在讓我們談談真正的方式，如何建立真正的財富。
當我購買我的房地產投資物業，並且我的房產價值上升時，租金價值也會上升。租金是用來支付維護費的。租金是用來支付升級費用的。租金是用來支付房產稅和保險的。租金是把錢放進我的口袋。這是一種我可以使用的現金流。我可以用這筆現金流去度假。我可以用這筆現金流去買食物。我可以用這筆現金來支付我的生活方式。但是你的房子不這麼做。你必須付錢才能住在你的房子裡。但人們認為他們正在繳納抵押貸款。他們在抵押貸款支付上花費的費用無論多少。他們認為他們……嗯，我們在某種程度上被告知，這筆抵押貸款支付是對資產的投資。你的抵押貸款支付是支付給銀行的款項。銀行可不傻。事實上，他們非常聰明。銀行會進行一種被稱為抵押貸款的前期支付。這意味著如果你去取得一個30年的抵押貸款，也就是說，美國許多人所做的，而你每月支付3,000美元的抵押貸款，那麼你並不是將1,500美元支付給利息，也就是你的銀行，並將1,500美元支付給本金，也就是你的資本。
這個運作方式是，銀行在您申請抵押貸款時會進行前置負擔，這意味著在您抵押貸款的前將近15年，也就是約14年8個月左右。在您抵押貸款的前15年中，大部分的貸款還款金額都會直接進入您的銀行家的口袋，以利息的形式進入。因此如果您每個月支付3,000美元的抵押貸款， 在抵押貸款的最初階段，可能有100美元會進入您的淨資產，其他的2,900美元則會全數支付給銀行家的利息。現在，15年後，您的抵押貸款支付的一半將進入您的淨資產，而另一半則進入利息。但是如果您在這15年之前進行再融資，那麼這一切將重新開始。所以銀行非常清楚這個遊戲的規則。再次強調，我並不是反對購買房屋，但您需要了解金錢的運作方式，而大多數人並不了解這一點。人們所犯的錯誤是購買他們負擔不起的房屋，而他們現在支付的大量金錢都用於支付抵押貸款，認為自己在建立財富，但實際上他們已無力儲蓄，也無法去投資其他實物資產。他們的錢只是用來償還抵押貸款，擔心這樣會幫助他們建立財富，但這其實是一個謊言。這個術語是機會成本。大多數人不知道機會成本是什麼意思，但這似乎跟您所說的非常相關，特別是當您剛才提到，這是您無法再投資於資產的資金。您能否解釋一下機會成本是什麼，以及購買房屋會怎樣影響這一點？
當然可以。我們把數字簡化一下。假設您想買一個價值約10萬美元的房屋。假設銀行要求20%的首付，也就是2萬美元。您可以做幾件事情。第一，您可以用2萬美元買下這個房子。這樣，您的資金就被這麼使用了。但如果您用這筆錢去買房，您就失去了用這2萬美元來購買租賃物業的機會。您也失去了用這2萬美元投資股票市場的機會。您還失去了用這2萬美元來創建一個事業的機會。那麼，問題是，什麼能給您最好的增長？希望您買的這棟房子會升值，但沒有保證。我們知道，房屋不一定會升值，不管您的銀行家或房地產經紀人怎麼說，因為我們目睹了2008年崩盤後的情況，當時的房價被砍掉了一半。在我所在的密歇根州，多達93%的房地產價值被削減。因此，我們知道房地產價格不一定會上漲，股票價格也不一定會上漲，生意也不一定會成功。所有事情都有風險。現在的問題是，您想承擔哪一種風險？您想首先承擔哪一種風險？您現在是否準備好去購買房屋？還是希望先再增加一點財富？我希望人們開始思考的問題是，我是否準備好買房？然後人們會說，假如我出去投資我的錢，問題是房價不斷上漲。我一直在追逐這個房地產市場，房價越來越高。您完全是對的，這是一個風險。但房價也可能下降。我認為使人們想去購買房子的一種偏見是，他們目前在租房，並且他們認為這只是在白白花錢。因此他們認為，聽著，我可以把這筆錢花在抵押貸款上，總有一天我會擁有這個，或者我可以把同樣的2000美元（無論是多少）花在租金上，而我永遠不會擁有這個。好吧，我現在正好在洛杉磯。我不得不住在酒店。那個酒店的費用正在支付某人的抵押貸款，支付某人的大學學費，支付某人的開支。當我去餐廳吃飯時，我在支付某人的抵押貸款，某人的大學學費，某人的賬單。因為當您外出租房時，這正是每個人所出售的。我在讓我的房東致富。當您在餐廳用餐時，您在讓那位餐廳老闆致富。當您去酒店時，您在讓酒店老闆致富。當我去買一個杯子時，我在讓杯子的擁有者致富。實際上，是的，擁有一棟房子對您來說是好的。但您準備好擁有一棟房子嗎？您能負擔得起擁有一棟房子嗎？而您希望首先擁有什麼？我現在住的地方是租來的。我今天正在讓我的房東變得富有。我辦公室的地方也是租的。我讓我的辦公室房東變得富有，因為我的辦公室租金非常高。您覺得我可憐嗎？希望不是。而這就是我們必須克服的許多金錢神話，很多人一直在告訴您，您如果住的地方是租的，就無法建立財富。如果您不獲得良好的學位，就無法建立財富。這不是系統運作的方式。看到傳統的規則，然後是真正的金融教育的金錢規則。再次強調，我並不是說擁有一棟房子是不好的，但擁有一棟負擔不起的房子是壞事。您怎樣知道自己是否負擔得起？其實，購買房屋的負擔有三個部分。您必須負擔得起首付，您必須負擔得起每月的還款，您必須負擔得起搬家費用。我將從最簡單的開始，就是搬家費用，因為很多人沒有將其納入考量。當您購買房子時，您需要搬進去。我不是在說衣物和費用。您可能需要雇用搬家公司，這是很貴的。您可能需要升級家具，這也很貴。您可能需要對房屋進行升級，這也是很貴的。把這些因素考慮進來。然後我想談談您的首付。
人們不喜歡我這麼說，但我說這些話並不是為了交朋友。 我說這些話是為了幫助人們更好地管理金錢。 如果你想購得房子，至少必須支付20%的首付款。 這樣你實際上有了一些資本，意味著你在這個交易中有切身的利益。 這樣你才能真正負擔得起那棟房子。 第三點是你必須能夠負擔每月的還款。 現在，每家銀行對於這些規則都有不同的要求，銀行的28%規則和其他規則都存在。 我有– 對不起，剛才說到那一點。 為什麼人們不喜歡你這麼說呢？ 因為支付20%的首付款非常艱難。 房價高昂。 你想買一棟50萬美元的房子嗎？ 那麼你至少需要有10萬美元的首付款。 還有額外的現金。 現在，如果我們談到每月的費用，我喜歡用的簡單方法是，你必須有一個系統。 你需要知道自己可以花多少錢，必須投資多少錢，以及每個月需要存多少錢。 然後將其計入其中。 我看待這個問題的方式是，一個簡單的經驗法則類似於75-15-10的計劃，這意味著從現在開始你每賺一美元，最多可以花0.75美元。 最少要投資0.15美元。 最少要存0.10美元。 現在，讓我們來算一算。 如果你知道自己一年賺10萬美元，那麼你可以花的最高金額就是7萬5千美元。 所以如果在那7萬5千美元裡，你能夠負擔得起你的按揭費用、食物費、假期和生活方式，那麼當然可以負擔。 但如果你負擔不起，那麼你就不能負擔按揭。 我喜歡這個規則的原因是，有些人會說：“我可以住在小房子裡。我只想要一輛貴汽車和一些美好的假期。” 所有人都會說：“我想要一個漂亮的家。我不在乎汽車和假期。” 所以現在你可以將所有這些因素考慮進去。 你能夠從你的收入的75%中負擔多少？ 你認為人們甚至知道自己花了多少錢嗎？ 不。 我在想：“我想知道現在有多少人知道，在過去六個月裡，他們每個月花了多少錢？” 根據統計，大多數人都是月光族。 所以他們基本上是把所有的錢都花掉了？ 或者更多。 好的。 78%的美國人都是月光族，這意味著我賺了些錢然後把所有的錢甚至更多都花掉。 有一個我喜歡的笑話，在傳統的印度文化中，人們賺一美元卻只花20美分。 在傳統的美國文化中，人們賺一美元卻花兩美元，這要靠信用額度、信用卡和其他類型的債務。 而我之所以想退一步，是因為我認為你不想讓我這樣說。 無論如何，我們生活在一個基於信用的經濟中，這意味著如果你年收入5萬美元，你並不生活在5萬美元的收入之上。 至少大多數美國人不是這樣。 我們生活在一個基於信用的經濟裡，這意味著你有能力花掉你賺的5萬美元，還有透支的部分。 因為隨著你賺到更多的錢，當你找到一份好的工作後，你的信用就會變得更好。 所以當你告訴銀行，“嘿，我賺了5萬美元”，他們會給你信用卡，提供信用額度，給你可以獲得的各種形式的債務，這樣你就可以花掉6萬、7萬、8萬美元，因為這有助於經濟增長。 你花的錢越多，其他人就變得越富有。 現在，當你生活在這個基於信用的經濟裡，卻沒有財務教育，大家不斷消費，經濟增長，而大多數人根本不知道發生了什麼。 你知道有趣的是，兩天前，我和我的一位朋友進行了一次對話，其實我最近做了一個有關財務的播客，在裡面提到了一些我的朋友，然後他們在WhatsApp上給我發了消息，我們在群聊裡聊天。 而我第一次有人問我猜猜看。 我們是非常親近的朋友，我們談論金錢，談論我們有多少錢等等。 他們說：“猜猜誰在我們群裡的資產最多？” 所以我想了一下，我認為這是我五位最好的朋友中某人的淨資產，這是他們的現金。 現在，我有一位朋友，非常，怎麼說呢？ 應該說是節儉，過著非常簡單的生活。 當我回想的時候，我想，“你知道嗎？ 這位朋友是那種風光的人，住在超棒的公寓裡，擁有所有美好的事物，在商業上取得了成功，這位朋友在加密貨幣上也很成功。” 但你知道嗎？ 我敢肯定，他比聊天中的其他每個人都要富有，我所有其他朋友中比較起來。 所以我做了我的小預測，我說：“我敢打賭你的現金是X數字。” 他回復道：“這是我目前的現金狀況。” 他在聊天中比其他所有人都要富有，現金總和上。 這傢伙住在一個像樣的單身公寓裡，他從不揮霍，沒有像樣的車子，也沒有奢華的衣物，卻比我們整個朋友圈都富有。 我想，“天啊，這裡有一些非常重要的東西，關於……” 如果你了解我在說的內容，這真是太瘋狂了，因為我在那個聊天中有一個朋友建立了一個大企業，還有一位朋友，每個人在那個聊天中都經營著業務，都是成功的。 但他們的生活方式不同，而那位經營著最小企業的朋友，可能收入最少，但卻是最富有的。
在過去的幾天裡，這件事真的很有趣，我想到所有的晚餐，我買了這輛該死的車，心裡想著，「我不知道你是個百萬富翁。」我本來會為所有的事情而感到苦惱。但這真的，我的意思是，如果我們忽略你的朋友，那麼看起來假裝富有是非常簡單的。對吧？因為每個人都會給你信用額度。如果我想要一個Gucci的人，但我買不起Gucci，想想看，我可以選擇現在買，稍後再付款。我可以開一張信用卡，買下Gucci，並看起來像個富人，而實際上我只是在讓Gucci變得富有。事實上，在2023年，世界上最富有的人之一是伯納德·阿爾諾。他是LVMH的創始人和首席執行官，也是擁有路易威登的公司的創始人和首席執行官。為什麼？因為數百萬人付錢給他以看起來富有，而實際上是他在致富。我們假設當你賺更多的錢時，你就得開始看起來像這樣。這就是我們必須改變的思維模式。你知道，很多來自印度傳統家庭的人都與此產生共鳴，他們給我發信息說，「放鬆點，我成了醫生，或者我和我太太都是醫生。我們每年賺幾十萬美元。我們的收入很好，但我們沒有存款也沒有投資，我不知道該怎麼辦。」原因在於我們有一輛路虎和一輛賓士，我們有一個漂亮的房子，我們去醫生的度假，必須看起來像這樣。但是在我們的薪水結束時，我們沒有多餘的錢。這是一件很容易陷入的事情，因為當你賺更多的錢時，你的信用評級會提高。銀行會給你更大的貸款。當你賺更多的錢時，你就想花更多的錢。而這非常容易。你必須了解如何控制那種花費。因此，如果你遵循一些像75、15、10的規則，開始的最簡單的事情就是無論如何，無論你是每年賺10,000美元還是1,000萬美元，你總是撥出一些錢來投資，總是撥出一些錢來儲蓄，然後花掉剩下的錢。我的一位朋友不進行投資，我說的這位朋友其實並不進行投資，他只是不花錢。他只是省下了大約一百萬美元的現金，而他賺的還比我那五個朋友中的每一個都少。他花了大約四年或五年來運營這個小企業，這個企業只有幾個人。當我說這是一個小企業時，我指的是一個真的非常小的企業，大約只有四或五個員工。他為自己積攢了大約一百萬美元的現金，因為他根本不花錢。他沒有像一般人那樣的自我意識，也不在乎別人怎麼看他。但是我的其他朋友，每月的收入可能是他的五倍，卻擁有五倍少的現金。這真是令人鼓舞。老實說，這讓人非常受鼓舞，因為它展示了儲蓄的重要性，但到底有誰想要儲蓄呢？如果我今天將這個播客的標題定為《儲蓄的重要性》，沒有人會點擊。這不有趣。儲蓄不是令人興奮的事情。有誰想要出去儲蓄2000美元？誰想要花更少的錢？我們想買更多漂亮的東西。但除非你能控制花費，除非你知道如何儲蓄，否則你永遠無法建立財富。你知道，對那些生活在薪水到薪水循環中的人，我曾在這種情況中度過很多年，我會在呼叫中心工作，領到薪水後花光所有的錢，幾乎在薪水到手的頭幾天就花光了，然後在接下來的三個星期裡等著下一筆薪水。你會給他們什麼建議來擺脫這種循環？因為如果你在這種情況中，你會感到像是被囚禁了一樣。完全正確。在我提供建議之前，我想解釋一下那個人的情況，因為你就是我們經濟體系的主要顧客。銀行喜歡你，因為他們可以賣給你發薪日貸款，可以賣給你信用卡，可以賣給你信用額度，並可以讓你一生都陷入債務之中，這意味著你不斷地讓銀行變得富有。企業喜歡你，因為在我們向你展示這個漂亮的包時，或者展示這個漂亮的假期時，你不會再考慮第二次。你會想要這些東西，因此我們喜歡向你推銷這些東西。政府喜歡你，因為你會支付最高的稅金。員工支付最高的稅金。因此，當你處於這種情況時，你是在以你自己的代價讓其他人變得富有。如果你想擺脫這種情況，第一件事你必須明白的是，你必須讓自己富有，才能讓其他人富有。因為當你花光你的所有錢時，你正在把錢放進他們的口袋裡，你必須停止這種情況。你必須為自己保留這些錢。你就像在船上。想想這樣，你在一艘船上，這艘船裡水不斷灌入，而你正在下沉。你必須開始堵住漏洞。你必須停止水進入這艘船。你必須停止這種流失。這意味著你必須停止花費。所以如果你處於我所稱的財務危險區，即你沒有2000美元的應急儲備，並且有信用卡債務。如果你處於這種情況，你就處於財務危險區，必須做出重大改變。這意味著現在停止去餐廳用餐，停止度假，停止做任何不賺錢的事情，還有停止Netflix。我這麼說的原因並不是因為你會每月節省15美元，而是因為你能夠每天節省兩小時。
平均美國人每天看電視超過兩個小時。如果你沒有存下兩千美元，或者有信用卡債務，你就不能把這兩小時每天浪費在電視上。這意味著現在你必須出門，開始利用這段時間學習，開始利用這段時間工作，並開始利用這段時間賺取額外的收入。那麼你該怎麼做呢？開始出售物品。停止花錢。出售你擁有的東西。如果你有一台不再使用的電視，賣掉它。如果你有一輛無法負擔的車，賣掉它。如果你住在一個無法負擔的房子裡，賣掉它，降級，搬到更小的地方，然後努力賺更多的錢。
我必須說，當你提到這些時，有幾件事浮現在我腦海中。搞笑的是，我把自己放在18歲的斯蒂芬·巴特利特的鞋子裡，那時我住在摩斯賽德的一個小公寓裡，和三四個移民合租。我的租金幾乎是微不足道的，150英鎊一個月，我根本無法負擔，也無法支付。那時我在不同的呼叫中心工作。無論我賺了多少錢，我都花掉了。花錢的部分原因，純粹是因為，像許多觀眾一樣，尤其是那些有時感到社會壓力的男性，我同時也在努力追求約會。當然，這對年輕男性來說是困難的。我之所以特別提到年輕男性，是因為統計數據支持男性支付的期望。對年輕男性來說，想要削減開支和同時追求約會尤其困難。
那我該怎麼辦？要推遲約會十年嗎？我所說的約會，其實是指認識某人、墜入愛河、共享生活。如果我住在一個小盒子裡，正如我當時的情況，我無法帶任何人回家，也無法邀請任何人共進晚餐或去看電影。那我該怎麼辦？這就是為什麼每個印度父母都告訴他們的孩子要成為醫生，因為這樣他們的兒子才能結婚。這是一樣的概念。
但問題在於，你必須選擇你的困難。生活現在會很艱辛，或者未來的生活會很艱辛。你必須選擇哪些對你現在更重要。如果我們談談平衡，如果你想在所有方面取得平衡，想找女孩，想賺錢，想保持健康，你的注意力就會被分散到各個地方。這告訴我們這是不可能的，但實際上很少有人能做到所有事情。如果你最重要的目標是變得富有，如果你的首要目標是扭轉財務狀況，那麼你必須認真對待這件事。因為你將注意力放在哪裡，就會在哪裡得到結果。所以，如果你想要更好的財務狀況，你必須做出犧牲。而且這是困難的。我無法來這裡告訴你這會很容易，因為那樣就是在對你撒謊。我必須誠實地說，我確實做了犧牲。對我來說，那個犧牲就是我開始了一門生意。坦白說，這意味著我沒有時間出去約會、認識人或社交。但我的故事弧以良好的方向結束，然後我的浪漫生活在好多年後才水到渠成，因為我都專注於自己。
有趣的是，生活有一種矛盾，實際上你越是專注於內心，你就越會成為一個吸引力的磁鐵。而我越是專注於外部，越是追求、追逐，並在某種程度上忽視了自己，讓人們對我感興趣變得越來越困難。是的，我還想說，當我談到建立財富時，我不是在談論變得貪婪或只想要金錢。我所謂的邪惡是指那些只關心金錢的人。這並不是我想表達的，因為我希望你能過上全面的生活，因為金錢只是你生活的一部分。
但另一部分並不是說我告訴你永遠不要享受生活。我是在告訴你，在你人生的一段時間內做出犧牲，這樣你就能享受人生的其餘部分，再也不必擔心金錢。對我們來說，自然地將生活視為不同的季節是困難的，特別是當我們展望未來時。當我們回顧過去時，很容易說，“哦，那是那個季節。”就像我現在可以坐在這裡說，“哦，20至25歲是我在生活中犧牲一切以讓自己成為某種人的季節。”然後25至30歲是建立和學習。現在我其實更容易以季節來思考未來，因為我經歷過一些季節。但對於那些生活中未經歷過季節的人來說，理解這個概念是困難的。
我現在把我的生活劃分成這五年的季節，這幫助我與伴侶進行對話，我會說：“這是我目前的季節。”這個階段可能會持續大約這麼長時間。我將在這段時間內做出這些犧牲，並優先考慮這些事情。但對人們來說，理解這個想法是困難的，這種犧牲也是困難的，尤其是在每個人都在Instagram上炫耀一切的時候。你看著那些工作不怎麼樣的朋友，但他們卻駕駛著更好看的車，去更好的度假，去更好的餐廳，你會想，“我做錯了什麼？”尤其是如果你是一個男孩，有女朋友或妻子，她會說，“他們怎麼能一直去坎昆？他們怎麼能去這些好餐廳？”
怎麼會你不能帶我去這些漂亮的地方呢？」
而現在你感覺自己做錯了什麼
因為這種不一致到底在哪裡？
我把我的節目叫做「少數派心態」的原因是
因為我非常倡導
不要去做大多數人所做的事情。
我第一次在一年內賺到一百萬美金的時候，
我在二十幾歲。
我開著一輛價值五百美元的車。
它沒有保險槓。
看起來並不漂亮。
我的妻子和我一起坐在那輛車裡，
我的員工開的車比我好。
所以，你必須要有自信，
還要為一些更偉大的目標而努力，
並且你要找一個能理解這一點的伴侶。
這是我的信念，雖然這並不好實現。
有趣的是，自信是如此內在的東西，
我感覺我當時可能沒有自信，
因為我認為我害怕讓別人知道我窮。
我害怕讓別人知道我破產以至於
完全不談戀愛。
這就是為什麼這麼多人會負債
去購買度假、購買東西、購買配件，來顯得富有。
諷刺的是，這正是讓如此多人在一生中都貧窮的關鍵所在，
因為他們害怕看起來窮。
而現在，當你試圖看起來富有的時候，
這正是讓你保持貧困的原因。
這裡還有另一個因素，就是我生活得相當痛苦。
所以，當你有一種相對痛苦的生活，
當你沒有多少美好的事物，
因為你在一個呼叫中心工作，直到晚上十一點，
加班，每次有加班機會我都會參加，
那麼因為你也很孤獨，回家時總是獨自一人，
走路回家因為你負擔不起巴士的費用。
任何能讓你稍微感到快樂的東西。
賭博。
這就是為什麼所有的賭博店
都在那些經濟最困難的地區，
因為那些人，很多人會說，
因為那些人希望獲得那種大獎金，
那種因為獲得薪水而來的快感。
我在那個小小的出租房間裡的電視
只有牆壁一半的大小。
我做了很多魯莽的消費決定
因為我認為這給了我某種在生活中缺失的快感。
這給了我一種多巴胺的衝擊，
而當時生活中沒有很多事物能讓我獲得多巴胺的快感。
而看，這就是問題。
在那段時間裡，你做的是情緒驅動的決策
– 是的。- 就像很多人一樣。
而向情緒講邏輯是非常困難的。
但這就是你現在必須學會理解
差別的地方，因為如果你在聽這個
並且你處於那種情況中，
你必須理解，如果你想繼續
過那種生活方式，
今天你必須做出一些改變。
否則，你將會在這種生活方式中被困住
整個一生。
而且情況只會變得更加困難。
如果你想致富，首先就是你自己的心態。
其實是你自己的紀律。
直到你克服了這一點，
我可以告訴你有關投資的所有知識。
我可以告訴你應該投資的不同ETF和指數基金。
我可以告訴你市場上不同的投資機構。
我可以告訴你使用哪個股票經紀公司。
我可以告訴你將15%的收入投資進去
未來的10年、20年、30年，
你將會變得富有。
但直到你克服那種心態，
你永遠不會變得富有。
因為在那種情況下，當你只有想看起來富有的念頭時，
我只想要快感。
我只想擁有一些美好的東西，因為我值得。
我努力工作。
你知道接下來會發生什麼嗎？
你就是那個被困在所有快速致富計畫中的人。
因為總會有人會說，看看，
把一千美元投資進這個，三個月之後你會有一萬美元。
或我會告訴你，你可以過上筆記本電腦的生活方式。
你可以每週工作五小時，賺一萬美元，
每週一萬美元。
你將不必再擔心金錢了。
只要購買這個計劃。
而現在你就是那個最佳候選人。
因為此時你受到想要那種東西的情感驅動。
我無法想像如果我每個月多出一萬美元
而我甚至不用為之工作會是什麼樣的情境。
因為你無法看到它的過去。
你所做的只是被情感所操控。
所以你就是那個會被困在快速致富計畫中的人。
你就是那個會讓銀行變得富有的人
因為你會一直陷入債務中。
公司會喜歡你
因為他們可以不斷賣給你最新的、最好的東西
因為你想看起來富有。
你想向你的朋友炫耀。
你想向女生炫耀。
而你陷入那個循環中。
所以我想談談金錢心態是什麼。
但針對你剛才說的那一點，
你提到快速致富的計畫。
加密貨幣。
你對加密貨幣和投資加密貨幣的看法是什麼？
所以我告訴你我把錢投資在哪裡
讓你可以理解。
我將我的錢分配到五個地方。
我把錢投資到我自己的業務上
並投資我的錢到房地產
以及股票方面
並投資我的錢到投機性資產
其中包括加密貨幣。
然後我還擁有一些實體黃金。
所以創辦自己的業務，
我經營一家公司叫做Briefs Media。
我們可能最為人知的就是我們的市場簡報時事通訊
在那裡我們分析金融市場發生的事情。
這就是Briefs Media。
第二，我投資於實體房地產。
所以我會出去購買可以用來產生現金流的租賃物業。
第三，我投資於股票。
這是通過投資個別公司
和投資基金的方式。
基金包括ETF、指數基金、共同基金，
你可以得到一籃公司廣泛的投資。
第四是我的投機性投資。
注意我提到的第四項。
這是目前最小的一部分之一，
我相信這些東西可以迅速上升，
但也可以同樣快速下跌。
因此，這些投機性資產
佔據了我投資組合的一小部分，
包括我投資的初創公司。
它還包括像加密貨幣這樣的東西。
然後我擁有一點實體黃金。
實體黃金約佔我投資組合的2%。
但回到加密貨幣，
因為那是你問的，
我認為這是一種投機性投資。
我在加密貨幣上賺了很多錢，
而且我是從加密貨幣尚未像今天這麼受歡迎的時候開始購買的。
我大約在2016年開始購買，
當時比特幣約為3000美元，
也許是2016年或2017年，比特幣大約為3000美元一枚。
我賣過一些。
對我來說，我理解它可以迅速上升，
但也可以同樣快速下跌。
我所擔心的問題是，
當人們現在想要進入這種投資理念時，
因為他們現在身處於高位情況中。
我過著月光族的生活，
然後我聽說這些財務教育和投資。
如果我只是把錢投入比特幣或加密貨幣，
也許它會增長10倍，我會獲得財務自由。
這正是我有問題的地方，
因為你將你的錢投入
進入一個尚未被證明的投機資產，
這是長期投資的。
也許它會成功，你會成為百萬富翁。
也許你會失去一切。
但我不想用我的財富去賭博。
我想用一些成熟的東西來建立我的財富，
然後將投機性資產視為具有投機性並以此對待。
那麼就你的淨資產而言，
在這五個類別之間，
按百分比進行的拆分是什麼樣的？
所以如果我們看看房地產，
房地產可能接近我投資的50%。
股票大約佔30%。
投機性資產約佔我投資組合的18%。
那30%中，
有多少是單獨公司的股票與ETF的比例？
大約是一半一半。
好吧，所以各佔15%，挺好。
然後投機性資產呢？
約18%。
那其中多少是加密貨幣與初創公司的比例？
以前是大量的加密貨幣，現在有更多的初創公司。
我在比特幣創下歷史新高時賣出了一部分，
我將用這筆錢
去買更多的租賃物業。
好，黃金呢？
約佔我投資組合的2%。
好。
我購買黃金的原因是，
我自己並不認為黃金是一種投資。
我把黃金視為存放硬幣的一種方式，
因為我的理論是，如果我拿1萬美元現金
和1萬美元實體黃金
今天同時埋在我後院，
那麼10年後，哪一個會擁有更大的購買力？
我的理論是，黃金會擁有更大的購買力。
所以這就是我擁有一些實體黃金的原因。
對我來說，這是保存硬現金的一種方式。
我將其視為對末日的保險，
防止不好的事情發生，
防止我們的貨幣出現問題，
防止經濟出現問題。
這就是我擁有少量實體黃金的原因。
但擁有黃金的問題是，當我擁有實體黃金時，
它只是靜靜地放在保險庫裡。
它不產生現金流。
它不創造新價值。
它只是靜靜地放著。
當我投資於房地產時，它會產生現金流。
當我投資於股票時，公司正在努力
生產更好的產品，增加利潤。
黃金不會做任何事情。
現金呢？
你會手頭有很多現金嗎？
現金絕對是一種資產。
我不知道具體百分比，但我總是保持現金。
我想從幾個方面進行說明，
因為我有一個，讓我們稱之為現金的桶，
那是我的應急儲蓄。
這是用來保護我
免受緊急情況和個人生活的現金。
我還有一個單獨的現金桶，
那是我的商業應急儲蓄。
然後我有一個現金桶，
是為了投資的資金。
這筆錢在等待被投資進房地產。
然後我有股票。
接著我還有一小部分現金
在等待更多地投資於投機資產。
所以我有現金在等待投資於投機資產，
現金在等待投資於房地產，
現金在等待投資於股票，
然後我有我的應急現金。
所以我喜歡把它們區分開來。
剛才你說過，除非你擁有金錢心態，
否則你永遠不會富有。
金錢心態是什麼？
心態是第一。
你必須相信你會變得富有。
我喜歡說，你必須說，我會變得富有。
為什麼？
因為如果你不相信自己會變得富有，
這對你來說將是不可能的。
為什麼？
我曾經在底特律的公立學校擔任客座教師。
底特律是一個，它曾經是一個非常艱難，
現在仍然是艱難的地區。
某些部分是位於底特律市中心的辦公室，
但還有一些地方仍然非常艱難。
我建議教一些那裡的公立學校。
這些孩子，都是好孩子，
他們並沒有接觸到一些最好的東西。
我所說的是，當我進入這些教室時，
你首先要通過多道金屬探測器。
會有警察在那裡。
你可能會被安全檢查。
當我進入課堂時，我會問學生，
你們有多少人家裡有兩個父母？
幾乎沒有人會舉手。
然後我會問，有多少人有工作？
幾乎每個人都會舉手。
隨著我對學生的了解加深，
我開始意識到這些孩子，
高中生，其中一些已經進入幫派。
有些已經被警方逮捕。
有些已經參與了我們認為的壞事，而這些確實是壞事。
但對於這些孩子來說，這只是正常。
因為當我和他們談論這些幫派時，
他們會告訴我，我家裡沒有父母。
我沒有爸爸。
我不知道我的爸爸是誰。
我媽媽在工作。
我該怎麼吃？
我的兄弟們，這群人，給我一些安慰，
因為身邊有些人在。
他們給我食物。
他們幫我給錢。
在他們眼中，這不是一件壞事。
所以當你在這種心態中長大，
很難讓你想到更大的事。
當我進入這些教室的時候，
我會談論生活、動力、金錢，各種事情。
所以我想做的一件事，
是一個我會做的練習，
就是試著讓你思考成功的事情。
孩子們想要什麼？
一輛好車。
所以我會問這些孩子，你的夢想車是什麼？
他們的回答像是
福特野馬或道奇挑戰者。
這些漂亮的車，但我會接著問，
為什麼不選布加迪呢？
為什麼不選蘭博基尼呢？
為什麼不選勞斯萊斯呢？
他們會說，像我這樣的人
永遠不可能擁有這樣的東西。
所以我甚至無法夢想擁有這些美好的東西。
這讓我非常震驚。
我的意思是，你在某種程度上被壓抑到這樣，
不僅不認為自己能夠實現它，
甚至連夢想都無法實現。
你連在夢中都無法實現它。
所以當你不相信
自己有資格擁有比福特野馬更好的東西時，
你到底怎麼能為某些更好的東西而努力呢？
我不是說你必須只為物質的東西而努力，
但這就是心態的轉變，
如果你不相信自己能做到，就永遠無法做到。
所以這是第一件事，
你必須說，我將會變得富有。
有時候你必須能夠找到成功的滋味，
看看那是什麼樣子。
有很多方法可以去做到這一點。
我的意思是，你可以上Instagram
看看對於某些人來說成功是什麼樣子的，
但你開始定義什麼是成功，
告訴自己，我將會變得富有。
不是我可能， 不是我可以，
而是我將會變得富有。
第二件事是金錢是一種工具。
我這麼說的原因是
因為我們在整個討論中已經在暗示這一點。
但許多人為什麼如此害怕談論金錢，
金錢為什麼是如此禁忌的話題，
因為我們對自己的金錢感到不安全。
我想在這裡停一下，
在我們繼續談論金錢作為工具的觀點之前。
你說的那些孩子的事情真有趣。
真有趣，因為我在想
當你談論刻板印象威脅時。
在我之前的書中，
我花了一些時間談論自我信任和信心
以及刻板印象威脅這個觀念。
我遇到的一些研究顯示，
如果有一個刻板印象，說像你這樣的人，
假設黑人像我，
在某個方面是差勁的，比如數學。
在他們做數學測試之前，
如果讓一位黑人提醒他們自己是黑人，
只要讓他們勾選一個框，說他們是黑人，
他們在那個測試中的表現會下降，
她們在女性身上也是這樣。
所以如果有一個圍繞你能力的刻板印象，
如果在你做測試之前提醒你比你更深的某一部分，
你的表現就會下降。
非常重要的是，在研究中，
當他們不提醒黑人或女性
有關於他們自己特定的特徵時，
他們的表現和其他人是一樣的。
有趣的是，你在談論金錢時提到，
我們在那裡有一個刻板印象威脅。
我們生活在一個認為像我們這樣的人
賺取一定金額的金錢的世界。
如果刻板印象威脅的研究是真的，
那意味著我將以某種方式出現於世界，
這將帶來那筆金錢。
但在你的刻板印象之外，
真正相信這一點並不容易。
100%。
在你成長的背景之外。
我在劍橋一個艱苦的地區進行了潛伏，
那裡的表現非常差。
我假裝是一名教師。
所以我慢慢認識了那些孩子，我遇到了一個孩子
我記得他告訴我他的未來計畫。
我坐在那裡問他：“你認識任何百萬富翁嗎？”
他說：“不，這裡沒有百萬富翁。”
我問：“你見過嗎？”
他說：“我從來沒有見過。”
在那一瞬間，他的母親，這在視頻裡都有，
是第四頻道的紀錄片，他接著說，
“但我覺得我想成為一名百萬富翁。”
他母親突然笑了，
她坐在他旁邊，笑了出來。
我記得在鏡頭前問她：“你為什麼笑？”
她說：“不，沒有機會。”
所以就像是被灌輸進你的環境、你的家庭、
你的根源，你的友誼網絡中，
你無法成功。
所以這是困難的。
確實是100%困難。
而且在任何層次上都不會停止。
例如，當我告訴我的父母我不想當醫生時，
每個人都告訴我，我是在浪費父母的犧牲。
而且像我這樣的人永遠無法在商業上成功。
因為我對商業一無所知。
我家裡沒有人是商人。
我家裡沒有人是投資者。
我家裡沒有人做這些事。
你從來沒有學過這些東西。
你沒有進入商學院。
你，你怎麼能做到？
我不是這麼說來比較，
我這麼說是為了解釋在這種心態障礙上有多少層次，
如果你無法突破這個無形的障礙，
你將永遠無法成功。
當任何員工加入我的團隊時，
第一天，我們讓每位員工，不論其角色，
都參加這個練習。
這叫做九個點練習。
你會在螢幕上看到九個點。
如果你去谷歌，你可以找到九個點的練習或問題，
它有九個點。
我們會把它放在螢幕上。
是的。
我不想透露太多，但事實上我會這樣做。這是唯一能傳達出來的方法。這個練習的運作方式是，你必須在四條線內，接觸到螢幕上的每一個點，而不可以抬起你的筆。你必須接觸到所有這九個點。當你這麼做的時候，你可能會說，這不可能。怎麼能做到呢？
這就是重點。哦，好吧。不要越過之前的線。對，並不是說你可以越過之前的線，但你不能抬起你的筆。所以如果有九個點，一、二、三、四、五、六、七、八、九。你必須用四條線連接所有四個點，抱歉，應該是九個點。你不能將筆彎曲，也不能抬起你的筆。人們會說，這是不可能的。你之所以認為這不可能，是因為你剛剛創造了一個無形的障礙。因為現在如果你走出這個框框，如果你把筆延伸得更遠，那麼你就可以開始連接所有這些點。然後你會意識到，哦，如果我不創造這些無形的牆壁，如果我不把自己放在這個無形的盒子裡，那麼這是可能的。而這正是我們所做的。我們都在某種程度上被這樣的思維模式所約束。如果你在貧困中長大，可能會認為自己永遠無法取得任何成功。如果你長大後一直相信自己會變成這種人，那麼你可能永遠無法創業。你可能永遠無法成為一名投資者。如果你成為了一名工程師，而在你三十多歲時想要去做些不同的事情，那麼可能會有人告訴你，像你這樣的人永遠無法做到不同的事情。但這些都是無形的盒子。你可以在這裡認識到這一點。這就是為什麼我們讓每一位成員、每一位員工在第一天就這麼做。因為我們說的是，看看，我們必須來這裡創新。如果你想要能夠創新並做出一些大的事情，你必須跳出自己的思維。你必須能夠打破這些無形的障礙。
所以現在回到你的問題，這是非常困難的。確實困難。所以你該怎麼做呢？這關乎你的個人發展。我建議你閱讀五本自我發展和個人成長的書籍，並真正嘗試將這些東西實施到你的生活中。因為直到你開始以不同的方式思考，並且開始以更大的視野看待這個世界，你永遠無法實現你應得的最高財富。我剛剛在 Google 上查找了這個九個點的問題，這是九個點。你明白了。所以你告訴我，我必須在不抬起筆的情況下連接所有的點。沒錯。好吧，我試試看。你只有四條線而且不能彎曲。我只能用四條線。只有四條線。四條直線。這看起來不是那麼簡單。來吧，Steven，告訴我怎麼做吧。來吧。
大多數人會這樣開始，然後就卡住了，因為我不知道接下來可以去哪裡。但你可以這樣做，我們將打破無形的障礙。接下來我要做的，是像之前那樣開始。但我不會再創造一樣的路徑，而是會打破無形的障礙，稍微往下移動，然後我會這樣上去。然後我會往這個方向走，最後把它完成。你打破了無形的障礙。你超越了自己認為能做到的事，因為你超越了自己的期望。我們都有這種無形的盒子圍繞著自己。這是你希望能夠突破的。這是你需要能夠做到的思維轉變。這是成為富裕的第一步。
當你提到無形的障礙時，讓我想起了一個實際上改變了我生活的視頻，那是一隻螞蟻的視頻。有些人聽我以前談過這個視頻。這是那個視頻。展示了一隻螞蟻，他們用一支螺旋筆畫了一個圓圈圍著它。這隻螞蟻現在相信自己被困在這個圓圈裡。無論它做什麼，它都圍著圓圈走來走去，檢查圓圈的每一側。它認為自己被困住了。我們可以看到這個圓圈只是它想像中的產物。當我看到這一幕時，我想：「哦，我的天啊，我們每個人都被畫出這個想像中的圓圈圍住了。」
然後我又看了隻蜘蛛的視頻。他們也可以用同樣的方法處理蜘蛛。但這個視頻中真正啟發我的一個關鍵時刻是，蜘蛛此時被這支筆困住了，對吧？但在這個視頻中，有一刻蜘蛛不小心踩過筆。當它踩過筆時，它再也無法被這支筆困住。再過一秒你就可以看到。它正朝著它跑去。這就像它心中的一個想像障礙。如果我只是稍微向前推進一下，這裡就是它得到… 哇，這就像一堵真正的牆。它以為這是一堵真正的牆。然後它在這裡變得太緊了。它跑過去，之後再也無法被困住。我喜歡這一點，因為一旦你打破了它，你就不能被阻止。你會意識到那是一個一直困住你的幻想。而這與我們所說的這些刻板印象不謀而合。對我來說，很小的時候，當我能夠賺到我的第一筆錢或者創業，或者把一個想法變成一件能讓我口袋裡有錢的事情時，那個幻想就永遠被打破了。那個要成功的唯一方式，你應該這樣做，是去上學、獲得學位、找工作。你再也無法忘記這一點。你再也無法走上那條傳統道路，因為你看到了另一側。在你嘗到這一點之前，你會被困住。
這就是成功的起點，再次強調，一切成功始於他們的心態。這就是我所說的，我將變得富有。不過，第一個要點是意識到自己被某種事物束縛，僅僅是知道這一事實而已。並不是說我已經突破了我所有的心理障礙。現在，我只是進入了一個新的障礙。我相信我可以達到九位數的收入。不過，此刻我可能不覺得自己能成為億萬富翁。無論我們認為自己有多成功，其實都處於某種圈子裡。永遠如此。在你人生的每一個階段，你都會遇到某種障礙。而且，你知道，現在你所做的一切都需要不斷震撼自己。當我開始我的YouTube頻道時，這有點有趣。我並沒有想著它會變得很大。更有趣的是，我一直以為自己思考得很大。我想大。我要創業。我會讓所有人都錯愕。我不是為了賺錢而開始我的YouTube頻道。這對我來說算是一種興趣。但是我記得，如今我笑著回想，當我開始我的YouTube頻道時，我告訴我哥哥，如果我達到十萬訂閱者，我不知道我將會怎麼做。但如果我有一百萬訂閱者，我會關閉我的頻道，因為那是不可能的。我的頻道怎麼可能會有一百萬訂閱者呢？世界上可沒有一百萬個怪咖會想看這個隨便的人在YouTube上談論鱷梨醬和金錢，對吧？有趣的是，我開始製作這些影片。我開始享受製作這些影片，因為我開始談論那些我希望別人之前告訴我的事情。然後人們開始觀看。人們開始真的喜歡它並與朋友分享。接著我們達到了十萬訂閱者，我簡直不敢相信。我們達到了五十萬訂閱者，我也無法相信。然後有一天，我們達到了一百萬訂閱者。我想，糟糕，我希望我哥哥不會記得這個承諾，因為我不想關閉這一切。然後它繼續成長。我是一個已經取得成功的人。我已經在投資房地產，獲得了一些商業上的成功。我突破了相關當醫生的想法，創辦了公司。我仍然在給自己施加限制，讓自己覺得無法開始一個YouTube頻道。我為什麼要這樣做呢？因為我從未做過這樣的事情。我從未見過像我這樣的人經歷過這一切。所以，有沒有什麼實際的做法可以幫助那些當前被某種心理障礙束縛的人，更廣闊地思考自己的生活？
我所做的，不確定我是否會向其他人推薦，是我稍微有點倔強。我要以這樣的方式開始。我會做一些脫穎而出、與眾不同的事情。因此我所說的，回到我之前說的，第一次我在一年內賺到一百萬美元時，我最初以為自己會乘坐私人飛機，揮霍無度，做所有這些事。但我知道我想要不同的東西。我想要建立財富，但我不想現在就開始像其他人一樣生活。我想做一些不同的事情。所以我繼續過著簡約的生活。這就是我為何繼續開著這輛車，因為每個人都在質疑我到底在做什麼。人們在想，Jaspreet真的成功了嗎？還是這個人只是在作假？Jaspreet是否破產？他無法負擔一輛更好的車子嗎？於是我就把自己放在這樣的位置上，聽著這些話，並真正想要建立自己的信心。你提到過信心。我想要建立自己的信心，成為那個做一些不同事情的人。我不知道，這讓我感到快樂。我是個奇怪的人。這讓我感到快樂。
當我從法學院畢業時，在畢業之前，我告訴我爸爸，這麼做只是為了你。因此，在我的畢業典禮那天，大家穿著西裝打領帶，精心打扮。我告訴我爸爸，聽著，我跟你說過我會把畢業證書交給你，但我會按照我的條件來做。因此我決定不穿西裝，穿上一套非常傳統的旁遮普服裝，叫做kurta pajama，這是一件長襯衫和褲子。而且我穿的是印度鞋，叫做Punjabi juti。對我來說，我只是想這樣做，因為這讓我感到自信。是的，人們會說，你到底在穿什麼？但對我來說，我需要那種自信的爆發，因為我是在為我自己而做。我因為人們質疑我而得到動力。你必須找到能激勵自己的東西。
回到第一個要點，變得富有是我的責任。這是否僅僅是你大聲說出來的話？有沒有什麼方法可以提醒自己這一點？我並不是很喜歡，你知道的，冥想於變得富有的這個想法。我不喜歡這種一味空談的想法，像是「我將變得富有，我將變得富有」。事情並不是這樣運作的。但我確信的是，你必須不斷提醒自己，並在最開始的時候給自己動力和紀律，以知道為什麼你開始了一些事，這是你開始的一些動力。因此我喜歡談論的是你的「為什麼」是什麼？你是在為誰做這些事情？所以在我們的辦公室，每個人的桌子旁都有一個公告板，你可以在上面放圖片或其他任何東西，以提醒自己為什麼要努力工作。對我而言，一開始是因為我很憤怒。我想要證明人們是錯的，我感到很生氣。我不經常在鏡頭前說粗話，但這次就這麼說吧。我真的很生氣。而我生氣的原因是，當我決定不成為醫生時，我被告知，我是在浪費我父母所做的犧牲。然後我開始了這項業務。
我曾經在電子商務界工作，並開始了一家襪子公司。因此，我們收到的評論是，「別呼吸，你原本要成為醫生，現在卻在賣襪子。」這樣的言論不斷重複，彷彿在說，你放棄了你的夢想，放棄了你家庭所做的所有犧牲，甚至不懂得感激那些犧牲。如今你只是靠網路賣襪子。這正是我的動力，因為我知道，我不知道為什麼，但我知道我會讓你們錯愕。這是有毒的動力，佔據了100%。那全然是憤怒，純粹的憤怒。我一定要證明你們是錯的。隨著時間推移，業務開始成長。我開始出現在電視上，許多事情也隨之發生。因此，我有幸看到我的業務反轉過來。現在我不再僅僅是賣襪子，而是在建立一個金融媒體公司，Briefs Media。對我來說，我所做的事情有了目的。許多人缺乏金融教育，很多努力工作的人卻不知道為什麼無法建立財富。他們不停聽到別人變得如此富有，投資層面的數據激增，億萬富翁的財富越來越多。他們不明白，這讓很多人感到憤怒。實際上，你也可以參與那場遊戲，並在這場遊戲中獲勝，因為我們的經濟體系是為了使投資者受益設計的。如果你不明白這一點，你將永遠無法在這個體系中獲勝。你的金錢心態第二個重點是，錢是一種工具。你所謂的「錢是一種工具」，這是什麼意思？這又與其他人對金錢的理解有何不同？你必須了解錢在你生活中的作用。當我說「錢是一種工具」時，我的意思是，錢不會讓你成為一個好人，錢也不會讓你成為一個壞人。錢只會放大你的本性。我喜歡說，如果你想過上幸福和充實的生活，你的生活中有四種健康狀態：身體健康、心理健康、心靈健康以及財務健康。如果你身體健康，但在病床上，身體過於肥胖，擁有1000萬美元也不會讓你快樂。你唯一想的就是再次健康起來。心理健康是指快樂。如果你身邊環繞著有毒的人，如果你不快樂，抑鬱、焦慮或者感到痛苦，你永遠無法真正享受生活。擁有更多的錢不會填補這個空洞。心靈健康並不意味著宗教，而是擁有一個目的。每天起床的原因是什麼？想去外面達成某個目標的原因是什麼？因為如果你擁有1000萬美元，想要爬起來征服的理由又是什麼？最後一個是財務健康，當你有了底下的三個狀態，擁有財務健康會給你最大的權力和潛力，讓你過上最好的生活。因為這一切都是關於現在能夠解決你的財務問題，能夠不必擔心支付賬單，想要擁有更好的東西而不需要擔心價格。而我想強調的是，如果你沒有這種財務健康，你的身體健康可能會受到影響，因為你無法負擔好的健身會員費。你無法負擔健康的食物，無法好好照顧自己的身體。如果你沒有財務健康，你的心理健康可能會受到損害。財務問題是導致自殺和離婚的主要原因之一。財務問題會真的讓你感到壓力，造成大量焦慮與抑鬱。財務問題也能破壞你的心靈健康，因為如果你無法支付賬單，你很容易失去生活的目的。因此，是的，財務健康是其自身的一部分，但它們在你的生活中形成了一體。金錢心態的第三點是，金錢是豐富的。我所指的是，你必須願意思考得更大。因為經常會發生的情況是，我們開始關注自己支付的金額，而不是自己所獲得的金額。如果我給你一美元，那你就靠我致富了。但我卻沒有看我得到了什麼。如果從你那裡得到兩美元，難道我支付你一美元就不好嗎？不。這正是我們現在需要開始理解——這個世界上有很多錢。單單因為某個人變富了，這並不意味著其他人就無法致富。我們之所以會有這種混淆，是因為我們假設錢是有限的。這源自我們的童年。因為在你成長的過程中，你必須爭取父母的關注，而父母的關注是有限的。如果你有兄弟姐妹，這個關注就會被分配，於是你無法獲得全部的關注。因此，當你的父母將關注給其他人時，就意味著你得不到關注。這就是是或否，這是黑白分明的。但金錢並不是這樣的情況。你可以富有，我也可以富有。但我們必須理解，這個世界上有很多錢。美國政府有35兆美元或更多的債務，這是一大筆錢。所以如果你僅僅獲取其中一小部分，拿到一小塊錢，你就可以建立財富，而其他人也可以建立財富。為什麼在金錢心態中這一點如此重要？了解這個世界上有這麼多錢為何重要？這將如何改變你？如果你現在每年賺50,000美元，當你變得聰明起來，你可能會開始說，好吧，我要開始用我所賺的75%生活，另外15%則投資。這意味著我將生活在30,000美元的開支上，並且存下20,000美元去投資。
你現在可能會說，啊，我喜歡這個投資的想法。我看到了潛力。我該怎麼做？我一年賺 50,000 美元。那我是不是應該繼續削減開支？現在我將生活在 25,000 美元或 23,000 美元的預算下。你能從這個餅中擠出來的美元數量是有限的，但你賺取的金額卻沒有上限。那如果我說，我們換個思路？不如讓我們試著現在每年賺 500,000 美元，而不是從你目前的 50,000 美元中擠出更多的零用錢。最開始你可能會說，哇，哇，哇，每年 500,000 美元。我的老闆不會給我每年 500,000 美元的薪水。你在說什麼，絕望嗎？那好吧，讓我們分開來看這個問題。如果你想賺更多的錢，你該怎麼做？我不知道。那麼，我們開始學習吧。你會去哪裡學呢？Google、YouTube？好吧，我們去 Google 和 YouTube。如何賺更多的錢？也許你可以開始學習如何請求加薪。也許你能學會轉職。也許你能學會換工作。或者，也許現在你開始改變思維，說，也許你開始建立一個副業或兼職。這樣你就可以開始賺更多的錢。但在你意識到要從 50,000 美元向 55,000、美向 58,000、美向 65,000 美元進步是可能的之前，讓我們試著更大一些。怎麼樣從 50,000 美元到 500,000 美元？這將需要第一，你打破那種心態轉變，那種無形的障礙；但同時也要理解外面有很多錢。最後一點是，我將成為富有，這點與第一點有不同；第一點是，我有責任成為富有。所以我們討論了第一點，我將成為富有。最後一點是，我有責任成為富有。哦，好吧。為什麼你有責任成為富有？因為我相信照顧家庭是你自己的責任，要懂得自己照顧自己，還能夠照顧你的社區。這是我的信念，你有責任這麼做。如果你依賴政府或其他人去做，那你就是在尋求麻煩。我們在許多情況下都見過，比如你可能聽說過在美國，社會安全金在枯竭。它永遠不會枯竭，因為政府可以印更多的錢來支付。但這永遠不會足以讓你過上好生活。依賴退休金的人，退休金正在成為過去的事。有些退休金已經破產，人們失去了它。因此，通過自己的金融教育，變得財務自給自足和穩定比以往任何時候都重要。特朗普剛剛當選美國新總統。當你看到這個消息時，這是否改變了你對創造財富的觀點？現在有沒有什麼事情你會做得不同？現在有沒有什麼新的機會出現在你面前？你是否正在把資金配置轉向更具風險的資產，還是更少風險的資產或房地產？如果我們看看美國最近 15 位總統，裡面有民主黨的，也有共和黨的。在民主黨總統任期內，股市上漲。在民主黨總統任期內，股市也下跌。在共和黨總統任期內，股市上漲。在共和黨總統任期內，股市也下跌。那這意味著什麼？如果你只是長期投資，那麼誰在乎？但對於那些所謂的更精明的投資者來說，你可能想要理解總統在轉變政府支出方面的做法。現在我會有點技術性，但讓我來解析一下。我們的經濟是通過一個叫做 GDP 的數字來衡量的。GDP 是衡量我們經濟中所有支出的指標。在美國，最大的支出者是政府。30% 的 GDP，也就是我們的經濟，來自政府支出，這意味著某些實體、某些企業將根據政府花錢的地方而受益。而這可能會影響這些股票，它可以影響這些行業，並影響這些企業。現在讓我們解析一下。如果你是長期投資者，正在投資於標準普爾 500 指數，你正在投資於一般的 ETF、指數基金和共同基金，這不重要。但如果你稍微精明一點，你會想了解政府的變化。現在我們可以更深入一些。在選舉之前，我們在 Market Briefs Pro 上發佈了一份完整的報告，內容是我們談到如果特朗普當選總統，他將要做的事情。第一，他想要放寬石油和天然氣的監管。第二，他想要放寬金融服務行業的監管。第三，他想要投資於軍事。因此，如果你解析一下，石油和天然氣，這些是投資和鑽探石油的公司。這些公司擁有較少的監管，生產和出售產品的能力更強。它們可以看到更大的收入和更高的利潤。第二，金融服務行業，像華爾街的公司，如果你放鬆對他們的監管，讓他們有能力做更多事情，他們可以獲得更高的收入和更大的利潤。還有加密貨幣。自從他當選的消息發布以來，加密貨幣的價格就一直在飆升。確實如此。第三是投資於軍事。那麼，投資於軍事意味著什麼？如果你正在投資於軍事，那就意味著我們將進行更多的實踐，射擊更多的槍，射擊更多的子彈，擁有火炮、飛機和其他機械設備。
這些工作都是由私營公司來完成的。因此，如果政府可以花錢並選擇花在哪裡，那麼如果政府決定要花更多的錢，或者允許公司在這些行業中更自由地行事，這些行業便有潛力增加收入、增長利潤和提高股價。這可以創造我們所謂的政府轉變，因為政府的支出發生了變化。這可以為那些想要更精明的投資者創造投資機會。但我想再次強調的是，作為一個長期投資者，忘記那些短期波動的循環。你是在為長期投資。對於那些較不成熟的投資者，就像你當你19歲時一樣，你選擇投資於不動產作為一個現金產生資產。現在，如果我想像你一樣首次投資不動產，那麼對於一個對不動產一無所知的人，我應該注意哪些事項？我應該尋找什麼樣的物業？多大？這些物業的價格是否重要？我是在尋找家庭出租的房屋還是單間公寓？哪些事情是重要的？你投資的東西將取決於什麼最適合你。但我個人認為，由於我無法告訴你該怎麼做，當我投資於不動產時，我尋求至少7%的現金回報率。這意味著什麼？如果我今天投資1美元，我希望每年在扣除費用後，從我投資的那1美元中獲得7美分的現金流。所以如果我買一棟價值10萬美元的房子，我將保持相當簡單。我不會有貸款。我從我的銀行賬戶取出10萬美元，然後購買這棟10萬美元的房子，並將其出租。這筆租金，在扣除所有開支後，應該每年至少給我放進口袋裡7000美元。這就是7%的現金回報率的意思。對我來說，我更傾向於投資單戶住宅或多家庭公寓，因為這是我最初入行的地方，我在那裡找到更多的成功。而且這也更能抵抗市場波動，因為我們知道辦公室市場會波動。如果公司在家工作，辦公室就會受到影響。零售行業也有可能受到影響，因為公司正在轉向線上，我們看到零售市場正在發生許多變化。但最後，你必須找到適合你的，那個你希望參與的程度。當我投資不動產時，我希望這對我來說是被動的。當我找到一處物業，完成翻新後，我希望把鑰匙交給物業管理者。我不想擔心這些事。好吧，所以你不打算自己成為房東，直接與租戶打交道？我不這麼做。原因是我有我需要處理的所有事情。我不想花時間管理物業。我想花時間去收購。我想花時間做投資，而不是花時間去管理。你做過的最好的投資是什麼？我做過的最好的投資是對自己的投資。這種投資的回報遠遠超過任何不動產、任何股票，甚至任何加密貨幣。而當我說對自己的投資時，這包含兩個方面。第一是我投入在學校以外的教育方面。因此，書籍、播客、課程、指導。第二是失敗。我犯了很多錯誤。這些錯誤給我帶來了很多壓力、許多頭痛，也花了很多錢，但它們讓我學到了很多。因此我想要談談不動產。回到第一個公寓。陽光明媚，租金為每月600美元的美好願景。但缺點或風險部分在於我犯下了每一個可能的錯誤。首先，我聘請了一位不好的承包商。第二，我聘請了一位物業經理，而我不知道那是一位假的物業經理。我們甚至沒有與租戶簽訂租約。我甚至沒有與物業經理簽訂合同。他們沒有與租戶合作。他們把我的電話號碼給了租戶。因此我坐在我的有機化學課上，接到我的租戶的電話，說物業會因為燈泡熔接而崩潰。然後我們又帶進了一位不好的租戶。我可以問你一個問題嗎？可以。你怎麼能避免這一切？嗯，我本可以首先有一位真正的房地產投資者可以和我交談，而我沒有這個機會。我讀了很多房地產書。如果我們說我本可以做得不同，我不會。因為現在有一些人在聽，說，天啊，我想進入這個不動產遊戲，但我不想經歷所有這些錯誤。你可以學習你想學的一切，你會犯錯誤。這是這個過程的一部分。你可以學習所有你想學的知識，但每一筆不動產交易都是獨特的。你將會搞砸。我犯過很多錯誤，但一旦你度過這些錯誤，事情就會變得容易得多。我稱之為障礙。但接下來的事情會變得更加令人興奮，因為我引進了一位新的物業經理。租戶搬走了。然後我們以為一切都很好。結果我收到了手遞的一封信。這是一份不錯的禮物。上面寫著，只要呼吸，唱歌。你被起訴了。我說，什麼？那些租戶因為聲稱浴缸在水流開的時候太滑而起訴了我。真實故事。而現在我面對著這起訴訟。我21、22歲，對發生的事情一無所知。只是呼吸。浴缸有多滑？好吧，我告訴你到底發生了什麼。浴缸裡有一處像硬幣一樣大小的漆掉了。他們向我新的物業經理提出了投訴。
感謝老天我換了物業管理公司，因為好的物業管理公司會記錄所有發生的事情。所以我的物業經理記錄了，好的，租戶抱怨浴缸上有一個缺口。我們派了合同工。因此物業經理派出了合同工，他們去那裡修理浴缸的缺口。你知道租戶怎麼說嗎？你能不能改天再來？我丈夫在朋友的燒烤會上滑倒了。所以我們今天不想讓你去修那個缺口。合同工說，好吧，我們記下來了。然後他嘗試修理那個缺口三次，但每次都被租戶拒絕。所以我們想，好吧，讓我們知道你什麼時候想修理那個缺口，合同工一直在等。他們再也沒有提起這件事。然後我們收到了這個訴訟，說我們存在過失，說我是一個邪惡、貪婪的人，因為我拒絕修理這個浴缸上的缺口，這導致浴缸在有水時變得滑，讓這個人滑倒並摔傷了臀部。所以現在我們要走入訴訟過程。幸運的是，我有保險。但保險公司仍然需要支付律師費。我仍然需要參與整個訴訟過程。而且現在他們聲稱因為我沒有修理這個缺口，讓浴缸變得滑，這才導致這位租戶受傷。但是我們有文件證明他們是在朋友的燒烤會上滑倒的。然後我們查閱醫院的紀錄。我們發現這個人確實是在燒烤會上滑倒的。但他們想從這位富有的房東那裡獲得一些錢。我只是一個22歲的孩子。我是一個21歲的孩子。我對發生了什麼一無所知。因此保險公司不得不和解。他們支付了14,000美元以讓這個案件了結。有趣的是，即使人們聽到這一切，他們也會想，天啊，我真的不想經歷這一切。所以賈斯普里特，請告訴我一些避免這些事情的建議。你知道，在你講的時候，我寫下一些原則。我寫下的第一個原則，這可以讓你避免很多心碎的經歷，就是在選擇人時，真的要非常非常小心。百分之百沒有人這樣做。沒有人這樣做。我有一個投資組合。我現在有40、50家公司。如果我能給所有這些投資組合公司一條建議，儘管我知道他們不會聽，無論我多麼熱情地說，無論我敲擊桌子，無論我尖叫或展示我的傷疤，我會告訴他們的唯一建議就是招聘是最重要的事情。你可以對人們說，但是他們仍然會急於這個過程。他們依然會隨著直覺和偏見行事。仍然會跟著聽起來最聰明的人走。他們不會承認事實，即他們不知道「好」是什麼樣子。你不知道「好」長什麼樣子。如果你從這個基本前提開始，大多數人並不這樣開始，那就是「我真的不擅長招聘。」如果你從這裡開始，那麼你就會建立系統來減輕你不擅長招聘的缺點。如果你在20歲或其他任何時候開始時就這麼想，你會去尋求別人的意見，了解該聘用哪些合同工，該招收哪些租戶。那可以減輕很多的痛苦，似乎。我當時很急。急於完成這一切。因此我找到了一個便宜又快速的合同工，找到了一個便宜又快速的物業經理，找到一個便宜或不便宜，但最快的租戶，因為我想快速完成。我想快點達到目標。這讓我想起了人們選擇伴侶的情況。我當時很急，所以我忽略了紅旗。而且有趣的是，你提到了便宜。這實際上在商業中經常發生，我會與年輕的創始人交談，他們在創立企業。他們會說，「史蒂夫，是的，我知道你說花時間和雇佣優秀的人，但看看薪水。這個人需要10萬美元，而這個人是5萬美元。因此，我會選擇那個能給我省錢的。」而這就是陷阱。你能做的最昂貴的事情之一就是過於節儉。我是從艱難的經歷中學到的，因為我天生就節儉。你知道，我曾提到印度人如何賺一美元卻只花0.20美元。這就是我的家庭成長過程。而且這就是我被撫養的方式，如果你成為醫生，你會賺到可觀的六位數薪水。你可以用每年30,000美元來生活，並且存下很多錢。我從未質疑過這一點，但這是一種非常不花錢的觀念。這就是你建立財富的方式。因為如果我給你錢，那就意味著我把我的財富給了你，而我卻什麼都得不到。而且，這回到了心態的核心，金錢是充足的。這種稀缺思維是你能做的最昂貴的事情之一。 – 確實如此。 – 我會告訴你一個故事。如果你想談論錯誤，我們可以談好幾個小時甚至幾天，有關我的錯誤，因為我犯了很多錯誤。我曾經有一個會計師。我以為如果我支付較少的會計費用，我就是在節省金錢，這樣我的生意就可以保留她的資金。我可以建立更多的財富，對吧？但你能做的最昂貴的事情之一就是過於節儉。因此我有這樣一位便宜的會計師。他所做的就是幫我報稅。差不多，也就是說，他報稅遲了什麼的，但他確實便宜。每月的付款便宜。我要是能及時報稅，根本不太在意。然後我總是想，為什麼我們不談論稅務規劃呢？
我該怎麼做？
就像年末時，
我收到一封大郵件，讓我把所有的東西發給他。
然後我很長一段時間都沒有聽到他的消息。
然後他說，簽這份文件。
我並沒有太在意。
但有一年，一到一月，
我在辦公室裡。
早上很早我接到我會計的電話。
如果你在一月的早晨接到你會計的電話，那絕對不是個好兆頭。
我當時不知道這點。
他打電話來說，你過得怎麼樣？
我說，我很好。你呢？
我以為我會得到好消息。
他說，嘿，我在稅務上犯了一個小錯誤。
你能幫我一個忙，
在今天結束之前，電匯18,000美元到密歇根州嗎？
我說，什麼？
他接著說，哦，還有，請在今天結束之前
再電匯100,000美元到聯邦國稅局。
什麼？
哦，最後一部分，你還得支付罰款和利息。
我花了一點時間才真正吸收這些信息。
所以你是說要我在今天結束之前
匯出100,000多美元？
這是誰的錯？
我記得他的回答。
他說，這不是任何人的錯。
你知道，我當時並沒有真正理解他所說的，
但我必須思考這件事。
我說，這是誰的錯？
是我的錯。
這就是錯誤的根源。
我想責怪他，但這是我的錯，
因為我貪圖便宜，最後我雇了一位新會計，
他的費用遠遠超過我之前的會計。
但你知道，瘋狂的是，實際上這現在給我省了更多的錢，
因為我們進行這些稅務策略規劃，
讓我合法的減少了稅款，
即便我支付給我的會計更多的錢。
這是我在過去三到四年職業生涯中學到的最重要的事情之一。
我做生意大約有15年了，但特別是在過去三年裡，
我對招聘人才產生了過度的執著。
而且，我所擁有的經驗，那些優秀人才的成本
對我業務的長期淨影響微不足道。
記得我跟我的哥哥傑森談過，
他現在在我公司工作。
他非常聰明，蘇格蘭社會科學院的精算師，
他就像一台計算器。
我對他說，你能告訴我
我的淨資產是從哪裡來的嗎？
他說，你的淨資產是X幾百萬或幾十億。
我說，你能回溯一下告訴我它的來源嗎？
他回來時沒有說，
哦，你進行了這個偉大的投資。
他實際上說，發生的事情是你雇了
六七位好人才，這些好人才
然後又雇了幾個好人才
並作出了幾個好的決策。
然後這些人又作出了幾個好的決策，它就這樣不斷傳播。
這讓我想起了史蒂夫·喬布斯所說的話。
史蒂夫·喬布斯說，人們認為我是因為足夠聰明
才創建了這個，幾十億美元的公司。
在一次採訪中，他說，
我成功的很多原因來自於找到這些真正有才華的人，
而不是滿足於B和C級的棋手，
而是真正尋求A級棋手。
我發現了一件事情。
當你聚集了足夠的A級棋手，
在你花了驚人的努力去找到，
例如五名A級棋手時，
他們其實非常喜歡彼此合作
因為他們此前沒有機會這樣做。
而且他們不想和B和C級棋手合作。
所以它變成了自我管理，
他們只想僱用更多的A級棋手。
於是你建立起這些A級人才的聚集隊伍，
並且它會繼續傳播。
所以商業的遊戲，
我的意思是“公司”這個詞的定義是人們的群體，
但商業的遊戲就是組建最佳的人才團隊。
如果你貪圖便宜，那個任務就不可能實現。
你可能獲得短期的勝利，但長期來看會痛苦，
就像一月份那通來自會計的電話，
當他們說，我搞砸了。
你得到的就是你所支付的，Jaspreet。
而且，你知道，這回到了，
我們談到了接觸火焰的問題，好嗎？
成功意味著你會犯錯誤。
你必須犯錯誤。
你不能跳過錯誤。
你問我，有人在沒有犯錯的情況下怎麼做到的？
你會犯自己的錯誤。
但成功與不成功之間的差別在於，
他們願意接受那些錯誤。
你看，大多數人會說，
我不想冒險去接觸火焰。
但在你接觸它之前，在你搞砸之前，
你不會知道它有多熱。
你必須願意搞砸。
我還想補充一點，我在你身上注意到了。
你剛才說過，除非你願意犯錯，否則你不會成功。
但有一個問題我曾經問過你。
我說，你的會計犯了錯，那是誰的錯？
我是在測試你，因為我想看看
你今天對責任的看法。
我認為，承擔責任的這一點
實際上是那個錯誤轉變成教訓的最大指標。
所以你的會計搞砸了。
顯然是無能的。
但當我問你誰的錯時，
你說是我的錯。
這立即告訴我你擁有內在的控制源，
也就是，這個決策的控制權
與你對控制所在的信念都是在於你自己。
所以在未來，你可以對此做些事情。
但當我跟人們談論糟糕的關係、
糟糕的招聘，
或是他們所做的任何糟糕的個人決策時，
也許是一位糟糕的朋友，
99%的時間，他們會怪罪於那個人。
那是個壞人。
而你所做的事情是我認為最重要的事，事實上，科學也證實了這一點。如果你擁有這種內部控制的概念，對於所發生的事情你有內在的責任感，那麼你更有可能成功，更有可能從中學習，更有可能快樂，更有可能富有，而這一切都是你，不幸的是，這是我的錯。我現在可以把這一點和財富聯繫在一起嗎？當人們問我，為什麼這麼多人貧窮，生活拮据時，我會說，這有兩個原因。而且可以從兩個角度來看。就是你的錯和我的錯。我總是喜歡談論這兩者，因為你必須理解這一點，因為這是緊密聯繫在一起的。我感謝所有的好話，因為我真的很感激。但當我說這是你的錯時，聽著，我們的經濟體系是設計來從人們的財務無知中獲利，這一點毫無疑問。銀行在你財務無知的時候獲利，因為這意味著你會一直負債，並且他們會讓你在餘生中繼續繳息。企業在你財務文盲時獲利，因為這意味著你會繼續購買他們的產品，而不會再三考慮。他們會聘用最優秀和最聰明的MBA，來讓你打開錢包，讓你打開你的錢包。第三，政府在你財務文盲時獲利，因為這意味著你不會在你的W2工作之外做任何事情，並且你會繳納最高的稅率。當你財務教育充分時，你是有利可圖的。那么你能做什麼呢？你可以說，他們是我破產的原因。這家公司是我破產的原因。我的公司是我破產的原因。政府是我破產的原因。銀行是我破產的原因。好吧，這不是我所要說的。這只是第一部分。在我進入第二部分之前，第一部分的第二部分是，一旦你理解了這一點，你就能學會如何獲勝。你可以學會如何利用銀行。你可以學會如何利用企業，因為你想要擁有美好的東西。你可以學會如何利用政府擁有的資源。但現在讓我們翻轉這個劇本。你需要理解的第二部分是，這是你自己的責任，因為如果你花光了每一美元，你賺的每一件事，你永遠不會變得富有。如果每次你賺錢，你都去度假，那麼如果你無法負擔，你永遠無法築起財富。如果你只是賺錢，然後讓你周圍的每個人變得富有，而在你讓自己富有之前，這是你的選擇。然而，人們不想承擔個人責任。這是一個我總是談論的主題，因為這就像把一面鏡子對準自己。說這是我的錯並不好，對嗎？要承認我是沒有錢的原因。要承認我為何住在這個地方，這個小單人房裡，與這四位陌生人一起，當我18歲的時候，我的地板沒有地毯，還要偷竊食物來餵飽自己。說是我讓這一切都變壞真的是件痛苦的事。這是我的缺陷。自尊心不想承受這樣的打擊。你知道，這裡有一件事。這也許並不都是你的錯。你可能有很多理由導致你處於這種糟糕的境地。今天你與金錢掙扎的原因可能有很多。你可能成長於一個非常糟糕的環境。你可能有可怕的父母。你可能經歷過可怕的成長。你可能有可怕的周遭環境。你可能得到了一副可怕的牌。好吧，現在該怎麼辦？然後呢？你是的。現在問題是，從今天開始你要不要承擔這個責任？你必須承擔這種重大責任。你必須進行這種劇烈的心態轉變，這是你必須做的。而這很困難。誰願意責備自己？但如果你想改變你現在的狀況，那麼他們不會來幫助你。你的銀行家不會說，“嘿斯蒂芬，你知道嗎，你負擔不起這輛車。不要承擔這筆債務。不必買這棟房子，因為如果他們能讓你簽約，那他們只會想要得到報酬。他們的生意就是賺錢。不是為你，而是為他們。”古馳不會說，“也許你應該買一些股票，而不是這個包包，因為他們會希望你購買他們的商品。”政府也不會說，“嘿，為什麼你不看看我們的資產負債表？我會稍微偏離話題。”政府會說，“學貸是個問題。我們都聽說過。千禧一代無法買房。他們無法購買自己的家。他們無法投資，因為他們有學貸。”政府說學貸是個問題。真的嗎？讓我們來看看美國的資產負債表。你的資產負債表是你的資產和負債狀況。美國政府資產負債表上最大的資產是學貸。所以我們一直在說，“哦，學貸不好。我們不斷聽到政府這麼說。”但另一方面，政府因為學貸而變得如此富有，因為有這麼多人受困於這些學貸。而且你知道嗎？作為一個僱員時，你繳納了最高的稅率。我是一名律師，我不是你的律師，但我是一名持牌律師。我花了很多時間研究稅法。我要告訴你的是，稅法對投資者是有利的。在2024年，可口可樂的CEO詹姆斯·昆西將會獲得約800萬美元的現金薪酬。他還將獲得股份，但約800萬美元的現金薪酬。對於這800萬美元，他的最高稅率是37%。沃倫·巴菲特在2024年將從可口可樂的分紅中賺取超過7億美元。他的最高稅率將是20%。
他賺的比CEO多得多，但從百分比上來說，他繳的稅卻更少，因為他是作為投資者賺取的這筆錢。我們從未被教過這些。不過，這在某種程度上是更進一步的，不是嗎？因為如果你看看像埃隆·馬斯克這樣的人，他們甚至根本不領薪水。人們對於這種叫做「利用資產借貸」的事情並不了解。我也不知道這件事。我覺得這是一個人們需要知道的重大秘密。埃隆·馬斯克很有趣，因為他是一個冒險者。他選擇不以薪水的形式獲得報酬。如果我們看看這樣的稅收好處，這是因為你不是根據你的收入繳稅。稅法並不是這麼說的。你是根據你的應稅收入繳稅。所以現在無論你如何計算，每位聰明的會計師都會專注於降低你的應稅收入。因此埃隆·馬斯克在建造特斯拉時，跟董事會的投資者談判，說他想以股票期權的形式獲得報酬，而不是薪水。股票期權給你權利去購買該股票。他獲得了這些特斯拉的股票期權，每股約6美元，這意味著如果特斯拉的股票漲到每股7美元，他可以以6美元出售股票期權，並獲得每股1美元的利潤。現在，他獲得了數百萬這樣的股票期權。所以當特斯拉的股票漲到每股100美元時，現在他在紙面上是富有的。 他在銀行沒有任何錢。他沒有獲得薪水，所以他的應稅收入為零，因為他實際上並沒有收到任何錢。他有選擇以每股6美元的價格出售這些股票，回報則是每股100美元，所以淨賺94美元。但如果他出售了那股票，他將會有94美元的收入。那麼你就會有稅，因為你有應稅收入。因此他所做的，是去銀行，說：”嘿，銀行，我有這些價值數十億美元的數百萬個股票期權。你們想貸我100萬、1000萬或1億，利率3%、4%或5%嗎？” 沒有銀行會拒絕，因為抵押品是如此寶貴。抵押品是什麼？抵押品就是公司。就是他的資產，也就是這些股票期權。這就是特斯拉。因此，他獲得了，假設是1000萬的銀行貸款。現在他在銀行賬戶中有1000萬，但這不是收入。這是債務，債務是不徵稅的。如果你去貸款50萬購買房屋的話，你是不會被徵稅的。如果你進行現金再融資，因為那是債務，所以也不會被徵稅。因此他獲得了這1000萬的貸款，這筆錢可以用來買房子、買車子、買食物、購買假期，或購買你想要的任何東西，比如購買推特，並且不需要支付任何稅款。而這是100%合法的。現在你可能會問，”好吧，呼吸一下，他怎麼償還這筆款項？” 我們就假設一下，你要為此支付5%的利息。如果特斯拉的價值上升，大約7%時，他就賺了獲利。因此他現在可以回到銀行，說：”你能給我額外的1000萬嗎？” 然後他可以償還舊的貸款。因為價值不斷上升。只要價值持續上升，就沒有問題。但你可以開始看出這樣做的風險。因為如果特斯拉破產，現在我們談論的是一座牌樓。它們可以崩潰。而且你有這麼多債務，你已經花費過，卻沒有資產作為抵擋。但在他的情況下，如果特斯拉開始跌價，銀行就會要求還款。所以如果，假設特斯拉的價格從100美元跌至10美元，銀行會要求償還。他會被要求進行“保證金追繳”。這意味著銀行會說，”快把錢還給我。” 他們會說，”快把錢還給我。” 然後他們只會出售資產以快速取回他們的錢。這是一個虧損的交易，銀行將會遭受損失。因為銀行不會從保證金要求中獲利。因為一旦你開始做保證金要求，恐慌就會來臨。現在你必須拼命地去出售。而銀行只是想從他們借出的每一美元中取回幾分錢。總有一天我會變老。我經常思考，確保自己有足夠的財富，以便當我無法工作時能照顧自己。許多人談論英國和美國所面臨的退休危機。什麼是退休危機？而它對我們有什麼關係？我們該如何應對？這是一個多面向的問題。首先問題是，我們有這龐大的老年人口，嬰兒潮一代，已經退休或即將退休，而他們的資金並不足夠。這不僅是在美國。這也是在英國，正如你所說，這造成了幾個問題。第一，誰來照顧他們？第二，誰來資助照顧他們的費用？政府並沒有那筆錢。而那些即將退休的人，也沒有足夠的資金。他們的孩子往往也沒有那筆錢。這是第一個問題。隨著我們開始深入研究這一點，我們發現越來越多的人在工作更長的時間。這在將來創造了一個我們今天可以看到的問題。如果你在50歲、40歲、30歲、20歲或青少年時期，你會看到這個問題的出現。我們今天如何防止這一點？因為我不知道對於這個退休危機的解決方案是什麼。我沒有這方面的解決方案。美國60歲人群的平均退休儲蓄約為50萬美元。而美國的平均壽命是77歲。因此，如果你在67歲退休，這是美國的平均退休年齡，之後的10年，你必須依靠約50,000美元來生活。
統計數據顯示——
其實，我從你的 YouTube 頻道獲得了這些信息，
即少數心態 YouTube 頻道，
表示美國人平均需要
一百萬到兩百萬美元才能舒適退休。
根據《今日美國》報導，
我們需要大約一百八十萬美元才能舒適退休。
哇。
原因是每年都有通脹。
所以如果你今年的生活費是五萬美元，
明年可能需要五萬兩千，五萬三千，五萬四千，
接下來的年份也會更多。
而五萬美元現在買不到三十年前的價值。
因此，當我們回顧目前的所有問題，
問題是，你今天該怎麼做
以避免未來出現這些問題？
首先，在美國，
我們有一個叫做社會保障的制度，
這是你退休後可以獲得的政府支票。
第一個問題是社會保障，
因為社會保障正在枯竭。
這是一個事實，如果你查看新聞標題，
會看到社會保障到2034年將會耗盡，
如果沒有變化的話。
問題在於，大家都在繳納保費，
但政府支付的金額卻超過了收入。
從任何商業的角度來看，
如果現金流出多於流入，
那麼這就是個問題。
造成這樣的原因有兩個，首先，數字是錯的。
其次，人們的壽命變長了。
所以當政府不斷支付社會保障的支票，
這樣的時間會越來越長，
因為人們活得更久，
預期壽命在提高，
這意味著他們必須不斷支付。
這對政府來說不是一件好事。
在我飛往洛杉磯的飛機上，
我坐在一位告訴我，
我沒有核實這個信息，
但他告訴我政府早知道
這將會是一個問題，因為他告訴我社會保障計劃的首位受益人活到了一百歲。
我不知道這是真是假，
但你可以去Google查一下。
但這正是當前的問題。
社會保障正面臨資金短缺。
這是大家所說的，
社會保障將會耗盡，
你永遠不會收到社會保障的支票。
這也不是真的。
我這麼說的原因是
政府不會讓它失敗。
他們要麼提高你的稅收，
要麼就會印更多的錢。
但問題在於
你永遠不可能只靠社會保障生活得舒適。
這從來不是意圖，
但是許多人卻認為，
我可以通過這筆政府的支票過上舒適的生活。
但問題來了。
讓我們來看看當前發生的事情。
在2024到2025年間，
社會保障的受益人
將會因通脹獲得2.5%的加薪。
他們所說的是2024年會有通脹。
正因為這個原因，2024年你將獲得2.5%的加薪。
這裡有兩個問題。
第一，這樣的加薪不夠。
東西變得越來越貴。
即使通脹率下降，
2.5%的加薪也無法跟上
大多數人感受到的生活成本的真實增長。
第二個問題是這是一個延遲的加薪。
政府根據你2024年的通脹
在2025年給你加薪。
所以我們已經經歷了價格增長，
接著你在明年得到加薪。
而且你知道嗎？
2025年我們會有更多的通脹。
所以依賴社會保障是個賠本的買賣，
這引出了這支三腳凳的下一部分。
所以你有社會保障，然後是養老金。
養老金已成為過去的事。
如果你年齡在45歲以下，
你可能不會拿到養老金。
即使你年齡超過45歲，
而你承諾了養老金，
最好也要拚命祈禱
那個養老基金不要破產，
因為已經有許多養老金基金
破產了，人們卻一無所有。
接下來是第三點，
你自己的儲蓄和投資。
而這正是我們缺乏理解的地方，
因為人們沒有做足夠的準備。
這回到了整體的財務教育。
我們賺錢是為了花錢。
這就是美國文化。
我賺了一千美元，我就會花一千美元，甚至一千二百美元。
但如果這樣，你永遠無法退休。
而且這樣還有第二個問題。
我只想提出一個承諾，我們會找出解決方案。
你可能會說，“我需要一位財務顧問。”
但如今，沒有好的財務顧問
願意與任何資產少於五十萬美元的人合作，甚至可能是二十五萬美元。
也許運氣好的話，甚至一十萬美元都不行。
但如果你的資產低於這些，
他們不會想和你合作，
因為他們希望客戶能夠有足夠的資金
來實際盈利，對吧？
財務顧問也得吃飯。
所以如果你沒有投資，
也沒有教育，那麼你就會陷入困境。
而這就是現在財務教育來發揮作用的時候。
因為如果你想要積累財富，
想要所謂的退休生活，
你必須做些不同的事情。
你無法繼續做大多數人所做的事情，
因為如果你繼續做大多數人所做的事情，
你將最終變得和大多數人一樣。
而現在，這些人正生活得困苦、背負債務、過著薪水到薪水的生活，膨脹且不快樂。
而我不是將這種情況作為一般的說法。
根據統計，這正是大多數人的現狀，
尤其是在美國。
所以現在讓我們提出一個解決方案，
因為我們已經闡述了問題。
第一個解決方案是明確什麼是退休，
因為我要在這裡談點哲學，
但我對傳統退休制度有我的看法。
有句話說，早退休的人往往早去世。
為什麼會這樣呢？因為如果你從21歲工作到65歲，甚至可能到67歲，在一份你厭惡的工作上，每天都在工作，而你只是期待在67歲退休，那麼當你在67歲退休時，會舉辦一場盛大的退休派對。然後你回到家，坐在沙發上，開始看電視。你開始失去生活的目的感。我在我身邊的人身上見證過這一點，不是我的家庭，但與我的家庭很親近的人。我見過一些健康、有活力的人，也許不喜歡他們的工作，但他們有理由每天起床去工作、退休，結果卻真的變得瘋狂。我的意思是，你什麼都不做。而現在你開始出現以前沒有的健康問題。你開始有以前沒有的心理健康問題。在你將要進入黃金年代的時候，這些問題接踵而來，即使你有錢去做事情。
所以當我們談論退休是什麼時，我想提醒大家，或者如果你有父母，開始思考一下你希望在退休期間做些什麼？因為如果你的目標是什麼都不做，你可能會在最初的幾週，甚至半年內享受這種狀態，但最終你會感到無聊。所以你必須有事可做。
然後是退休的財務方面。退休是什麼？而且我對退休的定義與大多數人不同。大多數財務顧問不喜歡我所說的話。但我對退休的定義與我對財富的定義是一樣的。對我來說，財富是當我的投資現金流超過我的支出。這非常簡單。如果我的每月支出是4000美元，而我的股票、房地產以及其他所有的現金流給我每月支付4001美元，那麼我就富有了。
所以現在問題是，如何實際上達到這種財富、退休？我不喜歡退休這個詞的原因之一，除了它的含義是我將無所事事，還有它們假設我必須67歲才能達到這種退休狀態。但你可以更早實現這種財富，這樣你就有更多的選擇。所以退休就是財富。財富就是當你的資產現金流超過你的支出。那麼，你現在該如何實現這個目標呢？
你得購買資產。為了做到這點，你必須有資金。而許多人認為獲得財富的方式是通過投資被動收入。你通過投資房地產變得富有。你通過購買現金流變得富有。這是個謊言。你必須先有資金。你必須有資金來投資房地產。你必須有資金來購買現金流。所以如果我們把數字簡化一下，假設我要過上每年70,000美元的生活，而我的投資能帶來7%的現金流，那麼我需要投資100萬美元來支撐我的生活。
現在你會說，世界上你從哪裡拿到100萬美元？你今天不需要它。這可以隨著時間的推移而發生。對吧？當人們談論退休規劃時，他們想到的是45年。所以當我們談論財富時，為什麼不能談論長期？這不會在兩天內實現，但如果你願意努力，這是可以實現的。
現在你必須擠出這筆現金來購買某些投資，這些投資能給你這種現金流。第二個問題是，該怎麼辦，Jasperit？你這是一而再再而三地提到的。我美元的購買力正下降。在幾十年後，我65歲時的70,000美元不會有今天的購買力。你說得對。但問題是，當你把錢投資於能夠支付股息的股票，或投資於強有力的房地產，這些都是經過通脹調整的投資，這意味著一般來說，隨著通脹發生，租金價格上漲。隨著通脹發生，股票價值和股息也會上升。現在，如果我們開始理解這一點，你將理解他的力量，因為它實際上有點更極端。
我們可能聽說過美國的財富差距，富人越來越富，窮人越來越窮。這種現象發生的原因在於投資的價值增長速度超過了收入。而通脹對投資者來說是有利的。所以你看到我們如何將這一切聯繫起來，因為財富就是擁有投資。你成為富有的方式是擁有投資。我們的經濟體系被設計為有利於投資者。如果我們看一下2019年至2024年，這五年中，家庭收入的中位數大約增長了18%。在這五年間，標普500指數，股票市場，幾乎增長了100%，這意味著投資者的財富幾乎增長了五倍，或者說增長的速度大約是收入的五倍。這就是為什麼你無法僅靠工資賺取財富。你無法僅靠儲蓄獲得財富。你必須通過投資來獲得財富。記住，財富就是退休。
你可能會說，這只是因為大流行和大流行後發生的一切。好吧，讓我們回顧過去。讓我們更廣泛地看一下。在1971年至2021年這五十年間，家庭收入增長了約600%。請注意，在1971年至2021年期間，我們還看到家庭中的工作人數增加。但是在1971年，平均家庭只有一個人工作。男人去工作，女人不去工作。這就是70年代初的生活狀態。到了2021年，許多家庭都是兩種家庭收入。
因此，在1971年至2021年期間，家庭收入的中位數增長了約600%。而標普500，即股票市場中最大的500家公司，增長了約4000%。再次重申，通脹會發生。通脹對投資者有利。你該如何變得富有呢？就是通過投資你的錢。
所以如果你想要退休，想要建立財富，你必須成為一名投資者。你需要計算出對你來說的財富數字。對我而言，我是通過現金流來實現這一點的。我大多數的投資，我的房地產投資都為我帶來現金流。當我購買一個物業時，我是為了現金流而買的。我的大部分股市投資都是分紅資產，這意味著僅僅擁有這些股票就能為我帶來現金流的紅利。一些投資增值了，這些更多是為了資本增值。但當我考慮退休時，對我來說，就是現金流超過我的開支。那麼，創辦一家公司呢？人們應該成為企業家嗎？我認為美國每個人都需要成為一名商業擁有人，但大多數人不應運營企業。當你投資一隻股票時，你成為了商業擁有人。你不需要運營這家企業。如果我出去購買亞馬遜的股票，我並不在公司工作。我並不運營這家公司，但我擁有它的一部分。有些人應該創辦一家公司。我非常支持對於合適的人來說的創業精神。那麼，誰是那個合適的人呢？我曾經認為每個人都需要成為企業家。因為當我開始在創業中看到成功時，我跨過了那道無形的障礙。我說：“哦，我的上帝，人們需要看到這個。你必須成為一名企業家。你可以自己做事情。”我對我的朋友們這樣宣講過。我有一位當工程師的朋友辭掉了工作，來跟我一起。他會來我辦公室，我會跟他談論一些事情。我告訴他：“你知道，有不同的方式可以這樣做。”我很快意識到他不適合成為企業家。他的工作倫理不同。當他回家時，他並不想工作。這對我來說是不可理解的。你指的是下班後不想工作嗎？在創辦企業時並沒有停止的點。你必須開始。第二點是你對風險的看法。是“如果我投資100美元，那麼我多久能賺回這筆錢？我會賺回這筆錢嗎？”在你什麼都沒有做之前，那變成了所有這些小分析。你必須開始。然後是你要做什麼的創新。這是在尋求藍圖。告訴我確切該做什麼。告訴我確切該賣什麼。告訴我確切如何銷售。我不知道你擅長什麼。我不知道你能解決什麼問題。我不知道你能創造什麼創新。這就是我回到的地方，“我非常支持對於合適的人來說的創業精神。”那個合適的人是誰？某人有這種企業家的癢，可以感受到這種需要創造什麼東西的感覺。這種感覺是我無法為別人工作。這是我想要建立某樣東西。這非常像，我不在乎付出什麼代價。我不在乎我必須做什麼。這就是我的召喚。正如你所說，你將不得不忍受不確定性。而當我說不確定性時，我的意思還包括舒適度。缺乏藍圖，對本月能賺多少或賺錢的速度或是否能賺錢缺乏確定性。風險，也就是你可能需要把很多事情置於風險之中，包括你的名譽。你還提到了辛勤工作。那么你是否願意每週工作七天？你是對的。當人們這麼說的時候，他們認為這是非常有毒的，但在我創業的經歷中，以及我每一位創業的朋友會告訴你，根本不存在九到五的工作。你在需要工作的時候工作。如果你正在參加一個成人禮、婚禮或與伴侶的週年晚餐，隨時可能會收到一封可怕的電子郵件，你必須立即處理。你不能說我會把這個留到星期一，或者不關我的事。哦，對了，我還要再補充一點，願意接受批評。任何你創辦的企業，在每個階段都會讓很多人不高興。我覺得這非常重要，因為大多數人想要成為企業家的原因是希望成為自己的老闆。但你講述的那個租戶的故事非常有趣，就是你成為了她的老闆。每當我跟企業家交談時，總會出現一個問題，但今天的贊助商LinkedIn有解決方案。我想你會想聽聽。將你的業務與合適的受眾連接起來可能很困難。你可能會花很多時間和金錢來試著達成，卻往往仍難以成功，尤其是在B2B市場，因為你不是在和一個人做生意，而是在與團隊一起做決策。通過LinkedIn廣告，你可以與超過十億的專業網絡連接，其中包括1000萬位C級高管。你也可以根據職位、行業、公司等進行特定的定位。對我來說，LinkedIn報導的全球最高回報的付費社交平台並不意外。為了幫助你入門，LinkedIn提供100美元的信用額度，幫助你啟動在平台上的第一個活動。現在就去linkedin.com/doac24來聲明你的信用額度。這是linkedin.com/doac24。適用條款和條件。我也想和你討論一個我們今天所談論的所有事情都非常相關的詞，這是一個我認為很重要的詞，就是“耐心”。因為在我的某些領域——這與我提到的我的朋友有關。我的朋友在我們的群組聊天中，他賺的現金比我的其他所有朋友都多。他就是通過保持乏味和耐心來做到的。他只是低調行事。
當我思考我的生活以及我現在許多的投資時，我就會想：「哦，天啊，這是怎麼回事？」我看到我的朋友在買一些加密貨幣的迷因幣，他告訴我這個月已經漲了150倍。我看到那邊的人在投資，我不知道他們是在挑選股票還是進行股票交易，他們告訴我已經漲了50%。但隨著年歲的增長，我在智慧上領悟到，就像龜兔賽跑中的烏龜，枯燥和耐心是一種非常美妙的投資策略。這真是一種矛盾的思維方式。我播下了很多種子，但它們慢慢生長。然而，我現在知道，基於我腦中有足夠的案例研究，這種枯燥而耐心的財富觀將會在游戲結束時讓我處於更好的位置。是的。而且……《內部中國城》是一部全新系列，基於查爾斯·余的暢銷小說，講述一名奮鬥中的亞洲演員，當他目擊了一宗犯罪事件後，獲得了比他預期更大的角色，該劇將於11月19日僅在Disney+上播出。
有時候你需要不耐煩地保持耐心。如果我們談論通過投資來建立財富，數據顯示在過去的整個世紀，股市的年均增長率歷史上約為10%。但很多人在股市投資時會虧錢。我是說，如果你周圍問人，「你有投資股票嗎？」 「有，有，有。你賺了多少？」手開始下降。那麼，既然股市在過去100年中每年的年均增長率約為10%，為什麼這麼多人會虧錢？因為我們開始玩錯的遊戲。
那麼，如果你將你的錢投資於股市會發生什麼？我所說的股市，就是說你購買標準普爾500指數（S&P 500），這是一個包含股市500家最大公司的籃子。例如，這不是財務建議。如果你投資於SPY，這是一種ETF使你能接觸到500家最大的公司。我們知道，歷史上這每年的增長率是10%，但對於很多人來說這還不夠。所以現在我要玩這個比賽，我要試著擊敗市場。而有些人會成功，大多數人則不會。因此，有些人會嘗試進入投資單個公司的遊戲，或者可能是交易公司。因為即使是投資單個公司，如果你長時間投資，可能會獲勝。但許多人現在想要更快的解決方案。於是，我們開始交易。我們開始尋找熱門公司，下一個特斯拉，下一個亞馬遜，我們看看Reddit說什麼，我們看看谷歌說什麼，然後開始購買這些東西，因為我們感到興奮。但這種興奮正是正在摧毀你的財富，因為你是基於情感而不是基於財務進行投資。
在這裡你要談論的就是那種無聊。持續做市場，繼續投資於市場。市場上升的時候，市場下跌的時候，市場平穩的時候，繼續投資，因為這已被證明是成功的。我們知道，如果你從21歲開始每月投資100美元直到你的退休年齡65、66歲，並能獲得同樣的10%的收益率，你將會退休成為百萬富翁。假設你只是從21歲到65或66歲每月投資100美元。這很有趣，因為當我早些時候問你，最好的投資是什麼時候，你說是你在自己身上的投資。也許我們沒有花足夠的時間來真正討論知識和技能對於創造財富的關鍵性。也許這就是創造財富的第一原則。也許上游的最重要的東西就是知識和技能。你可以涉獵股票和其他東西，但在50年的長期時間範圍內，你的知識和技能，以及你的耐心、對房地產投資的知識、其他方面的知識，或者是你對投資的理念，真的會決定你最終會得到什麼。
那麼，關於獲得那些知識和技能，除了當然《CEO的日記》，在這個播客之外，還有哪些地方是人們可以去獲取他們可以信任的知識和技能，並且不會上當受騙，無需支付某個YouTuber的3000美元課程，來告訴他們一些從ChatGPT那裡讀到的東西？最好的地方是去外面嘗試，犯錯，出錯。但同時，先從免費的東西開始，比如YouTube播客。你讀過的最好的一本書是什麼？我會先從這個開始，因為最好的書是不斷改變的。是的。我讀過的第一本書是《富爸爸窮爸爸》。第二本書是《完全收支改造》。《富爸爸窮爸爸》是羅伯特·清崎所著。《完全收支改造》是戴夫·拉姆齊的作品。第三本書是一本名為《杰基尔岛的生物》，這本書講述了聯邦儲備銀行。這三本書會給你提供財務的基礎和不同的視角。所以首先免費學習，甚至在閱讀書籍之前，開始觀看YouTube視頻、聽播客。然後你邁出下一步，開始閱讀書籍。 我所說的是，如果你出去，在接下來的12個月內，閱讀五本有關財務管理和投資的書籍，我剛剛給了三本。再閱讀五本個人發展和自我發展的書籍。閱讀五本關於如何創立公司的書籍。閱讀五本關於領導力的書籍。然後閱讀五本关于如何擴展、行銷和建立、發展自己的公司的書籍。你將會獲得一個僅花費一小部分成本的MBA級別的教育。從這裡開始。然後出去犯錯。
當你開始這段旅程時，你就可以開始購買課程和其他事物，因為你會找到你可能想要持續諮詢的人。不過，還是從這裡開始。今天我們沒有談論的、與財富創造有關的最重要的事是什麼？我認為我們沒有談到的最重要的事情是我們談到了經濟系統，談到了原則，但我覺得我們並沒有深入探討如何現在保護和保全你的財富的實際步驟。還有如何繼續使用財富保護工具。因為每一位富有的人在這方面都投入了大量的時間、精力和金錢，而大多數人甚至不知道這些工具的存在。我們開始觸及稅務，但還有更多的內容。因此，這些財富保護工具到底是指什麼？首先是你的會計和稅務，接著是法律、遺產規劃，你需要什麼類型的律師、什麼樣的法律保護與工具，來結構你的業務、你的投資，以保護自己，同時也放大你的財富。然後還有保險，還有你的遺產規劃，因為你提到代際財富。代際財富不僅僅是金錢，還是你的金錢在你過世後的用途，而你可以在活著的時候控制這一切。這個播客有一個閉幕傳統，上一位嘉賓會為下一位嘉賓留下問題，而他們不知道會留給誰。留給你的問題是，什麼讓你每天早上醒來？哦，我很興奮。我不使用鬧鐘，我是被目的喚起的。我對使命感到興奮。我是說，我熱愛我的工作。目的、使命，這是讓我每天早上起床的原因。那你的幸福和心理健康呢？你知道，我很快樂。我一直很幸運。我總是那種人。你可以把我放在一個盒子裡，我也能玩得很開心。我會把盒子變成飛機，然後在空中飛行。在我來這裡之前，我的妻子錄製了一段視頻。我找到這個了，我們當時在一家酒店，他們給了我們兩罐水。我拿著這兩罐水，說，「錄製這段視頻。」我走到陽台上，模仿史通-考爹斯的視頻，打開水罐，直接倒在自己身上。我也不知道為什麼，然後發給我的表親們。我一直很幸運，可以在任何事情上找到樂趣。我是個相當輕鬆的人。我知道我談論一些嚴肅的事情，但我在這方面非常幸運。我能在很多情況下找到樂趣。我不是被物質主義推動的。有些東西我喜歡，我願意在奢侈品上花錢。我妻子讓我喜歡這種生活，比如更好的酒店、更好的旅行，那些便利的東西我喜歡。我想讓妻子快樂，所以只要是她喜歡的我都會支持。但我並不因豪華汽車或高級衣物而驅動，對我來說那並沒有那麼重要。我希望看到變化，並希望能幫助賦權給人們。這讓我感到興奮。如果你必須把推動你的五件事情列出來，那是哪些事情？第一，照顧我的家人。第二是我自己的目的和使命，以及感受到的興奮，像是我個人的興奮。第三是任務，持續幫助人們。第四是為社區帶來光明。第五是繼續回饋並幫助他們。Justpreet，謝謝你。謝謝你如此慷慨地分享你的時間，我學到了這麼多事情，對許多事情的想法也得到了強化。有時這就是，你知道的，我做這些對話是因為我已經在世界上與那些聆聽這些關於財富、金融和金錢的對話的人見過面。有時在生活中，信息只是一顆小種子，完全可以改變不僅是你，還有後代的軌跡。這正是你正在做的。這正是你在你的YouTube頻道上為那麼多人所做的，那些人可能永遠都無法對你說謝謝。但這些小種子是靈感和信息，而你永遠無法知道哪一顆種子會改變某人的生活。但你所做的就是繼續種下它們，希望這些人能夠自己為它們澆水。所以，非常感謝你所做的一切。謝謝你今天如此慷慨地分享你的時間，請繼續這樣做，因為我們的教育體系有點像是模具，優化的是讓人們成為系統的一部分，而這似乎並不是以他們最佳的長期利益為考量。這就是為什麼我們有這些問題。這就是為什麼我們生活在這個信用社會中。這就是為什麼我們有這些退休問題。也許這就是為什麼我們有如此多的心理健康問題和抑鬱。正是像你這樣的人在給我們提供信息，給我們機會。改變生命的機會。非常感謝你，Jasper。我真的很感激你。謝謝你邀請我來參加。這是一種真正的樂趣。抓住我，那完美的Ted。我經常思考的一件事是，因為我的生活相當繁忙，如何管理我的精力負荷。作為播客，我必須以某種方式管理自己的精力，以便能與不太理解的專家進行這些清晰的對話。而這正是為什麼完美的Ted在我的生活中變得如此重要，因為之前當涉及到能量產品時，我必須做出不滿意的取捨。通常如果我想要能量，我就必須忍受高糖的影響。我必須面對許多主流能量產品帶來的焦慮和崩潰。
我也必須忍受這樣的事實：如果我想要能量，就得接受很多我的身體不喜歡的人工成分。這就是為什麼我投資於Perfect Ted，也是他們成為這個播客的贊助商之一的原因。它不僅改變了我的生活，還改變了我整個團隊的生活。對我來說，它顯著提高了我的認知表現，也改善了我的身體表現。所以下面如果你還沒有嘗試過Perfect Ted，那你一定是與世隔絕。現在正是時候。你可以在Tesco和Waitrose購買Perfect Ted，或者在網上購買，結賬時使用代碼diary 40可享受40%的折扣。網址是perfectted.com。
贾斯普里特·辛格（Jaspreet Singh）是一位沒有廢話的金融專家、房地產經紀人和企業家，他的方法幫助了數百萬人解決嚴重的金錢問題，並獲得財務自由。當我這樣說的時候，人們不喜歡，但我說的不是為了交朋友。我這樣說是為了幫助人們更好地處理金錢。
有很多人缺乏金融教育。我們被教導要努力學習，找到一份好工作。如果你繼續沿著這條路走，你就會成功。然而，大多數人購買了自己無法負擔的房子，根據統計，我的生活是按月支付的。事實上，這是78％的美國人。因為具有諷刺意味的是，使如此多人貧窮一生的關鍵，是他們害怕看起來很窮。那麼他們怎麼做呢？他們開著更好的車子，去更好的度假，去更好的餐廳。但他們再也沒有錢可存，也沒有錢可投資。問題是，我們需要大約180萬美元才能舒適退休。哇。
所以如果你處於財務危險區，這意味著你沒有2000美元的應急儲蓄，有信用卡債務，你必須做出徹底的改變。今天，我該怎麼做？好吧，首先，你必須了解75-15-10計劃，也就是…但現在讓我們深入了解一下。讓我們談談賺錢。我把我的錢放在五個地方。這已被證明是成功的，第一。
我發現當我們查看 Spotify 和 Apple 以及我們的音頻頻道的後端時，收看這個播客的大多數人還沒有點擊關注按鈕或訂閱按鈕，不管你在什麼地方收聽。我要和你達成一個協議。如果你能幫我一個大忙，點擊那個訂閱按鈕，我會不辭辛勞地從現在開始，直到永遠，讓節目變得更好、更好、更好、更好。我無法告訴你，當你點擊那個訂閱按鈕時有多大的幫助。節目變得更大，這意味著我們可以擴大製作，帶來你想見的所有嘉賓，繼續做我們熱愛的事情。如果你能幫我這個小忙，在你聽到的地方點擊關注按鈕，這對我來說意義重大。這是我唯一會要求你的幫忙。非常感謝你的時間。回到這一集。
贾斯普里特，誰應該關心你的訊息？為什麼他們要關心？使用金錢的人，這是每個人。關於金錢的有趣之處在於，我們每天都在使用金錢。吃東西要花錢，養活別人也要花錢。然而，我們大多數人從未被教育有關金錢的知識。因此，大多數人都說金錢無關緊要。我不應該考慮金錢。我不應該為金錢發愁。金錢是壞的，金錢是邪惡的。實際上，吃東西需要花錢，養活其他人也需要花錢。當你不理解這一點時，現在你就是那個必須支付最高稅款的人。你就是那個掙扎著支付帳單的人。你就是那個無法去迪士尼樂園的人。你就是那個無法為你的妻子或丈夫支付那份驚人禮物的人，你就是那個無法為父母支付醫療費的人。而你卻在想為什麼。在我們所有人生活的這個經濟體系中，金錢的話語權非常重要，除非你理解這一點，否則你永遠都無法在這個體系中獲勝。
使人們能夠致富的人和無法致富的人之間的區別是什麼？如果我們將所有客觀優勢放在一邊，例如富裕的父母、繼承大量資金，這些各種各樣的事情，你從與你合作過和教過的成千上萬人中看到了什麼根本區別？什麼是根本的不同？有一個區別，一個關鍵的區別。成為富有的人理解金錢的運作方式，而其他人則不理解。
我告訴你我得出這個結論的過程。我檢查了所有的條件。我在學校努力學習。我上了高中。我上了大學。我花了一年時間在研究生院。然後我上了法學院。但我從來沒有學過如何思考金錢。我從來沒有學過如何思考建立財富。我從來沒有學過如何思考投資。我從來沒有學過如何思考被動收入。但如果你看看世界上最富有的人，他們不是靠工作、獲得加薪而成功的。他們不是靠努力工作來攀登企業梯子而成功的。他們成功的原因是他們理解金錢的運作方式，並且明白如何在經濟體系中獲勝。這樣的瘋狂之處在於，我們都被教導要信任系統。我的父母是來自印度旁遮普州的移民，像許多其他傳統印裔移民一樣，他們希望我能夠成功。
現在，在我的家中，成功的定義非常簡單。他們給了我兩個選擇。我可以猜。好的，選擇一是僅僅相信你可以成為一名醫生。選擇二是僅僅相信你可以失敗。他們說他們能夠選擇哪一個。這是我大約一歲的時候。自從我開始說話的那一天，我的父母告訴所有人，不只是我們身邊的人。他們打電話給我在印度的家人，還有全國各地的家人。他們只是相信我會長大成為一名醫生，因為我將成為成功的人。
現在，我對此並沒有異議，因為我也想成為成功的人。我看到了我父母工作的辛勞。我的爸爸如果在星期六和星期日休假，他就被認為是長週末。我的父母非常努力地工作，而我希望能夠成功，這樣我就可以回饋他們。他們告訴我，如果我想要成功，成為一名醫生是達成這個目標的方式，這很有道理，因為在學校的時候，你會收到一些職業手冊，這些手冊會展示你擁有的不同職業選擇。而當你查看那些手冊時，列表的最上面總是醫生。因此他們告訴我，只要相信，如果想要成功，就必須成為醫生。因為我們來到這個國家，你必須成功。所以你必須成為醫生。現在，我並不認為這樣有什麼不妥，因為我喜歡成為成功者的這個想法。所以我走上了這條路。然而，在這個過程中，我發現我並不想成為醫生。我告訴我的父母，我不會成為醫生。我的媽媽差點心臟病發作。我的爸爸無法相信。然後，我的爸爸基本上告訴我要冷靜，如果你想要保留家庭的面子，你至少要成為一名律師。所以我說，好吧，我半工半讀上了法學院，全職工作我的生意。現在，我是一名持牌律師，但我從未做過律師。而我從未擔任律師的原因是這樣的工作對我來說不值得時間，而且這不是我的熱情所在。在這個過程中，我了解到我們被教導的贏的方式是，去上學，努力學習，獲得好成績，找到好工作。如果你繼續沿著這條路走，你會變得成功。但如果你看看那些成功的人，他們並沒有遵循這條路。如果我們看看過去一個世紀中，創造更多財富的三件事，那就是創辦公司、投資房地產和股票投資。然而，在我整個教育的過程中，我從未被教導過這些。我們專注於如何獲得一份好工作，但我們的有錢人則專注於如何增長資產。這就是關鍵差異。有錢人為了擁有公司階梯而努力，其他人則在努力攀登公司階梯。然後，接下來，我要回到你說的話，假設你沒有富裕的父母，因為大多數人認為你必須富有才能做到這一點。你需要數百萬美元。你需要所有這些資金的途徑。但這並不是真的。你可以從100美元、10美元開始，但你必須開始。問題是我們大多數人從未被教導如何做到這一點。但除非你開始這樣做，否則你永遠無法積累財富。這就是你在這個經濟體系中獲勝的方式。因此，我想逐一介紹你剛才提到的三件事情。我想討論創業。我想談談投資股票，也想談談房地產。但我對你自己的個人故事感到好奇，讓我知道你的領悟時刻是哪一刻？因為這真的很有趣。在我的生活中，有一些關鍵時刻讓我能夠透視幕後。當我說透視幕後時，我會提到我和朋友私下交流時。我會說，這就像金錢遊戲的那一天，我看到這些億萬富翁在玩我不知道存在的金錢遊戲。而我當時正在拼命工作，無論是打電話的工作還是做其他事情。然後我有機會認識一位億萬富翁，與他們共度時光，得以透視幕後。我心想，哦，他們只是玩這些金錢遊戲，而沒有人告訴過我。對吧？你的領悟時刻是什麼時候？你成為律師後，為什麼沒有繼續這條路？一定發生了什麼事情。是的，當我在小學時，我開始參加印度婚禮工作。我演奏一種叫做dhol的鼓。這是旁遮普的鼓。我家族來自印度。在婚禮上我常常演奏這種鼓。我的父母並不喜歡我這樣做，因為任何與數學或科學無關的事情，他們都會說，你不應該這樣做。所以我不得不秘密地演奏這種鼓。但我在婚禮上演奏後，開始賺到一些錢。所謂的賺到一些錢，意思是中學時期每場婚禮賺50美元，然後可能高中時期賺100、200美元。與我合作的一位DJ說，你知道，許多高中生。我們為你學校的一些孩子舉辦一個青少年派對怎麼樣？我想，好啊，為什麼不呢？所以我們舉辦了這個青少年派對，結果非常成功。晚上結束時，DJ開始支付所有費用，因為我們本來是打算分50/50來進行這個商業項目。於是我們支付了安保、場地和市場營銷的費用。然後他說，好吧，讓我們來計算一下我們的利潤。他手裡拿著四張鈔票。一、二、三、四，剩下四張一美元的鈔票。兩美元給他，兩美元給我。看到我們為這個商業項目、這個創意以及第一次派對付出了這麼多的努力，而只賺取了4美元的利潤，我們平分這筆錢，那時他很沮喪，但我一點也不沮喪，因為我覺得，這真是太好玩了。組織這一切真的很有趣。但在我心裡，這只不過是我做的一個愛好，因為我需要成為一名醫生。我在高中時候做了幾次那種青少年派對。然後到了我要上大學的時候。我17歲，來到大學。我看到大家聚會、喝酒、花著他們沒有的錢。我感到震驚。我不知道人們上大學是為了聚會。我也不知道人們會有錢花在這些酒上。我不喝酒。
我不喜歡派對。
但現在我需要在星期五晚上找點事情做。
所以我開始思考，我該怎麼做呢？
不如我把高中時期的青少年派對商業概念拿到大學裡來試試？
當時我17歲，開始敲各個酒吧、場地和餐廳的門，
試著看看誰願意讓我在那裡舉辦派對。
一開始，有些人說：
當然，你可以在這裡舉辦派對。
我們只需要一個$10,000的押金。
我沒有$10,000。
我才17歲。
所以我繼續去敲門。
有些人說我需要一個$20,000的押金。
但最終我找到了一家俱樂部，
他們說，好吧，你可以在這裡舉辦派對。
你不需要支付我們任何費用。
只需支付我們你所產生的門票收入的一半。
支付我們50%的收益。
現在我開始進入商業領域。
我和我的DJ達成了同樣的安排。
我說，聽著，你可以免費為我打碟嗎？
我會和你分享我所賺的任何利潤。
這是我第一個真正的生意的開始。
這是一家派對推廣公司，
後來變成了一家活動策劃公司。
在大學時期，它發展得相當龐大。
我最開始是舉辦一些一次性的派對。
然後我被校園裡最大的一個俱樂部聘用
來負責他們的每週大學之夜。
因此我每周都在為他們舉辦派對。
我們舉辦了官方表演和後派對。
它發展得相當隆重。
而當這個生意開始賺錢時，
我意識到的第一件事是
我不需要執照或學位就能賺錢。
我曾以為這是我需要的東西，
因為我以為我需要好成績
來符合這件事以賺錢。
那是我的第一個震驚和領悟。
我第二個領悟是我對金錢一無所知。
我賺了一些錢，我很幸運
開始閱讀有關金錢和商業的書籍。
我開始閱讀這些書籍。
我學到的第一件事是資產和負債之間的區別，
這是我之前從未聽說過的。
資產是能給你口袋裡放錢的東西。
負債是從你口袋裡拿錢的東西。
富人想擁有資產。
我買了很多負債，
因為我在這份派對推廣業務中工作，
想要看起來像樣。
所以我賺了一些錢，買了一個好手錶，
再賺一點錢，給我的車換上新輪圈，
把新的音響系統裝到車裡，
再裝上新的低音炮。
我真的是在揮霍金錢，買些愚蠢的東西
看起來像是個富人。
但實際上，我只是在讓很多其他人變得富裕。
然後我學到了投資這個東西，
這讓我開始感到不安，
因為我原本以為我做了一切都很正確。
我在閱讀這些書籍，講述
每位富人都是如何投資於房地產。
我完全不知道那是什麼意思。
我家裡沒有人是房地產投資者。
我之前從未聽說過房地產投資的概念。
我不知道那是什麼，
但是如果富人都是房地產投資者，
而我想變得富有，
也許我應該投資於房地產。
所以當我19歲的時候，我正在學習進入醫學院，
因為我仍然認為自己會成為一名醫生。
我感到極度無聊，
因為我整天待在圖書館，
每天學習10到12個小時。
那是在2011年。
我提到年份是因為
如果你還記得，2008年是偉大的金融危機。
那是美國房地產崩潰的時候。
所以房地產價格被摧毀，
直到2012年才觸底。
這就是我說這些的原因。
所以在2011年，我正在為醫學學院入學考試
MCAT做準備。
而我正在閱讀這些書籍，談論
富人如何投資於房地產。
而我們從這個派對業務中賺了一些錢，
銀行裡也有了一些現金。
所以在我學習考試的空檔中，
我開始瀏覽一些財經網站。
它們都在講房地產價格已經觸底，
美國的房地產正在被摧毀。
所以我想，嗯，也許我應該開始考慮買房地產。
因此，在8月22日，
我參加了醫學學院入學考試。
然後在8月23日，
我購買了我的第一個房地產投資物業。
那是一套我從法拍中購買的小公寓。
幾年前，
它的銷售價格略高於$150,000。
然後像許多房產一樣，
它進入了法拍程序。
銀行無法賣出它。
它的售價列為$8,400。
這就是公寓的總價格。
因此我提出了一個$4,000的報價。
因為我不明白這些房地產投資的運作方式。
我們和銀行聊了幾次。
銀行說，我們願意以$7,000售給你。
我試著再壓價。
然後銀行說他們有另一個報價。
所以現在進入了競標戰。
我必須提出我的最高和最佳報價。
所以我說，我願意出$8,000來買這套公寓。
不再多了。
他們接受了我的出價。
所以我以$8,000購買了這套公寓。
我投入了幾千美元進行修繕。
然後我將它出租，每月租金為$600。
現在我開始質疑一些事情。
為什麼沒有人告訴我這些？
這間公寓每月都在為我賺錢，完全不需要我去做什麼，
因為我擁有這個資產。
我們都被教導用時間換取金錢。
我們都被教導工作以便獲得報酬，因為這是我們的教導。
但富人並不是在為更高的薪水工作。
他們在為更多的資產工作，因為資產能在你不工作時繼續付錢給你。
我看到這種轉變的時候，真的在我內心點燃了一把火，
讓我非常憤怒。
我不知道為什麼我會那麼生氣，但我真的生氣了，因為我覺得我正在勾選所有的選項。我在學校表現很好。我在學校努力學習。我打算做所有正確的事情，成為一名醫生，做我被告知的所有事情。但我沒有意識到的是，那些選項並不是我的選項。到底是誰制定了這些選項？為什麼有這麼一個我們從未學到的財務教育的整個世界？因為如果這是富人如何建立和增長他們的財富，那麼為什麼其他人卻沒有被教導這些知識？
所以我想在這裡做一個區分。你是在說，為了建立財富，人們應該買一棟房子嗎？不。如果你想建立財富，你必須購買資產。當人們說要買房子時，這在大多數人眼中意味著什麼？那意味著“我要買我的家”。對。我要為自己購買這個美麗的地方來居住。這正是大多數人在有了一些錢後會做的事情。他們把工作賺來的薪水拿去，然後去買一棟房子住，然後繳納抵押貸款，這意味著他們現在正在建立一個資產，對嗎？他們正在建立許多人所稱的世代財富，而這在金錢方面是一個最大的謊言。原因在於，你的房子實際上是一個金錢黑洞。所以我想讓你把你的房子視為一個負債。但我想讓你聽清楚。我不是說你不應該買房子。我不是說買房子不好。你必須把你的房子視為一個負債。
我現在穿的這套西裝是一種負債。這隻手錶也是負債。我的鞋子同樣是負債。我難道不應該買它們嗎？不。我必須確保我能負擔得起它們。當人們考慮買房子時，他們在想什麼？他們會想我將要建立世代財富。我將要建立財富。我會把貸款還清。然後我將能夠擁有更多自由，因為我可以擁有這棟房子。
讓我們假設最佳情況。你以30萬美元的價格買了一棟房子。你把它還清。在你的人生中，這棟30萬美元的房子增值到了100萬美元。現在你會說，深呼吸。我向你展示了這是一項資產。我的房子增值了三倍，甚至更多。現在我要把它傳遞給我的孩子們。好吧，你的孩子們擁有一棟價值100萬美元的房子，但除非他們有收入來負擔這棟價值100萬美元的房子，否則他們可能需要找一些現金。那麼他們該怎麼辦？因為你不能就這樣從這棟房子裡提取現金，對吧？我的意思是，這不是自動取款機，除非你去銀行。銀行會給你現金，因為銀行會說，哦，你有一棟價值100萬美元的房子。那麼我們貸給你80萬美元怎麼樣？但那不是自動取款機，因為你必須還回那筆錢加上利息。而現在除非你的孩子有收入來支付房產稅，支付保險費，支付升級費用，支付維護和抵押貸款，他們是無法承擔那棟房子的。
所以也許現在他們必須賣掉它。好吧，現在你賣掉它。你得到了100萬美元。很好。我們現在甚至不談稅，但你得到了100萬美元。你很富有。但如果他們沒有任何財務教育，而你擁有了100萬美元，那會發生什麼？好吧，讓我們想想。如果你有100萬美元，你會怎麼做？如果我走到街上問一般人，如果我今天給你一張100萬美元的支票，你會怎麼做？人們會怎麼說？他們會說，我要去巴哈馬。我會給自己買一個漂亮的房子。我會給自己買輛漂亮的車，買一些漂亮的衣服，去古馳店，去路易威登店，還要在Chipotle點額外的鱷梨醬。這就是一般人會做的事情。
現在，也許你稍微有些財務智慧。你會說，我只是想靠每年5萬美元生活。但20年後，你啥都沒剩。更不用說十年後，每年5萬美元的生活方式將只夠買今天的一半。因此現在讓我們回到那個情況。你認為你建立了世代財富。你做了一件好事情，還清了抵押貸款，因為你不需要支付抵押貸款的款項。但那真的是你想要的世代財富嗎？
現在讓我徹底把這個問題說清楚。我不是說擁有房子不好。擁有一棟房子實際上是非常棒的。能夠自由地擁有一棟房子是件驚人的事情，因為你現在可以安心，無需擔心抵押貸款的支付。如果你有財務教育，那就很好。但是現在讓我們談談真正的方式，如何建立真正的財富。
當我購買我的房地產投資物業，並且我的房產價值上升時，租金價值也會上升。租金是用來支付維護費的。租金是用來支付升級費用的。租金是用來支付房產稅和保險的。租金是把錢放進我的口袋。這是一種我可以使用的現金流。我可以用這筆現金流去度假。我可以用這筆現金流去買食物。我可以用這筆現金來支付我的生活方式。但是你的房子不這麼做。你必須付錢才能住在你的房子裡。但人們認為他們正在繳納抵押貸款。他們在抵押貸款支付上花費的費用無論多少。他們認為他們……嗯，我們在某種程度上被告知，這筆抵押貸款支付是對資產的投資。你的抵押貸款支付是支付給銀行的款項。銀行可不傻。事實上，他們非常聰明。銀行會進行一種被稱為抵押貸款的前期支付。這意味著如果你去取得一個30年的抵押貸款，也就是說，美國許多人所做的，而你每月支付3,000美元的抵押貸款，那麼你並不是將1,500美元支付給利息，也就是你的銀行，並將1,500美元支付給本金，也就是你的資本。
這個運作方式是，銀行在您申請抵押貸款時會進行前置負擔，這意味著在您抵押貸款的前將近15年，也就是約14年8個月左右。在您抵押貸款的前15年中，大部分的貸款還款金額都會直接進入您的銀行家的口袋，以利息的形式進入。因此如果您每個月支付3,000美元的抵押貸款， 在抵押貸款的最初階段，可能有100美元會進入您的淨資產，其他的2,900美元則會全數支付給銀行家的利息。現在，15年後，您的抵押貸款支付的一半將進入您的淨資產，而另一半則進入利息。但是如果您在這15年之前進行再融資，那麼這一切將重新開始。所以銀行非常清楚這個遊戲的規則。再次強調，我並不是反對購買房屋，但您需要了解金錢的運作方式，而大多數人並不了解這一點。人們所犯的錯誤是購買他們負擔不起的房屋，而他們現在支付的大量金錢都用於支付抵押貸款，認為自己在建立財富，但實際上他們已無力儲蓄，也無法去投資其他實物資產。他們的錢只是用來償還抵押貸款，擔心這樣會幫助他們建立財富，但這其實是一個謊言。這個術語是機會成本。大多數人不知道機會成本是什麼意思，但這似乎跟您所說的非常相關，特別是當您剛才提到，這是您無法再投資於資產的資金。您能否解釋一下機會成本是什麼，以及購買房屋會怎樣影響這一點？
當然可以。我們把數字簡化一下。假設您想買一個價值約10萬美元的房屋。假設銀行要求20%的首付，也就是2萬美元。您可以做幾件事情。第一，您可以用2萬美元買下這個房子。這樣，您的資金就被這麼使用了。但如果您用這筆錢去買房，您就失去了用這2萬美元來購買租賃物業的機會。您也失去了用這2萬美元投資股票市場的機會。您還失去了用這2萬美元來創建一個事業的機會。那麼，問題是，什麼能給您最好的增長？希望您買的這棟房子會升值，但沒有保證。我們知道，房屋不一定會升值，不管您的銀行家或房地產經紀人怎麼說，因為我們目睹了2008年崩盤後的情況，當時的房價被砍掉了一半。在我所在的密歇根州，多達93%的房地產價值被削減。因此，我們知道房地產價格不一定會上漲，股票價格也不一定會上漲，生意也不一定會成功。所有事情都有風險。現在的問題是，您想承擔哪一種風險？您想首先承擔哪一種風險？您現在是否準備好去購買房屋？還是希望先再增加一點財富？我希望人們開始思考的問題是，我是否準備好買房？然後人們會說，假如我出去投資我的錢，問題是房價不斷上漲。我一直在追逐這個房地產市場，房價越來越高。您完全是對的，這是一個風險。但房價也可能下降。我認為使人們想去購買房子的一種偏見是，他們目前在租房，並且他們認為這只是在白白花錢。因此他們認為，聽著，我可以把這筆錢花在抵押貸款上，總有一天我會擁有這個，或者我可以把同樣的2000美元（無論是多少）花在租金上，而我永遠不會擁有這個。好吧，我現在正好在洛杉磯。我不得不住在酒店。那個酒店的費用正在支付某人的抵押貸款，支付某人的大學學費，支付某人的開支。當我去餐廳吃飯時，我在支付某人的抵押貸款，某人的大學學費，某人的賬單。因為當您外出租房時，這正是每個人所出售的。我在讓我的房東致富。當您在餐廳用餐時，您在讓那位餐廳老闆致富。當您去酒店時，您在讓酒店老闆致富。當我去買一個杯子時，我在讓杯子的擁有者致富。實際上，是的，擁有一棟房子對您來說是好的。但您準備好擁有一棟房子嗎？您能負擔得起擁有一棟房子嗎？而您希望首先擁有什麼？我現在住的地方是租來的。我今天正在讓我的房東變得富有。我辦公室的地方也是租的。我讓我的辦公室房東變得富有，因為我的辦公室租金非常高。您覺得我可憐嗎？希望不是。而這就是我們必須克服的許多金錢神話，很多人一直在告訴您，您如果住的地方是租的，就無法建立財富。如果您不獲得良好的學位，就無法建立財富。這不是系統運作的方式。看到傳統的規則，然後是真正的金融教育的金錢規則。再次強調，我並不是說擁有一棟房子是不好的，但擁有一棟負擔不起的房子是壞事。您怎樣知道自己是否負擔得起？其實，購買房屋的負擔有三個部分。您必須負擔得起首付，您必須負擔得起每月的還款，您必須負擔得起搬家費用。我將從最簡單的開始，就是搬家費用，因為很多人沒有將其納入考量。當您購買房子時，您需要搬進去。我不是在說衣物和費用。您可能需要雇用搬家公司，這是很貴的。您可能需要升級家具，這也很貴。您可能需要對房屋進行升級，這也是很貴的。把這些因素考慮進來。然後我想談談您的首付。
人們不喜歡我這麼說，但我說這些話並不是為了交朋友。 我說這些話是為了幫助人們更好地管理金錢。 如果你想購得房子，至少必須支付20%的首付款。 這樣你實際上有了一些資本，意味著你在這個交易中有切身的利益。 這樣你才能真正負擔得起那棟房子。 第三點是你必須能夠負擔每月的還款。 現在，每家銀行對於這些規則都有不同的要求，銀行的28%規則和其他規則都存在。 我有– 對不起，剛才說到那一點。 為什麼人們不喜歡你這麼說呢？ 因為支付20%的首付款非常艱難。 房價高昂。 你想買一棟50萬美元的房子嗎？ 那麼你至少需要有10萬美元的首付款。 還有額外的現金。 現在，如果我們談到每月的費用，我喜歡用的簡單方法是，你必須有一個系統。 你需要知道自己可以花多少錢，必須投資多少錢，以及每個月需要存多少錢。 然後將其計入其中。 我看待這個問題的方式是，一個簡單的經驗法則類似於75-15-10的計劃，這意味著從現在開始你每賺一美元，最多可以花0.75美元。 最少要投資0.15美元。 最少要存0.10美元。 現在，讓我們來算一算。 如果你知道自己一年賺10萬美元，那麼你可以花的最高金額就是7萬5千美元。 所以如果在那7萬5千美元裡，你能夠負擔得起你的按揭費用、食物費、假期和生活方式，那麼當然可以負擔。 但如果你負擔不起，那麼你就不能負擔按揭。 我喜歡這個規則的原因是，有些人會說：“我可以住在小房子裡。我只想要一輛貴汽車和一些美好的假期。” 所有人都會說：“我想要一個漂亮的家。我不在乎汽車和假期。” 所以現在你可以將所有這些因素考慮進去。 你能夠從你的收入的75%中負擔多少？ 你認為人們甚至知道自己花了多少錢嗎？ 不。 我在想：“我想知道現在有多少人知道，在過去六個月裡，他們每個月花了多少錢？” 根據統計，大多數人都是月光族。 所以他們基本上是把所有的錢都花掉了？ 或者更多。 好的。 78%的美國人都是月光族，這意味著我賺了些錢然後把所有的錢甚至更多都花掉。 有一個我喜歡的笑話，在傳統的印度文化中，人們賺一美元卻只花20美分。 在傳統的美國文化中，人們賺一美元卻花兩美元，這要靠信用額度、信用卡和其他類型的債務。 而我之所以想退一步，是因為我認為你不想讓我這樣說。 無論如何，我們生活在一個基於信用的經濟中，這意味著如果你年收入5萬美元，你並不生活在5萬美元的收入之上。 至少大多數美國人不是這樣。 我們生活在一個基於信用的經濟裡，這意味著你有能力花掉你賺的5萬美元，還有透支的部分。 因為隨著你賺到更多的錢，當你找到一份好的工作後，你的信用就會變得更好。 所以當你告訴銀行，“嘿，我賺了5萬美元”，他們會給你信用卡，提供信用額度，給你可以獲得的各種形式的債務，這樣你就可以花掉6萬、7萬、8萬美元，因為這有助於經濟增長。 你花的錢越多，其他人就變得越富有。 現在，當你生活在這個基於信用的經濟裡，卻沒有財務教育，大家不斷消費，經濟增長，而大多數人根本不知道發生了什麼。 你知道有趣的是，兩天前，我和我的一位朋友進行了一次對話，其實我最近做了一個有關財務的播客，在裡面提到了一些我的朋友，然後他們在WhatsApp上給我發了消息，我們在群聊裡聊天。 而我第一次有人問我猜猜看。 我們是非常親近的朋友，我們談論金錢，談論我們有多少錢等等。 他們說：“猜猜誰在我們群裡的資產最多？” 所以我想了一下，我認為這是我五位最好的朋友中某人的淨資產，這是他們的現金。 現在，我有一位朋友，非常，怎麼說呢？ 應該說是節儉，過著非常簡單的生活。 當我回想的時候，我想，“你知道嗎？ 這位朋友是那種風光的人，住在超棒的公寓裡，擁有所有美好的事物，在商業上取得了成功，這位朋友在加密貨幣上也很成功。” 但你知道嗎？ 我敢肯定，他比聊天中的其他每個人都要富有，我所有其他朋友中比較起來。 所以我做了我的小預測，我說：“我敢打賭你的現金是X數字。” 他回復道：“這是我目前的現金狀況。” 他在聊天中比其他所有人都要富有，現金總和上。 這傢伙住在一個像樣的單身公寓裡，他從不揮霍，沒有像樣的車子，也沒有奢華的衣物，卻比我們整個朋友圈都富有。 我想，“天啊，這裡有一些非常重要的東西，關於……” 如果你了解我在說的內容，這真是太瘋狂了，因為我在那個聊天中有一個朋友建立了一個大企業，還有一位朋友，每個人在那個聊天中都經營著業務，都是成功的。 但他們的生活方式不同，而那位經營著最小企業的朋友，可能收入最少，但卻是最富有的。
在過去的幾天裡，這件事真的很有趣，我想到所有的晚餐，我買了這輛該死的車，心裡想著，「我不知道你是個百萬富翁。」我本來會為所有的事情而感到苦惱。但這真的，我的意思是，如果我們忽略你的朋友，那麼看起來假裝富有是非常簡單的。對吧？因為每個人都會給你信用額度。如果我想要一個Gucci的人，但我買不起Gucci，想想看，我可以選擇現在買，稍後再付款。我可以開一張信用卡，買下Gucci，並看起來像個富人，而實際上我只是在讓Gucci變得富有。事實上，在2023年，世界上最富有的人之一是伯納德·阿爾諾。他是LVMH的創始人和首席執行官，也是擁有路易威登的公司的創始人和首席執行官。為什麼？因為數百萬人付錢給他以看起來富有，而實際上是他在致富。我們假設當你賺更多的錢時，你就得開始看起來像這樣。這就是我們必須改變的思維模式。你知道，很多來自印度傳統家庭的人都與此產生共鳴，他們給我發信息說，「放鬆點，我成了醫生，或者我和我太太都是醫生。我們每年賺幾十萬美元。我們的收入很好，但我們沒有存款也沒有投資，我不知道該怎麼辦。」原因在於我們有一輛路虎和一輛賓士，我們有一個漂亮的房子，我們去醫生的度假，必須看起來像這樣。但是在我們的薪水結束時，我們沒有多餘的錢。這是一件很容易陷入的事情，因為當你賺更多的錢時，你的信用評級會提高。銀行會給你更大的貸款。當你賺更多的錢時，你就想花更多的錢。而這非常容易。你必須了解如何控制那種花費。因此，如果你遵循一些像75、15、10的規則，開始的最簡單的事情就是無論如何，無論你是每年賺10,000美元還是1,000萬美元，你總是撥出一些錢來投資，總是撥出一些錢來儲蓄，然後花掉剩下的錢。我的一位朋友不進行投資，我說的這位朋友其實並不進行投資，他只是不花錢。他只是省下了大約一百萬美元的現金，而他賺的還比我那五個朋友中的每一個都少。他花了大約四年或五年來運營這個小企業，這個企業只有幾個人。當我說這是一個小企業時，我指的是一個真的非常小的企業，大約只有四或五個員工。他為自己積攢了大約一百萬美元的現金，因為他根本不花錢。他沒有像一般人那樣的自我意識，也不在乎別人怎麼看他。但是我的其他朋友，每月的收入可能是他的五倍，卻擁有五倍少的現金。這真是令人鼓舞。老實說，這讓人非常受鼓舞，因為它展示了儲蓄的重要性，但到底有誰想要儲蓄呢？如果我今天將這個播客的標題定為《儲蓄的重要性》，沒有人會點擊。這不有趣。儲蓄不是令人興奮的事情。有誰想要出去儲蓄2000美元？誰想要花更少的錢？我們想買更多漂亮的東西。但除非你能控制花費，除非你知道如何儲蓄，否則你永遠無法建立財富。你知道，對那些生活在薪水到薪水循環中的人，我曾在這種情況中度過很多年，我會在呼叫中心工作，領到薪水後花光所有的錢，幾乎在薪水到手的頭幾天就花光了，然後在接下來的三個星期裡等著下一筆薪水。你會給他們什麼建議來擺脫這種循環？因為如果你在這種情況中，你會感到像是被囚禁了一樣。完全正確。在我提供建議之前，我想解釋一下那個人的情況，因為你就是我們經濟體系的主要顧客。銀行喜歡你，因為他們可以賣給你發薪日貸款，可以賣給你信用卡，可以賣給你信用額度，並可以讓你一生都陷入債務之中，這意味著你不斷地讓銀行變得富有。企業喜歡你，因為在我們向你展示這個漂亮的包時，或者展示這個漂亮的假期時，你不會再考慮第二次。你會想要這些東西，因此我們喜歡向你推銷這些東西。政府喜歡你，因為你會支付最高的稅金。員工支付最高的稅金。因此，當你處於這種情況時，你是在以你自己的代價讓其他人變得富有。如果你想擺脫這種情況，第一件事你必須明白的是，你必須讓自己富有，才能讓其他人富有。因為當你花光你的所有錢時，你正在把錢放進他們的口袋裡，你必須停止這種情況。你必須為自己保留這些錢。你就像在船上。想想這樣，你在一艘船上，這艘船裡水不斷灌入，而你正在下沉。你必須開始堵住漏洞。你必須停止水進入這艘船。你必須停止這種流失。這意味著你必須停止花費。所以如果你處於我所稱的財務危險區，即你沒有2000美元的應急儲備，並且有信用卡債務。如果你處於這種情況，你就處於財務危險區，必須做出重大改變。這意味著現在停止去餐廳用餐，停止度假，停止做任何不賺錢的事情，還有停止Netflix。我這麼說的原因並不是因為你會每月節省15美元，而是因為你能夠每天節省兩小時。
平均美國人每天看電視超過兩個小時。如果你沒有存下兩千美元，或者有信用卡債務，你就不能把這兩小時每天浪費在電視上。這意味著現在你必須出門，開始利用這段時間學習，開始利用這段時間工作，並開始利用這段時間賺取額外的收入。那麼你該怎麼做呢？開始出售物品。停止花錢。出售你擁有的東西。如果你有一台不再使用的電視，賣掉它。如果你有一輛無法負擔的車，賣掉它。如果你住在一個無法負擔的房子裡，賣掉它，降級，搬到更小的地方，然後努力賺更多的錢。
我必須說，當你提到這些時，有幾件事浮現在我腦海中。搞笑的是，我把自己放在18歲的斯蒂芬·巴特利特的鞋子裡，那時我住在摩斯賽德的一個小公寓裡，和三四個移民合租。我的租金幾乎是微不足道的，150英鎊一個月，我根本無法負擔，也無法支付。那時我在不同的呼叫中心工作。無論我賺了多少錢，我都花掉了。花錢的部分原因，純粹是因為，像許多觀眾一樣，尤其是那些有時感到社會壓力的男性，我同時也在努力追求約會。當然，這對年輕男性來說是困難的。我之所以特別提到年輕男性，是因為統計數據支持男性支付的期望。對年輕男性來說，想要削減開支和同時追求約會尤其困難。
那我該怎麼辦？要推遲約會十年嗎？我所說的約會，其實是指認識某人、墜入愛河、共享生活。如果我住在一個小盒子裡，正如我當時的情況，我無法帶任何人回家，也無法邀請任何人共進晚餐或去看電影。那我該怎麼辦？這就是為什麼每個印度父母都告訴他們的孩子要成為醫生，因為這樣他們的兒子才能結婚。這是一樣的概念。
但問題在於，你必須選擇你的困難。生活現在會很艱辛，或者未來的生活會很艱辛。你必須選擇哪些對你現在更重要。如果我們談談平衡，如果你想在所有方面取得平衡，想找女孩，想賺錢，想保持健康，你的注意力就會被分散到各個地方。這告訴我們這是不可能的，但實際上很少有人能做到所有事情。如果你最重要的目標是變得富有，如果你的首要目標是扭轉財務狀況，那麼你必須認真對待這件事。因為你將注意力放在哪裡，就會在哪裡得到結果。所以，如果你想要更好的財務狀況，你必須做出犧牲。而且這是困難的。我無法來這裡告訴你這會很容易，因為那樣就是在對你撒謊。我必須誠實地說，我確實做了犧牲。對我來說，那個犧牲就是我開始了一門生意。坦白說，這意味著我沒有時間出去約會、認識人或社交。但我的故事弧以良好的方向結束，然後我的浪漫生活在好多年後才水到渠成，因為我都專注於自己。
有趣的是，生活有一種矛盾，實際上你越是專注於內心，你就越會成為一個吸引力的磁鐵。而我越是專注於外部，越是追求、追逐，並在某種程度上忽視了自己，讓人們對我感興趣變得越來越困難。是的，我還想說，當我談到建立財富時，我不是在談論變得貪婪或只想要金錢。我所謂的邪惡是指那些只關心金錢的人。這並不是我想表達的，因為我希望你能過上全面的生活，因為金錢只是你生活的一部分。
但另一部分並不是說我告訴你永遠不要享受生活。我是在告訴你，在你人生的一段時間內做出犧牲，這樣你就能享受人生的其餘部分，再也不必擔心金錢。對我們來說，自然地將生活視為不同的季節是困難的，特別是當我們展望未來時。當我們回顧過去時，很容易說，“哦，那是那個季節。”就像我現在可以坐在這裡說，“哦，20至25歲是我在生活中犧牲一切以讓自己成為某種人的季節。”然後25至30歲是建立和學習。現在我其實更容易以季節來思考未來，因為我經歷過一些季節。但對於那些生活中未經歷過季節的人來說，理解這個概念是困難的。
我現在把我的生活劃分成這五年的季節，這幫助我與伴侶進行對話，我會說：“這是我目前的季節。”這個階段可能會持續大約這麼長時間。我將在這段時間內做出這些犧牲，並優先考慮這些事情。但對人們來說，理解這個想法是困難的，這種犧牲也是困難的，尤其是在每個人都在Instagram上炫耀一切的時候。你看著那些工作不怎麼樣的朋友，但他們卻駕駛著更好看的車，去更好的度假，去更好的餐廳，你會想，“我做錯了什麼？”尤其是如果你是一個男孩，有女朋友或妻子，她會說，“他們怎麼能一直去坎昆？他們怎麼能去這些好餐廳？”
怎麼會你不能帶我去這些漂亮的地方呢？」
而現在你感覺自己做錯了什麼
因為這種不一致到底在哪裡？
我把我的節目叫做「少數派心態」的原因是
因為我非常倡導
不要去做大多數人所做的事情。
我第一次在一年內賺到一百萬美金的時候，
我在二十幾歲。
我開著一輛價值五百美元的車。
它沒有保險槓。
看起來並不漂亮。
我的妻子和我一起坐在那輛車裡，
我的員工開的車比我好。
所以，你必須要有自信，
還要為一些更偉大的目標而努力，
並且你要找一個能理解這一點的伴侶。
這是我的信念，雖然這並不好實現。
有趣的是，自信是如此內在的東西，
我感覺我當時可能沒有自信，
因為我認為我害怕讓別人知道我窮。
我害怕讓別人知道我破產以至於
完全不談戀愛。
這就是為什麼這麼多人會負債
去購買度假、購買東西、購買配件，來顯得富有。
諷刺的是，這正是讓如此多人在一生中都貧窮的關鍵所在，
因為他們害怕看起來窮。
而現在，當你試圖看起來富有的時候，
這正是讓你保持貧困的原因。
這裡還有另一個因素，就是我生活得相當痛苦。
所以，當你有一種相對痛苦的生活，
當你沒有多少美好的事物，
因為你在一個呼叫中心工作，直到晚上十一點，
加班，每次有加班機會我都會參加，
那麼因為你也很孤獨，回家時總是獨自一人，
走路回家因為你負擔不起巴士的費用。
任何能讓你稍微感到快樂的東西。
賭博。
這就是為什麼所有的賭博店
都在那些經濟最困難的地區，
因為那些人，很多人會說，
因為那些人希望獲得那種大獎金，
那種因為獲得薪水而來的快感。
我在那個小小的出租房間裡的電視
只有牆壁一半的大小。
我做了很多魯莽的消費決定
因為我認為這給了我某種在生活中缺失的快感。
這給了我一種多巴胺的衝擊，
而當時生活中沒有很多事物能讓我獲得多巴胺的快感。
而看，這就是問題。
在那段時間裡，你做的是情緒驅動的決策
– 是的。- 就像很多人一樣。
而向情緒講邏輯是非常困難的。
但這就是你現在必須學會理解
差別的地方，因為如果你在聽這個
並且你處於那種情況中，
你必須理解，如果你想繼續
過那種生活方式，
今天你必須做出一些改變。
否則，你將會在這種生活方式中被困住
整個一生。
而且情況只會變得更加困難。
如果你想致富，首先就是你自己的心態。
其實是你自己的紀律。
直到你克服了這一點，
我可以告訴你有關投資的所有知識。
我可以告訴你應該投資的不同ETF和指數基金。
我可以告訴你市場上不同的投資機構。
我可以告訴你使用哪個股票經紀公司。
我可以告訴你將15%的收入投資進去
未來的10年、20年、30年，
你將會變得富有。
但直到你克服那種心態，
你永遠不會變得富有。
因為在那種情況下，當你只有想看起來富有的念頭時，
我只想要快感。
我只想擁有一些美好的東西，因為我值得。
我努力工作。
你知道接下來會發生什麼嗎？
你就是那個被困在所有快速致富計畫中的人。
因為總會有人會說，看看，
把一千美元投資進這個，三個月之後你會有一萬美元。
或我會告訴你，你可以過上筆記本電腦的生活方式。
你可以每週工作五小時，賺一萬美元，
每週一萬美元。
你將不必再擔心金錢了。
只要購買這個計劃。
而現在你就是那個最佳候選人。
因為此時你受到想要那種東西的情感驅動。
我無法想像如果我每個月多出一萬美元
而我甚至不用為之工作會是什麼樣的情境。
因為你無法看到它的過去。
你所做的只是被情感所操控。
所以你就是那個會被困在快速致富計畫中的人。
你就是那個會讓銀行變得富有的人
因為你會一直陷入債務中。
公司會喜歡你
因為他們可以不斷賣給你最新的、最好的東西
因為你想看起來富有。
你想向你的朋友炫耀。
你想向女生炫耀。
而你陷入那個循環中。
所以我想談談金錢心態是什麼。
但針對你剛才說的那一點，
你提到快速致富的計畫。
加密貨幣。
你對加密貨幣和投資加密貨幣的看法是什麼？
所以我告訴你我把錢投資在哪裡
讓你可以理解。
我將我的錢分配到五個地方。
我把錢投資到我自己的業務上
並投資我的錢到房地產
以及股票方面
並投資我的錢到投機性資產
其中包括加密貨幣。
然後我還擁有一些實體黃金。
所以創辦自己的業務，
我經營一家公司叫做Briefs Media。
我們可能最為人知的就是我們的市場簡報時事通訊
在那裡我們分析金融市場發生的事情。
這就是Briefs Media。
第二，我投資於實體房地產。
所以我會出去購買可以用來產生現金流的租賃物業。
第三，我投資於股票。
這是通過投資個別公司
和投資基金的方式。
基金包括ETF、指數基金、共同基金，
你可以得到一籃公司廣泛的投資。
第四是我的投機性投資。
注意我提到的第四項。
這是目前最小的一部分之一，
我相信這些東西可以迅速上升，
但也可以同樣快速下跌。
因此，這些投機性資產
佔據了我投資組合的一小部分，
包括我投資的初創公司。
它還包括像加密貨幣這樣的東西。
然後我擁有一點實體黃金。
實體黃金約佔我投資組合的2%。
但回到加密貨幣，
因為那是你問的，
我認為這是一種投機性投資。
我在加密貨幣上賺了很多錢，
而且我是從加密貨幣尚未像今天這麼受歡迎的時候開始購買的。
我大約在2016年開始購買，
當時比特幣約為3000美元，
也許是2016年或2017年，比特幣大約為3000美元一枚。
我賣過一些。
對我來說，我理解它可以迅速上升，
但也可以同樣快速下跌。
我所擔心的問題是，
當人們現在想要進入這種投資理念時，
因為他們現在身處於高位情況中。
我過著月光族的生活，
然後我聽說這些財務教育和投資。
如果我只是把錢投入比特幣或加密貨幣，
也許它會增長10倍，我會獲得財務自由。
這正是我有問題的地方，
因為你將你的錢投入
進入一個尚未被證明的投機資產，
這是長期投資的。
也許它會成功，你會成為百萬富翁。
也許你會失去一切。
但我不想用我的財富去賭博。
我想用一些成熟的東西來建立我的財富，
然後將投機性資產視為具有投機性並以此對待。
那麼就你的淨資產而言，
在這五個類別之間，
按百分比進行的拆分是什麼樣的？
所以如果我們看看房地產，
房地產可能接近我投資的50%。
股票大約佔30%。
投機性資產約佔我投資組合的18%。
那30%中，
有多少是單獨公司的股票與ETF的比例？
大約是一半一半。
好吧，所以各佔15%，挺好。
然後投機性資產呢？
約18%。
那其中多少是加密貨幣與初創公司的比例？
以前是大量的加密貨幣，現在有更多的初創公司。
我在比特幣創下歷史新高時賣出了一部分，
我將用這筆錢
去買更多的租賃物業。
好，黃金呢？
約佔我投資組合的2%。
好。
我購買黃金的原因是，
我自己並不認為黃金是一種投資。
我把黃金視為存放硬幣的一種方式，
因為我的理論是，如果我拿1萬美元現金
和1萬美元實體黃金
今天同時埋在我後院，
那麼10年後，哪一個會擁有更大的購買力？
我的理論是，黃金會擁有更大的購買力。
所以這就是我擁有一些實體黃金的原因。
對我來說，這是保存硬現金的一種方式。
我將其視為對末日的保險，
防止不好的事情發生，
防止我們的貨幣出現問題，
防止經濟出現問題。
這就是我擁有少量實體黃金的原因。
但擁有黃金的問題是，當我擁有實體黃金時，
它只是靜靜地放在保險庫裡。
它不產生現金流。
它不創造新價值。
它只是靜靜地放著。
當我投資於房地產時，它會產生現金流。
當我投資於股票時，公司正在努力
生產更好的產品，增加利潤。
黃金不會做任何事情。
現金呢？
你會手頭有很多現金嗎？
現金絕對是一種資產。
我不知道具體百分比，但我總是保持現金。
我想從幾個方面進行說明，
因為我有一個，讓我們稱之為現金的桶，
那是我的應急儲蓄。
這是用來保護我
免受緊急情況和個人生活的現金。
我還有一個單獨的現金桶，
那是我的商業應急儲蓄。
然後我有一個現金桶，
是為了投資的資金。
這筆錢在等待被投資進房地產。
然後我有股票。
接著我還有一小部分現金
在等待更多地投資於投機資產。
所以我有現金在等待投資於投機資產，
現金在等待投資於房地產，
現金在等待投資於股票，
然後我有我的應急現金。
所以我喜歡把它們區分開來。
剛才你說過，除非你擁有金錢心態，
否則你永遠不會富有。
金錢心態是什麼？
心態是第一。
你必須相信你會變得富有。
我喜歡說，你必須說，我會變得富有。
為什麼？
因為如果你不相信自己會變得富有，
這對你來說將是不可能的。
為什麼？
我曾經在底特律的公立學校擔任客座教師。
底特律是一個，它曾經是一個非常艱難，
現在仍然是艱難的地區。
某些部分是位於底特律市中心的辦公室，
但還有一些地方仍然非常艱難。
我建議教一些那裡的公立學校。
這些孩子，都是好孩子，
他們並沒有接觸到一些最好的東西。
我所說的是，當我進入這些教室時，
你首先要通過多道金屬探測器。
會有警察在那裡。
你可能會被安全檢查。
當我進入課堂時，我會問學生，
你們有多少人家裡有兩個父母？
幾乎沒有人會舉手。
然後我會問，有多少人有工作？
幾乎每個人都會舉手。
隨著我對學生的了解加深，
我開始意識到這些孩子，
高中生，其中一些已經進入幫派。
有些已經被警方逮捕。
有些已經參與了我們認為的壞事，而這些確實是壞事。
但對於這些孩子來說，這只是正常。
因為當我和他們談論這些幫派時，
他們會告訴我，我家裡沒有父母。
我沒有爸爸。
我不知道我的爸爸是誰。
我媽媽在工作。
我該怎麼吃？
我的兄弟們，這群人，給我一些安慰，
因為身邊有些人在。
他們給我食物。
他們幫我給錢。
在他們眼中，這不是一件壞事。
所以當你在這種心態中長大，
很難讓你想到更大的事。
當我進入這些教室的時候，
我會談論生活、動力、金錢，各種事情。
所以我想做的一件事，
是一個我會做的練習，
就是試著讓你思考成功的事情。
孩子們想要什麼？
一輛好車。
所以我會問這些孩子，你的夢想車是什麼？
他們的回答像是
福特野馬或道奇挑戰者。
這些漂亮的車，但我會接著問，
為什麼不選布加迪呢？
為什麼不選蘭博基尼呢？
為什麼不選勞斯萊斯呢？
他們會說，像我這樣的人
永遠不可能擁有這樣的東西。
所以我甚至無法夢想擁有這些美好的東西。
這讓我非常震驚。
我的意思是，你在某種程度上被壓抑到這樣，
不僅不認為自己能夠實現它，
甚至連夢想都無法實現。
你連在夢中都無法實現它。
所以當你不相信
自己有資格擁有比福特野馬更好的東西時，
你到底怎麼能為某些更好的東西而努力呢？
我不是說你必須只為物質的東西而努力，
但這就是心態的轉變，
如果你不相信自己能做到，就永遠無法做到。
所以這是第一件事，
你必須說，我將會變得富有。
有時候你必須能夠找到成功的滋味，
看看那是什麼樣子。
有很多方法可以去做到這一點。
我的意思是，你可以上Instagram
看看對於某些人來說成功是什麼樣子的，
但你開始定義什麼是成功，
告訴自己，我將會變得富有。
不是我可能， 不是我可以，
而是我將會變得富有。
第二件事是金錢是一種工具。
我這麼說的原因是
因為我們在整個討論中已經在暗示這一點。
但許多人為什麼如此害怕談論金錢，
金錢為什麼是如此禁忌的話題，
因為我們對自己的金錢感到不安全。
我想在這裡停一下，
在我們繼續談論金錢作為工具的觀點之前。
你說的那些孩子的事情真有趣。
真有趣，因為我在想
當你談論刻板印象威脅時。
在我之前的書中，
我花了一些時間談論自我信任和信心
以及刻板印象威脅這個觀念。
我遇到的一些研究顯示，
如果有一個刻板印象，說像你這樣的人，
假設黑人像我，
在某個方面是差勁的，比如數學。
在他們做數學測試之前，
如果讓一位黑人提醒他們自己是黑人，
只要讓他們勾選一個框，說他們是黑人，
他們在那個測試中的表現會下降，
她們在女性身上也是這樣。
所以如果有一個圍繞你能力的刻板印象，
如果在你做測試之前提醒你比你更深的某一部分，
你的表現就會下降。
非常重要的是，在研究中，
當他們不提醒黑人或女性
有關於他們自己特定的特徵時，
他們的表現和其他人是一樣的。
有趣的是，你在談論金錢時提到，
我們在那裡有一個刻板印象威脅。
我們生活在一個認為像我們這樣的人
賺取一定金額的金錢的世界。
如果刻板印象威脅的研究是真的，
那意味著我將以某種方式出現於世界，
這將帶來那筆金錢。
但在你的刻板印象之外，
真正相信這一點並不容易。
100%。
在你成長的背景之外。
我在劍橋一個艱苦的地區進行了潛伏，
那裡的表現非常差。
我假裝是一名教師。
所以我慢慢認識了那些孩子，我遇到了一個孩子
我記得他告訴我他的未來計畫。
我坐在那裡問他：“你認識任何百萬富翁嗎？”
他說：“不，這裡沒有百萬富翁。”
我問：“你見過嗎？”
他說：“我從來沒有見過。”
在那一瞬間，他的母親，這在視頻裡都有，
是第四頻道的紀錄片，他接著說，
“但我覺得我想成為一名百萬富翁。”
他母親突然笑了，
她坐在他旁邊，笑了出來。
我記得在鏡頭前問她：“你為什麼笑？”
她說：“不，沒有機會。”
所以就像是被灌輸進你的環境、你的家庭、
你的根源，你的友誼網絡中，
你無法成功。
所以這是困難的。
確實是100%困難。
而且在任何層次上都不會停止。
例如，當我告訴我的父母我不想當醫生時，
每個人都告訴我，我是在浪費父母的犧牲。
而且像我這樣的人永遠無法在商業上成功。
因為我對商業一無所知。
我家裡沒有人是商人。
我家裡沒有人是投資者。
我家裡沒有人做這些事。
你從來沒有學過這些東西。
你沒有進入商學院。
你，你怎麼能做到？
我不是這麼說來比較，
我這麼說是為了解釋在這種心態障礙上有多少層次，
如果你無法突破這個無形的障礙，
你將永遠無法成功。
當任何員工加入我的團隊時，
第一天，我們讓每位員工，不論其角色，
都參加這個練習。
這叫做九個點練習。
你會在螢幕上看到九個點。
如果你去谷歌，你可以找到九個點的練習或問題，
它有九個點。
我們會把它放在螢幕上。
是的。
我不想透露太多，但事實上我會這樣做。這是唯一能傳達出來的方法。這個練習的運作方式是，你必須在四條線內，接觸到螢幕上的每一個點，而不可以抬起你的筆。你必須接觸到所有這九個點。當你這麼做的時候，你可能會說，這不可能。怎麼能做到呢？
這就是重點。哦，好吧。不要越過之前的線。對，並不是說你可以越過之前的線，但你不能抬起你的筆。所以如果有九個點，一、二、三、四、五、六、七、八、九。你必須用四條線連接所有四個點，抱歉，應該是九個點。你不能將筆彎曲，也不能抬起你的筆。人們會說，這是不可能的。你之所以認為這不可能，是因為你剛剛創造了一個無形的障礙。因為現在如果你走出這個框框，如果你把筆延伸得更遠，那麼你就可以開始連接所有這些點。然後你會意識到，哦，如果我不創造這些無形的牆壁，如果我不把自己放在這個無形的盒子裡，那麼這是可能的。而這正是我們所做的。我們都在某種程度上被這樣的思維模式所約束。如果你在貧困中長大，可能會認為自己永遠無法取得任何成功。如果你長大後一直相信自己會變成這種人，那麼你可能永遠無法創業。你可能永遠無法成為一名投資者。如果你成為了一名工程師，而在你三十多歲時想要去做些不同的事情，那麼可能會有人告訴你，像你這樣的人永遠無法做到不同的事情。但這些都是無形的盒子。你可以在這裡認識到這一點。這就是為什麼我們讓每一位成員、每一位員工在第一天就這麼做。因為我們說的是，看看，我們必須來這裡創新。如果你想要能夠創新並做出一些大的事情，你必須跳出自己的思維。你必須能夠打破這些無形的障礙。
所以現在回到你的問題，這是非常困難的。確實困難。所以你該怎麼做呢？這關乎你的個人發展。我建議你閱讀五本自我發展和個人成長的書籍，並真正嘗試將這些東西實施到你的生活中。因為直到你開始以不同的方式思考，並且開始以更大的視野看待這個世界，你永遠無法實現你應得的最高財富。我剛剛在 Google 上查找了這個九個點的問題，這是九個點。你明白了。所以你告訴我，我必須在不抬起筆的情況下連接所有的點。沒錯。好吧，我試試看。你只有四條線而且不能彎曲。我只能用四條線。只有四條線。四條直線。這看起來不是那麼簡單。來吧，Steven，告訴我怎麼做吧。來吧。
大多數人會這樣開始，然後就卡住了，因為我不知道接下來可以去哪裡。但你可以這樣做，我們將打破無形的障礙。接下來我要做的，是像之前那樣開始。但我不會再創造一樣的路徑，而是會打破無形的障礙，稍微往下移動，然後我會這樣上去。然後我會往這個方向走，最後把它完成。你打破了無形的障礙。你超越了自己認為能做到的事，因為你超越了自己的期望。我們都有這種無形的盒子圍繞著自己。這是你希望能夠突破的。這是你需要能夠做到的思維轉變。這是成為富裕的第一步。
當你提到無形的障礙時，讓我想起了一個實際上改變了我生活的視頻，那是一隻螞蟻的視頻。有些人聽我以前談過這個視頻。這是那個視頻。展示了一隻螞蟻，他們用一支螺旋筆畫了一個圓圈圍著它。這隻螞蟻現在相信自己被困在這個圓圈裡。無論它做什麼，它都圍著圓圈走來走去，檢查圓圈的每一側。它認為自己被困住了。我們可以看到這個圓圈只是它想像中的產物。當我看到這一幕時，我想：「哦，我的天啊，我們每個人都被畫出這個想像中的圓圈圍住了。」
然後我又看了隻蜘蛛的視頻。他們也可以用同樣的方法處理蜘蛛。但這個視頻中真正啟發我的一個關鍵時刻是，蜘蛛此時被這支筆困住了，對吧？但在這個視頻中，有一刻蜘蛛不小心踩過筆。當它踩過筆時，它再也無法被這支筆困住。再過一秒你就可以看到。它正朝著它跑去。這就像它心中的一個想像障礙。如果我只是稍微向前推進一下，這裡就是它得到… 哇，這就像一堵真正的牆。它以為這是一堵真正的牆。然後它在這裡變得太緊了。它跑過去，之後再也無法被困住。我喜歡這一點，因為一旦你打破了它，你就不能被阻止。你會意識到那是一個一直困住你的幻想。而這與我們所說的這些刻板印象不謀而合。對我來說，很小的時候，當我能夠賺到我的第一筆錢或者創業，或者把一個想法變成一件能讓我口袋裡有錢的事情時，那個幻想就永遠被打破了。那個要成功的唯一方式，你應該這樣做，是去上學、獲得學位、找工作。你再也無法忘記這一點。你再也無法走上那條傳統道路，因為你看到了另一側。在你嘗到這一點之前，你會被困住。
這就是成功的起點，再次強調，一切成功始於他們的心態。這就是我所說的，我將變得富有。不過，第一個要點是意識到自己被某種事物束縛，僅僅是知道這一事實而已。並不是說我已經突破了我所有的心理障礙。現在，我只是進入了一個新的障礙。我相信我可以達到九位數的收入。不過，此刻我可能不覺得自己能成為億萬富翁。無論我們認為自己有多成功，其實都處於某種圈子裡。永遠如此。在你人生的每一個階段，你都會遇到某種障礙。而且，你知道，現在你所做的一切都需要不斷震撼自己。當我開始我的YouTube頻道時，這有點有趣。我並沒有想著它會變得很大。更有趣的是，我一直以為自己思考得很大。我想大。我要創業。我會讓所有人都錯愕。我不是為了賺錢而開始我的YouTube頻道。這對我來說算是一種興趣。但是我記得，如今我笑著回想，當我開始我的YouTube頻道時，我告訴我哥哥，如果我達到十萬訂閱者，我不知道我將會怎麼做。但如果我有一百萬訂閱者，我會關閉我的頻道，因為那是不可能的。我的頻道怎麼可能會有一百萬訂閱者呢？世界上可沒有一百萬個怪咖會想看這個隨便的人在YouTube上談論鱷梨醬和金錢，對吧？有趣的是，我開始製作這些影片。我開始享受製作這些影片，因為我開始談論那些我希望別人之前告訴我的事情。然後人們開始觀看。人們開始真的喜歡它並與朋友分享。接著我們達到了十萬訂閱者，我簡直不敢相信。我們達到了五十萬訂閱者，我也無法相信。然後有一天，我們達到了一百萬訂閱者。我想，糟糕，我希望我哥哥不會記得這個承諾，因為我不想關閉這一切。然後它繼續成長。我是一個已經取得成功的人。我已經在投資房地產，獲得了一些商業上的成功。我突破了相關當醫生的想法，創辦了公司。我仍然在給自己施加限制，讓自己覺得無法開始一個YouTube頻道。我為什麼要這樣做呢？因為我從未做過這樣的事情。我從未見過像我這樣的人經歷過這一切。所以，有沒有什麼實際的做法可以幫助那些當前被某種心理障礙束縛的人，更廣闊地思考自己的生活？
我所做的，不確定我是否會向其他人推薦，是我稍微有點倔強。我要以這樣的方式開始。我會做一些脫穎而出、與眾不同的事情。因此我所說的，回到我之前說的，第一次我在一年內賺到一百萬美元時，我最初以為自己會乘坐私人飛機，揮霍無度，做所有這些事。但我知道我想要不同的東西。我想要建立財富，但我不想現在就開始像其他人一樣生活。我想做一些不同的事情。所以我繼續過著簡約的生活。這就是我為何繼續開著這輛車，因為每個人都在質疑我到底在做什麼。人們在想，Jaspreet真的成功了嗎？還是這個人只是在作假？Jaspreet是否破產？他無法負擔一輛更好的車子嗎？於是我就把自己放在這樣的位置上，聽著這些話，並真正想要建立自己的信心。你提到過信心。我想要建立自己的信心，成為那個做一些不同事情的人。我不知道，這讓我感到快樂。我是個奇怪的人。這讓我感到快樂。
當我從法學院畢業時，在畢業之前，我告訴我爸爸，這麼做只是為了你。因此，在我的畢業典禮那天，大家穿著西裝打領帶，精心打扮。我告訴我爸爸，聽著，我跟你說過我會把畢業證書交給你，但我會按照我的條件來做。因此我決定不穿西裝，穿上一套非常傳統的旁遮普服裝，叫做kurta pajama，這是一件長襯衫和褲子。而且我穿的是印度鞋，叫做Punjabi juti。對我來說，我只是想這樣做，因為這讓我感到自信。是的，人們會說，你到底在穿什麼？但對我來說，我需要那種自信的爆發，因為我是在為我自己而做。我因為人們質疑我而得到動力。你必須找到能激勵自己的東西。
回到第一個要點，變得富有是我的責任。這是否僅僅是你大聲說出來的話？有沒有什麼方法可以提醒自己這一點？我並不是很喜歡，你知道的，冥想於變得富有的這個想法。我不喜歡這種一味空談的想法，像是「我將變得富有，我將變得富有」。事情並不是這樣運作的。但我確信的是，你必須不斷提醒自己，並在最開始的時候給自己動力和紀律，以知道為什麼你開始了一些事，這是你開始的一些動力。因此我喜歡談論的是你的「為什麼」是什麼？你是在為誰做這些事情？所以在我們的辦公室，每個人的桌子旁都有一個公告板，你可以在上面放圖片或其他任何東西，以提醒自己為什麼要努力工作。對我而言，一開始是因為我很憤怒。我想要證明人們是錯的，我感到很生氣。我不經常在鏡頭前說粗話，但這次就這麼說吧。我真的很生氣。而我生氣的原因是，當我決定不成為醫生時，我被告知，我是在浪費我父母所做的犧牲。然後我開始了這項業務。
我曾經在電子商務界工作，並開始了一家襪子公司。因此，我們收到的評論是，「別呼吸，你原本要成為醫生，現在卻在賣襪子。」這樣的言論不斷重複，彷彿在說，你放棄了你的夢想，放棄了你家庭所做的所有犧牲，甚至不懂得感激那些犧牲。如今你只是靠網路賣襪子。這正是我的動力，因為我知道，我不知道為什麼，但我知道我會讓你們錯愕。這是有毒的動力，佔據了100%。那全然是憤怒，純粹的憤怒。我一定要證明你們是錯的。隨著時間推移，業務開始成長。我開始出現在電視上，許多事情也隨之發生。因此，我有幸看到我的業務反轉過來。現在我不再僅僅是賣襪子，而是在建立一個金融媒體公司，Briefs Media。對我來說，我所做的事情有了目的。許多人缺乏金融教育，很多努力工作的人卻不知道為什麼無法建立財富。他們不停聽到別人變得如此富有，投資層面的數據激增，億萬富翁的財富越來越多。他們不明白，這讓很多人感到憤怒。實際上，你也可以參與那場遊戲，並在這場遊戲中獲勝，因為我們的經濟體系是為了使投資者受益設計的。如果你不明白這一點，你將永遠無法在這個體系中獲勝。你的金錢心態第二個重點是，錢是一種工具。你所謂的「錢是一種工具」，這是什麼意思？這又與其他人對金錢的理解有何不同？你必須了解錢在你生活中的作用。當我說「錢是一種工具」時，我的意思是，錢不會讓你成為一個好人，錢也不會讓你成為一個壞人。錢只會放大你的本性。我喜歡說，如果你想過上幸福和充實的生活，你的生活中有四種健康狀態：身體健康、心理健康、心靈健康以及財務健康。如果你身體健康，但在病床上，身體過於肥胖，擁有1000萬美元也不會讓你快樂。你唯一想的就是再次健康起來。心理健康是指快樂。如果你身邊環繞著有毒的人，如果你不快樂，抑鬱、焦慮或者感到痛苦，你永遠無法真正享受生活。擁有更多的錢不會填補這個空洞。心靈健康並不意味著宗教，而是擁有一個目的。每天起床的原因是什麼？想去外面達成某個目標的原因是什麼？因為如果你擁有1000萬美元，想要爬起來征服的理由又是什麼？最後一個是財務健康，當你有了底下的三個狀態，擁有財務健康會給你最大的權力和潛力，讓你過上最好的生活。因為這一切都是關於現在能夠解決你的財務問題，能夠不必擔心支付賬單，想要擁有更好的東西而不需要擔心價格。而我想強調的是，如果你沒有這種財務健康，你的身體健康可能會受到影響，因為你無法負擔好的健身會員費。你無法負擔健康的食物，無法好好照顧自己的身體。如果你沒有財務健康，你的心理健康可能會受到損害。財務問題是導致自殺和離婚的主要原因之一。財務問題會真的讓你感到壓力，造成大量焦慮與抑鬱。財務問題也能破壞你的心靈健康，因為如果你無法支付賬單，你很容易失去生活的目的。因此，是的，財務健康是其自身的一部分，但它們在你的生活中形成了一體。金錢心態的第三點是，金錢是豐富的。我所指的是，你必須願意思考得更大。因為經常會發生的情況是，我們開始關注自己支付的金額，而不是自己所獲得的金額。如果我給你一美元，那你就靠我致富了。但我卻沒有看我得到了什麼。如果從你那裡得到兩美元，難道我支付你一美元就不好嗎？不。這正是我們現在需要開始理解——這個世界上有很多錢。單單因為某個人變富了，這並不意味著其他人就無法致富。我們之所以會有這種混淆，是因為我們假設錢是有限的。這源自我們的童年。因為在你成長的過程中，你必須爭取父母的關注，而父母的關注是有限的。如果你有兄弟姐妹，這個關注就會被分配，於是你無法獲得全部的關注。因此，當你的父母將關注給其他人時，就意味著你得不到關注。這就是是或否，這是黑白分明的。但金錢並不是這樣的情況。你可以富有，我也可以富有。但我們必須理解，這個世界上有很多錢。美國政府有35兆美元或更多的債務，這是一大筆錢。所以如果你僅僅獲取其中一小部分，拿到一小塊錢，你就可以建立財富，而其他人也可以建立財富。為什麼在金錢心態中這一點如此重要？了解這個世界上有這麼多錢為何重要？這將如何改變你？如果你現在每年賺50,000美元，當你變得聰明起來，你可能會開始說，好吧，我要開始用我所賺的75%生活，另外15%則投資。這意味著我將生活在30,000美元的開支上，並且存下20,000美元去投資。
你現在可能會說，啊，我喜歡這個投資的想法。我看到了潛力。我該怎麼做？我一年賺 50,000 美元。那我是不是應該繼續削減開支？現在我將生活在 25,000 美元或 23,000 美元的預算下。你能從這個餅中擠出來的美元數量是有限的，但你賺取的金額卻沒有上限。那如果我說，我們換個思路？不如讓我們試著現在每年賺 500,000 美元，而不是從你目前的 50,000 美元中擠出更多的零用錢。最開始你可能會說，哇，哇，哇，每年 500,000 美元。我的老闆不會給我每年 500,000 美元的薪水。你在說什麼，絕望嗎？那好吧，讓我們分開來看這個問題。如果你想賺更多的錢，你該怎麼做？我不知道。那麼，我們開始學習吧。你會去哪裡學呢？Google、YouTube？好吧，我們去 Google 和 YouTube。如何賺更多的錢？也許你可以開始學習如何請求加薪。也許你能學會轉職。也許你能學會換工作。或者，也許現在你開始改變思維，說，也許你開始建立一個副業或兼職。這樣你就可以開始賺更多的錢。但在你意識到要從 50,000 美元向 55,000、美向 58,000、美向 65,000 美元進步是可能的之前，讓我們試著更大一些。怎麼樣從 50,000 美元到 500,000 美元？這將需要第一，你打破那種心態轉變，那種無形的障礙；但同時也要理解外面有很多錢。最後一點是，我將成為富有，這點與第一點有不同；第一點是，我有責任成為富有。所以我們討論了第一點，我將成為富有。最後一點是，我有責任成為富有。哦，好吧。為什麼你有責任成為富有？因為我相信照顧家庭是你自己的責任，要懂得自己照顧自己，還能夠照顧你的社區。這是我的信念，你有責任這麼做。如果你依賴政府或其他人去做，那你就是在尋求麻煩。我們在許多情況下都見過，比如你可能聽說過在美國，社會安全金在枯竭。它永遠不會枯竭，因為政府可以印更多的錢來支付。但這永遠不會足以讓你過上好生活。依賴退休金的人，退休金正在成為過去的事。有些退休金已經破產，人們失去了它。因此，通過自己的金融教育，變得財務自給自足和穩定比以往任何時候都重要。特朗普剛剛當選美國新總統。當你看到這個消息時，這是否改變了你對創造財富的觀點？現在有沒有什麼事情你會做得不同？現在有沒有什麼新的機會出現在你面前？你是否正在把資金配置轉向更具風險的資產，還是更少風險的資產或房地產？如果我們看看美國最近 15 位總統，裡面有民主黨的，也有共和黨的。在民主黨總統任期內，股市上漲。在民主黨總統任期內，股市也下跌。在共和黨總統任期內，股市上漲。在共和黨總統任期內，股市也下跌。那這意味著什麼？如果你只是長期投資，那麼誰在乎？但對於那些所謂的更精明的投資者來說，你可能想要理解總統在轉變政府支出方面的做法。現在我會有點技術性，但讓我來解析一下。我們的經濟是通過一個叫做 GDP 的數字來衡量的。GDP 是衡量我們經濟中所有支出的指標。在美國，最大的支出者是政府。30% 的 GDP，也就是我們的經濟，來自政府支出，這意味著某些實體、某些企業將根據政府花錢的地方而受益。而這可能會影響這些股票，它可以影響這些行業，並影響這些企業。現在讓我們解析一下。如果你是長期投資者，正在投資於標準普爾 500 指數，你正在投資於一般的 ETF、指數基金和共同基金，這不重要。但如果你稍微精明一點，你會想了解政府的變化。現在我們可以更深入一些。在選舉之前，我們在 Market Briefs Pro 上發佈了一份完整的報告，內容是我們談到如果特朗普當選總統，他將要做的事情。第一，他想要放寬石油和天然氣的監管。第二，他想要放寬金融服務行業的監管。第三，他想要投資於軍事。因此，如果你解析一下，石油和天然氣，這些是投資和鑽探石油的公司。這些公司擁有較少的監管，生產和出售產品的能力更強。它們可以看到更大的收入和更高的利潤。第二，金融服務行業，像華爾街的公司，如果你放鬆對他們的監管，讓他們有能力做更多事情，他們可以獲得更高的收入和更大的利潤。還有加密貨幣。自從他當選的消息發布以來，加密貨幣的價格就一直在飆升。確實如此。第三是投資於軍事。那麼，投資於軍事意味著什麼？如果你正在投資於軍事，那就意味著我們將進行更多的實踐，射擊更多的槍，射擊更多的子彈，擁有火炮、飛機和其他機械設備。
這些工作都是由私營公司來完成的。因此，如果政府可以花錢並選擇花在哪裡，那麼如果政府決定要花更多的錢，或者允許公司在這些行業中更自由地行事，這些行業便有潛力增加收入、增長利潤和提高股價。這可以創造我們所謂的政府轉變，因為政府的支出發生了變化。這可以為那些想要更精明的投資者創造投資機會。但我想再次強調的是，作為一個長期投資者，忘記那些短期波動的循環。你是在為長期投資。對於那些較不成熟的投資者，就像你當你19歲時一樣，你選擇投資於不動產作為一個現金產生資產。現在，如果我想像你一樣首次投資不動產，那麼對於一個對不動產一無所知的人，我應該注意哪些事項？我應該尋找什麼樣的物業？多大？這些物業的價格是否重要？我是在尋找家庭出租的房屋還是單間公寓？哪些事情是重要的？你投資的東西將取決於什麼最適合你。但我個人認為，由於我無法告訴你該怎麼做，當我投資於不動產時，我尋求至少7%的現金回報率。這意味著什麼？如果我今天投資1美元，我希望每年在扣除費用後，從我投資的那1美元中獲得7美分的現金流。所以如果我買一棟價值10萬美元的房子，我將保持相當簡單。我不會有貸款。我從我的銀行賬戶取出10萬美元，然後購買這棟10萬美元的房子，並將其出租。這筆租金，在扣除所有開支後，應該每年至少給我放進口袋裡7000美元。這就是7%的現金回報率的意思。對我來說，我更傾向於投資單戶住宅或多家庭公寓，因為這是我最初入行的地方，我在那裡找到更多的成功。而且這也更能抵抗市場波動，因為我們知道辦公室市場會波動。如果公司在家工作，辦公室就會受到影響。零售行業也有可能受到影響，因為公司正在轉向線上，我們看到零售市場正在發生許多變化。但最後，你必須找到適合你的，那個你希望參與的程度。當我投資不動產時，我希望這對我來說是被動的。當我找到一處物業，完成翻新後，我希望把鑰匙交給物業管理者。我不想擔心這些事。好吧，所以你不打算自己成為房東，直接與租戶打交道？我不這麼做。原因是我有我需要處理的所有事情。我不想花時間管理物業。我想花時間去收購。我想花時間做投資，而不是花時間去管理。你做過的最好的投資是什麼？我做過的最好的投資是對自己的投資。這種投資的回報遠遠超過任何不動產、任何股票，甚至任何加密貨幣。而當我說對自己的投資時，這包含兩個方面。第一是我投入在學校以外的教育方面。因此，書籍、播客、課程、指導。第二是失敗。我犯了很多錯誤。這些錯誤給我帶來了很多壓力、許多頭痛，也花了很多錢，但它們讓我學到了很多。因此我想要談談不動產。回到第一個公寓。陽光明媚，租金為每月600美元的美好願景。但缺點或風險部分在於我犯下了每一個可能的錯誤。首先，我聘請了一位不好的承包商。第二，我聘請了一位物業經理，而我不知道那是一位假的物業經理。我們甚至沒有與租戶簽訂租約。我甚至沒有與物業經理簽訂合同。他們沒有與租戶合作。他們把我的電話號碼給了租戶。因此我坐在我的有機化學課上，接到我的租戶的電話，說物業會因為燈泡熔接而崩潰。然後我們又帶進了一位不好的租戶。我可以問你一個問題嗎？可以。你怎麼能避免這一切？嗯，我本可以首先有一位真正的房地產投資者可以和我交談，而我沒有這個機會。我讀了很多房地產書。如果我們說我本可以做得不同，我不會。因為現在有一些人在聽，說，天啊，我想進入這個不動產遊戲，但我不想經歷所有這些錯誤。你可以學習你想學的一切，你會犯錯誤。這是這個過程的一部分。你可以學習所有你想學的知識，但每一筆不動產交易都是獨特的。你將會搞砸。我犯過很多錯誤，但一旦你度過這些錯誤，事情就會變得容易得多。我稱之為障礙。但接下來的事情會變得更加令人興奮，因為我引進了一位新的物業經理。租戶搬走了。然後我們以為一切都很好。結果我收到了手遞的一封信。這是一份不錯的禮物。上面寫著，只要呼吸，唱歌。你被起訴了。我說，什麼？那些租戶因為聲稱浴缸在水流開的時候太滑而起訴了我。真實故事。而現在我面對著這起訴訟。我21、22歲，對發生的事情一無所知。只是呼吸。浴缸有多滑？好吧，我告訴你到底發生了什麼。浴缸裡有一處像硬幣一樣大小的漆掉了。他們向我新的物業經理提出了投訴。
感謝老天我換了物業管理公司，因為好的物業管理公司會記錄所有發生的事情。所以我的物業經理記錄了，好的，租戶抱怨浴缸上有一個缺口。我們派了合同工。因此物業經理派出了合同工，他們去那裡修理浴缸的缺口。你知道租戶怎麼說嗎？你能不能改天再來？我丈夫在朋友的燒烤會上滑倒了。所以我們今天不想讓你去修那個缺口。合同工說，好吧，我們記下來了。然後他嘗試修理那個缺口三次，但每次都被租戶拒絕。所以我們想，好吧，讓我們知道你什麼時候想修理那個缺口，合同工一直在等。他們再也沒有提起這件事。然後我們收到了這個訴訟，說我們存在過失，說我是一個邪惡、貪婪的人，因為我拒絕修理這個浴缸上的缺口，這導致浴缸在有水時變得滑，讓這個人滑倒並摔傷了臀部。所以現在我們要走入訴訟過程。幸運的是，我有保險。但保險公司仍然需要支付律師費。我仍然需要參與整個訴訟過程。而且現在他們聲稱因為我沒有修理這個缺口，讓浴缸變得滑，這才導致這位租戶受傷。但是我們有文件證明他們是在朋友的燒烤會上滑倒的。然後我們查閱醫院的紀錄。我們發現這個人確實是在燒烤會上滑倒的。但他們想從這位富有的房東那裡獲得一些錢。我只是一個22歲的孩子。我是一個21歲的孩子。我對發生了什麼一無所知。因此保險公司不得不和解。他們支付了14,000美元以讓這個案件了結。有趣的是，即使人們聽到這一切，他們也會想，天啊，我真的不想經歷這一切。所以賈斯普里特，請告訴我一些避免這些事情的建議。你知道，在你講的時候，我寫下一些原則。我寫下的第一個原則，這可以讓你避免很多心碎的經歷，就是在選擇人時，真的要非常非常小心。百分之百沒有人這樣做。沒有人這樣做。我有一個投資組合。我現在有40、50家公司。如果我能給所有這些投資組合公司一條建議，儘管我知道他們不會聽，無論我多麼熱情地說，無論我敲擊桌子，無論我尖叫或展示我的傷疤，我會告訴他們的唯一建議就是招聘是最重要的事情。你可以對人們說，但是他們仍然會急於這個過程。他們依然會隨著直覺和偏見行事。仍然會跟著聽起來最聰明的人走。他們不會承認事實，即他們不知道「好」是什麼樣子。你不知道「好」長什麼樣子。如果你從這個基本前提開始，大多數人並不這樣開始，那就是「我真的不擅長招聘。」如果你從這裡開始，那麼你就會建立系統來減輕你不擅長招聘的缺點。如果你在20歲或其他任何時候開始時就這麼想，你會去尋求別人的意見，了解該聘用哪些合同工，該招收哪些租戶。那可以減輕很多的痛苦，似乎。我當時很急。急於完成這一切。因此我找到了一個便宜又快速的合同工，找到了一個便宜又快速的物業經理，找到一個便宜或不便宜，但最快的租戶，因為我想快速完成。我想快點達到目標。這讓我想起了人們選擇伴侶的情況。我當時很急，所以我忽略了紅旗。而且有趣的是，你提到了便宜。這實際上在商業中經常發生，我會與年輕的創始人交談，他們在創立企業。他們會說，「史蒂夫，是的，我知道你說花時間和雇佣優秀的人，但看看薪水。這個人需要10萬美元，而這個人是5萬美元。因此，我會選擇那個能給我省錢的。」而這就是陷阱。你能做的最昂貴的事情之一就是過於節儉。我是從艱難的經歷中學到的，因為我天生就節儉。你知道，我曾提到印度人如何賺一美元卻只花0.20美元。這就是我的家庭成長過程。而且這就是我被撫養的方式，如果你成為醫生，你會賺到可觀的六位數薪水。你可以用每年30,000美元來生活，並且存下很多錢。我從未質疑過這一點，但這是一種非常不花錢的觀念。這就是你建立財富的方式。因為如果我給你錢，那就意味著我把我的財富給了你，而我卻什麼都得不到。而且，這回到了心態的核心，金錢是充足的。這種稀缺思維是你能做的最昂貴的事情之一。 – 確實如此。 – 我會告訴你一個故事。如果你想談論錯誤，我們可以談好幾個小時甚至幾天，有關我的錯誤，因為我犯了很多錯誤。我曾經有一個會計師。我以為如果我支付較少的會計費用，我就是在節省金錢，這樣我的生意就可以保留她的資金。我可以建立更多的財富，對吧？但你能做的最昂貴的事情之一就是過於節儉。因此我有這樣一位便宜的會計師。他所做的就是幫我報稅。差不多，也就是說，他報稅遲了什麼的，但他確實便宜。每月的付款便宜。我要是能及時報稅，根本不太在意。然後我總是想，為什麼我們不談論稅務規劃呢？
我該怎麼做？
就像年末時，
我收到一封大郵件，讓我把所有的東西發給他。
然後我很長一段時間都沒有聽到他的消息。
然後他說，簽這份文件。
我並沒有太在意。
但有一年，一到一月，
我在辦公室裡。
早上很早我接到我會計的電話。
如果你在一月的早晨接到你會計的電話，那絕對不是個好兆頭。
我當時不知道這點。
他打電話來說，你過得怎麼樣？
我說，我很好。你呢？
我以為我會得到好消息。
他說，嘿，我在稅務上犯了一個小錯誤。
你能幫我一個忙，
在今天結束之前，電匯18,000美元到密歇根州嗎？
我說，什麼？
他接著說，哦，還有，請在今天結束之前
再電匯100,000美元到聯邦國稅局。
什麼？
哦，最後一部分，你還得支付罰款和利息。
我花了一點時間才真正吸收這些信息。
所以你是說要我在今天結束之前
匯出100,000多美元？
這是誰的錯？
我記得他的回答。
他說，這不是任何人的錯。
你知道，我當時並沒有真正理解他所說的，
但我必須思考這件事。
我說，這是誰的錯？
是我的錯。
這就是錯誤的根源。
我想責怪他，但這是我的錯，
因為我貪圖便宜，最後我雇了一位新會計，
他的費用遠遠超過我之前的會計。
但你知道，瘋狂的是，實際上這現在給我省了更多的錢，
因為我們進行這些稅務策略規劃，
讓我合法的減少了稅款，
即便我支付給我的會計更多的錢。
這是我在過去三到四年職業生涯中學到的最重要的事情之一。
我做生意大約有15年了，但特別是在過去三年裡，
我對招聘人才產生了過度的執著。
而且，我所擁有的經驗，那些優秀人才的成本
對我業務的長期淨影響微不足道。
記得我跟我的哥哥傑森談過，
他現在在我公司工作。
他非常聰明，蘇格蘭社會科學院的精算師，
他就像一台計算器。
我對他說，你能告訴我
我的淨資產是從哪裡來的嗎？
他說，你的淨資產是X幾百萬或幾十億。
我說，你能回溯一下告訴我它的來源嗎？
他回來時沒有說，
哦，你進行了這個偉大的投資。
他實際上說，發生的事情是你雇了
六七位好人才，這些好人才
然後又雇了幾個好人才
並作出了幾個好的決策。
然後這些人又作出了幾個好的決策，它就這樣不斷傳播。
這讓我想起了史蒂夫·喬布斯所說的話。
史蒂夫·喬布斯說，人們認為我是因為足夠聰明
才創建了這個，幾十億美元的公司。
在一次採訪中，他說，
我成功的很多原因來自於找到這些真正有才華的人，
而不是滿足於B和C級的棋手，
而是真正尋求A級棋手。
我發現了一件事情。
當你聚集了足夠的A級棋手，
在你花了驚人的努力去找到，
例如五名A級棋手時，
他們其實非常喜歡彼此合作
因為他們此前沒有機會這樣做。
而且他們不想和B和C級棋手合作。
所以它變成了自我管理，
他們只想僱用更多的A級棋手。
於是你建立起這些A級人才的聚集隊伍，
並且它會繼續傳播。
所以商業的遊戲，
我的意思是“公司”這個詞的定義是人們的群體，
但商業的遊戲就是組建最佳的人才團隊。
如果你貪圖便宜，那個任務就不可能實現。
你可能獲得短期的勝利，但長期來看會痛苦，
就像一月份那通來自會計的電話，
當他們說，我搞砸了。
你得到的就是你所支付的，Jaspreet。
而且，你知道，這回到了，
我們談到了接觸火焰的問題，好嗎？
成功意味著你會犯錯誤。
你必須犯錯誤。
你不能跳過錯誤。
你問我，有人在沒有犯錯的情況下怎麼做到的？
你會犯自己的錯誤。
但成功與不成功之間的差別在於，
他們願意接受那些錯誤。
你看，大多數人會說，
我不想冒險去接觸火焰。
但在你接觸它之前，在你搞砸之前，
你不會知道它有多熱。
你必須願意搞砸。
我還想補充一點，我在你身上注意到了。
你剛才說過，除非你願意犯錯，否則你不會成功。
但有一個問題我曾經問過你。
我說，你的會計犯了錯，那是誰的錯？
我是在測試你，因為我想看看
你今天對責任的看法。
我認為，承擔責任的這一點
實際上是那個錯誤轉變成教訓的最大指標。
所以你的會計搞砸了。
顯然是無能的。
但當我問你誰的錯時，
你說是我的錯。
這立即告訴我你擁有內在的控制源，
也就是，這個決策的控制權
與你對控制所在的信念都是在於你自己。
所以在未來，你可以對此做些事情。
但當我跟人們談論糟糕的關係、
糟糕的招聘，
或是他們所做的任何糟糕的個人決策時，
也許是一位糟糕的朋友，
99%的時間，他們會怪罪於那個人。
那是個壞人。
而你所做的事情是我認為最重要的事，事實上，科學也證實了這一點。如果你擁有這種內部控制的概念，對於所發生的事情你有內在的責任感，那麼你更有可能成功，更有可能從中學習，更有可能快樂，更有可能富有，而這一切都是你，不幸的是，這是我的錯。我現在可以把這一點和財富聯繫在一起嗎？當人們問我，為什麼這麼多人貧窮，生活拮据時，我會說，這有兩個原因。而且可以從兩個角度來看。就是你的錯和我的錯。我總是喜歡談論這兩者，因為你必須理解這一點，因為這是緊密聯繫在一起的。我感謝所有的好話，因為我真的很感激。但當我說這是你的錯時，聽著，我們的經濟體系是設計來從人們的財務無知中獲利，這一點毫無疑問。銀行在你財務無知的時候獲利，因為這意味著你會一直負債，並且他們會讓你在餘生中繼續繳息。企業在你財務文盲時獲利，因為這意味著你會繼續購買他們的產品，而不會再三考慮。他們會聘用最優秀和最聰明的MBA，來讓你打開錢包，讓你打開你的錢包。第三，政府在你財務文盲時獲利，因為這意味著你不會在你的W2工作之外做任何事情，並且你會繳納最高的稅率。當你財務教育充分時，你是有利可圖的。那么你能做什麼呢？你可以說，他們是我破產的原因。這家公司是我破產的原因。我的公司是我破產的原因。政府是我破產的原因。銀行是我破產的原因。好吧，這不是我所要說的。這只是第一部分。在我進入第二部分之前，第一部分的第二部分是，一旦你理解了這一點，你就能學會如何獲勝。你可以學會如何利用銀行。你可以學會如何利用企業，因為你想要擁有美好的東西。你可以學會如何利用政府擁有的資源。但現在讓我們翻轉這個劇本。你需要理解的第二部分是，這是你自己的責任，因為如果你花光了每一美元，你賺的每一件事，你永遠不會變得富有。如果每次你賺錢，你都去度假，那麼如果你無法負擔，你永遠無法築起財富。如果你只是賺錢，然後讓你周圍的每個人變得富有，而在你讓自己富有之前，這是你的選擇。然而，人們不想承擔個人責任。這是一個我總是談論的主題，因為這就像把一面鏡子對準自己。說這是我的錯並不好，對嗎？要承認我是沒有錢的原因。要承認我為何住在這個地方，這個小單人房裡，與這四位陌生人一起，當我18歲的時候，我的地板沒有地毯，還要偷竊食物來餵飽自己。說是我讓這一切都變壞真的是件痛苦的事。這是我的缺陷。自尊心不想承受這樣的打擊。你知道，這裡有一件事。這也許並不都是你的錯。你可能有很多理由導致你處於這種糟糕的境地。今天你與金錢掙扎的原因可能有很多。你可能成長於一個非常糟糕的環境。你可能有可怕的父母。你可能經歷過可怕的成長。你可能有可怕的周遭環境。你可能得到了一副可怕的牌。好吧，現在該怎麼辦？然後呢？你是的。現在問題是，從今天開始你要不要承擔這個責任？你必須承擔這種重大責任。你必須進行這種劇烈的心態轉變，這是你必須做的。而這很困難。誰願意責備自己？但如果你想改變你現在的狀況，那麼他們不會來幫助你。你的銀行家不會說，“嘿斯蒂芬，你知道嗎，你負擔不起這輛車。不要承擔這筆債務。不必買這棟房子，因為如果他們能讓你簽約，那他們只會想要得到報酬。他們的生意就是賺錢。不是為你，而是為他們。”古馳不會說，“也許你應該買一些股票，而不是這個包包，因為他們會希望你購買他們的商品。”政府也不會說，“嘿，為什麼你不看看我們的資產負債表？我會稍微偏離話題。”政府會說，“學貸是個問題。我們都聽說過。千禧一代無法買房。他們無法購買自己的家。他們無法投資，因為他們有學貸。”政府說學貸是個問題。真的嗎？讓我們來看看美國的資產負債表。你的資產負債表是你的資產和負債狀況。美國政府資產負債表上最大的資產是學貸。所以我們一直在說，“哦，學貸不好。我們不斷聽到政府這麼說。”但另一方面，政府因為學貸而變得如此富有，因為有這麼多人受困於這些學貸。而且你知道嗎？作為一個僱員時，你繳納了最高的稅率。我是一名律師，我不是你的律師，但我是一名持牌律師。我花了很多時間研究稅法。我要告訴你的是，稅法對投資者是有利的。在2024年，可口可樂的CEO詹姆斯·昆西將會獲得約800萬美元的現金薪酬。他還將獲得股份，但約800萬美元的現金薪酬。對於這800萬美元，他的最高稅率是37%。沃倫·巴菲特在2024年將從可口可樂的分紅中賺取超過7億美元。他的最高稅率將是20%。
他賺的比CEO多得多，但從百分比上來說，他繳的稅卻更少，因為他是作為投資者賺取的這筆錢。我們從未被教過這些。不過，這在某種程度上是更進一步的，不是嗎？因為如果你看看像埃隆·馬斯克這樣的人，他們甚至根本不領薪水。人們對於這種叫做「利用資產借貸」的事情並不了解。我也不知道這件事。我覺得這是一個人們需要知道的重大秘密。埃隆·馬斯克很有趣，因為他是一個冒險者。他選擇不以薪水的形式獲得報酬。如果我們看看這樣的稅收好處，這是因為你不是根據你的收入繳稅。稅法並不是這麼說的。你是根據你的應稅收入繳稅。所以現在無論你如何計算，每位聰明的會計師都會專注於降低你的應稅收入。因此埃隆·馬斯克在建造特斯拉時，跟董事會的投資者談判，說他想以股票期權的形式獲得報酬，而不是薪水。股票期權給你權利去購買該股票。他獲得了這些特斯拉的股票期權，每股約6美元，這意味著如果特斯拉的股票漲到每股7美元，他可以以6美元出售股票期權，並獲得每股1美元的利潤。現在，他獲得了數百萬這樣的股票期權。所以當特斯拉的股票漲到每股100美元時，現在他在紙面上是富有的。 他在銀行沒有任何錢。他沒有獲得薪水，所以他的應稅收入為零，因為他實際上並沒有收到任何錢。他有選擇以每股6美元的價格出售這些股票，回報則是每股100美元，所以淨賺94美元。但如果他出售了那股票，他將會有94美元的收入。那麼你就會有稅，因為你有應稅收入。因此他所做的，是去銀行，說：”嘿，銀行，我有這些價值數十億美元的數百萬個股票期權。你們想貸我100萬、1000萬或1億，利率3%、4%或5%嗎？” 沒有銀行會拒絕，因為抵押品是如此寶貴。抵押品是什麼？抵押品就是公司。就是他的資產，也就是這些股票期權。這就是特斯拉。因此，他獲得了，假設是1000萬的銀行貸款。現在他在銀行賬戶中有1000萬，但這不是收入。這是債務，債務是不徵稅的。如果你去貸款50萬購買房屋的話，你是不會被徵稅的。如果你進行現金再融資，因為那是債務，所以也不會被徵稅。因此他獲得了這1000萬的貸款，這筆錢可以用來買房子、買車子、買食物、購買假期，或購買你想要的任何東西，比如購買推特，並且不需要支付任何稅款。而這是100%合法的。現在你可能會問，”好吧，呼吸一下，他怎麼償還這筆款項？” 我們就假設一下，你要為此支付5%的利息。如果特斯拉的價值上升，大約7%時，他就賺了獲利。因此他現在可以回到銀行，說：”你能給我額外的1000萬嗎？” 然後他可以償還舊的貸款。因為價值不斷上升。只要價值持續上升，就沒有問題。但你可以開始看出這樣做的風險。因為如果特斯拉破產，現在我們談論的是一座牌樓。它們可以崩潰。而且你有這麼多債務，你已經花費過，卻沒有資產作為抵擋。但在他的情況下，如果特斯拉開始跌價，銀行就會要求還款。所以如果，假設特斯拉的價格從100美元跌至10美元，銀行會要求償還。他會被要求進行“保證金追繳”。這意味著銀行會說，”快把錢還給我。” 他們會說，”快把錢還給我。” 然後他們只會出售資產以快速取回他們的錢。這是一個虧損的交易，銀行將會遭受損失。因為銀行不會從保證金要求中獲利。因為一旦你開始做保證金要求，恐慌就會來臨。現在你必須拼命地去出售。而銀行只是想從他們借出的每一美元中取回幾分錢。總有一天我會變老。我經常思考，確保自己有足夠的財富，以便當我無法工作時能照顧自己。許多人談論英國和美國所面臨的退休危機。什麼是退休危機？而它對我們有什麼關係？我們該如何應對？這是一個多面向的問題。首先問題是，我們有這龐大的老年人口，嬰兒潮一代，已經退休或即將退休，而他們的資金並不足夠。這不僅是在美國。這也是在英國，正如你所說，這造成了幾個問題。第一，誰來照顧他們？第二，誰來資助照顧他們的費用？政府並沒有那筆錢。而那些即將退休的人，也沒有足夠的資金。他們的孩子往往也沒有那筆錢。這是第一個問題。隨著我們開始深入研究這一點，我們發現越來越多的人在工作更長的時間。這在將來創造了一個我們今天可以看到的問題。如果你在50歲、40歲、30歲、20歲或青少年時期，你會看到這個問題的出現。我們今天如何防止這一點？因為我不知道對於這個退休危機的解決方案是什麼。我沒有這方面的解決方案。美國60歲人群的平均退休儲蓄約為50萬美元。而美國的平均壽命是77歲。因此，如果你在67歲退休，這是美國的平均退休年齡，之後的10年，你必須依靠約50,000美元來生活。
統計數據顯示——
其實，我從你的 YouTube 頻道獲得了這些信息，
即少數心態 YouTube 頻道，
表示美國人平均需要
一百萬到兩百萬美元才能舒適退休。
根據《今日美國》報導，
我們需要大約一百八十萬美元才能舒適退休。
哇。
原因是每年都有通脹。
所以如果你今年的生活費是五萬美元，
明年可能需要五萬兩千，五萬三千，五萬四千，
接下來的年份也會更多。
而五萬美元現在買不到三十年前的價值。
因此，當我們回顧目前的所有問題，
問題是，你今天該怎麼做
以避免未來出現這些問題？
首先，在美國，
我們有一個叫做社會保障的制度，
這是你退休後可以獲得的政府支票。
第一個問題是社會保障，
因為社會保障正在枯竭。
這是一個事實，如果你查看新聞標題，
會看到社會保障到2034年將會耗盡，
如果沒有變化的話。
問題在於，大家都在繳納保費，
但政府支付的金額卻超過了收入。
從任何商業的角度來看，
如果現金流出多於流入，
那麼這就是個問題。
造成這樣的原因有兩個，首先，數字是錯的。
其次，人們的壽命變長了。
所以當政府不斷支付社會保障的支票，
這樣的時間會越來越長，
因為人們活得更久，
預期壽命在提高，
這意味著他們必須不斷支付。
這對政府來說不是一件好事。
在我飛往洛杉磯的飛機上，
我坐在一位告訴我，
我沒有核實這個信息，
但他告訴我政府早知道
這將會是一個問題，因為他告訴我社會保障計劃的首位受益人活到了一百歲。
我不知道這是真是假，
但你可以去Google查一下。
但這正是當前的問題。
社會保障正面臨資金短缺。
這是大家所說的，
社會保障將會耗盡，
你永遠不會收到社會保障的支票。
這也不是真的。
我這麼說的原因是
政府不會讓它失敗。
他們要麼提高你的稅收，
要麼就會印更多的錢。
但問題在於
你永遠不可能只靠社會保障生活得舒適。
這從來不是意圖，
但是許多人卻認為，
我可以通過這筆政府的支票過上舒適的生活。
但問題來了。
讓我們來看看當前發生的事情。
在2024到2025年間，
社會保障的受益人
將會因通脹獲得2.5%的加薪。
他們所說的是2024年會有通脹。
正因為這個原因，2024年你將獲得2.5%的加薪。
這裡有兩個問題。
第一，這樣的加薪不夠。
東西變得越來越貴。
即使通脹率下降，
2.5%的加薪也無法跟上
大多數人感受到的生活成本的真實增長。
第二個問題是這是一個延遲的加薪。
政府根據你2024年的通脹
在2025年給你加薪。
所以我們已經經歷了價格增長，
接著你在明年得到加薪。
而且你知道嗎？
2025年我們會有更多的通脹。
所以依賴社會保障是個賠本的買賣，
這引出了這支三腳凳的下一部分。
所以你有社會保障，然後是養老金。
養老金已成為過去的事。
如果你年齡在45歲以下，
你可能不會拿到養老金。
即使你年齡超過45歲，
而你承諾了養老金，
最好也要拚命祈禱
那個養老基金不要破產，
因為已經有許多養老金基金
破產了，人們卻一無所有。
接下來是第三點，
你自己的儲蓄和投資。
而這正是我們缺乏理解的地方，
因為人們沒有做足夠的準備。
這回到了整體的財務教育。
我們賺錢是為了花錢。
這就是美國文化。
我賺了一千美元，我就會花一千美元，甚至一千二百美元。
但如果這樣，你永遠無法退休。
而且這樣還有第二個問題。
我只想提出一個承諾，我們會找出解決方案。
你可能會說，“我需要一位財務顧問。”
但如今，沒有好的財務顧問
願意與任何資產少於五十萬美元的人合作，甚至可能是二十五萬美元。
也許運氣好的話，甚至一十萬美元都不行。
但如果你的資產低於這些，
他們不會想和你合作，
因為他們希望客戶能夠有足夠的資金
來實際盈利，對吧？
財務顧問也得吃飯。
所以如果你沒有投資，
也沒有教育，那麼你就會陷入困境。
而這就是現在財務教育來發揮作用的時候。
因為如果你想要積累財富，
想要所謂的退休生活，
你必須做些不同的事情。
你無法繼續做大多數人所做的事情，
因為如果你繼續做大多數人所做的事情，
你將最終變得和大多數人一樣。
而現在，這些人正生活得困苦、背負債務、過著薪水到薪水的生活，膨脹且不快樂。
而我不是將這種情況作為一般的說法。
根據統計，這正是大多數人的現狀，
尤其是在美國。
所以現在讓我們提出一個解決方案，
因為我們已經闡述了問題。
第一個解決方案是明確什麼是退休，
因為我要在這裡談點哲學，
但我對傳統退休制度有我的看法。
有句話說，早退休的人往往早去世。
為什麼會這樣呢？因為如果你從21歲工作到65歲，甚至可能到67歲，在一份你厭惡的工作上，每天都在工作，而你只是期待在67歲退休，那麼當你在67歲退休時，會舉辦一場盛大的退休派對。然後你回到家，坐在沙發上，開始看電視。你開始失去生活的目的感。我在我身邊的人身上見證過這一點，不是我的家庭，但與我的家庭很親近的人。我見過一些健康、有活力的人，也許不喜歡他們的工作，但他們有理由每天起床去工作、退休，結果卻真的變得瘋狂。我的意思是，你什麼都不做。而現在你開始出現以前沒有的健康問題。你開始有以前沒有的心理健康問題。在你將要進入黃金年代的時候，這些問題接踵而來，即使你有錢去做事情。
所以當我們談論退休是什麼時，我想提醒大家，或者如果你有父母，開始思考一下你希望在退休期間做些什麼？因為如果你的目標是什麼都不做，你可能會在最初的幾週，甚至半年內享受這種狀態，但最終你會感到無聊。所以你必須有事可做。
然後是退休的財務方面。退休是什麼？而且我對退休的定義與大多數人不同。大多數財務顧問不喜歡我所說的話。但我對退休的定義與我對財富的定義是一樣的。對我來說，財富是當我的投資現金流超過我的支出。這非常簡單。如果我的每月支出是4000美元，而我的股票、房地產以及其他所有的現金流給我每月支付4001美元，那麼我就富有了。
所以現在問題是，如何實際上達到這種財富、退休？我不喜歡退休這個詞的原因之一，除了它的含義是我將無所事事，還有它們假設我必須67歲才能達到這種退休狀態。但你可以更早實現這種財富，這樣你就有更多的選擇。所以退休就是財富。財富就是當你的資產現金流超過你的支出。那麼，你現在該如何實現這個目標呢？
你得購買資產。為了做到這點，你必須有資金。而許多人認為獲得財富的方式是通過投資被動收入。你通過投資房地產變得富有。你通過購買現金流變得富有。這是個謊言。你必須先有資金。你必須有資金來投資房地產。你必須有資金來購買現金流。所以如果我們把數字簡化一下，假設我要過上每年70,000美元的生活，而我的投資能帶來7%的現金流，那麼我需要投資100萬美元來支撐我的生活。
現在你會說，世界上你從哪裡拿到100萬美元？你今天不需要它。這可以隨著時間的推移而發生。對吧？當人們談論退休規劃時，他們想到的是45年。所以當我們談論財富時，為什麼不能談論長期？這不會在兩天內實現，但如果你願意努力，這是可以實現的。
現在你必須擠出這筆現金來購買某些投資，這些投資能給你這種現金流。第二個問題是，該怎麼辦，Jasperit？你這是一而再再而三地提到的。我美元的購買力正下降。在幾十年後，我65歲時的70,000美元不會有今天的購買力。你說得對。但問題是，當你把錢投資於能夠支付股息的股票，或投資於強有力的房地產，這些都是經過通脹調整的投資，這意味著一般來說，隨著通脹發生，租金價格上漲。隨著通脹發生，股票價值和股息也會上升。現在，如果我們開始理解這一點，你將理解他的力量，因為它實際上有點更極端。
我們可能聽說過美國的財富差距，富人越來越富，窮人越來越窮。這種現象發生的原因在於投資的價值增長速度超過了收入。而通脹對投資者來說是有利的。所以你看到我們如何將這一切聯繫起來，因為財富就是擁有投資。你成為富有的方式是擁有投資。我們的經濟體系被設計為有利於投資者。如果我們看一下2019年至2024年，這五年中，家庭收入的中位數大約增長了18%。在這五年間，標普500指數，股票市場，幾乎增長了100%，這意味著投資者的財富幾乎增長了五倍，或者說增長的速度大約是收入的五倍。這就是為什麼你無法僅靠工資賺取財富。你無法僅靠儲蓄獲得財富。你必須通過投資來獲得財富。記住，財富就是退休。
你可能會說，這只是因為大流行和大流行後發生的一切。好吧，讓我們回顧過去。讓我們更廣泛地看一下。在1971年至2021年這五十年間，家庭收入增長了約600%。請注意，在1971年至2021年期間，我們還看到家庭中的工作人數增加。但是在1971年，平均家庭只有一個人工作。男人去工作，女人不去工作。這就是70年代初的生活狀態。到了2021年，許多家庭都是兩種家庭收入。
因此，在1971年至2021年期間，家庭收入的中位數增長了約600%。而標普500，即股票市場中最大的500家公司，增長了約4000%。再次重申，通脹會發生。通脹對投資者有利。你該如何變得富有呢？就是通過投資你的錢。
所以如果你想要退休，想要建立財富，你必須成為一名投資者。你需要計算出對你來說的財富數字。對我而言，我是通過現金流來實現這一點的。我大多數的投資，我的房地產投資都為我帶來現金流。當我購買一個物業時，我是為了現金流而買的。我的大部分股市投資都是分紅資產，這意味著僅僅擁有這些股票就能為我帶來現金流的紅利。一些投資增值了，這些更多是為了資本增值。但當我考慮退休時，對我來說，就是現金流超過我的開支。那麼，創辦一家公司呢？人們應該成為企業家嗎？我認為美國每個人都需要成為一名商業擁有人，但大多數人不應運營企業。當你投資一隻股票時，你成為了商業擁有人。你不需要運營這家企業。如果我出去購買亞馬遜的股票，我並不在公司工作。我並不運營這家公司，但我擁有它的一部分。有些人應該創辦一家公司。我非常支持對於合適的人來說的創業精神。那麼，誰是那個合適的人呢？我曾經認為每個人都需要成為企業家。因為當我開始在創業中看到成功時，我跨過了那道無形的障礙。我說：“哦，我的上帝，人們需要看到這個。你必須成為一名企業家。你可以自己做事情。”我對我的朋友們這樣宣講過。我有一位當工程師的朋友辭掉了工作，來跟我一起。他會來我辦公室，我會跟他談論一些事情。我告訴他：“你知道，有不同的方式可以這樣做。”我很快意識到他不適合成為企業家。他的工作倫理不同。當他回家時，他並不想工作。這對我來說是不可理解的。你指的是下班後不想工作嗎？在創辦企業時並沒有停止的點。你必須開始。第二點是你對風險的看法。是“如果我投資100美元，那麼我多久能賺回這筆錢？我會賺回這筆錢嗎？”在你什麼都沒有做之前，那變成了所有這些小分析。你必須開始。然後是你要做什麼的創新。這是在尋求藍圖。告訴我確切該做什麼。告訴我確切該賣什麼。告訴我確切如何銷售。我不知道你擅長什麼。我不知道你能解決什麼問題。我不知道你能創造什麼創新。這就是我回到的地方，“我非常支持對於合適的人來說的創業精神。”那個合適的人是誰？某人有這種企業家的癢，可以感受到這種需要創造什麼東西的感覺。這種感覺是我無法為別人工作。這是我想要建立某樣東西。這非常像，我不在乎付出什麼代價。我不在乎我必須做什麼。這就是我的召喚。正如你所說，你將不得不忍受不確定性。而當我說不確定性時，我的意思還包括舒適度。缺乏藍圖，對本月能賺多少或賺錢的速度或是否能賺錢缺乏確定性。風險，也就是你可能需要把很多事情置於風險之中，包括你的名譽。你還提到了辛勤工作。那么你是否願意每週工作七天？你是對的。當人們這麼說的時候，他們認為這是非常有毒的，但在我創業的經歷中，以及我每一位創業的朋友會告訴你，根本不存在九到五的工作。你在需要工作的時候工作。如果你正在參加一個成人禮、婚禮或與伴侶的週年晚餐，隨時可能會收到一封可怕的電子郵件，你必須立即處理。你不能說我會把這個留到星期一，或者不關我的事。哦，對了，我還要再補充一點，願意接受批評。任何你創辦的企業，在每個階段都會讓很多人不高興。我覺得這非常重要，因為大多數人想要成為企業家的原因是希望成為自己的老闆。但你講述的那個租戶的故事非常有趣，就是你成為了她的老闆。每當我跟企業家交談時，總會出現一個問題，但今天的贊助商LinkedIn有解決方案。我想你會想聽聽。將你的業務與合適的受眾連接起來可能很困難。你可能會花很多時間和金錢來試著達成，卻往往仍難以成功，尤其是在B2B市場，因為你不是在和一個人做生意，而是在與團隊一起做決策。通過LinkedIn廣告，你可以與超過十億的專業網絡連接，其中包括1000萬位C級高管。你也可以根據職位、行業、公司等進行特定的定位。對我來說，LinkedIn報導的全球最高回報的付費社交平台並不意外。為了幫助你入門，LinkedIn提供100美元的信用額度，幫助你啟動在平台上的第一個活動。現在就去linkedin.com/doac24來聲明你的信用額度。這是linkedin.com/doac24。適用條款和條件。我也想和你討論一個我們今天所談論的所有事情都非常相關的詞，這是一個我認為很重要的詞，就是“耐心”。因為在我的某些領域——這與我提到的我的朋友有關。我的朋友在我們的群組聊天中，他賺的現金比我的其他所有朋友都多。他就是通過保持乏味和耐心來做到的。他只是低調行事。
當我思考我的生活以及我現在許多的投資時，我就會想：「哦，天啊，這是怎麼回事？」我看到我的朋友在買一些加密貨幣的迷因幣，他告訴我這個月已經漲了150倍。我看到那邊的人在投資，我不知道他們是在挑選股票還是進行股票交易，他們告訴我已經漲了50%。但隨著年歲的增長，我在智慧上領悟到，就像龜兔賽跑中的烏龜，枯燥和耐心是一種非常美妙的投資策略。這真是一種矛盾的思維方式。我播下了很多種子，但它們慢慢生長。然而，我現在知道，基於我腦中有足夠的案例研究，這種枯燥而耐心的財富觀將會在游戲結束時讓我處於更好的位置。是的。而且……《內部中國城》是一部全新系列，基於查爾斯·余的暢銷小說，講述一名奮鬥中的亞洲演員，當他目擊了一宗犯罪事件後，獲得了比他預期更大的角色，該劇將於11月19日僅在Disney+上播出。
有時候你需要不耐煩地保持耐心。如果我們談論通過投資來建立財富，數據顯示在過去的整個世紀，股市的年均增長率歷史上約為10%。但很多人在股市投資時會虧錢。我是說，如果你周圍問人，「你有投資股票嗎？」 「有，有，有。你賺了多少？」手開始下降。那麼，既然股市在過去100年中每年的年均增長率約為10%，為什麼這麼多人會虧錢？因為我們開始玩錯的遊戲。
那麼，如果你將你的錢投資於股市會發生什麼？我所說的股市，就是說你購買標準普爾500指數（S&P 500），這是一個包含股市500家最大公司的籃子。例如，這不是財務建議。如果你投資於SPY，這是一種ETF使你能接觸到500家最大的公司。我們知道，歷史上這每年的增長率是10%，但對於很多人來說這還不夠。所以現在我要玩這個比賽，我要試著擊敗市場。而有些人會成功，大多數人則不會。因此，有些人會嘗試進入投資單個公司的遊戲，或者可能是交易公司。因為即使是投資單個公司，如果你長時間投資，可能會獲勝。但許多人現在想要更快的解決方案。於是，我們開始交易。我們開始尋找熱門公司，下一個特斯拉，下一個亞馬遜，我們看看Reddit說什麼，我們看看谷歌說什麼，然後開始購買這些東西，因為我們感到興奮。但這種興奮正是正在摧毀你的財富，因為你是基於情感而不是基於財務進行投資。
在這裡你要談論的就是那種無聊。持續做市場，繼續投資於市場。市場上升的時候，市場下跌的時候，市場平穩的時候，繼續投資，因為這已被證明是成功的。我們知道，如果你從21歲開始每月投資100美元直到你的退休年齡65、66歲，並能獲得同樣的10%的收益率，你將會退休成為百萬富翁。假設你只是從21歲到65或66歲每月投資100美元。這很有趣，因為當我早些時候問你，最好的投資是什麼時候，你說是你在自己身上的投資。也許我們沒有花足夠的時間來真正討論知識和技能對於創造財富的關鍵性。也許這就是創造財富的第一原則。也許上游的最重要的東西就是知識和技能。你可以涉獵股票和其他東西，但在50年的長期時間範圍內，你的知識和技能，以及你的耐心、對房地產投資的知識、其他方面的知識，或者是你對投資的理念，真的會決定你最終會得到什麼。
那麼，關於獲得那些知識和技能，除了當然《CEO的日記》，在這個播客之外，還有哪些地方是人們可以去獲取他們可以信任的知識和技能，並且不會上當受騙，無需支付某個YouTuber的3000美元課程，來告訴他們一些從ChatGPT那裡讀到的東西？最好的地方是去外面嘗試，犯錯，出錯。但同時，先從免費的東西開始，比如YouTube播客。你讀過的最好的一本書是什麼？我會先從這個開始，因為最好的書是不斷改變的。是的。我讀過的第一本書是《富爸爸窮爸爸》。第二本書是《完全收支改造》。《富爸爸窮爸爸》是羅伯特·清崎所著。《完全收支改造》是戴夫·拉姆齊的作品。第三本書是一本名為《杰基尔岛的生物》，這本書講述了聯邦儲備銀行。這三本書會給你提供財務的基礎和不同的視角。所以首先免費學習，甚至在閱讀書籍之前，開始觀看YouTube視頻、聽播客。然後你邁出下一步，開始閱讀書籍。 我所說的是，如果你出去，在接下來的12個月內，閱讀五本有關財務管理和投資的書籍，我剛剛給了三本。再閱讀五本個人發展和自我發展的書籍。閱讀五本關於如何創立公司的書籍。閱讀五本關於領導力的書籍。然後閱讀五本关于如何擴展、行銷和建立、發展自己的公司的書籍。你將會獲得一個僅花費一小部分成本的MBA級別的教育。從這裡開始。然後出去犯錯。
當你開始這段旅程時，你就可以開始購買課程和其他事物，因為你會找到你可能想要持續諮詢的人。不過，還是從這裡開始。今天我們沒有談論的、與財富創造有關的最重要的事是什麼？我認為我們沒有談到的最重要的事情是我們談到了經濟系統，談到了原則，但我覺得我們並沒有深入探討如何現在保護和保全你的財富的實際步驟。還有如何繼續使用財富保護工具。因為每一位富有的人在這方面都投入了大量的時間、精力和金錢，而大多數人甚至不知道這些工具的存在。我們開始觸及稅務，但還有更多的內容。因此，這些財富保護工具到底是指什麼？首先是你的會計和稅務，接著是法律、遺產規劃，你需要什麼類型的律師、什麼樣的法律保護與工具，來結構你的業務、你的投資，以保護自己，同時也放大你的財富。然後還有保險，還有你的遺產規劃，因為你提到代際財富。代際財富不僅僅是金錢，還是你的金錢在你過世後的用途，而你可以在活著的時候控制這一切。這個播客有一個閉幕傳統，上一位嘉賓會為下一位嘉賓留下問題，而他們不知道會留給誰。留給你的問題是，什麼讓你每天早上醒來？哦，我很興奮。我不使用鬧鐘，我是被目的喚起的。我對使命感到興奮。我是說，我熱愛我的工作。目的、使命，這是讓我每天早上起床的原因。那你的幸福和心理健康呢？你知道，我很快樂。我一直很幸運。我總是那種人。你可以把我放在一個盒子裡，我也能玩得很開心。我會把盒子變成飛機，然後在空中飛行。在我來這裡之前，我的妻子錄製了一段視頻。我找到這個了，我們當時在一家酒店，他們給了我們兩罐水。我拿著這兩罐水，說，「錄製這段視頻。」我走到陽台上，模仿史通-考爹斯的視頻，打開水罐，直接倒在自己身上。我也不知道為什麼，然後發給我的表親們。我一直很幸運，可以在任何事情上找到樂趣。我是個相當輕鬆的人。我知道我談論一些嚴肅的事情，但我在這方面非常幸運。我能在很多情況下找到樂趣。我不是被物質主義推動的。有些東西我喜歡，我願意在奢侈品上花錢。我妻子讓我喜歡這種生活，比如更好的酒店、更好的旅行，那些便利的東西我喜歡。我想讓妻子快樂，所以只要是她喜歡的我都會支持。但我並不因豪華汽車或高級衣物而驅動，對我來說那並沒有那麼重要。我希望看到變化，並希望能幫助賦權給人們。這讓我感到興奮。如果你必須把推動你的五件事情列出來，那是哪些事情？第一，照顧我的家人。第二是我自己的目的和使命，以及感受到的興奮，像是我個人的興奮。第三是任務，持續幫助人們。第四是為社區帶來光明。第五是繼續回饋並幫助他們。Justpreet，謝謝你。謝謝你如此慷慨地分享你的時間，我學到了這麼多事情，對許多事情的想法也得到了強化。有時這就是，你知道的，我做這些對話是因為我已經在世界上與那些聆聽這些關於財富、金融和金錢的對話的人見過面。有時在生活中，信息只是一顆小種子，完全可以改變不僅是你，還有後代的軌跡。這正是你正在做的。這正是你在你的YouTube頻道上為那麼多人所做的，那些人可能永遠都無法對你說謝謝。但這些小種子是靈感和信息，而你永遠無法知道哪一顆種子會改變某人的生活。但你所做的就是繼續種下它們，希望這些人能夠自己為它們澆水。所以，非常感謝你所做的一切。謝謝你今天如此慷慨地分享你的時間，請繼續這樣做，因為我們的教育體系有點像是模具，優化的是讓人們成為系統的一部分，而這似乎並不是以他們最佳的長期利益為考量。這就是為什麼我們有這些問題。這就是為什麼我們生活在這個信用社會中。這就是為什麼我們有這些退休問題。也許這就是為什麼我們有如此多的心理健康問題和抑鬱。正是像你這樣的人在給我們提供信息，給我們機會。改變生命的機會。非常感謝你，Jasper。我真的很感激你。謝謝你邀請我來參加。這是一種真正的樂趣。抓住我，那完美的Ted。我經常思考的一件事是，因為我的生活相當繁忙，如何管理我的精力負荷。作為播客，我必須以某種方式管理自己的精力，以便能與不太理解的專家進行這些清晰的對話。而這正是為什麼完美的Ted在我的生活中變得如此重要，因為之前當涉及到能量產品時，我必須做出不滿意的取捨。通常如果我想要能量，我就必須忍受高糖的影響。我必須面對許多主流能量產品帶來的焦慮和崩潰。
我也必須忍受這樣的事實：如果我想要能量，就得接受很多我的身體不喜歡的人工成分。這就是為什麼我投資於Perfect Ted，也是他們成為這個播客的贊助商之一的原因。它不僅改變了我的生活，還改變了我整個團隊的生活。對我來說，它顯著提高了我的認知表現，也改善了我的身體表現。所以下面如果你還沒有嘗試過Perfect Ted，那你一定是與世隔絕。現在正是時候。你可以在Tesco和Waitrose購買Perfect Ted，或者在網上購買，結賬時使用代碼diary 40可享受40%的折扣。網址是perfectted.com。
Revealing what hedge funds and multinational banks don’t want you to know about building wealth! Jaspreet Singh is spilling secrets and helping everyday people find financial freedom
Jaspreet Singh is an entrepreneur, former attorney, and financial educator. He is CEO of Minority Mindset Companies and host of the ‘Minority Mindset’ finance and entrepreneurship YouTube channel.
In this conversation, Jaspreet and Steven discuss topics such as, the impact of spending more than you earn, how to clear credit card debt, why you shouldn’t buy a house, and the 75/15/10 plan to become rich.
(00:00) Intro
(02:14) Who Should Care About Jaspreet’s Message And Why?
(03:21) Figuring Out Wealth: Key Differences Between The Wealthy And Everyone Else
(08:11) Jaspreet’s “Penny Drop” Moment: When It All Made Sense
(13:03) Lessons From Starting Early In Business
(17:48) Should You Buy A House Or Rent?
(24:20) Understanding Opportunity Cost In Financial Decisions
(26:28) Is Rent Really Throwing Money Away?
(28:13) How To Know If You Can Afford A House
(30:59) Do You Know What You’re Really Spending?
(32:51) Showing Wealth vs. Hiding Wealth: Which Is Better?
(38:04) How To Stop Living Paycheck To Paycheck
(44:20) Why Sacrificing Can Be So Hard
(47:12) Life Struggles And Reckless Financial Decisions
(50:17) Jaspreet’s Thoughts On Cryptocurrency
(55:52) Developing A Money Mindset For Success
(59:45) Negative Stereotypes That Hold Us Back From Achieving Success
(01:03:05) The “9 Dots” Trivia: Thinking Outside The Box
(01:08:50) Facing Barriers On The Path To Financial Freedom
(01:11:14) Escaping Financial Barriers: Actionable Steps
(01:13:36) Do You Need To Remind Yourself Of Your Mantra?
(01:16:34) Money Is A Tool: What Does That Really Mean?
(01:20:37) Why It’s Important To Recognize Abundant Financial Opportunities
(01:22:50) Why It’s Your Duty To Become Wealthy
(01:23:56) Should We Change Our Investments With Trump In Power?
(01:27:50) How To Get Started With Real Estate Investing
(01:30:12) Jaspreet’s Best Investment Ever
(01:35:03) Choosing The Right People: Steve Jobs’ Valuable Lesson
(01:43:29) The Power Of An Internal Locus Of Control
(01:50:18) Elon Musk’s Tax Efficiency And Loaning Against Assets
(01:54:47) Understanding The Retirement Crisis
(01:56:23) How Much Money Do You Really Need To Retire?
(02:02:24) Solutions To The Retirement Crisis
(02:10:31) Principles For Success In Business
(02:15:26) Be Boring And Patient: The Key To Winning In The Money Game
(02:19:52) Best Places To Gain Knowledge And Skills
(02:21:42) What’s The Most Important Thing We Didn’t Discuss Today?
(02:22:52) The Last Guest Question
Follow Jaspreet:
Instagram – https://g2ul0.app.link/UZG34SJiGOb
Twitter – https://g2ul0.app.link/32z1S6LiGOb
YouTube – https://g2ul0.app.link/G33HmeOiGOb
🤐👀 The 1% Diary is almost here – make sure you’re ready!! https://bit.ly/1-Diary-Waitlist-Megaphone-Ad-Reads
Watch the episodes on Youtube – https://g2ul0.app.link/DOACEpisodes
Follow me:
https://g2ul0.app.link/gnGqL4IsKKb
Sponsors:
Linkedin Ads – https://www.linkedin.com/doac24
PerfectTed – https://www.perfectted.com with code DIARY40 for 40% off
Learn more about your ad choices. Visit megaphone.fm/adchoices